Q4 STARK AVSLUTNING PÅ ÅRET BOKSLUTSKOMMUNIKÉ JANUARI DecembeR 2009 DONE MANAGEMENT AND SYSTEMS AB (PUBL) Perioden oktober - december 2009 Omsättningen för perioden växte med 21 procent till 23,7 (19,6) MSEK rörelseresultatet (EBITA) för perioden uppgick till 3,0 (-1,4) MSEK vilket motsvarar en rörelsemarginal om 13 procent Periodens resultat efter skatt uppgick till 1,3 (-3,5) MSEK Periodens resultat per aktie uppgick till 0,15 (-0,42) SEK före utspädning Periodens kassafl öde från den löpande verksamheten uppgick till 6,1 (7,2) MSEK Likvida medel uppgick vid periodens slut till 46,7 (36,5) MSEK Perioden januari - december 2009 Omsättningen för perioden växte med 9 procent till 87,8 (80,5) MSEK rörelseresultatet (EBITA) för perioden uppgick till 12,2 (6,0) MSEK vilket motsvarar en rörelsemarginal om 14 (8) procent Periodens resultat efter skatt uppgick till 6,7 (-0,7) MSEK Periodens resultat per aktie uppgick till 0,80 (-0,08) SEK före utspädning Periodens kassafl öde från den löpande verksamheten uppgick till 13,7 (13,0) MSEK Styrelsen föreslår en utdelning om 2,40 kr (0 kr), varav 2,00 kr utgör en extra utdelning Styrelsen föreslår förändring av utdelningspolicy (siffror inom parantes avser motsvarande period föregående år)
DONES ErBJUDANDE 3 DONE PrODUcTION Marknadsavdelningar som vill förenkla och effektivisera sitt marknadsföringsarbete väljer Done Production. Done bistår sina kunder i att planera marknadsaktiviteter, hantera digitalt material samt lokalanpassa kampanjmaterial. Done Productions kunder består främst av kommunikationsintensiva företag där en systemstödd medieproduktion säkerställer önskad kvalitet och effektivitet. Detta innebär att Done som komplett produktionsbyrå erbjuder projektledning, förvaltande formgivning, layout och original, bildarbete, systemtjänster, framtagning av kvalitetssäkrade filer för webb och print. DONE INTErAcTIVE Genom användarvänlig struktur och design i kombination med hög teknisk kompetens skapar vi framgångsrika företags- och varumärkessiter. Våra kunder är ofta ledande i sin bransch och har behov av intensiv exponering, mätbara resultat och snabba leveranser i digitala medier. År 2008 blev DONE Interactive vald till Sveriges mest Innovativa webbyrå av Internet World. DONE MAGAZINE Done är en av Sveriges ledande specialiserade produktionsbyråer för redaktioner och förlag. Vår styrka är att färdigställa kvalitetssäkrade digitala filer för tryck samt tillhörande bildarbete till kunder som har krav på högsta kvalitet. Vissa av våra kunder har också valt att samarbeta på en mer strategisk nivå. Förlag väljer att outsourca sin personal till Done som tar ett helhetsansvar för kundens totala produktionskedja. Slutprodukten är främst tidskrifter, månadsmagasin samt kund- och personaltidningar.
BOKSLUTSKOMMUNIKÉ JANUARI December 2009 DONE MANAGEMENT AND SYSTEMS AB (PUBL) 5 VD KOMMENTERAR I skenet av den lågkonjunktur som präglat 2009 är jag mycket nöjd med att Done påvisar tillväxt både för helåret och för årets fjärde kvartal. Sista kvartalets tillväxt uppgår till 21 procent, vilket gör det till årets starkaste kvartal. Tillväxten genereras inom vårt affärsområde Done Interactive, vilket startades genom förvärvet av Stockholm Interactive. Efterfrågan på våra webblösningar har varit stor under kvartalet och den månatliga omsättningen är nu fördubblad jämfört med förvärvstidpunkten i mars 2009. Den goda tillväxten beror delvis på att i lågkonjunkturen har kunder premierat digitala medier framför tryckta och delvis på att vi bedrivit en framgångsrik integrationsprocess. Vårt andra affärsområde Done Production, som är inriktat mot tryckt medieproduktion, är mer exponerat mot konjunkturen. Det är därför tillfredsställande att detta område bibehåller omsättningsnivån 2009 jämfört med 2008. Rörelsemarginalen för årets fjärde kvartal är i linje med tidigare kvartal 2009 och uppgår till 13 procent, vilket är en väsentlig förbättring jämfört med föregående år. Helårets rörelseresultat om 12 MSEK är en fördubbling jämfört med föregående år, med en rörelsemarginal uppgående till 14 procent. Det förbättrade resultatet beror i huvudsak på tre faktorer. För det första har en renodling av verksamheten skett i och med avyttringen av dotterbolaget Text & Rubrik. För det andra har vår satsning på att bredda utbudet med webbtjänster förstärkt både lönsamhet och omsättning. För det tredje pågår en konstant effektivisering av vår verksamhet för att optimera vår lönsamhet. Vi har en tydlig ambition att förstärka Dones strukturkapital genom främst två aktiviteter, dels genom att teckna längre volymbaserade kundavtal och dels genom att skapa en mer flexibel tjänsteproduktion. Under hösten har vi omförhandlat två av våra största avtal med förlagen Bonnier och Forma. Detta har resulterat i förlängda avtal och därmed en ökad säkerhet i våra intäkter. Avseende mer flexibel tjänsteproduktion har vi inlett en process med att outsourca webbproduktion till lågkostnadsländer. Detta ger en ökad flexibilitet i vår produktionskapacitet samt skapar en konkurrensfördel gentemot våra svenska konkurrenter. Jag vill även framföra ett tack till våra erfarna och dedikerade medarbetare samt våra lojala kunder, vilka tillsammans bidragit till ett framgångsrikt 2009 för Done. Bolagets kapitalstruktur i kombination med det fortsatt starka kassaflödet har banat väg för styrelsens förslag om en extra utdelning. Min förhoppning är att detta kan öka intresset för bolagets aktie och därmed bidra till ett ökat aktieägarvärde. I dagsläget är konjunkturen kommande år svårbedömd. Dock är det glädjande att årets sista kvartal 2009 är det starkaste försäljningsmässigt och att tillväxttakten inom Done Interactive alltjämt tilltar. Detta sammantaget gör att jag ser 2010 an med tillförsikt och är inställd på fortsatt tillväxt, både organisk och genom förvärv, samt en fortsatt bra lönsamhet. Stockholm i februari 2010 Peter Heuman
6 Verksamheten Bolagets aktie är noterad på First North under kortnamnet DONE. ÖVERGÅNG TILL REDOVISNING I ENLIGHET MED IFRS Styrelsen har beslutat att från och med 2009 upprättar Done sin koncernredovisning i enlighet med International Financial Reporting Standards (IFRS), sådana de antagits av EU. Detta innebär således att denna rapport är den första upprättad i enlighet med IFRS samt att jämförelseperioder för 2008 har omräknats för jämförbarhet. Den mest väsentliga effekten för Done är att avskrivningar på goodwill ej längre görs, utan ersätts av ett årligt så kallat nedskrivningstest. För detaljerad beskrivning hänvisas till bilaga i denna rapport. Resultatmåttet som bolaget genomgående kommenterar på är EBITA (rörelseresultat före avskrivningar av immateriella tillgångar), vilket ej påverkas av konverteringen till IFRS. Se nedan för relationen mellan redovisat rörelseresultat och EBITA. 2009 2009 2008 2008 Belopp i TSEK 12 mån 3 mån 12 mån 3 mån jan - dec okt - dec jan - dec okt - dec Redovisat rörelseresultat 9 826 2 368-13 -4 437 Av- och nedskrivning av immateriella tillgångar 2 385 637 6 021 3 005 EBITA 12 211 3 005 6 008-1 432 OMSÄTTNING OCH RESULTAT 1 OKTOBER 31 DECEMBER 2009 Koncernens nettoomsättning för perioden uppgick till 23,7 (19,6) MSEK, vilket innebär en tillväxt om 21 procent. Rörelseresultat (EBITA) uppgick till 3,0 (-1,4) MSEK vilket motsvarar en rörelsemarginal om 13 procent (-). Föregående års resultat innehöll omstruktureringskostnader uppgående till 2,3 MSEK, underliggande resultat var således 0,9 MSEK, motsvarande en rörelsemarginal om 5 procent. Periodens resultat efter skatt uppgick till 1,3 (-3,5) MSEK. Resultatet per aktie uppgick till 0,15 (-0,42) SEK före utspädning och 0,14 (-0,40) SEK efter utspädning. Kvartalets tillväxt är framför allt genererat av Done Interactive som haft en positiv utveckling sedan förvärvet av Stockholm Interactive som genomfördes i mars. Done Production som i större utsträckning är exponerat mot lågkonjunkturen påvisar en i princip bibehållen omsättning för jämförbar verksamhet, exklusive avyttrade dotterbolaget Text & Rubrik. Sammantaget genererar Done en markant förbättring av både omsättning och resultat jämfört med föregående år. 1 JANUARI 31 DECEMBER 2009 Koncernens nettoomsättning för perioden uppgick till 87,8 (80,5,) MSEK, vilket innebär en tillväxt om 9 procent. Rörelseresultat (EBITA) uppgick till 12,2 (6,0) MSEK vilket motsvarar en rörelsemarginal om 14 (8) procent. 2008 års resultat innehöll sammanlagt 3,8 MSEK i omstruktureringskostnader. Periodens resultat efter skatt uppgick till 6,7 (-0,7) MSEK. Resultatet per aktie uppgick till 0,80 (-0,08) SEK före utspädning och 0,76 (-0,08) SEK efter utspädning. MARKNAD Done är verksamt inom marknaden för digital och tryckt medieproduktion. Exempel på kunder är marknadsavdelningar, reklambyråer och förlag. Lågkonjunkturen har över lag påverkat mediemarknaden negativt under 2009, framför allt för tryckta medier. Digital medieproduktion har ej påverkats i samma utsträckning. För Done har detta inneburit att Done Interactive kunnat påvisa en påtaglig tillväxt under året, medans Done Production påvisat en bibehållen omsättning, exklusive avyttrade dotterbolaget Text & Rubrik.
7 FINANSIELL STÄLLNING OCH KASSAFLÖDE 1 OKTOBER 31 DECEMBER 2009 Kassaflödet för perioden från den löpande verksamheten uppgår efter förändring av rörelsekapitalet till 6,1 (7,2) MSEK. 1 JANUARI 31 DECEMBER 2009 Kassaflödet för perioden från den löpande verksamheten uppgår efter förändring av rörelsekapitalet till 13,7 (13,0) MSEK. Koncernens likvida medel uppgick per 31 december 2009 till 46,7 (36,5) MSEK. Därutöver har koncernen en outnyttjad checkräkningskredit om 9 MSEK. FINANSIERING Bolaget har inga räntebärande skulder och därmed ingen nettolåneskuld. Bolaget har ett eget kapital om 63,1 (56,4) MSEK och en soliditet uppgående till 75 (78) procent vilket innebär att bolaget har en stark finansiell ställning. INVESTERINGAR Investeringarna under året uppgår netto till 2,7 (6,4) MSEK. Den största enskilda investeringen under perioden avser förvärvet av Stockholm Interactive AB. FÖRVÄRV OCH AVYTTRINGAR I januari 2009 avyttrade DONE det helägda dotterbolaget Text & Rubrik City, ett digitaltryckeri vilket ingått i DONE-koncernen sedan 2006. Avyttringen medförde en reaförlust om 0,4 MSEK. I mars 2009 förvärvade DONE webbyrån Stockholm Interactive med över 10 års erfarenhet av webbproduktion. Detta förvärv har breddat både kompetens och kundbas vilket förstärkt DONEs erbjudande som komplett produktionsbyrå. Stockholm Interactive hade vid förvärvet en årsomsättning på cirka 10 MSEK. MODERBOLAGET Moderbolagets nettoomsättning uppgick under perioden januari december till 4,1(3,5) MSEK. Årets resultatet efter skatt uppgick till -7,2 (-6,0) MSEK. Investeringar uppgick till 0 (0) MSEK. Det egna kapitalet uppgick till 75,9 (71,1) MSEK vilket innebär en soliditet på 86 (92) procent. REDOVISNINGSPRINCIPER Denna delårsrapport är för koncernen upprättad enligt IAS 34 Delårsrapportering och Årsredovisningslagen (ÅRL). För moderbolaget har Årsredovisningslagen (ÅRL) och Rådet för finansiell rapporterings rekommendation RFR 2.1 tillämpats. Från och med 2009 upprättar Done sin koncernredovisning i enlighet med International Financial Reporting Standards (IFRS), sådana de antagits av EU. Detta innebär att jämförelseperioder 2008 har omräknats för jämförbarhet. För detaljerad beskrivning hänvisas till bilaga till denna rapport. FINANSIELLA MÅL Done bör leverera en rörelsemarginal (EBITA) på minst 10 procent över en konjunkturcykel Omsättningstillväxten bör uppgå till cirka 15 procent årligen och baseras på både organisk- och förvärvad tillväxt Soliditeten bör uppgå till minst 35 procent FÖRSLAG TILL NY UTDELNINGSPOLICY Styrelsen föreslår att Done skall eftersträva en årlig utdelningsnivå om 30-50 procent av resultatet efter skatt. Vid bedömning av utdelningens storlek kommer hänsyn att tagas till förvärvsmöjligheter och bolagets kapitalstruktur. ANSTÄLLDA Det genomsnittliga antalet heltidsanställda uppgick för helåret 2009 till 59 (67) varav 20 (16) var kvinnor.
8 FÖRSLAG TILL UTDELNING Styrelsen föreslår en utdelning om 2,40 (0)kr, varav 2,00 kr utgör en extra utdelning. Styrelsen förutser en fortsatt positiv utveckling under år 2010. Det är styrelsens uppfattning att den föreslagna utdelningen inte påverkar bolaget möjligheter att finansiera de möjliga förvärv som bolaget diskuterar. RISKER OCH OSÄKERHETSFAKTORER TEKNISK UTVECKLING Branschen har genomgått en tid med stora teknologiska förändringar och denna utveckling förväntas fortsätta framgent. Detta innebär att det ställs stora krav på de aktörer som vill ligga i framkant av utvecklingen. Done har som mål att vara ledande inom medieproduktion. Skulle bolaget inte besitta den kompetens eller de finansiella resurser som krävs för att ligga i fas med den teknologiska utvecklingen kan detta utgöra ett hot för Done då detta skulle innebära en försämrad konkurrenssituation. INTEGRATION AV FÖRVÄRVADE BOLAG Done har som strategi att förvärva bolag för att skapa tillväxt och förbättra lönsamheten vilket medför en risk för Bolaget. Vid förvärv kan det, åtminstone initialt, vara komplicerat att sammanföra två verksamheter och skapa en gemensam företagskultur. verksamheten negativt. Done är verksamma inom en bransch där immateriella rättigheter och patent kan spela en betydande roll och stämningar kan utgöra ett konkurrensmedel. Bolaget kan komma att dras in i kostsamma processer vilket kan få negativa konsekvenser på Bolagets verksamhet. BEROENDE AV NYCKELPERSONER Dones framtida framgång beror delvis på vissa nyckelpersoner inom företaget. Skulle dessa nyckelpersoner välja att lämna Done kan det, åtminstone kortsiktigt, få en negativ inverkan på verksamheten. UTSIKTER FÖR 2010 Bolaget lämnar ingen prognos för 2010. GRANSKNINGSRAPPORT Denna rapport har ej granskats av bolagets revisorer. KOMMANDE EKONOMISK INFORMATION Delårsrapport januari-mars 2010 6 maj, 2010 Årsstämma, 2010 27 april, 2010 Delårsrapport april-juni 2010 26 augusti, 2010 Delårsrapport juli-september 2010 28 oktober, 2010 Delårsrapport oktober-december 2010 17 februari, 2011 Styrelsen och verkställande direktören intygar härmed att delårsrapporten ger en rättvisande översikt av moderbolagets och koncernens verksamhet, ställning och resultat. KONJUNKTURKÄNSLIGHET Likt många andra verksamheter är Done beroende av den allmänna konjunkturen. Vid en nedgång i konjunkturen kan det inte uteslutas att de produkter och tjänster som Done tillhandahåller drabbas av en minskad efterfrågan. ÖKAD KONKURRENS Det finns konkurrenter som har större finansiella och industriella resurser än Done vilka eventuellt skulle klara en avmattning i marknaden bättre. Konkurrensen inom branschen anses vara relativt hård och förväntas inte avta utan snarare öka de kommande åren. Resultatet av detta kan leda till en prispress. Stockholm den 18 februari 2010 Styrelsen DONE Management and Systems AB (publ) Informationen är sådan som Done skall offentliggöra enligt lagen om värdepappersmarknaden och/eller om lagen om handel med finansiella instrument. Informationen lämnades till media för offentliggörande den 18 februari 2010. FÖR YTTERLIGARE INFORMATION VD Peter Heuman Tel: 08-729 94 00 E-post: peter.heuman@done.se AVTALS- OCH PATENTRISKER I branschen är det praxis att vissa avtalsrelationer ingås utan skriftliga formaliserade avtal. Detta kan innebära en risk om parterna har olika uppfattning om vad som överenskommits vilket kan leda tillkostsamma tvister eller skadade kund- och leverantör relationer. Om detta skulle inträffa kan det påverka CFO Henrik Bergentoft Tel: 08-729 94 00 E-post: henrik.bergentoft@done.se
Resultaträkning Koncernen 9 Belopp i TSEK 2009 2009 2008 2008 12 mån 3 mån 12 mån 3 mån jan - dec okt - dec jan - dec okt - dec Nettoomsättning 87 481 23 450 80 452 19 620 Övriga rörelseintäkter 285 285 - - Summa rörelsen intäkter 87 766 23 735 80 452 19 620 Rörelsens kostnader Handelsvaror -28 748-7 465-24 209-5 371 Övriga externa kostnader -11 432-3 157-10 700-3 642 Personalkostnader -34 570-9 867-38 465-11 577 Av och nedskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar -3 020-708 -7 091-3 467 Övriga rörelsekostnader -170-170 - - Summa rörelsens kostnader -77 940-21 367-80 465-24 057 Rörelseresultat 9 826 2 368-13 -4 437 Finansiella intäkter 190 62 999 849 Finansiella kostnader -562-367 -251-124 Resultat från finansiella poster -372-305 748 725 Resultat före skatt 9 454 2 063 735-3 712 Inkomstskatt -2 804-806 -1 405 191 Årets resultat 6 650 1 257-670 -3 521 Övrigt totalresultat för året Finansiella tillgångar som kan säljas - - -257-633 Inkomstskatt hänförligt till komponenter i övrigt totalresultat - - 72 257 Övrigt totalresultat för perioden, netto efter skatt - - -185-376 Summa totalresultat för året 6 650 1 257-855 -3 897 Årets resultat hänförligt till moderföretagets aktieägare 6 650 1 257-670 -3 521 Summa totalresultat hänförligt till moderföretages aktieägare 6 650 1 257-855 -3 897 Resultat per aktie före utspädning, SEK 0,80 0,15-0,08-0,42 Resultat per aktie efter utspädning, SEK 0,76 0,14-0,08-0,40 Genomsnittligt antal aktier före utspädning 8 337 825 8 337 825 8 337 825 8 337 825 Genomsnittligt antal aktier efter utspädning 8 731 225 8 731 225 8 862 224 8 862 224 Antal utestående aktier vid periodens utgång före utspädning 8 337 825 8 337 825 8 337 825 8 337 825 Antal utestående aktier vid periodens utgång efter utspädning 8 537 825 8 537 825 8 712 224 8 712 224 * Utspädning utgörs av teckningsoptionsprogram om 374 399 optioner med förfall 2009-07-31 samt 200 000 optioner med förfall 2010-12-31, utställda till styrelse och ledande befattningshavare. ** Jämförelsen påverkas av att det förvärvade bolaget Stockholm Interactive 1.0 AB konsoliderades från 1 mars 2009. Verksamheten i Text och Rubrik City AB avyttrades under januari 2009. ***2008 års siffror är omräknade i enlighet med IFRS
10 Balansräkning Koncernen Belopp i TSEK 2009-12-31 2008-12-31 2008-01-01 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Förvärvade kundavtal 1 332 3 109 4 886 Balanserade utgifter för utveckling av programvaror 841 1 344 1 906 Goodwill 16 556 14 515 23 198 Inventarier verktyg och installationer 1 281 1 699 2 263 Uppskjutna skattefordringar 1 444 3 621 4 770 Övriga långfristiga fordringar - - 29 Summa anläggningstillgångar 21 454 24 288 37 052 Omsättningstillgångar Varulager 186 356 495 Kundfordringar 12 551 8 879 13 190 Aktuella skattefordringar - 761 1 153 Övriga fordringar 1 596 90 1 554 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 1 878 1 340 2 435 Finansiella instrument som kan säljas - - 22 257 Likvida medel 46 745 36 450 7 444 Summa omsättningstillgångar 62 956 47 876 48 528 SUMMA TILLGÅNGAR 84 410 72 164 85 580
Balansräkning Koncernen 11 Belopp i TSEK 2009-12-31 2008-12-31 2008-01-01 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital Kapital och reserver som kan hänföras till moderföretagets ägare Aktiekapital 834 834 834 Övrigt tillskjutet kapital 70 503 70 490 70 350 Reserver - - 185 Upparbetat resultat inklusive årets resultat -8 254-14 902-14 232 Summa eget kapital 63 083 56 422 57 137 Skulder Långfristiga skulder Uppskjutna skatteskulder - 1 911 2 278 Övriga avsättningar * 3 000-5 950 Summa långfristiga skulder 3 000 1 911 8 228 Kortfristiga skulder Leverantörsskulder 7 172 5 420 6 836 Förskott från kunder 149 27 27 Aktuella skatteskulder 1 058-54 Övriga skulder 2 792 2 573 9 012 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 7 156 5 811 4 286 Summa kortfristiga skulder 18 327 13 831 20 215 SUMMA SKULDER OCH EGET KAPITAL 84 410 72 164 85 580 Ställda säkerheter ** 10 754 8135 12600 Ansvarsförbindelser Inga Inga Inga * Uppskattade tillkommande köpeskillingar avseende förvärvade dotterbolag. ** Varav 9 miljoner avser en outnyttjad checkkredit ***2008 års siffror är omräknade i enlighet med IFRS
12 Kassaflöde Koncernen Belopp i TSEK 2009 2009 2008 2008 12 mån 3 mån 12 mån 3 mån jan - dec okt - dec jan - dec okt - dec Kassaflöde från den löpande verksamheten Rörelseresultat 9 826 2 368-13 -4 437 Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet 3 020 171 6 139 2 515 Erhållen ränta 190 62 742 849 Erlagd ränta -109-92 -251-124 Betald skatt 263-339 -213 280 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital 13 190 2 170 6 404-917 Förändringar i rörelsekapital Ökning/minskning varulager och pågående arbete 103-6 139-20 Ökning/minskning kundfordringar -2 418 2 363 4 311 2 486 Ökning/minskning övriga kortfristiga fordringar -544 391 2 558 977 Ökning/minskning övriga kortfristiga skulder 2 052 1 459 1 037 4 115 Ökning/minskning leverantörsskulder 1 317-267 -1 416 595 Kassaflöde från den löpande verksamheten 13 700 6 110 13 033 7 236 Kassaflöde från investeringsverksamheten Investeringar och avyttringar i dotterbolag efter -2 236 - -5 950 - avdrag för likvida medel Investeringar i materiella anläggningstillgångar -429-160 -504-307 Försäljning av finansiella anläggningstillgångar - - 29 29 Investeringar i dotterbolag - - - -950 Kassaflöde från investeringsverksamheten -2 665-160 -6 425-1 228 Kassaflöde från finansieringsverksamheten Teckningsoptionsprogram 13-141 141 Ökning/minskning kortfristiga skulder -753 - - - Finansiella tillgångar som kan säljas - - - -603 Kassaflöde från finansieringsverksamheten -740-141 -462 Periodens kassaflöde 10 295 5 950 6 749 5 546 Likvida medel vid periodens början 36 450 40 795 29 701 30 904 Likvida medel vid periodens slut 46 745 46 745 36 450 36 450
FÖRÄNDRING AV KONCERNENS EGNA KAPITAL 13 Belopp i TSEK Aktiekapital Övrigt tillskjutet kapital Reserver Upparbetat resultat inklusive årets resultat Summa eget kapital Ingående balans per 1 januari 2008 834 70 350 185-14 232 57 137 Summa totalresultat för perioden -185-670 -855 Emission av teckningsoptioner 140 140 Utgående balans per 31 december 2008 834 70 490 - -14 902 56 422 Ingående balans per 1 januari 2009 834 70 490 - -14 902 56 422 Summa totalresultat för perioden 6 650 6 650 Emission av teckningsoptioner 13 13 Omräkningsdifferens -2-2 Utgående balans per 31 december 2009 834 70 503 - -8 254 63 083 SEGMENTREDOVISNING Belopp i TSEK 2009 2009 2008 2008 12 mån 3 mån 12 mån 3 mån jan - dec okt - dec jan - dec okt - dec Omsättning Done Production* 76 095 19 054 80 349 19 528 Done Interactive ** 12 377 5 161 - - Koncerngemensamt -706-480 103 92 Totalt 87 766 23 735 80 452 19 620 EBITA Done Production 17 430 4 974 12 234-447 Done Interactive 1 866 629 - - Koncerngemensamt -7 085-2 598-6 226-985 Totalt 12 211 3 005 6 008-1 432 * Det avyttrade dotterbolaget Text & Rubrik ingick i affärsområdet Done Production under 2008 med en omsättning om 4,3 MSEK och en EBITA om -0,4 MSEK. ** Affärsområdet Done Interactive startades med förvärvet av Stockholm Interactive 1.0 AB 1 mars 2009 Rörelsesegment rapporteras på ett sätt som överensstämmer med den interna rapportering som lämnas till den högste verkställande beslutsfattaren.
14 RESULTATRÄKNING MODERBOLAGET Belopp i TSEK 2009 2009 2008 2008 12 mån 3 mån 12 mån 3 mån jan - dec okt - dec jan - dec okt - dec Rörelsens kostnader Nettoomsättning 4 120 4 120 3 526 3 526 Övriga rörelseintäkter 1-1 321 15-1 785 Summa rörelsens intäkter 4 121 2 799 3 541 1 741 Rörelsens intäkter Övriga externa kostnader -3 789-3 270-1 987-836 Personalkostnader -7 163-5 678-8 393-2 831 Avskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar -788 2 831-913 -229 Summa rörelsens kostnader -11 740-6 117-11 293-3 896 Rörelseresultat -7 619-3 318-7 752-2 155 Resultat från andelar i koncernföretag - - -1 246-1 246 Ränteintäkter och liknande resultatposter 159-19 2 098 1 722 Räntekostnader och liknande resultatposter -73-20 -229-103 Resultat från finansiella poster 86-39 623 373 Resultat före bokslutsdispositioner och skatt -7 533-3 357-7 129-1 782 Bokslutsdispositioner -2 195-2 195-650 -650 Skatt på årets resultat 2 528 2 528 1 823 2 008 Årets resultat -7 200-3 024-5 956-424
BALANSRÄKNING MODERBOLAGET 15 Belopp i TSEK 2009-12-31 2008-12-31 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Balanserade utgifter för utveckling av programvaror 841 1 344 841 1 344 Materiella anläggningstillgångar Inventarier, verktyg och installationer 232 467 232 467 Finansiella anläggningstillgångar Andelar i koncernföretag 30 141 26 461 Fordringar hos koncernföretag - 16 130 30 141 42 591 Summa anläggningstillgångar 31 214 44 402 Omsättningstillgångar Kundfordringar 24 21 Fordringar hos koncernföretag 13 868 1 679 Övriga fordringar 628 - Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 72 328 Kassa och bank 42 258 30 853 Summa omsättningstillgångar 56 850 32 881 SUMMA TILLGÅNGAR 88 064 77 283
16 BALANSRÄKNING MODERBOLAGET Belopp i TSEK 2009-12-31 2008-12-31 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital Bundet eget kapital Aktiekapital 834 834 Reservfond 8 491 8 491 Summa bundet eget kapital 9 325 9 325 Fritt eget kapital Överkursfond 31 872 31 872 Balanserat resultat 41 904 35 908 Årets resultat -7 200-5 957 Summa fritt eget kapital 66 576 61 823 Summa eget kapital 75 901 71 148 Obeskattade reserver Avsättning till periodiseringsfond 2 845 650 2 845 650 Avsättningar Övriga avsättningar 3 000-3 000 - Kortfristiga skulder Leverantörsskulder 611 547 Skulder till koncernföretag 1 997 2 252 Aktuella skatteskulder 1 943 474 Övriga skulder 166 614 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 1 601 1 598 Summa kortfristiga skulder 6 318 5 485 SUMMA SKULDER OCH EGET KAPITAL 88 064 77 283 Ställda säkerheter* 5 000 5 000 Ansvarsförbindelser Inga Inga *Avser outnyttjad kredit hos Handelsbanken
Nyckeltal 17 Belopp i TSEK 2009 2008 2007 2006 2005 koncernen koncernen koncernen koncernen moderbolaget Resultat Nettoomsättning 87 481 80 452 92 923 60 615 51 428 Rörelseresultat, EBITA 12 211 6 008 12 010 4 681 2 316 Rörelseresultat, EBIT 9 826-13 8 491 3 668 1 543 Resultat före skatt 9 454 735 8 407 3 916 2 071 Periodens resultat 6 650-855 5 250 5 699 3 972 Marginaler Rörelsemarginal, %, EBITA 14% 7% 13% 8% 5% Rörelsemarginal, %, EBIT 11% neg. 9% 6% 3% Vinstmarginal, % 11% 1% 9% 6% 4% Avkastningsmått Avkastning på sysselsatt kapital, % 17% 2% 23% 24% 18% Avkastning på eget kapital, % 11% -2% 14% 35% 35% Finansiell ställning Balansomslutning 84 410 72 164 85 323 46 832 19 377 Eget kapital 63 083 56 422 56 952 18 974 13 275 Sysselsatt kapital 63 083 56 422 56 952 18 974 13 275 Soliditet, % 75% 78% 67% 41% 69% Per aktie Eget kapital per aktie före utspädning, kr 7,57 6,77 6,83 5,39 3,77 Eget kapital per aktie efter utspädning, kr 7,39 6,48 6,54 5,39 3,77 Resultat per aktie före utspädning, kr 0,80-0,08 0,87 1,62 1,13 Antal aktier (1000-tal) 8 338 8 338 6 034 3 517 3 517 Anställda Genomsnittligt antal anställda 59 67 69 33 25 Nettoomsättning per anställd 1 483 1 201 1 361 1 837 2 057 * Per den 31 december 2005 förelåg inget koncernförhållande. Koncernförhållande föreligger fr.o.m fjärde kvartalet 2006 ** 2009 och 2008 är i enlighet med IFRS, tidigare år är ej omräknade enligt IFRS
18 Definitioner av nyckeltal rörelsemarginal, ebita Rörelseresultat före avskrivningar och nedskrivningar av immateriella anläggningstillgångar dividerat med nettoomsättningen. rörelsemarginal, ebit Rörelseresultat efter avskrivningar dividerat med nettoomsättningen. vinstmarginal Resultat före skatt dividerat med nettoomsättningen. (med avdrag för latent skatteskuld) i förhållande till balansomslutningen. eget kapital per aktie Eget kapital per balansdagen dividerat med antal aktier vid periodens utgång. resultat per aktie Periodens resultat dividerat med vägt genomsnitt av antal aktier under perioden. sysselsatt kapital Eget kapital plus räntebärande skulder. genomsnittligt antal anställda Medelantalet anställda per respektive period. avkastning på sysselsatt kapital Resultat efter finansiella poster med återläggning av räntekostnader dividerat med genomsnittligt sysselsatt kapital, beräknat som periodens ingående sysselsatt kapital plus utgående sysselsatt kapital dividerat med två. nettoomsättning per anställd Nettoomsättning under perioden dividerat med genomsnittligt antal anställda. eget kapital Redovisat eget kapital. avkastning på eget kapital Resultat efter skatt dividerat med genomsnittligt eget kapital beräknat som ingående eget kapital plus utgående eget kapital dividerat med två. soliditet Eget kapital och obeskattade reserver
Adresser 19 Done management and systems Alströmergatan 20 a 112 47 Stockholm 08-729 94 00 www.done.se Done Production Alströmergatan 20 a 112 47 Stockholm 08-729 94 00 Done production västerås Kopparbergsvägen 8 722 13 Västerås 021-30 42 58 Certified ADVISOR Remium Kungsgatan 12 14 111 35 Stockholm 08-454 32 00 Done i korthet Done är ett av Nordens ledande företag inom medieproduktion. Done erbjuder kvalitetssäkrad medieproduktion till marknadsavdelningar, reklambyråer, tidnings- och bokförlag samt tryckerier. Slutprodukten är exempelvis annonser, magasin, kataloger, årsredovisningar och kontorstrycksaker. www.done.se