Avseende: B Ltd, AstraZeneca PLC, Atlas Copco, Autoliv Inc., Boliden, Electrolux, Telefonaktiebolaget LM Ericsson, Getinge, H & M Hennes & Mauritz, Lundin Petroleum, Meda, Modern Times Group MTG, Nokia Oyj, Nordea Bank (publ), Scania, Skandinaviska Enskilda Banken, StoraEnso Oyj, Swedbank, TeliaSonera (publ), Volvo, OMXS30 index, Noteringsdag: 2013-11-14 Slutliga Villkor - Dessa Slutliga Villkor har utarbetats enligt artikel 5.4 i direktiv 2003/71/EG och ska läsas tillsammans med Grundprospektet av den 20 mars 2013 och dess tillägg. Fullständig information om Handelsbanken och erbjudandet kan endast fås genom grundprospektet och dessa Slutliga Villkor. Grundprospektet finns att tillgå på www.handelsbanken.se/prospektochprogram. En sammanfattning av detta erbjudande bifogas dessa Slutliga Villkor. Ekonomisk beskrivning Per erhålls, om Slutkurs är högre än Maxnivån, Återbetalningsbelopp motsvarande Maxnivån. Om Slutkurs är lägre än eller lika med Maxnivån erhålls Återbetalningsbelopp motsvarande Slutkurs. I båda fallen multipliceras beloppen med Multiplikatorn. Om Underliggande är noterad i en annan valuta än Värdepapprets Noteringsvaluta, är Återbetalningsbelopp omräknat till Noteringsvaluta enligt Omräkningskursen. Produktspecifika villkor Värdepappersnamn Underliggande aktie/depåbevis/index Maxnivå Multiplikator ISIN-kod MCB4B 175H B Ltd 175 1 SE0005459732 MCAZN4B 355H AstraZeneca PLC 355 1 SE0005459740 MCAZN4B 360H AstraZeneca PLC 360 1 SE0005459757 MCATC4B 180H Atlas Copco ser. A 180 1 SE0005459765 MCATC4B 190H Atlas Copco ser. A 190 1 SE0005459773 MCALI4B 640H Autoliv Inc. SDB 640 1 SE0005459781 MCBOL4B 90 H Boliden 90 1 SE0005459799 MCBOL4B 105H Boliden 105 1 SE0005459807 MCELU4B 175H Electrolux ser. B 175 1 SE0005459815 MCERI4B 82 H Ericsson, Telefonab. L M ser. B 82 1 SE0005459823 MCERI4B 86 H Ericsson, Telefonab. L M ser. B 86 1 SE0005459831 MCERI4B 88 H Ericsson, Telefonab. L M ser. B 88 1 SE0005459849 MCGET4B 215H Getinge ser. B 215 1 SE0005459856 MCHM 4B 260H Hennes & Mauritz, H & M ser. B 260 1 SE0005459864 MCHM 4B 280H Hennes & Mauritz, H & M ser. B 280 1 SE0005459872 MCLUP4B 145H Lundin Petroleum 145 1 SE0005459880 MCMED4B 76 H Meda ser. A 76 1 SE0005459898 MCMED4B 79 H Meda ser. A 79 1 SE0005459906 MCMED4B 82 H Meda ser. A 82 1 SE0005459914 MCMTG4B 360H Modern Times Group ser. B 360 1 SE0005459922 MCNOK4B 51 H Nokia Oyj 51 1 SE0005459930 MCNOK4B 53 H Nokia Oyj 53 1 SE0005459948 MCNDA4B 80 H Nordea Bank 80 1 SE0005459955 MCNDA4B 84 H Nordea Bank 84 1 SE0005459963 MCNDA4B 88 H Nordea Bank 88 1 SE0005459971 MCSCV4B135 H Scania ser. B 135 1 SE0005459989 MCSEB4B 76 H Skandinaviska Enskilda Banken ser. A 76 1 SE0005459997 MCSEB4B 84 H Skandinaviska Enskilda Banken ser. A 84 1 SE0005460003 MCSTE4B 62 H Stora Enso Oyj ser. R 62 1 SE0005460011 MCSTE4B 64 H Stora Enso Oyj ser. R 64 1 SE0005460029 MCSWE4B 165H Swedbank ser. A 165 1 SE0005460037 MCSWE4B 175H Swedbank ser. A 175 1 SE0005460045 MCTLS4B 51 H TeliaSonera 51 1 SE0005460052 1
MCTLS4B 57 H TeliaSonera 57 1 SE0005460060 MCVOL4B 88 H Volvo, ser. B 88 1 SE0005460078 MCVOL4B 94 H Volvo, ser. B 94 1 SE0005460086 MCOXS4B1320H OMXS30 index 1320 1 SE0005460094 MCOXS4B1340H OMXS30 index 1340 1 SE0005460102 Värdepappersnamn Noteringsdag Fastställelsedag för Slutkurs Sista handelsdag Återbetalningsdag MCB4B 175H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCAZN4B 355H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCAZN4B 360H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCATC4B 180H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCATC4B 190H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCALI4B 640H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCBOL4B 90 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCBOL4B 105H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCELU4B 175H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCERI4B 82 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCERI4B 86 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCERI4B 88 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCGET4B 215H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCHM 4B 260H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCHM 4B 280H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCLUP4B 145H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCMED4B 76 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCMED4B 79 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCMED4B 82 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCMTG4B 360H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCNOK4B 51 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCNOK4B 53 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCNDA4B 80 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCNDA4B 84 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCNDA4B 88 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCSCV4B135 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCSEB4B 76 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCSEB4B 84 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCSTE4B 62 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCSTE4B 64 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCSWE4B 165H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCSWE4B 175H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCTLS4B 51 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCTLS4B 57 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCVOL4B 88 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCVOL4B 94 H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCOXS4B1320H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 MCOXS4B1340H 2013-11-14 2014-02-21 2014-02-24 2014-03-07 Lösenförfarande: Metod för Referenskursbestämning: Slutkurs: Återbetalningsbelopp: Handelsbanken genomför automatisk kontant slutavräkning. Officiell Stängning. Referenskurs på Fastställelsedag för Slutkurs. Om Slutkurs > Maxnivå: Multiplikator Maxnivå Om Slutkurs Maxnivå: Multiplikator Slutkurs Marknadsavbrott: Se Allmänna villkor för Svenska Handelsbanken :s svenska Warrant- och Certifikatprogram 4 och 5. 2
Omräkningsregler: Se Allmänna villkor för Svenska Handelsbanken :s svenska Warrant- och Certifikatprogram 6 och 7. Information om Underliggande Informationen nedan består av utdrag från, eller sammanfattningar av offentligt tillgänglig information. Handelsbanken har inte gjort någon oberoende kontroll av informationen och tar inte ansvar för att den är korrekt eller fullständig. Underliggande B Ltd AstraZeneca PLC Atlas Copco ser. A Autoliv Inc. SDB Boliden Electrolux ser. B Ericsson, Telefonab. L M ser. B Getinge ser. B Hennes & Mauritz, H & M ser. B Lundin Petroleum Meda ser. A Modern Times Group ser. B Nokia Oyj Nordea Bank Scania ser. B Skandinaviska Enskilda Banken ser. A Stora Enso Oyj ser. R Swedbank ser. A TeliaSonera Volvo, ser. B Emittent av Underliggande / Indexberäknare B Ltd AstraZeneca PLC Atlas Copco Autoliv Inc. Boliden Electrolux Telefonaktiebolaget LM Ericsson Getinge H & M Hennes & Mauritz Lundin Petroleum Meda Modern Times Group MTG Nokia Oyj Nordea Bank (publ) Scania Skandinaviska Enskilda Banken Stora Enso Oyj Swedbank TeliaSonera (publ) Volvo Referenskälla Ytterligare information ISIN-kod på om Underliggande Underliggande CH0012221716 www.abb.com GB0009895292 www.astrazeneca.com SE0000101032 www.atlascopco.com SE0000382335 www.autoliv.com SE0000869646 www.boliden.com SE0000103814 www.electrolux.com SE0000108656 www.ericsson.com SE0000202624 www.getingegroup.com SE0000106270 www.hm.com SE0000825820 www.lundin-petroleum.com SE0000221723 www.meda.se SE0000412371 www.mtg.se FI0009000681 www.nokia.com SE0000427361 www.nordea.com SE0000308280 www.scania.com SE0000148884 www.seb.se FI0009007611 www.storaenso.com SE0000242455 www.swedbank.se SE0000667925 www.teliasonera.se SE0000115446 www.volvo.se Information om Underliggande index Informationen nedan består av utdrag från, eller sammanfattningar av offentligt tillgänglig information. Handelsbanken har inte gjort någon oberoende kontroll av informationen och tar inte ansvar för att den är korrekt eller fullständig. Underliggande Underliggandes benämning Indexleverantör Ytterligare information om indexet OMXS30 Index www.nasdaqomx.com 3
Beskrivning: Disclaimer: OMXS30 index är ett aktieindex som beräknas och publiceras av NASDAQ OMX Group, Inc och/eller av den institutionen anlitade uppdragstagare, baserat på de 30 aktier som har den i svenska kronor räknat största omsättningen på. För ytterligare information om detta aktieindex, ingående aktier och dessas vikter i indexet m m hänvisas till www.nasdaqomxnordic.com. Nasdaq, OMXTM, OMXS30TM och OMXS30 IndexTM är varumärken registrerade av The NASDAQ OMX Group, Inc. (tillsammans med närstående bolag benämnt "Bolagen") och licensierade för användning av Svenska Handelsbanken (publ) vad avser vissa produkter ("Produkterna"). Bolagen har inte godkänt Produkterna såsom varande lagenliga eller lämpliga på annat vis. Produkterna varken ges ut av, överlåts, säljs eller marknadsförs av Bolagen. Bolagen garanterar inte och åtar sig inget ansvar för Produkterna. Erbjudandets former och villkor Antal emitterade : Emittent: Arrangör: Betalningsombud: Beräkningsombud: Registerhållare: Courtage: 50 000 000 per serie. Handelsbanken förbehåller sig dock rätten att utöka eller begränsa respektive serie om banken så önskar. Ingen teckning sker, utan köp och försäljning av sker över den marknadsplats som är noterat på. Svenska Handelsbanken (publ) Handelsbanken Capital Markets, HCS Blasieholmstorg 11 106 70 Stockholm Svenska Handelsbanken (publ) Handelsbanken Capital Markets, HCS Blasieholmstorg 11 106 70 Stockholm Euroclear Sweden Vid handel genom Handelsbanken utgår courtage enligt Handelsbankens vid var tid gällande prislista. Emissionsdag: 2013-11-14 Rättigheter som sammanhänger med Värdepappren: Värdepapper emitterade under detta program medför rätt till betalning jämsides (pari passu) med Handelsbankens övriga icke säkerställda och icke efterställda nuvarande och framtida betalningsförpliktelser i den mån inte annat är föreskrivet i lag. Upptagande till handel och handelssystem Notering: Ansökan om notering av kommer att inlämnas till. Noteringsdag: 2013-11-14 Noteringsvaluta: Market making: SEK kan vara noterad på börs under löptiden. Handelsbanken agerar då market maker för. Detta innebär att Handelsbanken avser att, under normala marknadsförhållanden, ställa köpkurser och säljkurser för det antal handelsposter som Handelsbanken vid var tid beslutar. För vars köpkurs enligt Handelsbankens bedömning är lägre än SEK 0,10 kan Handelsbanken helt avstå från att ställa köpkurs. Det bör uppmärksammas att skillnaden mellan köpkurs och säljkurs ( spread ) i kan förändras löpande. Det bör också uppmärksammas att det under vissa tidsperioder kan vara svårt eller omöjligt för Handelsbanken att ställa köpkurser och säljkurser i vilket medför att det kan vara svårt eller omöjligt att köpa eller sälja. Ovanstående kan till exempel inträffa vid kraftiga marknadsrörelser, likviditetsförändringar, Handelsbankens hedgning av positioner, marknadsstörningar, kommunikationsavbrott eller andra tekniska avbrott vilka kan medföra svårigheter att handla till rimliga kurser, eller på grund av att berörd eller berörda marknadsplatser stängs, eller att handeln åläggs restriktioner under en viss tid. 4
Minsta handelspost: 1 per serie. Sista handelsdag: 2014-02-24 Handelsbanken bekräftar härmed att ovanstående Slutliga Villkor är gällande för detta tillsammans med Allmänna Villkor för Handelsbankens Warrant- och Certifikatprogram daterade den 20 mars 2013 och förbinder sig att i enlighet därmed erlägga Återbetalningbelopp. Handelsbanken bekräftar att inga väsentliga negativa förändringar i Handelsbankens framtidsutsikter har ägt rum sedan den 23 oktober 2013. Stockholm den 12 november 2013 Svenska Handelsbanken (publ) 5
Sammanfattning Sammanfattningen består av informationskrav vilka redogörs för i ett antal punkter. Punkterna är numrerade i avsnitt A-E (A.1-E.7). Denna sammanfattning innehåller alla de punkter som krävs i en sammanfattning för aktuell typ av värdepapper och emittent. Eftersom vissa punkter inte är tillämpliga för aktuell typ av värdepapper och emittent finns luckor i punkternas numrering. Även om det krävs att en punkt inkluderas i en sammanfattning för aktuell typ av värdepapper och emittent är det möjligt att ingen relevant information kan ges rörande punkten. Informationen har då ersatts med angivelsen Ej tillämpligt. AVSNITT A INTRODUKTION OCH VARNINGAR A.1 Varning A.2 Finansiella mellanhänder Denna sammanfattning är en del av Grundprospektet för Svenska Handelsbanken (publ) ( Handelsbanken eller Emittent ) MTN-, Warrant- och Certifikatprogram och skall ses som en introduktion till Grundprospektet och till bifogade Slutliga Villkor. Ett beslut om placering i värdepapper skall baseras på en bedömning av prospektet i dess helhet och inte enbart på denna sammanfattning. Om sammanfattningen är vilseledande, felaktig eller oförenlig med de andra delarna i prospektet kan civilrättsligt ansvar åläggas de personer som lagt fram sammanfattningen. En placerare som i egenskap av kärande framför ett yrkande hänförligt till uppgifterna i Grundprospektet eller bifogade Slutliga Villkor kan bli tvungen att svara för kostnaderna för översättning av Grundprospektet eller Slutliga Villkor innan de rättsliga förfarandena inleds. Ej tillämpligt AVSNITT C VÄRDEPAPPER C.1 Typ av värdepapper Typ av värdepapper Värdepappersnamn ISIN-kod MCB4B 175H MCAZN4B 355H MCAZN4B 360H MCATC4B 180H MCATC4B 190H MCALI4B 640H MCBOL4B 90 H MCBOL4B 105H MCELU4B 175H MCERI4B 82 H MCERI4B 86 H MCERI4B 88 H MCGET4B 215H MCHM 4B 260H MCHM 4B 280H SE0005459732 SE0005459740 SE0005459757 SE0005459765 SE0005459773 SE0005459781 SE0005459799 SE0005459807 SE0005459815 SE0005459823 SE0005459831 SE0005459849 SE0005459856 SE0005459864 SE0005459872 6
C.2 Valuta Svenska kronor ("SEK") MCLUP4B 145H MCMED4B 76 H MCMED4B 79 H MCMED4B 82 H MCMTG4B 360H MCNOK4B 51 H MCNOK4B 53 H MCNDA4B 80 H MCNDA4B 84 H MCNDA4B 88 H MCSCV4B135 H MCSEB4B 76 H MCSEB4B 84 H MCSTE4B 62 H MCSTE4B 64 H MCSWE4B 165H MCSWE4B 175H MCTLS4B 51 H MCTLS4B 57 H MCVOL4B 88 H MCVOL4B 94 H MCOXS4B1320H MCOXS4B1340H SE0005459880 SE0005459898 SE0005459906 SE0005459914 SE0005459922 SE0005459930 SE0005459948 SE0005459955 SE0005459963 SE0005459971 SE0005459989 SE0005459997 SE0005460003 SE0005460011 SE0005460029 SE0005460037 SE0005460045 SE0005460052 SE0005460060 SE0005460078 SE0005460086 SE0005460094 SE0005460102 C.5 Inskränkningar i rätten till överlåtelse C.8 Rättigheter kopplade till värdepapperen inbegripet rangordning och begränsningar av rättigheter C.11 Information om eventuell ansökan om upptagande till handel på en reglerad marknad Värdepappren är fritt överlåtbara. I händelse av Handelsbankens konkurs eller likvidation skall medföra rätt till betalning ur Handelsbankens tillgångar jämsides med (pari passu) Handelsbankens övriga icke säkerställda och icke efterställda nuvarande och framtida betalningsförpliktelser i den mån inte annat är föreskrivet i lag. Ansökan om notering av kommer att inlämnas till. 7
C.15 Beskrivning av investeringen et kan både öka och minska i värde. När Underliggande går upp ökar värdet på et och samtidigt gäller det omvända, om Underliggande går ner förlorar et värde. C.16 Stängnings- eller förfallodatum etc Värdepappersnamn Fastställelsedag för Slutkurs Återbetalningsdag C.17 Beskrivning avveckling m m MCB4B 175H SE0005459732 2014-03-07 MCAZN4B 355H SE0005459740 2014-03-07 MCAZN4B 360H SE0005459757 2014-03-07 MCATC4B 180H SE0005459765 2014-03-07 MCATC4B 190H SE0005459773 2014-03-07 MCALI4B 640H SE0005459781 2014-03-07 MCBOL4B 90 H SE0005459799 2014-03-07 MCBOL4B 105H SE0005459807 2014-03-07 MCELU4B 175H SE0005459815 2014-03-07 MCERI4B 82 H SE0005459823 2014-03-07 MCERI4B 86 H SE0005459831 2014-03-07 MCERI4B 88 H SE0005459849 2014-03-07 MCGET4B 215H SE0005459856 2014-03-07 MCHM 4B 260H SE0005459864 2014-03-07 MCHM 4B 280H SE0005459872 2014-03-07 MCLUP4B 145H SE0005459880 2014-03-07 MCMED4B 76 H SE0005459898 2014-03-07 MCMED4B 79 H SE0005459906 2014-03-07 MCMED4B 82 H SE0005459914 2014-03-07 MCMTG4B 360H SE0005459922 2014-03-07 MCNOK4B 51 H SE0005459930 2014-03-07 MCNOK4B 53 H SE0005459948 2014-03-07 MCNDA4B 80 H SE0005459955 2014-03-07 MCNDA4B 84 H SE0005459963 2014-03-07 MCNDA4B 88 H SE0005459971 2014-03-07 MCSCV4B135 H SE0005459989 2014-03-07 MCSEB4B 76 H SE0005459997 2014-03-07 MCSEB4B 84 H SE0005460003 2014-03-07 MCSTE4B 62 H SE0005460011 2014-03-07 MCSTE4B 64 H SE0005460029 2014-03-07 MCSWE4B 165H SE0005460037 2014-03-07 MCSWE4B 175H SE0005460045 2014-03-07 MCTLS4B 51 H SE0005460052 2014-03-07 MCTLS4B 57 H SE0005460060 2014-03-07 MCVOL4B 88 H SE0005460078 2014-03-07 MCVOL4B 94 H SE0005460086 2014-03-07 MCOXS4B1320H SE0005460094 2014-03-07 MCOXS4B1340H SE0005460102 2014-03-07 Handelsbanken genomför automatisk kontant slutavräkning C.18 Beskrivning avkastning m m Per erhålls, om Slutkurs är högre än Maxnivån, Återbetalningsbelopp motsvarande Maxnivån. Om Slutkurs är lägre än eller lika med Maxnivån erhålls Återbetalningsbelopp motsvarande Slutkurs. I båda fallen multipliceras beloppen med Multiplikatorn. Om Underliggande är noterad i en annan valuta än Värdepapprets Noteringsvaluta, är Återbetalningsbelopp omräknat till Noteringsvaluta enligt Omräkningskursen. C.19 Lösenpris etc Ej tillämpligt C.20 Beskrivning underliggande Värdepappersnamn Underliggande aktie/depåbevis/index Ytterligare information om Underliggande MCOXS4B1280H OMXS30 index www.nasdaqomx.com 8
MCOXS4B1300H OMXS30 index www.nasdaqomx.com MCB4B 165H B Ltd www.abb.com MCB4B 170H B Ltd www.abb.com MCAZN4B 350H AstraZeneca PLC www.astrazeneca.com MCATC4B 185H Atlas Copco ser. A www.atlascopco.com MCATC4B 195H Atlas Copco ser. A www.atlascopco.com MCALI4B 600H Autoliv Inc. SDB www.autoliv.com MCALI4B 620H Autoliv Inc. SDB www.autoliv.com MCBOL4B 95 H Boliden www.boliden.com MCBOL4B 100H Boliden www.boliden.com MCELU4B 160H Electrolux ser. B www.electrolux.com MCELU4B 170H Electrolux ser. B www.electrolux.com MCERI4B 80 H Ericsson, Telefonab. L M ser. B www.ericsson.com MCERI4B 84 H Ericsson, Telefonab. L M ser. B www.ericsson.com MCGET4B 210H Getinge ser. B www.getingegroup.com MCHM 4B 270H Hennes & Mauritz, H & M ser. B www.hm.com MCHM 4B 290H Hennes & Mauritz, H & M ser. B www.hm.com MCLUP4B 140H Lundin Petroleum www.lundin-petroleum.com MCMTG4B 350H Modern Times Group ser. B www.mtg.se MCNDA4B 82 H Nordea Bank www.nordea.com MCNDA4B 86 H Nordea Bank www.nordea.com MCSCV4B 130H Scania ser. B www.scania.com MCSCV4B 140H Scania ser. B www.scania.com MCSEB4B 78 H Skandinaviska Enskilda Banken ser. A www.seb.se MCSEB4B 82 H Skandinaviska Enskilda Banken ser. A www.seb.se MCSWE4B 170H Swedbank ser. A www.swedbank.se MCTLS4B 53 H TeliaSonera www.teliasonera.se MCTLS4B 55 H TeliaSonera www.teliasonera.se MCVOL4B 85 H Volvo, ser. B www.volvo.se MCVOL4B 90 H Volvo, ser. B www.volvo.se 9
AVSNITT D RISKER D.2 Huvudsakliga risker specifika för emittenten D.3 Huvudsakliga risker specifika för värdepapperen Vid köp av värdepapper emitterade under Handelsbankens MTN-, Warrant- eller Certifikatprogram tas en kreditrisk på Handelsbanken. Med kreditrisk menas risken att Handelsbanken, i egenskap av emittent, inte skulle kunna fullfölja sina betalningsåtaganden gentemot placeraren. Om Handelsbanken skulle hamna på obestånd riskerar placeraren då att förlora delar av eller hela sin placering, oavsett hur den underliggande marknaden har utvecklats under värdepapprets löptid. Handelsbanken har följande kreditbetyg: AA- från Standard & Poor s ( S&P ), Aa3 från Moody s och AAfrån Fitch. Med Moody s rating Aa3, S&P rating AA- och Fitch rating AA- menas hög kvalitet med mycket låg kreditrisk. Ett innehav av värdepapper emitterade under Handelsbankens MTN-, Warrant- eller Certifikatprogram omfattas inte av den statliga insättningsgarantin. Marknadsrisk Under löptiden påverkas värdet på ett av flera faktorer, bland annat den Underliggande tillgångens utveckling, återstående löptid, förväntad framtida volatilitet, marknadsräntor och eventuella aktieutdelningar. Observera att små förändringar i den Underliggande tillgången kan resultera i stora förändringar i ets värde. Placerare bör vara medvetna om att ett under löptiden handlas som ett självständigt värdepapper och att värdet styrs också av förhållandet mellan utbud och efterfrågan. Likviditetsrisk Det bör uppmärksammas att det under vissa perioder kan det vara svårt eller omöjligt att köpa eller sälja ett. Detta kan till exempel inträffa vid illikviditet i marknaden, kraftiga kursrörelser eller då handeln på någon relevant marknadsplats stängs eller åläggs restriktioner under viss tid. Även tekniska fel, exempelvis kommunikationsavbrott, kan störa handeln. Valutarisk I de fall den Underliggande tillgången noteras i annan valuta än svenska kronor, kan kursförändringar påverka avkastningen på värdepappren. Detta är dock inte fallet med värdepapper som enligt villkoren är explicit valutaskyddade, dvs. löper med fast växelkurs. Legal risk Handelsbankens verksamhet regleras av aktiebolagslagen (2005:551) och lag (2004:297) om bank- och finansieringsrörelse samt ett omfattande regelverk som är kopplat till bankens rörelse. Korrekt tillämpning av regelverket är avgörande för en sund bankverksamhet. För det fall banken inte fullgör sina skyldigheter enligt gällande regelverk föreligger en risk för sanktioner i olika former från tillsynsmyndighet och domstolar, vilket kan påverka bankens verksamhet negativt. D.6 Varning där det anges om investerare kan förlora hela eller delar av en investering Placerare i bör uppmärksamma att om Slutkursen är noll utgår inget Återbetalningsbelopp och hela det placerade beloppet förloras. Placeraren är alltid själv till fullo ansvarig för beslut att genomföra eller inte genomföra varje enskild transaktion samt för det ekonomiska resultatet av transaktionerna. AVSNITT E ERBJUDANDE E.2b Motiv till erbjudandet E.3 En beskrivning av erbjudandet Placerat belopp kommer att användas i den löpande rörelsen. Handelsbanken är Emittent och Betalningsombud för Värdepappren. Handelsbanken Capital Market, HCS är Arrangör och Beräkningsombud för Värdepappren. 10
Emissions- och Noteringsdag är 2013-11-14. Ansökan om notering av kommer att inlämnas till NASDAQ OMX Stockholm. E.4 Beskrivning av eventuella intressen/intressekonflikter E.7 Beräkning av kostnader som åläggs investeraren Ej tillämpligt Vid handel genom Handelsbanken utgår courtage enligt Handelsbankens vid var tid gällande prislista. 11