RESULTATPRESENTATION 2012 BJÖRN ROSENGREN, KONCERNCHEF

Transkript

1 RESULTATPRESENTATION 212 BJÖRN ROSENGREN, KONCERNCHEF

2 Omsättningen återvände till tillväxt, lönsamheten stabil Utveckling 212 Orderingång 4.94 milj. euro, +9% Omsättning milj. euro, +12% Orderingång jmf. med fakturering 1,5 (1,7) EBITA 55 milj. euro, 11,6% av omsättningen EBIT 515 milj. euro, 1,9% av omsättningen Resultat/aktie 1,72 euro (1,44), +19% Rörelseverksamhetens kassaflöde 153 milj. euro (232) Dividendförslag 1, euro/aktie (,9) EBIT visas utan poster av engångskaraktär EBITA visas utan poster av engångskaraktär och avskrivningar för immateriella tillgångar relaterade till förvärv. 2 Wärtsilä

3 Tillväxt i orderingången MEUR Fjärde kvartalets utveckling MEUR % % 5% 1% Services Ship Power Power Plants Q4/211 Q4/212 3 Wärtsilä

4 God utveckling i omsättningen MEUR % -13% 4-7,6% 12% Fjärde kvartalets utveckling MEUR % 4% Services % Ship Power Power Plants % Q4/211 Q4/212 4 Wärtsilä

5 Omsättning per affärsområde 212 Ship Power 28% (24) Services 4% (43) Power Plants 32% (32) 5 Wärtsilä

6 Omsättning per marknadsområde - Asiens andel över 4% MEUR Asien Europa Amerika Övriga 6 Wärtsilä

7 Topp 1 länder Norge Storbritannien USA Dominikanska 5% republiken 5% 4% Brasilien 3% 5% 3% Nederländerna Kina Sydkorea 7% 8% 3% 3% Singapore Indonesien % av omsättningen år Wärtsilä

8 Orderingång jmf. med fakturering förblev över ett MEUR 6 1, ,21 1,7 1,5 1,2 1, 35 3,88, , ,6,4,2, Orderingång Omsättning Orderingång jmf. med fakturering 8 Wärtsilä

9 Tillväxt i orderboken MEUR % % % 2% Services Ship Power Power Plants Wärtsilä

10 Orderstocken utgör en god bas för 213 MEUR Leverans följande år Leverans följande år eller senare 1 Wärtsilä

11 Stabil utveckling i EBITA EBIT, MEUR 25 16% ,9% 11,4% 12,8% 12,1% 11,% 1,7% 11,5% 11,6% 11,1% 1,9% 14% 12% 1% EBIT% mål: 1-14% 8% 1 6% 5 4% 2% Q1 Q2 Q3 Q4 % 11 Wärtsilä EBITA% före engångsposter och avskrivningar för immateriella tillgångar relaterade till förvärv EBIT% före engångsposter

12 God aktivitet i marknaden för gasbaserad kraftgenerering

13 MW Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 God nivå på offerter Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Offererade MW per bränsle Övriga Naturgas Tjockolja Andelen naturgas ökar konstant. 13 Wärtsilä

14 Orderingång per kvartal MEUR Q1 Q2 Q3 Q4 14 Wärtsilä

15 Orderingång per tillämpning MEUR Rapportperiodens utveckling Totalt milj. euro (1.62) 4% 6% 77% 14% Rapportperiodens orderingång per bränsle i MW Industriell självgenerering Flexibel baskraft Olje- & gasindustrin Tjänster för stabilisering av elnät Förnybara 1% Olja 25% Gas 74% 15 Wärtsilä

16 Betydande kraftverksorder från Moçambique Order från Moçambique för att planera, leverera och installera landets största gasdrivna kraftverk Värdet på beställningen 138 milj. euro Avtal tecknat med ett samföretag ägt av sydafrikanska Sasol New Energy och Moçambiques statliga kraftbolag Ordern omfattar 18 Wärtsilä 34SG-motorer som drivs med naturgas Användning av naturgas utvecklas, vilket sannolikt stärker Wärtsiläs närvaro i sydliga Afrika 16 Wärtsilä

17 Global orderingång Europa 89 (788) Asien 869 (1.55) Amerika 919 (713) Afrika och Mellanöstern (784) Flexibel baskraft Industriell självgenerering Tjänster för stabilisering av elnät Olje- och gasindustrin 1 94 Orderingång 212: MW (3.34) 17 Wärtsilä

18 Marknaden för kraftverk som drivs med gas och flytande bränslen H1 212 Marknaden totalt 28,8 GW 4,9% 1,9% 3,1% 3,5% GE Siemens 32,2% MHI 26,3% Wärtsilä Ansaldo 28,1% Alstom Övriga gasturbiner Marknadsdatan inkluderar alla drivkällor över 5 MW samt den uppskattade effekten från ångturbiner i kombicyklar. Datan har samlats från McCoy Power-rapporten. Övriga motortillverkare ingår inte i siffrorna ovan, Wärtsilä har en ledande position inom motorteknologi.. 18 Wärtsilä

19 Ett aktivt år inom offshore och specialiserade fartyg

20 Antal fartyg Orderaktiviteten för fartyg Miljoner CGT* 14 Handelsfartyg Offshorefartyg Passagerarfartyg Specialfartyg 3 månaders glidande medeltal CGT * Källa: Clarkson Research Services *CGT= Bruttotonnage kompenserat med arbetsbelastning 2 Wärtsilä

21 Orderingången ökade 45% MEUR 2 Rapportperiodens utveckling Totalt milj. euro (1.) Handelsfartyg 28% Offshore 46% 8 Övriga 1% 4 Specialfartyg 12% Passagerarfartyg 6% Fartyg för marinen 7% 21 Wärtsilä

22 Stark aktivitet i offshoremarknaden Aktiviteten inom offshoremarknaden fortsatte under Q4/212 och Wärtsilä fick flera betydande beställningar: Beställning för kompletta mekaniska paket till tre nya borrfartyg i anslutning till det pågående offshoreprogrammet i Brasilien En integrerad lösning till ett LNG-drivet offshorestödfartyg som byggs i Norge Beställning för ett komplett LNG-paket till ett offshorestödfartyg som kommer att operera i Mexikanska golfen Fördelningen av globala beställningar väntas forsättningvis gynna offshoresegmentet under Wärtsilä

23 System för hantering av ballastvatten Wärtsilä erbjuder system för hantering av ballastvatten som är baserade de de två vanligaste teknologierna: ultraviolett-behandling (UV) och elektroklorering (EC) IMO beviljade AQUARIUS EC-baserade system preliminärt godkännande och typgodkännande inväntas under andra kvartalet 213 Alla tester av AQUARIUS UV-systemet är klara och typgodkännande beviljades i december 212. De första beställningarna på UV-baserade system erhölls och levererades år Wärtsilä

24 Samföretagens orderaktivitet MEUR Orderingången i det sydkoreanska samföretaget som producerar flerbränslemotorer samt i det kinesiska samföretaget som producerar hjälpmotorer uppgick till 242 milj. euro (394) under rapportperioden januari-december Wärtsiläs innehav i dessa företag är 5%, och resultaten från dessa redovisas under resultatet från intresse- och samföretag Q4/212 Q3/212 Q2/212 Q1/212 Q4/211 Q3/211 Q2/211 Q1/211 Q4/21 Q3/21 Q2/21 Q1/21 Samföretagens orderingång (Wärtsilä Hyundai Engine Company Ltd och Wärtsilä Qiyao Diesel Company Ltd) Ship Power -orderingång 24 Wärtsilä

25 Ship Power-orderstock Handelsfartyg 3% Bulklastfartyg 5% Containerfartyg 2% Tankfartyg 11% LNG* 7% Offshore 45% Fraktfartyg 5% Övriga 1% Fartyg för marinen 8% Specialfartyg 8% Passagerarfartyg 7% * Exklusive det sydkoreanska samföretagets orderstock 25 Wärtsilä

26 Marknadsandelar för Wärtsiläs marinmotorer Medelvarviga huvudmotorer Lågvarviga huvudmotorer Mitsubishi 2%(2) Hjälpmotorer Wärtsilä 4%(5) Övriga 25%(23) Wärtsilä 47%(48) Wärtsilä 18%(18) MAN Diesel 23%(23) MAN Diesel 8%(8) Övriga 96%(95) Caterpillar (MAK) 5%(6) Marknaden totalt de senaste 12 mån: MW (4.481) Marknaden totalt de senaste 12 mån: MW (8.498) Marknaden totalt de senaste 12 mån: MW (3.367) Wärtsiläs marknadsandelar kalkyleras på basen av 12 månaders glidande siffror, siffrorna inom parentes är från slutet av föregående kvartal. Wärtsiläs egen kalkyl baserar sig på Marine Market Database. 26 Wärtsilä

27 Servicesomsättning på rekordhög nivå

28 Services-omsättningen återvände till tillväxt MEUR % % % 5% Fjärde kvartalets utveckling MEUR % Q4/211 Q4/ Wärtsilä

29 Omsättning per kvartal MEUR Q1 Q2 Q3 Q4 29 Wärtsilä

30 Omsättningens fördelning 212 Fältservice 23%(24) Reservdelar 53%(51) Kontrakt 15%(15) Projekt 9%(1) Totalt 1.98 milj. euro (1.816) 3 Wärtsilä

31 Services fördelning per affärsområde 212 Omsättningens fördelning Totalt 1.98 milj. euro Motorbeståndets fördelning Totalt MW Ship Power Power Plants Ship Power Power Plants Utöver motortjänster täcker Wärtsiläs serviceportfölj el- och automationstjänster, propulsionstjänster, panntjänster, miljötjänster, drifts- och underhållstjänster samt utbildningstjänster 31 Wärtsilä

32 God efterfrågan på kraftverksservice Flera serviceavtal tecknade och förnyade med kraftverkskunder under Q4/212: Ett 15-årigt avtal om leverans av reservdelar och ett 5-årigt avtal om teknisk service med KEPCO Plant Service & Engineering Co. i Jordanien Ett serviceavtal med South Texas Electric Cooperative i USA En fyra års förlängning till drifts- och underhållsavtalet med Guyana Power & Light, Inc. En tre års förlängning till drifts- och underhållsavtalet med United Cement Company of Nigeria Ltd. Det installerade kraftverksbeståndet väntas öka, vilket ger goda utsikter inom kraftverksservice för Wärtsilä

33 Utvecklingen av Power Plants serviceavtal MW 45 9% 4 8% 35 7% 3 53% 57% 58% 57% 6% 25 5% % 4% 3% 1 2% 5 1% % O&M- och underhållsavtal Kraftverksleveranser % av levererade MW 33 Wärtsilä

34 Användning av fartygsbeståndet Ankrade fartyg* & fartyg som inte trafikerar**, % av flottan 26% Percent of Fleet 22% 18% 14% 1% 6% 2% Jan.12 Dec.11 Nov.11 Oct.11 Sep.11 Aug.11 Jul.11 Jun.11 May.11 Ankrade Apr.12 Mar.12 Feb.12 May.12 Jul.12 Jun.12 Aug.12 Sep.12 Anchored Fartyg som Idle inte trafikerar Fartygsbeståndets genomsnittliga fart***, angiven i knop Dec.12 Nov.12 Oct.12 1,5 Knots 1, 9,5 9, Apr.11 Apr.11 May.11 Jun.11 Jul.11 Aug.11 Sep.11 Oct.11 Nov.11 Dec.11 Jan.12 Feb.12 Mar.12 Mar.12 Apr.12 May.12 Jun.12 Jul.12 Aug.12 Sep.12 Oct.12 Nov.12 Dec.12 Jan.13 * Källa: Bloomberg (AISLive). Databasen innehåller mer är 25 fartyg (>299 GT). ** Fartyg som inte trafikerar (containerfartyg, ingen rörelse under 19 dagar; övriga, 35 dagar). Källa: Lloyd s MIU. Databasen innehåller ca 15 fartyg (>299 GT). *** Källa: Bloomberg. 34 Wärtsilä

35 Rörelseverksamhetens kassaflöde MEUR Wärtsilä

36 Nettorörelsekapitalets utveckling MEUR 2 25% % % 1 1,9% 8 9,2% 1% 6 5,8% 486 5,6% ,7% 235 5% % Nettorörelsekapital Varor i lager Förskottsbetalningar Nettorörelsekapital / Omsättning 36 Wärtsilä

37 Bekräftade lån MEUR Totalt 794 milj. euro utnyttjat Utnyttjade långfristiga lån Kortfristig andel av långfristiga lån Utnyttjade kortfristiga lån Outnyttjade kreditlimitavtal Utnyttjade kreditlimitavtal var totalt euro i slutet av perioden Utnyttjade kortfristiga lån innehåller 141 milj. euro finska företagscertifikatprogram. Koncernen har finska företagscertifikatsprogram på totalt 7 miljoner euro (obekräftade). 37 Wärtsilä

38 Finansiell ställning Soliditet Nettoskuldsättningsgrad 5% 45% 4% 35% 3% 25% 2% 15% 1% 5% %,7,6,5,4,3,2,1, , Wärtsilä

39 Resultat/aktie och dividend/aktie EUR 2,5 2, 1,72 1,5 1, 1,,5, * Resultat/aktie Dividend Extradividend * Dividend Styrelsens förslag 39 Wärtsilä

40 Marknadsutsikter Power Plants: Den totala marknaden för kraftförsörjning baserad på naturgas och flytande bränslen kommer under 213 sannolikt att fortsätta i samma spår som under 212. Ship Power: Våra utsikter för shipping och varvsindustrin för 213 är försiktiga men något bättre än för 212. I det stora hela väntas fördelningen av orderingången 213 likna läget 212, som gynnade offshore- och specialfartyg. Services: De övergripande utsikterna för servicemarknaden är alltjämt stabila. 4 Wärtsilä

41 Wärtsilä förväntar sig att omsättningen under 213 ökar med -1%, medan rörelseverksamhetens lönsamhet (EBIT% före engångsposter) kommer att vara ca 11%. Utsikter för 213

42 IR-kontaktperson: Pauliina Tennilä Direktör, investerarrelationer Tfn () E-post: pauliina.tennila@wartsila.com