TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGSAKTIEBOLAG (publ) (Org nr 516401-7799) THF:1 FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE Styrelsen och verkställande direktören för Trygg-Hansa Försäkringsaktiebolag avger härmed årsredovisning för år 2003. Trygg-Hansa Försäkringsaktiebolag är ett helägt dotterbolag till Codan A/S, Köpenhamn som i sin tur är ett dotterbolag till Royal & SunAlliance Ins. Group, plc, London (R&SA). Väsentliga händelser Den 19 juni förvärvades del av kontorsfastigheten på Fleminggatan i Stockholm av Trygg-Hansa. Avtal om förvärv tecknades under 2002. Som en konsekvens av meningsskiljaktigheter kring den nordiska integrationen avgick Håkan Danielsson som VD för vid årsskiftet. Till ny VD utsågs koncernchefen i Codan, Jens Erik Christensen. erhöll genom en nyemission i slutet av december ett kapitaltillskott med 300 MSEK från moderbolaget Codan A/S. Verksamhet med dotterbolag har under 2003 bedrivit skadeförsäkring i Sverige och Norge. Verksamheten bedrivs inom affärsområdena Privat och Företag och har huvudsakligen omfattat försäljning av skadeförsäkring till privatpersoner samt företag och offentlig verksamhet. Trygg-Hansa Försäkrings ABs mottagna återförsäkring under avveckling är i sin helhet återförsäkrad. Återförsäkringslösningen innebär att s resultat ej påverkas av något resultat från denna affär. Teknisk redovisning av skadeförsäkringsrörelsen Premieintäkter Premieinkomsten före avgiven återförsäkring i koncernen uppgick för år 2003 till 9 500 (8 093) MSEK. Efter avdrag för erlagda premier för avgiven återförsäkring på -1 025 (-1 113) MSEK uppgick premieinkomsten för egen räkning till 8 475 (6 980) MSEK. Premieintäkten för egen räkning uppgick till 8 127 (6 902) MSEK. Den starka premieökningen under 2003 beror främst på genomförda premiehöjningar. I samband med förvärvet av företagsaffären från Folksam 2001 upphandlades ett särskilt återförsäkringsskydd. Premien för denna återförsäkring uppgick till 685 MSEK. Premieintäkter från koncernbolag uppgick till 85 MSEK, varav 26 avser premieintäkt inom Trygg- Hansa-koncernen. Premier för avgiven återförsäkring till koncernbolag uppgick till 144 MSEK. Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen Till skadeförsäkringsrörelsen hänförs en del av kapitalavkastningen vars storlek baseras på under året genomsnittliga försäkringstekniska avsättningar för egen räkning efter avdrag för avsättning för ej förfallna premier för gällande kontrakt. Den överförda kapitalavkastningen uppgick för 2003 till 694 (813) MSEK.
THF:2 Försäkringsersättningar Försäkringsersättningarna för egen räkning på -7 045 (-6 606) MSEK består dels av ut- och inbetalda ersättningar med -5 419 (-5 460) MSEK och dels av förändring i avsättning för oreglerade skador med -1 626 (-1 146) MSEK. Skadekostnadsprocenten, netto, har förbättrats från 95,7 till 86,7 procent. Avveckling av tidigare års avsättning för oreglerade skador medförde en förlust i koncernen med - 325 (- 665) MSEK. Driftskostnader Driftskostnaderna i skadeförsäkringsrörelsen uppgick till -1 389 (-1 147) MSEK vilket i relation till premieintäkterna motsvarar 17,1 (16,6) procent. Tekniskt resultat Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat uppgick till 348 (-72) MSEK. Icke-teknisk redovisning Kapitalavkastning Intäkterna inom kapitalförvaltningen uppgick till 885 (985) MSEK, medan orealiserade vinster var 24 (363) MSEK. Efter avdrag för kostnader med -92 (-1 201) MSEK uppgick den totala kapitalavkastningen till 817 (135) MSEK. Resultat Koncernen redovisar ett resultat före skatt med 418 (-794) MSEK och efter skatt med 289 (-587) MSEK. Kapitalförvaltning SEB Asset Management förvaltar huvuddelen av -koncernens placeringstillgångar. Förvaltningen sker i enlighet med de riktlinjer som fastställts av respektive bolagsstyrelse. Portföljsammansättningen har i princip varit oförändrad under året. Andelen aktier är mindre än 0,5 procent. Andelen realränteobligationer har i stort sett varit oförändrad. Totalavkastning för -koncernen MSEK 2003 2002 Direktavkastning, netto 1) 693 671 Värdeförändringar 124-536 Total kapitalavkastning 817 135 1) Efter avdrag för förvaltningskostnader
THF:3 Riskhantering Förfallostruktur räntebärande placeringar koncernen MSEK Återstående Löptid Obl. och andra räntebärande värdepapper Bokfört värde Övriga lån Bokfört värde < 1 år 5 962 27 1-5 år 8 256 5-10 år 845 > 10 år 1 501 Summa 16 564 27 Omfattande riskanalyser av placeringsportföljen utförs regelbundet i syfte att kontrollera att risknivån hålls inom givna ramar. Den renodlade limitkontrollen görs av en separat enhet skild från förvaltningen. Derivat Trygg Hansa Försäkrings AB har huvuddelen av sina placeringstillgångar i primära instrument såsom obligationer och aktier. I syfte att reducera risk kan derivat användas som ett kostnadseffektivt instrument för att snabbt förändra portföljens karaktär till önskad risknivå. Under året har derivat endast använts för att reducera valutarisk. Känslighetsanalys Med den sammansättning tillgångarna hade per årsskiftet skulle värdet på Trygg-Hansa Försäkrings AB-koncernens räntebärande placeringar påverkas med 441 (406) MSEK vid en procentenhets förändring i den allmänna räntenivån. En procentenhets kursförändring på aktiemarknaden påverkar marknadsvärdet på koncernens aktieportfölj med 0,52 (0,38) MSEK. Vid utgången av räkenskapsåret hade den räntebärande delen en duration om 2,81 (2,95) år. Detta är ett mått på den så kallade ränterisken och mäts mot ett referensindex bestående av stats- och bostadsobligationer med motsvarande duration. KAPITALAVKASTNINGSTABELL Kapitalavkastning i koncernen Marknadsvärde Netto Värde Marknadsvärde Direkt Total avkastning Genomsnitt 2002-12-31 placeringar förändring 2003-12-31 avkastning 2003 1999-2003 MSEK % MSEK MSEK MSEK % MSEK MSEK % % Aktier 38 0% 2 11 52 0% 1 12 33,0% -2,2% Fastigheter 271 2% 1 035-24 1 282 7% 29 5 0,6% 1,0% Räntebärande 16 074 98% 1 781 102 17 957 93% 639 741 4,7% 4,7% Direktlån 29 0% -2 0 27 0% 0 0 0,4% 3,0% Summa Placeringar 16 412 100% 2 815 89 19 317 100% 669 758 4,5% 2,1% Övrigt 2 160-587 35 1 608 24 59 3,2% SUMMA 18 572 2 228 124 20 924 693 817 4,1%
THF:4 Kapitalavkastningstabellen är uppställd i enlighet med rekommendation från Försäkringsbranschens Redovisningsnämnd. Ingående och utgående marknadsvärden för respektive placeringsslag är justerade för finansiella tillgångar och skulder knutna till dessa placeringar. Kreditrisk Trygg Hansa Försäkrings AB-koncernens exponering mot kreditrisk har följande sammansättning: Emittent Bokfört värde (MSEK) Svenska staten 8 424 Svenska bostadsinstitut 6 676 Övriga svenska emittenter - icke finansiella företag 608 - övriga finansiella företag 539 Utländska stater 230 Övriga utländska emittenter 87 Summa 16 564 Innehaven inom gruppen svenska bostadsinstitut, per emittent är följande: Emittent Exponering (MSEK) Nordbanken Hypotek 1 839 SEB Bolån 1 615 Spintab Stadshypotek 1 340 1 282 SBAB 600 Summa 6 676
THF:5 TRYGG HANSA FÖRSÄKRINGS AB KONCERNEN PLACERINGARNAS UTVECKLING 1999-2003 Genomsnitt MKR 1999 2000 2001 2002 2003 1999-2003 Räntebärande exkl. direktlån Nettoplacering -696-1 841 928 2 456 1 076 Direktavkastning 877 660 507 528 621 Värdeförändring -935 289-93 429 102 Marknadsvärde 10 931 10 960 11 795 15 597 17 351 Avkastning % -0,4 7,7 3,8 7,9 4,7 4,7 Direktlån Nettoplacering -8 3-4 -1-2 Direktavkastning 0 1 1 0 0 Värdeförändring 2 0 0 0 0 Marknadsvärde 25 34 30 29 27 Avkastning % 6,9 4,4 1,9 1,7 0,4 3,0 Aktier Nettoplacering -5 912 2 303 400-1 681 2 Direktavkastning 9 15 53 61 1 Värdeförändring 121-245 -388-937 11 Marknadsvärde 122 2 645 2 656 38 52 Avkastning % 11,2-7,2-12,1-36,0 33,0-2,2 Fastigheter Nettoplacering -114 0 207 34 1 035 Direktavkastning 2 1 3 3 29 Värdeförändring 1 2 6-37 -24 Marknadsvärde 50 61 274 271 1 282 Avkastning % 4,6 5,7 5,6-11,6 0,6 1,0 Summa placeringar Nettoplacering -6 730 465 1 531 808 2 111 Direktavkastning 888 677 564 593 651 Värdeförändring -811 46-475 -545 89 Marknadsvärde 11 128 13 700 14 755 15 935 18 712 Avkastning % 0,5 4,9 0,4 0,4 4,5 2,1
THF:6 Konsolidering Moderbolagets konsolideringskapital uppgick den 31 december 2003 till 2 585 (1 841) MSEK. Personal Medelantalet anställda samt löner och ersättningar för moderbolag och koncern redovisas i not 35 sid 31-32. KONCERNEN I femårsöversikten nedan redogörs för koncernens resultat och ekonomiska ställning. Femårsöversikt Resultat, MSEK 1999 2000 2001 2002 2003 Premieinkomst, före avgiven återförsäkring 4 601 5 580 6 279 8 093 9 500 Premieintäkt, f.e.r. 4 450 5 278 5 935 6 902 8 127 Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen 520 586 685 813 694 Försäkringsersättningar, f.e.r. -4 402-5 003-5 612-6 606-7 045 Driftskostnader, f.e.r. -1 149-1 114-1 062-1 147-1 389 Övriga intäkter och kostnader, f.e.r. 34-49 53-34 -39 Försäkringsrörelsens tekniska resultat -547-302 -1-72 348 Årets resultat -992-149 -403-587 289 Ekonomisk ställning, MSEK Placeringstillgångar till verkligt värde 11 235 13 347 13 556 14 794 17 978 Försäkringstekniska avsättningar, f.e.r. 12 629 13 355 15 897 17 210 19 139 Kapitalbas moderbolag 2 931 2 196 2 375 1 807 2 524 Erforderlig solvensmarginal moderbolag 712 1 191 1 064 1 355 1 557 Konsolideringskapital, MSEK Eget kapital 2 463 2 315 1 825 1 832 2 421 Uppskjuten skatteskuld 524 429 221 8 136 Konsolideringskapital 2 987 2 744 2 046 1 840 2 557 Konsolideringsgrad, % 66 50 35 26 30 Nyckeltal, skadeförsäkringsrörelsen Skadekostnadsprocent, f.e.r. % 98,9 94,8 94,6 95,7 86,7 Driftkostnadsprocent, f.e.r. % 25,8 21,1 17,9 16,6 17,1 Totalkostnadsprocent, f.e.r. % 124,7 115,9 112,5 112,3 103,8 Nyckeltal, kapitalförvaltningen Direktavkastningsprocent, % 6,3 5,1 3,6 3,6 3,4 Totalavkastningsprocent, % 0,5 4,9 0,4 0,4 4,5
FÖRSLAG TILL BEHANDLING AV FÖRLUST THF:7 Till bolagsstämmans förfogande står följande medel: SEK Balanserat resultat -513 128 227 Överföring från fond för orealiserade vinster 12 518 838 Årets resultat 312 178 393 Summa -188 430 996 Styrelsen och verkställande direktören föreslår att den ansamlade förlusten, -188 430 996 SEK, överförs i ny räkning. Koncernens ansamlade förlust enligt balansräkningen uppgår till -225 MSEK, varav årets resultat är 289 MSEK. Någon avsättning till bundna reserver är ej erforderlig. Resultatet av årets verksamhet och bolagets ställning per 31 december 2003 framgår av efterföljande resultat- och balansräkningar för moderbolaget och koncernen med därtill fogade kommentarer. Stockholm den 1 mars 2004 Henrik Christrup Beatrice Ask Björn Bergman Ordförande Hans Fahlén Jan Per Jensen Ola Martengård Poul Mortensen Sören Theilgaard Jens Erik Christensen Verkställande direktör Vår revisionsberättelse har lämnats den 2004 PricewaterhouseCoopers AB Clas Blix Auktoriserad revisor Förordnad av Finansinspektionen Staffan Kjellström Auktoriserad revisor
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB RESULTATRÄKNING, MSEK THF:8 Moderbolaget Koncernen Not 2003 2002 2003 2002 TEKNISK REDOVISNING AV SKADE- FÖRSÄKRINGSRÖRELSEN Premieintäkter, f.e.r. Premieinkomst (före avgiven återförsäkring) 2 9 019 7 655 9 500 8 093 Premier för avgiven återförsäkring -1 026-1 113-1 025-1 113 Förändring i Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker.. -306-208 -319-46 Återförsäkrares andel av Förändring i avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker -29-32 -29-32 7 658 6 302 8 127 6 902 Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen 670 683 694 813 Övriga tekniska intäkter 1 1 1 1 Försäkringsersättningar, f.e.r. Utbetalda försäkringsersättningar Före avgiven återförsäkring 3-5 800-5 711-6 148-6 339 Återförsäkrares andel 730 874 729 879 Förändring i avsättning för oreglerade skador Före avgiven återförsäkring -1 455-955 -1 600-929 Återförsäkrares andel -62-220 -26-217 -6 587-6 012-7 045-6 606 Återbäring och rabatter -31-11 -31-11 Driftskostnader 4-1 349-1 052-1 389-1 147 Övriga tekniska kostnader -9-23 -9-24 Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat 353-112 348-72 ICKE-TEKNISK REDOVISNING Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat 353-112 348-72 Kapitalavkastning Kapitalavkastning, intäkter... 5 858 719 885 985 Orealiserade vinster på placeringstillgångar 6 10 371 24 363 Kapitalavkastning, kostnader... 7-63 -1 545-92 -1 201 Orealiserade förluster på placeringstillgångar 8 - - - -12 805-455 817 135 Kapitalavkastning överförd till skadeförsäkringsrörelsen.. -670-683 -694-813 Resultat från livförsäkringsverksamhet 9 - - 0 6 Övriga kostnader. 10-44 -44-53 -50 Resultat före skatt 444-1 294 418-794 Skatt på årets resultat.. 11-132 214-129 207 Övriga skatter. 0 0 0 0 Årets resultat 312-1 080 289-587
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB BALANSRÄKNING, 31 DECEMBER, MSEK TILLGÅNGAR THF:9 Moderbolaget Koncernen Not 2003 2002 2003 2002 Immateriella tillgångar Goodwill 12 336 380 405 455 Placeringstillgångar Byggnader och mark 13 1 112 75 1 282 271 Placeringar i koncernföretag och intresseföretag Aktier och andelar i koncernföretag 14 752 702 - - Aktier och andelar i intresseföretag och övriga företag... 15 19 17 19 17 771 719 19 17 Andra finansiella placeringstillgångar Aktier och andelar. 16 0 0 52 38 Obligationer och andra räntebärande värdepapper.. 17 16 056 13 971 16 564 14 390 Lån med säkerhet i fast egendom. 1 1 1 1 Övriga lån.. 18 26 28 26 28 Derivat.... 6 10 6 10 16 089 14 010 16 649 14 467 Depåer hos företag som avgivit återförsäkring 28 38 28 39 18 000 14 842 17 978 14 794 Återförsäkrares andel av försäkringstekniska avsättningar Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker 19 52 85 52 85 Avsättning för oreglerade skador 20 2 082 2 349 2 118 2 349 2 134 2 434 2 170 2 434 Fordringar Fordringar avseende direkt försäkring 21 2 443 1 969 2 595 2 133 Fordringar avseende återförsäkring 118 216 118 216 Övriga fordringar 22 498 541 224 226 3 059 2 726 2 937 2 575 Andra tillgångar Materiella tillgångar och varulager 23 104 95 110 102 Kassa och bank 687 1 242 919 1 389 791 1 337 1 029 1 491
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB BALANSRÄKNING, 31 DECEMBER, MSEK THF:10 Moderbolaget Koncernen Not 2003 2002 2003 2002 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Upplupna ränte- och hyresintäkter 250 296 262 306 Förutbetalda anskaffningskostnader 24 223 228 228 233 Övriga förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 25 63 55 80 71 536 579 570 610 SUMMA TILLGÅNGAR 24 856 22 298 25 089 22 359
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB BALANSRÄKNING, 31 DECEMBER, MSEK THF:11 Moderbolaget Koncernen Not 2003 2002 2003 2002 EGET KAPITAL, AVSÄTTNINGAR OCH SKULDER Eget kapital 26 Aktiekapital 170 160 170 160 Överkursfond 1 410 1 120 1 410 1 120 Andra fonder Reservfond - - 0 0 Fond för orealiserade vinster 27 143 155 144 155 Övriga fonder - - 922 912 143 155 1 066 1 067 Balanserad förlust/vinst -501 567-514 72 Årets resultat 312-1 080 289-587 1 534 922 2 421 1 832 Obeskattade reserver Säkerhetsreserv 1 266 1 266 - - Försäkringstekniska avsättningar före avgiven återförsäkring Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker 28 3 461 3 183 3 746 3 445 Avsättning för oreglerade skador 29 17 089 15 890 17 533 16 178 20 550 19 073 21 279 19 623 Försäkringstekniska avsättningar livförsäkringsverksamhet - - 30 21 Avsättningar för andra risker och kostnader Avsättning för uppskjuten skatt 30 - - 136 8 Avsättning för övrig skatt - 0 9 2 Övriga avsättningar 28 50 27 51 28 50 172 61 Depåer från återförsäkrare 29 28 29 28 Skulder Skulder avseende direkt försäkring 31 480 298 481 298 Skulder avseende återförsäkring 104 57 125 73 Övriga skulder 32 568 411 241 219 1 152 766 847 590
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB BALANSRÄKNING, 31 DECEMBER, MSEK THF:12 Moderbolaget Koncernen 2003 2002 2003 2002 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Återförsäkrares andel av förutbetalda anskaffningskostnader 24 2 7 2 7 Övriga upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 33 295 186 309 197 297 193 311 204 SUMMA EGET KAPITAL, AVSÄTTNINGAR OCH SKULDER... 24 856 22 298 25 089 22 359 POSTER INOM LINJEN För egna skulder ställda säkerheter. 34 16 305 15 411 16 432 15 514 Övriga ställda panter - - 0 0 Ansvarsförbindelser. Inga Inga Inga Inga Åtaganden. Inga Inga Inga Inga
THF:13 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB, MODERBOLAGETS RESULTATANALYS 2003 MSEK Totalt Direkt försäkring i Sverige Direkt Mottagen Sjuk och Hem Företag och Trafikan- Motor Sjöfart Summa försäkring återförolycksfall och fastighet svarighet övriga luftfart och utländska säkring villa mot 3:e man klasser transport risker Premieintäkter, f.e.r. Premieinkomst (före avgiven återförsäkring) 9 019 1 221 1 344 2 220 1 761 2 029 188 8 763 150 106 Premier för avgiven återförsäkring -1 026-3 -164-362 -170-210 -94-1 003-4 -19 Förändring i avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker -306-80 -33-79 -98-13 2-301 -8 3 Återförsäkrares andel av förändring i avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker -29 0-27 5 0 0-6 -28 0-1 Premieintäkter 7 658 1 138 1 120 1 784 1 493 1 806 90 7 431 138 89 Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen 670 147 38 95 336 34 3 653 12 5 Övriga tekniska intäkter, f.e.r 1 0 0 1 0 0 0 1 0 0 Försäkringsersättningar, f.e.r. Utbetalda försäkringsersättningar, före avgiven återförsäkring -5 800-676 -941-1 194-1 296-1 359-100 -5 566-126 -108 Återförsäkrares andel i utbetalda försäkringsersättningar 730 0 110 189 124 150 64 637 4 89 Förändring i avsättning för oreglerade skador Före avgiven återförsäkring. -1 455-350 -97-146 -825-16 12-1 422 11-44 Återförsäkrares andel. -62-1 17-24 18-6 -26-22 0-40 Försäkringsersättningar -6 587-1 027-911 -1 175-1 979-1 231-50 -6 373-111 -103 Återbäring och rabatter. -31 0-1 -13-7 -10 0-31 0 0 Driftskostnader, f.e.r. -1 349-230 -178-430 -217-241 -12-1 308-37 -4 Övriga tekniska kostnader, f.e.r -9 0 0 0-6 -6-1 -2 Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat 353 28 68 262-374 352 31 367 1-15 Avvecklingsresultat enligt 5 kap 4 6 ÅRFL -275-106 12 52-149 -16-20 -227 13-61 Resultat avgiven återförsäkring -387-4 -64-192 -28-66 -62-416 0 29 FÖRSÄKRINGSTEKNISKA AVSÄTTNINGAR Före avgiven återförsäkring Avsättning ej intjänade premier och kvardröjande risker 3 461 474 579 752 624 897 45 3 371 63 27 Avsättning för oreglerade skador.. 17 089 3 329 757 1 684 9 258 405 283 15 716 237 1 136 20 550 3 803 1 336 2 436 9 882 1 302 328 19 087 300 1 163 Återförsäkrares andel Avsättning ej intjänade premier och kvardröjande risker -52 0-12 -13 0 0-12 -37 0-15 Avsättning för oreglerade skador.. -2 082-111 -63-128 -503-9 -224-1 038-34 -1 010-2 134-111 -75-141 -503-9 -236-1 075-34 -1 025 För egen räkning Avsättning ej intjänade premier och kvardröjande risker 3 409 474 567 739 624 897 33 3 334 63 12 Avsättning för oreglerade skador.. 15 007 3 218 694 1 556 8 755 396 59 14 678 203 126 18 416 3 692 1 261 2 295 9 379 1 293 92 18 012 266 138 Skadekostnadsprocent - netto 86,0 90,2 81,3 65,9 132,6 68,2 55,6 85,8 80,4 115,7 Driftskostnadsprocent - netto 17,6 20,2 15,9 24,1 14,5 13,3 13,3 17,6 26,8 4,5 Totalkostnadsprocent - netto 103,6 110,5 97,2 90,0 147,1 81,5 68,9 103,4 107,2 120,2 Indelning i försäkringsklasser enligt 5 kap 5 2 ÅRFL redovisas på sid 42
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB, KONCERNENS RESULTATANALYS 2003 MSEK Totalt Direkt försäkring av svenska risker Direkt Mottagen Sjuk och Hem Företag och Trafikan- Motor Sjöfart Summa försäkring återförolycksfall och fastighet svarighet övriga luftfart och utländska säkring villa mot 3:e man klasser transport risker Premieintäkter, f.e.r. Premieinkomst (före avgiven återförsäkring) 9 500 1 221 1 357 2 220 2 028 2 256 188 9 270 150 80 Premier för avgiven återförsäkring -1 025-3 -164-361 -196-210 -94-1 028-4 7 Förändring i avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker -319-80 -32-80 -95-29 2-314 -8 3 Återförsäkrares andel av förändring i avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker -29 0-27 5 0 0-6 -28 0-1 Premieintäkter 8 127 1 138 1 134 1 784 1 737 2 017 90 7 900 138 89 Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen 694 147 38 95 360 34 3 677 12 5 Övriga tekniska intäkter, f.e.r 1 0 0 1 0 0 0 1 0 0 Försäkringsersättningar, f.e.r. Utbetalda försäkringsersättningar, före avgiven återförsäkring -6 148-676 -948-1 193-1 583-1 414-100 -5 914-126 -108 Återförsäkrares andel i utbetalda försäkringsersättningar 729 0 110 188 124 150 64 636 4 89 Förändring i avsättning för oreglerade skador Före avgiven återförsäkring. -1 600-350 -102-146 -951-49 12-1 586 11-25 Återförsäkrares andel. -26-1 17-24 54-6 -26 14 0-40 Försäkringsersättningar -7 045-1 027-923 -1 175-2 356-1 319-50 -6 850-111 -84 Återbäring och rabatter. -31 0-1 -13-7 -10 0-31 0 0 Driftskostnader, f.e.r. -1 389-230 -178-430 -241-257 -12-1 348-37 -4 Övriga tekniska kostnader, f.e.r -9 0 0 0 0-6 0-6 -1-2 Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat 348 28 70 262-507 459 31 343 1 4 THF:14 Avvecklingsresultat enligt 5 kap 4 6 ÅRFL -325-106 11 52-198 -16-20 -277 13-61 FÖRSÄKRINGSTEKNISKA AVSÄTTNINGAR Före avgiven återförsäkring Avsättning ej intjänade premier och kvardröjande risker 3 746 474 588 752 741 1 056 45 3 656 63 27 Avsättning för oreglerade skador.. 17 533 3 329 772 1 684 9 702 478 283 16 248 237 1 048 21 279 3 803 1 360 2 436 10 443 1 534 328 19 904 300 1 075 Återförsäkrares andel Avsättning ej intjänade premier och kvardröjande risker -52 0-12 -13 0 0-12 -37 0-15 Avsättning för oreglerade skador.. -2 118-111 -63-128 -539-9 -224-1 074-34 -1 010-2 170-111 -75-141 -539-9 -236-1 111-34 -1 025 För egen räkning Avsättning ej intjänade premier och kvardröjande risker 3 694 474 576 739 741 1 056 33 3 619 63 12 Avsättning för oreglerade skador.. 15 415 3 218 709 1 556 9 163 469 59 15 174 203 38 19 109 3 692 1 285 2 295 9 904 1 525 92 18 793 266 50 Skadekostnadsprocent - netto 86,7 90,2 81,4 65,9 135,6 65,4 55,6 86,7 80,4 94,4 Driftskostnadsprocent - netto 17,1 20,2 15,7 24,1 13,9 12,7 13,3 17,1 26,8 4,5 Totalkostnadsprocent - netto 103,8 110,5 97,1 90,0 149,5 78,1 68,9 103,8 107,2 98,9
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB NOTER THF:15 Not 1 Redovisningsprinciper Årsredovisningen är upprättad i enlighet med Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om årsredovisning i försäkringsföretag. Koncernredovisning Koncernredovisningen har upprättats enligt förvärvsmetoden och i enlighet med Redovisningsrådets rekommendation nr 1. Koncernredovisningen omfattar moderbolaget och de företag i vilka koncernens röstvärde uppgår till minst 20 procent genom direkt eller indirekt ägande och innehavet är av långsiktig karaktär. Intressebolag, det vill säga bolag i vilka koncernens röstvärde uppgår till minst 20 och högst 50 procent, konsolideras enligt kapitalandelsmetoden om innehavet är av väsentligt värde. Holmia Livförsäkring AB är ett helägt dotterbolag till. Mot bakgrund av den ringa omfattningen av företagets verksamhet redovisas företagets resultat på en rad i koncernresultaträkningen under icke-teknisk redovisning. I not till koncernresultaträkningen redovisas den specificerade resultaträkningen. Uppskjuten skatt Vid redovisningen av uppskjutna skatter har principerna enligt Redovisningsrådets rekommendation nr 9 tillämpats. Uppskjutna skatteskulder består av uppskjuten skatt på obeskattade reserver och fond för orealiserade vinster. Uppskjutna skattefordringar består av uppskjuten skatt på skattemässiga underskott samt på övriga temporära skillnader. Vid beräkningen av uppskjuten skatt har en skattesats på 28 procent använts. Redovisning av immateriella tillgångar Goodwill skrivs av enligt plan med procentsatser som anpassats till beräknad ekonomisk livslängd, maximalt 20 år. Förvärv av långsiktig strategisk natur och där verksamheten i de förvärvade bolagen är av långsiktig karaktär, skrivs av på 20 år. Goodwillvärde som vid varje enskilt bolagsförvärv är av smärre värde skrivs av direkt mot resultatet. Goodwill hänförlig till förvärv av försäkringsbestånd skrivs av på 10 år. Redovisning och värdering av placeringstillgångar och finansiella skulder Placeringstillgångar redovisas, med undantag för moderbolagets innehav av aktier i dotteroch intressebolag, till verkligt värde. Vid köp och försäljningar av finansiella placeringstillgångar som ej likvidreglerats per balansdagen redovisas fordran på eller skuld till motpart under Övriga tillgångar eller Övriga skulder.
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB NOTER THF:16 Fastigheter redovisas till verkligt värde. Värdet definieras som det mest sannolika priset vid en försäljning i normal ordning. Samtliga koncernens färdigställda fastigheter har värderats av externa värderingsföretag under år 2003. Fastigheter som ej var färdigställda per balansdagen värderas till anskaffningsvärde. Placeringsaktier redovisas till verkligt värde. Aktier som är noterade på auktoriserad börs eller motsvarande redovisas till den senaste betalkursen på balansdagen. Moderbolagets aktieinnehav i dotter- och intresseföretag redovisas i moderbolagets balansräkning till anskaffningsvärden, efter avdrag för erforderliga nedskrivningar. Derivat redovisas till verkligt värde vilket innebär att såväl orealiserade som realiserade värdeförändringar har påverkat resultatet. Derivat som kvalificerar för säkring, enligt Finansinspektionens föreskrift, redovisas tillsammans med underliggande balanspost medan övriga derivat särredovisas under egen balanspost. Redovisning av materiella tillgångar Maskiner och inventarier redovisas till anskaffningsvärden med avdrag för ackumulerade avskrivningar. Avskrivning görs årligen med 5-33 procent beroende på ekonomisk livslängd. Värdering av tillgångar och skulder i utländsk valuta Tillgångar och skulder i utländsk valuta redovisas till balansdagens valutakurser. Tillgångar och skulder i utländsk valuta kurssäkras i vissa fall i syfte att minimera valutakurseffekter i resultaträkningen. Kurssäkring sker genom terminssäkring av tillgångar och skulder i respektive valuta. Balansposter som är terminssäkrade redovisas till avistakursen vid terminsteckningstillfället. Skillnaden mellan avistakurs och terminskurs, som är ett uttryck för räntedifferenser mellan olika valutor, periodiseras linjärt över terminskontraktets löptid. Förutbetalda anskaffningskostnader I syfte att uppnå en riktig periodisering av kostnader hänförliga till försäljning av försäkringar aktiveras anskaffningskostnader som skrivs av enligt plan. Principerna för aktivering av anskaffningskostnader följer Finansinspektionens regler. Kostnader som varierar med och som är direkt eller indirekt relaterade till anskaffning eller förnyelse av försäkringsavtal ligger till grund för aktiveringen. Exempel på direkt hänförbara försäljningskostnader är säljprovisioner, löner och övriga kostnader för egna säljare, handläggningskostnader för nya försäkringsavtal samt kostnader för underwriting. Förutbetalda anskaffningskostnader skrivs av på ett år.
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB NOTER THF:17 Fond för orealiserade vinster Realisationsvinster och -förluster vid försäljning av finansiella placeringstillgångar definieras i enlighet med Finansinspektionens föreskrift som skillnaden mellan försäljningspris och anskaffningsvärde för de tillgångar som värderas till verkligt värde. Denna princip medför att det orealiserade resultat som redovisats i tidigare bokslutsperioder för en given placering återläggs vid en försäljning av denna. Orealiserade värdeförändringar redovisas i resultaträkningen och ingår därmed i årets resultat. Värdeförändringarna redovisas netto per tillgångsslag. Orealiserade vinster på de finansiella placeringstillgångarna per balansdagen redovisas efter avdrag för uppskjuten skatt i en fond för orealiserade vinster under bundet eget kapital. Värdering av försäkringstekniska avsättningar Försäkringstekniska avsättningar består av avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker samt avsättning för oreglerade skador och motsvarar, med vissa undantag, de nominella förpliktelserna enligt försäkringsavtalen. Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker utgör den del av premieinkomsten som vid bokslutet är hänförlig till efterföljande år. Avsättning för oreglerade skador består av reserv för beräknade ännu ej utbetalda försäkringsersättningar och avser såväl rapporterade som ej rapporterade redan inträffade skador. Avsättning för oreglerade skador har förstärkts med tillägg för okända skador samt tillägg för att kompensera den kostnadsökning inflationen medför. Avsättning för oreglerade skador är med två undantag ej diskonterade. Avsättning för oreglerade skador avseende sjuk- och olycksfallsförsäkring för barn och ungdom har diskonterats. Framtida skadeutbetalningar har beräknats med ett antagande om en allmän framtida skadeinflation om 2 procent per år. Vid diskonteringen har använts en diskonteringsränta om 4 procent. Genomsnittlig avvecklingstid har beräknats till 8,5 år med utgångspunkt i ett framtida betalningsflöde. Avsatt reserv för oreglerade skador efter diskontering utgör 1 945 MSEK. Motsvarande belopp utan diskontering utgör 2 493 MSEK. Avsättning för skadelivräntor har diskonterats i enlighet med gällande branschpraxis. För skador inträffade före 1973 har avsättningen beräknats utifrån ett antagande om en ränta om 3 procent och en inflation om 0 procent. För skador från 1974 och framåt har avsättningen beräknats utifrån ett antagande om en inflation om 5 procent och en ränta om 6,5 procent de första tio åren efter livräntans fasställande och därefter 4 procent. Diskonteringar har gjorts med vedertagna aktuariella metoder och motiveras av den långa tidsrymd som förflyter från det att ersättningsnivån fastställts till dess att skadorna slutreglerats.
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB NOTER THF:18 Kapitalavkastning överförd från kapitalförvaltningen Försäkringsrörelsens resultat tillförs del av kapitalförvaltningens resultat, genom att gottskrivas en så kallad kalkylränta. Kalkylräntans storlek beräknas på under perioden genomsnittliga försäkringstekniska avsättningar för egen räkning efter avdrag för avsättning för ej förfallna premier avseende gällande kontrakt. Kalkylräntesatsen uppgick för det första halvåret 2003 till 4,5 procent och för det andra till 3,5 procent. Konsolideringskapital Konsolideringskapitalet är ett mått på ett bolags finansiella styrka och består, med tillämpade redovisningsprinciper, i koncernen av redovisat eget kapital och uppskjuten skatteskuld.
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK THF:19 Not 2 Premieinkomst (före avgiven återförsäkring) Mottagen Direkt åter- Totalt Totalt försäkring försäkring 2003 2002 Premieinkomst per geografiskt område Moderbolaget Direkt försäkring i Sverige 8 763-8 763 7 431 Direkt försäkring i övriga länder 150-150 131 Mottagen återförsäkring - 106 106 93 8 913 106 9 019 7 655 Premieinkomst per geografiskt område Koncernen Direkt försäkring i Sverige 9 270-9 270 7 869 Direkt försäkring i övriga länder 150-150 131 Mottagen återförsäkring - 80 80 93 9 420 80 9 500 8 093 Not 3 Utbetalda försäkringsersättningar före avgiven återförsäkring Moderbolaget Koncernen 2003 2002 2003 2002 Utbetalda ersättningar -5 235-5 155-5 554-5 727 Skaderegleringskostnader -565-556 -594-612 -5 800-5 711-6 148-6 339 Not 4 Driftskostnader Anskaffningskostnader -816-750 -813-747 Förändring av förutbetalda anskaffningskostnader - 48-43 Administrationskostnader -717-644 -760-737 Provisioner och vinstandelar i avgiven återförsäkring 184 294 184 294-1 349-1 052-1 389-1 147
THF:20 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2003 2002 2003 2002 Not 4 Driftskostnader forts. Specifikation av totala driftskostnader: Skaderegleringskostnader -565-556 -594-612 Fastighetsförvaltningskostnader -8-3 -9-3 Kapitalförvaltningskostnader -21-23 -21-25 Driftskostnader i försäkringsrörelsen enligt ovan -1 349-1 052-1 389-1 147-1 943-1 634-2 013-1 787 varav -personalkostnader -1 309-1 133-1 341-1 166 -lokalkostnader -166-154 -170-157 -avskrivningar -40-38 -41-39 -övrigt -428-357 -461-468 -förändring av förutbetalda anskaffningskostnader 0 48 0 43-1 943-1 634-2 013-1 787 varav arvoden till revisionsbolag Revision: PricewaterhouseCoopers AB 4,8 3,9 5,2 4,6 Ernst & Young AB 0,2 0,2 0,2 0,2 Revisionsnära rådgivning: PricewaterhouseCoopers AB 0,0 0,1 0,0 0,1
THF:21 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2003 2002 2003 2002 Not 5 Kapitalavkastning, intäkter Driftsöverskott från byggnader och mark Hyresintäkter 40 8 40 8 Driftskostnader -11-4 -12-4 29 4 28 4 Erhållna utdelningar 28 48 30 60 Ränteintäkter Obligationer och andra räntebärande värdepapper 577 504 591 560 Övriga ränteintäkter 80 101 82 111 657 605 673 671 Valutakursvinst, netto Valutakursvinst, orealiserat -29-44 -29-44 Valutakursvinst, realiserat 27 44 27 44-2 0-2 0 Realisationsvinst, netto Byggnader och mark - - 1 - Aktier och andelar - - - 3 Räntebärande värdepapper 146 55 155 240 Övriga placeringstillgångar - 7 0 7 146 62 156 250 858 719 885 985 Not 6 Orealiserade vinster på placeringstillgångar Byggnader och mark 1-1 - Andra finansiella placeringstillgångar Aktier och andelar 0 176 19 161 Obligationer och andra räntebärande värdepapper 9 195 4 202 10 371 24 363 Häri ingår återläggning av tidigare redovisade orealiserade förluster
THF:22 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2003 2002 2003 2002 Not 7 Kapitalavkastning, kostnader Kapitalförvaltningskostnader -20-23 -21-25 Räntekostnader Obligationer och andra räntebärande värdepapper -9-31 -9-32 Övriga räntekostnader -7-2 -8-7 -16-33 -17-39 Av- och nedskrivningar Byggnader och mark -2 - -25-37 Aktier och andelar -5-507 - - Övriga placeringstillgångar - - - - -7-507 -25-37 Realisationsförlust, netto Aktier och andelar -20-982 -29-1 100 Räntebärande värdepapper - - 0 0-20 -982-29 -1 100-63 -1 545-92 -1 201 Not 8 Orealiserade förluster på placeringstillgångar Andra finansiella placeringstillgångar Obligationer och andra räntebärande värdepapper - - - -12
THF:23 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2003 2002 2003 2002 Not 9 Resultat från livförsäkringsverksamhet TEKNISK REDOVISNING Premieinkomst f. e. r. Premieinkomst (före avgiven återförsäkring) 66 33 Premier för avgiven återförsäkring 0 0 66 33 Kapitalavkastning, intäkter 4 3 Försäkringsersättningar f. e. r. Utbetalda försäkringsersättningar Före avgiven återförsäkring -41-7 Förändring i avsättning för oreglerade skador Före avgiven återförsäkring -2-2 -43-9 Förändring i andra försäkringstekniska avsättningar f. e. r. Livförsäkringsavsättning Före avgiven återförsäkring -6-5 Driftskostnader -20-18 Kapitalavkastning, kostnader 0 0 Orealiserade förluster på placeringstillgångar 0 0 Livförsäkringsrörelsens tekniska resultat 1 4 ICKE-TEKNISK REDOVISNING Livförsäkringsrörelsens tekniska resultat 1 7 Övrig verksamhet - - Skatt -1-1 Årets resultat 0 6 Not 10 Övriga kostnader Goodwillavskrivning -44-44 -40-50 Kostnader från övrig verksamhet i dotterbolag - - -13 - -44-44 -53-50
THF:24 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2003 2002 2003 2002 Not 11 Skatt på årets resultat Aktuell skatt för året - 110 - -6 Uppskjuten skatt -132 104-129 213-132 214-129 207 Uppskjuten skatt, specifikation: Underskottsavdrag -135 166-131 163 Temporära skillnader 3-62 2 50-132 104-129 213 Skillnad mellan redovisad skattekostnad och skattekostnad baserad på gällande skattesats: Resultat före skatt 444-1 294 418-794 Skatt enligt gällande skattesats -124 362-117 222 Permanenta skillnader, netto -8-140 -8 2 Övrigt - -8-4 -17-132 214-129 207 Skatt avseende poster som redovisas direkt mot eget kapital: Skatteffekt avseende koncernbidrag - -110 - - Not 12 Goodwill Anskaffningsvärden vid årets ingång 438 421 774 757 Företagsköp under året - 17-10 17 Anskaffningsvärden vid årets utgång 1) 438 438 764 774 Tidigare års avskrivningar/nedskrivningar -58-14 -319-269 Årets planenliga avskrivning -44-44 -40-50 Bokfört värde vid årets utgång 336 380 405 455 1) Försäkrings AB Aktsam - - 126 126 Folksam företagsaffär 421 421 421 421 Zurich Marin 17 17 17 17 Holmia Försäkrings AB - - 210 210 Careonline AB - - -10-438 438 764 774
THF:25 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2003 2002 2003 2002 Not 13 Byggnader och mark I Sverige enligt specifikation på sid 34-35 1 112 75 1281 270 I utlandet enligt specifikation på sid 34-35 - - 1 1 1 112 75 1 282 271 Not 14 Aktier och andelar i koncernföretag I Sverige enligt specifikation på sid 35 751 701 - - I utlandet enligt specifikation på sid 35 1 1 - - 752 702 - - Not 15 Aktier och andelar i intresseföretag och övriga företag Svenska enligt specifikation på sid 36 19 17 19 17 Not 16 Aktier och andelar Placeringsaktier Försäkrings AB Aktsam - - 52 38 För specifikation se Försäkrings AB Aktsams årsredovisning Not 17 Obligationer och andra räntebärande värdepapper Svenska staten 8 180 4 920 8 389 5 151 Svenska bostadsinstitut 6 409 7 014 6 676 7 172 Övriga svenska emittenter 1 147 1 632 1 179 1 663 Utländska stater 230 405 230 404 Övriga utländska emittenter 90 0 90 0 För specifikation se sid 37 16 056 13 971 16 564 14 390 Not 18 Övriga lån Lån till anställda 0 1 0 1 Övriga lån i utländsk valuta 26 27 26 27 För specifikation se sid 38 26 28 26 28 Not 19 Återförsäkrares andel av avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker Avsättning för ej intjänade premier Ingående balans 85 99 85 98 Årets förändring -29-32 -29-32 Överlåtna försäkringsbestånd 0 27 0 27 Valutakursförändring -4-9 -4-8 52 85 52 85
THF:26 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2003 2002 2003 2002 Not 20 Återförsäkrares andel av avsättning för oreglerade skador Inträffade och rapporterade skador Ingående balans 1 972 2 083 1 973 2 145 Årets förändring -68-206 -57-202 Överlåtna försäkringsbestånd -9 282-9 217 Valutakursförändring -149-187 -150-187 1 746 1 972 1 757 1 973 Inträffade, men ej rapporterade skador (IBNR) Ingående balans 377 446 376 446 Årets förändring 6-14 31-15 Överlåtna försäkringsbestånd 6 8 7 8 Valutakursförändring -53-63 -53-63 336 377 361 376 Totalt Ingående balans 2 349 2 529 2 349 2 591 Årets förändring -62-220 -26-217 Överlåtna försäkringsbestånd -3 290-2 225 Valutakursförändring -202-250 -203-250 2 082 2 349 2 118 2 349 Not 21 Fordringar avseende direkt försäkring Fordringar på försäkringstagare 1 879 1 272 2 021 1 416 Fordringar på försäkringsmäklare 29 21 30 20 Fordringar på försäkringsföretag 1) 535 676 544 697 2 443 1 969 2 595 2 133 1) Varav fordringar på koncernföretag 17-17 - Not 22 Övriga fordringar Kundfordringar 70 95 77 94 Skattefordringar 14 64 17 65 Uppskjutna skattefordringar 215 347 - - Övrigt 2) 199 35 130 67 515 541 224 226 Uppskjutna skatteskulder Fond för orealiserade vinster -56-60 - - Placeringstillgångar -3-3 - - Summa uppskjutna skatteskulder -59-63 - - Uppskjutna skattefordringar Underskottsavdrag 271 405 - - Övrigt 3 5 - - Summa uppskjutna skattefordringar 274 410 - - Summa uppskjutna skattefordringar, netto 215 347 - - 2) Varav fordringar på koncernföretag 68-44
THF:27 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2003 2002 2003 2002 Not 23 Materiella tillgångar och varulager Inventarier Ingående anskaffningsvärden 199 143 208 149 Inköp 55 59 57 62 Försäljningar/utrangeringar -36-3 -36-3 Utgående ackumulerade anskaffningsvärden 218 199 229 208 Ingående avskrivningar -106-67 -108-69 Försäljningar/utrangeringar 30 1 30 2 Årets avskrivningar -39-40 -42-41 Utgående ackumulerade avskrivningar -115-106 -120-108 Utgående restvärde enligt plan 103 93 109 100 Varulager 1 2 1 2 104 95 110 102 Not 24 Förutbetalda anskaffningskostnader Ingående balans, före avgiven återförsäkring 228 177 233 188 Årets förändring -5 50-5 44 Beståndsöverlåtelse 0 1 0 1 223 228 228 233 Ingående balans återförsäkrares andel -7-4 -7-4 Årets förändring 5-3 5-3 Valutakursförändring 0 0 0 0-2 -7-2 -7 Förutbetalda anskaffningskostnader, f.e.r. 221 221 226 226 Not 25 Övriga förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Förutbetalda kostnader 35 36 52 52 Upplupna intäkter 28 19 28 19 63 55 80 71
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK THF:28 Not 26 Eget kapital Aktiekapitalet är fördelat på 1 700 aktier med ett nominellt värde av 100 000 SEK per aktie. Moderbolaget Aktie- Överkurs- Andra Balanserad vinst Summa kapital fond fonder och årets resultat Ingående balans 2003-01-01 160 1120 155-513 922 Nyemission 10 290 300 Förändring fond för orealiserade vinster -12 12 0 Årets resultat 312 312 Utgående balans 2003-12-31 170 1 410 143-189 1 534 Koncernen Aktie- Överkurs- Andra Balanserad vinst Summa kapital fond fonder och årets resultat Ingående balans 2003-01-01 160 1120 1 067-515 1 832 Nyemission 10 290 300 Förändring fond för orealiserade vinster -11 11 0 Förskjutning, omräkningsdifferens 10-10 0 Årets resultat 289 289 Utgående balans 2003-12-31 170 1410 1 066-225 2 421 Moderbolaget Koncernen 2003 2002 2003 2002 Not 27 Fond för orealiserade vinster Byggnader och mark 28 28 28 28 Andra finansiella placeringstillgångar Obligationer och andra räntebärande värdepapper 170 188 171 188 198 216 199 216 Avgår uppskjuten skatt -55-61 -55-61 143 155 144 155
THF:29 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2003 2002 2003 2002 Not 28 Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker Avsättning för ej intjänade premier Ingående balans 3 180 2 920 3 442 3 354 Årets förändring 309 212 322 50 Överlåtna försäkringsbestånd -10 53 0 43 Valutakursförändring -18-5 -18-5 3 461 3 180 3 746 3 442 Avsättning för kvardröjande risker Ingående balans 3 4 3 7 Årets förändring -3-4 -3-4 Överlåtna försäkringsbestånd 0 3 0 0 Valutakursförändring 0 0 0 0 0 3 0 3 Totalt Ingående balans 3 183 2 924 3 445 3 361 Årets förändring 306 208 319 46 Överlåtna försäkringsbestånd -10 56 0 43 Valutakursförändring -18-5 -18-5 3 461 3 183 3 746 3 445 Not 29 Avsättning för oreglerade skador Inträffade och rapporterade skador Ingående balans 9 810 7 683 10 001 9 471 Årets förändring 495 526 531 676 Överlåtna försäkringsbestånd -7 1 795 0 49 Valutakursförändring -120-194 -119-195 10 178 9 810 10 413 10 001 Inträffade, men ej rapporterade skador (IBNR) Ingående balans 3 298 2 778 3 392 3 130 Årets förändring 724 213 833 44 Överlåtna försäkringsbestånd -3 358 0 269 Valutakursförändring -124-51 -124-51 3 895 3 298 4 101 3 392 Avsättning för skadelivräntor och sjukräntor Ingående balans 2 554 2 342 2 554 2 375 Årets förändring 229 212 229 212 Överlåtna försäkringsbestånd 0 0 0-33 Valutakursförändring 0 0 0 0 2 783 2 554 2 783 2 554
THF:30 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2003 2002 2003 2002 Not 29 Avsättning för oreglerade skador, forts Avsättning för skaderegleringskostnader Ingående balans 228 199 231 232 Årets förändring 7 4 7-3 Överlåtna försäkringsbestånd 0 24 0 1 Valutakursförändring -2 1-2 1 233 228 236 231 Totalt Ingående balans 15 890 13 002 16 178 15 208 Årets förändring 1 455 955 1 600 929 Överlåtna försäkringsbestånd -10 2 177 0 286 Valutakursförändring -246-244 -245-245 17 089 15 890 17 533 16 178 Not 30 Avsättning för uppskjuten skatt Fond för orealiserade vinster - - 56 61 Placeringstillgångar - - 3 3 Obeskattade reserver - - 354 354 Underskottsavdrag - - -274-405 Övrigt - - -3-5 - - 136 8 Not 31 Skulder avseende direkt försäkring Skulder till försäkringstagare 473 70 475 70 Skulder till försäkringsmäklare 0-0 - Skulder till försäkringsföretag 7 228 6 228 480 298 481 298 Not 32 Övriga skulder Skulder till koncernföretag 371 277 7 8 Momsskuld 5 4 5 4 Leverantörsskulder 58 86 59 88 Övrigt 134 44 170 119 568 411 241 219 Not 33 Övriga upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Upplupna räntekostnader - - - 0 Upplupna personalrelaterade kostnader 105 100 108 103 Övriga upplupna kostnader 189 86 199 94 Förutbetalda intäkter 1-2 0 295 186 309 197
THF:31 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2003 2002 2003 2002 Not 34 För egna skulder ställda säkerheter Tillgångar som omfattas av särskild förmånsrätt Räntebärande placeringstillgångar 1) 16 305 15 411 16 432 15 514 Avgår ej erforderlig pantsättning -13 522-12 857-13 620-12 939 Erforderlig pantsättning 2 783 2 554 2 812 2 575 1) Inklusive upplupen ränta. deltar i ett antal försäkringskonsortier/pooler. Ett försäkringskonsortium innebär att två eller flera försäkringsbolag meddelar försäkring. Ansvaret är fördelat mellan försäkringsbolagen i procent av det individuella avtalet. Not 35 Personal Styrelseledamot som är anställd i koncernen uppbär inget styrelsearvode. Till övriga styrelseledamöter har utgått arvoden med totalt 182 ksek för år 2003. Lön och ersättningar till verkställande direktören har utgått med 3 168 ksek varav förmåner med 153 ksek. Kostnader avseende pension har för året uppgått till 1 196 ksek. Avgångsvederlag till den tidigare verkställande direktören uppgår till 5 608 tkr. Den nuvarande verkställande direktören uppbär ingen lön från Trygg-Hansa. Befattningshavare som ingår den operativa ledningen har pension från 60 års ålder och förmåner enligt försäkringsbranschens pensionsplan samt en kompletterande pensionsförmån. Styrelseledamöter och ledande befattningshavare 2003 Moderbolag Koncern Antal på balansdagen Styrelseledamöter 9 49 -varav män 88,9% 91,8% Verkställande direktörer och andra ledande befattningshavare 5 10 -varav män 80,0% 90,0%
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK THF:32 Not 35 Personal forts 2003 2002 Moderbolag Koncern Moderbolag Koncern Medelantal anställda Sverige Tjänstemän 1) 2 012 2 115 1 992 2 077 Utomlands Norge 2) 46 46 67 67 Summa Sverige och utomlands 2 058 2 161 2 059 2 144 Fritids- och specialombud 311 311 287 287 Löner, andra ersättningar och sociala kostnader, MSEK Sverige Styrelser och verkställande direktör 3 3 3 3 Tjänstemän 675 700 636 656 678 703 639 659 Utomlands Norge 18 18 28 28 Summa Sverige och utomlands 696 721 667 687 Fritids- och specialombud 0 0 1 1 Sociala kostnader 417 430 338 347 varav pensionskostnader 182 186 113 115 varav styrelse och VD 1 1 1 1 1) - varav kvinnor 946 1 008 916 970 1) - varav män 1 066 1 107 1 076 1 107 2) - varav kvinnor 25 25 37 37 2) - varav män 21 21 30 30 Sjukfrånvaro 2003-07-01-2003-12-31 Total sjukfrånvaro 4,77% 4,92% -långtidssjukfrånvaro 2,09% 2,14% -sjukfrånvaro för män 3,52% 3,56% -sjukfrånvaro för kvinnor 6,20% 6,44% -anställda - 29 år 4,12% 4,69% -anställda 30-49 år 4,40% 4,50% -anställda 50 år - 5,76% 5,70%
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Tilläggsupplysningar THF:33 Placeringsfastigheter Kommun Fastighetsbeteckning Byggnadsår/ Taxerings- Uthyrbar Kommersiell Garage Anm ombyggnadsår värde 2003 yta kvm andel, % kvm Gatuadress KSEK (exkl garage) Stockholm Fleminggatan 18 Brädstapeln 15 2003 - - - - 1 Danderyd Vendevägen 90 Timmerhuggaren 2 1969 36 608 4 894 100 2072 2 Solna Stora Frösunda 3 Stora Frösunda 3, Hagalund 2:3-9 150 - - - Värmdö Kolvikstrandsvägen 12 Hemmesta 11:14, 11:41-42 1890/1913,1993 10 554-0 - Berg Stortravägen 15 Berg Klövsjö 3:68 1978 338-0 - Kull-Johannesvägen 50 Berg Klövsjö 1:206 1977 763-0 - Kull-Johannesvägen 10 Berg Klövsjö 1:212 1992 717 Härjedalen Orrstigen 10 Vemdalens kyrkby 43:169 1980 868-0 - Backstigen 3 Vemdalens kyrkby 57:93 2000 949-0 - Björnhyllan 4 Vemdalens kyrkby 43:319 1990 495-0 - Skalsterassen Vemdalens kyrkby 57:75 2001 717-0 - Björnterassen Vemdalens kyrkby 43:331-133 - 0 - Malung Stämpelvägen 13 Morsnäs 16:45 1990 610-0 - Fjällvensstigen 10 Västa Sälen 10:79 1979 567-0 - Ragunda Gullbacksvägen 3 Munsåker 1:166 1976/2001 4 828 400 100 - Borgholm Södra Landborgsg 7 Kolstad 10:101 1980 734-0 - Djurstadtorp Djurstadtorp 2:64-2:66 2000 76-0 - 1 Taxeringsvärde ej åsatt. 2 Ägarandel 50 procent.
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB TILLÄGGSUPPLYSNINGAR THF:34 Byggnader och mark, koncernen I Sverige Anskaff- Verkligt Bokfört värde Direkt- Riskexningsvärde värde m 2 BRA¹ ) avkastning ponering 2) MSEK MSEK SEK % % Kontors- och affärsfastigheter Storstadsregioner 1 270 1 240 17 994 5,2-5,9 Övriga landet 8 6 Övriga fastigheter Storstadsregioner 17 18 Övriga landet 18 17 I Utlandet Övriga fastigheter Storstadsregioner 1 1 1 314 1 282 I ovanstående ingår direkt och indirekt ägda fastigheter 1) Uthyrningsbar bruksarea inkl garageyta 2) Förändring av marknadsvärdet om direktavkastningen höjs en procentenhet. Avser kommersiell kontorsfastighet.
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB AKTIER OCH ANDELAR I KONCERNFÖRETAG THF:35 Moderföretag i minsta och största koncern bolaget ingår i och där koncernredovisning upprättas Namn Codan A/S Royal & Sun Alliance Insurance Group plc Organisationsnummer VIR 172 833 Plc No 233 98 26 Säte Köpenhamn London Koncernredovisning www.codan.dk www.royalsunalliance.com Bokfört Org. Ägarandel värde Säte nummer % Antal MSEK Aktier och andelar i svenska koncernföretag Onoterade Försäkrings AB Aktsam Hammarstrand 516401-8193 100 131 250 159 Holmia Försäkring AB i likvidation Stockholm 502008-3290 100 33 000 263 Holmia Livförsäkring AB Stockholm 516401-6510 100 60 000 75 Aktsam Försäkringskonsult AB Stockholm 556566-8471 100 1 000 0 Skötsam Invest AB Stockholm 556528-5136 100 1 000 0 Förvaltnings AB Trygg-Hansa Stockholm 556607-2400 100 1 000 197 Trygg-Hansa Försäkringsservice KB Stockholm 969618-7534 100 1 0 Trygg-Hansa Försäkringsservice AB Stockholm 556532-6427 100 1 000 0 Careonline Svenska AB Stockholm 556587-2792 100 100 000 55 Docco AB Stockholm 556576-2944 100 21 571 0 AB Framtidsegendom Stockholm 556033-4491 100 1 000 2 Summa 751 Aktier och andelar i utländska koncernföretag Onoterade Fjellro A/S Oslo, Norge 979273770 100 20 000 1 Caronline Finska Oy Helsingfors, Finland 100 1 000 0 Summa 1 Summa aktier och andelar i koncernföretag 752 Ingående Tillanskaff- kommande Över- Kapital Årets Årets Ingående Ingående Bokfört nings / avgående föringar tillskott ned- upp- ack. ned- ack. upp- värde värde poster skrivningar skrivningar skrivningar skrivningar 20031231 1 240 55 - - -5 - -553 15 752
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB AKTIER OCH ANDELAR I INTRESSEFÖRETAG OCH ÖVRIGA FÖRETAG THF:36 Ägarandel Bokfört värde % Antal MSEK Aktier och andelar i svenska intresseföretag och övriga företag Moderbolagets innehav: Onoterade Brf Folkungaträdet - 1 0 Calculos AB 50,00 500 0 Brf Ljungbacken - 1 1 Brf Bjönrike nr 2-1 1 Brf Jordgubben nr 20-1 2 Consulting AB Lennemark & Andersson 27,27 1 500 11 Fastighetsaktiebolaget Inedal 20,71 3 107 4 Larmtjänst AB 7,72 162 0 Svensk Bilprovning AB 4,10 1 640 0 Taxi Västernorrland 1,33 100 0 Summa aktier och andelar i intresseföretag och övriga företag 19 Ingående Tillanskaff- kommande Över- Kapital Årets Årets Ingående Ingående Bokfört nings / avgående föringar tillskott ned- upp- ack. ned- ack. upp- värde värde poster skrivningar skrivningar skrivningar skrivningar 20031231 17 2 - - 0 0-0 19