AKTIA INDEXLÅN BRIC, SLUTLIGA VILLKOR De slutliga villkoren för Aktia Indexlån BRIC (FI4000043757) har den 18 juni 2012 fastställts till följande: Avkastningskoefficienten 105 % Lånekapitalet 1 409 000 euro Helsingfors den 18 juni 2012 Aktia Bank Abp Aktia Bank Abp, Mannerheimvägen 14, 00100 Helsingfors, tfn. 010 247 5000, www.aktia.fi, FO-nummer 2181702-8, hemort Helsingfors 1(12)
Aktia Indexlån BRIC Lånespecifika villkor Dessa lånespecifika villkor utgör tillsammans med de allmänna villkoren i grundprospektet för Aktia Bank Abp:s masskuldebrevsprogram av 27.4.2012 villkoren för detta lån. Prospektet finns att få på teckningsställena och Aktia Banks hemsida www.aktia.fi. Vid komplettering av prospektet kan de investerare som förbundit sig att teckna eller köpa värdepapper innan kompletteringen offentliggjorts återkalla sin teckning inom två bankdagar eller inom en av Finansinspektionen av särskilda skäl bestämd längre tid, dock högst fyra bankdagar efter det att kompletteringen offentliggjorts. Det kompletterade prospektet, alla till kompletteringen relevanta dokument och anvisningarna om eventuellt återkallande av teckning finns att få på teckningsställena och Aktia Banks hemsida www.aktia.fi. De allmänna villkoren tillämpas om inte annat bestäms i de lånespecifika villkoren. Eventuella indikativa villkor är markerade med * ). De indikativa villkoren fastställs senare av emittenten och slutliga villkor för ett enskilt lån publiceras på Internet senast två veckor efter teckningstidens slut på adressen www.aktia.fi under "Spara och Placera" och vidare under "Masskuldebrevslån". Uppgifter om Aktia Bank Abp och lånet framgår av prospektet (inkl. kompletteringar), de genom hänvisning införlivade dokument och dessa lånespecifika villkor. Emittent: Betalningsombud: Lånets namn: Underliggande tillgång: även Aktia Bank Abp Aktia Bank Abp Aktia Indexlån BRIC S&P BRIC 40 Daily Risk Control 15 % Index (Bloomberg-kod SPTR15EE Index) (nedan Referensindexet) som beskrivs nedan. Lånekapital: Högst 10 000 000 euro, minst 3 000 000 euro.* ) Skuldebrevets nominella belopp: Antal skuldebrev: Lånets prioritetsställning: Emissionssätt: 1 000 euro Högst 10 000* ) st Samma som för Emittentens övriga förbindelser utan säkerhet. I form av värdeandelar Emissionsdag: 20.6.2012 Teckningskurs: 110 % Minimiteckning: Teckningsavgift: 1 000 euro (ett skuldebrev) Vid teckning uppbärs en teckningsavgift (även kallad teckningsprovision) på 1,0 % av det nominella beloppet. Lånetid: Cirka 3 år, 20.6.2012-4.6.2015 Återbetalningsdag: 4.6.2015 Belopp som återbetalas: På återbetalningsdagen betalas lånets nominella belopp till kursen 100 % och en eventuell gottgörelse såsom nedan beskrivs. Gottgörelsen kan vara 0 %. Teckningsavgiften 1,0 % samt överkursen 10 % återbetalas inte. Teckningstid: 21.5.2012-15.6.2012 Aktia Bank Abp, Mannerheimvägen 14, 00100 Helsingfors, tfn. 010 247 5000, www.aktia.fi, FO-nummer 2181702-8, hemort Helsingfors 2(12)
Teckningsställe: Tid för betalning av teckning: Ränta eller annan gottgörelse: Aktia Bank Abp samt följande bankers kontor: Hannulan Osuuspankki, Hellanmaan Osuuspankki, Huittisten Säästöpankki, Joroisten Osuuspankki, Jämijärven Osuuspankki, Kurikan Osuuspankki, Kyrön Seudun Osuuspankki, Kyrönmaan Osuuspankki, Laihian Osuuspankki, Lammin Osuuspankki, Lanneveden Osuuspankki, Lappajärven Osuuspankki, Lapuan Osuuspankki, Liedon Osuuspankki, Multian Osuuspankki, Nivalan Järvikylän Osuuspankki, Osuuspankki Poppia, Petäjäveden Osuuspankki, Piikkiön Osuuspankki, Pohjanmaan Osuuspankki, Pyhäselän Paikallisosuuspankki, Reisjärven Osuuspankki, Sievin Osuuspankki, Siilinjärven Osuuspankki, Sydbottens Andelsbank, Tuusniemen Osuuspankki och Vaskion Osuuspankki samt Amos Partners Oy. Betalas vid teckning. Villkor 10.4 (Annan gottgörelse) i de allmänna villkoren i prospektet för Aktia Bank Abp:s masskuldebrevsprogram av 27.4.2012 tillämpas. På lånet betalas ingen årlig ränta. På lånets nominella belopp betalas avkastning i form av en gottgörelse (nedan indexgottgörelse). Indexgottgörelsen är inte en årlig ränta. Betalningsdag för indexgottgörelsen: Återbetalningsdagen Indexgottgörelsens storlek: Indexgottgörelsens storlek är lika med Indexutvecklingen för Referensindexet multiplicerad med en avkastningskoefficient (även allmänt benämnd deltagandegrad). Indexgottgörelsen är dock minst 0 %. Indexgottgörelsen beräknas enligt följande formel: Indexgottgörelsen = Lånets nominella belopp * Avkastningskoefficienten * Max (Indexutveckling ; 0 %) Referensin Indexutveckling = Referensin dex dex Slut Start 1 Där Referensindex Start = Referensindex Slut = Det officiella Stängningsvärdet för Referensindexet på Startdagen Det officiella Stängningsvärdet för Referensindexet på Slutdagen Avkastningskoefficienten: Indikativt 100 %*), minst 80 %. Den slutgiltiga avkastningskoefficienten fastställs senast på emissionsdagen och är senast två veckor efter teckningstidens slut tillgänglig på teckningsställena och www.aktia.fi. Startdag: 20.6.2012. Om Startdagen inte är en Planerad Börsdag, används Stängningsvärdet för den närmast följande Börsdagen, med beaktande av punkterna Störd Börsdag och Följderna av Störd Börsdag. Aktia Bank Abp, Mannerheimvägen 14, 00100 Helsingfors, tfn. 010 247 5000, www.aktia.fi, FO-nummer 2181702-8, hemort Helsingfors 3(12)
Slutdag: 21.5.2015. Om Slutdagen inte är en Planerad Börsdag, används Stängningsvärdet för den närmast följande Börsdagen, med beaktande av punkterna Störd Börsdag och Följderna av Störd Börsdag. Stängningsvärde: Planerad Börsdag: Med Stängningsvärde avses den officiella slutkursen för Referensindexet. Ifall en dag inte är en Börsdag, skall som slutkurs användas den närmast följande börsdagens officiella Stängningsvärde med beaktande av punkterna Störd Börsdag och Följderna av Störd Börsdag. Stängningsvärdena för Referensindexet publiceras bland annat på Bloombergs informationsförmedlingssidor, vilka är avgiftsbelagda och förutsätter avtal om användningsrätt. Man kan även följa med stängningsvärdena för Referensindexet på Internet. Uppgifter om beräkningsgrunderna för värdeutveckling och volatilitet fås på begäran hos Aktia Bank Abp:s Treasuryenhet. Uppgift om Referensindexets volatilitet hittas under punkt Information om Referensindexet. Med Planerad Börsdag avses varje sådan dag, då ett Stängningsvärde för Referensindexet avses publiceras av organisationen som beräknar och publicerar Referensindexets värde och då varje i dessa lånevillkor avsedd Börs avser att hålla öppet för handel i normal omfattning. Börsdag: Varje Planerad Börsdag då ett Stängningsvärde för Referensindexet publiceras av organisationen som beräknar och publicerar Referensindexets värde och då varje i dessa lånevillkor avsedd Börs håller öppet för handel i normal omfattning, fastän en sådan Börs skulle stänga före sin Planerade Stängningstid. Planerad Stängningstid: En Börs ordinarie stängningstid på vardagar, oberoende av eventuell efterbörshandel eller annan handel utanför tiden för den ordinarie handeln. Börs: Den börs eller annan marknadsplats eller de börser eller andra marknadsplatser där handeln i aktier som ingår i Referensindexet enligt Kalkyleringsombudets bedömning huvudsakligen idkas och den börs eller annan marknadsplats där handeln i optionseller futurkontrakt på Referensindexet enligt Kalkyleringsombudets bedömning huvudsakligen idkas, samt varje sådan börs eller annan marknadsplats där handeln har en enligt Kalkyleringsombudets bedömning betydande inverkan på den totala handeln i Referensindexet eller aktier som ingår i Referensindexet eller i options- eller futurkontrakt på Referensindexet. Störd Börsdag: Marknadsavbrott: Med Störd Börsdag avses en Planerad Börsdag, då inget Stängningsvärde för Referensindexet publiceras av organisationen som beräknar och/eller publicerar värdet på Referensindexet, då en i dessa lånevillkor avsedd Börs inte håller öppet för handel under sin ordinarie öppethållningstid eller då ett Marknadsavbrott inträffar. Med Marknadsavbrott avses, att det under den sista timmen innan tidpunkten då Stängningsvärdet för Referensindexet avses noteras och publiceras på en Börs inträffar eller det råder ett Handelsavbrott eller ett Börsavbrott avseende options- eller Aktia Bank Abp, Mannerheimvägen 14, 00100 Helsingfors, tfn. 010 247 5000, www.aktia.fi, FO-nummer 2181702-8, hemort Helsingfors 4(12)
Följderna av Störd Börsdag: futurkontrakt på Referensindexet eller en aktie som ingår i Referensindexet, vilket enligt Kalkyleringsombudets bedömning är väsentligt, eller en Stängning i förtid. Med Handelsavbrott avses ett inställande av eller en inskränkning i handeln på en Börs som en följd av kursrörelser som överskrider de rörelseintervall eller -gränser Börsen tillåter eller av annan orsak och som berör en aktie som ingår i Referensindexet eller options- eller futurkontrakt på sådan aktie eller på Referensindexet. Med Börsavbrott avses en sådan händelse, frånsett Stängning i förtid, som enligt Kalkyleringsombudets bedömning förhindrar eller begränsar möjligheterna för aktörer på marknaderna i allmänhet att göra affärer i eller erhålla marknadspriser för en aktie som ingår i Referensindexet eller options- eller futurkontrakt på sådan aktie eller på Referensindexet. Med Stängning i förtid avses att en Börs stänger före sin Planerade Stängningstid och inte har meddelat om denna stängning minst en timme före den faktiska avslutningstiden för den ordinarie handeln på ifrågavarande Börsdag och före den sista tidpunkten då uppdrag som skall verkställas vid tidpunkten då Stängningsvärdet för Referensindexet avses noteras och publiceras kan inmatas i Börsens system. I Handelsavbrott, Börsavbrott eller Stängning i förtid ska de värdepapper som påverkas enligt Kalkyleringsombudets bedömning utgöra inalles minst 20 % av Referensindexets värde. Ifall Startdagen eller Slutdagen är en Störd Börsdag, skall följande Planerade Börsdag som inte är en Störd Börsdag vara motsvarande Startdag eller Slutdag, såvida inte de åtta omedelbart följande Planerade Börsdagarna efter den ursprungliga Börsdagen är Störda Börsdagar, varvid denna åttonde Planerade Börsdag skall vara motsvarande Startdag eller Slutdag oberoende av att den är en Störd Börsdag, och Kalkyleringsombudet skall enligt sin egen prövning fastställa värdet för Referensindexet eller kursen för en aktie som ingår i Referensindexet, som skall tillämpas. Härvid skall Kalkyleringsombudet beakta senast offentliggjorda kurs och de kutymer som råder på marknaden. Justering av lånevillkoren vid ändring som berör Referensindexet: (a) Ersättning av organisation som beräknar och publicerar Referensindexet: Om Referensindexet inte beräknas och publiceras av den organisation som dittills kalkylerat och publicerat Referensindexet utan av en ny organisation, som Kalkyleringsombudet godkänner, skall Referensindexet beräknas och publiceras av den nya organisationen. (b) Ersättning av Referensindexet: Om Referensindexet ersätts med ett nytt index som enligt Kalkyleringsombudets uppfattning väsentligen motsvarar Referensindexet, skall Referensindexet utgöras av detta nya index efter att Kalkyleringsombudet har justerat Referensindexets värden för de kostnader Emittenten har som följd av ändringar i skyddspositioner, vilka föranleds av att Referensindexet ersätts. (c) Avsaknad av Referensindex: Om organisationen som beräknar och publicerar Referensindexet, underlåter eller upphör att beräkna eller publicera Referensindexet och en ny organisation inte beräknar och publicerar Referensindexet och Referensindexet inte ersätts med ett nytt index, skall Kalkyleringsombudet enligt sin egen prövning fastställa Referensindexets slutvärde på Startdagen eller Slutdagen enligt den formel och metod för beräkning av Referensindexet som senast var i kraft. Aktia Bank Abp, Mannerheimvägen 14, 00100 Helsingfors, tfn. 010 247 5000, www.aktia.fi, FO-nummer 2181702-8, hemort Helsingfors 5(12)
(d) Ändringar i Referensindexet: Om organisationen, som beräknar och publicerar Referensindexet, före eller på Startdagen eller Slutdagen gör en väsentlig ändring i formeln eller metoden för beräkning av Referensindexet eller på annat sätt i väsentlig utsträckning ändrar Referensindexet (undantaget en i formeln eller metoden beskriven ändring i avsikt att upprätthålla Referensindexet vid ändringar i de komponenter som ingår i Referensindexet samt andra rutinartade händelser) skall Kalkyleringsombudet enligt sin egen prövning fastställa Referensindexets slutvärde på Startdagen eller Slutdagen enligt den formel och metod för beräkning av Referensindexet som senast var i kraft. (e) Störning i Referensindexet: Om organisationen som beräknar och publicerar Referensindexet, temporärt underlåter att beräkna eller publicera Referensindexet, skall Kalkyleringsombudet enligt sin egen prövning fastställa Referensindexets slutvärde på Startdagen eller Slutdagen enligt den formel och metod för beräkning av Referensindexet som senast var i kraft. (f) Rätt att använda Referensindex som underliggande tillgång: Om Emittentens rätt att använda Referensindexet som underliggande tillgång enligt ett licensavtal upphör, har Emittenten rätt att till underliggande tillgång välja en ersättande index som enligt Emittentens bedömning motsvarar Referensindexet. Ifall Kalkyleringsombudet anser att åtgärderna beskrivna ovan inte skulle ge ett skäligt resultat, har Kalkyleringsombudet rätt att i förtid beräkna Indexgottgörelsen och fastställa beloppet som ska återbetalas. Beloppet kan över- eller understiga lånets nominella belopp. Vid beräkningen strävas det efter att tillämpa de principer som iakttas för motsvarande icke-standardiserade derivatkontrakt. När Kalkyleringsombudet fastställt beloppet, skall lånets innehavare informeras om beloppets storlek och till vilken räntesats lånet i fortsättningen löper. Emittenten skall betala marknadsmässig ränta på beloppet. Lånet och räntan återbetalas på Återbetalningsdagen. Emittenten informerar om en justering av lånevillkoren på www.aktia.fi under "Spara och placera" och vidare under "Masskuldebrevslån". Korrigering av Referensindexet: Kalkyleringsombud: Om Referensindexets slutvärde för Startdagen eller Slutdagen korrigeras efter att det har offentliggjorts och korrigeringen publiceras räknat från den ursprungliga publiceringsdagen senast inom den sedvanliga clearing- och avvecklingsperioden för aktiehandeln på den ifrågavarande Börsen för en aktie som ingår i Referensindexet, får detta korrigerade värde användas då avkastningen på lånet beräknas. Aktia Bank Abp. Alla i lånevillkoren beskrivna avgöranden och beräkningar utförs av Kalkyleringsombudet. Avgöranden och beräkningar gjorda av Kalkyleringsombudet är bindande utom i fall av ett uppenbart fel. Ränteberäkningsgrund: Bankdagsantagande: Emittentens rätt till förtida återbetalning: Fordringsägares rätt att kräva förtida återbetalning: Tillämpas inte. Följande. Nej (utom i sådana fall som avses i punkten Förbehåll för myndighetsbestämmelse m.m. Beloppet kan då över- eller understiga det nominella beloppet). Nej Aktia Bank Abp, Mannerheimvägen 14, 00100 Helsingfors, tfn. 010 247 5000, www.aktia.fi, FO-nummer 2181702-8, hemort Helsingfors 6(12)
Övriga villkor: Förbehåll för emissionens genomförande: Förbehåll för myndighetsbestämmelse m.m: Emittenten har rätt att låta emissionen förfalla om det tecknade beloppet för lånet inte uppgår till minst 3 000 000 euro. Emittenten har även rätt att låta emissionen förfalla, ifall en sådan förändring har skett i de ekonomiska eller politiska omständigheterna, räntenivån, valutakurserna eller aktiekurserna eller andra omständigheter som inverkar på emissionen, som enligt Emittentens uppfattning väsentligen kunde störa eller försvåra förverkligandet av emissionen eller dess lönsamhet ur Emittentens synvinkel. Ifall avkastningskoefficienten skulle understiga 80 %, har Emittenten rätt att låta emissionen förfalla. Information om att emissionen har förfallit finns tillgänglig på Emittentens huvudkontor senast två veckor efter teckningstidens slut. Ifall emissionen har förfallit sker återbetalning av teckningsbeloppet senast två veckor efter teckningstidens slut till det konto tecknaren angivit vid teckningen. På beloppet som tecknaren betalat erlägger Emittenten ingen ränta för tiden mellan teckningsdagen och återbetalningsdagen. Ifall lagstiftning, myndighetsbeslut, domstolsavgörande eller motsvarande medför, att Indexgottgörelsen inte kan fullgöras eller att förutsättningarna för fullgörelse av den väsentligt förändras, eller förhindrar innehav av och/eller handel i derivatkontrakt som Emittenten använder för att skydda/finansiera uppfyllandet av sin skyldighet att erlägga Indexgottgörelsen, eller annan väsentlig förändring ur emittentens synvinkel med motsvarande konsekvenser inträffar, såsom till exempel ökade riskhanteringskostnader eller riskhanteringsstörningar, har kalkyleringsombudet rätt att avgöra hur lånevillkoren angående indexgottgörelsen skall uppfyllas. Dito gäller om förutsättningarna för fullgörelse eller förhindret berör den part med vilken Emittenten ingått derivatkontraktet. Då lånevillkoren ändras strävas det efter att tillämpa de principer som iakttas då villkor för icke-standardiserade derivatkontrakt ändras. Emittenten informerar om en ändring av lånevillkoren på www.aktia.fi under "Spara och placera" och vidare under "Masskuldebrevslån". Ifall lånet helt eller delvis återbetalas i förtid, fastställer Emittenten beloppet som återbetalas i enlighet med god marknadssed. Beloppet kan över- eller understiga lånets nominella belopp. Kalkyleringsombudet fastställer den eventuella indexgottgörelsens storlek. Emittenten har därtill rätt att återköpa skuldebrev på andrahandsmarknaden eller på annat sätt till ett pris som överenskommes separat mellan Emittenten och säljaren. De på detta sätt återköpta skuldebreven kan säljas vidare till marknaden eller makuleras. Övrigt: Börsnotering: Låneavkastning och lånets duration På det tecknade lånebeloppet betalas ingen ränta mellan teckningsdagen och emissionsdagen. Nej Emedan lånets slutliga avkastning och duration är beroende av Referensindexets värdeutveckling kan de inte beräknas på förhand. Ifall ingen indexgottgörelse utfaller och innehavaren har behållit obligationen till förfallodagen, är lånets effektiva årliga avkastning cirka -3,42 % på emissionsdagen, då teckningskursen är 110 % och med en teckningsprovision på 1 %. Lånets duration är härvid cirka 3 år. Den effektiva avkastningen och durationen har beräknats enligt nuvärdesprincipen som används allmänt på värdepappersmarknaden. Beräkningsformeln för durationen (Macauley duration) är följande: Aktia Bank Abp, Mannerheimvägen 14, 00100 Helsingfors, tfn. 010 247 5000, www.aktia.fi, FO-nummer 2181702-8, hemort Helsingfors 7(12)
D A ( T t 1 NV ( kf )* t) t NV ( A) där D A = Duration för tillgång A NV = Nuvärde kf t = Kassaflöde vid tidpunkt t t = Tid NV(A) = Nuvärde av tillgång A Lånets ISIN-kod: FI4000043757 Källskatt: Ja, 30 % Aktia Bank Abp, Mannerheimvägen 14, 00100 Helsingfors, tfn. 010 247 5000, www.aktia.fi, FO-nummer 2181702-8, hemort Helsingfors 8(12)
Information om Referensindexet Referensindexet är S&P BRIC 40 Daily Risk Control 15 % Index, som är ett så kallad riskkontrollindex. Indexet består av de 40 mest likvida aktierna från Brasilien, Ryssland, Indien och Kina. Traditionella aktieindex följer direkt aktiemarknadens rörelser i upp- och nedgångar. Syftet med ett riskkontrollerat index är att utjämna stora kursfluktuationer på aktiemarknaden och anpassa deltagandet på aktiemarknaden beroende på hur stora värdeförändringarna är. Aktieindexet som utgör grunden för Referensindexet är S&P Bric 40. I Referensindexet är målssättningen att följa totalvolatilitet så nära 15 % som möjligt. Vid behov görs justeringar på dagsbasis. Standard & Poor s står för beräkning av Referensindexet. För mer information om Referensindexet: http://www.standardandpoors.com/indices/sp-bric-40-risk-control-indices/en/us/?indexid=sp-bric-40-risk-control-indices Referensindexets volatilitet är 12,30 % uträknat ifrån dagsavkastningarna för Referensindexet under perioden 7.5.2011 7.5.2012. Graf 1. Lånets och Referensindexets simulerade historiska avkastning Grafen ovan visar den simulerade historiska avkastningen för Aktia Indexlån BRIC samt Referensindexet där investeringarna har förfallit till återbetalning under perioden 2.4.2007 2.4.2012 (källa: Bloomberg). De simulerade dagliga investeringarna har gjorts tre år tidigare fr.o.m. 2.4.2004. I den historiska simuleringen har man beaktat kapitalgarantin för det nominella beloppet, överkursen, teckningsavgiften och den indikativa deltagandegraden (100 %). I beräkningen av Referensindexets simulerade avkastning har man inte beaktat eventuella kostnader som kunde uppstå i samband med en placering eller dessa lånevillkor. Den historiska avkastningen eller värdeutvecklingen utgör ingen garanti för framtida utveckling. En investering i lånet är inte detsamma som en investering direkt i den underliggande tillgången. Emittenten har enligt licensavtal rätt att använda S&P BRIC 40 Daily Risk Control 15 % Index i samband med emissionen av lånet. Enligt licensavtalet skall Emittenten inkludera följande klausul i de lånespecifika villkoren: The Aktia Indexlån BRIC is not sponsored, endorsed, sold or promoted by Standard & Poor's ( S&P ) or its third party licensors. Neither S&P nor its third party licensors makes any representation or warranty, express or implied, to the owners of the Aktia Indexlån BRIC or any member of the public regarding the advisability of investing in securities generally or in the Aktia Indexlån BRIC particularly or the ability of the S&P BRIC 40 Daily Risk Control 15 % Index (the Index ) to track general stock market performance. S&P's and its Aktia Bank Abp, Mannerheimvägen 14, 00100 Helsingfors, tfn. 010 247 5000, www.aktia.fi, FO-nummer 2181702-8, hemort Helsingfors 9(12)
third party licensor s only relationship to Aktia Bank Plc is the licensing of certain trademarks and trade names of S&P and the third party licensors and of the Index which is determined, composed and calculated by S&P or its third party licensors without regard to Aktia Bank Plc or Aktia Indexlån BRIC. S&P and its third party licensors have no obligation to take the needs of Aktia Bank Plc or the owners of the Aktia Indexlån BRIC into consideration in determining, composing or calculating the Index. Neither S&P nor its third party licensors is responsible for and has not participated in the determination of the prices and amount of the Aktia Indexlån BRIC or the timing of the issuance or sale of the Aktia Indexlån BRIC or in the determination or calculation of the equation by which the Aktia Indexlån BRIC is to be converted into cash. S&P has no obligation or liability in connection with the administration, marketing or trading of the Aktia Indexlån BRIC. NEITHER S&P, ITS AFFILIATES NOR THEIR THIRD PARTY LICENSORS GUARANTEE THE ADEQUACY, ACCURACY, TIMELINESS OR COMPLETENESS OF THE INDEX OR ANY DATA INCLUDED THEREIN OR ANY COMMUNICATIONS, INCLUDING BUT NOT LIMITED TO, ORAL OR WRITTEN COMMUNICATIONS (INCLUDING ELECTRONIC COMMUNICATIONS) WITH RESPECT THERETO. S&P, ITS AFFILIATES AND THEIR THIRD PARTY LICENSORS SHALL NOT BE SUBJECT TO ANY DAMAGES OR LIABILITY FOR ANY ERRORS, OMISSIONS OR DELAYS THEREIN. S&P MAKES NO EXPRESS OR IMPLIED WARRANTIES, AND EXPRESSLY DISCLAIMS ALL WARRANTIES OF MERCHANTABILITY OR FITNESS FOR A PARTICULAR PURPOSE OR USE WITH RESPECT TO THE MARKS, THE INDEX OR ANY DATA INCLUDED THEREIN. WITHOUT LIMITING ANY OF THE FOREGOING, IN NO EVENT WHATSOEVER SHALL S&P, ITS AFFILIATES OR THEIR THIRD PARTY LICENSORS BE LIABLE FOR ANY INDIRECT, SPECIAL, INCIDENTAL, PUNITIVE OR CONSEQUENTIAL DAMAGES, INCLUDING BUT NOT LIMITED TO, LOSS OF PROFITS, TRADING LOSSES, LOST TIME OR GOODWILL, EVEN IF THEY HAVE BEEN ADVISED OF THE POSSIBILITY OF SUCH DAMAGES, WHETHER IN CONTRACT, TORT, STRICT LIABILITY OR OTHERWISE. The S&P BRIC 40 Daily Risk Control 15 % Index is trademark of Standard & Poor s and has been licensed for use by Aktia Bank Plc. Aktia Bank Abp, Mannerheimvägen 14, 00100 Helsingfors, tfn. 010 247 5000, www.aktia.fi, FO-nummer 2181702-8, hemort Helsingfors 10(12)
Uppgifter om emission av masskuldebrevslån Dessa uppgifter om emission av masskuldebrevslån presenteras vid emissionen av varje lån. Beslut och befogenheter som emissionen av lånet grundar sig på: Emittentens verkställande direktörs beslut 8.5.2012 i stöd av befogenheter som styrelsen utfärdad 27.4.2012. Emissionens karaktär: Teckningsrätten: S.k. enskilt lån. Lånet erbjuds till allmänheten. Teckningsrätten har inte begränsats. Teckningstid: 21.5.2012-15.6.2012 Lånetid: Leverans av skuldebrev: Cirka 3 år, 20.6.2012-4.6.2015, förutsatt att lånet inte återbetalas i förtid. Masskuldebreven noteras på tecknarnas värdeandelskonton efter teckningstidens utgång. Teckningskurs: 110 % Låneavkastning: Minimiteckning: Teckningsavgift: Teckningsförbindelser: Säkerhet: Uppskattning av kapital som inflyter till Emittenten och planerat användningsändamål: Struktureringskostnad: På lånet betalas ingen årlig ränta. På lånets nominella kapital betalas en eventuell avkastning i form av indexgottgörelse. 1 000 euro (ett skuldebrev) 1,0 %, uppbärs vid teckningen. Nej Nej Högst 10 300 000 euro. Lånet ingår i Emittentens kapitalanskaffning. Till lånet hänför sig en struktureringskostnad utöver marknadsräntenivån för en period motsvarande lånetiden och de kostnader Emittenten har för att säkra utbetalningen av Indexgottgörelsen. Struktureringskostnaden för lånet baserar sig på ränte- och derivatprisnoteringarna på emissionsdagen. På avstämningsdagen 7.5.2012 var struktureringskostnaden cirka 0,95 % p.a., vilket motsvarar en totalkostnad på cirka 2,85 %. Struktureringskostnaden definieras separat för varje lån. Kostnadens storlek beror på bl.a. marknadsläget, till exempel förändringar i räntenivån och marknadsvolatiliteten. I struktureringskostnaden ingår alla Emittentens kostnader för lånet, som till exempel kostnaderna för emission, licenser, material, marknadsföring, clearing och förvaring. Vid jämförelse av olika emittenters kostnader ska investeraren beakta marknadsparternas varierande förmåga att genomföra de ränte- och derivatplaceringar som ingår i strukturerade lån. Lånespecifika risker: Riskerna för detta värdepapper framgår ur riskfaktorbeskrivningen i prospektet s.16-17, punkt 2.4. Till lånet hänför sig bl.a. en emittentrisk (kreditrisk), dvs. risken för att emittenten inte kan uppfylla sina Aktia Bank Abp, Mannerheimvägen 14, 00100 Helsingfors, tfn. 010 247 5000, www.aktia.fi, FO-nummer 2181702-8, hemort Helsingfors 11(12)
åtaganden på återbetalningsdagen och då kan investeraren helt eller delvis förlora sitt investerade nominella kapital och eventuell avkastning, en avkastningsrisk i.o.m. att Indexgottgörelsen är beroende av deltagandegrad och Referensindexets enligt lånevillkoren beräknade värdeutveckling och en likviditetsrisk, dvs. en risk för att lånet inte kan säljas eller köpas vid en given tidpunkt överhuvudtaget eller att priset som kan fås för det finansiella instrumentet kan vara lägre än vad det är köpt för, om det inte finns tillräckligt efterfrågan eller utbud på marknaden. Om Indexgottgörelsen t.ex. är noll (0), ger teckningsavgiften och överkursen upphov till en negativ effektiv årlig avkastning. Kalkyleringsombudet kan även ändra lånevillkoren inom de ramar som fastställts i dem. Investeraren bör observera att Emittenten enligt lånevillkoren i vissa fall har rätt till förtida återbetalning och då kan det återbetalade beloppet över- eller understiga det nominella beloppet. Kalkyleringsombudet kan även ändra lånevillkoren inom ramarna som fastsälls i dem. Investeraren bör observera att den slutliga avkastningskoefficienten fastställs senare och att eventuella ränteförändringar samt andra förändringar på finansmarknaden kan påverka dem. Avkastningskoefficienten kan bli såväl högre som lägre än indikerat. Med anledning av att teckningskursen är 110 %, bör investeraren observera att återbetalningen inte är garanterad till den betalda överkursen. Kapitalgarantin gäller endast på återbetalningsdagen och omfattar inte heller teckningsavgiften. Investeraren bör observera att då lånet köps till överkurs, uppstår det en överlåtelseförlust då lånet förfaller och denna kan avdras från eventuella överlåtelsevinster. En överlåtelseförlust kan uppstå även ifall lånet säljs före återbetalningsdagen. Helsingfors den 15.5.2012 AKTIA BANK ABP Aktia Bank Abp, Mannerheimvägen 14, 00100 Helsingfors, tfn. 010 247 5000, www.aktia.fi, FO-nummer 2181702-8, hemort Helsingfors 12(12)