SIG Invest har under 2016 investerat 82,6 Mkr i fastigheter Resultat före skatt perioden jan-juni 2016 uppgår till 45,2 Mkr Realiserade värdeförändringar uppgick till 4,4 Mkr Orealiserade värdeförändringar uppgick till 44,1 Mkr Periodens resultat 34,7 Mkr 1
VÄSENTLIGA HÄNDELSER UNDER HALVÅRET Under första kvartalet förvärvades fastigheterna Vittsjö 3:422 och Simrishamn Släggan 1 Simrishamn Släggan 1 såldes kvartal två Under kvartal två genomfördes en nyemission och det egna kapitalet ökades med 29717 tkr Under kvartal två förvärvades fastigheterna Vimmerby Gullvivan 5, Blåklockan 13, Syrenen 2 och Eslöv Kärrtorp 2:17 2
VD HAR ORDET SIG Invest AB (publ) lämnar härmed sin delårsrapport för perioden januari-juni 2016. Vi blickar tillbaka på ett lönsamt halvår med flertalet genomförda fastighetstransaktioner. Vi har fortsatt hög tillväxttakt med ett fastighetsbestånd som växt från 291,5 Mkr till 408,5 Mkr och ett driftöverskott som nu uppgår till 4 989 Tkr (1 945 Tkr) 1. Detta har tillsammans med våra förvaltnings- och förädlingsarbeten gett oss ett resultat före skatt på 45 238 Tkr (16 434 Tkr). Under halvåret har vi förstärkt kassaflödet genom förvärv av ett vårdfastighetsbestånd beläget i orterna Eslöv, Simrishamn och Vimmerby. Fastigheterna i Vimmerby och Eslöv apportemitterades in i bolaget, vilket ökade det egna kapital med 29 717 Tkr. Orealiserade värdeförändringar uppgår till 44 142 Tkr vilket främst uppkommit genom vårt fina fastighetsprojekt i Gubbängen, Stockholm. Fastigheten förädlas och arbetet förväntas vara klart andra halvåret 2016. Bolagets affärsidé är att skapa långsiktig tillväxt och värdeökning genom att kombinera förvaltning med utveckling av såväl kommersiella fastigheter som bostäder. Vi är redo att göra fler intressanta förvärv under kommande halvår och arbetar målmedvetet vidare med fortsatt tillväxt och lönsamhet i fokus. Dan Astrén Verkställande Direktör 1 Belopp inom parantes avser motsvarande period föregående år. 3
RESULTAT Rörelseresultatet före finansnetto uppgick första halvåret till 50 946 tkr (18 003) 2. Resultat före skatt uppgick till 45 238 tkr (16 434). Resultat före skatt påverkades av 48 587 tkr (20 360) avseende värdeförändringar på fastigheter. KASSAFLÖDE Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick under halvåret till 6 985 tkr (-71 824). Investeringsverksamheten har påverkat kassaflödet under halvåret netto -68 935 tkr (-99 013). Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick under första halvåret till 57 887 tkr (175 841). Sammantaget uppgår kassaflödet till -4 063 tkr (5 004) för halvåret. FINANSIERING 3 Bolaget finansieras i huvudsak genom eget kapital och räntebärande skulder. De räntebärande skulderna utgörs i huvudsak av ett obligationslån om 60,0 Mkr och banklån om 209,2 Mkr. Obligationslånet är noterat på First North Bond Market Stockholm. Räntebärande skulder Belopp (Mkr) Banklån 209,2 Obligationslån 60,0 Övriga lån 21,6 Summa 290,8 Av övriga lån utgör 12,8 Mkr lån från närstående bolag, SIG Utveckling 4 AB. Av årets inköp avser 182 tkr (679) inköp från närstående, ingen försäljning har skett till närstående. 2 Belopp inom parantes avser motsvarande period föregående år. 3 Per 2016-06-30 4
VERKSAMHETSBESKRIVNING SIG Invest AB (publ) är ett entreprenörsdrivet fastighetsbolag som arbetar med innovativ fastighetsutveckling och långsiktig förvaltning. SIG Invest är ett svenskt publikt aktiebolag och har sitt säte i Malmö. Bolaget har drivits i sin nuvarande form sedan den 6 oktober 2014 och är ett dotterbolag till Svenska Investeringsgruppen AB. SIG Invest investerar i fastigheter såsom mark, bostäder och kommersiella projekt. Bolaget fokuserar på specifika strategiska förvärv där möjligheten att addera värde är betydande. Affärsidé SIG Invest AB är ett entreprenörsdrivet fastighetsbolag som arbetar med innovativ fastighetsutveckling och långsiktig förvaltning. Bolaget har stort fokus på fastighetsutveckling och adderar värden till underpresterande eller undervärderade fastighetstillgångar genom Bolagets utvecklingskoncept. Bolagets strategi är att skapa ekonomisk tillväxt genom utveckling och förädling och stabil lönsamhet genom proaktiv förvaltning. Målmarknader SIG Invest har stor tillgång på såväl nationella som internationella fastighetsaffärer. Genom många års erfarenhet och uppbyggnad av kontaktnät finns en mycket god tillgång av projekt både i Sverige och internationellt. Bolaget fokuserar inledningsvis på investeringar i Sverige men även internationella förvärv och utvecklingsprojekt finns i Bolagets framtidsplaner. För de nationella investeringarna läggs störst fokus i dagsläget på Stockholms och Öresundsregionen. 5
Finansiella mål Bolaget har en affärsstruktur som bygger på stabila kassaflöden från en effektiv förvaltningsverksamhet samt intjäning vid försäljning av de utvecklingsfastigheter Bolaget förvärvar. Bolagets målsättning är att göra en avkastning på bolagets investerade kapital per utvecklingsfastighet om cirka 30 procent på årsbasis. SIG Invest planerar att förvärva och utveckla fastigheter till ett värde om cirka 1 000 Mkr under de kommande fyra åren. Miljö och ansvar SIG Invest strävar efter att verksamheten skall bedrivas på ett så resurssnålt sätt som möjligt för att ha minsta möjliga påverkan på omgivningen. I arbetet med hyresgäster, partners och leverantörer skall hänsyn till miljöaspekten tas. 6
FASTIGHETSBESTÅNDET Fastighetsbeteckning Uthyrningsbar yta (m2) Fastighetstyp Burlöv Arlöv 21:181 1 350 Bostäder Helsingborg Kullen Östra 16 och 19, Gamla Staden 7:34 och 7:35 800 Bostäder Stockholm Strykmåttet 4 2986 Bostäder Stockholm Bäverungen 5 1864 Bostäder Stockholm Vallhunden 7 och Mjölkboden 4 3872 Bostäder Vittsjö 3:422 3515 Bostäder Vimmerby Gullvivan 5, Blåklockan 13 och Syrenen 2 5598 Vårdboende Eslöv Kärrtorp 2:17 1 430 Vårdboende Summa 21 415 FASTIGHETSBESTÅNDETS FÖRÄNDRING (Mkr) 2016 2015 2014 Verkligt värde per 1 januari 291,5 2,6 - Förvärv 79,5 239,1 2,6 Investeringar 3,1 6,4 - Försäljningar -14,2-2,6 - Värdeförändringar 48,6 46,0 - Verkligt värde vid periodens utgång 408,5 291,5 2,6 7
ÖVRIGA UPPLYSNINGAR Redovisningsprinciper Redovisnings- och värderingsprinciper De finansiella rapporterna har upprättats med tillämpning av redovisningsprinciper som följer de av EU antagna International Financial Reporting Standards (IFRS) och tolkningar av dessa (IFRIC). Vidare tillämpar koncernen Rådet för finansiell rapporterings rekommendation RFR 1 kompletterande redovisningsregler för koncerner vilket anger de tillägg, utöver upplysningar enligt IFRS, som krävs enligt bestämmelser i årsredovisningslagen. Redovisningsprinciperna är oförändrade sedan årsredovisningen 2015. Se not 1 i årsredovisningen. 8
Koncernens rapport över totalresultatet 2016 2015 2015 Tkr jan-juni jan-juni jan-dec Intäkter 9538 2445 7702 Fastighetskostnader -4549-500 -1966 Driftöverskott 4989 1945 5736 Realiserade värdeförändringar 4445 9985 9974 Orealiserade värdeförändringar 44142 10375 45980 Övriga intäkter 64 6045 11595 Övriga kostnader 0-6187 -10924 Administrationskostnader -2694-4160 -7856 Rörelseresultat 50946 18003 54505 Finansnetto -5708-1569 -6693 Resultat före skatt 45238 16434 47812 Aktuell skatt -1310-113 -264 Uppskjuten skatt -9210-1319 -8055 Periodens resultat 34 718 15 002 39 493 Hänförligt till Moderbolagets aktieägare 22629 13928 26480 Varav minoriteten 12089 1073 13085 Övrigt totalresultat Periodens resultat 34718 15002 39493 Övrigt totalresultat - - - Summa periodens totalresultat 34718 15002 39493 Hänförligt till Moderbolagets aktieägare 22629 13928 26408 Varav minoriteten 12089 1073 13085 9
Koncernens rapport över finansiell ställning Tkr 2016-06-30 2015-06-30 2015-12-31 Tillgångar Fastigheter 408500 120500 291500 Maskiner och inventarier 1627 1156 1174 Övriga kortfristiga fordringar 20261 77279 27952 Likvida medel 8511 5231 12574 Summa Tillgångar 438899 204166 333200 Skulder och Eget kapital Eget Kapital 95740 32119 44600 Minoritetens intresse 27050 1093 13755 Uppskjuten skatteskuld 17468 1044 7780 Räntebärande skulder 290781 162946 262611 Kortfristiga skulder 7860 6964 4454 Summa skulder och eget kapital 438899 204166 333200 Koncernens rapport över förändringar i eget kapital Tkr Moderbolagets aktieägare Minoritet Totalt Eget kapital 2014-12-31 30 20 50 Nyemission/bildande 18162 650 18812 Utdelning 0 0 Periodens resultat 13928 1073 15001 Övrigt totalresultat 0 0 Eget kapital 2015-06-30 32 120 1 743 33 863 Nyemission/bildande - - 0 Utdelning - - 0 Periodens resultat 12480 12012 24492 Övrigt totalresultat Eget kaptital 2015-12-31 44 600 13 755 58 355 Nyemission/bildande 28 511 1 206 29 717 Utdelning - - 0 Periodens resultat 22 629 12 089 34 718 Övrigt totalresultat - - 0 Eget kapital 2016-06-30 95 740 27 050 122 790 10
Koncernens rapport över kassaflödet 2016 2015 2015 Tkr jan-juni jan-juni jan-dec Den löpande verksamheten Resultat före skatt 45239 16434 47812 Justering för poster som inte ingår i kassaflödet -48040-20319 -55886 Betald inkomstskatt -1311-113 -264 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital -4112-3998 -8338 Förändring i rörelsekapital Förändring av rörelsefordringar 7691-74258 -24929 Förändring av rörelseskulder 3406 6432 4454 Summa förändring av rörelsekapital 11097-67826 -20475 Kassaflöde från den löpande verksamheten 6985-71824 -28813 Investeringsverksamheten Avyttring av fastigheter 14200 12585 12574 Förvärv av och investeringar i fastigheter -82612-110125 -245520 Förvärv av maskiner och inventarier -523-1198 -1243 Förändring finansiella tillgångar - -275-275 Kassaflöde från investeringsverksamheten -68935-99013 -234464 Finansieringsverksamheten Förändring av räntebärande skulder 28170 157679 256812 Nyemission 29717 18162 18812 Kassaflöde från finansieringsverksamheten 57887 175841 275624 Totalt kassaflöde -4 063 5 004 12 347 Ingående likvida medel 12 574 227 227 Utgående likvida medel 8 511 5 231 12 574 11
Moderbolagets Resultaträkning i sammandrag 2016 2015 2015 Tkr jan-juni jan-juni jan-dec Nettoomsättning 0 0 356 Administrationskostnader -1706-3320 -5753 Rörelseresultat -1706-3320 -5397 Utdelning från dotterbolag 0 0 9300 Ränteintäkter och liknande resultatposter 36 52 80 Ränteintäkter från koncernbolag 4723 434 3346 Räntekostnader och liknande resultatposter -2754-467 -3175 Räntekostnader till koncernföretag -952-524 -1487 Resultat före skatt -653-3825 2667 Uppskjuten skatt 116 841 1460 Årets resultat -537-2984 4127 Moderbolagets Balansräkning i sammandrag Tkr 2016-12-31 2015-06-30 2015-12-31 Tillgångar Andelar i koncernföretag 46765 8225 8225 Fordringar hos koncernföretag 68922 14606 79925 Uppskjuten skattefordran 1576 841 1460 Övriga kortfristiga fordringar 19262 71404 13528 Likvidamedel 544 39 19 Summa Tillgångar 137069 95115 103157 Skulder och Eget kapital Eget Kapital 48914 15222 22333 Räntebärande skulder externt 60116 60000 60116 Räntebärande skulder koncernen 22861 10013 16588 Kortfristiga skulder koncernen 3050 7321 2587 Övriga kortfristiga skulder 2128 2559 1533 Summa skulder och eget kapital 137069 95115 103157 12
Allmänna upplysningar Denna delårsrapport har inte varit föremål för granskning av revisorerna. Rapporten finns tillgänglig på www.siginvest.se. Malmö den 23 augusti 2016 Kalendarium Delårsrapport juli-december 2016 23 februari 2017 Kontakt Bolaget SIG Invest AB (publ) Stortorget 13A 211 22 Malmö Tel: +46 850 00 32 20 Hemsida: www.siginvest.se E-mail: info@siginvest.se Certified Advisor Mangold Fondkommission Engelbrektsplan 2 114 34 Stockholm Tel: +46 8 50 30 15 50 Hemsida: www.mangold.se E-mail: info@mangold.se Informationen i bokslutskommunikén är sådan som SIG Invest AB (publ) är skyldig att offentliggöra enligt lagen om värdepappersmarknaden och/eller lag om handel med finansiella instrument. Informationen lämnades för offentliggörande den 23 augusti 2016. 13