Delårsrapport januari-mars 2016 publicerad den 29 april 2016 Första kvartalet 2016 Positiv volymutveckling och fortsatt starkt resultat Försäljningen uppgick till 2 757 (2 951). Rörelseresultatet ökade till 497 (495). Rörelsemarginalen ökade till 18,0 procent (16,8). Resultat efter skatt ökade till 355 (352). Resultat per aktie ökade till 1,03 SEK (1,02). Det operativa kassaflödet uppgick till 325 (480). VD-kommentar Det första kvartalet 2016 var återigen ett starkt kvartal för HEXPOL-koncernen. Koncernens försäljning uppgick till 2 757 och vårt rörelseresultat ökade till 497, samtidigt som det operativa kassaflödet uppgick till 325. Volymutvecklingen jämfört med motsvarande kvartal föregående år var återigen positiv för koncernen med fortsatt starka volymer till fordonsrelaterade kunder. Försäljningen har påverkats negativt av att försäljningspriserna har varit väsentligt lägre då priserna på våra huvudsakliga råmaterial har varit väsentligt lägre än motsvarande kvartal föregående år. Priserna på våra huvudsakliga råmaterial var även lägre än fjärde kvartalet 2015. Under kvartalet var priskonkurrensen fortsatt stark på samtliga marknader. Vår finansiella ställning är fortsatt mycket stark och med en nettokassa på 714 är vi väl rustade för fortsatt expansion. Georg Brunstam, VD och Koncernchef Koncernen i sammandrag Nyckeltal 2016 2015 2015 mar 16 Försäljning 2 757 2 951 11 229 11 035 Rörelseresultat, EBIT 497 495 1 964 1 966 Rörelsemarginal, % 18,0 16,8 17,5 17,8 Resultat före skatt 494 490 1 943 1 947 Resultat efter skatt 355 352 1 393 1 396 Resultat per aktie, SEK 1,03 1,02 4,05 4,06 Soliditet, % 74 63 72 Avkastning på sysselsatt kapital, % R12 28,9 27,9 28,6 Operativt kassaflöde 325 480 2 185 2 030 HEXPOL är en världsledande polymerkoncern med starka globala positioner inom avancerade polymer compounds (Compounding), packningar för plattvärmeväxlare (Gaskets) samt hjul i plast och gummimaterial för truck- och länkhjulsapplikationer (Wheels). Kunderna är i huvudsak den globala fordons- och verkstadsindustrins systemleverantörer, bygg- och anläggningsbranschen, energi-, olje- och gassektorn, tillverkare av medicinteknik samt OEM-tillverkare av plattvärmeväxlare och truckar. Koncernen är organiserad i två affärsområden, HEXPOL Compounding och HEXPOL Engineered Products. HEXPOL-koncernens försäljning 2015 uppgick till 11 229. HEXPOL-koncernen har cirka 3 900 anställda i elva länder. Ytterligare information finns på www.hexpol.com.
Första kvartalet 2016 HEXPOL-koncernens försäljning under första kvartalet uppgick till 2 757 (2 951). Valutaeffekterna påverkade försäljningen positivt med 18. Volymutvecklingen var återigen positiv, men försäljningstillväxten (justerat för valutakurseffekter) påverkades negativt av lägre försäljningspriser och uppgick till -7 procent. Försäljningen påverkades negativt av att försäljningspriserna har varit väsentligt lägre då priserna på våra huvudsakliga råmaterial har varit väsentligt lägre än motsvarande kvartal föregående år. Priserna på våra huvudsakliga råmaterial var även lägre än fjärde kvartalet 2015. Volymutvecklingen var positiv tack vare starka volymer till fordonsrelaterade kunder inkluderande leveranser till däckindustrin. Rörelseresultatet ökade till 497 (495), vilket innebar att rörelsemarginalen förbättrades till 18,0 procent (16,8). Valutakursförändringar har påverkat rörelseresultatet positivt i kvartalet med 9. Försäljning Rörelseresultat & rörelsemarginal 3 500 3 000 2 500 2 000 1 500 1 000 500 0 600 500 400 300 200 100 0 21,0% 18,0% 15,0% 12,0% 9,0% 6,0% 3,0% 0,0% *exklusive förvärvs-, integrations- och omstruktureringskostnader (Vigar) Affärsområde HEXPOL Compoundings försäljning under kvartalet uppgick till 2 550 (2 744). Försäljningen påverkades negativt av att försäljningspriserna har varit väsentligt lägre då priserna på våra huvudsakliga råmaterial har varit väsentligt lägre än motsvarande kvartal föregående år. Rörelseresultatet uppgick till 473 (473). Rörelseresultatet var fortsatt starkt tack vare starka volymer och fortsatta effektivitetsförbättringar. Rörelsemarginalen ökade till 18,5 procent (17,2). Affärsområde HEXPOL Engineered Products försäljning under kvartalet uppgick till 207 (207). Rörelseresultatet ökade till 24 (22), vilket förbättrade rörelsemarginalen till 11,6 procent (10,6). Trots ökade volymer var HEXPOL-koncernens försäljning lägre i samtliga geografiska regioner då försäljningen påverkades negativt av att försäljningspriserna har varit väsentligt lägre då priserna på våra huvudsakliga råmaterial har varit väsentligt lägre än motsvarande kvartal föregående år. Försäljningen var i NAFTA 6 procent, i Europa 8 procent och i Asien 9 procent lägre jämfört med motsvarande kvartal föregående år. Koncernens operativa kassaflöde uppgick till 325 (480). Koncernens finansnetto uppgick till -3 (-5). Resultat före skatt ökade till 494 (490) och resultat efter skatt ökade till 355 (352). Resultat per aktie ökade till 1,03 SEK (1,02). Sida 2 av 13
Lönsamhet Avkastningen på genomsnittligt sysselsatt kapital, R12, ökade till 28,9 procent (27,9). Avkastningen på eget kapital, R12, uppgick till 23,1 procent (23,5). Finansiell ställning och likviditet Soliditeten ökade till 74 procent (63). Koncernens balansomslutning uppgick till 8 776 (9 261). Nettokassan uppgick till 714 (nettoskuld 232). Koncernen har följande större kreditavtal med nordiska banker: Ett femårigt låneavtal med en låneram på 125 MUSD som förfaller i februari 2020. Ett treårigt låneavtal med en låneram på 1 500 som förfaller i augusti 2018. Kassaflöde Det operativa kassaflödet uppgick till 325 (480). Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till 311 (437). Investeringar och avskrivningar Koncernens investeringar uppgick till 27 (25). Investeringarna avser i huvudsak kapacitetsinvesteringar i Mexiko och underhållsinvesteringar. Av- och nedskrivningarna uppgick till 57 (53). Skattekostnader Koncernens skattekostnad uppgick till 139 (138), vilket motsvarar en skattesats på 28,1 procent (28,2). Personal Antalet anställda vid utgången av kvartalet var 3 925 (3 883). Ökningen av antalet anställda är främst relaterade till enheterna i Mexiko. Sida 3 av 13
Affärsområde HEXPOL Compounding Affärsområdet HEXPOL Compounding är en av världens ledande leverantörer inom utveckling och tillverkning av avancerade polymera compounds av hög kvalitet för krävande applikationer och krävande slutanvändare. Kunderna består av tillverkare av polymera produkter och komponenter, som ställer höga krav på kvalitet och global leveransförmåga. Marknaden är global och största slutkundssegment är fordons- och verkstadsindustrin följt av bygg- och anläggningsbranschen. Andra viktiga kundsegment är medicinteknik, kabel- och vattenhanteringsindustrin, energi-, olje- och gassektorn, allmän industri och konsument. 2016 2015 2015 mar 16 Försäljning 2 550 2 744 10 402 10 208 Rörelseresultat 473 473 1 859 1 859 Rörelsemarginal, % 18,5 17,2 17,9 18,2 HEXPOL Compoundings försäljning uppgick till 2 550 (2 744) under första kvartalet. Försäljningen påverkades negativt av att försäljningspriserna har varit väsentligt lägre då priserna på våra huvudsakliga råmaterial har varit väsentligt lägre än motsvarande kvartal föregående år. Priserna på våra huvudsakliga råmaterial var även lägre än fjärde kvartalet 2015. Under kvartalet har priskonkurrensen varit fortsatt stark på samtliga marknader. Rörelseresultatet var fortsatt starkt och uppgick till 473 (473), vilket innebar att rörelsemarginalen förbättrades till 18,5 procent (17,2). Försäljningen var lägre på samtliga geografiska regioner då försäljningen påverkades negativt av att försäljningspriserna har varit väsentligt lägre då priserna på våra huvudsakliga råmaterial har varit väsentligt lägre än motsvarande kvartal föregående år. Volymerna i NAFTA var högre med fortsatt starka volymer till fordonsrelaterade kunder inkluderande leveranser till däckindustrin medan volymer till segment som gruvindustrin, exporterande industri, lantbruk-, olje- och gassektorn var fortsatt betydligt lägre än motsvarande kvartal föregående år. RheTech Thermoplastic Compounding, som förvärvades i januari 2015, har haft en positiv utveckling. I Europa var volymerna återigen starka till fordonsrelaterade kunder. Totalt sett var volymerna något lägre än motsvarande kvartal föregående år och något negativt påverkade av stängningen av förvärvade VIGARs tyska enhet. I Asien var volymerna lägre jämfört med motsvarande kvartal föregående år, främst på grund av lägre efterfrågan från fordonsrelaterade kunder i Kina. HEXPOL TPE Compounding utvecklades positivt under kvartalet. Försäljning 3 000 2 500 2 000 1 500 1 000 500 0 Rörelseresultat & rörelsemarginal 600 24,0% 500 20,0% 400 16,0% 300 12,0% 200 8,0% 100 4,0% 0 0,0% *exklusive förvärvs- integrations- och omstruktureringskostnader (Vigar) Sida 4 av 13
Affärsområde HEXPOL Engineered Products Affärsområde HEXPOL Engineered Products är en av världens ledande leverantörer av kvalificerade produkter såsom packningar till plattvärmeväxlare (Gaskets) och hjul till truckindustrin (Wheels). Marknaden för packningar och hjul är global. För packningar är kunderna tillverkare av plattvärmeväxlare och för hjul är kunderna tillverkare av truckar och länkhjul. 2016 2015 2015 mar 16 Försäljning 207 207 827 827 Rörelseresultat 24 22 105 107 Rörelsemarginal, % 11,6 10,6 12,7 12,9 HEXPOL Engineered Products försäljning under första kvartalet uppgick till 207 (207). Rörelseresultatet ökade till 24 (22), vilket förbättrade rörelsemarginalen till 11,6 procent (10,6). Rörelseresultatet förbättrades främst tack vare ökade volymer och fortsatta effektivitetsförbättringar i verksamheterna. Produktområde HEXPOL Gaskets försäljning var något lägre jämfört med motsvarande kvartal föregående år, och försäljningen var fortsatt svag till projektrelaterad verksamhet. Verksamheten i Kina utvecklades fortsatt positivt. I likhet med tidigare kännetecknades marknaden generellt av prispress. Produktområde HEXPOL Wheels försäljning ökade, jämfört med motsvarande kvartal föregående år, på samtliga geografiska regioner. HEXPOL Wheels verksamheter i Kina och USA utvecklades positivt. Försäljning 250 200 150 100 50 0 Rörelseresultat & rörelsemarginal 35 30 25 20 15 10 5 0 20,0% 16,0% 12,0% 8,0% 4,0% 0,0% Sida 5 av 13
Moderbolaget Moderbolagets resultat efter skatt uppgick till 20 (43), i vilket ingår utdelningar från dotterbolag. Eget kapital uppgick till 3 179 (3 252). Riskfaktorer Koncernens och moderbolagets affärsrisker och riskhantering samt hantering av finansiella risker finns utförligt beskrivna i årsredovisningen för 2015. Inga händelser av väsentlig betydelse har inträffat under året som påverkar eller förändrar dessa beskrivningar av koncernens eller moderbolagets risker och hantering av dessa. Redovisningsprinciper Koncernredovisningen i denna delårsrapport har upprättats i enlighet med International Financial Reporting Standards (IFRS), såsom de har antagits av EU. Moderbolagets redovisning har upprättats enligt årsredovisningslagen och Rådet för finansiell rapporterings RFR 2, Redovisning för juridiska personer. Delårsrapporten har upprättats i enlighet med IAS 34, Delårsrapportering. De redovisningsoch värderingsprinciper samt bedömningsgrunder som tillämpades i årsredovisningen för 2015 har använts även i denna delårsrapport. Inga nya eller omarbetade IFRS, som trätt i kraft 2016, har haft någon betydande påverkan på koncernen. Ägarstruktur HEXPOL AB (publ) med organisationsnummer 556108-9631 är moderbolag i HEXPOL-koncernen. HEXPOL:s B-aktier är noterade på Nasdaq OMX Nordic i segmentet Stockholm Large Cap. HEXPOL AB hade 11 480 aktieägare den 31 mars 2016. Den största ägaren är Melker Schörling AB med 26 procent av kapitalet samt 47 procent av rösterna. De tjugo största ägarna innehar 62 procent av kapitalet samt 73 procent av rösterna. Årsstämma den 29 april 2016 Årsstämma hålls den 29 april 2016, kl. 15:00 i Malmö (Börshuset, Skeppsbron 2). Årsredovisningen för 2015 finns tillgänglig på HEXPOL:s hemsida och huvudkontor. Förslag till utdelning Styrelsen föreslår årsstämman den 29 april en utdelning om 1,70 SEK (1,20) per aktie, en ökning med 42 procent. Förslag till införande av teckningsoptionsprogram 2016/2020 Styrelsen föreslår årsstämman den 29 april att införa ett incitamentsprogram för VD och koncernchef, koncernledning, ledande befattningshavare och nyckelpersoner inom HEXPOL-koncernen genom emission av teckningsoptioner med rätt till teckning av nya aktier av serie B i HEXPOL AB eller, i förekommande fall, med rätt för bolaget att överlåta återköpta B-aktier till deltagarna i programmet. Förslag från valberedningen Den utsedda valberedningen, bestående av Mikael Ekdahl (Melker Schörling AB), Åsa Nisell (Swedbank Robur Fonder), Henrik Didner (Didner & Gerge Fonder) och Elisabet Jamal Bergström (Handelsbanken Fonder) har följande förslag avseende val av styrelse: omval av styrelseledamöterna Melker Schörling, Alf Göransson, Jan-Anders Månson, Malin Persson, Ulrik Svensson, Märta Schörling och Georg Brunstam samt nyval av Kerstin Lindell. Sida 6 av 13
Inbjudan till presentation av rapporten Presentation av denna rapport kommer att ske via en telefonkonferens den 29 april kl 13:00. Presentationen, liksom information om deltagande, finns tillgängligt på www.hexpol.com. Väsentliga händelser efter balansdagen Inga väsentliga händelser efter periodens slut har rapporterats. Kalender för ekonomisk information HEXPOL AB lämnar finansiell information vid följande tillfällen: Årsstämma 2016 29 april 2016 Halvårsrapport januari-juni 2016 20 juli 2016 Delårsrapport januari-september 2016 27 oktober 2016 Finansiell information på svenska och engelska finns även tillgänglig på HEXPOL AB:s webbplats www.hexpol.com. Delårsrapporten januari-mars 2016 har inte varit föremål för särskild granskning av HEXPOL AB:s revisorer. Malmö den 29 april 2016 HEXPOL AB (publ) Georg Brunstam VD och koncernchef För mer information kontakta: Georg Brunstam, VD och Koncernchef Tel: +46 708 55 12 51 Karin Gunnarsson, Ekonomi- och finanschef/ IR-ansvarig Tel: +46 705 55 47 32 Adress: Skeppsbron 3 211 20 Malmö Organisationsnummer: 556108 9631 Tel: +46 40-25 46 60 Fax: +46 40-25 46 89 Webbplats: www.hexpol.com Denna rapport kan innehålla framåtblickande uttalanden. När ord som t.ex. "förutser", "tror", "beräknar", "förväntar", "avser", "planerar" och "projicerar" förekommer i denna rapport är avsikten att de skall utvisa framåtblickande uttalanden. Dessa uttalanden kan innefatta risker och osäkerheter beträffande t.ex. produktefterfrågan, marknadsacceptans, effekter av ekonomiska förhållanden, påverkan från konkurrerande produkter och prissättning, valutakurseffekter samt andra risker. Dessa framåtblickande uttalanden avspeglar HEXPOL-ledningens syn på framtida händelser vid den tidpunkt uttalandena görs, men görs med förbehåll för olika risker och osäkerheter. Samtliga dessa framåtblickande uttalanden är baserade på HEXPOLledningens uppskattningar och antaganden och bedöms vara rimliga, men är i sig osäkra och svåra att förutse. Faktiska utfall och Resultaträkningar erfarenheter kan avvika i väsentligt sammandrag, från de framåtblickande koncernen uttalandena. HEXPOL har inte någon avsikt, och åtar sig inte, att uppdatera dessa framåtblickande uttalanden. Informationen är sådan som HEXPOL AB (publ) är skyldig att offentliggöra enligt lagen om värdepappersmarknaden och/eller lagen Resultaträkningar om handel med finansiella i sammandrag, instrument. Informationen koncernen lämnades för offentliggörande den 29 april 2016 kl. 12:00. Sida 7 av 13
Resultaträkningar i sammandrag, koncernen 2016 2015 2015 mar 16 Försäljning 2 757 2 951 11 229 11 035 Kostnader sålda varor -2 096-2 305-8 660-8 451 Bruttoresultat 661 646 2 569 2 584 Försäljnings-, administrationskostnader m.m. -164-151 -605-618 Rörelseresultat 497 495 1 964 1 966 Finansiella intäkter och -kostnader -3-5 -21-19 Resultat före skatt 494 490 1 943 1 947 Skatt -139-138 -550-551 Resultat efter skatt 355 352 1 393 1 396 - varav hänförligt till moderbolagets aktieägare 355 352 1 393 1 396 Resultat per aktie, SEK 1,03 1,02 4,05 4,06 Eget kapital per aktie, SEK 18,74 16,87 18,11 Genomsnittligt antal aktier, tusental 344 201 344 201 344 201 344 201 Av- och nedskrivningar ingår med -57-53 -209-213 Rapporter över totalresultat i sammandrag, koncernen 2016 2015 2015 mar 16 Resultat efter skatt 355 352 1 393 1 396 Poster som inte kommer att omklassificeras till resultaträkningen Omvärdering av förmånsbaserade pensionsplaner 0 0 1 1 Skatter avseende poster som inte kommer att omklassificeras till resultaträkningen 0 0 0 0 Poster som kan komma att omklassificeras till resultaträkningen Kassaflödessäkringar 0 0 0 0 Säkring av nettoinvesteringar 17-86 -19 84 Skatter avseende poster som kan komma att omklassificeras till resultaträkningen -4 19 4-19 Omräkningsdifferens -149 471 218-402 Totalresultat 219 756 1 597 1 060 - varav hänförligt till moderbolagets aktieägare 219 756 1 597 1 060 Sida 8 av 13
Balansräkningar i sammandrag, koncernen 31 mar 31 dec 2016 2015 2015 Immateriella anläggningstillgångar 4 068 4 220 4 151 Materiella anläggningstillgångar 1 597 1 677 1 646 Finansiella anläggningstillgångar 1 1 0 Uppskjutna skattefordringar 67 59 71 Summa anläggningstillgångar 5 733 5 957 5 868 Varulager 687 759 702 Kundfordringar 1 289 1 424 1 045 Övriga fordringar 43 119 101 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 41 37 29 Likvida medel 983 965 978 Summa omsättningstillgångar 3 043 3 304 2 855 Summa tillgångar 8 776 9 261 8 723 Eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare 6 452 5 805 6 233 Summa eget kapital 6 452 5 805 6 233 Räntebärande skulder 242 406 492 Uppskjutna skatteskulder 340 277 349 Avsättning för pensioner 19 20 19 Summa långfristiga skulder 601 703 860 Räntebärande skulder 27 791 32 Leverantörsskulder 1 259 1 375 1 210 Övriga skulder 141 203 63 Upplupna kostnader, förutbetalda intäkter, avsättningar 296 384 325 Summa kortfristiga skulder 1 723 2 753 1 630 Summa eget kapital och skulder 8 776 9 261 8 723 Koncernen, förändring av eget kapital i sammandrag 31 mar 2016 31 mar 2015 31 dec 2015 Hänförligt till moderbolagets Hänförligt till moder- Hänförligt till moder- Totalt eget bolagets Totalt eget bolagets Totalt eget aktieägare kapital aktieägare kapital aktieägare kapital Ingående eget kapital 6 233 6 233 5 049 5 049 5 049 5 049 Totalresultat 219 219 756 756 1 597 1 597 Utdelning - - - - -413-413 Utgående eget kapital 6 452 6 452 5 805 5 805 6 233 6 233 Förändring av antal aktier Totalt antal A-aktier Totalt antal B-aktier Totalt antal aktier Antal aktier vid årets början 14 765 620 329 435 660 344 201 280 Antal aktier vid periodens slut 14 765 620 329 435 660 344 201 280 Sida 9 av 13
Kassaflödesanalys i sammandrag, koncernen 2016 2015 2015 mar 16 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapitalet 513 480 1 630 1 663 Förändringar av rörelsekapitalet -202-43 130-29 Kassaflöde från den löpande verksamheten 311 437 1 760 1 634 Förvärv - -919-1 043-124 Kassaflöde från övrig investeringsverksamhet -27-25 -118-120 Kassaflöde från investeringsverksamhet -27-944 -1 161-244 Utdelning - - -413-413 Kassaflöde från övrig finansieringsverksamhet -253 573-66 -892 Kassaflöde från finansieringsverksamhet -253 573-479 -1 305 Förändring likvida medel 31 66 120 85 Likvida medel vid periodens början 978 826 826 965 Kursdifferens i likvida medel -26 73 32-67 Likvida medel vid periodens slut 983 965 978 983 Operativt kassaflöde, koncernen 2016 2015 2015 mar 16 Rörelseresultat 497 495 1 964 1 966 Av- och nedskrivningar 57 53 209 213 Förändring rörelsekapital -202-43 130-29 Försäljning av anläggningstillgångar 0 0 41 41 Investeringar -27-25 -159-161 Operativt kassaflöde 325 480 2 185 2 030 Andra nyckeltal, koncernen 2016 2015 2015 mar 16 Vinstmarginal före skatt, % 17,9 16,6 17,3 17,6 Avkastning på eget kapital, % R12 23,1 23,5 24,7 Räntetäckningsgrad, ggr 248 83 109 140 Nettokassa, 714-232 454 Försäljningstillväxt justerat för valutakurseffekter, % -7 18 11 Kassaflöde per aktie, SEK 0,90 1,27 5,11 4,74 Kassaflöde per aktie före förändring av rörelsekapital, SEK 1,49 1,40 4,74 4,83 Sida 10 av 13
Finansiella instrument per kategori och värderingsnivå Per 31 mar 2016 Låne- och kundfordringar Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultaträkningen Redovisat värde Värderings nivå Totalt Tillgångar i balansräkningen Derivatinstrument - 0 2 0 Långfristig finansiell fordran 1-1 Kundfordringar 1 289-1 289 Likvida medel 983-983 Totalt 2 273 0 2 273 Finansiella skulder värderade till verkligt värde via resultaträkningen Övriga finansiella skulder Redovisat värde Värderings nivå Totalt Skulder i balansräkningen Derivatinstrument - 1 2 1 Räntebärande långfristiga skulder 242-242 Räntebärande kortfristiga skulder 27-27 Leverantörsskulder 1 259-1 259 Totalt 1 528 1 1 529 Per 31 mar 2015 Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultaträkningen Låne- och kundfordringar Redovisat värde Värderings nivå Totalt Tillgångar i balansräkningen Derivatinstrument - 0 2 0 Långfristig finansiell fordran 1-1 Kundfordringar 1 424-1 424 Likvida medel 965-965 Totalt 2 390 0 2 390 Finansiella skulder värderade till verkligt värde via resultaträkningen Övriga finansiella skulder Redovisat värde Värderings nivå Totalt Skulder i balansräkningen Derivatinstrument - 0 2 0 Räntebärande långfristiga skulder 406-406 Räntebärande kortfristiga skulder 791-791 Leverantörsskulder 1 375-1 375 Totalt 2 572 0 2 572 Derivat består av valutaterminskontrakt och används för säkringsändamål och dessa värderas enligt nivå 2. Verkligt värde avseende övriga finansiella tillgångar och skulder överensstämmer i allt väsentligt med redovisat värde i balansräkningen Sida 11 av 13
Kvartalsdata, koncernen Försäljning per affärsområde 2016 2015 apr 15- Kv1 Kv1 Kv2 Kv3 Kv4 helår mar 16 Kv1 Kv2 Kv3 Kv4 helår HEXPOL Compounding 2 550 2 744 2 699 2 566 2 393 10 402 10 208 1 954 1 971 2 125 2 148 8 198 HEXPOL Engineered Products 207 207 211 206 203 827 827 177 174 187 183 721 Totalt koncernen 2 757 2 951 2 910 2 772 2 596 11 229 11 035 2 131 2 145 2 312 2 331 8 919 2014 Försäljning per geografisk region 2016 2015 apr 15- Kv1 Kv1 Kv2 Kv3 Kv4 helår mar 16 Kv1 Kv2 Kv3 Kv4 helår Europa 780 850 808 763 715 3 136 3 066 699 677 684 671 2 731 NAFTA 1 851 1 963 1 964 1 881 1 730 7 538 7 426 1 314 1 343 1 496 1 524 5 677 Asien 126 138 138 128 151 555 543 118 125 132 136 511 Totalt koncernen 2 757 2 951 2 910 2 772 2 596 11 229 11 035 2 131 2 145 2 312 2 331 8 919 2014 Rörelseresultat per affärsområde 2016 2015 apr 15- Kv1 Kv1 Kv2 Kv3 Kv4 helår mar 16 Kv1 Kv2 Kv3 Kv4 helår HEXPOL Compounding 473 473 482 476 428 1 859 1 859 337 338 364 325 1 364 HEXPOL Engineered Products 24 22 26 29 28 105 107 27 22 24 19 92 Totalt koncernen 497 495 508 505 456 1 964 1 966 364 360 388 344 1 456 2014 Rörelsemarginal per affärsområde 2016 2015 apr 15-2014 % Kv1 Kv1 Kv2 Kv3 Kv4 helår mar 16 Kv1 Kv2 Kv3 Kv4 helår HEXPOL Compounding 18,5 17,2 17,9 18,6 17,9 17,9 18,2 17,2 17,1 17,1 15,1 16,6 HEXPOL Engineered Products 11,6 10,6 12,3 14,1 13,8 12,7 12,9 15,3 12,6 12,8 10,4 12,8 Totalt koncernen 18,0 16,8 17,5 18,2 17,6 17,5 17,8 17,1 16,8 16,8 14,8 16,3 Resultaträkningar i sammandrag, moderbolaget 2016 2015 2015 mar 16 Försäljning 10 11 46 45 Administrationskostnader m.m. -17-15 -63-65 Rörelseresultat -7-4 -17-20 Finansiella intäkter och kostnader 27 47 383 363 Resultat efter finansiella poster 20 43 366 343 Resultat före skatt 20 43 366 343 Skatt 0 0-3 -3 Resultat efter skatt 20 43 363 340 Balansräkningar i sammandrag, moderbolaget 31 mar 31 dec 2016 2015 2015 Summa anläggningstillgångar 4 997 5 054 4 994 Summa omsättningstillgångar 2 175 2 485 2 125 Summa tillgångar 7 172 7 539 7 119 Summa eget kapital 3 179 3 252 3 159 Summa långfristiga skulder 220 405 434 Summa kortfristiga skulder 3 773 3 882 3 526 Summa eget kapital och skulder 7 172 7 539 7 119 Sida 12 av 13
Finansiella definitioner Avkastning på eget kapital Resultat efter skatt, hänförligt till moderbolagets aktieägare, i procent av genomsnittligt eget kapital, exklusive minoritetsandelar. Avkastning på sysselsatt kapital Resultat före skatt plus räntekostnader i procent av genomsnittligt sysselsatt kapital. EBITDA Rörelseresultat före av- och nedskrivningar. EBIT Rörelseresultat efter av- och nedskrivningar. Eget kapital per aktie Eget kapital, hänförligt till moderbolagets aktieägare, dividerat med antalet aktier vid periodens slut. Nettoinvesteringar Inköp minus försäljning av immateriella och materiella anläggningstillgångar exkl. vad som ingår i förvärv och avyttringar av dotterföretag. Kassaflöde Kassaflöde från den löpande verksamheten efter förändring av rörelsekapitalet. Kassaflöde per aktie Kassaflöde från den löpande verksamheten efter förändring av rörelsekapitalet dividerat med genomsnittligt antal aktier. Nettoskuld, nettokassa Nettoskuldsättningsgrad Räntebärande skulder minus likvida medel. Räntebärande skulder minus likvida medel dividerat med eget kapital. Operativt kassaflöde EBITDA exklusive jämförelsestörande poster minus nettoinvesteringar samt efter förändring av rörelsekapital. Resultat per aktie Resultat efter skatt, hänförligt till moderbolagets aktieägare, dividerat med genomsnittligt antal aktier. R12 Rullande tolv månaders genomsnitt. Rörelsemarginal Rörelseresultat i procent av periodens försäljning. Räntetäckningsgrad Resultat före skatt plus räntekostnader dividerat med räntekostnader. Soliditet Eget kapital i procent av balansomslutningen. Sysselsatt kapital Balansomslutningen minskad med icke räntebärande skulder. Vinstmarginal före skatt Resultat före skatt i procent av periodens försäljning. Sida 13 av 13