Autocall Europa Combo 2

Autocall Europa Combo 2 Exponering mot aktiemarknaderna i Frankrike, Italien, Spanien, Storbritannien och Sverige med möjlighet till förtida inlösen. Sista teckningsdag: 14 februari 2014 Publikt erbjudande av SIP Nordic Fondkommission AB Placeringen emitteras av BNP Paribas Arbitrage Issuance B.V. och BNP Paribas är garant Teckningskurs 100 procent Kapitalskydd Nej Löptid 1-5 år Löpande kupong 2 procent per år Ackumulerande Indikativt 10 procent per år (lägst 7 procent) inlösenkupong Kupongbarriär 70 procent av startkurs för respektive index Inlösenbarriär 90 procent av startkurs för respekrive index Riskbarriär 70 procent av startkurs för respektive index Underliggande index CAC 40 Index, FTSE MIB Index, FTSE 100 Index, IBEX 35 Index, OMXS30 Index ISIN SE0005568995 Detta marknadsföringsmaterial bör läsas i samband med Slutliga Villkor och de villkor som finns i gällande Grundprospekt. Investerare uppmanas särskilt att ta del av sektionen Risk factors i Grundprospektet. Alla betalningar avseende Placeringen är beroende av emittentens och garantens finansiella förmåga att fullgöra sina förpliktelser och tar inte hänsyn till avgifter, courtage eller skatter gällande den här typen av investering. Autocall

SIP Nordic Fondkommission AB är anslutet till Strukturerade Placeringar i Sverige som antagit en branschkod för vissa strukturerade placeringsprodukter. Den anger riktlinjer för innehållet i marknadsföringsmaterialet, vänligen se vidare information på www.strukturerade.se.

PRODUKTINFORMATION En kort överblick Autocall Europa Combo 2 emitteras av BNP Paribas Issuance B.V. och erbjuds i Sverige av SIP Nordic Fondkommission AB. Placeringen erbjuder investeraren: Exponering mot 5 breda europeiska aktieindex i Frankrike, Italien, Spanien, Storbritannien och Sverige; Möjlighet till förtida inlösen på årsbasis med en indikativ ackumulerande kupong om 10 procent per förflutet år, under förutsättning att samtliga index stänger på eller över inlösenbarriären om 90 procent av startkurs för index; Möjlighet till årlig kupongutbetalning om 2 procent, under förutsättning att samtliga index stänger på eller över kupongbarriären om 70 procent av startkurs vid något årligt observationstillfälle; Riskbarriär om 70 procent på slutdagen, vilket innebär att nominellt belopp återbetalas såvida inget index fallit med mer än 30 procent vid löptidens slut; Risk för partiell eller total förlust av investerat belopp om något index stänger under riskbarriären på slutdagen, då investeraren erhåller nominellt belopp minskat med den procentuella nedgången för sämst presterande index. För vem passar placeringen? Placeringen passar väl för investerare som gör bedömningen att återhämtningen i Europa kommer att fortsätta under de kommande åren och att detta i sin tur kommer att bidra till den ekonomiska utvecklingen i Storbritannien, Frankrike, Spanien, Italien och Sverige på ett positivt sätt. Fördelar med placeringen Placeringen erbjuder möjlighet till förtida inlösen på årsbasis med en ackumulerande kupong om indikativt 10 procent per år, under förutsättning att samtliga aktier i korgen vid något årligt avläsningstillfälle är över inlösenbarriären om 90 procent av startkurs för respektive index. Kupongbarriären om 70 procent av startkurs för Index, innebär att årliga kuponger om 2 procent kommer att utbetalas såvida något Index inte har fallit med mer än 30 procent vid något årligt avläsningstillfälle. Risker med placeringen I och med riskbarriären om 70 procent av startkurs för respektive, kommer det investerade beloppet att återbetalas om inget index fallit med mer än 30 procent på slutdagen. Om något index har fallit mer än 30 procent på slutdagen kommer återbetalningsbeloppet emellertid att minskas med den procentuella nedgången för sämst utvecklade index. Således förekommer alltså risk för partiell eller total förlust av investerat belopp. OM BNP PARIBAS BNP Paribas (www.bnpparibas.com) har lokal närvaro i 80 länder och närmare 200 000 anställda, varav mer än 150 000 i Europa. Banken rankas högt inom sina tre kärnverksamheter: Retail Banking, Investment Solutions och Corporate & Investment Banking. Koncernen har fyra hemmamarknader i Europa (Belgien, Frankrike, Italien och Luxemburg). BNP Paribas har även fått ett antal erkännanden av specialiserade tidskrifter världen över, bland annat inom området för Strukturerade Produkter BNP Paribas Personal Finance är ledande inom konsumentutlåning. BNP Paribas marknadsför även sin affärsmodell avseende bankverksamhet för privatpersoner i södra och östra Europa samt Turkiet och har också ett stort nätverk i västra USA. BNP Paribas har en ledande position i Europa, en stark närvaro i Amerika och en stadig och snabbt växande verksamhet i Asien inom verksamheterna Corporate & Investment Banking och Investment Solutions 3

SÅ FUNGERAR PLACERINGEN Möjlighet till förtida inlösen och kupong vid varje årligt observationstillfälle Vid varje årligt observationstillfälle under löptiden (inklusive placeringens slutdag), observeras den aktuella nivån för respektive index och jämförs mot respektive index startkurs: Om samtliga index stänger på eller över inlösenbarriären om 90 procent av startkurs för respektive index, löses placeringen in i förtid och investeraren erhåller 100 procent av nominellt belopp och en kupong om indikativt 10 procent per förflutet år, samt en extra kupong om 2 procent för aktuellt år; Om minst ett index stänger under inlösenbarriären, men samtliga index stänger på eller över kupongbarriären om 70 procent av startkurs för respektive index erhåller investeraren en kupong om 2 procent för aktuellt år och placeringen löper vidare. I annat fall, om minst ett index stänger under kupongbarriären, erhålles ingen avkastning för aktuellt år och placeringen löper vidare. Riskbarriär för nominellt belopp på slutdagen Om förtida inlösen ej har skett på slutdagen och inget av indexen stänger över inlösenbarriären gäller följande: Om alla index stänger på eller över 70 procent av sin startkurs ( riskbarriären ), erhåller investeraren 100 procent av det nominella beloppet på förfallodagen; Om minst ett av indexen stänger under 70 procent av sin startkurs, erhåller investeraren det nominella beloppet minskat med den procentuella nedgången för sämst presterande index, vilket kan leda till partiell eller total kapitalförlust. 4

UNDERLIGGANDE TILLGÅNGAR CAC 40 Index (Frankrike) Produktionen var svag under 2013 men förväntas återigen växa måttligt under 2014, till följd av ytterligare stimulans och förbättrade externa förutsättningar samt en stödjande penningpolitik. Den ekonomiska situationen för hushåll och företag i relation till skuldnivå är fortfarande relativt hälsosam och kan därmed bädda för en snabb positiv effekt från förbättrat förtroende och ökad inhemsk efterfrågan. IMF uppskattar tillväxten för 2013 till 0,5% och under 2014 till 0,6%. FTSE Index (Storbritannien) Återhämtningen är fortfarande bräcklig, men tillväxten förväntas ändå bli starkare under 2014 än under 2013. Aktiemarknaden har återhämtat sig starkt, då FTSE All Share index nu är nära den tidigare toppnivån från april 2007. Samtidigt har sysselsättningsnivån ökat och är nu något högre än nivån före krisen. IMF räknar med en tillväxt för 2013 på 1,1% och under 2014 på 1,7%. IBEX 35 Index (Spanien) Viktiga obalanser i ekonomin korrigeras nu snabbt. Räntorna på statsobligationer har sjunkit kraftigt, bytesbalansen har svängt till ett överskott, budgetunderskottet sjönk kraftigt under 2012 trots lågkonjunkturen, den privata sektorns skuldsättning har minskat och banksystemet har blivit starkare. Effekterna från de starka reformatoriska framsteg man lyckats göra, bidrar nu till att stabilisera ekonomin. IMF räknar med att tillväxten, som krympt med ca. -0,7% under 2013, ska landa på 0,0% under 2014. OMXS30 Index (Sverige) OMXS30 Index är ett kapitalviktat index som mäter kursutvecklingen, det vill säga de ingående aktiernas andel av indexet bestäms av aktuellt börsvärde för respektive bolag. Indexet är sammansatt av de 30 mest omsatta aktierna på Stockholmsbörsen. För mer information om underliggande index, vänligen se. www.nasdaqomxnordic.com. FTSE MIB Index (Italien) Ekonomin visar tecken på stabilisering, men stark motvind håller fortfarande tillbaka återhämtningen. Företagen och hushållens förtroende har ökat, men har ännu inte lyckats lyfta aktivitet och sysselsättning. Återhämtningen förväntas starta runt årsskiftet 13/14, med stöd av ökad export och en blygsam vändning av investeringar delvis ledda av minskade offentliga skulder. IMF räknar med en tillväxt för 2013 om 0,9% och under 2014 på 1,4%. 5-års utveckling Källor: Bloomberg, IMF WEO, december 2013. www.nasdaqomxnordic.com 220% 200% 180% 160% 140% 120% 80% 60% 40% 20% 0% dec-08 dec-09 dec-10 dec-11 dec-12 dec-13 CAC 40 Index FTSE MIB Index FTSE 100 Index Ibex 35 Index OMXS30 Index Källor: Bloomberg., BNP Paribas. Utveckling från 2008/12/12 till 2013/12/12. Historisk avkastning är ingen indikation för framtida avkastning. 5

AVKASTNINGSSCENARION Endast för illustration av produktens funktion Förklaring Utveckling för sämst presterande index Stängningskurs för sämst presterande index Inlösenbarriär Kupong- och Riskbarriär Mycket gynnsamt scenario År 1, stänger samtliga index över inlösenbarriären Placeringen löses in och en kupong om 12% utbetalas. Investeraren erhåller: av nominellt belopp + 10% +2% = 112% av nominellt belopp Investeraren erhåller en årsavkastning på 9,80% (med avräkning för courtage om 2%) 70% 90% Nivå 120% 2% 10% Förtida inlösen år 1, kupongutbetalning om 12% 1 2 3 4 5 år Gynnsamt scenario År 1, 2, 3 och 4, stänger minst ett index under inlösenbarriären. År 1, 2, 3 och 4 Stänger alla index över kupongbarriären och investeraren erhåller kupongutbetalning om 2 procent per år. På slutdagen stänger samtliga index över inlösenbarriären. Investeraren erhåller: av nominellt belopp + 50% +2% = 152% av nominellt belopp Investeraren erhåller en årsavkastning på 9,71% (med avräkning för courtage om 2%) 70% 90% Nivå Inlösen vid förfall med kupongutbetalning om 52% 2% 2% 2% 2% 115% 2% 50% 1 2 3 4 5 år Mindre gynnsamt scenario Varje år, stänger minst ett index under kupongbarriären. På slutdagen, stänger minst ett index under inlösenbarriären men samtliga index är över kupong- och riskbarriären. Investeraren erhåller: av nominellt belopp + 2% = 102% av nominellt belopp Investeraren erhåller en årsavkastning på 0,00% (med avräkning för courtage om 2%) 90% 70% Nivå 1 2 3 4 Inlösen vid förfall med återbetalning om av nominellt belopp 2% 5 år 82% Ogynnsamt scenario År 1, stänger minst ett index under inlösenbarriären men samtliga index stänger över kupongbarriären. Investeraren erhåller kupongutbetalning om 2 procent. Från år 2 till 5, stänger minst ett index under kupong- och riskbarriären. Investeraren påverkas negativt och erhåller på slutdagen: 55% av nominellt belopp Investeraren erhåller en årsavkastning på -11,22% (med avräkning för courtage om 2%) 90% 70% Nivå Inlösen vid förfall med förlust om -45% 2% 55% 1 2 3 4 55% 5 år 6

RÄKNEEXEMPEL Alla belopp beräknas inklusive courtage om 2 procent Exempel Teckninskurs inklusive courtage Stängningskurs för sämsta index Inlösentillfälle Kupongutbetalning om 2% Total kupong Återbetalt belopp vid inlösen Riskbarriär bruten Årlig avkastning 1 SEK 10 200 År 5 45% Ingen Ej relevant SEK 4 500 Ja -15,10% 2 SEK 10 200 År 5 60% År 1 2% SEK 6 000 Ja -9,67% 3 SEK 10 200 År 5 71% År 5 2% SEK 10 200 Nej 0,00% 4 SEK 10 200 År 5 105% År 1,2,3,4 och 5 60% SEK 15 200 Nej 9,71% 5 SEK 10 200 År 1 125% År 1 12% SEK 11 200 Nej 9,80% 6 SEK 10 200 År 3 95% År 1,2 och 3 36% SEK 13 200 Nej 10,24% Tabellen visar exempel på avkastning för en investering om 10 200 SEK. Den årliga avkastningen beräknas med beaktande av inlösenbelopp samt courtage om 2 procent. Siffrorna i dessa exempel utgör endast information för att illustrera hur produkten fungerar. Siffrorna utgör således inte en indikation om framtida resultat och kan inte på något sätt utgöra en del av ett kommersiellt erbjudande. I scenarierna och exemplet ovan används den indikativa kupongen om 10 procent. Den verkliga kupongen sätts omkring den 27 februari 2014 och kan som lägst bli 7 procent. 7

FÖRDELAR NACKDELAR Möjlighet till förtida inlösen på årsbasis med ackumulerande kupong om indikativt 10 procent per förflutet år, om samtliga index stänger på eller över inlösenbarriären vid något observationstillfälle. Årliga kuponger om 2 procent per år om placeringen ej lösts in i förtid och samtliga index stänger på eller över 70 procent av startkurs vid något observationstillfälle. Återbetalning av 100 procent av nominellt belopp på slutdagen om samtliga index stänger på eller över kupong- och riskbarriären om 70 procent av startkurs. Utebliven avkastning om minst ett index alltid stänger under kupong- och riskbarriären vid de årliga observationstillfällena. Risk för partiell eller fullständig förlust av investerat belopp om minst ett av indexen stänger under kupong- och riskbarriären om 70 procent av startkurs för respektive index. Risk för partiell eller fullständig förlust av investerat belopp i händelse av konkurs eller betalningsinställelse av BNP Paribas Arbitrage Issuance B.V. och BNP Paribas S.A. 8

RISKFAKTORER OCH VIKTIG INFORMATION Nedan sammanfattas vissa av riskerna förknippade med en investering i en strukturerad produkt. Vänligen ta del av Grundprospektet för information om samtliga riskfaktorer. En investering i en strukturerad produkt är endast passande för investerare som har tillräcklig erfarenhet och kunskap för att själva bedöma riskerna hänförliga till investeringen och den är endast lämplig för investerare som dessutom har investeringsmål som stämmer med den aktuella produktens exponering, löptid och andra egenskaper samt har den finansiella styrkan att bära de risker som är förenade med investeringen. Varken SIP Nordic, Emittenten eller Garanten lämnar någon rådgivning eller rekommendation i detta dokument att investera på något sätt. Före en investering bör potentiella investerare därför konsultera sina egna professionella rådgivare i den omfattning de finner det nödvändigt och noggrant överväga investeringen mot bakgrund av investerarens egna förhållanden. Innan ett investeringsbeslut fattas uppmanas investerare att läsa de relevanta Slutliga Villkoren och Grundprospektet, vilka finns tillgängliga på www.sipnordic.se eller kan erhållas genom att kontakta SIP Nordic Fondkommision AB på telefonnr 08 566 126 00. Emittent och Garant Varje betalning avseende placeringen är beroende av Emittentens och Garantens finansiella förmåga att infria sina förpliktelser på förfallodagarna. Om Emittenten och Garanten blir insolventa riskerar investeraren att förlora hela sin investering oavsett hur den underliggande tillgången har utvecklats. Indikativa villkor - De villkor som anges vara indikativa är endast preliminära indikationer. De slutgiltiga villkoren kan bli bättre eller sämre beroende på de rådande marknadsförhållandena på kredit-, aktie-, och valutamarknaderna och kommer att fastställas omkring den 27 februari 2014. Kupongen kan som lägst fastställas till 7 procent. Om detta inte kan uppnås ställs erbjudandet in. Fullföljande av erbjudandet är vidare villkorat av att det inte inträffar några ändringar i tillämpliga regler, införande av nya regler eller ändringar i tolkningen av domstol eller tillsynsmyndighet av tillämpliga regler, vilket, enligt Emittentens fastställande, omöjliggör erbjudandet eller väsentligt försvårar fullföljandet. SIP Nordic Fondkommission AB respektive Emittenten kan också korta av teckningsperioden, begränsa erbjudandets storlek eller ställa in erbjudandet om SIP Nordic Fondkommission AB eller Emittenten fastställer att marknadsförhållandena gör att ett framgångsrikt genomförande av erbjudandet försvåras. Förtida avveckling Om investeraren väljer att sälja den aktuella produkten före återbetalningsdagen sker detta till ett pris som reflekterar rådande marknadsförhållanden och som kan vara såväl lägre som högre än det ursprungligen investerade beloppet. Ju närmare emissionsdagen en förtida avveckling sker desto högre är risken för att värdet på placeringen understiger såväl det ursprungligen investerade beloppet som det nominella beloppet. Under onormala marknadsförhållanden kan andrahandsmarknaden vara mycket illikvid. Emittenten kan i vissa begränsade situationer lösa in placeringen i förtid och det förtida inlösenbeloppet kan då vara såväl högre som lägre än det ursprungligen investerade beloppet. Marknadsrisk Varken historisk utveckling eller simulerad historisk utveckling utgör någon indikation för framtida utveckling. Det kan inte lämnas någon försäkran om att värdet på investeringen kommer att stiga. Värdet kan gå upp såväl som ner och som en följd kanske investeraren inte får tillbaka beloppet som ursprungligen investerades. Detta beror på utvecklingen för det underliggande indexet och avkastning genererad därifrån. Detta är beroende av en mängd faktorer och innefattar komplexa risker vilka bland annat inkluderar aktiekursrisker, kreditrisker, ränterisker, råvaruprisrisker, valutakursrisker och/eller politiska risker. En investering i placeringen kan ge en annan avkastning än en direktinvestering i underliggande Index eller i delkomponenter i Index. Investeringen kan inte ge någon avkastning utöver kupongen. Om en eller både av de underliggande indexen utvecklas ännu mer i förmånlig riktning, tar investeraren således inte del av den överskjutande uppgången. Avkastningen påverkas alltid enbart av tillgången med sämst utveckling vid varje observationstillfälle vilket innebär att investerare inte tar del av utvecklingen av de övriga underliggande tillgångarnas mer förmånliga utveckling. Skatter - Investerare bör rådgöra med professionella rådgivare om de skattemässiga konsekvenserna av en investering i placeringen utifrån sina egna förhållanden. Skattesatser och andra skatteregler, såväl svenska som utländska, kan även ändras under innehavstiden, vilket kan få negativa konsekvenser för investerare. Särskilda risker vid lånefinansiering Om köpet av placeringen är lånefinansierat kommer den relevanta risk och avkastningsprofilen att vara annorlunda jämfört med ett icke-lånefinansierat köp. Lånefinansiering kan leda till stora förluster eftersom en investerare måste betala finansieringskostnader även om investeringen inte utvecklas som önskat eller förväntat. En investerare ska inte förlita sig på någon förväntad avkastning från denna produkt för att kunna betala någon finansieringskostnad. Lånefinansiering bör endast övervägas av mycket sofistikerade investerare som förstår alla aspekter av lånefinansierade strukturerade produkter. 9

Incitament och avgifter SIP Nordic Fondkommission erhåller arrangörsarvoden från emittenter och betalar ut arvoden till externa förmedlare. Enligt SIP Nordic Fondkommissions bedömning utgör dessa tillåtna tredjepartsarvoden. Ett tillåtet tredjepartsarvode ska vara utformat i syfte att höja produktens kvalitet, t.ex. genom att bereda kunden utbud och villkor som kunden normalt inte skulle få, utan att det hindrar SIP Nordic att tillvarata kundernas intressen. Ersättning till SIP Nordic Fondkommission De produkter SIP Nordic Fondkommission erbjuder ges ut av olika emittenter. SIP Nordic Fondkommission får ersättning från Emittenten för försäljning av dessa. Arrangörsarvodet beräknas som en procentsats på det nominella beloppet. Arrangörsarvodet kan variera mellan olika produkter tillhandahållna av Emittenten. SIP Nordic Fondkommission kalkylerar med ett arrangörsarvode om maximalt 1 procent per år av produktens nominella belopp och löptid. Beräkningen är gjord med antagandet att placeringen behålls fram till den ordinarie återbetalningsdagen. Det slutliga arrangörsarvodet bestäms ca två veckor innan emissionsdagen utifrån marknadsförutsättningarna för de finansiella komponenter som ingår i den strukturerade produkten. Arrangörsarvodet erhålls som en engångsersättning och är inkluderat i produktens pris. Den totala ersättningen till SIP Nordic Fondkommission för den aktuella produkten utgörs av courtage och arrangörsarvode. SIP Nordic Fondkommission erhåller vidare icke-monetära incitament av BNP Paribas i form av produktutbildningar, marknadsföringsmaterial, vissa elektroniska och administrativa stödtjänster samt uppföljande produktinformation. Ersättningar från SIP Nordic Fondkommission De produkter SIP Nordic Fondkommission tillhandahåller kan ha förmedlats av annan part (förmedlare). Sådan förmedling kan ha riktats till dig. För denna förmedling betalar SIP Nordic Fondkommission normalt en ersättning till förmedlaren. Ersättningen ingår i priset på produkten och beräknas som en engångsersättning på nominellt belopp som förmedlats av denna part. Storleken varierar och är beroende av ett flertal faktorer. SIP Nordic Fondkommission kalkylerar med ett förmedlingsarvode om maximalt 0,5 procent per år av produktens avkastningsgrundande belopp och löptid. Beräkningen är gjord med antagandet att placeringen behålls fram till den ordinarie återbetalningsdagen. SIP Nordic Fondkommission ger vidare icke-monetära incitament till förmedlare i form av produktutbildningar, marknadsföringsmaterial, vissa elektroniska och administrativa stödtjänster samt uppföljande produktinformation. 10 SIP Nordic Fondkommission är skyldiga att informera om arvoden från emittenter och arvoden till förmedlare. Om du vill ha ytterligare information om ersättningar utöver vad som anges ovan, vänligen kontakta SIP Nordic Fondkommission. Exempel baserat på en investering om SEK 100 000: Courtage: 2% av nominellt belopp = SEK 2 000 (att betalas utöver det investerade beloppet) Maximal ersättning till SIP Nordic Fondkommission: 5 x 1,0% av nominellt belopp = SEK 5 000 (ingår i investerat belopp) Totalt: SEK 7 000 Viktig information Den här broschyren utgör endast marknadsföring och har tagits fram av BNP Paribas och SIP Nordic. Broschyren ger inte full information om placeringen och erbjudandet och ska endast användas av mottagaren som en sammanfattande introduktion till de Slutliga Villkoren och Grundprospektet. BNP Paribas och SIP Nordic friskriver sig från varje form av ansvar för redaktionella misstag i broschyren och den kan ändras utan föregående varning. Innan ett investeringsbeslut tas ska mottagaren och dess professionella rådgivare vara fullt medvetna om de potentiella riskerna och fördelarna med en investering i Placeringen och möjliga andra transaktioner. Följaktligen, investerare uppmanas starkt att ta del av de Slutliga Villkoren och Grundprospektet som finns tillgängligt på www.sipnordic.se. Värdepapperen kommer att emitteras under Emittentens Program för Obligationer, Certifikat och Warranter ( Programmet ) genom Slutliga Villkor eller Emissionsbilaga. Kopior av grundprospektet avseende Programmet ( Grundprospektet ), daterat den 3 juni 2013 (vilket innehåller villkoren som färdigställs genom Slutliga Villkor eller Emissionsbilaga) samt eventuella tillägg till detta, finns på begäran tillgängligt hos SIP Nordic. Informationen och åsikterna i detta dokument har hämtats från källor som anses pålitliga men BNP Paribas och SIP Nordic lämnar inte några uttryckliga eller underförstådda garantier att informationen är korrekt eller komplett. Andra finansiella institutioner eller personer kan ha andra åsikter eller dra andra slutsatser från samma fakta eller idéer som analyseras i detta dokument. Varje scenario, antagande, historisk utveckling, indikativa priser eller exempel på potentiell avkastning inkluderas endast för illustrativa ändamål. BNP Paribas och SIP Nordic kan inte lämna någon försäkran att något positivt scenario troligen kommer att inträffa eller att någon potentiell avkastning kommer att uppnås. Varje exempel på potentiella transaktioner som diskuteras i detta dokument beskrivs endast för diskussionsändamål och utgör inte ett erbjudande från BNP Paribas eller SIP Nordic att handla på sådana villkor eller en indikation på att det skulle vara möjligt att handla på sådana villkor. BNP Paribas och SIP Nordic tillhandahåller inte mottagarna av detta dokument någon finansiell, juridisk skatte- eller annan typ av rådgivning.

Viktig information fortsättning Alla strukturerade produkter innefattar derivatinslag, vilka kan vara komplexa till sin karaktär och kan ge upphov till betydande risker, inklusive risken att förlora hela eller delar av investeringen. Eftersom en investerings lämplighet alltid måste bedömas mot bakgrund av varje investerares personliga omständigheter kan BNP Paribas inte genom denna broschyr lämna råd eller rekommendationer angående de aktuella produkternas lämplighet för någon viss investerare. Index disclaimer - The Autocall Europa Combo Certificates (the Certificates ) are not sponsored, endorsed, sold, or promoted by any sponsor of any index (an "Index Sponsor") to which the return on the Certificates is linked (an "Index", including any successor index) and no Index Sponsor makes any representation whatsoever, whether express or implied, either as to the results to be obtained from the use of an Index and/or the levels at which an Index stands at any particular time on any particular date or otherwise. No Index or Index Sponsor shall be liable (whether in negligence or otherwise) to any person for any error in an Index and an Index Sponsor is under no obligation to advise any person of any error therein. No Index Sponsor is making any representation whatsoever, whether express or implied, as to the advisability of purchasing or assuming any risk in connection with the Certificates. Neither the Issuer nor the Guarantor of the Certificates shall have any liability for any act or failure to act by an Index Sponsor in connection with the calculation, adjustment or maintenance of an Index. Except as disclosed prior to the Issue Date, neither the Issuer, the Guarantor nor their affiliates has any affiliation with or control over an Index or Index Sponsor or any control over the computation, composition or dissemination of an Index. Although the Calculation Agent will obtain information concerning an Index from publicly available sources it believes reliable, it will not independently verify this information. Accordingly, no representation, warranty or undertaking (express or implied) is made and no responsibility is accepted by the Issuer, the Guarantor, their affiliates or the Calculation Agent as to the accuracy, completeness and timeliness of information concerning an Index. 11

INDIKATIVA VILLKOR OCH TIDSPLAN Emittent BNP Paribas Arbitrage Issuance B.V Garant BNP Paribas S.A. (A+ / A2 / A+ per den 31 december 2013) ISIN SE0005568995 Sista teckningsdag 14 februari 2014 Sista likviddag 21 februari 2014 Emissionsdag 18 mars 2014 Underliggande startdag 4 mars 2014 Underliggande slutdag 4 mars 2019 Ordinarie återbetalningsdag år 5 18 mars 2019 Underliggande tillgångar Valuta Nominellt belopp (NB) Teckningskurs av NB Courtage CAC Index (Bloomberg-kod: CAC Index), FTSE MIB Index (Bloomberg-kod: FTSEMIB Index), FTSE 100 Index (Bloomberg-kod: UKX Index), IBEX 35 Index (Bloomberg-kod: IBEX Index), OMXS30 Index (Bloomberg-kod: OMX Index) SEK (Quanto) SEK 10 000 per post 100 procent 2 procent av NB Observationsdatum 4 mars 2015, 4 mars 2016, 6 mars 2017, 5 mars 2018 Löpande kupong Ackumulerande inlösenkupong Kupongbarriär Inlösenbarriär Riskbarriär 2 procent per år Indikativt 10 procent per år (lägst 7 procent) 70 procent av startkurs för respektive index 90 procent av startkurs för respektive index 70 procent av startkurs för respektive index Clearing Börsregistrering Euroclear Sweden Nordic Derivatives Exchange Denna produkt distribueras i Sverige av SIP Nordic Fondkommission AB. För information eller frågor rörande marknadsföring och försäljning vänligen kontakta: SIP Nordic Fondkommission AB, Kungsgatan 27, 111 56 Stockholm, Tel 08 566 126 00, Fax 08 566 126 29, Hemsida www.sipnordic.se Autocall