Delårsrapport Januari mars 2017 Recyctec Holding AB (publ) 556890-0111 Det vi gör nu påverkar hur våra barn får det Sammanfattning av delårsrapport koncernen Första kvartalet 2017-01-01 2017-03-31 Nettoomsättningen uppgick till 1 099 644 (881 278) SEK. Resultatet efter finansiella poster uppgick till 3 797 046 (-3 111 257) SEK. Resultatet per aktie uppgick till -0,24 (-0,21) SEK. Soliditeten uppgick per den 31 mars 2017 till 53 (40) %. Definitioner Resultatet per aktie: Periodens resultat dividerat med 15 880 957 utestående aktier (varav 600 000 aktier är A-aktier) per den 31 mars 2017. Härutöver finns 7 940 478 nyemitterade aktier vilka registrerades hos Bolagsverket efter periodens utgång. Efter registrering hos Bolagsverket uppgår antalet aktier i Bolaget till 23 821 435 stycken (varav oförändrat 600 000 A-aktier). Soliditet: Eget kapital dividerat med totalt kapital. Med Bolaget eller Recyctec avses Recyctec Holding AB med organisationsnummer 556890-0111. Belopp inom parentes ovan avser motsvarande period föregående år.
VD Göran Ahlquist kommenterar Årets första kvartal har nu avslutats och Recyctec har haft ett spännande kvartal. Jag tar därför tillfället i akt att kommentera några av de mest väsentliga händelserna. Vi inledde första kvartalet med att genomföra en nyemission om cirka 23,9 MSEK. Målsättningen med nyemissionen var att finansiera den omfattande expansion vi genomför. Vidare avsåg nyemissionen att finansiera den lånefinansiering som kortsiktigt löste vårt rörelsekapitalbehov under slutet av 2016. Nyemissionen tecknades till cirka 70 procent men eftersom nyemissionen på förhand var garanterad till 100 procent av etablerade garanter och större investerare erhöll vi hela emissionsbeloppet. Genom nyemissionen har vi nu möjlighet att fokusera på att utveckla verksamheten och arbeta vidare mot de mål som är uppsatta framgent; en omsättning om 18 MSEK med ett positivt rörelseresultat för helåret 2017 och långsiktigt att nå en omsättning överstigande 100 MSEK på årsbasis fr.o.m. år 2020 med en rörelsemarginal om 30 procent. Recyctec avser även att ansöka om att byta marknadsplats från AktieTorget till Nasdaq Stockholm First North. Målsättningen är att kunna attrahera nya och större aktieägare till Bolaget. Vi bedömer även att vår expansion kan leda till ökad attraktionskraft och likviditet i vår noterade B-aktie. Slutligen bedömer vi att bytet av marknadsplats ger utökade möjligheter till internationella affärer. Planerad tidpunkt för byte av marknadsplats är andra kvartalet 2017. Vi har under första kvartalet även inlett ett samarbete med Mistra Future Fashion ( MFF ). Recyctec kommer att rena glykolen som kommer från olika textiler såsom polyester, polycotton m.fl. så att den kan återanvändas. Polyestertillverkning står för den största glykolanvändningen globalt och genom samarbetet med MFF bidrar vi till att sluta kretsloppet även för glykol från använda textilmaterial. Samarbetet med MFF är ett långsiktigt utvecklingsprojekt. Går allt väl kan de första intäkterna förväntas under 2018. Vi beslutade i februari 2017 att vidareutveckla verksamheten och att produktserien EarthCare ska utökas med kylarglykol till motorfordon. Vi bedömer att konsumentmarknaden innebär en högre intjäning och en del resurser investeras i förpackningsutformning och marknadsföring redan nu. Recyctec positionerar EarthCare-produkterna och varumärket som ett naturligt miljöval, produkterna är återanvändbara vilket är helt unikt och håller samma höga kvalitet samt funktionalitet som övriga produkter i samma prissegment. Vi räknar med att satsningen på kylarglykol kommer att generera intäkter under hösten 2017. Anläggningen i Jönköping har under perioden fungerat utan störningar, och vi är nu i ett skede där vi litar fullt ut på vår produktion och våra produkter. Detta har gjort att såväl inflödet av använd glykol som leveranser till kund av produkt har ökat. Jag vill slutligen tacka alla som deltog i vår nyemission under februari och tacka alla aktieägare för förtroendet. Vi har under 2017 påbörjat en omfattande expansion. Tack för att du är en del av resan. Göran Ahlquist VD Recyctec Holding AB (publ) 2
Väsentliga händelser VÄSENTLIGA HÄNDELSER UNDER FÖRSTA KVARTALET VÄSENTLIGA HÄNDELSER EFTER PERIODENS UTGÅNG Recyctec meddelar i januari att Bolaget beslutat att genomföra en nyemission samt beslutat att ansöka om notering på Nasdaq Stockholm First North. Bolaget meddelar i samband med offentliggörandet att nyemissionen är till 100 procent säkerställd av garanter. Recyctec tar beslut om att satsa på Bolagets produkt, EarthCare, som motorfordonsglykol. Bolaget kommer under första halvåret 2017 utveckla och lansera EarthCare motorfordonsglykol mot konsumentmarknaden för att nå högre intjäning. Recyctec meddelar den 12 april 2017 sista handelsdag med BTA (betald tecknad aktie), som satts till den 19 april, samt att företrädesemissionen har registrerats hos Bolagsverket. Bolaget meddelar att första steget i uppbyggnaden av en ny kraftfull marknads- och försäljningsorganisation i Lund har tagits. Detta för att bättre kunna möta krav och önskemål från såväl befintliga svenska kunder, som nya internationella kunder. Bolaget ingår samarbetsavtal med Mistra Future Fashion gällande återanvändning av glykol. Recyctec kommer att rena glykolströmmen som kommer från olika textiler såsom polyester, polycotton m.fl. för att den ska kunna återanvändas. Recyctec offentliggör att nyemissionen tecknades till cirka 70 procent. Resterande aktier, motsvarande cirka 30 procent av emissionen, tilldelas de emissionsgaranter som enligt avtal med Bolaget åtagit sig att teckna aktier i nyemissionen i förhållande till gjorda åtaganden. Företrädesemissionen tillför Bolaget 23,8 MSEK före emissionskostnader som beräknas uppgå till 4,6 MSEK 3
Recyctec Holding AB Bolagsstruktur Recyctec Holding AB har genom sitt helägda dotterbolag Recyctec AB utvecklat en metod för att återvinna etylen- och propylenglykol. Genom metoden kan ett kretslopp av en ändlig resurs skapas. Samtliga rättigheter för den utvecklade metoden ägs av Recyctec. Under 2013 bildades (tillsammans med delägare Richy Ocean International Ltd.) Recyctec Asia Ltd., med säte i Hong Kong. Recyctec Asia Ltd. ska vara en sammanhållande länk för framtida etableringar i Sydostasien. Recyctec Holding äger 50 procent av Recyctec Asia Ltd. Använd glykol och Recyctecs metod Glykol är en miljöfarlig och i vissa fall giftig (etylenglykol) men användbar produkt vid framställning av råolja och är således, precis som råolja, en ändlig resurs. Glykol används i många olika applikationer, både i koncentrerad och i utspädd form. Exempel på applikationer är polyesterframställning, frost- och korrosionsskydd i motordrivna fordon, avisning av flygplan och kylmedium i kyl- och värmeanläggningar. I brist på andra alternativ förbränns glykol den del som inte hamnar i avloppet efter användning, trots att den energimängd som erhålls vid förbränning är väldigt liten. I många fall beror det på att glykolen är utblandad med vatten. Det miljömässiga förbättringsbehovet är därför stort inom området. Recyctecs affärsidé Miljöteknik- och Ideonföretaget Recyctec Holding AB:s affärsidé är att effektivt och med en unik samt miljövänlig metod förädla använd glykol till att åter bli en industriell produkt. Affärsmodell Recyctec ska, via dotterbolaget Recyctec AB, genom egen reningsanläggning generera intäkter såväl genom att ta emot använd glykol som att sälja tillbaka renad glykol till den svenska marknaden. Dotterbolaget Recyctec AB innehar försäljningsrätt avseende Norden för att bedriva rening i enlighet med den reningsmetod som Recyctec äger. I Norden kan nya anläggningar komma att byggas upp i framtiden. För marknader utanför Norden inkluderar Recyctecs affärsmodell utlicensiering av rättigheter till Bolagets metod. Överlåtelse- och utlicensieringsförfarandet skall ske i moderbolaget som äger rättigheterna till reningsmetoden. Med Recyctecs metod kan all glykol efter insamling, renas vid Bolagets reningsanläggning och därefter kan glykol säljas till kemiföretag eller som färdig produkt (Recyctecs produkt Earthcare Glycol) för återanvändning och sedan återföring till marknaden. Såvitt styrelsen känner till finns det inga konkurrerande metoder eller tekniker för rening av använd glykol till kemiskt ren glykol. I USA används en metod där glykol renas tillsammans med vatten, men den metoden ger inte kemiskt ren glykol och därmed kan kemiskt ren glykol inte återföras till marknaden. Recyctecs metod möjliggör däremot ett kretslopp av kemiskt ren glykol och bidrar därmed till minskad negativ miljöpåverkan. Metoden utesluter dock inte rening tillsammans med vatten. Styrelsens avsikt är att efterfrågan på marknaden ska styra om ren glykol eller glykol med vatten ska tillverkas. Recyctecs anläggningar ska snabbt kunna anpassas och vara flexibla utifrån efterfrågan. 4
Aktien Aktien i Recyctec noterades den 2 januari 2013 på AktieTorget. AktieTorget är en bifirma till ATS Finans AB, som är ett värdepappersbolag under Finansinspektionens tillsyn. AktieTorget driver en handelsplattform (MTF), vilket inte är en reglerad marknad. Den 31 mars 2017 uppgick antalet aktier i Bolaget till 15 880 957 stycken. Härutöver finns 7 940 478 nyemitterade aktier vilka registrerades hos Bolagsverket efter periodens utgång. Efter registrering hos Bolagsverket uppgår antalet aktier i Bolaget till 23 821 435 stycken. Recyctec har två aktieslag (varav 600 000 stycken är A-aktier). A-aktien ger 10 röster per aktie. Varje B-aktie ger 1 röst. Varje aktie medför lika rätt till andel i Bolagets tillgångar och resultat. Teckningsoptioner Den 20 september 2013 ingick Recyctec ett avtal om finansiering med Global Emerging Markets (GEM). Maximalt värde av teckningsoptionerna för GEM att nyttja uppgick vid ingången av avtalet till 12,25 MSEK. Totalt innefattades från start 1 000 000 teckningsoptioner, berättigande till teckning av 1 000 000 nya B-aktier i Recyctec. Löptiden fastställdes till fem år. GEM kan påkalla inlösen av teckningsoptioner med rätt för GEM att teckna nya B-aktier till ett fast pris om 12,25 SEK per B-aktie. Per dateringen av denna rapport uppgick antalet återstående optioner för GEM att nyttja inom ramen för avtalet till 15 225 stycken. Granskning av revisor Delårsrapporten har ej varit föremål för granskning av Bolagets revisor. Principer för delårsrapportens upprättande Räkenskaperna i delårsrapporten har upprättats i enlighet med samma redovisningsprinciper som i Bolagets senaste årsredovisning, det vill säga i enlighet med Årsredovisningslagen och Bokföringsnämndens allmänna råd, BFNAR 2012:1 (K3 regelverket). Kommande finansiella rapporter Halvårsrapport, 2017 21 juli 2017 Delårsrapport 3, 2017 27 oktober 2017 Bokslutskommuniké, 2017 16 februari 2018 Avlämnande av delårsrapport Lund, den 28 april 2017 Recyctec Holding AB (publ) Styrelsen För ytterligare information avseende avtalet och teckningsoptionerna hänvisas till pressmeddelande publicerat 2013-09-20. Finansiell utveckling Omsättningen för kvartalet uppgick till 1,1 (0,9) MSEK med ett resultat på 3,8 (- 3,1) MSEK. Kassaflödet från den löpande verksamheten för perioden uppgick till 4,2 (-1,7) MSEK. Produktionsanläggningen har under kvartalet fungerat väl utan driftstörningar. Vissa mindre investeringar i syfte att höja kapaciteten i anläggningen har gjorts under kvartalet. Produktionen har under perioden successivt ökats vilket också lett till ökande leveranser av färdiga produkter mot kund. Bolaget har efter kvartalets avslut tillförts hela likviden om 23,8 MSEK från företrädesemissionen. Av emissionslikviden har efter kvartalets avslut återbetalning skett av den externa finansiering som togs i form av ett brygglån i november 2016 om 10,0 MSEK. Styrelsen har i kallelsen till årsstämma den 10 maj lämnat förslag till ett bemyndigande om att genomföra nyemissioner upp till 10,0 MSEK. Syftet är att vid behov kunna tillföra bolaget kapital för investeringar i verksamheten och för fortsatta marknadssatsningar. 5
Resultaträkning i sammandrag koncern Belopp i SEK 2017-01-01-2017-03-31 -2016-03-31-2016-12-31 Nettoomsättning 1 099 644 881 278 1 523 117 Förändring av lager och produkter i arbete 0-116 038 340 504 Övriga rörelseintäkter 0 1 901 68 943 Periodens intäkter 1 099 644 767 141 1 932 564 Rörelsens kostnader 0 Råvaror och förnödenheter -576 818-265 741-1 051 623 Övriga externa kostnader -2 031 451-1 380 306-8 317 126 Personalkostnader -1 477 470-1 529 110-6 420 303 Avskrivningar av materiella och 0 immateriella anläggningstillgångar -690 017-630 753-2 582 276 Summa kostnader -4 775 756-3 805 910-18 371 328 Rörelseresultat -3 676 112-3 038 769-16 438 764 Resultat från finansiella poster 0 Övriga ränteintäkter och liknande resultatposter 0 0 Räntekostnader och liknande resultatposter -116 935-72 488-571 892 Summa finansiella poster -116 935-72 488-571 892 Resultat efter finansiella poster -3 793 047-3 111 257-17 010 656 Skatt på årets resultat 0 0 175 030 Årets resultat* -3 793 047-3 111 257-16 835 626 NYCKELTAL antal aktier vid periodens utgång 15 880 957 14 489 735 15 880 957 resultat per aktie -0,24-0,21-1,06 * Resultet för helåret 2016 har korrigerats efter bokslutskommunikéns offentliggörande. 6
Balansräkning i sammandrag koncern Belopp i SEK 2017-03-31 2016-12-31 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Balanserade utgifter för forsknings- och utvecklingsarbeten och liknande arbeten 176 270 193 898 Summa immateriella anläggningstillgångar 176 270 193 898 Materiella anläggningstillgångar Byggnader och mark 11 777 476 11 954 054 Maskiner och andra tekniska anläggningar 9 141 091 9 523 018 Pågående nyanläggning, byggnader, maskiner och andra tekniska anläggningar 149 542 149 542 Inventarier, verktyg och installationer 2 386 537 2 495 768 Summa materiella anläggningstillgångar 23 454 646 24 122 382 Summa anläggningstillgångar 23 630 916 24 316 280 Omsättningstillgångar Varulager m.m. Råvaror och förnödenheter 686 592 686 592 686 592 686 592 Kortfristiga fordringar Kundfordringar 727 815 79 788 Aktuell skattefordran Övriga fordringar 4 984 319 1 431 062 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 264 797 264 797 Summa kortfristiga fordringar 5 976 931 1 775 647 Kassa och bank 18 669 779 3 503 832 Summa omsättningstillgångar 25 333 302 5 966 071 SUMMA TILLGÅNGAR 48 964 218 30 282 351 7
Balansräkning i sammandrag koncern, fortsättning Belopp i SEK 2017-03-31 2016-12-31 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital Aktiekapital (600.000 A-aktier, 14.149.735 B-aktier) 794 047 794 048 Övrigt tillskjutet kapital 77 303 370 57 892 368 Annat eget kapital inklusive årets resultat -52 062 963-48 269 917 Eget kapital hänförligt till moderföretagets aktieägare 26 034 453 10 416 499 Minoritetsintresse 0 0 26 034 453 10 416 499 Avsättningar Uppskjuten skatteskuld 0 0 Övriga avsättningar 37 550 37 550 Summa avsättningar 37 550 37 550 Långfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 4 091 368 4 116 368 Summa långfristiga skulder 4 091 368 4 116 368 Kortfristiga skulder Checkräkningskredit Skulder till kreditinstitut 1 295 044 1 295 044 Leverantörsskulder 4 756 339 1 610 378 Aktuella skatteskulder Övriga skulder 12 084 227 12 087 956 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 665 235 718 556 Summa kortfristiga skulder 18 800 845 15 711 934 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 48 964 218 30 282 351 POSTER INOM LINJEN Ställda säkerheter Fastighetsinteckningar 6 500 000 6 500 000 Företagsinteckningar 1 000 000 1 000 000 Bokförda tillgångar med äganderättsförbehåll - - Summa 7 500 000 7 500 000 Ansvarsförbindelser 2 141 315 2 141 316 8
Förändring eget kapital i sammandrag koncern Belopp i SEK Övrigt tillskjutet kapital Annat eget kapitel inkl. årets resultat Aktiekapital Omräkningsdifferens Totalt - 2016-12-31 Belopp i SEK Ingående balans vid periodens början 724 487 45 205 927-31 433 385 0 14 497 029 Nyemission 69 561 12 686 441 12 756 002 Nyemission under registrering 0 Periodens resultat -16 835 626-906 -16 836 532 Utgående balans vid periodens slut 794 048 57 892 368-48 269 011-906 10 416 499 2017-01-01-2017-03-31 Ingående balans vid periodens början 794 048 57 892 368-48 269 011-906 10 416 499 Nyemission 0 Nyemission under registrering 19 411 002 19 411 002 Periodens resultat -3 793 046-3 793 046 Utgående balans vid periodens slut 794 048 77 303 370-52 062 057-906 26 034 455 9
Kassaflödesanalys i sammandrag koncern 2017-01-01-2017-03-31 -2016-03-31-2016-12-31 Belopp i SEK Den löpande verksamheten Rörelseresultat -3 676 111-3 038 769-16 263 734 Justering för poster som inte ingår i kassaflödet Avskrivningar och nedskrivningar 690 017 630 753 2 492 508 Avsättning för destruktion -2 986 094-2 408 016-13 771 226 Erhållen ränta 0 0 0 Erlagd ränta -116 935-72 488-571 892 Betald inkomstskatt 0 50 358 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital -3 103 029-2 480 504-14 292 760 Förändringar i rörelsekapital Förändring av varulager 116 038-340 504 Förändring av rörelsefordringar -4 201 284-1 726 939 327 075 Förändring av rörelseskulder 3 088 911 2 400 781-3 822 135 Kassaflöde från den löpande verksamheten -4 215 402-1 690 624-18 128 324 Investeringsverksamheten Investering i immateriella anläggningstillgångar 0 0 0 Investering i materiella anläggningstillgångar -4 653-122 263-345 347 Kassaflöde från investeringsverksamheten -4 653-122 263-345 347 Finansieringsverksamheten Nyemission 19 411 002 372 000 12 756 002 Upptagna lån 0 1 756 896 11 006 896 Amortering av skuld -25 000-250 725-1 969 616 Kassaflöde från finansieringsverksamheten 19 386 002 1 878 171 21 793 282 Årets kassaflöde 15 165 947 65 284 3 319 611 Likvida medel vid årets början 3 503 832 184 221 184 221 Kursdifferens i likvida medel 0 0 0 Likvida medel vid årets slut 18 669 779 249 505 3 503 832 10
Resultaträkning i sammandrag moderbolag Belopp i SEK 2017-01-01-2017-03-31 -2016-03-31-2016-12-31 Nettoomsättning 0 0 34 944 Förändring av lager och produkter i arbete Periodens intäkter 0 0 34 944 Rörelsens kostnader Råvaror och förnödenheter Övriga externa kostnader -1 430 724-881 626-4 537 463 Personalkostnader -609 943-521 154-2 588 592 Summa kostnader -2 040 667-1 402 780-7 126 055 Rörelseresultat -2 040 667-1 402 780-7 091 111 Resultat från finansiella poster Övriga ränteintäkter och liknande resultatposter 211 992 189 582 829 838 Räntekostnader och liknande resultatposter -2 255-9 512-113 776 Summa finansiella poster 209 737 180 070 716 062 Resultat efter finansiella poster -1 830 930-1 222 710-6 375 049 Bokslutsdispositioner 0 0 0 Resultat före skatt -1 830 930-1 222 710-6 375 049 Skatt på årets resultat 0 0 0 Årets resultat* -1 830 930-1 222 710-6 375 049 * Resultet för helåret 2016 har korrigerats efter bokslutskommunikéns offentliggörande. 11
Balansräkning i sammandrag moderbolag Belopp i SEK 2017-03-31 2016-12-31 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Andelar i koncernföretag 33 850 000 31 850 000 Fordringar hos koncernföretag 15 426 006 15 826 006 Andelar i intresseföretag Summa finansiella anläggningstillgångar 49 276 006 47 676 006 Summa anläggningstillgångar 49 276 006 47 676 006 Omsättningstillgångar Varulager m.m. Kortfristiga fordringar Övriga fordringar 4 336 418 602 618 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 2 926 243 2 714 251 Summa kortfristiga fordringar 7 262 661 3 316 869 Kortfristiga placeringar 0 0 Kassa och bank 18 460 408 3 167 298 Summa omsättningstillgångar 25 723 069 6 484 167 SUMMA TILLGÅNGAR 74 999 075 54 160 173 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital Bundet eget kapital Aktiekapital (600.000 A-aktier, 14.149.735 B-aktier) 794 047 794 047 Tecknat ej registrerat aktiekapital Reservfond 794 047 794 047 Fritt eget kapital Balanserat resultat 60 340 281 47 304 328 Årets resultat -1 830 930-6 374 400 58 509 351 40 929 278 Summa eget kapital 59 303 398 41 723 326 Kortfristiga skulder 11 006 896 11 006 896 Leverantörsskulder 3 667 930 378 182 Övriga skulder 203 798 218 727 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 817 054 833 042 15 695 678 12 436 847 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 74 999 075 54 160 173 12
Förändring eget kapital i sammandrag moderbolag Belopp i SEK Aktiekapital Bundet eget kapital Tecknat men ej reg. kapital Reservfond Balanserat resultat Fritt eget kapital Årets resultat Totalt - 2016-12-31 Ingående balans vid periodens början 724 487 0 0 41 724 304-7 105 514 35 343 277 Omföring resultat föregående år -7 105 514 7 105 514 0 Registrerad nyemission 69 561 12 686 492 12 756 053 Nyemission under registrering 0 0 0 Nyemission 0 Periodens resultat -954-6 375 049-6 376 003 Utgående balans vid periodens slut 794 048 0 0 47 304 328-6 375 049 41 723 327 2017-01-01-2017-03-31 Ingående balans vid periodens början 794 048 0 0 47 304 328-6 375 049 41 723 327 Omföring resultat föregående år -6 375 049 6 375 049 0 Registrerad nyemission 0 0 Nyemission under registrering 0 19 411 002 0 19 411 002 Nyemission 0 Periodens resultat -1 830 930-1 830 930 Utgående balans vid periodens slut 794 048 19 411 002 0 40 929 279-1 830 930 59 303 399 s 13
Kassaflödesanalys i sammandrag moderbolag Belopp i SEK 2017-01-01-2017-03-31 -2016-03-31-2016-12-31 Den löpande verksamheten Rörelseresultat -2 040 667-1 402 780-6 584 786 Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet -2 040 667-1 402 780-6 584 786 Erhållen ränta 211 992 189 582 211 992 Erlagd ränta -2 255-9 512-2 255 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital -1 830 930-1 222 710-6 375 049 Förändringar i rörelsekapital 0 Förändring av rörelsefordringar -3 945 792-144 469-1 219 316 Förändring av rörelseskulder 3 258 830 510 388-2 614 016 Kassaflöde från den löpande verksamheten -2 517 892-856 791-10 208 381 Investeringsverksamheten Förvärv av materiella anläggningstillgångar 0 Lämnade aktieägartillskott -2 000 000 0-10 000 000 Lämnade lån till dotterföretag -397 000-401 652 Återbetalning av lån från dotterbolag 400 000 0 Kassaflöde från investeringsverksamheten -1 600 000-397 000-10 401 652 Finansieringsverksamheten Nyemission 19 411 002 372 000 12 756 002 Upptagna lån 0 1 006 896 11 006 896 Kassaflöde från finansieringsverksamheten 19 411 002 1 378 896 23 762 898 Årets kassaflöde 15 293 110 125 105 3 152 865 Likvida medel vid årets början 3 167 298 14 436 14 433 Kursdifferens i likvida medel 0 0 0 Likvida medel vid årets slut 18 460 408 139 541 3 167 298 14
Recyctec Holding AB (publ) Ideon Gateway Forskningsbyn Ideon Scheelevägen 27 223 70 Lund Telefon: 010-33 00 288 www.recyctec.se info@recyctec.com