Mekonomen Group. Januari juni augusti 2015

Transkript

1 Mekonomen Group Januari juni augusti 2015

2 Andra kvartalet 2015 Intäkter: MSEK (1 387) Rörelseresultat: 197 MSEK (182) EBITA: 224 MSEK (210) EBITA-marginal: 15 procent (15) Rörelsemarginal: 13 procent (13) Intäkterna ökade med 10 procent Försäljning i jämförbara enheter +7 procent 2

3 Januari - Juni 2015 Intäkter: MSEK (2 677) Rörelseresultat: 339 MSEK (309) EBITA: 393 MSEK (366) EBITA-marginal: 14 procent (14) Rörelsemarginal: 12 procent (12) Intäkterna ökade med 9 procent Försäljning i jämförbara enheter +6 procent 3

4 Koncernbolagen 4

5 MECA andra kvartalet 2015 Rörelseresultat: 77 MSEK (73)* Rörelsemarginal: 16 procent (17) Underliggande nettoomsättning: +13 procent Försäljningsutvecklingen avseende ProMeister bidrog till ökade volymer Första verkstaden i konceptet MECA+ öppnade i Södertälje i juni MECA:s exportaffär till Danmark har tyngt resultatet Stark försäljningsökning till anslutna MECA Car Service-verkstäder * Förvärvsrelaterade poster hänförliga till Mekonomen AB:s direkta förvärv av MECA har omallokerats från segment MECA till "Övrigt", jämförelsetalen har omräknats 5

6 MECA januari - juni 2015 Rörelseresultat: 145 MSEK (117)* Rörelsemarginal: 16 procent (14) Underliggande nettoomsättning: +10 procent Stark försäljningsökning till anslutna MECA Car Serviceverkstäder Försäljningsutvecklingen avseende ProMeister bidrog till ökade volymer Kostnadsbesparingsprogrammet som genomfördes 2014 har givit en positiv effekt på resultatet Betydande marknadsförings- och säljinsatser i den danska exportaffären har påverkat rörelseresultatet med -12 MSEK * Förvärvsrelaterade poster hänförliga till Mekonomen AB:s direkta förvärv av MECA har omallokerats från segment MECA till "Övrigt", jämförelsetalen har omräknats 6

7 Mekonomen Nordic andra kvartalet 2015 Rörelseresultat: 124 MSEK (104) Rörelsemarginal: 16 procent (14) Underliggande nettoomsättning: +8 procent ProMeisterförsäljningen bidrog till ökade volymer till övrig verkstad Ökad försäljning till konsument i huvudsak som en effekt av framgångsrika kampanjer Mekonomen Sweden Rörelseresultat: 83 MSEK (70) Rörelsemarginal: 16 procent (15) Fortsatt kvalitetssäkring av verkstäder har lett till ett något lägre antal anslutna verkstäder Mekonomen Norway Rörelseresultat: 48 MSEK (34) Rörelsemarginal: 21 procent (16) Stark försäljning till anslutna verkstäder 7

8 Mekonomen Nordic januari - juni 2015 Rörelseresultat: 206 MSEK (192) Rörelsemarginal: 14 procent (14) Underliggande nettoomsättning: +6 procent ProMeisterförsäljningen bidrog till ökade volymer till segmentet övrig verkstad Tidigare kommunicerade åtgärder för att stärka resultatet med helårseffekt 15 MSEK har givit effekt Mekonomen Sweden Rörelseresultat: 140 MSEK (132) Rörelsemarginal: 14 procent (15) Mekonomen Norway Rörelseresultat: 81 MSEK (67) Rörelsemarginal: 19 procent (17) 8

9 Sørensen og Balchen - andra kvartalet 2015 Rörelseresultat: 35 MSEK (34) Bra försäljningsutveckling till anslutna BilXtra-verkstäder Rörelsemarginal: 17 procent (18) Underliggande nettoomsättning: +8 procent En svagare NOK-kurs, huvudsakligen jämfört med EUR har påverkat resultatet negativt med 3 MSEK * Förvärvsrelaterade poster hänförliga till Mekonomen AB:s direkta förvärv av har omallokerats från segment Sørensen og Balchen till "Övrigt", jämförelsetalen har omräknats. 9

10 Sørensen og Balchen januari - juni 2015 Rörelseresultat: 60 MSEK (58) Rörelsemarginal: 15 procent (16) Underliggande nettoomsättning: +9 procent En svagare NOK-kurs, huvudsakligen jämfört med EUR har påverkat resultatet negativt med 6 MSEK Bra utveckling av försäljningen till konsument under det första halvåret * Förvärvsrelaterade poster hänförliga till Mekonomen AB:s direkta förvärv av har omallokerats från segment Sørensen og Balchen till "Övrigt", jämförelsetalen har omräknats. 10

11 Den norska kronan har försvagats En försvagning av SEK/NOK med en procentenhet ger, allt annat lika, en negativ påverkan på 8 MSEK på Mekonomen Groups helårsresultat efter skatt (beräknat på räkenskapsåret 2014) Källa: Riksbanken 11

12 Marknadsutveckling och trender 12

13 Tillväxt per kundgrupp kvartal stark tillväxt i samtliga kundgrupper Anslutna verkstäder Lokal valuta Övriga verkstäder Lokal valuta Konsument Lokal valuta +16 % +9 % +4 % Nominellt utfall +15 % +8 % +3 % 13

14 Tillväxt per kundgrupp januari - juni stark tillväxt i samtliga kundgrupper Anslutna verkstäder Lokal valuta Övriga verkstäder Lokal valuta Konsument Lokal valuta +13 % +8 % +4 % Nominellt utfall +13 % +8 % +4 % 14

15 Fördelning kundgrupp Procentuell fördelning Övrig verkstäder Anslutna verkstäder 41,7 (42,2) 36,1 (34,3) 22,2 (23,5) Q (Q2 2014) 15

16 Butiker Q Mekonomen MECA BilXtra Egna Q

17 Verkstäder Q Q Mekonomen MekoPartner BilXtra Speedy MECA Car Service 17

18 ProMeister 14,0% 12,0% 10,0% 8,0% 6,0% 4,0% 2,0% 0,0% Andel ProMeister av reservdelsförsäljning 60,0% 50,0% 40,0% 30,0% 20,0% 10,0% 0,0% Andel ProMeister Broms av total bromsförsäljning MECA 18

19 Marknaden körda mil och bilparkens antal Jämn utveckling i antal körda mil och viss ökning i antal bilar i bilparken innebär en stabil marknadsutveckling 19

20 Opus Equipment Övergång 1 juli 2015 Integration enligt plan Nyckelkunder kvar - nyckelpersoner kvar i bolaget Kompletterande affär gentemot anslutna och övriga verkstäder Satsning på ProMeistersortiment inom verkstadsutrustning Monterings- och servicebolag finns sedan tidigare i Sverige etableras nu också i Norge MSEK Finansiell information - Opus Equipment ,8 7, Nettoomsättning EBITDA 20

21 Fokus 2015/

22 Fokus 2015/2016 Tillväxt och Innovation Fortsatt satsning på ProMeister, ProMeister Academy - Produkter och utbildning Strategiska projekt E-handelsplattform för B2B och B2C, PIM Koncerngemensamma funktioner inom inköp & kategori, varuflödet och IT Effektivare sortiment och fortsatt fokus på marginalen Effektivare varuflöde Fortsatt kvalitetssäkring av verkstäder och koncept 22

23 Innovation - Lasingoo Nytt reklamkoncept Framgångsrik marknadsföring under sommaren Positiv försäljningsutveckling av bilservice mot konsument Lansering i Norge i september 2015 Mekonomen Group äger Lasingoo Sverige tillsammans med branschens ledande aktörer, AD Bildelar, Autoexperten, Bosch, Hedin Bil och OKQ8 23

24 Exempel på strategiska projekt - Ny e-handelsplattform, PIM Ny e-handelsplattform för B2B och B2C nästa steg i koncernens digitala utveckling, kraftfullare prestanda, integration av befintliga samexisterande plattformar i koncernens bolag Från tre till en koncerngemensam beställningskatalog (PIM) - integreras i nya e-handelsplattformen Ökat utbud och tillgänglighet mot B2B och B2C Enklare för kunden att beställa Ökad intern effektivitet 24

25 Kvalitetsfokus Mekonomen Grossist 1 av 3 finalister till Svenska Leanpriset Priset delas ut av Lean Forum, vinnaren utses 6 oktober 2015 Marcus Morén, MECA, kom 5:a i Yrkes-VM för mekaniker och erhöll en Medallion of Excellence som tilldelades tävlande med exceptionellt hög kvalitet och höga poäng 25

26 Appendix 26

27 Resultatutveckling SA M M A N D R A G A V KON C ER N EN S R ESU LT A T U T V EC KLIN G apr - jun apr - jun jan - jun jan - jun 12 månader H elår M SEK f ö ränd % f ö ränd % juli - juni 2014 Intäkter Rörelseresultat före av- och nedskrivningar av immateriella tillgångar (EBITA) Rörelseresultat (EBIT) Resultat efter finansiella poster Resultat efter skatt, kvarvarande verksamhet Resultat efter skatt, avvecklad verksamhet Resultat efter skatt Resultat per aktie, kvarvarande verksamhet, SEK 3,74 3,74 0 6,62 6, ,18 12,80 Resultat per aktie, avvecklad verksamhet, SEK -0,02-0, ,03-1, ,07-9,46 Resultat per aktie, SEK 3,72 2, ,59 4, ,12 3,34 EBITA-marginal, % EBIT-marginal, % Belopp present erade i t abellen ovan avser den kvarvarande verksamhet en f örut om Result at ef t er skat t och Result at per akt ie. Jämf örelset alen är omräknade. 27

28 Kvartalsdata KVA R T A LSD A T A KVA R VA R A N D E VER KSA M H ET ER, M SEK Kv 2 Kv 1 H elår Kv 4 Kv 3 Kv 2 Kv 1 H elår Kv 4 Kv 3 Kv 2 Kv 1 Intäkter EBITA EBIT Finansnetto Resultat efter finansiella poster Skatt Periodens resultat EBITA-marginal, % EBIT-marginal, % Resultat per aktie, kvarvarande verksamhet, SEK 3,74 2,88 12,80 2,87 3,69 3,74 2,50 9,81 1,57 2,84 3,43 1,97 Resultat per aktie, avvecklad verksamhet, SEK -0,02-0,01-9,46-7,55-0,49-0,75-0,67-1,25-0,69-0,18-0,19-0,20 Resultat per aktie, SEK 3,72 2,87 3,34-4,68 3,20 2,99 1,83 8,56 0,88 2,67 3,24 1,77 Eget kapital per aktie, SEK 56,9 61,0 57,5 57,5 65,0 60,9 64,6 62,1 62,1 61,4 60,4 64,0 Kassaflöde per aktie, SEK 1) 3,8-1,3 11,5 5,0 3,2 5,4-2,0 15,5 4,8 3,0 7,3 0,4 Avkastning på eget kapital, % 2) 21,9 21,3 20,6 20,6 18,3 17,2 16,6 15,7 15, ) Nyckelt alet är beräknat inklusive avvecklad verksamhet f ör respekt ive kvart al. 2) Nyckelt alet avkast ning på eget kapit al är beräknat på rullande 12 månader f ör respekt ive kvart al f ör kvarvarande verksamhet. Avkast ning på eget kapit al kvart al har ej omräknat s f ör kvarvarande verksamhet. 28

29 Kassaflöde KON C ER N EN S KA SSA F LÖD ESA N A LYS I apr - jun apr - jun jan - jun jan - jun 12 månader H elår SA M M A N D R A G, M SEK juli - juni 2014 D en lö pande verksamheten Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring i rörelsekapital, exklusive betald skatt Betald skatt Kassaflö de från den lö pande verksam - heten fö re fö rändring i rö relsekapital Kassaflöde från förändring i rörelsekapital: Förändring i varulager Förändring i fordringar Förändring i skulder Ökad (-) / M inskad (+) bindning i rörelsekapital Kassaflö de från den lö pande verksamheten Kassaflö de från investeringsverksamheten Kassaflö de från finansieringsverksamheten P ER IOD EN S KA SSA F LÖD E LIKVID A M ED EL VID P ER IOD EN S B ÖR JA N Kursdifferens i likvida medel LIKVID A M ED EL VID P ER IOD EN S SLUT

30 Resultaträkning KON C ER N EN S R ESULT A T R Ä KN IN G I SA M M A N D R A G, M SEK Kvarvarande verksamheter: Nettoomsättning Övriga rörelseintäkter Summa intäkter Handelsvaror Övriga externa kostnader Personalkostnader Av- och nedskrivningar av materiella anläggningstillgångar R ö relseresultat fö re av - o ch nedskrivningar av immateriella anläggningstillgångar (EB IT A ) Av- och nedskrivningar av immateriella anläggningstillgångar R ö relseresultat (EB IT ) Ränteintäkter Räntekostnader Övriga finansiella poster R esultat efter finansiella po ster Skatt P ER IOD EN S R ESULT A T F R Å N apr - jun apr - jun jan - jun KVA R VA R A N D E VER KSA M H ET ER jan - jun månader juli - juni H elår 2014 A vvecklade verksamheter: Periodens resultat från avvecklade verksamheter 1) P ER IOD EN S R ESULT A T P erio dens resultat hänfö rligt till: M oderbolagets aktieägare M inoritetsdelägare P ER IOD EN S R ESULT A T

31 Balansräkning KON C ER N EN S B A LA N SR Ä KN IN G I SA M M A N D R A G M SEK 30 juni 30 juni 31 december T ILLGÅ N GA R 1) Immateriella anläggningstillgångar M ateriella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Uppskjutna skattefordringar Handelsvaror Kortfristiga fordringar Likvida medel SUM M A T ILLGÅ N GA R EGET KA P IT A L OC H SKULD ER 1) Eget kapital Långfristiga skulder, räntebärande Uppskjutna skatteskulder Långfristiga skulder, icke räntebärande Kortfristiga skulder, räntebärande Kortfristiga skulder, icke räntebärande SUM M A EGET KA P IT A L OC H SKULD ER ) Redovisade värden f ör f inansiella t illgångar och skulder är ant ingen värderade t ill verkligt värde eller ut gör en god approximat ion av verkligt värde. 31

32 Största ägare per R ö ster o ch kapital, % Ax:son Johnson Antonia company 26,5 SHB Fonder 8,4 Fraim-Påhlman Eva 5,6 Lannebo fonder 4,8 Swedbank Robur fonder 3,4 Columbia fonder 3,2 Fraim-Sefastsson Ing-Marie 2,8 Norges Bank Investment Management 2,5 Skandia Liv 2,4 Fjärde AP-fonden 2,0 Summa 10 största aktieägarna 61,6 Övriga 38,4 Total 100,0 32