Bokslutskommuniké 2014

Transkript

1 Bokslutskommuniké 2014

2 Fjärde kvartalet 2014 exklusive Danmark Intäkter: MSEK (1 318) Rörelseresultat: 145 MSEK (75) EBITA: 184 MSEK (146) Rörelsemarginal: 11 procent (6) EBITA-marginal: 13 procent (11) Försäljning i jämförbara butiker +3% 2

3 Fjärde kvartalet 2014 Intäkter: MSEK (1 450) Rörelsemarginal: -11 procent (4) EBITA: -91 MSEK (124) Resultat efter finansiella poster: -162 MSEK (49) EBITA-marginal: -6 procent (9) Resultat efter skatt: -169 MSEK (31) Rörelseresultat: -158 MSEK (52) Resultat per aktie: -4,68 SEK (0,88) 3

4 Januari december 2014 exklusive Danmark Intäkter: MSEK (5 251) Rörelseresultat: 639 MSEK (527) EBITA: 763 MSEK (683) Rörelsemarginal: 12 procent (10) EBITA-marginal: 14 procent (13) Försäljning i jämförbara butiker +4% 4

5 Januari december 2014 Intäkter: MSEK (5 863) Rörelsemarginal: 5 procent (8) EBITA: 427 MSEK (626) Resultat efter finansiella poster: 250 MSEK (429) EBITA-marginal: 7 procent (11) Resultat efter skatt: 127 MSEK (315) Rörelseresultat: 274 MSEK (469) Resultat per aktie: 3,34 SEK (8,56) Utdelningsförslag 7 kr per aktie 5

6 Finansiell utveckling MSEK Intäkter och rörelseresultat MSEK Intäkter Rörelseresultat 0 Rörelseresultatet 2013 är exklusive nedskrivningen om 45 MSEK avseende avveckling av IT-system och 2014 är exklusive omstruktureringskostnader Danmark om 280 MSEK. 6

7 Koncernbolagen 7

8 MECA fjärde kvartalet 2014 MECA exklusive Danmark Rörelseresultat: 42 MSEK (25) Rörelsemarginal: 9 procent (6) EBITA: 72 MSEK (42) EBITA-marginal 16 procent (11) MECA inklusive Danmark* Rörelseresultat: 19 MSEK (1) Rörelsemarginal: 4 procent (0) EBITA: 38 MSEK (20) EBITA-marginal: 7 procent (4) Underliggande nettoomsättning: +8 procent Ökad försäljning och kostnadseffektivitet har bidragit till förbättrat rörelseresultat *EBIT exklusive engångskostnader om 280 MSEK EBITA exklusive engångskostnader om 241 MSEK

9 MECA januari december 2014 MECA exklusive Danmark Rörelseresultat: 183 MSEK (142) Rörelsemarginal: 11 procent (9) EBITA: 268 MSEK (213) EBITA-marginal 16 procent (13) MECA inklusive Danmark* Rörelseresultat: 98 MSEK (84) Rörelsemarginal: 4 procent (4) EBITA: 173 MSEK (156) EBITA-marginal: 8 procent (7) Underliggande nettoomsättning: +6 procent Ökad försäljning och kostnadseffektivitet har bidragit till förbättrat rörelseresultat *EBIT exklusive engångskostnader om 280 MSEK EBITA exklusive engångskostnader om 241 MSEK

10 Danmark fjärde kvartalet 2014 Omfattande strukturgrepp med nedläggning av butiksnät, regionlagret och huvudkontoret i Danmark Beräknade engångskostnader på 280 MSEK Förändringen innebär en positiv effekt på rörelseresultatet för helåret 2015 De anslutna franchiseverkstäderna, Mekonomen Autoteknik och MekoPartner, kommer i framtiden att få sina reservdelsleveranser direkt från MECA:s centrallager i Eskilstuna. Satsning på varumärket Mekonomen och verkstadskedjorna Mekonomen Autoteknik och MekoPartner Färre led och direktleverans från Eskilstuna medför kraftigt förbättrade priser för verkstäderna och ökad konkurrenskraft på marknaden Strategisk allians med danska Auto-G som stödleverantör åt verkstäderna i Danmark 10

11 Mekonomen Nordic fjärde kvartalet 2014 Rörelseresultat: 93 MSEK (76)* Rörelsemarginal: 13 procent (11)* EBITA: 97MSEK (80) EBITA-marginal: 14procent (12) Underliggande nettoomsättning: +2 procent Mekonomen Sweden Rörelseresultat: 67 MSEK (70) Rörelsemarginal: 14 procent (15) Mekonomen Norway Rörelseresultat: 32 MSEK (21) Rörelsemarginal: 15 procent (11) ProMeister-försäljning bidrog med ökade volymer till övrig verkstad *exklusive IT-nedskrivning 45 MSEK

12 Mekonomen Nordic januari december 2014 Rörelseresultat: 401MSEK (378)* Rörelsemarginal: 14 procent (14)* EBITA: 422 (390) EBITA-marginal: 15 procent (14) Underliggande nettoomsättning: +2 procent Mekonomen Sweden Rörelseresultat: 274 MSEK (288) Rörelsemarginal: 15 procent (16) Mekonomen Norway Rörelseresultat: 133 MSEK (120) Rörelsemarginal: 16 procent (15) ProMeister-försäljning bidrog med ökade volymer till övrig verkstad *exklusive IT-nedskrivning 45 MSEK

13 Sørensen og Balchen fjärde kvartalet 2014 Rörelseresultat: 18 MSEK (19) Rörelsemarginal: 10 procent (12) EBITA: MSEK 22 (24) Underliggande nettoomsättning +10% En svagare NOK-kurs jämfört med EUR har påverkat resultatet negativt i det fjärde kvartalet. EBITA-marginal: 12 procent (15) 13

14 Sørensen og Balchen januari december 2014 Rörelseresultat: 92 MSEK (81) Rörelsemarginal: 13 procent (11) EBITA: MSEK 109 (99) EBITA-marginal: 15 procent (14) Underliggande nettoomsättning +3% En svagare NOK-kurs jämfört med EUR har påverkat resultatet negativt 2014 Ökad effektivitet i butiksledet har bidragit till det förbättrade rörelseresultatet 14

15 Marknadsutveckling och Trender 15

16 Marknadsutveckling Norden 25% 20% 19% 17% 23% 18% 15% 10% 5% 0% -5% -10% 7% 6% 3% 5% 1% 0% 0% -2% -3% -2% 2% 4% 8% 9% 9% 6% 5% 4% 5% 3% 7% 6% 2% 0% 10% 10% 6% 4% 4% 4% 2% 3% 2% 3% 3% 1% 1% 1% 2% 1% 0% -1% -1% -3% -3% -3% -3% -2% -4% -4% -7% -6% -6% -6% -7% Nordiska eftermarknaden Mekonomen Group. Från Q2 2012: inkl SogB. Från Q inkl Meca Mekonomen Group exkl Danmark. 16

17 Tillväxt per kundgrupp kvartal Anslutna verkstäder exkl DK Lokal valuta Övriga verkstäder exkl DK Lokal valuta Konsument exkl DK Lokal valuta +8 % +6 % +5 % Nominellt utfall +8 % +6 % +5 % 17

18 Tillväxt per kundgrupp 2014 januari - december Anslutna verkstäder exkl DK Lokal valuta Övriga verkstäder exkl DK Lokal valuta Konsument exkl DK Lokal valuta +7 % +2 % +2 % Nominellt utfall +6 % +2 % +1 % 18

19 Fördelning kundgrupp Övrig verkstad Konsument via verkstad 43,9 (44,9) 36,6 (35,6) 19,5 (19,5) Q (Q4 2013) 19

20 Konsolidering av butiksnätet Q Q Q Q Mekonomen BilXtra MECA Egna 20

21 Kvalitetssäkring av koncernens verkstadskedjor under Q Q Q Q Mekonomen MekoPartner BilXtra Speedy MECA Car Service 21

22 Bensinprisets utveckling index bensinpris Ett sjunkande bensinpris ger förväntningar om viss ökning avseende bilkörning, och därmed en starkare marknadsutveckling 2015 Prisindex för Bensin 95 oktan inkl. energi- och miljöskatter, miljöklass 1. Januari 2010=100. Källa 22

23 Bensinprisets utveckling jämfört med utvecklingen på Nordiska eftermarknaden Nordiska eftermarknaden index bensinpris 8% 6% 4% 2% 0% -2% -4% -6% -8% Ett sjunkande bensinpris ger förväntningar om viss ökning avseende bilkörning, och därmed en starkare marknadsutveckling 2015 Prisindex för Bensin 95 oktan inkl. energi- och miljöskatter, miljöklass 1. Januari 2010=100. Källa 23

24 Tillväxt bilpark Antal personbilar i trafik (Sverige) Källa: 24

25 Under året

26 Lasingoo Lanserades i december 2014 fokus verkstäder Marknadsaktiviteter startas mot konsument under Q verkstäder ökning med 100 verkstäder under första månaden 26

27 Utmärkelser 2014 Marcus Morén, MECA Sveriges bästa mekaniker! Guld i Yrkes SM 2014! Silver i Yrkes EM-2014! Nästa yrkes VM-2015 Marcus Morén, Årets Mekaniker inom Mekonomen Group Mekonomen korades till Sveriges starkaste varumärke i branschen Bildelar och bilverkstäder under Swedish Brand Award Mekonomen vann miljöpriset EcoOnline Award 2014 för arbetet med miljövänligare kemikaliehantering Bäst på kundbemötande enligt detaljhandelstidningen Market som genomfört en Mystery Shoppingundersökning i samarbete med Daymaker 27

28 Kundbetyg Vad är ditt helhetsintryck av verkstadsbesöket? (december 2014) Skulle du rekommendera denna verkstad till andra? (december 2014) 28

29 Hållbarhet - väsentlighetsanalys 7 Miljö, arbetsmiljö och kvalitet från produktion till försäljning. Sju fokusområden för Mekonomen Groups hållbarhetsarbete. Kundfokus Kvalitet Marknadsledare Medarbetare och Ledare Produktsortiment Leverantörsled Samhällspartner Telge Tillväxt Väg för ungdomar in på arbetsmarknaden Mångfaldsprojekt med syfte att trygga framtida försörjning av mekaniker i branschen En Frisk Generation Motivera hela familjer till hälsosammare livsstil Mitt Liv Mentorskapsprogram för utlandsfödda akademiker 29

30 Fokus

31 Fokus 2015 Tillväxt och innovation Ökad andel ProMeister-försäljning Fortsatt utveckling av ProMeister Academy Fortsatt utveckling och kvalitetssäkring av våra verkstäder och koncept Ökad samordning och effektivitet 31

32 Appendix 32

33 SAMMANDRAG AV KONCERNENS RESULTATUTVECKLING MSEK Resultatutveckling Intäkter Rörelseresultat före av- och nedskrivningar av immateriella anläggningstillgångar (EBITA) oktober - december januari - december förändring % förändring % Rörelseresultat (EBIT) Resultat efter finansiella poster Resultat efter skatt Resultat per aktie, SEK -4,68 0, ,34 8,56-61 EBITA-marginal, % EBIT-marginal, % PROFORMAREDOVISNING EXKLUSIVE DANMARK I SAMMANDRAG 1) oktober - december januari - december MSEK förändring % förändring % Intäkter EBITA EBIT EBITA-marginal, % EBIT-marginal, %

34 Kvartalsdata KVARTALSDATA MSEK Helår Kv 4 Kv Kv 2 Kv 1 Helår Kv Kv 3 Kv 2 Kv 1 Helår Kv Kv 3 Kv 2 Kv 1 Summa intäkter EBITA EBIT Finansnetto Resultat eft. Finans Skatt Periodens resultat EBITA-marginal, % EBIT-marginal, % Res. per aktie, SEK 3,34-4,68 3,20 2,99 1,83 8,56 0,88 2,67 3,24 1,77 10,80 3,36 2,46 2,65 2,29 EK per aktie, SEK 57,5 57,5 65,0 60,9 64,6 62,1 62,1 61,4 60,4 64,0 64,2 64,2 60,3 58,6 49,4 Kassafl.p aktie, SEK 11,5 5,0 3,2 5,4-2,0 15,5 4,8 3,0 7,3 0,4 14,9 6,2 4,6 3,5 0,3 Avkastning på EK, % 1) 5,4 5,4 14,2 13,5 13,8 13,7 13,7 17,8 17,6 17,3 19,3 19,3 18,2 21,6 25,2 1) Nyckeltalet avkastning på eget kapital är beräknat på rullande 12 månader för respektive kvartal. 34

35 Kassaflöde KONCERNENS KASSAFLÖDESANALYS I SAMMANDRAG, MSEK oktober - december januari - december Den löpande verksamheten Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring i rörelsekapital, exklusive betald skatt Betald skatt Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring i rörelsekapital Kassaflöde från förändring i rörelsekapital: Förändring i varulager Förändring i fordringar Förändring i skulder Ökad (-) / Minskad (+) bindning i rörelsekapital Kassaflöde från den löpande verksamheten Kassaflöde från investeringsverksamheten Kassaflöde från finansieringsverksamheten PERIODENS KASSAFLÖDE

36 Resultaträkning KONCERNENS RESULTATRÄKNING I oktober - december januari - december SAMMANDRAG, MSEK 1) Nettoomsättning Övriga rörelseintäkter Summa intäkter Handelsvaror Övriga externa kostnader Personalkostnader Av- och nedskrivningar av materiella anläggningstillgångar Rörelseresultat före av- och nedskrivningar av immateriella anläggningstillgångar (EBITA) 2) Av- och nedskrivningar av immateriella anläggningstillgångar Rörelseresultat (EBIT) 3) Ränteintäkter Räntekostnader Övriga finansiella poster Resultat efter finansiella poster Skatt 4) PERIODENS RESULTAT Periodens resultat hänförligt till: Moderbolagets aktieägare Minoritetsdelägare PERIODENS RESULTAT

37 Balansräkning KONCERNENS BALANSRÄKNING I SAMMANDRAG MSEK 31 december december 31 december TILLGÅNGAR 1) Immateriella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Uppskjutna skattefordringar Handelsvaror Kortfristiga fordringar Likvida medel SUMMA TILLGÅNGAR EGET KAPITAL OCH SKULDER 1) Eget kapital Långfristiga skulder, räntebärande Uppskjutna skatteskulder Långfristiga skulder, icke räntebärande Kortfristiga skulder, räntebärande Kortfristiga skulder, icke räntebärande SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER ) Redovisade värden för finansiella tillgångar och skulder är antingen värderade till verkligt värde eller utgör en god approximation av verkligt värde. 37

38 Största ägare per Röster och kapital, % Ax:son Johnson Antonia company 26,5 Fraim-Påhlman Eva 5,6 SHB Fonder 5,4 Norges Bank Investment Management 4,5 Swedbank Robur Funds 4,2 Kempen & Co Funds 2,9 Fraim-Sefastsson Ing-Marie 2,8 Fjärde AP-fonden 2,0 Skandia Liv 1,8 Otto Olsen Invest AS 1,7 Summa 10 största aktieägarna 57,4 Övriga 42,6 Total