Sparbanken i Karlshamn

Transkript

1 Årsredovisning 2012 Sparbanken i Karlshamn är inte som andra banker Att välja bank handlar om villkor, service, produkter, närhet till kontor etc. I alla dessa avseenden ska Sparbanken i Karlshamn vara ett klart konkurrenskraftigt alternativ jämfört med de andra bankena här i Karlshamn och Olofström. När det gäller närhet kan ingen bank konkurrera med oss, ingen har så många kontor som vi. Vi finns där bankservice efterfrågas. Och när det gäller service ska vi också vara bäst eftersom vi bl a satsar på en större personalstyrka än andra banker. Vi sammanfattar detta i NÄRA och BRA. Men sedan finns en helt avgörande skillnad mellan Sparbanken i Karlshamn och de andra bankerna här. Sparbanken i Karlshamn är en lokal bank som ägs av kunderna här och som leds härifrån. Det finns inga aktieägare som ska ha vinst på sitt ägande och inget huvud-kontor i Stockholm som styr och ställer. Allt som skapas här, stannar här och hela verksamheten styrs härifrån! Vi sammanfattar det i NYTTIG. -vinsten ger! r ä h r e t e h ig jl ö m a y n Sparbanken i Karlshamn satsar en stor del av överskottet på kultur, idrott, föreningsliv, utbildning, utveckling och nyföretagande som gör det bättre och trivsammare att växa upp, bo och verka i Karlshamns och Olofströms kommuner. En del av överskottet används till att stärka banken så att den lokala förankringen ska kunna bestå även i framtiden. Hela vinsten med den lokala Sparbanken i Karlshamn är att bidra till att utveckla Karlshamns och Olofströms Kommuner! NÄRA BRA NYTTIG Samma telefonnummer till hela banken: Enkelt och snabbt! NÄRA BRA NYTTIG

2 Denna Årsredovisning innehåller information om bankens räkenskaper och ekonomiska förvaltning. En välskött bankverksamhet är grunden för att banken ska kunna fullgöra sin övergripande uppgift att tillföra samhällsnytta. I bankens nyttodeklaration NYTTAN visar vi hur banken på olika sätt bidrar till att göra Karlshamns och Olofströms kommuner bättre och trivsammare att växa upp, bo och verka i. NYTTAN finns på våra kontor och på vår hemsida. Vill du ha ett exemplar sänt till dig kan du kontakta vår Kundtjänst; tel alt kundtjanst@sparbankenikarlshamn.se

3 Innehållsförteckning: Förvaltningsberättelse... 2 Fem år i sammandrag... 4 Resultaträkning... 7 Rapport över totalresultat... Balansräkning Förändring i Eget kapital... 9 Kassaflödesanalys Noter Redovisnings- och värderingsprinciper Noter till resultaträkningen Noter till balansräkningen Revisionsberättelse Förtroendevalda

4 Redogörelse för verksamhetsåret 2012 Styrelsen för Sparbanken i Karlshamn, org. nr , med säte i Karlshamn, får härmed avge årsredovisning för sparbankens verksamhet 2012, bankens 184:e verksamhetsår. Sparbanksstämma äger rum den 3 maj Förvaltningsberättelse Om Sparbanken i Karlshamn Sparbanken i Karlshamn bildades 1829 och bankens verksamhetsområde är Karlshamns och Olofströms kommuner. Sparbanken i Karlshamn är den ledande finansiella aktören i Karlshamns kommun och målet är att bli ledande i hela verksamhetsområdet. Sparbanken gör det möjligt för sina kunder att förverkliga sina drömmar genom ett brett utbud av produkter, tjänster och lösningar inom bank och försäkring. Sparbanken i Karlshamn har ca kunder som betjänas av 81 tjänstemän via sex kontor, en egen telefonbank, samt via Internet. Som sparbank har vi en unik möjlighet att bidra till utveckling av det område vi är verksamma inom. De vinster som skapas av vår verksamhet delas inte ut till någon enskild ägare, de stannar i banken för att satsas på boende och investeringar i verksamhet där vi och våra kunder bor och finns. Sparbanken i Karlshamns organisation Högsta beslutande instans i Sparbanken i Karlshamn är dess stämma. Rösträtt har bankens huvudmän. Dessa tillsätter styrelsen som i sin tur utser VD. Banken har kontor i Svängsta, Asarum, Mörrum, Kyrkhult, Olofström samt Karlshamn för privatkunder. Företagskunder kan vända sig till företagsavdelningen i Karlshamn. Till stöd för kontor och avdelningar har banken specialister i form av börsgrupp, försäkringsavdelning samt den juridiska avdelningen. Banken har även en ekonomiavdelning, marknadsavdelning samt en administrativ avdelning vilkas uppgift är att bland annat bistå kontoren. Affärsvolym Den sammanlagda affärsvolymen växte med 1 058,9 mkr eller 6,7 % och uppgår till totalt ,4 mkr (15 882,5). Utlåningen till allmänheten inom balansräkningen ökade med 128,5 mkr och uppgår till 5 241,9 mkr ( 5 113). Inlåningen från allmänheten har under året ökat med 285,2 mkr (264,9) i jämförelse med föregående år. Den totalt förmedlade lånestocken till Swedbank Hypotek ökade under året med 1,8 % till 2 493,1 mkr (2 448,8). Krediter har förmedlats till Swedbank Finans till ett värde av 11,9 mkr (12,1). Sparbankens volymer i Swedbank Roburs fonder ökade under året med 156,4 mkr till 1 935,6 mkr (1 779,2). Resultat 2012 Sparbankens rörelseresultat före bokslutsdispositioner och skatt, uppgick till 96,0 mkr (80,4), vilket är en ökning med 19,4 %, jämfört med föregående år. Årets räntenetto uppgick till 148,3 mkr (143,9), en förbättring med 3 %. Kostnad för insättningsgaranti samt kostnad för stabilitetsavgift har belastat årets räntenetto med 3,3 mkr (3,2) respektive 2,0 mkr (2,0). Totalt sett har intäkterna ökat med 9,4 % till 206,3 mkr (188,5). De totala provisionsintäkterna ökade under året med 1,7 mkr eller 3,3 % till 53,3 mkr (51,6). Nettoresultat av finansiella transaktioner uppgår till 13,2 mkr (2,5). Här redovisas realiserade och orealiserade vinster och förluster på finansiella instrument, nedskrivningar på finansiella instrument och valutakursförändringar. Under 2012 erhölls utdelning för innehavet av aktier i Swedbank med 2,6 mkr (1,5). Sparbanken fick även utdelning i bankens innehav i Indecap Holding med 0,9 mkr (0,3). Kostnaderna före kreditförluster har varit i stort sett oförändrade jämfört med föregående år 104,9 mkr (104,2). Personalkostnaderna ökade med 8,3 % jämfört med föregående år till 59,9 mkr (55,3). Sparbanken i Karlshamn har ett resultatandelssystem för personalen. Årets avsättning uppgick till 5,5 mkr (5,3), en ökning jämfört med 2011 med 3,8 %. Verkställande direktören omfattas inte av resultatandelssystemet. Kreditförlusterna netto var 5,4 mkr (3,9), en ökning med 1,5 mkr jämfört med Det innebär en kreditförlust- 2

5 nivå på 0,10 % (kreditförluster i % av IB för utlåning till allmänheten och kreditinstitut). Information om kreditförlusterna lämnas vidare i not 12. Efter bokslutsdispositioner och skatt uppgår resultatet till 54,0 mkr (44,8). Bankens avkastning på eget kapital var 9,67 % (8,27). Ytterligare information om den ekonomiska utvecklingen framgår av Fem år i sammandrag nyckeltal samt Resultat- och balansräkningar längre fram i förvaltningsberättelsen. Swedbankaktier Innehavet av aktier i Swedbank är oförändrat jämfört med Innehavet är, A-aktier och preferensaktier. Sparbankens policy är att innehavet av Swedbankaktier inte ska överstiga 10 % av det egna kapitalet. Principer för ersättning till personer i ledande ställning Ersättning till verkställande direktören beslutas av styrelsen. För detaljuppgifter hänvisas till not 10. Personal Personalkostnader, arbetad tid, könsfördelning mm redovisas i not 10. Finansiella risker och osäkerhetsfaktorer I sparbankens verksamhet uppstår olika typer av risker som kreditrisker, marknadsrisker, likviditetsrisker och operativa risker. Sparbanken identifierar kontinuerligt de risker som dess verksamhet medför. Den största risken i bankverksamhet är kreditrisken. Sparbankens kreditpolicy fastställer att sparbanken ska ha en väl diversifierad kreditportfölj med låg riskprofil. De operativa riskerna motverkas genom god intern kontroll. Upprätthållandet av en god intern kontroll är en ständigt pågående process i sparbanken. Finanspolicyn reglerar hur finansförvaltningen inom sparbanken ska bedrivas samt hur marknadsrisker och likviditetsrisker ska hanteras, mätas, styras och rapporteras. Finanspolicyn fastställer att sparbanken ska ha en låg riskprofil med begränsade risker på de finansiella marknaderna. Ytterligare information om sparbankens finansiella risker presenteras i not 3, samt redogörelse för kapitalbehov och kapitalplanering i not 32. Miljöhänsyn I enlighet med bankens principer för samhällsansvar verkar Sparbanken i Karlshamn för en hållbar utveckling. Sparbanken i Karlshamn är sedan 2010 miljöcertifierad enligt ISO 14001: Förväntningar avseende den framtida utvecklingen Sparbankens rörelseresultat före kreditförluster för 2013 bedöms bli 82 mkr. Väsentliga händelser Kontanthanteringsföretaget Panaxia begärdes i konkurs i september Sparbanken har gottgjort sina kunder med förhoppning om att få utdelning från konkursboet på sin fordran på 1,2 mkr. Under året beslutades att införa 2 nya kundkoncept: Helkundskonceptet Nyckelkund, som innebär att kunden får tillgång till ett kundanpassat helt paket av tjänster, ett bekvämt och bra sätt att hantera sin ekonomi. Konceptet ska vara fullt ut implementerat Private Banking, som riktar sig till kunder med mer omfattande förmögenheter. Varje kund får sin egen... rådgivare med specialistkompetens inom placeringar. Under 2012 stängde vi våra kontor i Vilshult och Ringamåla. Stängningen fungerade väl och kunderna har följt med till kontoren i Kyrkhult, Olofström och Karlshamn. Mer än 100 föreningar och organisationer i verksamhetsområdet fick under året dela på 2,0 mkr (1,8) i sponsring. Stämma 2013 Ordinarie sparbanksstämma i Sparbanken i Karlshamn kommer att hållas den 3 maj

6 Fem år i sammandrag (mkr) Nyckeltal Volym Affärsvolym ultimo, Mkr , , , , ,5 förändring under året, % 6,67 0,38 7,30 16,03 16,36 Av sparbanken förvaltade och förmedlade kundvolymer.... Kapital Soliditet..... Beskattat eget kapital + 73,7 % av obeskattade. reserver i % av balansomslutningen 12,41 11,87 11,66 13,33 12,58 Kapitaltäckningskvot (Kapitaltäckningsgrad) Kapitalbas/Kapitalkrav 2,25 2,32 2,22 2,36 2,22 Primärkapitalrelation Primärkapital i % av riskvägda placeringar 20,30 18,11 17,20 18,56 17,76 Resultat Placeringsmarginal Räntenetto i % av MO 2,30 2,40 2,06 2,05 3,09 Rörelseintäkter/affärsvolym Räntenetto + rörelseintäkter i % av genomsnittlig affärsvolym 1,24 1,19 0,97 1,07 1,41 Rörelseresultat/affärsvolym Rörelseresultat i % av genomsnittlig affärsvolym 0,59 0,51 0,31 0,32 0,46 Räntabilitet på eget kapital Rörelseresultat efter schablonskatt i % 9,67 8,27 5,19 5,09 7,78. av genomsnittligt eget kapital K/I-tal före kreditförluster Summa kostnader exkl. kreditförluster och 0,52 0,55 0,66 0,68 0,56 värdeförändringar på övertagen egendom i relation till räntenetto + rörelseintäkter K/I-tal efter kreditförluster Summa kostnader inkl kreditförluster och 0,55 0,57 0,68 0,70 0,59 värdeförändringar på övertagen egendom i relation till räntenetto + rörelseintäkter Osäkra fordringar och kreditförluster Reserveringsgrad för osäkra fordringar Nedskrivning för sannolika förluster i % 61,7 54,0 60,7 58,1 56,2 av osäkra fordringar brutto Andel osäkra fordringar Osäkra fordringar netto i % av total utlåning till 0,47 0,67 0,50 0,63 0,70. allmänheten och kreditinstitut (exkl banker) 4

7 Kreditförlustnivå Kreditförluster i % av ingående balans för utlåning till 0,10 0,08 0,06 0,06 0,10. allmänheten och kreditinstitut (exkl banker) Övriga uppgifter Medelantal anställda 74,6 72,2 69,9 70,5 66,0 (Årsarbetare). Antal kontor

8 Resultat- och balansräkning Resultaträkning (mkr) Räntenetto 148,3 143,9 106,6 100,0 147,4 Provisioner, netto 39,9 38,4 39,6 37,8 31,7 Nettoresultat av finansiella transaktioner 13,2 2,5-1,8 1,0-18,7 Övriga intäkter 4,9 3,7 3,0 6,0 7,8 Summa intäkter 206,3 188,5 147,4 144,8 168,2 Allmänna administrationskostnader -91,4-90,5-83,4-85,0-91,6 Övriga kostnader [1] -13,5-13,7-14,0-13,6-12,4 Kreditförluster -5,4-3,9-2,9-2,9-4,4 Summa kostnader -110,4-108,1-100,3-101,5-108,4 Rörelseresultat 96,0 80,4 47,1 43,3 59,8 Bokslutsdispositioner -23,3-19,7 0,3 18,8-18,4 Skatter -18,7-15,9-15,3-17,1-15,8 Årets resultat 54,0 44,8 32,1 45,0 25,6 Balansräkning (mkr) Kassa 23,0 26,1 25,0 29,3 30,4 Utlåning till kreditinstitut 507,3 576,7 663,4 134,7 57,9 Utlåning till allmänheten 5 259, , , , ,2 Räntebärande värdepapper 738,2 372,7 22,4 24,8 51,7 Aktier och andelar 86,2 67,7 60,1 57,6 53,1 Materiella tillgångar 17,9 19,9 21,2 20,9 21,7 Övriga tillgångar 65,3 87,8 90,7 91,4 45,4 Summa tillgångar 6 697, , , , ,4 Skulder till kreditinstitut 1 135, , ,5 130,6 555,5 Inlåning från allmänheten 4 666, , , , ,7 Övriga skulder 52,2 38,9 25,5 26,6 55,9 Avsättningar för pensioner m. m. 0,7 0,6 0,5 2,4 2,8 Summa skulder och avsättningar 5 854, , , , ,9 Obeskattade reserver 44,5 21,2 1,6 1,9 20,7 Eget kapital 798,5 728,2 687,9 646,6 591,8 Summa skulder, avsättningar och eget kapital 6 697, , , , ,4 [1] inkl avskrivningar på materiella anläggningstillgångar 6

9 Förslag till disposition beträffande bankens vinst eller förlust Årets resultat enligt balansräkningen utgör, kr Styrelsen föreslår att detta belopp disponeras enligt följande:... - anslag till allmännyttiga eller därmed jämförliga ändamål överföring till reservfonden Gällande regelverk för kapitaltäckning och stora exponeringar innebär att sparbanken vid varje tidpunkt skall ha en kapitalbas som motsvarar minst summan av kapitalkraven för kreditrisker, marknadsrisker och operativa risker och dessutom beräknat kapitalkrav för ytterligare identifierade risker i verksamheten i enlighet med sparbankens interna kapitalutvärderingspolicy. Sparbankens kapitaltäckningskvot efter föreslagen vinstdisposition uppgår till 2,25% (2,32). Kapitalbasen uppgår efter föreslagen vinstdisposition till 723,3 mkr (740,8) och slutligt minimikapitalkrav till 321,6 mkr (318,7). Specifikation av posterna framgår av not 33 om kapitaltäckning. Sparbankens ekonomiska ställning ger inte upphov till annan bedömning än att sparbanken kan förväntas fullgöra sina förpliktelser på såväl kort som lång sikt. Styrelsens bedömning är att sparbankens egna kapital såsom det redovisas i årsredovisningen är tillräckligt stort i förhållande till verksamhetens omfattning och risk. Vad beträffar sparbankens resultat och ställning i övrigt, hänvisas till efterföljande resultat- och balansräkningar med tillhörande bokslutskommentarer Resultaträkning 1 januari - 31 december.. mkr Not Ränteintäkter. 269,6 254,2 Räntekostnader. -121,3-110,3 Räntenetto 4 148,3 143,9 Erhållna utdelningar 5 3,4 1,9 Provisionsintäkter 6 53,3 51,6 Provisionskostnader 7-13,4-13,2 Nettoresultat av finansiella transaktioner 8 13,2 2,5 Övriga rörelseintäkter 9 1,5 1,8 Summa rörelseintäkter 206,3 188,5 Allmänna administrationskostnader 10-91,4-90,5 Av- och nedskrivningar på materiella anläggningstillgångar 19-2,5-2,7.. Övriga rörelsekostnader 11-11,1-11,0 Summa kostnader före kreditförluster -105,0-104,2 Resultat före kreditförluster 101,4 84,3 Kreditförluster, netto 12-5,4-3,9 Rörelseresultat 96,0 80,4 Bokslutsdispositioner 13-23,3-19,7 Skatt på årets resultat 14-18,7-15,9 Årets resultat 54,0 44,8 7

10 Rapport över totalresultat 1 januari - 31 december Årets resultat mkr 54,0 44,8 Övrigt totalresultat Årets förändringar i verkligt värde på finansiella. 18,5-2,9 tillgångar som kan säljas... Årets övrigt totalresultat 18,5-2,9 Årets totalresultat 72,5 41,9 Balansräkning Per den 31 december.. Tillgångar mkr Not Kassa och tillgodohavanden hos centralbanker. 23,0 26,1 Utlåning till kreditinstitut ,3 576,7 Utlåning till allmänheten , ,0 Förändring i verkligt värde på säkrat belopp i portföljsäkring. 17,7 34,4 Obligationer och andra räntebärande värdepapper ,2 372,7 Aktier och andelar 18 86,2 67,7 Derivat 3 41,1 38,0 Materiella tillgångar Inventarier. 4,4 6,0 - Byggnader och mark. 13,5 13,9 Aktuell skattefordran. 1,9 0,3 Övriga tillgångar..20 8,8 3,8 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 21 13,5 11,3 Summa tillgångar 6 697, ,9 Skulder, avsättningar och eget kapital Skulder till kreditinstitut , ,1 Inlåning från allmänheten , ,9 Övriga skulder 24 26,6 18,3 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 25 25,7 20,6 Avsättningar 26 - Uppskjuten skatteskuld. 0,4 0,5 - Övriga Avsättningar. 0,3 0,1 Summa skulder och avsättningar 5 854, ,5 Obeskattade reserver 27 44,5 21,2 Eget kapital ,5 728,2 Reservfond. 706,5 663,9 Fond för verkligt värde. 38,0 19,5 Årets resultat. 54,0 44,8 Summa eget kapital 798,5 728,2 Summa skulder, avsättningar och eget kapital 6 697, ,9 Poster inom linjen Ansvarsförbindelser 29 17,4 19,1 - Garantier. 17,4 19,1 Åtaganden ,5 458,8 - Övriga Åtaganden. 691,5 458,8 8

11 Rapport över förändring i Eget Kapital mkr Reservfond Fond för Årets resultat Totalt... verkligt värde. Eget kapital.... Ingående eget kapital ,4 22,4 32,1 687,9 Vinstdisposition 30,5 0,0-30,5 0,0 Anslag till allmännyttiga ändamål 0,0 0,0-1,6-1,6 Årets resultat 0,0 0,0 44,8 44,8 Årets övrigt totalresultat 0,0-2,9 0,0-2,9 Årets totalresultat 30,5-2,9 44,8 41,9 Utgående eget kapital ,9 19,5 44,8 728,2 Ingående eget kapital ,9 19,5 44,8 728,2 Vinstdisposition 42,6 0,0-42,6 0,0 Anslag till allmännyttiga ändamål 0,0 0,0-2,2-2,2 Årets resultat 0,0 0,0 54,0 54,0 Årets övrigt totalresultat 0,0 18,5 0,0 18,5 Årets totalresultat 0,0 18,5 54,0 72,5 Utgående eget kapital ,5 38,0 54,0 798,5 9

12 Kassaflödesanalys (indirekt metod) mkr 1 januari - 31 december Den löpande verksamheten Rörelseresultat (+) 96,0 80,4 Justering för poster som inte ingår i kassaflödet Orealiserad del av nettoresultat av finansiella transaktioner (+/-) -13,3-0,2 Av-/nedskrivningar (+) 2,4 2,7 Kreditförluster (+) 6,3 5,0 Betald inkomstskatt (-) -20,3-15,9 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital 71,1 72,0 Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital Ökning/minskning av utlåning till allmänheten (+/-) -142,4-82,8 Ökning/minskning av in- och upplåning från allmänheten (+/-) 285,2 264,9 Ökning/minskning av skulder till kreditinstitut (+/-) 41,4-284,4 Förändring av övriga tillgångar (+/-) -13,1 21,9 Förändring av övriga skulder (+/-) 21,9 3,5 Kassaflöde från den löpande verksamheten 264,1-4,9 Investeringsverksamheten Avyttring/inlösen av finansiella tillgångar (+) 0,0 0,0 Investering i finansiella tillgångar (-) -349,8-360,3 Förvärv av materiella tillgångar (-) -0,5-1,4 Kassaflöde från investeringsverksamheten -350,3-361,7 Finansieringsverksamheten Utbetalt anslag (-) -2,2-1,6 Kassaflöde från finansieringsverksamheten -2,2-1,6 Årets kassaflöde -88,4-368,2 Likvida medel vid årets början 761, ,4 Likvida medel vid årets slut 672,8 761,2.. Följande delkomponenter ingår i likvida medel Kassa och tillgodohavanden i centralbanker 23,0 26,1 Utlåning till kreditinstitut 449,8 535,1 Summa enligt balansräkningen 472,8 561,2 Checkräkningskrediter som är omedelbart uppsägningsbara. (Avgår skuld på checkräkningskredit) 200,0 200,0 Summa enligt kassaflödesanalysen 672,8 761,2 Kortfristiga placeringar har klassificerats som likvida medel enligt följande.. utgångspunkter: -De har en obetydlig risk för värdefluktuationer. -De kan lätt omvandlas till kassamedel. -De har en löptid om högst tre månader från anskaffningstidpunkten. Betalda räntor och erhållen utdelning som ingår i kassaflödet från den löpande verksamheten Erhållen utdelning 3,5 1,9 Erhållen ränta 265,8 254,2 Erlagd ränta 109,6 110,3..

13 Noter 1 Uppgifter om sparbanken Styrelsen för Sparbanken i Karlshamn, org nr , med säte i Karlshamn får härmed avge årsredovisning för sparbankens verksamhet per 31 december 2012, bankens 184:e verksamhetsår. Årsredovisningen avges per den 31 december 2012 och avser Sparbanken i Karlshamn, som är en sparbank med säte i Karlshamn, Karlshamns kommun i Blekinge län. Adressen till huvudkontoret är Sparbanken i Karlshamn, Drottninggatan 55, Box 44, Karlshamn Redovisningsprinciper Överensstämmelse med normgivning och lag Sparbankens årsredovisning är upprättad enligt Lag om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag (ÅRKL) samt Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om Årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag (FFFS 2008:25) i enlighet med ändringsföreskrifterna i FFFS 2009:11, 2011:54 och Rådet för finansiell rapporterings rekommendation RFR 2 Redovisning för juridiska personer. Sparbankerna tillämpar därigenom s k lagbegränsad IFRS och med detta avses standarder som har antagits för tillämpning med de begränsningar som följer av RFR 2 och FFFS. Detta innebär att samtliga av EU godkända IFRS tilllämpas så långt detta är möjligt inom ramen för årsredovisningslagen och med hänsyn till sambandet mellan redovisning och beskattning. Årsredovisningen har godkänts för utfärdande av styrelsen den 20 mars De nedan angivna redovisningsprinciperna har tillämpats konsekvent på samtliga perioder som presenteras i de finansiella rapporterna, om inte annat framgår Värderingsgrunder vid upprättande av bankens finansiella rapporter Tillgångar och skulder är redovisade till historiska anskaffningsvärden. Finansiella tillgångar och skulder är redovisade till upplupet anskaffningsvärde, förutom vissa finansiella tillgångar och skulder som värderas till verkligt värde (se not 32) eller när säkringsredovisning till verkligt värde tillämpas. Finansiella tillgångar och skulder som värderas till verkligt värde består av derivatinstrument, finansiella instrument klassificerade som finansiella tillgångar eller finansiella skulder värderade till verkligt värde via resultaträkningen eller som finansiella tillgångar som kan säljas Funktionell valuta och rapporteringsvaluta Sparbankens funktionella valuta är svenska kronor och de finansiella rapporterna presenteras i svenska kronor. Samtliga belopp, om inte annat anges, redovisas i miljontal Bedömningar och uppskattningar i de finansiella rapporterna Att upprätta de finansiella rapporterna i enlighet med lagbegränsad IFRS kräver att sparbankens ledning gör bedömningar och uppskattningar samt gör antaganden som påverkar tillämpningen av redovisningsprinciperna och de redovisade beloppen av tillgångar, skulder, intäkter och kostnader. Uppskattningarna och antagandena är baserade på historiska erfarenheter och ett antal andra faktorer som under rådande förhållanden synes vara rimliga. Resultatet av dessa uppskattningar och antaganden används sedan för att bedöma de redovisade värdena på tillgångar och skulder som inte annars framgår tydligt från andra källor. Verkliga utfall kan avvika från dessa uppskattningar och bedömningar. Uppskattningar och antaganden ses över regelbundet. Ändringar av uppskattningar redovisas i den period ändringen görs om ändringen endast påverkat denna period, eller i den period ändringen görs och framtida perioder om ändringen påverkar både aktuell period och framtida perioder Ändrade redovisningsprinciper Inga nya eller ändrade IFRS som har trätt i kraft 1 januari 2012 har haft någon väsentlig inverkan på sparbankens finansiella rapporter

14 Nya IFRS som ännu inte börjat tillämpas Ett antal nya eller ändrade IFRS träder ikraft först under kommande räkenskapsår och har inte förtidstillämpats vid upprättandet av dessa finansiella rapporter. Nyheter eller ändringar som blir tillämpliga fr.o.m. kommande räkenskapsår och framåt planeras inte att förtidstillämpas. Nedan beskrivs de förväntade effekterna på de finansiella rapporterna som tillämpningen av nedanstående nya eller ändrade IFRS väntas få på bankens finansiella rapporter. Utöver dessa bedöms inte de övriga nyheterna påverka bankens finansiella rapporter IFRS 13 Fair value measurement syftar till att värderingar till verkligt värde ska bli mer konsekventa och mindre komplexa genom att standarden tillhandahåller en exakt definition och en gemensam källa i IFRS till verkligt värdevärderingar och tillhörande upplysningar. Kraven utökar inte tillämpningsområdet för när verkligt värde ska tillämpas men tillhandahåller vägledning kring hur det ska tillämpas där andra IFRS redan kräver eller tillåter värdering till verkligt värde. Träder enligt IASB i kraft 1 januari EU har ännu inte godkänt standarden. IFRS 9 Financial Instruments avser att ersätta IAS 39 och till dags datum har delprojekt om redovisning och värdering av finansiella tillgångar respektive finansiella skulder publicerats. Projekt som återstår är nedskrivning och säkringsredovisning. I dagsläget väntas standarden träda ikraft tidigast 1 januari EU har ännu inte godkänt standarden. I och med att samtliga delar ännu inte har fastställts av IASB har sparbanken ännu inte börjat utvärdera den möjliga effekt som dessa nyheter kan få på sparbankens finansiella rapporter. Ändring i IFRS 7 Finansiella instrument/upplysningar: Introducerar nya upplysningskrav avseende kvittning av finansiella tillgångar och skulder. Ändringarna träder i kraft 1 januari 2013 och ska även tillämpas på delårsrapporter. Ändringarna har ännu inte godkänts av EU. Utländsk valuta Transaktioner i utländsk valuta Sparbankens funktionella valuta är svenska kronor. Transaktioner i utländsk valuta omräknas till den funktionella valutan till den valutakurs som föreligger på transaktionsdagen. Monetära tillgångar och skulder i utländsk valuta räknas om till den funktionella valutan till den valutakurs som föreligger på balansdagen. Valutakursdifferenser som uppstår vid omräkningarna redovisas i resultaträkningen. Icke-monetära tillgångar och skulder som redovisas till historiska anskaffningsvärden omräknas till valutakurs vid transaktionstillfället. Icke-monetära tillgångar och skulder som redovisas till verkliga värden omräknas till den funktionella valutan till den kurs som råder vid tidpunkten för värdering till verkligt värde. Ränteintäkter och räntekostnader, samt utdelning Ränteintäkter på fordringar och räntekostnader på skulder beräknas och redovisas med tillämpning av effektivräntemetod. Effektivräntan är den ränta som gör att nuvärdet av alla uppskattade framtida in- och utbetalningar under den förväntade räntebindningstiden blir lika med det redovisade värdet av fordran eller skulden. Ränteintäkter och räntekostnader inkluderar i förekommande fall periodiserade belopp av erhållna avgifter som medräknas i effektivräntan, transaktionskostnader och eventuella rabatter, premier och andra skillnader mellan det ursprungliga värdet av fordran/skulden och det belopp som regleras vid förfall. Räntekostnader inkluderar periodiserade belopp av emissionskostnader och liknande direkta transaktionskostnader för att uppta lån. Ränteintäkter och räntekostnader som presenteras i resultaträkningen består av: Räntor på finansiella tillgångar och skulder som värderas till upplupet anskaffningsvärde enligt effektivräntemetod inklusive ränta på osäkra fordringar Räntor från finansiella tillgångar som klassificerats som tillgängliga för försäljning - Räntor från finansiella tillgångar och skulder som värderas till verkligt värde över resultaträkningen. - Betald och upplupen ränta på derivat som är säkringsinstrument och säkringsredovisning tillämpas. För räntederivat som säkrar finansiella tillgångar redovisas betald och upplupen ränta som ränteintäkt och för räntederivat som säkrar finansiella skulder redovisas dessa som en del av räntekostnaderna. Orealiserade värdeförändringar på derivat redovisas i posten Nettoresultat av finansiella transaktioner. Utdelning från aktier och andelar redovisas i posten Erhållna utdelningar när rätten att erhålla betalning fastställts. Provisions- och avgiftsintäkter En provisions- och avgiftsintäkt redovisas när inkomsten kan beräknas på ett tillförlitligt sätt, det är sannolikt att de ekonomiska fördelar som är förknippade med transaktionen kommer att tillfalla företaget, färdigställandegraden på balansdagen kan beräknas på ett tillförlitligt sätt och de utgifter som uppkommit och de utgifter 12

15 som återstår för att slutföra tjänsteuppdraget kan beräknas på ett tillförlitligt sätt. Intäkterna värderas till det verkliga värdet av vad som erhållits eller kommer att erhållas. Intäktsredovisning redovisas enligt metoden successiv vinstavräkning vilket innebär att intäkterna som redovisas baseras på uppdragets eller tjänstens färdigställandegrad på balansdagen. Sparbankerna erhåller avgifter och provisioner för utförda tjänster som intäktsredovisas på tre olika sätt enligt nedan: Provisioner och avgifter som inräknas i den effektiva räntan Provisioner och avgifter som är en integrerad del av effektivräntan, redovisas inte som provisionsintäkt utan som justering av effektivräntan på resultatraden ränteintäkter. Sådana avgifter utgörs främst av; uppläggningsavgifter för lån samt avgifter för tillhandahållande av kreditfacilitet eller annan typ av lånelöfte i det fall som det är sannolikt att kreditfaciliteten kommer att utnyttjas. Provisioner och avgifter som är intjänade i takt med att tjänsterna löpande utförs Till dessa avgifter hör främst avgifter för kreditfaciliteter eller annan typ av lånelöfte när det inte är sannolikt att faciliteten kommer att utnyttjas samt avgifter och provisioner för ställande av finansiell garanti. Dessa avgifter och provisioner periodiseras som intäkt över den period som tjänsten utförs. Till dessa avgifter hör också de ersättningar som sparbanken erhåller vid förmedling av lån till annan bank. Vid förmedling av lån till annan bank som också inbegriper ett ansvar för kreditförluster på de förmedlade lånen (dock maximerat till en viss andel av under året intjänad förmedlingsprovision) redovisas intäkten löpande netto efter avräkning för kreditförlust. Provisioner och avgifter som är intjänade när en viss tjänst utförts Till dessa avgifter och provisioner hör olika typer av provisioner för köp av värdepapper för kunds räkning, aviseringsavgifter, betal- och kreditkortsavgifter i de fall som tjänsten utförs över en period som inte sträcker sig över ett kvartalsbokslut. Dessa provisioner och avgifter som i allmänhet är relaterad till en utförd transaktion redovisas omedelbart som intäkt. Provisionskostnader Här redovisas kostnader för mottagna tjänster i den mån de inte är att betrakta som ränta, t ex kostnader för clearing och bankgiro, depåavgifter och avgifter till UC. Transaktionskostnader som beaktas vid beräkning av den effektiva räntan redovisas ej här. Nettoresultat av finansiella transaktioner Posten Nettoresultat av finansiella transaktioner innehåller de realiserade och orealiserade värdeförändringar som uppstått med anledning av finansiella transaktioner. Nettoresultat av finansiella transaktioner består av: - Realiserade och orealiserade förändringar i verkligt värde på de tillgångar och skulder som redovisas enligt fair value option Realisationsresultat från finansiella tillgångar som kan säljas Nedskrivningar på finansiella tillgångar som kan säljas (aktieinstrument och skuldinstrument) - Valutakursförändringar Allmänna administrationskostnader Allmänna administrationskostnader omfattar personalkostnader, inklusive löner och arvoden, pensionskostnader, arbetsgivaravgifter och andra sociala avgifter. Här redovisas också lokalkostnader, utbildnings-, IT, telekommunikations-, rese- och representationskostnader samt kassadifferenser. Bokslutsdispositioner Bokslutsdispositioner omfattar avsättningar till och upplösningar av obeskattade reserver. Skatter Inkomstskatter utgörs av aktuell skatt och uppskjuten skatt. Inkomstskatter redovisas i årets resultat utom då underliggande transaktion redovisats i övrigt totalresultat eller i eget kapital varvid tillhörande skatteeffekt redovisas i övrigt totalresultat eller i eget kapital. Aktuell skatt är skatt som ska betalas eller erhållas avseende aktuellt år, med tillämpning av de skattesatser som är beslutade eller i praktiken beslutade per balansdagen, hit hör även justering av aktuell skatt hänförlig till tidigare perioder. Uppskjuten skatt beräknas enligt balansräkningsmetoden med utgångspunkt i temporära skillnader mellan redovisade och skattemässiga värden på tillgångar och skulder. 13

16 Värderingen av uppskjuten skatt baserar sig på hur redovisade värden på tillgångar eller skulder förväntas bli realiserade eller reglerade. Uppskjuten skatt beräknas med tillämpning av de skattesatser och skatteregler som är beslutade eller i praktiken beslutade per balansdagen. Uppskjutna skattefordringar avseende avdragsgilla temporära skillnader och underskottsavdrag redovisas endast i den mån det är sannolikt att dessa kommer att kunna utnyttjas. Värdet på uppskjutna skattefordringar reduceras när det inte längre bedöms sannolikt att de kan utnyttjas. Under Skatt på årets resultat redovisas aktuell skatt, uppskjuten skatt och skatt avseende tidigare år. Finansiella instrument Finansiella instrument värderas och redovisas i enlighet med reglerna i IAS 39 och ÅRKL. Finansiella instrument som redovisas i balansräkningen inkluderar på tillgångssidan lånefordringar, aktier obligationsfordringar och räntebärande värdepapper samt derivat. Bland skulder och eget kapital återfinns leverantörsskulder och låneskulder. Redovisning i och borttagande från balansräkningen En finansiell tillgång eller finansiell skuld tas upp i balansräkningen när sparbanken blir part enligt instrumentets avtalsmässiga villkor. En finansiell tillgång tas bort från balansräkningen när rättigheterna i avtalet realiseras, förfaller eller sparbanken förlorar kontrollen över dem. Detsamma gäller för del av en finansiell tillgång. En finansiell skuld tas bort från balansräkningen när förpliktelsen i avtalet fullgörs eller på annat sätt utsläcks. Detsamma gäller för del av en finansiell skuld. En finansiell tillgång och en finansiell skuld kvittas och redovisas med ett nettobelopp i balansräkningen endast när det föreligger en legal rätt att kvitta beloppen samt att det föreligger avsikt att reglera posterna med ett nettobelopp eller att samtidigt realisera tillgången och reglera skulden. Förvärv och avyttring av finansiella tillgångar redovisas på affärsdagen, som utgör den dag då bolaget förbinder sig att förvärva eller avyttra tillgången. Lånelöften redovisas inte i balansräkningen. Lånefordringar redovisas i balansräkningen i samband med att lånebelopp utbetalas till låntagaren. Klassificering och värdering Finansiella instrument redovisas initialt till instrumentets verkliga värde med tillägg för transaktionskostnader förutom för derivat och de instrument som tillhör kategorin finansiell tillgång som redovisas till verkligt värde via resultaträkningen, vilka redovisas till verkligt värde exklusive transaktionskostnader. Ett finansiellt instrument klassificeras vid första redovisningen delvis utifrån i vilket syfte instrumentet förvärvades, men också utifrån de valmöjligheter som finns i IAS 39. Klassificeringen avgör hur det finansiella instrumentet värderas efter första redovisningstillfället såsom beskrivs nedan. Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultaträkningen Denna kategori består av två undergrupper, dels finansiella tillgångar som utgör innehav för handelsändamål, dels finansiella tillgångar som vid första redovisningstillfället identifierats som tillhörig i denna kategori (fair value option). I den förstnämnda delkategorin ingår sparbankens derivat med positivt verkligt värde med undantag för derivat som är ett identifierat och effektivt säkringsinstrument. Förändringar i verkligt värde redovisas i resultaträkningen. För närvarande redovisar banken sina innehav i finansiella tillgångar (VP) på två olika sätt: - Finansiella tillgångar som kan säljas - verkligt värde via övrigt totalresultat Finansiella tillgångar som innehas för handel - verkligt värde via resultaträkningen. I den första kategorin ingår aktier i Swedbank, i den andra kategorin ingår räntebärande värdepapper. Lånefordringar och kundfordringar Lånefordringar och kundfordringar är finansiella tillgångar som inte är derivat, som har fastställda eller fastställbara betalningar och som inte är noterade på en aktiv marknad. I balansräkningen representeras dessa av balansposterna Utlåning till kreditinstitut, Utlåning till allmänheten samt Övriga tillgångar. Dessa tillgångar värderas till upplupet anskaffningsvärde. Upplupet anskaffningsvärde bestäms utifrån den effektivränta som beräknades vid anskaffningstidpunkten. Kund- och lånefordran redovisas till det belopp som beräknas inflyta, dvs. efter avdrag för osäkra fordringar

17 Finansiella tillgångar som kan säljas I kategorin finansiella tillgångar som kan säljas ingår finansiella tillgångar som inte klassificerats i någon annan kategori eller finansiella tillgångar som företaget initialt valt att klassificera i denna kategori. Innehav av aktier och andelar redovisas här. Tillgångar i denna kategori värderas löpande till verkligt värde med periodens värdeförändringar redovisade i övrigt totalresultat och de ackumulerade värdeförändringarna i en särskild komponent av eget kapital, dock ej värdeförändringar som beror på nedskrivningar (se redovisningsprinciper) eller på valutakursdifferenser på monetära poster vilka redovisas i resultaträkningen. Vidare redovisas ränta på räntebärande instrument i enlighet med effektivräntemetoden i resultaträkningen likaså utdelning på aktier. För dessa instrument kommer eventuella transaktionskostnader ingå i anskaffningsvärdet vid redovisningen för första tillfället och därefter ingå vid löpande värdering till verkligt värde att ingå i fond för verkligt värde till dess att instrumentet förfaller eller avyttras. Vid avyttring av tillgången redovisas ackumulerad vinst/förlust, som tidigare redovisats i övrigt totalresultat, i resultaträkningen. Finansiella skulder värderade till verkligt värde via resultaträkningen Denna kategori består av två undergrupper, dels finansiella skulder som utgör innehav för handelsändamål (se ovan), dels finansiella skulder som vid första redovisningstillfället identifierats som tillhörig till denna kategori (Fair Value Option). I den förstnämnda delkategorin ingår sparbankens derivat med negativt verkligt värde med undantag för derivat som är ett identifierat och effektivt säkringsinstrument. Förändringar i verkligt värde redovisas i resultaträkningen. Andra finansiella skulder Upplåning, inlåning samt övriga finansiella skulder, t ex leverantörsskulder, ingår i denna kategori. Skulderna värderas till upplupet anskaffningsvärde. Finansiella garantier.... Sparbankens garantiavtal innebär att sparbanken har ett åtagande att ersätta innehavaren när innehavaren gör en förlust på grund av att specifik gäldenär inte fullgjort sina betalningar vid förfall till innehavaren i enlighet med ursprungliga eller ändrade avtalsvillkor. Finansiella garantiavtal redovisas initialt till verkligt värde, dvs i normalfallet det belopp som utställaren erhållit i ersättning för den utställda garantin. Vid den efterföljande värderingen redovisas skulden för den finansiella garantin till det högre av de belopp som redovisas enligt IAS 37, Avsättningar, eventualförpliktelser och eventualtillgångar och det belopp som ursprungligen redovisades efter avdrag, i tillämpliga fall, för ackumulerade periodiseringar, som redovisats i enlighet med IAS 18, Intäkter. Lånelöften Med lånelöfte avses i detta sammanhang dels en ensidig utfästelse från sparbanken att ge ut ett lån med på förhand bestämda villkor (t ex ränta) där låntagaren kan välja om han/hon vill ha lånet eller inte och dels ett avtal där både sparbanken och låntagaren är bundna vid avtalsvillkoren i ett låneavtal, som börjar löpa vid en tidpunkt i framtiden. För av sparbanken lämnade lånelöften gäller att det inte kan regleras netto, att sparbanken inte har som praxis att sälja lånen när de lämnats enligt lånelöften och att låneräntan inte är lägre än marknadsräntan, då lånelöftet lämnas. Derivat och säkringsredovisning Sparbankens derivatinstrument har anskaffats för att säkra de risker för ränte- och valutakursexponeringar som sparbanken är utsatt för. För att uppfylla kraven på säkringsredovisning enligt IAS 39, krävs att det finns en entydig koppling till den säkrade posten. Vidare krävs att säkringen effektivt skyddar den säkrade posten, att säkringsdokumentation upprättats och att effektiviteten kan mätas på ett tillförlitligt sätt. Säkringsredovisning får bara tillämpas om säkringsrelationen kan förväntas vara mycket effektiv och i efterhand ha haft en effektivitet som ligger inom spannet %. I de fall förutsättningarna för säkringsredovisning inte längre är uppfyllda, redovisas derivatinstrumentet till verkligt värde med värdeförändringen via resultaträkningen. Sparbanken tillämpar säkringsredovisning för de ekonomiska säkringsrelationer, där resultateffekten enligt sparbankens uppfattning skulle bli alltför missvisande om säkringsredovisning inte tillämpas. Samtliga derivat värderas till verkligt värde i balansräkningen. Ett inbäddat derivat värderas separat från värdkontraktet till verkligt värde, om det inte är nära relaterat till värdkontraktet och om inte hela instrumentet värderas till verkligt värde, där värdeförändringarna redovisas över resultaträkningen. Beroende på om säkringsredovisning tillämpas eller inte, så redovisas värdeförändringarna på derivatet och den säkrade posten på olika sätt enligt nedan

18 Sparbankens säkringsinstrument vid säkringsredovisning utgörs främst av ränteswappar och räntecapar. De poster som säkras och där säkringsredovisning tillämpas är: 1. ett belopp av fastförräntad utlåning (portföljsäkring) ett belopp av utlåning med räntetak (portföljsäkring) Den säkrade risken i de ovanstående posterna är: a) risken för förändring i verkligt värde på grund av förändringar i swapräntan b) risken för förändring i verkligt värde av att räntan överstiger kundens lånetak Säkring av verkligt värde (portfölj) När ett säkringsinstrument används för säkring av ett verkligt värde, redovisas derivatet till verkligt värde i balansräkningen och den säkrade tillgången/skulden redovisas också den till verkligt värde avseende den säkrade risken. Risken för förändringar i verkligt värde i sparbankens redovisning, härrör från utlåning med fast ränta, vilket ger upphov till ränterisk För säkringsrelationerna 1-2 tillämpas säkring till verkligt värde. Den portföljmetod som tillämpas innebär att lånefordringarna fördelas ut i olika tidsspann, utifrån förväntade ränteomförhandlingstidpunkter. I varje tidsspann har sparbanken utsett det belopp som utifrån sparbankens riskhanteringsstrategi är lämpligt att säkra och de anskaffade säkringsinstrumenten fördelas ut i dessa tidsspann. Kvartalsvis utförs ett effektivetstest av säkringsrelationerna, genom en jämförelse av förändringen i verkligt värde på säkringsinstrumentet med förändringen i verkligt värde på det säkrade beloppet, med avseende på den säkrade risken (risken för förändring i swapräntan) i varje tidsspann. Om effektiviteten har varit inom % redovisas en justering av värdet på det säkrade beloppet med den beräknade förändringen i verkligt värde, på en separat rad i balansräkningen (Förändring i verkligt värde på räntesäkrad post i portföljsäkring). Till den del som säkringen inte varit effektiv, redovisas detta i resultaträkningen. Om säkringsrelationen avbryts och den säkrade posten fortfarande finns i balansräkningen, så påbörjas en periodisering enligt en rätlinjig metod på tidigare bokförda värdejusteringar. Kreditförluster och nedskrivningar på finansiella instrument Nedskrivningsprövning för finansiella tillgångar Vid varje rapporttillfälle utvärderar sparbanken om det finns objektiva belägg, som tyder på att en finansiell tillgång eller grupp av tillgångar är i behov av nedskrivning, till följd av att en eller flera händelser (förlusthändelser) inträffat efter det att tillgången redovisas för första gången och att dessa förlusthändelser har en inverkan på de uppskattade framtida kassaflödena från tillgången eller gruppen med tillgångar. Objektiva belägg för att en finansiell tillgång eller grupp av tillgångar har ett nedskrivningsbehov innefattar observerbara uppgifter som kommer tillgångens innehavare till del, angående följande förlusthändelser: a) betydande finansiella svårigheter hos emittent eller gäldenär,..... b) ett avtalsbrott, såsom uteblivna eller försenade betalningar av räntor eller kapitalbelopp, c) beviljande av långivaren, av ekonomiska eller juridiska skäl, som sammanhänger med låntagarens ekonomiska svårigheter, av en eftergift som långivaren annars inte hade övervägt, d) det blir sannolikt att låntagaren kommer att gå i konkurs eller annan finansiell rekonstruktion, e) upphörande av en aktiv marknad för tillgången i fråga, på grund av finansiella svårigheter, eller f) observerbara uppgifter som tyder på att det finns en mätbar minskning av de uppskattade framtida kassaflödena från en grupp av finansiella tillgångar, sedan dessa tillgångar redovisades första gången, trots att minskningen ännu inte kan identifieras som hörande till någon av de enskilda finansiella tillgångarna i gruppen, inklusive i. negativa förändringar i betalningsstatus för låntagare i gruppen (exempelvis ett ökat antal försenade betalningar eller ett ökat antal kreditkortsinnehavare som nått sin kreditgräns och som betalar lägsta tillåtna månadsbelopp), eller ii. inhemska eller lokala ekonomiska villkor som har koppling till uteblivna betalningar av tillgångarna i gruppen (exempelvis en ökning av arbetslösheten i låntagarnas geografiska område, en minskning av fastig-.. hetspriserna avseende hypotekslån i berört område, en nedgång i oljepriserna vid lån till oljeproducenter, eller ogynnsamma förändringar av branschvillkor som påverkar låntagarna i gruppen). Objektiva bevis utgörs dels av observerbara förhållanden som inträffat och som har en negativ inverkan på möjligheten att återvinna anskaffningsvärdet, dels av betydande eller utdragen minskning av det verkliga värdet för en investering i en finansiell placering klassificerad som en finansiell tillgång som kan säljas. 16

19 Sparbanken utvärderar om ett nedskrivningsbehov finns och om en kreditförlust ska redovisas på individuell basis för alla lån. En nedskrivning (kreditförlust) beräknas som mellanskillnaden mellan det diskonterade nuvärdet av förväntade framtida kassaflöden (inklusive kassaflöden från eventuellt i anspråkstagande av pant, även när i anspråkstagande inte är sannolikt), diskonterade med lånets ursprungliga effektivränta och lånets redovisade värde. Nedskrivningen redovisas som en kreditförlust i resultaträkningen. För osäkra lånefordringar där det redovisade värdet efter nedskrivningar beräknas som det sammanlagda diskonterade värdet av framtida kassaflöden, redovisas förändringen av det nedskrivna beloppet som ränta till den del som ökningen inte beror på om ny bedömning av de förväntade kassaflödena. Vid en förändrad bedömning av förväntade framtida kassaflöden från ett osäkert lån mellan två bedömningstillfällen skall däremot denna förändring redovisas som kreditförlust eller återvinning. Som objektiva belägg på att nedskrivningsbehov föreligger och att lånet är klassat som osäkert räknar sparbanken i allmänhet betalningar, som är mer än 60 dagar försenade. Andra objektiva belägg kan vara information om betydande finansiella svårigheter som kommit sparbanken till kännedom genom analys av finansiella rapporter, inkomstdeklarationer eller på annat sätt i den löpande utvärderingen av kundens kreditvärdighet, som ingår som en integrerad del i sparbankens system och rutiner för att hantera kreditrisk. Eftergifter till sparbankens låntagare, som görs på grund av att låntagaren har finansiella svårigheter, kan också utgöra objektiva belägg om att lånet är osäkert. Kategorin finansiella tillgångar som kan säljas Egetkapitalinstrument som klassificerats som en finansiell tillgång som kan säljas, anses ha ett nedskrivningsbehov och skrivs ner om det verkliga värdet understiger anskaffningsvärdet med ett betydande belopp, eller när värdenedgången varit utdragen. Sparbanken betraktar en värdenedgång större än 20% som betydande, och en period om minst 9 månader som utdragen. Vid nedskrivning av ett egetkapitalinstrument som är klassificerat som en finansiell tillgång som kan säljas, omklassificeras tidigare redovisad ackumulerad vinst eller förlust i eget kapital via övrigt totalresultat till resultaträkningen. Återföring av nedskrivningar..... En nedskrivning återförs om det både finns bevis på att nedskrivningsbehovet inte längre föreligger och det har skett en förändring i de antaganden som låg till grund för beräkningen av det nedskrivna beloppet. En nedskrivning på en lånefordran återförs om låntagaren förväntas fullfölja alla kontraktuella betalningar i enlighet med ursprungliga eller omstrukturerade lånevillkor. Återföring av nedskrivningar på lån (kreditförluster) redovisas som en minskning av kreditförluster och specificeras särskilt i not. Nedskrivningar av investeringar som hålles till förfall eller lånefordringar och kundfordringar som redovisas till upplupet anskaffningsvärde återförs om en senare ökning av återvinningsvärdet objektivt kan hänföras till en händelse som inträffat efter det att nedskrivningen gjordes. Kategorin finansiella tillgångar som kan säljas Nedskrivningar av eget kapitalinstrument som är klassificerade som finansiella tillgångar som kan säljas, vilka tidigare redovisats i resultaträkningen, återförs ej via resultaträkningen, utan i övrigt totalresultat. Det nedskrivna värdet är det värde från vilket efterföljande omvärderingar görs, vilka redovisas i övrigt totalresultat. Nedskrivningar av räntebärande instrument, klassificerade som finansiella tillgångar som kan säljas, återförs över resultaträkningen om det verkliga värdet ökar och ökningen objektivt kan hänföras till en händelse som inträffade efter det att nedskrivningen gjordes. Finansiella tillgångar som redovisas till anskaffningsvärde En nedskrivning av en finansiell tillgång som redovisats till anskaffningsvärde återförs inte förrän instrumentet avyttras, även om ett nedskrivningsbehov inte längre föreligger. Bortskrivningar av lånefordringar Lånefordringar som klassificerats som osäkra, skrivs bort från balansräkningen när kreditförlusten anses vara konstaterad, vilket är när konkursförvaltare lämnat uppskattning om utdelning i konkurs, ackordsförslag antagits eller fordran eftergivits på annat sätt. Efter bortskrivning redovisas lånefordringarna inte längre i balansräkningen. Återvinning på tidigare redovisade bortskrivningar redovisas som en minskning av kreditförluster på resultatraden Kreditförluster netto. 17

20 Materiella tillgångar Ägda tillgångar Materiella anläggningstillgångar redovisas som tillgång i balansräkningen om det är sannolikt att framtida ekonomiska fördelar kommer att komma sparbanken till del och anskaffningsvärdet för tillgången kan beräknas på ett tillförlitligt sätt. Materiella anläggningstillgångar redovisas till anskaffningsvärde efter avdrag för ackumulerade avskrivningar och eventuella nedskrivningar med tillägg för eventuella uppskrivningar. Det redovisade värdet för en materiell anläggningstillgång tas bort ur balansräkningen vid utrangering eller avyttring eller när inga framtida ekonomiska fördelar väntas från användning eller utrangering/avyttring av tillgången. Vinst eller förlust som uppkommer vid avyttring eller utrangering av en tillgång utgörs av skillnaden mellan försäljningspriset och tillgångens redovisade värde med avdrag för direkta försäljningskostnader. Vinst och förlust redovisas som övrig rörelseintäkt/kostnad. Leasade tillgångar Samtliga leasingavtal redovisas enligt reglerna för operationell leasing. Operationell leasing innebär att leasingavgiften kostnadsföres linjärt över leasingperioden. Avskrivningsprinciper Avskrivning sker linjärt över tillgångens beräknade nyttjandeperiod, mark skrivs inte av. Sparbanken tillämpar inte komponentavskrivning på rörelsefastighet, eftersom effekten av övergången är marginell. Främst beror detta på att rörelsefastigheternas andel av Sparbankens totala tillgångar är relativt liten (0,20 %). Byggnader avskrives planenligt med 2 %, markanläggningar med 5 % och inventarier med %. Använda avskrivningsmetoder och tillgångarnas restvärden och nyttjandeperioder, omprövas vid varje års slut. Nedskrivningar av materiella tillgångar Nedskrivningsprövning De redovisade värdena för företagets tillgångar prövas vid varje balansdag, för att bedöma om det finns indikation på nedskrivningsbehov. Om indikation på nedskrivningsbehov finns, beräknas enligt IAS 36 tillgångens återvinningsvärde (se nedan). Om det inte går att fastställa väsentligen oberoende kassaflöden till en enskild tillgång, ska tillgångarna vid prövning av nedskrivningsbehov grupperas till den lägsta nivå, där det går att identifiera väsentligen oberoende kassaflöden - en så kallad kassagenererande enhet. En nedskrivning redovisas när en tillgångs eller kassagenererande enhets redovisade värde överstiger återvinningsvärdet. Återvinningsvärdet är det högsta av verkligt värde minus försäljningskostnader och nyttjandevärde. En nedskrivning belastar resultaträkningen. Återföring av nedskrivningar En nedskrivning reverseras om det både finns indikation på att nedskrivningsbehovet inte längre föreligger och det har skett en förändring i de antaganden, som låg till grund för beräkningen av återvinningsvärdet. Ersättningar till anställda Rörlig ersättning utgörs i banken av resultatandelssystem. Förutsättningarna för utfall fastställs årligen av styrelsen. Samtliga anställda utom VD omfattas av resultatandelssystemet. Avsättningar sker till Stiftelsen Guldeken. För VD utgår rörlig ersättning baserat på ett antal, av styrelsen definierade, operativa mål, dock inga resultatmål. Ersättningar efter avslutad anställning Pensionering genom försäkring Sparbankens pensionsplaner för kollektivavtalade tjänstepensioner är tryggade genom försäkringsavtal med Sparinstitutens Pensionskassa (SPK). En förmånsbestämd pensionsplan definieras som annan plan för ersättningar efter avslutad anställning än avgiftsbestämd plan. Pensionsplanen för sparbankens anställda har bedömts vara en förmånsbestämd plan, som omfattar flera arbetsgivare. 18