Delårsrapport Första kvartalet 2015 Medfield Diagnostics AB (publ) 556677-9871
Sammanfattning av rapportperioden 1 januari 31 mars 2015 Omsättningen uppgick till 282 (138) KSEK Resultat efter finansiella poster uppgick till 2 675 (-1 048) KSEK Resultat per aktie uppgick till 0,14 (-0,07) SEK Kassaflödet från den löpande verksamheten och investeringsverksamheten uppgick till 6 552 (-3 211) KSEK Kassaflödet för 2015 inkluderar skuldförda emissionskostnader som belastat eget kapital med -1 396 KSEK Väsentliga händelser första kvartalet 2015 I januari beslöt styrelsen att föreslå en extra bolagsstämma om att genomföra en företrädesemission av högst 2 154 213 aktier till en emissionskurs om 10 SEK. En extra bolagsstämma, 2015-01-27, beslutade enligt styrelsens förslag. Företrädesemissionen avslutades den 18 februari. Emissionen övertecknades kraftigt, med en teckningsgrad motsvarande cirka 257 %. Medfield tillfördes därmed cirka 21,5 MSEK före emissionskostnader om cirka 1,4 MSEK. Totalt inkom anmälningar motsvarande 55 311 490 SEK. 2 135 477 aktier (cirka 99,1 % av emissionsvolymen) tilldelades tecknare med stöd av företrädesrätt. För de resterande knappt 20 tusen aktierna fanns anmälningar motsvarande ca 3,4 miljoner aktier. Med anledning av den höga teckningsgraden och för att undvika för små tilldelningsposter och höga administrationskostnader erhöll endast de tecknare som även tecknat minst 5 000 aktier med företrädesrätt, tilldelning utan företrädesrätt. Efter företrädesemissionen uppgår aktiekapitalet till 1 292 527,8 kronor fördelat på 17 233 704 aktier. I januari köpte ett konsortium av investerare Almi Invest ABs samtliga aktier (2,2 %) i Medfield. Almi Invest AB, som normalt stöder tidiga bolag, har varit en av Medfield större aktieägare genom åren och växlar nu över till andra ägare när bolaget gått över i en ny fas. I februari fick Medfield två ansökningar om EU-medel beviljade. Båda ansökningarna är inom programmet Eurostars, som vänder sig till små och medelstora företag med egen forskning och utveckling. Totalt rör det sig om ca 8,8 MSEK, för perioden 2015-2017. Det ena projektet som beviljats EU-medel syftar till att ytterligare optimera Strokefinder för användning i ambulans. Inom ramen för den andra ansökan har 1
Medfield beviljats medel för att utveckla Strokefinder i riktning mot ett bildgivande system. Väsentliga händelser efter periodens utgång I slutet av april erhöll Medfield certifiering av bolagets produkt Strokefinder MD100. Certifieringen gäller överensstämmelse gentemot IEC 60 601 (3:e utgåvan) och ger samtidigt bolaget möjlighet att CE-märka MD100 för försäljning till forskande och metodutvecklande läkare. Certifieringen är även viktig för att säkerställa att den planerade multicenterstudien genomförs med den version av Strokefinder som senare kommer att erbjudas reguljär vård. I början av maj annonserade Medfield att man tecknat ett avtal med det tyska läkemedelsbolaget Boehringer Ingelheim International GmbH (BI). Inom ramen för avtalet kommer BI att delfinansiera Medfields planerade multicenterstudie. Totalt bidrar BI med 300 tusen Euro. Avtalet inkluderar inga andra åtaganden för Medfield än att göra studieresultaten tillgängliga för BI. VD kommentar I och med certifieringen av MD100 passerades den sista milstolpen för att Medfield skall kunna gå in i nästa fas, med ökat fokus på internationella multicenterstudier, marknadsföring och försäljning. Certifieringen är ett kvitto på att Strokefinder MD100 uppfyller de krav på säkerhet och effektivitet som ställs på medicinteknisk utrustning. Det är ett viktigt steg i det långsiktiga produktutvecklings- och kvalitetsarbete bolaget bedrivit de senaste åren, och en nödvändighet för att komma närmare marknad och försäljning. Innan Strokefinder kan börja användas i reguljär vård, behövs ytterligare klinisk evidens som även belägger att bolagets analysprogramvara har tillräcklig precision och tillförlitlighet. Därför kommer den planerade multicenterstudien vara central i Medfields verksamhet det kommande året. Det nyligen annonserade avtalet med Boehringer Ingelheim är dels ett bevis på värdet av tidig diagnos av stroke, men även ett välkommet kapitaltillskott när Medfield nu intensifierar arbetet att ytterligare stärka den kliniska evidensen. Aktien Per den 31 mars 2015 uppgick antalet aktier i bolaget till 17 233 704. 2
Personaloptionsprogram Medfield har två, av bolagsstämman beslutade, personaloptionsprogram. Fullt utnyttjade omfattar de existerande optionsprogrammen 650 000 aktier, motsvarande 3,8 % av aktierna. Cirka 30 % av optionerna kvarstår i bolaget för att täcka framförallt sociala avgifter kopplade till programmet. Bolagets styrelse har fattat beslut om att inte utnyttja det av årsstämman sist beslutade programmet, omfattande maximalt 230 000 aktier, varför den totala utspädningen begränsas till mindre än 2,5 %. Principer för delårsrapportens upprättande Fr o m räkenskapsåret 2014 upprättas årsredovisningen med tillämpning av årsredovisningslagen och Bokföringsnämndens allmänna råd BFNAR 2012:1 Årsredovisning och koncernredovisning (K3). Granskning av revisor Delårsrapporten har ej varit föremål för granskning av bolagets revisor. Kommande finansiella rapporter 2015-08-31 Delårsrapport för andra kvartalet 2015 2015-11-06 Delårsrapport för tredje kvartalet 2015 2016-02-26 Bokslutskommuniké för 2015 Avlämnande av delårsrapport Göteborg den 8 maj 2015 Medfield Diagnostics AB (publ) Styrelsen Arne Ferstad Agneta Franksson Bengt Arne Sjöqvist Mikael Persson Stefan Jacobsson Styrelseordförande Styrelseledamot Styrelseledamot Styrelseledamot Styrelseledamot 3
Resultaträkning 2015-01-01-2015-03-31 2014-01-01-2014-03-31 Nettoomsättning 6 0 Aktiverat arbete för egen räkning 276 134 Övriga rörelseintäkter 0 4 282 138 Rörelsens kostnader Halvfabrikat och komponenter 7 0 Övriga externa kostnader -1 969-876 Personalkostnader -964-162 Avskrivningar av immateriella och materiella anläggningstillgångar -16-132 Övriga rörelsekostnader -5 0 Summa rörelsens kostnader -2 947-1 170 Rörelseresultat -2 665-1 032 Resultat från finansiella poster Ränteintäkter 0 0 Räntekostnader -10-16 Summa resultat från finansiella poster -10-16 Resultat efter finansiella poster -2 675-1 048 Periodens förlust -2 675-1 048 4
Balansräkning Not 2015-03-31 2014-12-31 Tillgångar Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Balanserade utgifter för utvecklingsarbeten 15 907 13 839 Patenter, varumärke och liknande rättigheter 1 178 1 145 17 085 14 984 Finansiella anläggningstillgångar Andelar i koncernföretag 100 100 Summa anläggningstillgångar 17 185 15 084 Omsättningstillgångar Varulager m m Varor under tillverkning 347 347 Kortfristiga fordringar Aktuella skattefordringar 25 20 Övriga kortfristiga fordringar 969 829 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 90 100 1 083 949 Kassa och bank 17 078 2 119 Summa omsättningstillgångar 18 509 3 415 Summa tillgångar 35 694 18 499 5
Balansräkning Not 2015-03-31 2014-12-31 Eget kapital och skulder Eget kapital 1 Bundet eget kapital Aktiekapital 1 293 1 131 Reservfond 275 275 1 568 1 406 Fritt eget kapital Överkursfond 51 061 31 078 Balanserad förlust -18 764-12 771 Periodens förlust -2 675-6 257 29 622 12 050 Summa eget kapital 31 190 13 456 Långfristiga skulder Övriga långfristiga skulder 389 389 Summa långfristiga skulder 389 389 Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 309 340 Leverantörsskulder 2 045 2 524 Skulder till koncernföretag 90 90 Övriga kortfristiga skulder 84 142 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 1 587 1 558 Summa kortfristiga skulder 4 115 4 654 Summa eget kapital och skulder 35 694 18 499 6
Kassaflödesanalys Not 2015-01-01-2015-03-31 2014-01-01-2014-03-31 Den löpande verksamheten Rörelseresultat före finansiella poster -2 665-1 032 Justering för poster som ej ingår i kassaflödet 2-1 116-149 Erlagd ränta -7-15 -3 788-1 196 Ökning/minskning varulager 0 0 Ökning/minskning övriga kortfristiga fordringar -134 380 Ökning/minskning leverantörsskulder -480-531 Ökning/minskning övriga kortfristiga rörelseskulder -32 231 Kassaflöde från den löpande verksamheten -4 434-1 116 Investeringsverksamheten Investeringar i immateriella anläggningstillgångar -2 118-2 095 Kassaflöde från investeringsverksamheten -2 118-2 095 Finansieringsverksamheten Nyemission 21 542 15 370 Amortering av skuld -31-31 Kassaflöde från finansieringsverksamheten 21 511 15 339 Årets kassaflöde 14 959 12 128 Likvida medel vid periodens början 2 119 831 Likvida medel vid periodens slut 17 078 12 959 7
Noter Not 1 Förändring av eget kapital Reservfond Aktiekapital Överkursfond Årets resultat Övrigt fritt eget kapital Summa eget kapital Eget kapital 2014-12-31 1 131 275 31 078-6 257-12 771 13 456 Omföring av föreg. års resultat 6 257-6 257 Nyemission Q1 2015 162 21 380 21 542 Emissionskostnad Q1 2015-1 397-1 397 Kostnad för tilldelade personaloptioner 264 264 Resultat Q1 2015-2 675-2 675 Eget kapital 2015-03-31 1 293 275 51 061-2 675-18 764 31 190 Aktiekapitalet består av 17 233 704 st aktier. Not 2 Justering för poster som ej ingår i kassaflödet 2015-03-31 2014-12-31 Avskrivningar av immateriella och materiella anläggningstillgångar 16 132 Kostnad för tilldelade personaloptioner mot eget kapital 264 Skuldförda emissionskostnader som belastat eget kapital -1 396-281 -1 116-149 8