Årsredovisning Kopparbergs Bryggeri AB (publ) 556479-8493 2009 WWW.KOPPARBERGS.SE 1
2 KOPPARBERGS ÅRSREDOVISNING 2009
Styrelsen och verkställande direktören för Kopparbergs Bryggeri AB (publ) får härmed avge årsredovisning och koncernredovisning för räkenskapsåret 2009-01-01 2009-12-31. Innehållsförteckning VD, Peter Bronsman har ordet... sid 4 Förvaltningsberättelse... sid 7 Resultaträkningar... sid 9 Balansräkningar... sid 10 Eget kapital... sid 11 Kassaflödesanalyser... sid 13 Tilläggsupplysningar... sid 14 Underskrifter... sid 22 WWW.KOPPARBERGS.SE 3
VD, Peter Bronsman har ordet RÄTT FOKUSERING Under 2009 har vi fortsatt att fokusera på våra starkaste varumärken. Såväl cider- som ölsegmentet har utvecklats mycket positivt. Framförallt är det våra största varumärken, Kopparbergs Päroncider och Sofiero Original, som fortsatt sin tillväxt. Kopparbergs Cider Allt sedan Kopparberg Cider lanserades har den varit den mest populära starkcidern i Sverige. Från att från början ha varit ensam aktör inom segmentet har vi under åren fått ett stort antal konkurrenter, men trots det har Kopparberg Päroncider behållit sin marknadsledande position. Kopparbergs Cider är idag även vår viktigaste exportprodukt. Den säljs med stor framgång i drygt trettio länder runtom i världen. Kopparberg Päroncider är inte bara störst av våra cidersorter, utan även världens mest sålda päroncider! Sofiero Sedan vi lanserade Sofiero Original på Systembolaget 2003 har den både fått internationella utmärkelser och slagit ständigt nya försäljningsrekord. Under 2009 blev Sofiero Original för sjunde året i rad Systembolagets mest sålda starköl. Genom att brygga ett fantastiskt gott öl har vi lyckats med en av de mest slagkraftiga produktlanseringar som skett på den svenska starkölsmarknaden under de senaste åren. VÅRA ÖVRIGA VARUMÄRKEN Zeunerts I Sollefteå ligger Zeunerts, vårt norrländska bryggeri. Här bryggs premiumprodukter så som Zeunerts Werde, Zeunerts Merke, Höga Kusten och Zeunerts Ale, men huvudmärket är Zeunerts Original. 2004 vann det sitt största internationella erkännande då det valdes till bästa europeiska lager i World Beer Cup i San Diego. Dufvemåla vatten Dufvemåla är ett friskt och gott vatten, som smakar som förr i tiden. För att understryka våra bryggeriers långa historia på den svenska marknaden, använder vi oss i första hand av traditionella svenska frukter och bär då vi smaksätter vårt vatten. Dufvemåla Lingon är bara en av våra populära smaker på vatten, som vi har tagit fram för både krog och butik. KOPPARBERGS KUNDSEGMENT Kopparbergs försäljning är indelad i följande segment: Svenska marknaden - Systembolaget - Dagligvaruhandeln - HORECA (hotell, restaurang, catering) Exportmarknaden - On-trade Pubar och restauranger, där man dricker det man köper på plats. - Off-trade Dagligvarubutiker eller liknande, varifrån man tar med den dryck man köper. 4 KOPPARBERGS ÅRSREDOVISNING 2009
Export Exportmarknaden är vår viktigaste kanal. Det är framförallt vår Kopparberg Cider som exporteras och den finns idag i ett trettiotal länder. Alla våra exportmarknader har byggts upp från noll. Ofta har vi gått in med en liten agent eller med egen personal och börjat en många gånger mödosam marknadsbearbetning. Det har inte varit så lätt eftersom vi givit oss in på nya marknader med en delvis ny produkt. Skälet till att vi fortsatt att satsa oförtrutet, är att vi varit övertygade om att vi har en oerhört bra produkt i Kopparbergs Cider. Våra viktigaste exportmarknader idag är de brittiska öarna inklusive Irland, Finland och Spanien. När den största branschtidningen i England, The Morning Advertiser, under året undersökte vilka produkter barägarna är mest intresserade av att lagerföra, utsåg de 5 500 tillfrågade barägarna runtom i England Kopparberg Cider till nummer ett i cidersegmentet. Det är ett kvitto på att vi har gått från att vara en liten kämpande aktör till en mer etablerad. Systembolaget Systembolaget är självfallet en viktig kanal för Kopparbergs. Här har våra varumärken, inom såväl starköl som cider, de ledande positionerna i Sverige. Vi levererar Sveriges mest sålda starköl, Sofiero Original och Systembolagets största cidersort Kopparberg Päron Cider. Totalt sett har vi under året ökat vår försäljning av öl på Systembolaget med 8,4 % och cider med 2,5 %, jämfört med föregående år. får allt fler större kunder. För att tillgodose våra kunders behov och kunna leverera ett bredare sortiment, så har vi ökat upp vår portfölj med vin och importerat öl. Dagligvaruhandeln Även inom dagligvaruhandeln har vi i Sverige valt att fokusera på våra egna varumärken och vår huvudambition att leverera produkter inom lönsamma segment till den svenska dagligvaruhandeln kvarstår. För att stärka upp vårt varumärke ytterligare, har vi under året lanserat en helt ny flaska inom cidersegmentet på dagligvarusidan. Flaskan är identiskt med den övriga ciderfamiljen och har slagit väl ut under året. Sammanfattning 2009 har varit ett mycket positivt år för Kopparbergs. Framförallt kan vi glädjas åt att våra starkaste varumärken Kopparberg Cider och Sofiero Original har fortsatt att utvecklas positivt, både volym- och lönsamhetsmässigt. Mycket tack vare denna utveckling, så är årets resultat det bästa någonsin, 30 Mkr efter finansiella poster(16,9 Mkr). För 2010 förväntar vi oss ett liknande resultat och att våra varumärken fortsätter att utvecklas såväl volym- som lönsamhetsmässigt. En osäkerhetsfaktor är dock hur den framtida valutautvecklingen kommer att bli. Kopparberg i april 2010 Restaurangmarknaden Inom restaurangmarknaden är det särskilt viktigt att synas med våra varumärken. Här fortsätter vi att ta andelar och Peter Bronsman Verkställande direktör WWW.KOPPARBERGS.SE 5
6 KOPPARBERGS ÅRSREDOVISNING 2009
FÖR VALTNINGSBERÄTTELSE Verksamheten Bolagets rörelse omfattar tillverkning, distribution och försäljning av vatten, läskedrycker, öl, cider, vin samt sprit. Flerårsjämförelse Koncernen* 2009 2008 2007 2006 Nettoomsättning inkl dryckesskatt 1 513 748 1 374 507 1 231 384 1 175 541 Nettoomsättning 1 059 419 981 053 893 162 824 978 Res. efter finansiella poster 30 037 16 877 27 573 20 886 Soliditet (%) 22,2% 19,4% 20,1% 21,7% Avkastning på eget kapital (%) 24,4% 12,9% 21,5% 17,7% Moderbolag* 2009 2008 2007 2006 Nettoomsättning inkl dryckesskatt 1 123 313 1 073 097 1 015 042 1 062 335 Nettoomsättning 781 001 754 527 724 242 718 275 Res. efter finansiella poster 8 899 5 632 10 512 12 334 Soliditet (%) 24,2% 22,2% 22,6% 23,3% Avkastning på eget kapital (%) 7,4% 4,7% 8,9% 10,9% *Definitioner av nyckeltal, se tilläggsupplysningar Aktieinformation Bolagets aktier är noterade på NGM Nordic MTF. (För mer information se www.ngm.se) RAPPORTERINGSTILLFÄLLEN 2010 Kvartal 1 25 maj 2010 Kvartal 2 31 augusti 2010 Kvartal 3 26 november 2010 Kvartal 4 28 februari 2011 Ägarförhållanden Ägarstruktur i Kopparbergs Bryggeri AB per 2009-12-30 STORLEKSKLASSER ANTAL AK A ANTAL AK B INNEHAV (%) ANTAL ÄGARE 1 500 50 577 0,25% 218 501 1000 124 524 0,60% 131 1001 5000 349 737 1,70% 131 5001 10000 416 981 2,02% 48 10001 15000 141 400 0,69% 11 15001 20000 176 000 0,85% 10 20001 2 800 000 16 549 849 93,89% 50 2 800 000 17 809 068 100,00% 599 Investeringar Under räkenskapsåret har investeringar skett i immateriella och materiella anläggningstillgångar i koncernen med 32 365 tkr (f g år 28 255 tkr). De större investeringarna i materiella anläggningstillgångarna har avsett produktionsutrustning. Riskhantering Beträffande bolagets policy för riskhantering hänvisas till allmänna upplysningar sid 15. Resultat Koncernens nettoomsättning uppgick för 2009 till 1 059,4 Mkr (981,1 Mkr). Resultat före skatt uppgick för koncernen till 23,6 Mkr (11,2 Mkr) efter avdrag för minoritetsandel medan det för moderbolaget uppgick till 8,9 Mkr (5,6 Mkr). WWW.KOPPARBERGS.SE 7
FÖR VALTNINGSBERÄTTELSE Väsentliga händelser under räkenskapsåret - Sofiero Original störst på Systembolaget för sjunde året i rad - Lansering av Kopparbergs Cider i New York - 5 500 barägare i England utser Kopparbergs Cider till nummer ett i cidersegmentet Väsentliga händelser efter räkenskapsårets slut - Nytt bolag bildat i Spanien med marknadsinriktning på solkusten och Mallorca Miljöpåverkan Moderbolaget bedriver tillståndspliktig verksamhet enligt miljöbalken. Tillståndet avser en produktionsvolym på totalt 115 miljoner liter, varav 100 miljoner i Kopparberg och 15 miljoner liter i Sofiero Bryggeri Laholm. Moderbolaget tillståndspliktiga verksamhet påverkar den yttre miljön huvudsakligen genom utsläpp av biokemisk syreförbrukning, kemisk syreförbrukning och kväveoxider. Koncernens totala tillståndspliktiga verksamhet uppgår till 149,5 miljoner liter. Styrelsen Styrelsen består av sex ledamöter. Under räkenskapsåret har styrelsen hållit 5 (f g år 5) möten. Styrelsen arbetar utifrån en fastställd arbetsordning där det framgår att minst fyra möten skall hållas under löpande år. Resultatdisposition Förslag till disposition av bolagets vinst Till årsstämmans förfogande står balanserad vinst 13 260 375 årets vinst 6 331 634 19 592 009 Styrelsen föreslår att: till aktieägarna utdelas 7 419 264 i ny räkning överföres 12 172 745 19 592 009 Beträffande bolagets resultat och ställning i övrigt hänvisas till efterföljande resultat- och balansräkningar med tillhörande tilläggsupplysningar och bokslutskommentarer. 8 KOPPARBERGS ÅRSREDOVISNING 2009
RESULTATRÄKNINGAR BELOPP I TKR NOT KONCERNEN MODERBOLAGET 2009-01-01 2008-01-01 2009-01-01 2008-01-01 Rörelsens intäkter Nettoomsättning 1, 2 1 513 748 1 374 507 1 123 313 1 073 097 Dryckesskatt -454 329-393 454-342 312-318 569 Aktiverat arbete för egen räkning 514 1 141 514 968 Övriga rörelseintäkter 7 270 14 063 7 159 14 063 1 067 203 996 257 788 674 769 559 Rörelsens kostnader Råvaror och förnödenheter -591 308-537 248-466 151-460 274 Övriga externa kostnader 3, 4-267 158-265 376-190 113-183 483 Personalkostnader 5-126 791-119 611-83 187-79 827 Avskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar -32 971-32 861-23 005-23 140 Övriga rörelsekostnader -9 535-5 459-9 535-5 459-1 027 763-960 555-771 991-752 183 Rörelseresultat 39 440 35 702 16 683 17 376 Resultat från finansiella investeringar Resultat från andelar i koncernföretag 6 0 0 0 4 456 Ränteintäkter 416 1 710 341 1 476 Räntekostnader -9 819-20 535-8 125-17 676-9 403-18 825-7 784-11 744 Resultat efter finansiella poster 30 037 16 877 8 899 5 632 Skatt på årets resultat 7-9 754-5 885-2 567-349 Minoritetens andel av resultatet -6 428-5 699 0 0 Årets resultat 13 855 5 293 6 332 5 283 WWW.KOPPARBERGS.SE 9
BALANSRÄKNINGAR BELOPP I TKR NOT KONCERNEN MODERBOLAGET Tillgångar Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Balanserade utvecklingskostnader 8 2 619 3 197 1 345 2 148 Goodwill 9 7 463 10 307 0 0 10 082 13 504 1 345 2 148 Materiella anläggningstillgångar Byggnader och mark 10 69 559 67 450 55 539 53 257 Maskiner och andra tekniska anläggningar 11 158 777 166 661 127 475 130 311 Inventarier, verktyg och installationer 12 23 332 25 407 22 105 23 852 Pågående nyanläggningar och förskott avseende materiella anläggningstillgångar 13 23 391 12 910 23 391 12 910 275 059 272 428 228 510 220 330 Finansiella anläggningstillgångar Andelar i koncernföretag 14 0 0 38 251 38 251 Andra långfristiga värdepappersinnehav 13 13 13 13 13 13 38 264 38 264 Summa anläggningstillgångar 285 154 285 945 268 119 260 742 Omsättningstillgångar Varulager Råvaror och förnödenheter 43 541 42 381 43 541 42 381 Färdiga varor och handelsvaror 71 897 89 881 39 305 60 045 115 438 132 262 82 846 102 426 Kortfristiga fordringar Kundfordringar 172 154 182 169 65 042 74 084 Fordringar hos koncernföretag 0 0 37 452 49 830 Skattefordran 0 1 426 1 691 3 845 Övriga fordringar 2 349 1 213 2 234 1 063 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 15 42 668 44 486 38 163 44 943 217 171 229 294 144 582 173 765 Kassa och bank 34 642 16 474 10 287 860 Summa omsättningstillgångar 367 251 378 030 237 715 277 051 SUMMA TILLGÅNGAR 652 405 663 975 505 834 537 793 10 KOPPARBERGS ÅRSREDOVISNING 2009
BALANSRÄKNINGAR BELOPP I TKR NOT KONCERNEN MODERBOLAGET Eget kapital och skulder Eget kapital 16 Bundet eget kapital Aktiekapital 5 152 5 152 5 152 5 152 Reservfond - - 69 991 69 991 Bundna reserver 98 736 98 072 - - - - 75 143 75 143 Fritt eget kapital Fria reserver 10 192 9 252 - - Balanserad vinst - - 3 260 11 275 Årets resultat 13 855 5 293 6 332 5 283 - - 19 592 16 558 Summa eget kapital 127 935 117 769 94 735 91 701 Minoritetsintresse 16 831 11 131 Obeskattade reserver Ackumulerade avskrivningar utöver plan 0 0 38 300 38 300 Summa obeskattade reserver 0 0 38 300 38 300 Avsättningar Pensioner och andra liknande förpliktelser 759 0 759 0 Uppskjuten skatteskuld 13 734 14 554 0 0 Avsättningar för pantskulder 7 712 8 826 4 409 5 523 Summa avsättningar 22 205 23 380 5 168 5 523 Långfristiga skulder 17 Skulder till kreditinstitut 56 450 55 792 45 971 55 792 Summa långfristiga skulder 56 450 55 792 45 971 55 792 Kortfristiga skulder Checkräkningskredit 18 82 777 77 520 76 823 77 520 Skulder till kreditinstitut 36 699 36 921 19 037 21 694 Leverantörsskulder 87 132 123 134 67 999 88 004 Aktuell skatteskuld 3 993 0 0 0 Övriga skulder 19 166 773 182 607 128 706 135 147 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 20 51 610 35 721 29 095 24 112 Summa kortfristiga skulder 428 984 455 903 321 660 346 477 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 652 405 663 975 505 834 537 793 Poster inom linjen Ställda säkerheter Panter och därmed jämförliga säkerheter som har ställts för egna skulder och för förpliktelser som redovisats som avsättningar Fastighetsinteckningar 63 627 63 500 49 187 49 060 Företagsinteckningar 179 099 179 296 144 000 144 000 Belånade kundfordringar 128 766 155 217 93 269 118 167 Tillgångar belastade med äganderättsförbehåll 24 483 19 165 24 483 18 561 Tullgaranti 414 416 0 0 396 389 417 594 310 939 329 788 Ansvarsförbindelser Ansvarsförbindelser för koncernföretag 6 000 6 688 6 000 6 688 Ansvarsförbindelser 921 973 0 0 Summa ställda säkerheter 6 921 7 661 6 000 6 688 WWW.KOPPARBERGS.SE 11
12 KOPPARBERGS ÅRSREDOVISNING 2009
KASSAFLÖDESANALYSER BELOPP I TKR NOT KONCERN MODERBOLAG 2009-01-01 2008-01-01 2009-01-01 2008-01-01 Den löpande verksamheten Rörelseresultat 1, 2 39 440 35 702 16 683 17 376 Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet Avskrivningar 32 971 32 861 23 005 23 140 Övriga ej likvidpåverkande poster -1 401-1 021-354 -199 Erhållen ränta mm 416 1 710 341 1 476 Erlagd ränta -9 819-20 535-8 125-17 676 Betald inkomstskatt -5 155-9 200-413 -2 117 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital 56 452 39 517 31 137 22 000 Kassaflöde från förändringar av rörelsekapital Minskning(+)/ökning(-) av varulager 16 824 2 739 19 580 1 627 Minskning(+)/ökning(-) av kundfordringar 10 015-20 221 15 848-15 737 Minskning(+)/ökning(-) av fordringar 682 3 835 11 182 4 647 Minskning(-)/ökning(+) av leverantörsskulder -36 002-5 552-20 005-4 773 Minskning(-)/ökning(+) av kortfristiga skulder 55 22 824-1 459 7 557 Kassaflöde från den löpande verksamheten 48 026 43 142 56 283 15 321 Investeringsverksamheten Förvärv av balanserade utgifter för forskning 8-583 -294 0 0 Förvärv av byggnader och mark 10-2 871-2 029-2 260-1 766 Förvärv av maskiner och andra tekniska anläggningar 11-3 421-7 545-2 800-2 130 Förvärv av inventarier, verktyg och installationer 12-4 839-3 266-4 758-3 185 Försäljning av inventarier, verktyg och installationer 112 262 86 48 Förvärv av pågående nyanläggningar och förskott avseende materiella anläggningstillgångar -20 651-12 967-20 651-12 967 Förvärv av koncernföretag 14 0-3 722 0-962 Utdelning från koncernföretag 0 0 0 4 456 Kassaflöde från investeringsverksamheten -32 253-29 561-30 383-16 506 Finansieringsverksamheten Upptagna långfristiga lån 11 176 5 735 0 3 675 Ändring kortfristiga finansiella skulder 5 035 5 573-2 657 2 984 Amortering långfristiga lån -10 518-15 971-10 518 0 Utbetald utdelning 16-3 298-12 496-3 298-5 564 Kassaflöde från finansieringsverksamheten 2 395-17 159-16 473 1 095 Förändring av likvida medel 18 168-3 578 9 427-90 Likvida medel vid årets början 16 474 20 052 860 950 Likvida medel vid årets slut 34 642 16 474 10 287 860 WWW.KOPPARBERGS.SE 13
TILLÄGGSUPPLYSNINGAR ALLMÄNNA UPPLYSNINGAR Redovisningsprinciper Tillämpade redovisningsprinciper överensstämmer med årsredovisningslagen samt uttalanden och allmänna råd från Bokföringsnämnden. När allmänna råd från Bokföringsnämnden saknas har vägledning hämtats från Redovisningsrådets rekommendationer och i tillämpliga fall från uttalanden av FAR SRS. När så är fallet anges detta i särskild ordning nedan. Principerna är oförändrade jämfört med föregående år. Värderingsprinciper m.m. Tillgångar, avsättningar och skulder har värderats till anskaffningsvärden om inget annat anges nedan. Fordringar Fordringar har upptagits till de belopp varmed de beräknas inflyta. Avsättningar Som avsättning redovisas sådana förpliktelser som är hänförliga till räkenskapsåret eller tidigare räkenskapsår och som på balansdagen är säkra eller sannolika till sin förekomst men ovissa till belopp eller den tidpunkt då de ska infrias. Definition av nyckeltal Soliditet Justerat eget kapital i procent av balansomslutning (moderbolaget). Justerat eget kapital samt minoritetsintresse i procent av balansomslutning (koncernen). Avkastning på eget kapital Resultat efter finansiella poster i procent av genomsnittligt justerat eget kapital (moderbolaget). Resultat efter finansiella poster i procent av genomsnittligt justerat eget kapital inklusive minoritetsintesse (koncernen). Koncernredovisning Koncernredovisningen har upprättats i enlighet med Redovisningsrådets rekommendation RR 1:00. Detta innebär att förvärvade dotterbolags tillgångar och skulder redovisas till marknadsvärde enligt en upprättad förvärvsanalys. Överstiger anskaffningsvärdet för aktier i dotterbolag det beräknade marknadsvärdet av bolagets nettotillgångar enligt förvärvsanalysen redovisas skillnaden som goodwill. Avskrivning på goodwill baseras på den beräknade ekonomiska livslängden. Väsentliga finansiella leasingavtal i dotterbolag redovisas enligt RR 6:99 i koncernredovisningen. Koncernredovisningen omfattar, förutom moderbolaget, samtliga bolag i vilka moderbolaget direkt eller indirekt innehar mer än 50 procent av röstetalet eller på annat sätt har kontroll enligt ÅRL 1:4. Omräkning av utländska dotterföretag Utländska dotterbolags bokslut har omräknats till svenska kronor enligt dagskursmetoden. Dagskursmetoden innebär att samtliga tillgångar, avsättningar och övriga skulder omräknas till balansdagens kurs och samtliga poster i resultaträkningen omräknas till årets genomsnittskurs. Uppkomna omräkningsdifferenser förs direkt mot koncernens eget kapital. Rörelsegrenar Koncernens verksamhet utgör en rörelsegren enligt definition i RR 25. Varulager Varulagret har värderats till det lägsta av anskaffningsvärde och verkligt värde. Färdiga varor har värderats till nedlagda och indirekta tillverkningskostnader. Redovisningsprinciper samt riskhantering avseende Finansiella tillgångar och skulder Nedan redovisas information enligt RR 27, Finansiella instrument, till den del information inte redovisas under någon annan rubrik under redovisningsprinciper. Koncernen klassificerar sina finansiella tillgångar och skulder i fyra kategorier: 1) Innehav för omsättning, 2) Innehav till förfall, 3) Tillgångar och skulder genererade av koncernens verksamhet, samt 4) Innehav tillgängligt för försäljning. 14 KOPPARBERGS ÅRSREDOVISNING 2009
TILLÄGGSUPPLYSNINGAR Innehav för omsättning Koncernens innehav för omsättning avser Kassa och Bank av tillgänglig likviditet i syfte att ge så god avkastning som möjligt. Innehav för omsättning redovisas i balansräkningen och värderas till lägsta av anskaffnings- och balansdagskurs. Innehav till förfall Koncernens innehav av finansiella skulder avsedda att innehas till förfallodatum avser skulder till kreditinstitut. På balansdagen hade koncernen inga tillgångar till förfall. Placeringarna bygger på att betalningar och löptider går att fastställa och att intäkter och kostnader därmed är förutsägbara. Skulder till kreditinstitut värderas till nominellt värde. Tillgångar och skulder genererade av koncernens verksamhet Tillgångar och skulder som genereras av koncernens ordinarie verksamhet är inte avsedda att avyttras. De tillgångar och skulder som avses är främst kundfordringar och leverantörsskulder liksom andra till den löpande verksamheten knutna kort- och långfristiga monetära fordringar och skulder med undantag för avräkningar för skatter och sociala avgifter mm. Transaktioner i utländsk valuta redovisas till transaktionsdagens kurs. Tillgångar och skulder i utländsk valuta värderas i bokslutet till balansdagens kurs. Beträffande valutarisker läs nedan under allmän riskexponering. Övriga tillgångar värderas till anskaffningsvärde med avdrag för befarade kreditförluster. Övriga skulder värderas till anskaffningsvärde. Innehav tillgängligt för försäljning Finansiella tillgångar och skulder vilka inte är hänförliga till någon av de tre ovan beskrivna kategorierna klassificeras som innehav tillgängligt för försäljning. I denna kategori ligger främst långsiktiga innehav av aktier i ej noterade bolag vilka inte är koncern- eller intresseföretag. Dessa innehav värderas till lägsta av anskaffningsvärde och verkligt värde. Med verkligt värde avses ett bedömt marknadsvärde. Allmän riskexponering avseende finansiella tillgångar och skulder Kreditrisker Koncernens kreditrisker är främst knutna till kundfordringar. Enligt koncernens kreditpolicy sker alltid kreditprövning av nya kunder. Koncernens genomsnittliga kredittid för externa kundfordringar uppgick under året till 34,5 (36,8) dagar. En förändring av kredittiden med 1 dag, med nuvarande omsättning, betyder en förändring av kapitalbindning och kassaflöde med 5 136 tkr. Marknadsrisker Koncernens marknadsrisk åskådliggörs bäst utav den totala exponeringen mot en enskild kund. På balansdagen uppgick den enskilt största fordran till 40 243 tkr. Ränterisker Koncernens ränterisker avser koncernens finansiering hos kreditinstitut. All finansiering hos kreditinstitut sker f.n. med rörlig ränta, kopplad till bankens basränta som är relaterad till Riksbankens reporänta. Med aktuell belåning 2009-12-31 så innebär en förändring med 1 % -enhet resultatpåverkan med 2 568 tkr. Valutarisker Koncernens verksamhet bedrivs huvudsakligen i Sverige med några dotterbolag i Euroområdet. Viss valutariskexponering i form av valutakursfluktuationer förekommer därför. Valutarisken avser främst transaktioner i utländsk valuta och till mindre del omräkningsdifferenser avseende utländska dotterbolag. Moderbolagets totala nettovärde av valutaexponerade fordringar och skulder ligger runt 2 % av balansomslutningen och försäljningen i annan valuta uppgår till ca 41 % av moderbolagets nettoomsättning. Tidigare har inte ansetts att det förelegat behov av att säkra valutor. På grund av den kraftigt ökade försäljningen i utländsk valuta har bolaget under senare år hanterat inbetalningar i utländsk valuta via valutakonton för att på så sätt minska risken för valutaförluster. Bolaget har numera antagit en valutapolicy som medger en mer aktiv strategi och ger möjlighet att använda valutaterminer och valutaoptioner om så anses befogat. Policyn avseende uppkomna omräkningsdifferenser vid omräkning av utländska dotterbolag till SEK är att inte säkra dessa, då dessa inte bedöms uppgå till några betydande belopp. Likviditetsrisker Bolagets verksamhet är till viss del säsongsberoende. Likviditeten hanteras via fakturabelåning och checkräkningskredit i bank. Kassaflödesrisker Några specifika kassaflödesrisker vilka inte sammanhänger med övriga risker enligt ovan bedöms inte finnas inom koncernen. WWW.KOPPARBERGS.SE 15
TILLÄGGSUPPLYSNINGAR Not 1 Nettoomsättning KONCERNEN MODERBOLAGET Nettoomsättning uppdelad på geografiskt område 2009 2008 2009 2008 Sverige 459 741 450 776 459 735 450 760 EU 596 381 525 983 317 969 299 474 Övriga världen 3 297 4 294 3 297 4 294 1 059 419 981 053 781 001 754 528 Not 2 Inköp och försäljning inom koncernen KONCERNEN MODERBOLAGET 2009 2008 2009 2008 Andel av försäljningen som avser koncernföretag 222 226 191 332 Andel av inköpen som avser koncernföretag 36 437 41 428 Not 3 Leasingavtal KONCERNEN MODERBOLAGET 2009 2008 2009 2008 Under året har företagets leasingavgifteruppgått till 23 296 21 450 18 543 16 521 Framtida leasingavgifter för icke uppsägningsbara leasingavtal,förfaller till betalning enligt följande: Inom 1 år 15 800 16 510 13 280 13 263 Inom 2 till 5 år 30 089 43 667 27 942 40 080 Senare än 5 år 0 1 142 0 1 142 45 889 61 319 41 222 54 485 Not 4 Arvode och kostnadsersättning KONCERNEN MODERBOLAGET 2009 2008 2009 2008 Grant Thornton Sweden AB Revisionsuppdrag 601 443 561 406 Andra uppdrag 113 110 102 90 Revico Grant Thornton Oy Revisionsuppdrag 115 80 0 0 Andra uppdrag 153 0 0 0 Deloitte & Touch LLP Revisionsuppdrag 153 120 0 0 1 135 753 663 496 Med revisionsuppdrag avses granskning av årsredovisningen och bokföringen samt styrelsens och verkställande direktörens förvaltning, övriga arbetsuppgifter det ankommer på bolagets revisor att utföra samt rådgivning eller annat biträde som föranleds av iakttagelser vid sådan granskning eller genomförande av sådana övriga arbetsuppgifter. Allt annat är andra uppdrag. 16 KOPPARBERGS ÅRSREDOVISNING 2009
TILLÄGGSUPPLYSNINGAR Not 5 Personal KONCERNEN MODERBOLAGET Medelantal anställda Medeltalet anställda bygger på av bolaget betalda närvarotimmar relaterade till en normal arbetstid. 2009 2008 2009 2008 Medelantal anställda har varit 256,0 256,0 169,0 170,0 varav kvinnor 65,0 50,0 37,0 37,0 Sjukfrånvaro Sjukfrånvaro i procent av ordinarie arbetstid Sjukfrånvaro för samtliga anställda 4,2% 7,5% Andel av sjukfrånvaro som avser långtidsjukfrånvaro 87,89% 30,16% Sjukfrånvaro för kvinnor 6,55% 10,1% Sjukfrånvaro för män 3,57% 6,77% Sjukfrånvaro för personal 29 år och yngre 1,52% 1,63% Sjukfrånvaro för personal 30-49 år 1,99% 1,31% Sjukfrånvaro för personal 50 år och äldre 6,29% 6,67% Löner, ersättningar m.m. Löner, ersättningar, sociala kostnader och pensionskostnader har utgått med följande belopp: Styrelsen och VD: Löner och ersättningar 9 498 8 878 6 552 5 656 Pensionskostnader 1 079 915 799 743 10 577 9 793 7 351 6 399 Övriga anställda: Löner och ersättningar 83 732 77 636 52 706 50 153 Pensionskostnader 2 397 1 844 1 388 1 427 86 129 79 480 54 094 51 580 Sociala kostnader 27 613 27 865 19 317 19 127 Summa styrelse och övriga 124 319 117 138 80 762 77 106 Verkställande direktör och en styrelseledamot i moderbolaget har rätt till tantiem. De har avstått tantiem under 2009 och 2008. Könsfördelning i företagsledning Antal styrelseledamöter, 27 27 6 6 varav kvinnor 0 0 0 0 Antal övriga befattningshavare inkl. VD, 9 9 3 3 varav kvinnor 0 0 0 0 Avtal om avgångsvederlag 4 453 4 345 3 468 3 360 WWW.KOPPARBERGS.SE 17
TILLÄGGSUPPLYSNINGAR Not 6 Resultat från andelar i koncernföretag KONCERNEN MODERBOLAGET 2009 2008 2009 2008 Utdelning från dotterbolag 0 0 0 4 456 Not 7 Skatt på årets resultat KONCERNEN MODERBOLAGET 2009 2008 2009 2008 Aktuell skatt 10 574 5 348 2 567 349 Uppskjuten skatt -820 537 0 0 9 754 5 885 2 567 349 Avstämning mellan resultat före skatt och skattekostnad Resultat före skatt 30 037 16 877 8 899 5 632 Skatt enligt svensk skattesats 26,3% (28%) -7 900-4 725-2 340-1 577 Justering för föregående års taxering -989-64 Justering för andra skattesatser utanför Sverige -386-16 Skatteeffekt av underskott för vilkaskattefordran ej beaktas -97-322 Skatteeffekt av ej avdragsgill goodwillavskrivning -748-797 Skatteeffekt ändrad skattesats 559 Skatteeffekt av övrigt ej skattepliktigt eller ej avdragsgillt -193-25 -163 1 228-9 754-5 885-2 567-349 Specifikation av uppskjutna skattefordringar och skulder Övriga temporära skillnader 3 470 3 627 Obeskattade reserver 10 264 10 927 Uppskjuten skatteskuld 13 734 14 554 Netto uppskjuten skatteskuld i balansräkning 13 734 14 554 I koncernen har uppskjutna skattefordringar avseende utländska dotterbolag ej redovisats för underskottsavdrag uppgående till 12 010 kr (12 239 tkr). Not 8 Balanserade utvecklingskostnader KONCERNEN MODERBOLAGET Ingående anskaffningsvärde 14 649 13 344 8 650 7 748 Inköp 583 294 0 0 Omräkningsdifferanser -63 109 0 0 Omklassificeringar 0 902 0 902 Utgående ackumulerade anskaffningsvärden 15 169 14 649 8 650 8 650 Ingående avskrivningar -11 452-10 134-6 502-5 527 Årets avskrivningar -1 098-1 318-803 -975 Utgående ackumulerade avskrivningar -12 550-11 452-7 305-6 502 Utgående redovisat värde 2 619 3 197 1 345 2 148 Avskrivningar enligt plan beräknas på en nyttjandeperiod av 6 år 18 KOPPARBERGS ÅRSREDOVISNING 2009
TILLÄGGSUPPLYSNINGAR Not 9 Goodwill KONCERNEN MODERBOLAGET Ingående anskaffningsvärde 32 258 30 104 0 0 Inköp 0 2 154 0 0 Utgående ackumulerade anskaffningsvärden 32 258 32 258 0 0 Ingående avskrivningar -21 951-19 106 0 0 Årets avskrivningar -2 844-2 845 0 0 Utgående ackumulerade avskrivningar -24 795-21 951 0 0 Utgående redovisat värde 7 463 10 307 0 0 Avskrivningar enligt plan beräknas på en nyttjandeperiod av 10 år Not 10 Byggnader och mark KONCERNEN MODERBOLAGET Ingående anskaffningsvärde 94 451 88 123 75 108 69 043 Inköp 2 871 2 029 2 260 1 766 Omklassificeringar 3 088 4 299 3 088 4 299 Utgående ackumulerade anskaffningsvärden 100 410 94 451 80 456 75 108 Ingående avskrivningar -27 001-23 417-21 851-19 016 Årets avskrivningar -3 850-3 584-3 066-2 835 Utgående ackumulerade avskrivningar -30 851-27 001-24 917-21 851 Utgående redovisat värde 69 559 67 450 55 539 53 257 Avskrivningar enligt plan beräknas på en nyttjandeperiod av 25 år Taxeringsvärde Taxeringsvärdet för bolagets fastigheter: 23 999 23 639 15 860 15 500 avseende byggnader: 20 354 20 121 13 188 12 955 Anskaffningsvärdet har reducerats med statliga bidrag uppgående till 1 358 tkr (1 358 tkr). Not 11 Maskiner och andra tekniska anläggningar KONCERNEN MODERBOLAGET Ingående anskaffningsvärde 304 711 288 676 235 894 225 247 Inköp 3 421 7 545 2 800 2 130 Försäljningar/utrangeringar -29 0 0 0 Omräkningsdifferans -10-27 Omklassificeringar 6 833 8 517 6 833 8 517 Utgående ackumulerade anskaffningsvärden 314 926 304 711 245 527 235 894 Ingående avskrivningar -138 050-120 681-105 583-93 476 Försäljningar/utrangeringar 5 0 0 0 Årets avskrivningar -18 104-17 369-12 469-12 107 Utgående ackumulerade avskrivningar -156 149-138 050-118 052-105 583 Utgående redovisat värde 158 777 166 661 127 475 130 311 Avskrivningar enligt plan beräknas på en nyttjandeperiod av 10-20 år WWW.KOPPARBERGS.SE 19
TILLÄGGSUPPLYSNINGAR Not 12 Inventarier, verktyg och installationer KONCERNEN MODERBOLAGET Ingående anskaffningsvärde 75 842 84 967 70 463 79 329 Inköp 4 839 3 266 4 758 3 185 Försäljningar/utrangeringar -250-12 391-250 -12 051 Omklassificeringar 249 0 249 0 Utgående ackumulerade anskaffningsvärden 80 680 75 842 75 220 70 463 Ingående avskrivningar -50 435-54 819-46 611-51 389 Försäljningar/utrangeringar 221 12 129 221 11 999 Årets avskrivningar -7 134-7 745-6 725-7 221 Utgående ackumulerade avskrivningar -57 348-50 435-53 115-46 611 Utgående redovisat värde 23 332 25 407 22 105 23 852 Avskrivningar enligt plan beräknas på en nyttjandeperiod av 5-10 år Not 13 Pågående nyanläggningar och förskott KONCERNEN MODERBOLAGET avseende materiella anläggningstillgångar Ingående anskaffningsvärde 12 910 13 661 12 910 13 661 Inköp 20 651 12 967 20 651 12 967 Omklassificeringar -10 170-13 718-10 170-13 718 Utgående ackumulerade anskaffningsvärden 23 391 12 910 23 391 12 910 Utgående redovisat värde 23 391 12 910 23 391 12 910 Not 14 Andelar i koncernföretag ORG. FÖRETAGETS ANTAL KAPITAL BOKFÖRT VÄRDE NUMMER SÄTE ANDELAR ANDEL 09-12-31 08-12-31 Cider of Sweden Ltd 5857605 London 51% 5 5 Banco Bryggeri AB 556250-5809 Skruv 25 000 100% 30 000 30 000 Zeunerts i Norrland AB 556502-4337 Sollefteå 1 000 100% 179 179 Kopparbergs Stockholmsdepå AB 556510-6308 Stockholm 1 000 100% 50 50 Kopparbergs Espana SL 40437 Madrid 1 100% 25 25 OY Kopparbergs Finland 764-395 Helsingfors 660 66% 7 992 7 992 38 251 38 251 Not 15 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter KONCERNEN MODERBOLAGET Marknadsföringskostnader 709 208 567 208 Periodiserade kundfordringar 19 245 17 121 19 245 17 121 Övriga poster 22 714 27 157 18 351 27 614 42 668 44 486 38 163 44 943 20 KOPPARBERGS ÅRSREDOVISNING 2009