KVARTALSRAPPORT, 1 JANUARI 31 MARS 2018 WIFOG HOLDING AB (PUBL), ORG.NR KVARTAL 1, 2018 EFTER RAPPORTPERIODENS UTGÅNG

Transkript

1 KVARTALSRAPPORT 1 JANUARI 31 MARS 2018

2 KVARTALSRAPPORT, 1 JANUARI 31 MARS 2018 WIFOG HOLDING AB (PUBL), ORG.NR KVARTAL 1, 2018 Nettoomsättningen under kvartalet uppgick till Tkr (1 686 Tkr) Bruttovinsten uppgick till Tkr (332 Tkr) Resultatet före avskrivningar (EBITDA) blev under kvartalet Tkr ( Tkr) Rörelseresultatet (EBIT) blev Tkr under kvartalet ( Tkr) Vid en extrastämma den 22 mars beslutades om en minskning av aktiekapitalet med , kronor genom en förlusttäckning samt en företrädesemission av högst aktier till kursen 10 öre. Registrering hos bolagsverket beräknas ske i början av juli. EFTER RAPPORTPERIODENS UTGÅNG Lanserades Wifog Zero en gratis mobiltjänst. Påbörjades samarbete med Bonusway Slöts partnerskap med Metro Media House Kallades till årsstämma den 29 juni 2

3 KONCERNEN I SAMMANDRAG I TKR Kvartal 1 Kvartal 1 Helår Helår Nettoomsättning Periodens resultat Balansomslutning Eget kapital Resultat per aktie, SEK, före och efter utspädning Neg Neg Neg Neg Eget kapital per aktie, kronor Neg Neg Neg Neg Antal aktier vid periodens slut Aktiekurs vid periodens slut, kronor 0,20 5,05 1,44 7,20 Soliditet Neg Neg Neg Neg * Att koncernen visar negativt eget kapital är en redovisningsteknisk effekt av det omvända förvärvet av Forestlight Entertainment per den 1 oktober Alla enskilda bolag i koncernen lever upp till kapitalkraven enligt Aktiebolagsslagen. 3

4 VD HAR ORDET Tillväxt, förberedelser för lansera Wifog Zero och fokus på att bli navet i ekosystem runt kundlojalitet, kundinformation och kundcentricitet. Under årets första kvartal har vårt nya tajta team arbetat stenhårt med att förbereda en unik omställning och ompaketering av våra mobilabonnemang för att bäst möta behoven i marknadens roligaste och mest utmanande segment som förbrukar MB per månad. Arbetet för lansera Wifog Zero 7:e maj och för att under juni i tillägg till Zero lansera tre hyperpotenta paket med 1,2 och 3 GB, röst och meddelanden har pågått hela kvartalet. Vi har omförhandlat operatörsavtal, genomfört teknikutveckling och gjort marknadsanalyser samtidigt som vi har anpassat oss till de nya lagkrav som GDPR ställer upp och dessutom samtidigt som vi har ökat vår användarbas med 20%. I Sverige finns det häpnadsväckande nog över 2 miljoner abonnemang som ryms inom ett segment som den övriga marknaden har behandlat minst sagt styvmoderligt alla år. Nu blir det ändring på den saken! Savey, koncernens helägda dotterbolag som tillhandahåller teknik och innehåll för digital insamling, engagemang och lojalitet för välgörenhetssektorn fortsätter sin resa om än i makligare takt än vad vi hoppats på. Med lanseringarna av Givehope.se för Barncancerfonden och Actionknappen för Actionaid har den tekniska plattformen utvecklats med ytterligare funktioner och lanseringar av fler tjänster är på gång. Under första kvartalet och vidare under andra så har vi också intensifierat diskussionerna om samarbeten med medieaktörer och publicister för att öka innovationstakten, intensifiera produkt- och tjänsteutveckling, öppna nya intäktsströmmar och ännu starkare kunderbjudanden, men naturligtvis inte minst för att kunna marknadsföra Sveriges absolut starkaste mobiltjänst. Dessutom är ett sådant samarbete centralt i bolagets vision att bli navet i framtidens ekosystem runt lojalitet, kundengagemang och kundvård. Det har varit ett väldigt kul och mist sagt aktiv tid där många frön såtts för kommande tider och som vi efter kvartalets utgång kan börja se resultatet av. Efter kvartalets utgång har vi ingått avtal om samarbete och partnerskap med norra Europas ledande aktör inom prestationsbaserad marknadsföring, Bonusway och ett av de största medieaktörerna, Metro Media House. Under kvartalet har vi även genomfört en riktad emission och förberett en företrädesemission som slutförts efter kvartalets utgång - båda för att sanera bolagets finanser. Vidare har vi fortsatt vårt sparprogram och lyckats trycka kostnader under tillväxt och stark utveckling har börjat starkt och nu kommer vi och våra partners bygga Sveriges mest innovativa och flexibla mobilerbjudande och bygger vidare på framtidens lösningar för lojalitet och engagemang. Peter Håkansson 4

5 INFORMATION OM VERKSAMHET OCH KONCERN- STRUKTUR Affärsidé Wifogs affärsidé är att ge konsumenter tillgång till sitt eget konsumentvärde och företag tillgång till segmenterade och intresserade målgrupper. Sedan tidigare har Wifog Mobiles alla abonnenter liksom en del av Comviqs användare dragit nytta av en unik incitaments-driven modell där de genom egna frivilliga aktiviteter kunnat reducera och eliminera sina mobilräkningar. Reklam, e- handel och marknadsundersökningar är kopplade till ett poängsystem som används för att betala tjänsterna. Nu kan även välgörenhetsorganisationer, föreningar och idrottsklubbar samla pengar genom dotterbolaget Saveys teknik och tjänster. Bolagets värde byggs på vår förmåga att skapa nytta för användare och samarbetspartners, förmågan att utöka egen och partners användarbas och förmågan att sälja lösningarna till nya partners och till nya marknader. Verksamhet Wifog Mobile: mobiloperatör som distribueras genom 3 s svenska nät. Sveriges första annonsfinansierade mobiloperatör som har satt kunderna i förarsätet och utmanat jättarnas affärsmodeller. Än idag är över 85% av användarna helt annonsfinansierade. Savey: cash-backtjänster för organisationers och föreningars räkning. En digital insamlingsbössa som inte belastar gåvogivarnas eller donatorernas plånböcker. Wifog.com: en aktivitets- och lojalitetsplattform väl anpassad för bolag och verksamheter med en stor och relativt lågengagerad användarbas. Bolagets tjänst syftar till att öka kundnöjdheten, skapa aktivitet och engagemang och med detta öka de totala intäktströmmarna och intresset för bolaget. Just nu är plattformen knuten till Wifog Mobiles tjänst och till Comviqs betalkortsanvändare. Wifog Mobile med wifog.com drivs som ett eget varumärke och övriga tjänster som Business-to-Business där rev-share eller licensintäkter utgör intäktströmmarna. Wifog är sedan hösten 2015 noterat på Nasdaq First North under namnet Wifog Holding AB (publ) Finansiering Under kvartalet och efter kvartalets utgång har bolagets styrelse och ledning arbetat med att hitta lösningar för att kunna avvärja en långvarig likviditetskris och därmed säkra bolagets fortsatta drift och utveckling. Med anledning därav har bolagets styrelse under 2018 genomfört följande: 1) Med stöd av bemyndigande från extra bolagstämma den 12 december 2017 genomförde bolaget en nyemission aktier till en teckningskurs om 2,50 kronor per aktie. Emissionen riktades till vissa närstående personer enligt 16 kap. aktiebolagslagen. Teckningskursen, som motsvarade teckningskursen i emissionen från den 3 juli 2017 samt den 2 november 2017 och överstiger den aktuella noterade kursen på bolagets aktier, bestämdes baseras på en marknadsvärdering, översteg väsentligen den aktuella noterade kursen på bolagets aktier. Avvikelsen från aktieägarnas företrädesrätt skedde för att lösa bolagets akuta likviditetsproblem. 5

6 2) Kortfristiga lån har erhållits från ägarkollektiv och närstående motsvarande 3 miljoner kronor under inledningen av Därtill finns uttalade avsiktsförklaringar från samma kollektiv att vidare säkerställa finansiering fram till årsskiftet om behov skulle uppstå. 3) För att säkerställa återbetalningen av kortfristiga lån och för att ge övriga aktieägare möjligheten att försvara sina ägarandelar genomförde och med stöd av beslut vid en extra bolagsstämma den 22 mars 2018 genomfördes en företrädesemission med upp till aktier till kursen 10 öre per styck. I skrivande stund har emissionen stängts och väntar på registrering med aktier till teckningskursen 10 öre per styck. Med denna emission genomförd, med övriga åtgärder vidtagna och mot bakgrund av bolagets besparingsprogram och tillväxt så anser styrelsen att bolaget kommer att ha tillräckligt rörelsekapital fram tills positivt kassaflöde uppnås. Fortfarande återstår c:a 1 miljon kronor att betala av det konvertibellån som förföll till betalning den 30 juni 2017, huvidsakligen till konvertibelinnehavare med lägre nominella belopp. Skälet att bolaget inte lyckats betala dessa trots tidigare utfästelser har berott på både administrativa och likviditetssvårigheter. Bolaget har dock för avsikt att lösa detta i samband med att likviden kommer in från den senaste företrädesemissionen. 6

7 EKONOMISK UTVECKLING KONCERNEN Omsättning Nettoomsättningen under kvartalet uppgick till Tkr (1 686 Tkr). Resultat Resultatet före avskrivningar (EBITDA) blev under kvartalet Tkr ( Tkr). Rörelseresultatet (EBIT) blev Tkr ( Tkr). Förbättringen av EBITDA och EBIT är en kombination av att förbättrad bruttomarginal, lägre front-end utvecklingskostnader, lägre marknadskostnader samt omvärdering av framtida kostnader för användarnas trafikavgifter. Investeringar Investeringar i immateriella anläggningstillgångar under kvartalet uppgick till 0 Tkr (794 Tkr). Finansiering Detta beskrivs ovan. Det är styrelsens bedömning att ovanstående beskrivna finansiering är tillräckligt för att driva verksamheten i planerad omfattning. Kassaflöde och likvida medel Vid ingången av 2018 hade koncernen 954 Tkr i likvida medel. Vid utgången av kvartal 1, 2018, uppgick koncernens likvida medel till 202 Tkr. Minskningen är relaterad till Wifogs negativa resultat från verksamheten, reducerad med den lånefinansiering som bolaget har erhållit under perioden. Eget kapital Vid ingången av 2018 hade koncernen Tkr i eget kapital. Vid utgången av rapportperioden uppgick koncernens egna kapital till Tkr. Personal Antalet anställda i koncernen vid periodens slut uppgick till 8 personer. 7

8 EKONOMISK UTVECKLING MODERBOLAGET WIFOG HOLDING AB (PUBL) Omsättning Nettoomsättningen i moderbolaget uppgick under kvartalet till 612 Tkr (571 Tkr). Intäkterna avser management fee från de operativa dotterbolagen för det arbete som utförs åt dem. Resultat Moderbolagets resultat före avskrivningar (EBITDA) uppgick under kvartalet till -631 Tkr (-825 Tkr). Rörelseresultatet (EBIT) uppgick under kvartalet till -631 Tkr (-825 Tkr). Styrelsen har i grunden en oförändrad tilltro till verksamheten och kommer även framöver att löpande utvärdera bokförda värdet på aktier i dotterbolag. Investeringar Moderbolagets investeringar under kvartalet uppgick till 0 Tkr (0 Tkr). Investeringarna i koncernen görs främst i de operationella bolagen. Kassaflöde och likvida medel Vid ingången av 2018 hade Wifog Holding 609 Tkr i likvida medel. Vid utgången av kvartal 1, 2018, uppgick likvida medel till 13 Tkr. Minskningen är relaterad till Wifogs negativa resultat från verksamheten, reducerad med den lånefinansiering som bolaget har erhållit under perioden. Eget kapital Vid utgången av 2017 uppgick eget kapital till Tkr. Vid utgången av kvartal 1, 2018 uppgick eget kapital till Tkr. Personal Antalet anställda i Wifog Holding vid periodens slut uppgick till 1 person (1). ÖVRIG INFORMATION Aktien Antalet aktier uppgår vid rapportdatumet totalt till Aktierna handlas under kortnamnet WIFOG med ISIN-kod SE Bolagets aktier är upptagna till handel på Nasdaq First North. Mangold Fondkommission AB, telefon , är bolagets Certified Adviser. Transaktioner med närstående Styrelsen har under våren lånat in sammanlagt kronor till bolaget. Lånen löper räntefritt och återbetalas så snart likviditetssituation så medger. Händelser efter periodens utgång Bolaget har förändrat operatörsavtalet med 3 för att förbättra kunderbjudande och paketering Vidare har bolaget ingått samarbetsavtal med norra Europas ledande prestationsmarknadsföring operatör i syfte att öka användartillströmning, intäkter och kunderbjudande. Slutligen har bolaget ingått ett partnerskap med Metro Media House i syfte att utöka erbjudandet, öka exponeringen och öka användartillströmningen. 8

9 Redovisningsprinciper Kvartalsrapporten är upprättad i överensstämmelse med årsredovisningslagens bestämmelser (K3) och i enlighet med First North Nordic Rulebook. I övrigt har samma redovisningsprinciper och beräknings-metoder använts i delårsrapporten som i den senaste årsredovisningen. Risker Wifog Holding AB (publ) har historiskt sett drivits med betydande förluster, och det är inte säkert att verksamheten kommer att uppnå positivt resultat i framtiden. En investering i Wifog Holding AB (publ) är därför förenad med hög risk och bör utvärderas noggrant. Wifog Holding AB (publ) möjlighet att tillgodose framtida kapitalbehov är i hög grad beroende av verksamhetens framtida vinstgenerering. Det kan inte uteslutas att det tar längre tid än beräknat för Wifog Holding-koncernen att nå ett positivt kassaflöde. Det finns inte någon garanti för att framtida kapitalbehov inte kan komma att uppstå. Det kan inte heller garanteras att Wifog Holding AB (publ) kommer att kunna anskaffa nödvändigt kapital om behov skulle uppstå. Koncernen består av en liten organisation och får därför anses vara starkt beroende av ett fåtal nyckelpersoner. STYRELSENS INTYGANDE Styrelsen och verkställande direktören för Wifog Holding AB (publ) försäkrar att delårsrapporten ger en rättvisande översikt över bolagets verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som bolaget står inför. Delårsrapportens avlämnande Stockholm den Wifog Holding AB (publ) Styrelse & VD Fredric Forsman Ordförande Jonas Litborn Ledamot Fredrik Crafoord Ledamot Peter Håkansson VD Granskning av revisor Denna delårsrapport har inte varit föremål för granskning av Wifog Holding AB:s (publ) revisorer. Kontakt 9

10 För eventuella frågor kring delårsrapporten vänligen kontakta Peter Håkansson, VD. Wifog Holding AB (publ), Grev Turegatan 72 A, Stockholm Hemsida: e-post: Kommande rapporter Årsstämma den 29 juni 2019 Delårsrapport april juni 2018, 28 augusti 2018 Denna information är sådan information som Wifog Holding AB (publ) är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 31 maj 2018, kl 14:30 CET. 10

11 RESULTATRÄKNING I SAMMANDRAG FÖR KONCERNEN I TKR Kvartal 1 Kvartal 1 Helår Nettoomsättning Aktiverat arbete för egen räkning Övriga rörelseintäkter Summa RÖRELSEKOSTNADER Direkta kostnader Övriga externa kostnader Personalkostnader Resultat före av- och nedskrivningar (EBITDA) Avskrivningar och nedskrivningar Rörelseresultat (EBIT) FINANSIELLA POSTER Ränteintäkter Räntekostnader Summa finansiella poster Resultat efter finansiella poster Skatt på periodens resultat Periodens resultat

12 BALANSRÄKNING I SAMMANDRAG FÖR KONCERNEN I TKR TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Summa anläggningstillgångar Omsättningstillgångar Varulager Kortfristiga fordringar Kassa och bank Summa omsättningstillgångar Summa Tillgångar EGET KAPITAL OCH SKULDER Aktiekapital Nyemission under registrering Övrigt tillskjutet kapital Annat eget kapital inklusive periodens resultat Eget kapital Långfristiga skulder Kortfristiga skulder Summa skulder Summa Eget kapital och skulder

13 KASSAFLÖDESANALYS I SAMMANDRAG FÖR KONCERNEN I TKR DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapitalet Q1 Q1 Helår Förändring av rörelsekapitalet Kassaflöde från den löpande verksamheten INVESTERINGSVERKSAMHETEN Förvärv av immateriella tillgångar Kassaflöde från investeringsverksamheten FINANSIERINGSVERKSAMHETEN Nyemission Upptagna lån Amortering av skuld Kassaflöde från finansieringsverksamheten Periodens kassaflöde Likvida medel vid periodens början Likvida medel vid periodens slut

14 FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL FÖR KONCERNEN I TKR Övrigt tillskjutet kapital Annat eget kapital inkl årets resultat Aktiekapital Eget kapital, Konvertibelemission, justering -7-7 Periodens resultat Eget kapital, Konvertibelemission Emission av teckningsoptioner Apportemission Emissionskostnader Periodens resultat Eget kapital, Apportemission Nyemission Emissionskostnader Periodens resultat Eget kapital, Periodens resultat Eget kapital, Periodens resultat Eget kapital, Nyemission under registrering Periodens resultat Eget kapital, Nyemission under registrering Periodens resultat Eget kapital, Nyemission Periodens resultat Eget kapital,

15 RESULTATRÄKNING I SAMMANDRAG FÖR MODERBOLAGET I TKR Kvartal 1 Kvartal 1 Helår Nettoomsättning Övriga rörelseintäkter Summa RÖRELSEKOSTNADER Övriga externa kostnader Personalkostnader Resultat före av- och nedskrivningar (EBITDA) Avskrivningar och nedskrivningar Rörelseresultat (EBIT) FINANSIELLA POSTER Resultat från andel i koncern och intresseföretag Ränteintäkter Räntekostnader Summa finansiella poster Resultat efter finansiella poster Skatt på periodens resultat Periodens resultat

16 BALANSRÄKNING I SAMMANDRAG FÖR MODERBOLAGET I TKR TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Summa anläggningstillgångar Omsättningstillgångar Kortfristiga fordringar Kassa och bank Summa omsättningstillgångar Summa Tillgångar EGET KAPITAL OCH SKULDER Aktiekapital Nyemission under registrering Överkursfond Balanserad förlust Årets resultat Eget kapital Långfristiga skulder Kortfristiga skulder Summa skulder Summa Eget kapital och skulder

17 KASSAFLÖDESANALYS I SAMMANDRAG FÖR MODERBOLAGET I TKR DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapitalet Q1 Q1 Helår Förändring av rörelsekapitalet Kassaflöde från den löpande verksamheten INVESTERINGSVERKSAMHETEN Avyttring dotterbolag Kassaflöde från investeringsverksamheten FINANSIERINGSVERKSAMHETEN Nyemission Upptagna lån Amortering av skuld Kassaflöde från finansieringsverksamheten Periodens kassaflöde Likvida medel vid periodens början Likvida medel vid periodens slut

18 FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL FÖR MODERBOLAGET I TKR Bundet eget kapital Fritt Eget kapital Emission under Övrigt fritt Summa eget Aktiekapital registrering Överkursfond eget kapital kapital Eget kapital, Periodens resultat Eget kapital, Konvertibelemission Emission av teckningsoptioner Apportemission Pågående nyemission 5 5 Emissionskostnader Periodens resultat Eget kapital, Apportemission Pågående nyemission Emissionskostnader Periodens resultat Eget kapital, Pågående nyemission Periodens resultat Eget kapital, Periodens resultat Eget kapital, Periodens resultat Eget kapital, Nyemission under registrering Periodens resultat Eget kapital, Nyemission under registrering Registrerad nyemission Periodens resultat Eget kapital, Nyemission under registrering 0 Registrerad nyemission Periodens resultat Eget kapital,

19 NOT 1 - UTVECKLING AV ANTAL AKTIER OCH AKTIEKAPITAL NOT 1 - UTVECKILING AV ANTAL AKTIER OCH AKTIEKAPITAL Datum Kvotvärde Förändring antal aktier Summa antal aktier Emissionskurs Förändring aktiekapital Totalt aktiekapital Minskning av aktiekapital * , , ,00 Approtemission , , , ,13 Sammanläggning av aktier , ,13 Apportemission , , , ,01 Apportemission , , , ,86 Nyemission , , , ,26 Nyemission , , , ,26 Nyemission , , , ,15 Nyemission , , , ,47 * Minskning av aktiekapitalet för avsättning till fri fond genomfördes som ett led i en rekonstruktion Kvartal 1 Kvartal 1 Helår Helår Genomsnittligt antal aktier - före utspädning efter utspädning ** Antal aktier för perioder innan sammanläggningen av aktier 200:1 som gjordes i oktober 2015 har justerats, så att antal aktier är jämförbara mellan perioderna. Utspädningseffekten under 2016 och 2017 är relaterad till de konvertibler som emitterades i januari och april 2016 samt de olika teckningsoptionsprogram som bolaget. 19

20 Wifog Holding AB (publ) Grev Turegatan 72 A Stockholm Hemsida: E-post: ir@wifog.com KONTAKT För eventuella frågor kring delårsrapporten, vänligen kontakta Peter Håkansson, VD.