6,2. Cloetta FÖRSÄLJNING I GRUNDADES LEDANDE NETTO- OMSÄTTNING MDR KR CHOKLAD GODIS TUGGUMMI PASTILLER NÖTTER

Transkript

1 Cloetta ett ledande konfektyrföretag i Norden och Nederländerna. FÖRSÄLJNING I GRUNDADES LEDANDE MEDARBETARE LÄNDER VARUMÄRKEN 8 NETTO- OMSÄTTNING 6,2 MDR KR CHOKLAD GODIS PASTILLER TUGGUMMI LÖSVIKTSGODIS NÖTTER VISION To be the most admired satisfier of Munchy Moments MISSION To bring a smile to your Munchy Moments Visionen tillsammans med mål och strategier uttrycker Cloettas affärsidé. Kategorier där Cloetta är bland marknadsledarna Sverige Chokladstycksaker Chokladpåsar Finland Tuggummi Nederländerna Tuggummi Danmark Storbritannien Norge

2 Cloettas styrkor Starka, ledande lokala varumärken Huvudmarknader i stabila nordvästra Europa Stark europeisk marknadsledare inom lösviktsgodis Stordriftsfördelar i nordvästra Europa gentemot lokala konkurrenter Stordriftsfördelar avseende marknadskanaler på huvudmarknader Lokalt anpassad innovation Cloettas nettoförsäljning per kategori Övrigt 2 % Nötter 4 % Tuggummi 6 % 12 % Choklad 18 % Förpackade varumärken 72 % 28 % 58 % Cloettas nettoförsäljning per land Internationella marknader 7 % Storbritannien 7 % Tyskland 5 % Nederländerna 14 % Norge 6 % Danmark 9 % Övriga 33 % Norden 67 % Sverige 31 % Finland 21 %

3 ÅRET I KORTHET 1 Året i korthet 2 Nettoomsättning Katarina Tell utses till VD Cloetta Sweden. Michiel Havermans utses till Senior Vice President International Markets and UK. Thomas Biesterfeldt utses till Chief Marketing Officer. Oskari Vidman utses till Chief Pick & Mix Officer. Q1 Cloetta utses till Årets börsbolag. Malaco Gott & Blandat med 3 % mindre socker lanseras. Red Band firar 9 år. Ordinarie utdelning om,75 kr och extra utdelning om,75 kr betalas ut. Ändring och förlängning av låneprogram och lansering av ett företagscertifikatprogram. Frans Rydén utses till CFO. Ny produktionslinje installeras i fabriken i Turnhout, Belgien. Candykings enheter i Norden inför livas i Cloettas affärssystem. Q2 Cloetta utses till bästa corporate web site i Sverige. Rekordmånga aktieägare i Cloetta, Q1 Q2 Kassaflöde från den löpande verksamheten Q3 Q Q3 Exempel på nylanseringar under året Q4 5 5 Q1 Q2 Q3 Q Rörelseresultat, justerat Q1 Q2 Q3 Q4 Nyckeltal Nettoomsättning Rörelseresultat (EBIT), justerat Rörelsemarginal (EBIT-marginal), justerad % 1,9 1,4 13,6 12,2 11,9 Rörelseresultat (EBIT) Rörelsemarginal (EBIT-marginal), % 1,6 9,1 12,4 11,8 1,9 Resultat före skatt Årets resultat Årets resultat exklusive effekt av nedskrivning avyttrad verksamhet inklusive skatteeffekt och övriga jämförelsestörande poster Resultat per aktie före utspädning, kr 1,69,34,67 1,35,84 Resultat per aktie efter utspädning, kr 1,68,34,67 1,35,84 Nettoskuld/EBITDA, ggr 2,31 2,39 2,44 3,3 3,97 Kassaflöde från den löpande verksamheten Definitioner, se sidan 156. Cloetta ÅRS- OCH HÅLLBARHETSREDOVISNING 218

4 4 Långsiktiga finansiella mål Organisk försäljningstillväxt EBIT-marginal Skuldsättning Långsiktigt är Cloettas målsättning att öka sin försäljning organiskt i minst samma takt som marknaden. Målet är en justerad EBITmarginal om minst 14 procent. Det långsiktiga målet är en nettoskuld/ebitda på 2,5 ggr. Försäljning 7 EBIT och marginal, justerad 7 % 14 Nettoskuld/EBITDA , , , , , EBIT, justerat EBIT-marginal, justerad, % Nettoskuld, Nettoskuld/EBITDA, ggr Den historiska tillväxten på de marknader där Cloetta är verksamt har varit en till två procent per år beroende på segment. Under 218 uppgick Cloettas organiska tillväxt till 2,8 procent, på grund av en minskad försäljning av lösviktsgodis främst beroende på ett förlorat kontrakt i Sverige och kraftigt höjd sockerskatt i Norge. Förpackade varumärken växte med 1,5 procent och lösviktsgodis minskade med 12,8 procent. Den justerade EBIT-marginalen har förbättrats under året, vilket främst beror på tillväxt inom förpackade varumärken, god kostnadskontroll och högre produktionsvolymer, delvis motverkat av högre produktionskostnader. Cloetta har under 218 för tredje året i rad uppnått det långsiktiga målet gällande skuldsättnings graden. Netto skulden/ebitda uppgick till 2,31 ggr, vilket är något lägre än målet om 2,5 ggr. Utdelningspolicy Cloettas mål är att dela ut 4 6 procent av resultatet efter skatt. Mot bakgrund av att årets resultat är bättre än föregående år, föreslår styrelsen en utdelning om 1, kr (,75) per aktie för 218, vilket motsvarar cirka 6 procent av resultatet. Cloetta ÅRS- OCH HÅLLBARHETSREDOVISNING 218

5 5 Hållbarhetsmål Medarbetare och konsumenter Ökad resurseffektivitet Ansvarsfulla inköp Medarbetare För arbetsskador har Cloetta en noll-vision. Lost Time Injury Rate (LTIR) (LTIR är antal arbetsplatsolyckor (med 24 timmar frånvaro) per arbetade 1 timmar.) Antal MINDRE SOCKER & SOCKERFRITT NAFNAC No Artificial Flavours & No Artificial Colours Mål 218 Mindre socker och sockerfritt Cloettas större varumärken ska erbjuda alternativ med mindre socker, inget tillsatt socker eller sockerfria produkter. Icke artificiella färger och aromer För Cloetta är det viktigt att öka andelen naturliga ingredienser. Målet är att Cloettas produktportfölj under 22 ska vara fri från artificiella aromer och artificiella färger. Energiförbrukning Energiförbrukningen per producerade ton ska minska med 5 procent till 22, jämfört med 214 års nivå. MWh/prod ton Mål 22 2, 1,5 1,,5, kg/prod ton CO2e (Scope 1+2)/prod kilo, kg,35,3,25,2,15,1,5 Energiförbrukning 214 Avfall Koldioxidemissioner Mål Avfall Mängden avfall per producerade kg ska minska med 25 procent till 22, jämfört med 214 års nivå. 218 Utsläpp koldioxid CO 2 -utsläppen från produk tionen ska minska i relation producerade kg med 5 procent till 22, jämfört med 214 års nivå. Mål 22, Värdena för 216 och 217 har korrigerats. Cloettas ambition Hållbarhetsprogram ska implementeras för prioriterade råvaror. Den palmolja som förekommer i Cloettas produkter ska vara RSPO- (Round Table on Sustainable Palm Oil) certifierade*. 1 procent av all kakao och choklad som Cloetta köper är UTZ*-certifierad. Cloetta ska senast 218 endast köpa hållbart producerat sheasmör enligt AAK*s principer. 1 procent av kakaon som Cloetta köper är UTZ-certifierad. Under 218 har Cloetta gått över till att köpa hållbart producerad och spårbar sheasmör via AAKs program för hållbar sheaproduktion. Majoriteten av den palmolja som finns i glansmedel har ersatts med andra alternativ. Det innebär att många av Cloettas produkter är fria från palmolja. Fokus att ersätta palmolja med andra oljor har framförallt varit drivet av att möta kunders förväntningar och krav. I de choklad- och fudgeprodukter som innehåller palmolja har Cloetta påbörjat en övergång till segregerad palmolja enligt RSPOs principer. RSPO certifiering av Cloettas fabriker kommer att ske under 219. * Läs mer på sidorna Cloetta ÅRS- OCH HÅLLBARHETSREDOVISNING 218

6 7 Cloetta strategier bygger på tre pelare: 1 Driva tillväxt 2 Möjliggöra tillväxt 3 Finansiera tillväxt Ytterligare stärka starka lokala varumärkena och selektivt expandera varumärken internationellt Fokusera på huvudmarknaderna och fördubbla försäljningen på Internationella marknader Öka marknadsandelar och volymer för förpackade varumärken Öka lösviktens utbredning och erbjudandet på huvudmarknaderna Selektiva förvärv inom Cloettas kategorier på huvudeller närliggande marknader Nolltolerans mot arbetsolyckor Skapa Ett Cloetta med en gemensam agenda och arbetssätt Stärka varumärkes- och kategori hantering Skapa en vinnande kultur Utveckla, attrahera och behålla kompetenta ledare och medarbetare Driva kostnadsbesparande aktiviteter i hela organisationen Implementera Den perfekta fabriken och Lean-programmet inom produktionen Insourca produktion Förbättra lönsamheten inom lösviktsgodis Förbättra marknadsföringseffektiviteten samt interna system och processer Cloetta ÅRS- OCH HÅLLBARHETSREDOVISNING 218

7 8 Cloettas värdekedja Cloettas mission är att skapa värde genom «To bring a smile to your Munchy Moments». Genom innovativ produktutveckling, effektiva inköp och högkvalitativ produktion, goda kontakter med handeln samt marknadsföring som stärker varumärkena skapar Cloetta ekonomiskt värde Produktutveckling Inköp Produktion Värdeskapande Hållbart företagsansvar Produktutvecklingen utgår från en kombination av kund- och konsu mentstyrda behov/önskemål, innovation och möjligheter inom det befintliga produktionsnätverket. Under ett antal år har ett långsiktigt program, NAFNAC, bedrivits som syftar till att erbjuda en produktportfölj som endast innehåller icke artificiella aromer och färger. Cloetta arbetar systematiskt med att utveckla och erbjuda alternativ med mindre socker eller sockerfritt för större varumärken. Under varumärkena Malaco och Red Band har Cloetta lanserat produkter med alternativen mindre socker, sockerfritt eller vegetarisk. Cloettas totala inköp uppgick till 4 1, varav 2 68 avser råvaror och förbrukningsvaror. De tre största råvarorna mätt i inköpskostnader är socker, kakao och mjölkpulver. Cloettas leverantörer genomgår en godkännande process där såväl produktsäkerhet, kvalitet, sociala och miljömässiga krav utvärderas. Cloetta stödjer hållbar råvaruproduktion av prioriterade råvaror så som kakao, palmolja och sheasmör. Läs mer på sidorna Cloetta hade medelantal anställda under 218 och de totala personalkostnaderna uppgick till Cloettas 8 fabriker hade anställda. Under året producerades 12 tusen ton godis, choklad, tuggummi, pastiller och nötter. Miljö Effektivisering av energianvändning i produktion och en strävan att minska CO 2 utsläpp sker kontinuerligt. Ökad resurseffektivitet genom materialoch energiåtervinning. Systematiskt miljöarbete är en naturlig del av processerna i samtliga fabriker. Arbetsmiljö Fokus på personsäkerhet. Arbetsmiljöarbete med syste matisk rapportering är en del av den dagliga uppföljningen. Hållbarhetsprogram för kakao, palmolja och sheasmör Produktsäkerhet Produktsäkerhetssystem finns på samtliga fabriker. Fabrikerna har ett fokus på förebyggande åtgärder kring allvarliga reklamationer. Läs mer på sidan 4. Cloetta ÅRS- OCH HÅLLBARHETSREDOVISNING 218

8 9 Betalda skatter Övriga 2 % Statlig bolagsskatt 3 % Skatter relaterat till anställda 21 % Totalt Mervärdesskatt 41 % Betald skatt per land Slovakien 1, % Belgien,7 % Tyskland 1, % Irland Storbritannien 4,5 %,2 % Sverige 16,7 % Norge 17,9 % Finland 13,7 % Sockerskatt 33 % Skatteinformation Cloetta betalade (1 177) i olika skatter under 218 där mervärdesskatter, sockerskatter och skatter relaterade till anställda utgör huvuddelen. Med hänsyn taget till resultatet före skatt är betald bolagsskatt relativt låg på grund av utnyttjade uppskjutna skattemässiga förlust avdrag. Huvuddelen av återstående förlustavdrag kommer att utnyttjas inom en snar framtid. Danmark 34,5 % Nederländerna 9,8 % Betald skatt i Norge och Danmark är proportionellt hög på grund av sockerskatt. Kunder 4 5 Konsumenter Amortering av lån De totala intäkterna uppgick till Cloettas största kundkategori är dagligvaruhandeln. Servicehandeln är också en mycket viktig kundgrupp. Cloetta tillfredsställer Munchy Moments. Återkoppling på reklamationer och synpunkter. Årets resultat var 483 Kunderna kräver normalt BRC- eller ISO-certifikat. Optimera transporter och minska mängden transportförpackningar. Genererat värde är Långivare, finansiella Aktieägare 7 % samarbetspartners 2 % Statlig bolagsskatt 1 % Medarbetare 23 % Övriga leverantörer 22 % Fördelat värde är 5 942* Produkter av hög kvalitet som marknadsförs på ett ansvarsfullt sätt. Erbjuda konsumenten ett brett utbud av produkter med naturliga smak- och färgämnen. Hållbara förpackningslösningar. Leverantörer av råvaror, förbrukningsvaror och färdiga produkter 45 % Aktieägare Cloettas aktieägare får en viss andel av det fria egna kapitalet i form av utdelning efter det att verksamheten har tillförts nödvändigt kapital för fortsatt utveckling. Styrelsen har föreslagit en ordinarie utdelning på 1, kronor per aktie, vilket motsvarar cirka 6 procent av resultatet för 218 att utbetalas 219. Under 218 överfördes 433 till aktieägarna genom såväl ordinarie som extra aktieutdelning. *Exklusive avskrivningar och årets resultat, inklusive betald utdelning. Ekonomisk påverkan Genom produktion och för säljning av Cloettas produkter skapas ekonomiska värden som kommer intressenterna till del. Cloetta ÅRS- OCH HÅLLBARHETSREDOVISNING 218

9 1 Cloettas hållbarhetsagenda Genom att ytterligare integrera miljömässiga och sociala aspekter i såväl affärsstrategi som verksamhet skapar Cloetta förutsättningar för att växa som bolag. Det leder också till att risker och möjligheter identifieras samtidigt som Cloetta förstår och hanterar påverkan på människor och miljö och lever upp till omvärldens förväntningar. Väsentlighetsanalysen är en process för att definiera vilka miljömässiga och sociala aspekter som är mest relevanta för Cloettas möjlighet att skapa värde långsiktigt som bolag och hur Cloetta skapar värde för sina viktigaste intressenter. Cloetta har genom väsentlighetsanalysen definierat fyra prioriterade områden och inom vart och ett av dessa har mål satts och program och uppföljningssystem tagits fram. Väsentlighetsanalysen utgör också underlag för att anpassa hållbarhetsagendan till FNs globala hållbarhetsmål. Analysen stödjer åtta av de 17 målen. Under 219 kommer bolagets hållbarhetsagenda att uppdateras och nya långsiktiga mål och nyckeltal att definieras och integreras i affärsstrategin. Medarbetares utveckling och hälsa Medarbetarna är avgörande för Cloettas framgångar. Cloettas förmåga att attrahera, behålla och utveckla medarbetarna är därför av yttersta vikt. Cloetta har därför aktiviteter, planer och mål för hur arbetsplatsen ska vara så säker och attraktiv som möjligt. Konsumenten i centrum Cloetta ska erbjuda produkter som är säkra och av hög kvalitet. För att möta konsumenternas önskemål erbjuder Cloetta också produkter med fler naturliga råvaror, mindre socker, sockerfria produkter och produkter med funktionella egenskaper, så som t ex tuggummi för bättre tandhälsa. Ökad resurseffektivitet Cloetta eftersträvar att använda resurser så effektivt som möjligt. Miljöpåverkan från den egna verksamheten och transporter hanteras genom att Cloetta optimerar energianvändning, minskar utsläpp och avfall och prioriterar klimateffektiva transporter. Cloetta utvecklar också förpackningslösningar med förbättrad miljöprestanda. Ansvarsfulla inköp Genom att integrera miljömässiga och sociala krav i inköpsprocessen kontrolleras att leverantörer lever upp till Cloettas krav. Cloetta har därutöver ett program för inköp av certifierade råvaror som syftar till att förbättra sociala och miljömässiga förhållanden där råvarorna produceras. FREDLIGA OCH INKLUDERANDE SAMHÄLLEN Cloetta ÅRS- OCH HÅLLBARHETSREDOVISNING 218