DELÅRSRAPPORT JANUARI - MARS 2019 SAMMANFATTNING LÖSNINGAR FÖR EN HÅLLBAR FRAMTID. MultiDocker Cargo Handling AB (Publ.

Transkript

1 DELÅRSRAPPORT MultiDocker Cargo Handling AB (Publ.) JANUARI - MARS 2019 SAMMANFATTNING Uppstart av nytt affärskoncept för entreprenader. Nytt Blue Line samarbete startades med syfte att vidareutveckla kunds miljömedveten logistiklösning. Fortsatt satsning på eftermarknadsförsäljnig. Intäkt EBITDA EBIT 32,2 MSEK (23,2 MSEK) -4,6 MSEK (-4,8 MSEK) -5,9 MSEK (-5,8 MSEK) LÖSNINGAR FÖR EN HÅLLBAR FRAMTID

2 VD KOMMENTAR Bästa kunder, partners, medarbetare, och aktieägare, Som nytillträdd VD ser jag fram emot att få vara del av de möjligheter som MultiDocker står inför. Under första kvartalet 2019 skedde några betydelsefulla händelser för MultiDocker; vi började året med den största orderboken i företagets historia, startade verksamhet av vårt nya affärskoncept för entreprenader, och drog igång nytt Blue Line samarbete med viktiga partners. Samtidigt försköts leveranser på grund av fortsatt brist på komponenter vilket påverkade färdigställningen av maskiner som i sin tur påverkade resultatet negativt. Ett arbete för att ytterligare utveckla, effektivisera, och säkerställa våra leveranser i samarbete med partners och leverantörer för att möta den förväntade tillväxten är påbörjad. Orderboken var rekordstor vid utgången av 2018 och vid kvartalets slut var den 227 MSEK för maskiner och driftavtal. Vi ser normalt en lägre försäljning i Q1 och Q3 jämfört med Q2 och Q4. Den trenden ser vi gälla även för Efterfrågan på vår minsta maskin, CH600, fortsätter att vara hög. Den kommer dessutom att börja produceras på Caterpillars nya basmaskin, Next Generation, som bland annat har högre effektivitet, lägre bränsle- och servicekostnader, och ändå högre förarkomfort. Under 2018 utvecklade vi ett nytt affärskoncept som startade i slutet av första kvartalet 2019 tillsammans med Brasiliens största skogsbolag. Konceptet innebär en entreprenad för att driva en logistikverksamhet på ett av kundens bruk. I den här typen av affärsmodell utnyttjar vi hela vårt kompetensområde; från att starta en logistikprocess baserat på vår behovsanalys till att anpassa rätt typ av produkt och kontinuerligt utveckla logistikflödet för största optimering och effektivisering både för ekonomin och miljön. Tillsammans med Södra Skogsägarna och forskningsinstitutet RISE startade vi ett samarbete med syfte att vidareutveckla miljömedvetna logistiklösningar. Vi sålde vår första eldrivna maskin för tio år sedan och den senaste tiden har flera av våra kunddialoger styrts mot just eldrivna materialhanterare. Intresset för dem ökade starkt i framförallt Sverige och Europa. Genom Blue Line erbjuder vi kostnadseffektiva och hållbara lösningar som främjar miljön och stärker kundens varumärke. Då verksamheten fortsätter att växa med allt fler leveranser av nya maskiner uppstår ett utökat rörelsekapitalbehov. För att möta tillväxtens krav på ökat rörelsekapital fortsätter ett intensivt arbete som involverar ägare, leverantörer, kunder, och MultiDockers egna produktionsprocess med det gemensamma syftet att minska kapitalbindningen i verksamheten. I tillägg beslutade styrelsen att föreslå bolagsstämman en nyemission. Maria Bogren VD MultiDocker 2

3 INTÄKTER OCH RESULTAT Q präglades av att det skett fler leveranser jämfört med samma period föregående år. Detta förklarar att omsättningen är högre jämfört med Q Den högre omsättningen utgörs av flera små maskiner, med jämförelsevis lägre marginal. De första CH600 maskinerna som levererats är av prototypkaraktär, vilket innebär högre kalkylerade kostnader jämfört med kommande maskiner av denna typ. Sammantaget ger detta ett resultat på samma nivå som föregående år. Som förväntat innebar första kvartalet få avslutade affärer, vilket är i linje med den normala cyklisiteten i verksamheten. KONCERNEN Kommentarer till Q Intäkten Q = 32,2 MSEK Intäkten Q = 23,2 MSEK Dotterbolagen har i perioden ej genererat någon omsättning varför koncernens omsättning blir den samma som moderbolagets. Att notera är att bolagets verksamhet är av projektnatur varför kraftiga variationer i omsättning mellan perioderna förekommer och måste beaktas vid jämförelser. EBIT Q = -5,9 MSEK EBIT Q = -5,8 MSEK Ett samlat negativt resultat i dotterbolagen om -0,5 MSEK påverkar resultatet på koncernnivå. KASSAFLÖDE OCH FINANSIELL STÄLLNING Koncernens kassaflöde från den löpande verksamheten uppgick under Q till -1,8 MSEK (-1,7 MSEK). Koncernens likvida medel uppgick vid periodens utgång till 2,4 MSEK (1,2 MSEK). De kortfristiga skulderna i koncernen uppgick till 74,4 MSEK (60,1 MSEK) och de långfristiga skulderna uppgick till 8,4 MSEK (5,8 MSEK). Soliditeten var 13 % (17%). INVESTERINGAR OCH AVSKRIVNINGAR Arbetet med utveckling av maskinerna fortsätter och under Q1 har fokus legat på vidareutveckling av nästa generation CH600. Närmare hälften av koncernens totala avskrivningar avser tidigare utveckling av CH600. EGET KAPITAL Vid utgången av kvartalet uppgick koncernens eget kapital till 13,3 MSEK (14,3 MSEK) Aktiekapitalet i moderbolaget var KSEK ( KSEK), fördelat på aktier, envar med ett kvotvärde om 0, SEK. MEDARBETARE Medeltalet anställda under Q var 11 personer (12) utöver detta använder bolaget ett antal hel- och deltidskonsulter för utvecklings- och försäljningsprojekt. AKTIEN Resultat per aktie Q ,033 SEK / aktie. EBITDA Q = -4,6 MSEK EBITDA Q = -4,8 MSEK Avskrivningarna är nära noll i dotterbolagen varför EBIT och EBITDA ger samma jämförelse och samma kommentar såsom ovan. MODERBOLAGET Kommentarer till Q Intäkten Q = 32,2 MSEK Intäkten Q = 23,2 MSEK I perioden samma omsättning i Moderbolaget som i Koncernen, i övrigt se kommentarerna ovan avseende koncernens intäkter i perioden. EBIT Q = -5,4 MSEK EBIT Q = -5,1 MSEK Se kommentarer ovan avseende koncernens EBIT i perioden. EBITDA Q = -4,2 MSEK EBITDA Q = -4,1 MSEK Se kommentarer ovan avseende koncernens EBITDA i perioden. DE TIO STÖRSTA AKTIEÄGARNA PER Namn Summa röster Röster % Skärgårdshavet AB ,1 Meus Liberi Tripudium AB ,8 Försäkringsaktiebolaget, Avanza Pension ,8 Dividend Sweden AB ,4 Nordnet Pensionsförsäkring AB ,0 Ekkg Stockholm AB ,1 Piippo, Markku ,6 Johansson, Mats ,6 Rolf, Anders ,5 Sjölund, Claes Patric ,5 Övriga aktieägare ,6 Summa aktier ,0 3

4 UTSIKTER 2019 Behovet av effektivare materialhantering fortsätter att öka i både utvecklade marknader och tillväxtekonomier, vilket syns i en större efterfrågan av MultiDockers produkter och tjänster. MultiDocker har som mål att ta större marknadsandelar både inom försäljning av maskiner och även inom tjänstesegmentet. MultiDockers nya entreprenadverksamhet på ett bruk i Brasilien drog igång under Q Det är ett affärskoncept som kommer att fortsätta att vidareutvecklas då flera kunddialoger styrs till ämnet och MultiDocker har en stark position genom sin långa erfarenhet som användare. MultiDocker fortsätter sitt fokus på Nord- och Sydamerika samt Europa. Marknadsanalyser och samarbetet med väl etablerade Caterpillar återförsäljare i Nordamerika har identifierat marknadsområden och segment där MultiDocker kommer att fortsätta förstärka resurser inom försäljning och eftermarknad för att öka marknadsandelar. Ett koncept för eftermarknadsförsäljning har successivt utvecklats och kommer att förstärka MultiDockers relation till kunden och bidra till att vidareutveckla affären. Blue Line som koncept lanserades 2018 och med det intresse som marknaden visat under början av 2019 kommer satsningen fortsätta med syfte att minska energianvändningen per ton flyttad last, optimera infrastruktur för el och logistikflöde, samt via försäljning av eldriven maskin. KOMMANDE RAPPORTTILLFÄLLEN Delårsrapport jan - jun augusti 2019 Delårsrapport jan - sep november 2019 Bokslutskommuniké februari 2020 VÄSENTLIGA HÄNDELSER EFTER RAPPORTPERIODENS UTGÅNG Den 2 maj tog Maria Bogren över som VD. Maria har en gedigen bakgrund inom effektiv tillverkning och framgångsrikt ledarskap. Före detta VD, Percy Österström, kvarstår i en operativ roll inom utveckling av nya marknader och affärskoncept samt i sin roll i styrelsen. För att få bättre synergier mellan innovation och produktion samt sänka kostnaderna kommer MultiDocker under maj 2019 flytta produktionen av CH600 till Norrköping, Sverige. Tidigare har alla maskiner producerats i Holland. Beslutet är baserat på den stora orderboken av CH600 och en möjlighet att effektivisera och vidareutveckla produktionskonceptet. NOTERA Denna information är sådan som MultiDocker AB är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning och lagen om värdepappersmarknaden. Informationen lämnades, genom nedanstående persons försorg, för offentliggörande den 17 maj 2019 kl CET. Rapporten har inte varit föremål för granskning av bolagets revisorer. Norrköping, den 17 maj 2019 MultiDocker AB (publ.) Maria Bogren För ytterligare information vänligen kontakta: Maria Bogren, tel: +46 (0) MultiDocker Cargo Handling AB är ett svenskt bolag som är verksamma globalt. MultiDocker utvecklar, tillverkar, och säljer maskiner och logistiklösningar för materialhantering i hamnar och terminaler. Bolaget verkar i ett segment med god tillväxt och potential för effektivitets- och miljöförbättringar. MultiDocker har ett nära samarbete med Caterpillar, världens största tillverkare av stora anläggningsmaskiner. Aktien är upptagen i handel på NGM Nordic MTF. För mer information, vänligen se 4

5 5

6 KONCERNENS RESULTATRÄKNING (KSEK) Rörelsens intäkter Nettoomsättning Aktiverat arbete för egen räkning Övriga rörelseintäkter Rörelsens kostnader Råvaror och förnödenheter Övriga externa kostnader Personalkostnader Avskrivningar och nedskrivningar (samt återföring därav) av materiella och immateriella anläggningstillgångar RÖRELSERESULTAT (EBIT) Resultat från finansiella poster Ränteintäkter och liknande resultatposter Räntekostnader och liknande resultatposter RESULTAT FÖRE SKATT Skatt på periodens resultat PERIODENS RESULTAT EBITDA

7 KONCERNENS BALANSRÄKNING TILLGÅNGAR (KSEK) Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Balanserade utgifter Koncessioner, patent, licenser, varumärken och liknande rättigheter Materiella anläggningstillgångar Maskiner och andra tekniska anläggningar Finansiella anläggningstillgångar Uppskjuten skattefordran Lämnade depositioner, långfristiga SUMMA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR Omsättningstillgångar Varulager mm Färdiga varor och handelsvaror Förskott till leverantörer Kortfristiga fordringar Kundfordringar Övriga fordringar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Kassa och bank Kassa och bank SUMMA OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR SUMMA TILLGÅNGAR

8 KONCERNENS BALANSRÄKNING EGET KAPITAL OCH SKULDER (KSEK) Eget kapital Aktiekapital Övrigt tillskjutet kapital Annat eget kapital inklusive periodens resultat Avsättningar Garantier Avsättningar för uppskjutna skatter Långfristiga skulder Skulder till kreditinstitut Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstitut Checkräkningskredit Förskott från kunder Leverantörsskulder Skatteskuld Övriga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER Soliditet 13% 17% 23% 8

9 KONCERNENS KASSAFLÖDESANALYS (KSEK) Den löpande verksamheten Rörelseresultat Erhållen/erlagd ränta och utdelning Justering för poster som inte ingår i kassaflödet Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital Förändringar i rörelsekapital Förändring varulager och leverantörsförskott Förändring rörelsefordringar Förändring rörelseskulder Kassaflöde från den löpande verksamheten Investeringsverksamheten Förvärv av immateriella anläggningstillgångar Förvärv av materiella anläggningstillgångar Kassaflöde från investeringsverksamheten Finansieringsverksamheten Nyemission Överkursfond Förändring av låneskuld Kassaflöde från finansieringsverksamheten PERIODENS KASSAFLÖDE Likvida medel vid periodens början Likvida medel vid periodens slut

10 MODERBOLAGETS RESULTATRÄKNING (KSEK) Rörelsens intäkter Nettoomsättning Aktiverat arbete Övriga rörelseintäkter Rörelsens kostnader Råvaror och förnödenheter Övriga externa kostnader Personalkostnader Avskrivningar och nedskrivningar (samt återföring därav) av materiella och immateriella anläggningstillgångar RÖRELSERESULTAT (EBIT) Resultat från finansiella poster Ränteintäkter och liknande resultatposter Räntekostnader och liknande resultatposter RESULTAT FÖRE SKATT Skatt på periodens resultat PERIODENS RESULTAT EBITDA

11 MODERBOLAGETS BALANSRÄKNING TILLGÅNGAR (KSEK) Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Balanserade utgifter Koncessioner, patent Materiella anläggningstillgångar Maskiner och andra tekniska tillgångar Finansiella tillgångar Andelar i koncernföretag Uppskjuten skattefordran SUMMA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR Omsättningstillgångar Varulager mm Färdiga varor och handelsvaror Förskott till leverantörer Kortfristiga fordringar Kundfordringar Fordringar koncernbolag Övriga fordringar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Kassa och bank Kassa och bank SUMMA OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR SUMMA TILLGÅNGAR

12 MODERBOLAGETS BALANSRÄKNING EGET KAPITAL OCH SKULDER (KSEK) Eget kapital Bundet eget kapital Aktiekapital Reservfond Uppskrivningsfond Fond för utvecklingsutgifter Fritt eget kapital Balanserat resultat Aktieägartillskott Överkursfond Periodens resultat SUMMA EGET KAPITAL Avsättningar Garantier Avsättningar för uppskjutna skatter Långfristiga skulder Övriga skulder till kreditinstitut Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstitut Checkräkningskredit Förskott från kunder Leverantörsskulder Skatteskuld Övriga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER Förändringar i eget kapital Ingående balans Nyemission Uppskrivningsfond Fond för utvecklingsutgifter Överkursfond Periodens resultat Utgående eget kapital Soliditet 20% 23% 25% 12

13 MODERBOLAGETS KASSAFLÖDESANALYS (KSEK) Den löpande verksamheten Rörelseresultat Erhållen/erlagd ränta och utdelning Justering för poster som inte ingår i kassaflödet Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital Förändringar i rörelsekapital Förändring varulager och leverantörsförskott Förändring rörelsefordringar Förändring rörelseskulder Kassaflöde från den löpande verksamheten Investeringsverksamheten Förvärv av immateriella anläggningstillgångar Förvärv av materiella anläggningstillgångar Kassaflöde från investeringsverksamheten Finansieringsverksamheten Nyemission Överkursfond Förändring av låneskuld Kassaflöde från finansieringsverksamheten PERIODENS KASSAFLÖDE Likvida medel vid periodens början Likvida medel vid periodens slut

14 MULTIDOCKER CARGO HANDLING AB (PUBL.) STOHAGSGATAN NORRKÖPING TEL: INFO@MULTIDOCKER.COM multidocker.com