Aktier 2017 Prospekt til anställda i Sverige
Villkor Veidekke ASA erbjuder de anställda att köpa aktier i Veidekke. Aktieerbjudandet är ett led i företagets mål att knyta medarbetarna starkare till sig på ägarsidan. Vem omfattas av erbjudandet? Erbjudandet omfattar samtliga som per den 1 oktober 2017 har en tillsvidareanställning hos Veidekke ASA eller Veidekke ASA:s dotterbolag. Erbjudande Du som anställd har möjlighet att välja ett av nedanstående erbjudande: Erbjudande A: 30 procent rabatt på den genomsnittliga börskursen under beställningsperioden. Betalning sker via bankgiro till Veidekke senast den 5 december 2017. Erbjudande B: 20 procent rabatt på den genomsnittliga börskursen under beställningsperioden. Erbjudandet medför ett räntefritt lån uppgående till NOK 56 180 som avbetalas genom löneavdrag de kommande 12 månader under året 2018. Överstigande del av köpesumman, dvs. överskjutande belopp på NOK 56 180 ska betalas via bankgiro senast den 5 december 2017. Det är inte möjligt att kombinera ovanstående erbjudanden. Köpkurs Priset per aktie har satts till en volymvägd genomsnittskurs under beställningsperioden, reducerat med aktuell rabatt. Den vägda genomsnittskursen baseras på samtliga standardaffärer avseende aktien på Oslo Börs under beställningsperioden. Affärer som avviker från standardvillkor med hänsyn till kurs, omsättningstidpunkt, avtalstidpunkt och leveransvillkor omfattas dock inte av den vägda genomsnittskursen. Antal aktier Erbjudandet innebär en möjlighet att förvärva minst 50 aktier och maximalt 1 000 aktier per anställd. Beställning Beställningsperioden är från och med den 10 november till och med den 17 november 2017. Beställningen är bindande. Så här gör du för att beställa aktier: Gå in på www.veidekke.com/no/aksjer17, välj land och följ länken till beställningsschemat. Du får en bekräftelse till din e-postadress efter att beställningen är genomförd. Beställningsschemat stänger kl. 23.59 den 17 november 2017. Tilldelning De samlade rabatterna uppgår i år till maximalt MNOK 25,7, vilket motsvarar ungefär 1 miljon aktier. Antalet tillgängliga aktier beror på kursen under beställningsperioden och fördelningen mellan erbjudande A och B. Om det i sin helhet beställs fler aktier än vad som är avsatt, kommer en begränsning att göras där de största beställningarna begränsas mest. Observera att när det avser eget antal valda aktier, blir antalet först begränsat till det förhandsbestämda alternativet före begränsning. Bekräftelse på antalet tilldelade aktier skickas på e-post till respektive köpare. VPS/Kontoförare Aktierna kommer att registreras hos Verdipapirsentralen i Norge (VPS) och meddelande om överföring av aktierna kommer att lämnas av Nordea som är kontoförare. På grund av bindningstiden (se nedan) kommer det upprättas ett eget reserverat VPS-konto i Nordea till köparen. Det reserverade VPS-konto (12 siffror) serien börjar med siffrorna 06823 eller 06824. Veidekke står för öppningsavgiften till nya VPS-konton. För anställda som redan har ett reserverat VPS-konto kommer aktierna sättas in på det befintliga kontot. Side 1 av 5
Veidekke står även för årsavgift som är knutna till det reserverade VPS-kontot i serierna 06823 och 06824, eftersom behållningen endast består av Veidekkeaktier. Anställda som har Veidekkeaktier på andra VPS-konton i Nordea eller i andra finaniella-instutioner eller nomineekonton belastas den enskilde aktieägaren med avgiften. All flytt av fria aktier medför avgifter som den anställde måste betala. Anställda som förvärvar aktier kan inte fritt förfoga över dessa före den 1 december 2019 (detta innebär att anställda inte kan avyttra eller på annat sätt flytta på aktierna från det spärrade VPS-kontot före denna tidpunkt). Aktiekontakt i Veidekke kan bistå vid sälj av aktier efter bindningstidens utgång. Veidekke täcker i så fall upp flyttavgiften från det reserverade VPS-kontot, men omkostnader till mäklare står den anställde för. Vid årsskiftet skickar VPS ut årsuppgifter som visar aktiens marknadsvärde samt annan information som är av relevans vid upprättandet av inkomstdeklarationen. Vid adressändring är det därför viktigt att Veidekkes finansavdeling och/eller kontoföraren informeras så att detta kan uppdateras i VPS registret. Avtal om kontoförare av VPS-konto Vid bekräftelse av beställningen, bekräftar du även att du är införstådd med att Nordea Bank Norge ASA kommer att agera som kontoförare för ditt reserverade VPS-konto. Inbetalningsavin för eventuella avgifter (se ovan) inkluderat med faktureringsavgiften kommer att sändas ut till kontohavaren. Årsavgift samt transaktionskostnader kan eventuellt förmånsbeskattas hos den enskilde aktieägaren. Aktieutdelning Aktieägare som förvärvar aktier i samband med detta erbjudande är berättigade till utdelning från och med räkenskapsåret 2017. Eventuell utdelning utbetalas normalt i maj påföljande år. Veidekkes aktieutdelning utbetalas genom Nordea. Varje enskild aktieägare är själv ansvarig för att rätt bankkontoinformation för utdelning är registrerad på VPS-kontot. Om bankinformationen under året ändras, ska Veidekkes finansavdeling och/eller kontoföraren kontaktas för att uppdatera detta. Underlåter aktieägaren att uppdatera bankinformationen riskerar denne förseningar vid utbetalning av utdelning. Två års bindningstid Bindningstiden på aktierna är två år. Aktieägaren kan således inte förfoga över aktierna genom försäljning eller på annat sätt flytta dem från det reserverade VPS-kontot i Nordea före den 1 december 2019. Avsikten med bindningstiden är att Veidekke vill åstadkomma en långsiktighet i delägarskapet. Betalning Erbjudande A: Vid kontant betalning av köpesumman uppgår rabatten till 30 procent. Aktierna betalas i sin helhet via bankgiro till Veidekke senast den 5 december 2017. Betalningsinformation kommer att skickas till din e-post. Om betalning ej sker i rätt tid enligt ovan, kommer köpet att bli annullerat. Erbjudande B: Aktierna delfinansieras genom ett räntefritt lån från Veidekke. Det maximala lånebeloppet är NOK 56 180. Lånet återbetalas under 12 månader genom avdrag från lönen från och med januari 2018. Den del av köpesumman som eventuellt överstiger NOK 56 180, måste betalas kontant. Observera att vid avdrag på lön avseende hela eller delar av köpeskillingen är rabatten 20 procent (se avsnitt Erbjudande ovan). Ett räntefritt lån från arbetsgivaren utgör en skattepliktig förmån för den anställde, läs mer nedan under avsnittet Beskattning Förmånlig ränta. Den anställde accepterar genom sin bekräftelse av beställningen att Veidekke kan täcka utestående skuld genom löneavdrag, från intjänad men ej utbetald semesterersättning eller genom att sälja Veidekkeaktier som är registrerade på den anställdes VPS-konto. Vid oförmåga för den anställde att betala sin skuld enligt ovannämnda betalningsalternativ kan Veidekke, utan föregående varning, sälja Veidekke-aktierna som är registrerade på den anställdes VPS-konto. Om Side 2 av 5
försäljningssumman inte täcker det resterande lånet, åligger det den anställde att lösa den återstående delen av lånebeloppet genom kontant betalning. Avslutad tjänst under låneperioden Vid uppsägning eller genom annat avslutande av tjänst ska samtliga av Veidekkes tillgodohavanden med den anställde regleras senast vid den sista anställningsdagen enligt avtal. En överenskommelse sker mellan den anställde och dennes löneavdelning. Lösen av eventuellt kvarstående lån kan ske på följande tre sätt: 1. Hela det kvarstående beloppet dras ifrån den sista löneutbetalningen eller från intjänad men ej utbetald semesterersättning (den anställde får behålla aktierna). 2. Genom kontant betalning, betalningsinformation kommer att erhållas från löneavdelningen (den anställde får behålla aktierna). 3. Veidekke avyttrar det antalet aktier som behövs för att täcka kvarstående skuld genom Veidekkes finansavdeling till gällande börskurs. Om försäljningssumman inte täcker hela det kvarstående lånet, åligger det den anställde att lösa den återstående delen av lånebeloppet genom kontant betalning. Beskattning Aktieköp till underpris Anställdas förvärv av aktier från arbetsgivaren till ett pris som understiger marknadsvärdet utgör en skattepliktig förmån. Beskattning sker i inkomstslaget tjänst på ett underlag motsvarande skillnaden mellan köpeskilling och aktiens kurs vid dagen för förvärvet. Beskattning av rabatten sker på löneutbetalningen, oftast månaden efter aktieköpet, dvs i december 2017. Förmånlig räntar Ett lån från arbetsgivaren, räntefritt eller till en lägre ränta än vad som är marknadsmässigt, innebär en skattepliktig förmån för den anställde. Värdet av förmånen beräknas schablonmässigt på grundval av skillnaden mellan (den norska motsvarigheten till den svenska) statslåneräntan vid lånets upptagande plus en procentenhet och, i förekommande fall, den avtalade räntesatsen. Avsikten med statslåneräntan är att den ska återspegla en riskfri lång marknadsränta. Beskattning sker i inkomstslaget tjänst för den anställde. Den ränta som den anställde betalar på det förmånliga lånet samt värdet av ränteförmånen är avdragsgill i inkomstslaget kapital för den anställde. Förmögenhetsbeskattning Sverige har ingen förmögenhetsbeskattning. Skatt på vinst eller förlust samt utdelning Kapitalvinst eller kapitalförlust vid avyttring av aktier beräknas som skillnaden mellan försäljningspris efter avdrag för försäljningskostnader och omkostnadsbelopp, dvs. anskaffningskostnaden (till anskaffningskostnaden ska läggas eventuell förmånsbeskattad del och andra eventuella utgifter förknippade med anskaffningen). Alternativt får omkostnadsbeloppet för marknadsnoterade aktier bestämmas till 20 procent av försäljningspriset sedan försäljningskostnader har dragits av. För fysiska personer hemmahörande i Sverige och svenska dödsbon beskattas kapitalvinster i inkomstslaget kapital med en statlig inkomstskatt om 30 procent. Kapitalförluster på marknadsnoterade aktier är i sin helhet avdragsgilla mot kapitalvinster på andra aktier samma år (gäller även vinster på icke marknadsnoterade aktier). För överskjutande kapitalförlust medges avdrag i inkomstslaget kapital med 70 procent av förlusten. Uppkommer underskott i inkomstslaget kapital totalt sett under ett år medges reduktion av skatt på inkomst av tjänst eller näringsverksamhet, fastighetsskatt samt fastighetsavgift samma år. Skattereduktion medges med ett belopp som motsvarar 30 procent av ett underskott i inkomstslaget kapital som inte överstiger SEK 100 000 och med 21 procent av underskott som överstiger SEK 100 000. Underskott i kapital kan inte sparas till ett senare beskattningsår. Aktieutdelningar beskattas i inkomstslaget kapital med 30 procent i Sverige. Vidare kommer 15 procent norsk källskatt innehållas på utdelningar från Norge. Norsk källskatt kan avräknas mot svensk skatt som belöper på utdelningen under vissa förutsättningar. Avräkning av norsk skatt bör göras genom ett öppet yrkande under övriga Side 3 av 5
upplysningar i inkomstdeklarationen. Alternativt kan avdrag även yrkas för den norska källskatten såsom en kostnad i inkomstslaget kapital. Veidekke rekommenderar att var och en av de anställda sätter sig in i sin egen skattesituation eftersom den kan variera mellan de anställda beroende på omständigheterna. Veidekkeaktien Kursutveckling och risk Under de senaste åren har Veidekkeaktien varierat kraftigt från en topp på NOK 129,00 per aktie under hösten 2016 till kurser på NOK 17,00 under hösten 2008. Detta understryker hur mycket aktiekursen kan svänga. Aktieinvesteringar är riskfyllda, och därför uppmanar Veidekke varje enskild person att göra sin egen riskbedömning. På lång sikt återspeglar kursutvecklingen bolagets värde och utveckling. Utdelningspolicy Utdelningen ska utgöra minimum 50 procent av företagets årsresultat. Utdelningen för räkenskapsåret 2016 betalades ut i maj 2017 och uppgick till NOK 4,50 per aktie, vilket motsvarar 68 procent av årets resultat. Aktierna som du köper i detta erbjudande ger rätt till en eventuell utdelning för räkneskapsåret 2017 (utbetalas i maj 2018). Diagrammet visar utdelning för Veidekkeaktien de senaste fem åren. 7,00 6,00 5,00 Resultat og utbytte pr. aksje 4,00 3,00 Utbytte per aksje Resultat per aksje IFRS 2,00 1,00-2012 2013 2014 2015 2016 Annan information Övrig information om Veidekkes planerade handlingar, bolagsstämmans protokoll samt års- och kvartalsrapporter finns tillgängliga på veidekke.com/no/ eller på vårt huvudkontor på Skabos vei 4 på Skøyen i Oslo. Kontaktperson Marie Hellman E-post: marie.hellman@veidekke.se Telefon: +46 708 732 364 Side 4 av 5