MARKNADSNYTT 2016-11-27 Sida 1 av 7 Internationellt Spannmål och raps Även i denna vecka blev det huvudsakligen uppgångar på Paris- och Chicagobörsens spannmålsoch oljeväxtnoteringar. Undantaget är vete på Chicago. Slutkurser och förändringar för veckan blev: Vete på Paris +0,7% till 168,50/ton och på Chicago -3,0% till 395,75 c/b= 137,20/ton. Majs på Paris +0,9% till 166,50/ton och på Chicago 1,0% till 349,25c/b = 129,70/ton. Raps på Paris + 1,1% till 401,50/ton och soja på Chicago +5,2% till 1046,00c/b= 362,80/ton. Raps på Winnipeg +2,7% till CAD 528,20/ton= 368,50/ton. Euro/USD +01,%till 1,0612. Den mycket kraftiga uppgången för soja är troligen till största delen en följd av att USA i veckan justerat kommande inblandningar av vegetabilisk olja i fordonsbränsle. Det är ännu inte riktigt klart vad detta kommer att betyda men om det blir som det föreslagits så ökas inblandningen. Man måste dock minnas att det även under förra året kom något liknande som inte fullföljdes. Effekten av nyheten blev att sojaolja tidvis noterades till högsta tillåtna förändring under samma dag vilket kallas limit up. Sojabönor gick också upp ganska mycket medan sojakaka gick ner. Med en ökad förbrukning av vegetabiliska oljor blir följden en ökad tillgång på sojakaka. Med nuvarande stora produktion av etanol med majs, vete och andra spannmålsslag som råvara följer en stor produktion av proteinfodermedel. En ytterligare produktionsökning av vegetabilisk olja medför kanske en produktion större än behovet. Nuvarande priser för sojakaka är kanske att beteckna som ett medelpris under de senaste åren. Det finns således en potential för att priserna på proteinfodermedel sjunker om man ökar produktionen av vegetabilisk olja. Jämfört med majs och vete notertas för närvarande sojabönor klart högt. Jämfört med föregående år vid samma tid är noteringarna dock klart lägre. Även raps noteras till höga nivåer. För soja är noteringarna något konfunderande. Utgående lager i världen för innevarande år beräknas till 81 milj. ton. För 2015/16 var lagret 77 och för 2014/15 78 milj. ton. De utgående lagren i USA, som har stor betydelse för prisutvecklingen på sojabönor, beräknas i år till 13 milj. ton. För 2015/16 och 2014/15 var de endast drygt 5 milj. ton. I årets siffror finns ett stort mått av osäkerhet. För produktionen i Sydamerika, som representerar drygt 50 % av världsproduktionen, är skördeperioden under januari-juni. I år får man ta i beaktande att väderfenomenet El Nino/La Nina kan ge mindre nederbörd än normalt.
Sida 2 av 7 Det är lättare att förklara de höga rapsnoteringarna. Under några år har världslagren gått ner. Årets utgående lager beräknas till 5,8 milj. ton. För 2015/16 och 2014/15 var lagren 6,6 resp. 7,3 milj. ton. Raps har en oljehalt kring 45 % medan soja endast har cirka 25 %. Detta medför att priset på vegetabilisk olja påverkar rapspriset betydligt mer än sojapriset. Med nuvarande oljepris, som är uppåtgående, finns förutsättningar för raps att klättra ytterligare uppåt. I Sverige Priserna på spannmål, oljeväxter och trindsäd i Sverige har ökat sedan skördeperioden. De senaste veckorna har dock kronan åter förstärkts vilket har haft en dämpande effekt på exportpriserna. Jordbruksverket notering på exportpriset på vete från Sverige har dock trots detta fortsatt att öka något vilket beror på att det finns en viss eftersläpning i rapporteringen. Detta gäller även priserna på maltkorn som är lika höga eller högre nu än vad de var i somras. Vi har däremot ännu inte sett motsvarande prisökningar på grynhavre och alla typer av foderspannmål, ärter, bönor och linfrö. Marknaden för maltkorn: Fortfarande gäller att intresset för 2016 års skörd av standardkvalitet är relativt svagt. Marknaden är tunn som det heter. Mälterierna har köpt färdigt men handlarna har inte täckt in sig med allt ännu. Handelshusen sitter och funderar på hur mycket maltkorn av 2016 års skörd som egentligen finns kvar ute på marknaden. De utländska handelshusen behöver trots allt köpa på sig mer fysisk vara varför det finns möjlighet att göra kontrakt för leverans under andra kvartalet 2017. Vikingmalt är fortsatt inte köpare av ytterligare skörd 2016 förrän möjligen i slutet av säsongen, vilket innebär juli-september. Australien som är en stor maltkornsproducent har nu påbörjat sin maltkornsskörd. Man spekulerar i en skörd på 10,5 milj. ton men det finns en spridning i bedömningarna mellan 9,5 till 11 milj. ton. Detta är mer än tillräckligt för att täcka in eget behov med fysisk vara och de kan därför vara intresserade av att göra exportkontrakt för januari-juni 2017. Vi får vara beredda på avrop först i slutet av perioden. Om vi i Sverige nu vill teckna nya försäljningskontrakt så är det mycket troligt att vi får vänta på en lastning ända till i juni månad. Det finns stora möjligheter för oss att sälja 2017 års skörd. Vikingmalt och andra mälterier är tillsammans med sina bryggerikunder i full gång med att säkra upp 2017 års skörd. Prisnivån är cirka 6-7 öre/kg högre än årets skörd. Priset måste naturligtvis vara högre, eftersom det utgör en risk att sälja grödor som inte ens är sådda. Sortmässigt är det möjligt att sälja exportbåtar med sorterna Propino/Quench/Irina i vårt val. Sorten Tipple är fortfarande en eftertraktad sort men odlingen har minskat varför det kan bli svårt att få ihop fulla exportbåtar från hamnnära odlare av skörd 2017. Leverans till Viking Malt
Sida 3 av 7 går dock bra. Den nya sorten Planet går också att handla med men priset på denna sort är något lägre eftersom sorten ännu inte är fullt accepterad av alla mälterier. Vi är även intresserade av sorten Makof som används till whiskeymalt. Denna sort har ett mervärde på cirka 30-50 kr/ton jämfört med vanligt maltkorn. Vi har just nu bra erbjudande på både skörd 2017 och 2018. Hör omgående av er angående maltkorn av både skörd 2016 och 2017 till info@bmgri.se Marknaden för fodersäd: Vi tror på en successiv förbättring av priserna på foderspannmål. Vi grundar detta på att det är en stor brist på billigt fodervete i Sverige samt att import av foderspannmål blir alltför dyrt. Vi jobbar fortfarande med att kunna exportera åkerbönor och hoppas att vi snart skall få till ett avtal. Priset i Sverige på både ärter och åkerbönor är mycket lågt och dessa priser kommer med stor säkerhet att kunna ökas. Prisnivåer Här nedan har vi försökt att ange ungefärliga prisnivåer på skörd 2016 i Sverige. Priserna avser en standardkvalitet fritt gård och relativt omgående leverans om inget annat anges. Vid leverans direkt till slutkund eller exportkund är betalningskapaciteteten naturligtvis högre än när inköp sker till en lagringssilo där man måste kalkylera med en lagringskostnad. Att priserna kan variera kraftigt beror på transportavstånden. I de flesta fall kan BM Agri vara med och köpa till dessa prisnivåer men beroende på det geografiska läget eller att vår tilltänkte slutkund inte alltid är i marknaden så kan vi inte alltid vara med och bjuda. Kvarnvete (Jordbruksverkets exportnotering FOB södra Sverige v.46 är 1588 kr/ton. Höstvete (kvarnråvara) med cirka 11,5 % proteinhalt: 1,40-1,47 kr/kg. Priserna fritt förbrukare eller exporthamn hamnar då på nivån 1,50-1,60 beroende på var i landet köparen finns. Priset på höstvete med proteinhalt kring 13% har ett pris på cirka 1,45-1,55 fritt gård. Vårvete: Min 13% proteinhalt har en prisnivå som varierar kraftigt beroende av transportavståndet till närmsta kvarn. Pris 1,45-1,60 fritt gård. Det finns intresse för vårvete Qvarna med proteinhalt min 15% för både export och svenska kvarnar. Prisnivå är 1,85-2,00 fritt gård. Fodervete, stärkelsevete och etanolvete: 1,30-1,40 Rågvete: 1,20-1,25 Kvarnråg: 1,40-1,45 Foderhavre: 1,15-1,20 och 1,20-1,40 för Grynhavre med god kvalitet. Foderkorn: 1,15-1,20. Maltkorn 1,50-1,60 men cirka 1,78 fritt mälteri vid direktleverans på eftersäsong. Foderärt 1,45-1,55 samt Åkerbönor 1,55-1,70 Linfrö 3,00-3,40 Raps: Varierande dagspriser beroende på börspriset och leveranstid. Grundpris cirka 3,82 fritt Karlshamn eller exporthamn och omgående leverans. Vid leverans efter årsskiftet i februari är motsvarande pris cirka 3,85. Priset på ny skörd och leverans i juli/augusti 2017 är 3,58.
Prisdiagram Vete Paris & Chicago (närmsta termin) I nedanstående diagram är Parisvete svart linje (och avläses mot den högra axeln) och Chicagovete är röd linje (och avläses mot den vänstra axeln). Sida 4 av 7 Raps Paris och soja Chicago (närmsta termin). I nedanstående diagram är Paris rapssvart linje (och avläses mot den högra axeln) och Chicago soja är röd linje (och avläses mot den vänstra axeln). Växelkurs Euro/SEK och USD/SEK I nedanstående diagram har EUR svart linje (och avläses mot den högra axeln) och USD har röd linje (och avläses mot den vänstra axeln).
Sida 5 av 7 Mineralgödsel Internationellt Bild ovan: Indiens chockbesked stoppar rallyt på urea men trenden är fortfarande uppåt. Priserna gick ner snabbt i Norra Latinamerika denna veckan. Kontrakt för kommande månader tappade 20 USD per
Sida 6 av 7 short ton (907 kg). Köpare i Brasilien är avvaktande att göra nya köp för december skeppningar om inte priserna sänks. Urea Det blev en snabb prisreaktion när Indien den 23 november beslutade att stoppa sina stora köp av urea just nu. Det påverkar resten av världen, se diagram. Men trenden är uppåt. Nitrat Nu har kraftiga prishöjningar på nitrat genomförts i Europa. Industrin är kanske alltför sugna på att höja lönsamheten. Prishöjningar är motiverade men det gäller att snegla på urea och inte skrämma oss köpare. Handlare har kvar produkter från tidigare inköp varför det finns anledning att höra sig för. I Sverige Våra rekommendationer sedan tidigare håller fortfarande! Låt dig inte förvirras av volatila ureapriser. BM Agri har inte höjt priserna i samma omfattning som rallyt för urea indikerar. Passa på att handla så länge det finns gamla lager. Vi behöver också frigöra utrymme för nya varor. BM Agri tillgång till det sortiment som marknaden behöver. Med väl placerade leveranspunkter får vi väl fungerande logistik. Välkommen att kontakta oss angående gödsel för skörd 2017 på telefon eller kontakt@bmagri.se. Dessutom finns alltid någon på plats som kan ta hand om Din förfrågan och ge ett priserbjudande. Yara är vår huvudleverantör, med sin välkänt goda kvalitet. Yaras sortiment levereras från fyra terminaler, Åhus, Landskrona, Lidköping och Norrköping. Yaras sortiment är välkänt och behöver ingen närmare presentation BM Agri har dessutom ett intressant importsortiment med nedanstående Kväve-produkter: NS 27-4 Falkenberg (750 o 1 000 kg), Vänersborg, Västerås, Sölvesborg(750 o 1 000 kg) samt Oxelösund. N 34 Uddevalla GRANULERD NPK med svavel och mycket låg kadmiumhalt: NPK 21-3-10 + S Sölvesborg. NPK 27-3-5 + S erbjuds nu i Oxelösund för leverans från 15 dec. BM Agris kontaktuppgifter Ni är välkomna att kontakta nedanstående personer avseende våra produkter. Namn Telefon E-mail Växel 010-221 69 20 info@bmagri.se Jonatan Wilsson 010-221 69 28 jonatan@bmagri.se Henrik Berndtsson 070-8694579 henrik@bmagri.se Jan-Erik Carlsson 0733-87 63 35 jan-erik@bmagri.se Magnus Larsson 010-221 69 24 magnus@bmagri.se Kenneth Normark (spannmål & raps) 010-221 69 25 kenneth@bmagri.se Jenny Eriksdotter 010-221 69 30 jenny@bmagri.se
Lasse Kuusiniemi (gödsel) 0768-20 13 14 lasse@bmagri.se Janne Kuusiniemi (gödsel) 0708-38 13 15 janne@bmagri.se Johan Hårleman (gödsel & raps) 0733-46 29 00 johan@bmagri.se Matilda von Rosen 010-221 69 21 matilda@bmagri.se Mats Eriksson 010-221 69 22 mats@bmagri.se Sida 7 av 7