DELÅRS RAPPORT tredje KVARTALET
Fortsatt kapitalisering på mobildata NYCKELHÄNDELSER TREDJE KVARTALET Mobila tjänsteintäkter från slutkund för koncernen ökade med 6 procent Rekordhöga mobila tjänsteintäkter från slutkund i Sverige Mobila tjänsteintäkter från slutkund i Nederländerna ökade med 15 procent Nettoförlust på grund av nedskrivning av goodwill i Nederländerna Finansiell guidning för är oförändrad (se sid. 5) Starkt EBITDA-bidrag från Sverige, Baltikum och Kazakstan Nettoomsättning 6 961 EBITDA 1 562 Finansiella nyckeltal 9m % % Nettoomsättning 6 961 6 791 3 20 075 19 913 1 Nettoomsättning, jämförbar basis 1) 6 963 6 909 1 20 218 20 015 1 Mobila tjänsteintäkter från slutkund 3 641 3 422 6 10 159 9 930 2 Mobila tjänsteintäkter från slutkund, jämförbar basis 1) 3 643 3 444 6 10 269 9 877 4 EBITDA 1 562 1 599 2 3 875 4 420 12 EBITDA, jämförbar basis 1) 1 562 1 580 1 3 881 4 387 12 EBIT 1 811 788 330 1 465 2 083 170 EBIT exklusive engångsposter (not 3) 739 908 19 1 545 2 288 32 Periodens resultat 2 266 397 671 1 987 1 223 262 Resultat per aktie, efter utspädning, kr 4,86 0,88 652 3,95 2,72 245 VIKTIGA HÄNDELSER EFTER KVARTALET: Styrelsen för Tele2 har beslutat om en nyemission om cirka 3 miljarder kronor med företrädesrätt för befintliga aktieägare, under förutsättning av godkännande från en extra bolagstämma EU-godkännande av förvärvet av TDC Siffrorna i denna rapport gäller tredje kvartalet och kvarvarande verksamheter om inte annat angetts. Siffrorna inom parentes gäller för motsvarande period. 1) Jämförbar basis är ett icke IFRS-mått som beräknas i fasta valutakurser och proforma för Altel, vilket innebär att siffrorna före förvärvet 29 februari ingår i jämförbara perioder. Tele2 Delårsrapport januari september 1 (29)
VD-ord, tredje kvartalet Det tredje kvartalet har kännetecknats av stark finansiell utveckling. Lönsamheten för kvartalet har påverkats positivt av stark tillväxt från våra mobila tjänsteintäkter från slutkund som ett resultat av vårt fokus på kapitalisering av data, säsongseffekter och till viss grad av låga marknadsföringskostnader som dock kommer att stiga senare under året. Vår Value Champion-strategi har positionerat oss väl och vi har kunnat dra fördel av den stora efterfrågan på data under sommaren, trots den nya roaminglagstiftningen. Sverige har fortsatt att dra nytta av strategin med dubbla varumärken och har upplevt ett rekordår vad gäller mobila tjänsteintäkter från slutkund. I Baltikum har de mobila tjänsteintäkterna från slutkund fortsatt att växa med bibehållna marginaler. I Nederländerna har vår positionering som uppstickare och ett fortsatt fokus på att attrahera värdefulla kunder resulterat i en tvåsiffrig procentuell ökning av de mobila tjänsteintäkterna, medan den fasta verksamheten upplevt en fortsatt nedgång trots ökade investeringar. Mobila tjänsteintäkter från slutkund för koncernen ökade med 6 procent, på jämförbar basis, i förhållande till samma period föregående år. Vår verksamhet, exklusive Nederländerna, producerade en stark EBITDAutveckling, vilket har uppvägt de nederländska mobilinvesteringarna detta kvartal. I den svenska verksamheten har efterfrågan på data ökat, både hemma och utomlands, vilket har stimulerat nettokundintaget och försäljningen av större datapaket. Mobila konsumentabonnemang ökade med 7 procent tack vare Comviqs växande marknadsandel och högre genomsnittsintäkter från Tele2s konsumentkunder, medan B2B för storföretag visade en fortsatt positiv trend. EBITDA under kvartalet var starkt och ökade tack vare bibehållet fokus på kapitalisering av data, den starka roamingsommarens positiva inverkan och effektiviseringar från Challenger-programmet. Under kvartalet har vi gjort framsteg inom ett antal områden för att ytterligare stärka vår Value Champion-position. Specifikt har vi ökat vår geografiska 2Goch 4G-täckning till 88 procent och är på god väg mot målet på 90 procent vid årets slut, vilket säkerställer en utmärkt nätverkskvalitet för våra kunder oavsett var de befinner sig. I oktober lanserade vi vår nya Tele2-kampanj under parollen Nöj dig med mer, med ett mer attraktivt erbjudande för vår största datapott och extra data-simkort för bekymmerslös surf på användarens samtliga enheter. Baltikum har levererat ett starkt finansiellt resultat med en ökning av mobila tjänsteintäkter från slutkund på 7 procent. Den ökade smartphone-penetrationen och vår 4G-täckning på 99 procent fortsätter att stimulera datakonsumtionen och styr kunderna mot abonnemang med större datapaket. Under kvartalet har vi utökat vårt samarbete med MTG genom att lansera streamingtjänsten Viaplay, vilket ytterligare ökat efterfrågan på data. EBITDAmarginalen var stabil på 32 procent för regionen, delvis påverkad av den nya roaminglagstiftningen. I Nederländerna är mobilverksamheten fortsatt positiv med stabilt nettokundintag, ökad försäljning av abonnemang med större datamängder tack vare utmärkt varumärkespositionering och konkurrenskraftiga erbjudanden som resulterat i en tvåsiffrig procentuell ökning av de mobila tjänsteintäkterna från slutkund. EBITDA påverkades som förväntat av fortsatta investeringar i vår mobila verksamhet, även om det i viss mån uppvägdes av lägre marknadsföringskostnader under sommaren. Vi fortsatte att utveckla vår uppstickarprofil med en innovativ kampanj för roaming med stor viral spridning. Under kvartalet har kundnöjdheten och dataanvändningen i vårt eget nät ökat markant, och vi har nu nått en utomhustäckning på 98 procent av befolkningen och en inomhustäckning på 83 procent. Den framgångsrika utrullningen Jag är nöjd med den underliggande trenden och utvecklingen under kvartalet, som visat en stark utveckling av den mobila verksamheten på alla våra större marknader. av VoLTE fortsatte i större skala och vi har nu öppnat vår 13:e butik, vilket bidrar till en ökad andel direktförsäljning och värdefull varumärkesexponering. Integrationen av vårt samriskbolag i Kazakstan har utvecklats positivt under kvartalet. De mobila tjänsteintäkterna från slutkund ökade starkt med 20 procent, på jämförbar basis, till följd av en växande kundbas. Upphävandet av obegränsad användning av data i våra abonnemang och ny prissättning under föregående kvartal har dock medfört viss nedgång i nettokundintaget. EBITDA-bidraget var starkt och ökade med över 200 procent, på jämförbar basis, tack vare en förbättring av den operativa kapaciteten och synergier från integrationen av samriskbolaget. Challenger-programmet utvecklas i linje med förväntningarna, och är på god väg mot målet på 1 miljard kronor 2018. Hittills har vi uppnått besparingar motsvarande 415 miljoner kronor på årsbasis för koncernen, i huvudsak inom kundservice, genom omallokering av resurser till Indien och vår konsolidering och omvandling av nätverks- och IT-funktionerna till Shared Operations. Besparingarna uppvägs dock av andra investeringar, främst inom nätverk, marknadsföring och försäljning i Nederländerna och Kazakstan, samt minskade intäkter från vår fasta verksamhet. Som en del av vår finansiella genomgång varje år omprövar vi värdet av framtida kassaflöden från våra olika verksamheter. En konsekvens av årets genomgång är att vi har gjort en nedskrivning av goodwill på 2,5 miljarder kronor i Nederländerna, vilket leder till ett negativt resultat för koncernen. När vi nu blickar framåt mot det fjärde kvartalet känner jag mig mycket förväntansfull över att i slutet av oktober genomföra vårt förvärv av TDC som nu har godkänts av EU-kommissionen. Vid det offentliga tillkännagivandet av TDC-förvärvet meddelade vi även vår avsikt att ta in kapital via en företrädesemission om cirka 3 miljarder kronor, vilket måste godkännas vid en extra bolagsstämma senare denna månad. Sammanfattningsvis är jag nöjd med den underliggande trenden och utvecklingen under kvartalet, som visat en stark utveckling av den mobila verksamheten på alla våra större marknader. Vår strategi för ökat kundvärde, i kombination med ett osvikligt fokus på att kombinera de bästa trådlösa teknologierna med en kostnadsstruktur som kännetecknar en utmanare, gör att vi kommer att kunna skapa ett hållbart mervärde för våra kunder, anställda och aktieägare. Allison Kirkby, VD Tele2 Delårsrapport januari september 2 (29)
Finansiell översikt Tele2s finansiella utveckling är ett resultat av ständigt fokus på att utveckla mobila tjänster över egen infrastruktur, i vissa länder kompletterat med tjänster inom fast bredband och företagserbjudanden. Förutom investeringarna på mobilsidan kommer koncernen att koncentrera sig på att maximera avkastningen för den fasta verksamheten. Nettokundintaget uppgick till 168 000 (249 000) för tredje kvartalet. Nettokundintaget inom mobila tjänster uppgick till 197 000 (333 000) kunder, främst drivet av Sverige, Nederländerna, Kroatien och Litauen. Kundbasen inom fast bredband minskade med 2 000 ( 13 000) under tredje kvartalet, med ett minskat intag i Sverige, Österrike och Tyskland. Som förväntat minskade antalet kunder inom fast telefoni under tredje kvartalet med 27 000 ( 71 000). tember uppgick den totala kundbasen till 16 549 000 (14 590 000). Försäljningen under tredje kvartalet uppgick till 6 961 (6 791) miljoner kronor. Den positiva utvecklingen berodde på starkt ökade mobila tjänsteintäkter från slutkund i Sverige, Nederländerna, Kazakstan och Baltikum. EBITDA under tredje kvartalet uppgick till 1 562 (1 599) miljoner kronor, motsvarande en EBITDA marginal på 22 (24) procent. EBITDA påverkades negativt av framförallt kostnaderna i samband med den satsning som följde lanseringen av 4G LTE nätet i Nederländerna, delvis uppvägt av en positiv utveckling i Sverige, Baltikum, Kazakstan och Tyskland. EBIT under tredje kvartalet uppgick till 739 (908) miljoner kronor exklusive engångsposter och 1 811 (788) miljoner kronor inklusive engångsposter. EBIT påverkades negativt av engångsposter på sammanlagt 2 550 ( 120) miljoner kronor, i huvudsak hänförligt till en nedskrivning av goodwill på 2 456 miljoner kronor i Nederländerna (not 3). Resultat före skatt under tredje kvartalet uppgick till 1 901 (646) miljoner kronor. Periodens resultat under tredje kvartalet uppgick till 2 266 (397) miljoner kronor. Redovisad skatt under tredje kvartalet uppgick till 365 ( 249) miljoner kronor. Betald skatt som påverkade kassaflödet uppgick till 114 ( 68) miljoner kronor under kvartalet. Uppskjuten skattefordran uppgick till 1,8 miljarder kronor i slutet av kvartalet. Periodens resultat från avvecklade verksamheter påverkades negativt med 93 miljoner kronor på grund av en avsättning för ryska skattetvister (not 11). Fritt kassaflöde under tredje kvartalet uppgick till 838 (169) miljoner kronor, vilket huvudsakligen förklaras av en positiv förändring av rörelsekapitalet på 451 ( 255) miljoner kronor främst relaterad till Sverige och en rörelsekapitalfinansiering för sålda telefoner på 361 miljoner kronor. CAPEX under tredje kvartalet uppgick till 779 (932) miljoner kronor, främst som ett resultat av investeringar i Nederländerna, Sverige och Kazakstan. Nettolåneskulden uppgick till 11 013 (9 878) miljoner kronor och den ekonomiska nettoskulden till 10 985 (9 878) miljoner kronor per tember respektive 31 december, eller 2,13 gånger rullande 12 månaders EBITDA. Under kvartalet emitterade Tele2 två obligationer; en obligation på 1 miljard kronor med en löptid på 5,5 år, och en obligation på 500 miljoner kronor med en löptid på 6 år (se not 4 för ytterligare detaljer). Tele2s tillgängliga likviditet uppgick till 10 196 (7 890) miljoner kronor. Nettoomsättning EBITDA / EBITDA marginal / Procent 8 000 2 000 50 6 000 1 500 40 4 000 1 000 30 20 2 000 500 10 0 kv3 kv4 kv1 kv2 kv3 0 kv3 kv4 kv1 kv2 kv3 0 Tele2 Delårsrapport januari september 3 (29)
FINANSIELL ÖVERSIKT 9m 9m Helår Mobilt Nettokundintag (tusental) 197 333 436 1 214 1 126 Nettoomsättning 5 489 5 208 15 658 15 043 20 446 EBITDA 1 226 1 222 2 897 3 275 4 247 EBIT 1) 632 728 1 231 1 787 2 241 CAPEX 582 722 1 886 2 160 3 024 Fast bredband Nettokundintag (tusental) 2 13 13 46 57 Nettoomsättning 933 979 2 801 2 996 3 956 EBITDA 178 201 518 613 788 EBIT 1) 11 37 18 93 102 CAPEX 94 92 512 414 636 Fast telefoni Nettokundintag (tusental) 27 71 99 144 199 Nettoomsättning 255 312 792 985 1 281 EBITDA 94 100 273 313 432 EBIT 1) 86 87 236 268 374 CAPEX 7 7 22 26 35 Summa Nettokundintag (tusental) 168 249 324 1 024 870 Nettoomsättning 6 961 6 791 20 075 19 913 26 856 EBITDA 1 562 1 599 3 875 4 420 5 757 EBIT 1) 739 908 1 545 2 288 2 890 EBIT 1 811 788 1 465 2 083 2 447 CAPEX 779 932 2 753 3 004 4 227 EBT 1 901 646 1 281 1 784 2 012 Periodens resultat 2 266 397 1 987 1 223 1 268 Kassaflöde från den löpande verksamheten 1 734 1 114 3 680 2 747 3 529 Fritt kassaflöde 838 169 823 195 486 1) Exklusive engångsposter (not 3) Nettoomsättning per tjänstekategori, Nettoomsättning per land, Mobilt 79% Fast bredband 13% Fast telefoni 4% Övrigt 4% Sverige 45% Nederländerna 21% Kazhakstan 8% Kroatien 6% Litauen 6% Österrike 4% Lettland 4% Estland 3% Tyskland 2% Övrigt 1% Tele2 Delårsrapport januari september 4 (29)
Finansiell guidning Tele2 AB ger följande guidning för för kvarvarande verksamheter (exklusive förvärvet av TDC) i oförändrad valuta som inte ändrats från föregående kvartal: Tillväxt för mobila tjänsteintäkter från slutkund i ett ensiffrigt mittenspann Nettoomsättning på mellan 26 och 27 miljarder kronor EBITDA på mellan 4,6 och 5,0 miljarder kronor CAPEX på mellan 3,7 och 4,1 miljarder kronor Challenger-programmet Ett koncernövergripande program med fokus på ökad produktivitet lanserades i slutet av 2014. Programmet löper under en treårsperiod och förväntas leda till årliga besparingar på 1 miljard kronor från och med 2018. Investeringarna för att uppnå detta kommer att uppgå till 1 miljard kronor, utslaget över tre år. Samtliga investeringar för programmet är och kommer att redovisas som poster av engångskaraktär, vilket påverkar EBIT. Se not 3 för mer information. Utdelningspolicy för räkenskapsåret som kommer utbetalas i maj 2017 Tele2 står fast vid sin treåriga progressiva utdelningspolicy, vilken i vanlig ordning måste godkännas av årsstämman. Förtydligande, Tele2 avser betala en utdelning som i absoluta termer är 10 procent högre än föregående års utdelning på 2 389 miljoner kronor. Detta reflekterar tidsaspekten av företrädesemissionen som sker i slutet av. Räkenskapsåret är det sista året av den nuvarande treåriga progressiva utdelningspolicyn och vi kommer uppdatera guidningen för vår framtida utdelningspolicy när vi offentliggör resultatet för fjärde kvartalet i januari 2017. Bolaget kommer att söka tillåtelse att betala extrautdelning när Tele2 har överskott av kapital. Efter beslut av årsstämman har Tele2 mandat att återköpa upp till 10 procent av aktiekapitalet. Balansräkning Tele2s avsikt är att ha en finansiell skuldsättning som avspeglar den operativa utvecklingen, framtida strategiska möjligheter och åtaganden. Den ska även ligga i linje både med branschen i övrigt och med de marknader där bolaget verkar. På medellång sikt innebär detta en ekonomisk nettolåneskuld på mellan 1,5 2,0 x EBITDA. Som tidigare kommunicerats kommer Tele2 att överstiga detta intervall under investeringsperioden i Nederländerna. Tele2 Delårsrapport januari september 5 (29)
Översikt per land Oförändrad valuta Nettoomsättning Tillväxt Helår Helår Tillväxt Sverige 3 095 3 100 0% 9 166 9 331 2% Nederländerna 1 478 1 453 2% 4 371 4 232 3% Kazakhstan 573 305 88% 1 450 772 88% Kroation 405 384 5% 1 090 1 022 7% Litauen 435 415 5% 1 203 1 117 8% Lettland 268 250 7% 733 694 6% Estland 181 174 4% 505 507 0% Österrike 287 305 6% 854 899 5% Tyskland 174 207 16% 533 638 16% Övriga 65 38 71% 170 112 52% Totalt, fast valutakurs 6 961 6 631 5% 20 075 19 324 4% Valutaeffekt 160 2% 589 3% TOTALT 6 961 6 791 3% 20 075 19 913 1% EBITDA Tillväxt Helår Helår Tillväxt Sverige 1 068 1 014 5% 2 808 2 898 3% Nederländerna 2 124 102% 149 410 136% Kazakhstan 79 29 172% 129 33 291% Kroation 49 54 9% 80 110 27% Litauen 152 144 6% 440 400 10% Lettland 90 79 14% 230 217 6% Estland 45 41 10% 119 115 3% Österrike 45 62 27% 133 154 14% Tyskland 80 48 67% 214 105 104% Övriga 44 12 267% 129 48 169% Totalt, fast valutakurs 1 562 1 583 1% 3 875 4 394 12% Valutaeffekt 16 1% 26 0% TOTALT 1 562 1 599 2% 3 875 4 420 12% Sverige Försäljningen under tredje kvartalet uppgick till 3 095 (3 100) miljoner kronor och EBITDA uppgick till 1 068 (1 014) miljoner kronor. Mobila tjänsteintäkter från slutkund ökade med 2 procent till följd av stark tillväxt i abonnemangssegmentet för privatkunder och B2B för storföretag. Under kvartalet nådde Tele2 en täckning på 88 procent för 2Goch 4G-nätverken med 90 procent som mål innan årets slut för att garantera våra kunder en utmärkt mobilupplevelse oavsett var de befinner sig. Kundnöjdheten vad gäller kundtjänst ligger fortsatt i världsklass med 85 procent. Mobilt Nettokundintaget under tredje kvartalet var 36 000 (84 000), främst i form av Comviq-abonnemang. Försäljningen uppgick till 2 783 (2 764) miljoner kronor. De mobila tjänsteintäkterna från slutkund var något positiva, och steg med 2 procent till följd av fortsatt tillväxt i abonnemangssegmentet för privatkunder och storföretag. Tele2 fortsätter att utveckla varumärket Tele2 med ökade mobila tjänsteintäkter från slutkund till följd av kapitalisering av data. EBITDA ökade med 6 procent och uppgick till 992 (938) miljoner kronor tack vare högre intäkter, något lägre marknadsföringsspendering samt lägre kundservicekostnader, i takt med att besparingar från Challenger-initiativen börjar synas. Fast bredband Nettokundintaget var 2 000 ( 2 000) kunder. Omsättningen minskade med 2 procent och uppgick till 168 (172) miljoner kronor. EBITDA uppgick till 34 (28) miljoner kronor. Fast telefoni Efterfrågan på fast telefoni minskade till följd av den pågående övergången till mobiltelefoni. EBITDA uppgick till 24 (34) miljoner kronor under kvartalet. Nederländerna Försäljningen under tredje kvartalet uppgick till 1 478 (1 440) miljoner kronor och EBITDA uppgick till 2 (122) miljoner kronor. EBITDA påverkades positivt med 19 miljoner kronor på grund av en löst tvist. Mobila tjänsteintäkter från slutkund ökade till följd av en större kundbas, både inom konsument- och företagssegmenten. Genom att expandera till 13 egna butiker fram till kvartalets slut och skapa effektiva onlinekampanjer lyckades Tele2 öka sin direktförsäljning. Under sommaren lanserade Tele2 en innovativ och framgångsrik roamingkampanj med stor viral spridning, vilket ytterligare ökade varumärkesexponeringen och anseendet. Tele2 fortsatte bygga ut LTE Advanced 4G-nätverket, som numera når 98 procent av befolkningen utomhus och 83 procent av befolkningen inomhus. Vårt fokus på att skapa en positiv kundupplevelse ger resultat då vi ser en klar förbättring av kundnöjdheten sedan årets början. Under kvartalet redovisades en nedskrivning av goodwill på 2 456 miljoner kronor som en konsekvens av att vi omprövat de framtida kassaflödena från verksamheten. Mobilt Under kvartalet var nettokundintaget 59 000 (0) kunder. Nettoomsättningen steg med 15 procent till följd av ökad telefonförsäljning och en ökning av den värdefulla kundbasen, och uppgick till 738 (643) miljoner kronor. Mobila tjänsteintäkter från slutkund ökade med 15 procent och uppgick till 419 (364) miljoner kronor. Som förväntat påverkades EBITDA negativt av kostnader för tillväxten på mobilområdet och för den fortsatta nätutrullningen, och uppgick till 179 ( 83) miljoner kronor. Fast bredband Nettokundintaget var 4 000 ( 7 000) kunder. EBITDA uppgick till 98 (128) miljoner kronor. Kazakstan Mobilt På jämförbar basis: Under kvartalet var nettokundintaget 18 000 (290 000) kunder. Nettoomsättningen minskade med 1 procent och uppgick till 575 (583) miljoner kronor givet att vi hade en exceptionellt stark kampanjdriven telefonförsäljning under tredje kvartalet förra året. Mobila tjänsteintäkter från slutkund ökade med 20 procent till följd av ökat antal kunder och uppgick till 428 (358) miljoner kronor. EBITDA uppgick till 79 (26) miljoner kronor till följd av en förbättring av den operativa kapaciteten och synergieffekter från integrationen av vårt samriskbolag. Integration av samriskbolaget i Kazakstan har utvecklats positivt under kvartalet och över 80 procent av planen har genomförts. Under kvartalet har Tele2 genomfört ytterligare förändringar av prissättningen, nu för befintliga kunder. Tele2 Delårsrapport januari september 6 (29)
Kroatien Mobilt Nettokundintaget uppgick till 70 000 (67 000) kunder, med en fortsatt övergång från kontantkorts- till abonnemangskunder till följd av de nyligen ändrade abonnemangspriserna. Nettoomsättningen ökade med 7 procent och uppgick till 405 (377) miljoner kronor, främst på grund av ökad telefonförsäljning. Mobila tjänsteintäkter från slutkund ökade med 3 procent till 231 (225) miljoner kronor. EBITDA under kvartalet var 49 (54) miljoner kronor, och påverkades negativt av högre frekvensavgifter. Litauen Mobilt Under kvartalet var nettokundintaget 38 000 (16 000), med starkt intag av både abonnemangs- och kontantkortskunder. Försäljningen uppgick till 435 (412) miljoner kronor. Mobila tjänsteintäkter från slutkund ökade med 9 procent till 251 (230) miljoner kronor tack vare en fortsatt övergång från kontantkortstill abonnemangskunder samt försäljning av större datamängder. EBITDA växte med 6 procent och uppgick till 152 (143) miljoner kronor, med en bibehållen EBITDA-marginal på 35 (35) procent. Det finansiella resultatet har i viss mån påverkats av den nya roaminglagstiftningen. Under kvartalet har Tele2 utökat sitt samarbete med MTG och lanserat streamingtjänsten Viaplay i Baltikum. Lettland Mobilt Under kvartalet var nettokundintaget 21 000 (11 000), med en stark ökning av antalet kontantkortskunder. Försäljningen ökade med 9 procent och uppgick till 268 (247) miljoner kronor, främst på grund av stark efterfrågan på mobildata, vilket ökade försäljningen av högre datamängder, och nya telefoner. Mobila tjänsteintäkter från slutkund ökade med 4 procent till 158 (152) miljoner kronor, delvis till följd av den nya roaminglagstiftningen. EBITDA ökade med 14 procent och uppgick till 90 (79) miljoner kronor, vilket motsvarar en marginal på 34 (32) procent. Det finansiella resultatet har i viss mån påverkats av den nya roaminglagstiftningen. Tele2 Lettland fortsatte LTE-utrullningen, med målet att nå en geografisk täckning på 98 procent fram till årets slut. Estland Mobilt Under kvartalet var nettokundintaget 3 000 (2 000) kunder. Försäljningen uppgick till 170 (159) miljoner kronor. Mobila tjänsteintäkter från slutkund ökade med 6 procent och uppgick till 112 (106) miljoner kronor till följd av en övergång från kontantkortstill abonnemangskunder och en stark efterfrågan på datatjänster. EBITDA uppgick till 41 (37) miljoner kronor. Det finansiella resultatet har i viss mån påverkats av den nya roaminglagstiftningen. I augusti anordnade Tele2 en 5G-demo för media i samarbete med Nokia. Tele2 och Nokia var först i Estland med att visa 5G-utrustning live inför publik. Österrike Under kvartalet var nettokundintaget 3 000 ( 5 000) kunder, med en nedgång inom fasta konsumentabonnemang och en positiv utveckling för mobila företagsabonnemang. Försäljningen uppgick till 287 (302) miljoner kronor. EBITDA uppgick till 45 (61) miljoner kronor, på grund av minskade intäkter från den fasta verksamheten. Tele2 fortsatte att öka tillhandahållandet av mobiltjänster inom företagssegmentet genom nya intag av både befintliga och nya kunder. Tyskland Nettokundintaget fortsatte minska enligt förväntningarna, och nettoomsättningen uppgick till 174 (205) miljoner kronor. Tack vare ett kontinuerligt fokus på lönsamhet och kassaflöde ökade EBITDA jämfört med samma kvartal förra året och uppgick till 80 (47) miljoner kronor, där en uppgörelse av en gammal tvist gav en positiv effekt på 16 miljoner kronor. EBITDA-marginalen uppgick till 46 (23) procent. Tele2 Delårsrapport januari september 7 (29)
Övriga upplysningar Risker och osäkerhetsfaktorer Tele2s verksamhet påverkas av ett antal omvärldsfaktorer. De riskfaktorer som bedöms ha störst betydelse för Tele2s framtida utveckling är tillgänglighet av frekvenser och telekomlicenser, ny teknik och integrering av nya affärsmodeller, storskaliga cyberattacker, dataskydd, verksamheten i Kazakstan, strategisk förändringshantering, avbrott i tjänsteleveranser och i mobilnätets tillgänglighet, beroende av leverantörer och affärspartner, beroende av Sverige, geopolitiska risker samt finansiella risker såsom valutarisk, ränterisk, likviditetsrisk och kreditrisk. Se Tele2s årsredovisning för (förvaltningsberättelsen och not 2) för en utförligare beskrivning av Tele2s riskexponering och riskhantering. Offentliggörande av resultat Tele2 AB (publ) extra bolagsstämma Styrelsen för Tele2 AB (publ), har den 3 oktober,, beslutat om en nyemission ( Företrädesemissionen ) om cirka 3 miljarder kronor med företrädesrätt för befintliga aktieägare, under förutsättning av godkännande från en extra bolagstämma, som tidigare kommunicerat i samband med offentliggörandet av förvärvet av TDC Sverige. Den extra bolagsstämman hålls torsdagen den 27 oktober klockan 10.00 på Bygget Fest & Konferens, Norrlandsgatan 11, Stockholm. Aktieägare som önskar delta vid bolagsstämman ska dels vara införd i den av Euroclear Sweden AB förda aktieboken fredagen den 21 oktober, och dels anmäla sin avsikt att delta senast fredagen den 21 oktober. Anmälan görs på bolagets hemsida www.tele2.com, på telefon 0771-246 400 eller med post till Computershare AB Extra bolagsstämma Tele2, Box 610, 182 16 Danderyd. Tele2 AB (publ) årsstämma 2017 Årsstämman för 2017 hålls 9 maj 2017 i Stockholm. Aktieägare som vill ha ett ärende behandlat på årsstämman ska inkomma med ett skriftligt förslag till agm@tele2.com eller till juridisk rådgivare Pontus Ericson, Tele2 AB (publ), Box 62, SE-164 94 Kista, Sverige, senast sju veckor före årsstämman för att förslaget ska finnas med i kallelsen till mötet. Mer information om hur och när man anmäler sig kommer att publiceras före årsstämman. Valberedning för årsstämman 2017 I enlighet med beslutet vid årsstämman har styrelsens ordförande Mike Parton sammankallat en valberedning bestående av ledamöter utsedda av de röstmässigt största aktieägarna i Tele2 AB (publ) ( Tele2 ). Valberedningen består av Mike Parton i egenskap av styrelseordförande, Cristina Stenbeck utsedd av Kinnevik AB, John Hernander utsedd av Nordea Fonder, Ossian Ekdahl utsedd av Första AP-fonden, samt Martin Wallin utsedd av Lannebo Fonder. De fyra aktieägarrepresentanterna i valberedningen har utsetts av aktieägare som gemensamt representerar cirka 56 procent av det totala antalet röster i Tele2. Valberedningen kommer att utse valberedningens ordförande vid sitt första sammanträde. Information om valberedningens arbete återfinns på Tele2s webbsida www.tele2.com. Aktieägare som önskar föreslå kandidater till Tele2s styrelse kan inkomma med skriftligt förslag till agm@tele2.com eller till bolagsjurist Pontus Ericson, Tele2 AB (publ), P.O. Box 62, SE 164 94 Kista, Sverige. Övrigt 26 januari 2017 kommer Tele2 att offentliggöra balans- och rörelserapporter för perioden fram till 31 december. Styrelsen och VD intygar härmed att niomånadersrapporten ger en rättvisande översikt över moderbolagets och koncernens verksamhet, deras ekonomiska ställning och resultat, samt att den beskriver de väsentliga risker och osäkerheter som moderbolaget och övriga bolag i koncernen står inför. Stockholm 20 oktober Tele2 AB Mike Parton, Ordförande Sofia Arhall Bergendorff Georgi Ganev Cynthia Gordon Lorenzo Grabau Irina Hemmers Carla Smits-Nusteling Eamonn O Hare Allison Kirkby VD Revisorernas rapport om översiktlig granskning Denna delårsrapport har inte genomgått någon särskild granskning av bolagets revisorer. Stockholm 20 oktober Tele2 AB Allison Kirkby VD Tele2 Delårsrapport januari september 8 (29)
PRESENTATION AV TREDJE KVARTALET Tele2 kommer att hålla en presentation för den globala finansmarknaden med möjlighet att delta per telefonkonferens kl. 10:00 CEST (09:00 BST/04:00 EDT) torsdagen den 20 oktober. Presentationen hålls på engelska och kommer även att finnas tillgänglig som webbsändning på Tele2s webbplats: www.tele2.com. Uppringningsinformation För att vara säker på att uppkopplingen till konferenssamtalet fungerar ringer ni in några minuter före konferenssamtalets starttid för att registrera er. Be om Tele2s delårsrapport för tredje kvartalet. Telefonnummer Sverige: +46 (0)8 5065 3937 Storbritannien: +44 (0)20 3427 1902 USA: +1 212 444 0412 KONTAKTPERSONER Louise Tjeder IR-chef Telefon: + 46 (0) 70 426 46 52 Tele2 AB Organisationsnummer: 556410-8917 Skeppsbron 18 P.O. Box 2094 103 13 Stockholm Sverige Tel. +46 (0)8 5620 0060 www.tele2.com BESÖK VÅR WEBBPLATS: www.tele2.com BILAGOR Resultaträkning Totalresultat Balansräkning Kassaflödesanalys Förändring i eget kapital Antal kunder Nettoomsättning Fördelning av mobil extern nettoomsättning EBITDA EBIT CAPEX Femårsöversikt Moderbolaget Noter TELE2 ÄR EN AV EUROPAS LEDANDE TELEKOMOPERATÖRER OCH VI ERBJUDER ALLTID VÅRA KUNDER VAD DE BEHÖVER TILL ETT LÄGRE PRIS. Vi har 17 miljoner kunder i nio länder. Tele2 erbjuder tjänster inom mobil telefoni, fast telefoni och bredband, datanät, innehållstjänster och globala IoT-lösningar. Ända sedan Jan Stenbeck grundade Tele2 1993 har bolaget varit en tuff utmanare till de gamla statliga monopolen och andra etablerade spelare. Tele2 är noterat på NASDAQ OMX Stockholm sedan 1996. Under omsatte bolaget 27 miljarder kronor och redovisade ett rörelseresultat (EBITDA) på 5,8 miljarder kronor. Definitioner av mätetal anges på sista sidan i årsredovisningen. Tele2 Delårsrapport januari september 9 (29)
Resultaträkning Not KVARVARANDE VERKSAMHETER Nettoomsättning 2 20 075 19 913 26 856 6 961 6 791 Kostnader för sålda tjänster 3 15 354 12 098 16 653 6 745 4 288 Bruttoresultat 4 721 7 815 10 203 216 2 503 Försäljningskostnader 3 4 081 3 786 5 094 1 305 1 226 Administrationskostnader 3 2 161 2 179 2 917 745 640 Resultat från andelar i joint ventures och intresseföretag 1 5 5 - - Övriga rörelseintäkter 105 337 401 41 176 Övriga rörelsekostnader 3 50 99 141 18 25 Rörelseresultat, EBIT 1 465 2 083 2 447 1 811 788 Ränteintäkter/kostnader 4 227 275 376 85 89 Övriga finansiella poster 5 411 24 59 5 53 Resultat efter finansiella poster, EBT 1 281 1 784 2 012 1 901 646 Inkomstskatt 6 706 561 744 365 249 PERIODENS RESULTAT FRÅN KVARVARANDE VERKSAMHETER 1 987 1 223 1 268 2 266 397 AVVECKLADE VERKSAMHETER Periodens resultat från avvecklade verksamheter 11 93 1 718 1 718 93 - PERIODENS RESULTAT 2 080 2 941 2 986 2 359 397 HÄNFÖRLIGT TILL Moderbolagets aktieägare 1 857 2 941 2 986 2 264 397 Innehav utan bestämmande inflytande 11 223 - - 95 - PERIODENS RESULTAT 2 080 2 941 2 986 2 359 397 Resultat per aktie, kr 10 4,16 6,59 6,69 5,07 0,88 Resultat per aktie, efter utspädning, kr 10 4,16 6,55 6,65 5,07 0,88 FRÅN KVARVARANDE VERKSAMHETER HÄNFÖRLIGT TILL Moderbolagets aktieägare 1 764 1 223 1 268 2 171 397 Innehav utan bestämmande inflytande 223 - - 95 - PERIODENS RESULTAT 1 987 1 223 1 268 2 266 397 Resultat per aktie, kr 10 3,95 2,74 2,84 4,86 0,88 Resultat per aktie, efter utspädning, kr 10 3,95 2,72 2,82 4,86 0,88 Tele2 Delårsrapport januari september 10 (29)
Totalresultat Not PERIODENS RESULTAT 2 080 2 941 2 986 2 359 397 ÖVRIGT TOTALRESULTAT KOMPONENTER SOM INTE KOMMER ATT OMKLASSIFICERAS TILL ÅRETS RESULTAT Pensioner, aktuariella vinster/förluster 103 7 38 79 33 Pensioner, aktuariella vinster/förluster, skatteeffekt 22 1 9 16 8 Komponenter som inte kommer att omklassificeras till årets resultat 81 6 29 63 25 KOMPONENTER SOM KAN KOMMA ATT OMKLASSIFICERAS TILL ÅRETS RESULTAT Valutakursdifferenser Omräkningsdifferenser i utlandsverksamheter 5 1 028 610 1 420 416 207 Skatteeffekt på ovan 86 48 305 38 134 Återföring av ackumulerade omräkningsdifferenser från sålda företag 11 18 19 Omräkningsdifferenser 942 544 1 096 378 73 Säkring av nettoinvesteringar i utlandsverksamheter 171 145 49 72 67 Skatteeffekt på ovan 38 32 11 16 15 Återföring av ackumulerad säkring från sålda företag 11 107 107 Säkring av nettoinvesteringar 133 220 145 56 52 Valutakursdifferenser 809 764 1 241 322 125 Kassaflödessäkringar Förlust från ändring i verkligt värde på säkringsinstrument 113 40 40 19 19 Omklassificering av ackumulerade förluster till resultaträkningen 50 61 83 18 22 Skatteeffekt på kassaflödessäkringar 14 5 10 1 Kassaflödessäkringar 49 16 33 1 2 Komponenter som kan komma att omklassificeras till årets resultat 760 748 1 208 321 123 ÖVRIGT TOTALRESULTAT FÖR PERIODEN, NETTO EFTER SKATT 679 742 1 179 258 148 TOTALRESULTAT FÖR PERIODEN 1 401 2 199 1 807 2 101 249 HÄNFÖRLIGT TILL Moderbolagets aktieägare 1 178 2 199 1 807 2 002 249 Innehav utan bestämmande inflytande 11 223 99 TOTALRESULTAT FÖR PERIODEN 1 401 2 199 1 807 2 101 249 Tele2 Delårsrapport januari september 11 (29)
Balansräkning Not Dec 31 TILLGÅNGAR ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR Goodwill 3 6 217 8 998 8 661 Övriga immateriella tillgångar 4 734 4 570 4 437 Immateriella tillgångar 10 951 13 568 13 098 Materiella tillgångar 13 358 11 577 11 592 Finansiella tillgångar 4 1 068 1 524 1 463 Uppskjutna skattefordringar 6 1 842 1 976 1 964 ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR 27 219 28 645 28 117 OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR Varulager 578 500 692 Kortfristiga fordringar 7 381 6 425 7 201 Kortfristiga placeringar 21 37 32 Likvida medel 7 1 172 204 107 OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR 9 152 7 166 8 032 TILLGÅNGAR 36 371 35 811 36 149 EGET KAPITAL OCH SKULDER EGET KAPITAL Hänförligt till moderbolagets aktieägare 15 503 18 285 17 901 Innehav utan bestämmande inflytande 195 EGET KAPITAL 10 15 308 18 285 17 901 LÅNGFRISTIGA SKULDER Räntebärande skulder 4 7 758 5 312 5 619 Ej räntebärande skulder 6 743 591 697 LÅNGFRISTIGA SKULDER 8 501 5 903 6 316 KORTFRISTIGA SKULDER Räntebärande skulder 4 5 749 5 638 5 372 Ej räntebärande skulder 6 813 5 985 6 560 KORTFRISTIGA SKULDER 12 562 11 623 11 932 EGET KAPITAL OCH SKULDER 36 371 35 811 36 149 Tele2 Delårsrapport januari september 12 (29)
Kassaflödesanalys (Totala verksamheten) Not kv 2 kv 1 kv 4 kv 2 DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN Rörelseresultat från kvarvarande verksamheter 1 465 2 083 2 447 1 811 191 155 364 788 593 Rörelseresultat från avvecklade verksamheter 93 1 702 1 702 93 1 Rörelseresultat 1 558 3 785 4 149 1 904 191 155 364 788 594 Justeringar av poster i rörelseresultat som ej genererar kassaflöde 3 5 228 535 1 271 3 381 814 1 033 736 778 734 Betalda/erhållna finansiella poster 5 185 408 470 80 59 46 62 129 76 Betald skatt 317 287 349 114 136 67 62 68 104 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapitalet 3 168 3 625 4 601 1 283 810 1 075 976 1 369 1 148 Förändringar av rörelsekapitalet 512 878 1 072 451 183 122 194 255 404 KASSAFLÖDE FRÅN DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN 3 680 2 747 3 529 1 734 993 953 782 1 114 744 INVESTERINGSVERKSAMHETEN Betald CAPEX 8 2 857 2 942 4 015 896 854 1 107 1 073 945 1 012 Fritt kassaflöde 823 195 486 838 139 154 291 169 268 Förvärv och avyttringar av aktier och andelar 11 34 4 893 4 893 10 5 39 7 5 Övriga finansiella tillgångar 12 1 28 11 1 29 1 Kassaflöde från investeringsverksamheten 2 811 1 952 850 895 848 1 068 1 102 938 1 016 KASSAFLÖDE EFTER INVESTERINGAR 869 4 699 4 379 839 145 115 320 176 272 FINANSIERINGSVERKSAMHETEN Förändringar av låneskulder, netto 4 2 667 2 048 2 276 170 2 202 295 228 257 4 303 Utdelningar 10 2 389 6 626 6 626 2 389 6 626 Förvärv av innehav utan bestämmande inflytande 10 125 125 Övrig finansieringsverksamhet 2 2 2 Kassaflöde från finansieringsverksamheten 153 4 580 4 352 170 187 170 228 257 2 325 FÖRÄNDRING AV LIKVIDA MEDEL 1 022 119 27 1 009 42 55 92 81 2 597 Likvida medel vid periodens början 107 151 151 149 184 107 204 309 2 886 Valutakursdifferenser i likvida medel 43 66 71 14 7 22 5 24 20 LIKVIDA MEDEL VID PERIODENS SLUT 7 1 172 204 107 1 172 149 184 107 204 309 Förändring i eget kapital 31 dec Hänförligt till Hänförligt till Hänförligt till Not moderbolagets aktieägare innehav utan bestämmande inflytande Summa eget kapital moderbolagets aktieägare innehav utan bestämmande inflytande Summa eget kapital moderbolagets aktieägare innehav utan bestämmande inflytande Summa eget kapital Eget kapital, 1 januari 17 901 17 901 22 680 2 22 682 22 680 2 22 682 Periodens resultat 1 857 223 2 080 2 941 2 941 2 986 2 986 Övrigt totalresultat för perioden, netto efter skatt 679 679 742 742 1 179 1 179 Totalresultat för perioden 1 178 223 1 401 2 199 2 199 1 807 1 807 ÖVRIGA FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL Aktierelaterade ersättningar 10 17 17 33 33 40 40 Aktierelaterade ersättningar, skatteeffekt 10 1 1 Nyemissioner 10 3 3 Återköp av egna aktier 10 3 3 Utdelningar 10 2 389 2 389 6 626 6 626 6 626 6 626 Förvärv av innehav utan bestämmande inflytande 10 465 484 949 Avyttringar av aktier utan bestämmande inflytande 10 687 456 231 2 2 2 2 EGET KAPITAL, VID PERIODENS SLUT 15 503 195 15 308 18 285 18 285 17 901 17 901 Tele2 Delårsrapport januari september 13 (29)
Antal kunder tusental Not Antal kunder Nettokundintag kv 2 kv 1 kv 4 kv 2 Sverige Mobil 3 750 3 714 9 93 120 36 14 41 27 84 52 Fast bredband 62 73 8 12 15 2 3 3 3 2 5 Fast telefoni 170 209 26 33 46 9 8 9 13 12 11 3 982 3 996 25 48 59 25 3 53 11 70 36 Nederländerna Mobil 991 841 147 28 31 59 57 31 3 7 Fast bredband 351 348 7 21 25 4 2 1 4 7 5 Fast telefoni 45 59 10 16 20 3 3 4 4 5 5 1 387 1 248 144 9 14 60 56 28 5 12 3 Kazakstan Mobil 6 384 4 362 196 1 065 1 103 18 104 110 38 166 471 6 384 4 362 196 1 065 1 103 18 104 110 38 166 471 Kroatien Mobil 871 885 86 62 16 70 23 7 78 67 19 871 885 86 62 16 70 23 7 78 67 19 Litauen Mobil 1 789 1 779 20 31 68 38 18 37 16 1 789 1 779 20 31 68 38 18 37 16 Lettland Mobil 968 985 14 10 17 21 6 13 27 11 10 968 985 14 10 17 21 6 13 27 11 10 Estland Mobil 483 486 1 2 4 3 1 5 2 2 Fast telefoni 1 3 2 2 484 489 3 2 4 3 1 7 2 2 Österrike Mobil 6 6 1 5 Fast bredband 96 104 6 4 6 2 2 2 2 2 1 Fast telefoni 120 134 11 14 17 2 4 5 3 3 4 222 238 11 18 23 3 1 7 5 5 5 Tyskland Mobil 178 231 41 11 23 13 14 14 12 13 4 Fast bredband 47 55 6 9 11 2 2 2 2 2 2 Fast telefoni 237 322 50 81 116 13 11 26 35 51 10 462 608 97 101 150 28 27 42 49 66 12 TOTALT Mobil 15 420 13 283 436 1 214 1 126 197 196 43 88 333 563 Fast bredband 556 580 13 46 57 2 5 6 11 13 13 Fast telefoni 573 727 99 144 199 27 26 46 55 71 10 TOTALT ANTAL KUNDER OCH NETTOKUNDINTAG 16 549 14 590 324 1 024 870 168 165 9 154 249 540 Förvärvade företag 11 1 788 1 788 Ändrad beräkningsmetod 2 23 28 50 4 27 22 28 TOTALT ANTAL KUNDER OCH NETTOFÖRÄNDRING 16 549 14 590 2 135 996 820 168 161 1 806 176 249 512 Tele2 Delårsrapport januari september 14 (29)
Nettoomsättning Not kv 2 kv 1 kv 4 kv 2 Sverige Mobil 8 217 8 275 11 228 2 783 2 705 2 729 2 953 2 764 2 744 Fast bredband 511 536 715 168 170 173 179 172 176 Fast telefoni 342 416 541 111 112 119 125 131 139 Övrig verksamhet 96 105 147 33 31 32 42 33 42 9 166 9 332 12 631 3 095 3 018 3 053 3 299 3 100 3 101 Nederländerna Mobil 2 2 150 1 788 2 535 738 721 691 747 643 592 Fast bredband 1 630 1 769 2 326 545 539 546 557 576 578 Fast telefoni 199 258 333 64 64 71 75 82 84 Övrig verksamhet 400 418 552 133 130 137 134 139 137 4 379 4 233 5 746 1 480 1 454 1 445 1 513 1 440 1 391 Kazakstan Mobil 1 450 1 371 1 754 573 527 350 383 497 475 1 450 1 371 1 754 573 527 350 383 497 475 Kroatien Mobil 1 090 1 013 1 429 405 369 316 416 377 333 1 090 1 013 1 429 405 369 316 416 377 333 Litauen Mobil 1 216 1 134 1 539 440 390 386 405 417 381 1 216 1 134 1 539 440 390 386 405 417 381 Lettland Mobil 748 700 948 277 238 233 248 250 232 748 700 948 277 238 233 248 250 232 Estland Mobil 473 453 608 170 157 146 155 159 152 Fast telefoni 3 5 7 1 1 1 2 2 2 Övrig verksamhet 29 51 62 10 9 10 11 12 11 505 509 677 181 167 157 168 173 165 Österrike Mobil 4 3 1 Fast bredband 568 583 775 189 186 193 192 196 192 Fast telefoni 95 111 146 30 32 33 35 36 36 Övrig verksamhet 188 205 267 66 63 59 62 70 69 855 899 1 188 288 282 285 289 302 297 Tyskland Mobil 288 335 437 94 93 101 102 109 112 Fast bredband 92 108 140 31 29 32 32 35 34 Fast telefoni 153 195 254 49 50 54 59 61 63 533 638 831 174 172 187 193 205 209 Övrigt Mobil 51 21 17 13 Övrig verksamhet 122 116 153 44 45 33 37 40 40 173 116 153 65 62 46 37 40 40 TOTALT Mobil 15 687 15 069 20 478 5 504 5 218 4 965 5 409 5 216 5 021 Fast bredband 2 801 2 996 3 956 933 924 944 960 979 980 Fast telefoni 792 985 1 281 255 259 278 296 312 324 Övrig verksamhet 835 895 1 181 286 278 271 286 294 299 20 115 19 945 26 896 6 978 6 679 6 458 6 951 6 801 6 624 Koncernintern försäljning, eliminering 40 32 40 17 11 12 8 10 13 Sverige, mobil 1 1 Litauen, mobil 13 16 20 5 3 5 4 5 8 Lettland, mobil 15 7 9 9 5 1 2 3 2 Estland, mobil 2 2 1 Österrike, mobil 1 1 Nederländerna, övrig verksamhet 8 1 2 2 2 4 1 1 Övrigt, övrig verksamhet 3 5 6 1 2 1 2 1 TOTALT 20 075 19 913 26 856 6 961 6 668 6 446 6 943 6 791 6 611 Tele2 Delårsrapport januari september 15 (29)
Fördelning av mobil extern nettoomsättning Not kv 2 kv 1 kv 4 kv 2 Sverige, mobil Tjänsteintäkter slutkund 5 546 5 527 7 368 1 928 1 821 1 797 1 841 1 889 1 829 Operatörsintäkter 666 711 956 221 227 218 245 246 254 Tjänsteintäkter 6 212 6 238 8 324 2 149 2 048 2 015 2 086 2 135 2 083 Försäljning av utrustning 1 521 1 566 2 272 479 496 546 706 482 500 Övriga intäkter 484 470 631 155 161 168 161 147 161 8 217 8 274 11 227 2 783 2 705 2 729 2 953 2 764 2 744 Nederländerna, mobil Tjänsteintäkter slutkund 2 1 077 1 001 1 404 419 336 322 403 364 332 Operatörsintäkter 141 127 169 53 45 43 42 44 43 Tjänsteintäkter 1 218 1 128 1 573 472 381 365 445 408 375 Försäljning av utrustning 932 660 962 266 340 326 302 235 217 2 150 1 788 2 535 738 721 691 747 643 592 Kazakstan, mobil Tjänsteintäkter slutkund 1 085 1 034 1 287 426 394 265 253 348 371 Operatörsintäkter 353 324 451 143 130 80 127 145 99 Tjänsteintäkter 1 438 1 358 1 738 569 524 345 380 493 470 Försäljning av utrustning 12 13 16 4 3 5 3 4 5 1 450 1 371 1 754 573 527 350 383 497 475 Kroatien, mobil Tjänsteintäkter slutkund 644 632 839 231 211 202 207 225 210 Operatörsintäkter 177 172 208 79 52 46 36 74 55 Tjänsteintäkter 821 804 1 047 310 263 248 243 299 265 Försäljning av utrustning 269 209 382 95 106 68 173 78 68 1 090 1 013 1 429 405 369 316 416 377 333 Litauen, mobil Tjänsteintäkter slutkund 706 662 886 251 229 226 224 230 222 Operatörsintäkter 163 148 198 54 54 55 50 51 51 Tjänsteintäkter 869 810 1 084 305 283 281 274 281 273 Försäljning av utrustning 334 308 435 130 104 100 127 131 100 1 203 1 118 1 519 435 387 381 401 412 373 Lettland, mobil Tjänsteintäkter slutkund 441 434 580 158 143 140 146 152 145 Operatörsintäkter 153 138 185 56 48 49 47 46 46 Tjänsteintäkter 594 572 765 214 191 189 193 198 191 Försäljning av utrustning 139 121 174 54 42 43 53 49 39 733 693 939 268 233 232 246 247 230 Estland, mobil Tjänsteintäkter slutkund 319 306 412 112 105 102 106 106 103 Operatörsintäkter 58 53 70 22 20 16 17 18 18 Tjänsteintäkter 377 359 482 134 125 118 123 124 121 Försäljning av utrustning 96 92 124 36 32 28 32 35 30 473 451 606 170 157 146 155 159 151 Österrike, mobil Tjänsteintäkter slutkund 2 1 1 Försäljning av utrustning 1 1 3 2 1 Tyskland, mobil Tjänsteintäkter slutkund 288 334 436 94 93 101 102 108 112 Försäljning av utrustning 1 1 1 288 335 437 94 93 101 102 109 112 Övrigt, mobil Tjänsteintäkter slutkund 51 21 17 13 51 21 17 13 TOTALT, MOBIL Tjänsteintäkter slutkund 10 159 9 930 13 212 3 641 3 350 3 168 3 282 3 422 3 324 Operatörsintäkter 1 711 1 673 2 237 628 576 507 564 624 566 Tjänsteintäkter 11 870 11 603 15 449 4 269 3 926 3 675 3 846 4 046 3 890 Försäljning av utrustning 3 304 2 970 4 366 1 065 1 123 1 116 1 396 1 015 959 Övriga intäkter 484 470 631 155 161 168 161 147 161 TOTALT, MOBIL 15 658 15 043 20 446 5 489 5 210 4 959 5 403 5 208 5 010 Tele2 Delårsrapport januari september 16 (29)
EBITDA Not kv 2 kv 1 kv 4 kv 2 Sverige Mobil 2 594 2 674 3 515 992 785 817 841 938 843 Fast bredband 67 79 96 34 13 20 17 28 18 Fast telefoni 86 110 166 24 29 33 56 34 35 Övrig verksamhet 61 35 67 18 19 24 32 14 12 2 808 2 898 3 844 1 068 846 894 946 1 014 908 Nederländerna Mobil 2 3 699 260 410 179 277 243 150 83 71 Fast bredband 3 312 429 545 98 90 124 116 128 140 Fast telefoni 3 37 43 50 8 11 18 7 12 13 Övrig verksamhet 3 201 198 260 71 60 70 62 65 65 149 410 445 2 116 31 35 122 147 Kazakstan Mobil 129 59 54 79 44 6 5 50 9 129 59 54 79 44 6 5 50 9 Kroatien Mobil 80 109 138 49 20 11 29 54 34 80 109 138 49 20 11 29 54 34 Litauen Mobil 440 400 538 152 146 142 138 143 132 440 400 538 152 146 142 138 143 132 Lettland Mobil 230 217 295 90 71 69 78 79 70 230 217 295 90 71 69 78 79 70 Estland Mobil 109 96 133 41 35 33 37 37 30 Fast telefoni 1 3 3 1 1 1 Övrig verksamhet 9 16 20 4 3 2 4 3 5 119 115 156 45 39 35 41 41 36 Österrike Mobil 49 16 30 14 20 15 14 6 7 Fast bredband 126 90 126 42 38 46 36 40 24 Fast telefoni 48 63 83 16 15 17 20 21 20 Övrig verksamhet 8 17 24 1 5 2 7 6 6 133 154 203 45 38 50 49 61 43 Tyskland Mobil 100 4 14 30 30 40 18 10 9 Fast bredband 13 15 21 4 3 6 6 5 5 Fast telefoni 101 94 130 46 27 28 36 32 30 214 105 165 80 60 74 60 47 26 Övrigt Mobil 37 14 13 10 Övrig verksamhet 92 47 81 30 48 14 34 12 12 129 47 81 44 61 24 34 12 12 TOTALT Mobil 2 897 3 275 4 247 1 226 821 850 972 1 222 1 031 Fast bredband 518 613 788 178 144 196 175 201 187 Fast telefoni 273 313 432 94 83 96 119 100 99 Övrig verksamhet 187 219 290 64 39 84 71 76 76 TOTALT 3 875 4 420 5 757 1 562 1 087 1 226 1 337 1 599 1 393 Tele2 Delårsrapport januari september 17 (29)
EBIT Not kv 2 kv 1 kv 4 kv 2 Sverige Mobil 1 851 1 955 2 544 743 534 574 589 711 597 Fast bredband 6 20 15 9 11 4 5 16 7 Fast telefoni 74 97 148 19 26 29 51 31 31 Övrig verksamhet 32 20 40 8 9 15 20 12 4 1 951 2 092 2 747 779 558 614 655 770 625 Nederländerna Mobil 2 3 967 446 669 273 366 328 223 154 137 Fast bredband 3 81 43 42 42 39 1 1 12 Fast telefoni 3 24 27 29 4 6 14 2 7 7 Övrig verksamhet 3 153 147 193 54 45 54 46 47 48 871 229 405 257 354 260 176 99 70 Kazakstan Mobil 212 166 225 63 92 57 59 16 61 212 166 225 63 92 57 59 16 61 Kroatien Mobil 25 7 20 28 3 6 13 10 10 25 7 20 28 3 6 13 10 10 Litauen Mobil 361 335 445 124 121 116 110 119 110 361 335 445 124 121 116 110 119 110 Lettland Mobil 134 130 173 59 40 35 43 50 37 134 130 173 59 40 35 43 50 37 Estland Mobil 40 22 30 16 11 13 8 13 8 Fast telefoni 1 3 3 5 3 1 1 1 Övrig verksamhet 1 4 9 2 1 2 5 1 1 42 29 42 23 9 10 13 13 10 Österrike Mobil 57 17 34 16 23 18 17 7 7 Fast bredband 59 18 29 19 16 24 11 16 2 Fast telefoni 38 50 66 13 11 14 16 17 17 Övrig verksamhet 4 5 6 3 1 2 1 2 1 36 56 67 13 5 18 11 28 9 Tyskland Mobil 93 19 3 28 27 38 16 2 11 Fast bredband 10 12 16 3 3 4 4 4 4 Fast telefoni 99 91 128 45 26 28 37 31 28 202 84 141 76 56 70 57 37 21 Övrigt Mobil 37 14 13 10 Övrig verksamhet 86 36 75 29 47 10 39 4 7 123 36 75 43 60 20 39 4 7 TOTALT Mobil 1 231 1 787 2 241 632 242 357 454 728 526 Fast bredband 18 93 102 11 31 24 9 37 7 Fast telefoni 236 268 374 86 66 84 106 87 84 Övrig verksamhet 96 140 173 32 9 55 33 56 47 1 545 2 288 2 890 739 286 520 602 908 664 Poster av engångskaraktär 3 3 010 205 443 2 550 95 365 238 120 71 TOTALT 1 465 2 083 2 447 1 811 191 155 364 788 593 Tele2 Delårsrapport januari september 18 (29)
CAPEX Not kv 2 kv 1 kv 4 kv 2 Sverige Mobil 494 479 664 198 117 179 185 135 215 Fast bredband 41 45 95 17 6 18 50 16 20 Fast telefoni 9 9 12 4 4 1 3 4 3 Övrig verksamhet 3 10 13 9 9 3 3 4 4 547 543 784 210 136 201 241 159 242 Nederländerna Mobil 656 878 1 210 182 260 214 332 315 327 Fast bredband 437 331 471 65 94 278 140 68 124 Fast telefoni 10 11 15 2 3 5 4 3 4 Övrig verksamhet 49 56 77 10 17 22 21 12 22 1 152 1 276 1 773 259 374 519 497 398 477 Kazakstan Mobil 319 378 532 134 106 79 154 123 136 319 378 532 134 106 79 154 123 136 Kroatien Mobil 100 179 272 16 31 53 93 74 81 100 179 272 16 31 53 93 74 81 Litauen Mobil 8 203 92 114 23 30 150 22 28 26 203 92 114 23 30 150 22 28 26 Lettland Mobil 51 62 113 9 17 25 51 20 19 51 62 113 9 17 25 51 20 19 Estland Mobil 57 59 77 20 16 21 18 18 15 Övrig verksamhet 6 7 1 1 3 57 65 84 20 16 21 19 19 18 Österrike Mobil 6 31 38 1 2 3 7 9 11 Fast bredband 32 37 68 11 13 8 31 8 12 Fast telefoni 3 6 8 1 1 1 2 Övrig verksamhet 4 6 10 3 1 4 1 45 80 124 13 19 13 44 18 23 Tyskland Mobil 2 4 1 1 2 Fast bredband 2 1 2 1 1 1 2 3 6 2 3 Övrigt Övrig verksamhet 277 326 425 95 89 93 99 93 112 277 326 425 95 89 93 99 93 112 TOTALT Mobil 1 886 2 160 3 024 582 580 724 864 722 830 Fast bredband 512 414 636 94 114 304 222 92 156 Fast telefoni 22 26 35 7 8 7 9 7 7 Övrig verksamhet 333 404 532 96 118 119 128 111 141 TOTALT 8 2 753 3 004 4 227 779 820 1 154 1 223 932 1 134 Tele2 Delårsrapport januari september 19 (29)
Femårsöversikt Not 2014 2013 2012 KVARVARANDE VERKSAMHETER Nettoomsättning 20 075 19 913 26 856 25 955 25 757 25 993 Antal kunder (tusental) 16 549 14 590 14 414 13 594 13 582 14 229 EBITDA 3 875 4 420 5 757 5 926 5 891 6 040 EBIT 1 465 2 083 2 447 3 490 2 548 2 190 EBT 1 281 1 784 2 012 3 500 1 997 1 668 Periodens resultat 1 987 1 223 1 268 2 626 968 1 158 Nyckeltal EBITDA-marginal, % 19,3 22,2 21,4 22,8 22,9 23,2 EBIT-marginal, % 7,3 10,5 9,1 13,4 9,9 8,4 Data per aktie (kronor) Periodens resultat 3,95 2,74 2,84 5,89 2,17 2,61 Periodens resultat, efter utspädning 3,95 2,72 2,82 5,86 2,15 2,59 TOTALT Eget kapital 15 308 18 285 17 901 22 682 21 591 20 429 Balansomslutning 36 371 35 811 36 149 39 848 39 855 49 189 Kassaflöde från den löpande verksamheten 3 680 2 747 3 529 4 578 5 813 8 679 Fritt kassaflöde 823 195 486 432 572 4 070 Tillgänglig likviditet 10 196 8 598 7 890 8 224 9 306 12 933 Nettoskuldsättning 4 11 013 9 805 9 878 8 135 7 328 15 187 Ekonomisk nettoskuldsättning 1, 4 10 985 9 805 9 878 8 135 7 328 15 187 Nettoinvesteringar i immateriella och materiella anläggningstillgångar, CAPEX 2 753 3 017 4 240 3 976 5 534 5 294 Investeringar/avyttringar aktier och övriga finansiella tillgångar 46 4 894 4 865 439 17 235 215 Nyckeltal Soliditet, % 42 51 50 57 54 42 Skuldsättningsgrad, ggr 0,72 0,54 0,55 0,36 0,34 0,74 Avkastning på eget kapital, % 9,3 16,3 14,7 10,0 69,5 15,6 ROCE, avkastning på sysselsatt kapital, % 10 4,0 15,0 14,0 10,1 48,0 15,4 Genomsnittlig räntekostnad, % 2,7 4,3 4,1 4,7 5,2 6,6 Data per aktie (kronor) Periodens resultat 4,16 6,59 6,69 4,96 32,77 7,34 Periodens resultat, efter utspädning 4,16 6,55 6,65 4,93 32,55 7,30 Eget kapital 34,73 41,00 40,13 50,90 48,49 45,95 Kassaflöde från den löpande verksamheten 8,24 6,16 7,91 10,27 13,06 19,53 Utdelning, ordinarie 5,35 4,85 4,40 7,10 Extrautdelning 10,00 Inlösen 28,00 Börskurs på bokslutsdagen 74,05 81,45 84,75 94,95 72,85 117,10 Tele2 Delårsrapport januari september 20 (29)