Stiftelsen Gustaf och Calla Sandströms Minnesfond org nr 802008-0001 Styrelsen avger härmed årsredovisning för Stiftelsen Gustaf och Calla Sandströms Minnesfond för år 2005. FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE Beskrivning av verksamheten Gustaf och Calla Sandströms Minnesfond är en stiftelse med ändamål att i första hand utgiva underhållsbidrag till åldersstigna, sjuka eller lytta advokater och avlidna advokaters efterlevande makar och barn samt bidrag till vård, fostran eller utbildning, under barndomen och ungdomen, av barn till avlidna advokater, allt under förutsättning att vederbörande lever i brydsamma ekonomiska förhållanden. I andra hand får stiftelsens medel användas för att lämna bidrag till fortbildning av advokater och hos dem anställda samt till utgivande av juridiska skrifter eller förlagsverksamhet i ämnen rörande advokatyrket. Styrelsen har under året hållit tre protokollförda sammanträden. Inga bidrag eller anslag har beviljats under året. Stiftelsens värdepapper samförvaltas sedan den 1 januari 1990 med stiftelsen Sveriges advokatsamfunds Understödsfonds portfölj. Förvaltningen omhänderhas av Carnegie Kapitalförvaltning AB, SEB Enskilda Banken. Under året har andelar i aktiefonder förvaltade av Odin Forvaltning AS, Didner &Gerge Fonder AB, samt AMF Fondförvaltning AB förvärvats. Förmögenhet Gustaf och Calla Sandströms Minnesfonds förmögenhet vid räkenskapsårets utgång har redovisats: 2005 2004 - eget kapital enligt balansräkningen 53 641 048 49 526 427 - värdepapper till marknadsvärde 77 099 682 60 137 374 - värdepapper till bokfört värde -63 856 268-57 689 456 Summa kapital 66 884 463 51 974 345 Arvoden Ingen ersättning har utgått till styrelsen. Ersättning till SEB Enskilda Banken samt Carnegie Kapitalförvaltning AB har utgått med 90 435 (391 767) kronor. Den lägre kostnaden i år förklaras av att Merrill Lynch har utgått som förvaltare och att avtal angående förvaltningen har omförhandlats. Redovisning av årets resultatdisposition Styrelsen har beslutat att till förfogande stående medlen - vid årets början 3 616 744 - årets resultat 4 114 620 7 731 364 skall disponeras enligt följande - reserverat för bidrag 3 000 000 - till bundet eget kapital avsätts - avsättning enligt stadgar 441 537 - ytterligare avsättning 1 645 144 - balanseras i ny räkning 2 644 683 7 731 364 Stiftelsens resultat och ställning i övrigt för de två senaste räkenskapsåren framgår av följande resultat- och balansräkningar, bokslutskommentarer med redovisningsprinciper och tillhörande noter. Alla belopp uttrycks i kronor. Sida 1
RESULTATRÄKNING Not 2005 2004 Stiftelsens intäkter Andelar från resultat av finansiella anläggningstillgångar 1 4 415 374-258 421 Förändring i bokfört värde, värdepapper 2 0 3 185 583 Summa intäkter 4 415 374 2 927 162 Stiftelsens kostnader Förvaltningsarvoden 3 6 851 391 767 Övriga externa kostnader 4 229 478 175 474 Resultat 4 179 045 2 359 921 Återföring av periodiseringsfond 1 206 904 1 847 480 Avsättning till periodiseringsfond 606 490 665 336 Skatt 664 839 651 412 Årets resultat 4 114 620 2 890 653 BALANSRÄKNING Not 2005-12-31 2004-12-31 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Andel i samförvaltade värdepapper 5 63 856 265 57 689 456 Summa anläggningstillgångar 63 856 265 57 689 456 Omsättningstillgångar Övriga fordringar 272 800 - Summa omsättningstillgångar 272 800 0 Summa tillgångar 64 129 065 57 689 456 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital 6 Donerat eget kapital 5 115 000 5 115 000 Övrigt bundet eget kapital 42 881 365 40 794 684 Fritt eget kapital 5 644 683 3 616 743 Summa eget kapital 53 641 048 49 526 427 Obeskattade reserver Periodiseringsfond tax 2000-1 206 904 Periodiseringsfond tax 2001 2 466 977 2 466 977 Periodiseringsfond tax 2002 2 762 870 2 762 870 Periodiseringsfond tax 2003 141 957 141 958 Periodiseringsfond tax 2004 238 133 238 134 Periodiseringsfond tax 2005 665 336 665 336 Periodiseringsfond tax 2006 606 490 - Summa obeskattade reserver 6 881 763 7 482 179 Kortfristiga skulder Skatteskulder 1 069 562 505 596 Övriga skulder 2 536 692 175 254 Summa kortfristiga skulder 3 606 254 680 850 Summa eget kapital och skulder 64 129 065 57 689 456 Ställda panter inga inga Ansvarsförbindelser inga inga Sida 2
BOKSLUTSKOMMENTARER OCH NOTER Redovisningsprinciper Årsredovisningen har upprättats i enlighet med årsredovisningslagen och Bokföringsnämndens allmänna råd. Tillgångar, avsättningar och skulder har värderats till anskaffningsvärden om inget annat anges nedan. Not 1: Resultat från finansiella anläggningstillgångar 2005 2004 Utdelning på aktier och andelar 1 210 379 1 044 088 Ränteintäkter, netto 226 215 285 741 Realisationsvinster, netto 2 975 145-1 634 942 Premieintäkter - 37 274 Valutakursdifferenser 3 635 9 418 Summa 4 415 374-258 421 Not 2: Förändring i bokfört värde, värdepapper 2005 2004 Uppskrivning 2004-3 185 583 Not 3: Förvaltningsarvoden 2005 2004 Årets förvaltningsarvoden 90 436 391 767 Återförd reservering -83 585 - Summa 6 851 391 767 Not 4: Övriga externa kostnader 2 005 2004 Administrativa kostnader 119 375 106 091 Redovisning 37 555 17 545 Revision 8 700 - Dataprogram 28 277 24 100 Konsultationer 23 925 24 795 Styrelseförsäkring 6 960 - Resekostnader 4 686 2 943 Summa 229 478 175 474 Sida 3
Not 5: Andel i samförvaltade värdepapper Totalt värdepappersinnehav per 2005-12-31 Aktier antal bokfört värde marknadsvärde ABB, A 9 000 502 714 693 000 Assa Abloy, B 11 200 1 107 558 1 400 000 Atlas Copco, A 10 500 1 323 760 1 858 500 AstraZeneca Plc 6 950 2 348 591 2 700 075 Ericsson, B 222 800 4 409 810 6 082 440 Föreningssparbanken 3 100 526 218 671 150 Gambro, A 2 800 237 217 242 900 Getinge, B 4 700 515 025 514 650 SHB, A 13 550 1 996 820 2 669 350 Hennes & Mauritz, B 15 750 3 444 512 4 252 500 Investor, B 14 500 1 300 138 2 015 500 Kinnevik, B 10 300 679 790 764 775 Lundin 2 000 187 962 168 000 MTG, B 2 450 428 810 812 175 Nordea 46 200 2 575 883 3 811 500 Sandvik, A 4 360 1 169 729 1 613 200 Scania, B 4 600 1 289 141 1 322 500 SCA, B 3 300 938 078 980 100 SEB Sverige Småbolagsfond 215 362 2 468 206 3 888 876 Securitas, B 12 700 1 516 455 1 676 400 SEB, A 12 150,00 1 298 172 1 986 525 Skanska, B 8 100 588 138 980 100 SKF, B 5 200 470 098 579 800 Stora Enso, R 4 000 429 646 430 000 Tele2, B 9 600 1 012 194 818 400 TeliaSonera 58 320 2 190 974 2 490 264 Tieto Enator 2 000 424 851 571 000 Trelleborg, B 3 100 415 496 491 350 Volvo, B 7 700 2 222 042 2 883 650 WM data, B 12 000 271 893 304 800 Andelar AMF Aktiefond - Sverige 25 708 5 140 352 6 759 404 Didner & Gerge Aktiefond 7 108 5 088 116 6 633 983 Odin Fastighet 21 066 5 099 668 6 856 140 ACM Global Growth Trends Fund 7 664 2 850 000 3 349 639 SEB Global Fund 1 021 317 7 006 216 7 447 751 Selector Global Value Fund 223 2 850 000 3 114 657 Carnegie World Wide Class 5B 24 950 8 346 745 10 874 707 Carnegie WW Long Short 6 264 7 528 710 9 401 512 Carnegie WW L/S 10 000 5 084 0 0 Räntebärande Carnegie, svensk kort räntefond 144 229 15 239 875 16 198 359 Nordea, nr 5517 600 000 640 608 642 578 SBAB nr 118 1 000 000 1 098 991 1 067 221 SBAB, nr 119 900 000 935 851 945 533 SEB global Hedge Lux Ack 30 563 3 204 751 3 230 525 SEB Likviditetsfond SEK 57 549 595 965 582 467 SEB Penningmarknadsfond 504 784 5 061 924 5 081 566 Stadshypotek nr 1566 1 000 000 1 119 320 1 070 963 Totalt värde 110 097 013 132 930 486 35 % belöper på Sveriges Advokatsamfunds Understödsfond 38 533 955 46 525 670 7 % belöper på Emil Heijnes Fond 7 706 791 9 305 134 58 % belöper på Sandströms Minnesfond 63 856 268 77 099 682 Summa 110 097 013 132 930 486 Sida 4
Not: 6 Eget kapital Bundet eget kapital Donerat eget kapital 5 115 000 Fritt eget kapital Belopp vid årets ingång 40 794 684 3 616 744 Redovisat årsresultat 4 114 620 Avsättning enligt stadgar 441 537-441 537 Ytterligare avsättning 1 645 144-1 645 144 Summa 42 881 365 5 644 683 Stockholm den februaril 2006 Claes Felländer Per Björkman Anna-Stina Widell ordförande Sida 5