DELÅRSRAPPORT FÖR C SECURITY SYSTEMS AB (publ) JANUARI - MARS 2018
PERIOD 1 JANUARI - 31 MARS 2018 Nettoomsättningen uppgick till KSEK 257 (196) Rörelseresultatet uppgick till KSEK -685 (-739) Resultatet före skatt uppgick till KSEK -695 (-753) Resultatet per aktie var SEK -0,02 (-0,05) Kassaflödet uppgick till KSEK -851 (-841) VÄSENTLIGA HÄNDELSER UNDER FÖRSTA KVARTALET Bolaget har skrivit kontrakt med en distributör i Storbritannien och en i Finland samt avslutat samarbetet med distributören i Polen. Lagoon, en av världens ledande katamarantillverkare, har valt C-pod som standardutrustning på en av sina nya båtmodeller. Förväntat ordervärde under 2018 är ca 400 000 SEK. VÄSENTLIGA HÄNDELSER EFTER PERIODENS UTGÅNG Bolaget erhöll en mindre order på ett fleetsystem samt utrustning från ett charterföretag i Guadeloupe, Västindien. Ordern är en viktig referens för Bolagets fortsatta försäljningsarbete av fleetsystemet. Bolagets finska distributör lade en tilläggsorder efter mässan i Finland och har totalt lagt order på ca 100 KSEK sedan start. 2
VD HAR ORDET Året har börjat bra med nya distributörer på viktiga marknader, en stor affär med båttillverkaren Lagoon, en bra fleet referens i Västindien, stigande försäljning och fortsatt stabil orderingång trots att vårvärmen har dröjt i Europa. Under påskhelgen fick vi de första kundbeställningarna från samarbetet med den franska båtförsäkringsförmedlaren Gras Savoye Yachting (GSY). I första kvartalet har vi arbetat mycket tillsammans med GSY för att förbättra och förenkla deras försäljningsprocess gentemot slutkunden. Förutsatt att tidsplanerna hålls förväntar vi oss en märkbart ökad orderingång drivet av GSY- samarbetet med start i maj månad. Arbetet med att lösa betalningsflödet från Ryssland till Sverige pågår alltjämt mellan den ryska banken och det ryska finansdepartementet. Enligt uppgifter till Bolaget skall de fösta testbetalningarna genomföras inom de närmsta veckorna. Under första kvartalet påbörjade Bolaget en rekryteringsprocess för säljare i Sverige för att stärka närvaron ute hos återförsäljare och installatörer. Detta är en förutsättning för att komplettera Bolagets säljstrategi med en försäljningsinriktning mot mindre affärer med korta ledtider. Samtidigt drivs tre produktprojekt med syfte att bredda och uppgradera produktportföljen. Omsättningen för första kvartalet uppgick till KSEK 257 (196) motsvarande en ökning med 31%. Den ökade omsättning är främst driven av en större produktförsäljning. Rörelseresultatet ökade till KSEK -685 (-739) främst drivet av ökade intäkter från produktförsäljningen. Sammanfattningsvis har vi en ökad orderingång och en positiv utveckling i de stora projekten. För att säkerställa Bolagets leveransförmåga genomför vi nu förberedande produktionsaktiviteter samtidigt som vi förstärker vår försäljningsorganisation samt utökar vårt produkterbjudande. Magnus Söderberg VD, (publ) 3
Kort om C Security Systems utvecklar och säljer webbaserade larm-, övervaknings- och söksystem, som fungerar globalt och är framtaget för olika fordon. Produkterna säljs och marknadsförs under varumärket C-pod, främst avsedd för fritidsbåtar, samt C-pod Lite, avsedd för ett flertal olika fordonstyper. Aktien Per den 29 mars 2018 uppgick antalet aktier i C Security Systems till 30 270 192 stycken och antalet aktieägare till 701 stycken. Aktien handlas sedan den 1 augusti 2014 på AktieTorget under namnet C Security med ISIN-nummer SE0005991981. 4
Resultaträkning Belopp i kkr 2018-01-01-2017-01-01- 2017-01-01-2018-03-31 2017-03-31 2017-12-31 Rörelsens intäkter Nettoomsättning 257,0 196,2 940,9 Förändring av lager av produkter i arbete, färdiga varor och pågående arbete för annans räkning 0,0 0,0-61,2 Övriga rörelseintäkter 2,6 2,0 8,2 Summa rörelsens intäkter 259,6 198,2 887,9 Rörelsens kostnader Råvaror och förnödenheter -86,2-86,5-460,8 Övriga externa kostnader -411,2-479,7-1 624,2 Personalkostnader -414,6-351,5-1 642,3 Avskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar -31,8-19,2-127,1 Övriga rörelsekostnader -0,6-0,5-5,8 Rörelseresultat -684,8-739,2-2 972,3 Resultat från finansiella poster Resultat från övriga värdepapper och fordringar som är anläggningstillgångar 0,0 0,0 59,9 Övriga ränteintäkter och liknande intäkter 0,0 0,0 5,4 Räntekostnader och liknande kostnader -10,0-13,3-50,3 Resultat efter finansiella poster -694,8-752,5-2 957,3 Resultat före skatt -694,8-752,5-2 957,3 Årets resultat -694,8-752,5-2 957,3 5
Balansräkning Belopp i kkr 2018-03-31 2017-03-31 2017-12-31 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Balanserade utgifter för utvecklingsarbeten 287,9 176,4 319,7 287,9 176,4 319,7 Summa anläggningstillgångar 287,9 176,4 319,7 Omsättningstillgångar Varulager mm Färdiga varor och handelsvaror 625,4 517,3 546,7 625,4 517,3 546,7 Kortfristiga fordringar Kundfordringar 73,9 59,9 30,4 Övriga fordringar 61,9 142,9 96,8 Upparbetat men ännu ej fakturerat 27,0 0,0 7,4 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 68,6 100,6 92,3 231,5 303,5 226,9 Kassa och bank 1 833,3 2 187,4 2 684,1 Summa omsättningstillgångar 2 690,2 3 008,2 3 457,6 SUMMA TILLGÅNGAR 2 978,2 3 184,6 3 777,3 6
Balansräkning Belopp i kkr 2018-03-31 2017-03-31 2017-12-31 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital Bundet eget kapital Aktiekapital 3 027,0 1 513,5 3 027,0 Fond för utvecklingsutgifter 188,4 0,0 201,0 3 215,5 1 513,5 3 228,0 Fritt eget kapital Överkursfond 16 187,3 14 642,9 16 187,3 Balanserad vinst eller förlust -17 151,3-14 005,6-14 206,6 Periodens resultat -694,8-752,5-2 957,3-1 658,8-115,3-976,5 Summa eget kapital 1 556,7 1 398,2 2 251,5 Långfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 377,8 566,7 425,0 Övriga långfristiga skulder 51,4 32,3 52,5 429,2 599,0 477,5 Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 188,9 188,9 188,9 Förskott från kunder 264,2 204,0 248,7 Leverantörsskulder 133,7 349,5 167,8 Övriga skulder 62,0 81,6 64,0 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 343,5 363,3 379,1 992,3 1 187,4 1 048,4 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 2 978,2 3 184,6 3 777,3 7
Kassaflödesanalys 2018-01-01-2017-01-01- 2017-01-01- Belopp i kkr 2018-03-31 2017-03-31 2017-12-31 Den löpande verksamheten Resultat efter finansiella poster -694,8-752,5-2 957,3 Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet 31,8 19,2 127,1-663,0-733,3-2 830,2 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital -663,0-733,3-2 830,2 Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital Ökning(-)/Minskning(+) av varulager -78,8-78,9-108,3 Ökning(-)/Minskning(+) av rörelsefordringar -4,6-118,1-36,6 Ökning(+)/Minskning(-) av rörelseskulder -57,1 136,4 12,6 Kassaflöde från den löpande verksamheten -803,6-794,0-2 962,4 Investeringsverksamheten Kassaflöde från investeringsverksamheten 0,0 0,0-251,3 Finansieringsverksamheten Kassaflöde från finansieringsverksamheten -47,2-47,2 2 869,1 Periodens kassaflöde -850,8-841,2-344,6 Likvida medel vid periodens början 2 684,1 3 028,7 3 028,7 Likvida medel vid periodens slut 1 833,3 2 187,4 2 684,1 Nästa rapport C Security Systems utger sin kvartalsrapport 2 för 2018 den 31 augusti 2018. Denna rapport har ej varit föremål för granskning av bolagets revisor. 20 april 2018 Styrelsen Denna information är sådan information som är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersons försorg, för offentliggörande den 20 april 2018. 8
Vretenvägen 13 17154 SOLNA Tel: 08-5000 1052 E-post: ir@c-pod.com Hemsida: www.c-pod.com 9