MQ Holding AB Bokslutskommuniké Kraftig resultatförbättring skapar förutsättningar för ökat tillväxtfokus Med det starka fjärde kvartalet bekräftar MQ den positiva trend som redovisats under hela året. Ökad försäljning i jämförbara butiker, högre bruttomarginal, effektivare drift och sänkta kostnader innebär en kraftig resultatförbättring. Åtgärdsprogrammet som presenterades för ett år sedan har överlevererat och givit MQ finansiell stabilitet. Nettolåneskulden är historiskt låg och det starka kassaflödet skapar förutsättningar för ökat tillväxtfokus. Fjärde kvartalet (juni 2014-augusti 2014) Nettoomsättningen uppgick till 381 MSEK (349), en ökning med 9,2 procent. Omsättningen i jämförbara butiker ökade med 7,9 procent (marknaden ökade med 2,7 procent enligt HUI). Bruttomarginalen uppgick till 54,9 procent (51,6). Rörelseresultatet uppgick till 35 MSEK (5), vilket motsvarar en rörelsemarginal på 9,1 procent (1,4). Resultat efter skatt uppgick till 26 MSEK (36), vilket motsvarar 0,74 SEK (1,03) per aktie efter utspädning. Föregående års resultat inkluderar en positiv effekt på uppskjuten skatt om 35 MSEK till följd av ändrad bolagsskattesats. Korrigerat för positiv skatteeffekt föregående år uppgick resultatet efter skatt till 26 MSEK (1), vilket motsvarar 0,74 SEK (0,03) per aktie efter utspädning. Kassaflödet från den löpande verksamheten var 34 MSEK (-15). Tolvmånadersperioden (september 2013-augusti 2014) Nettoomsättningen uppgick till 1 520 MSEK (1 463), en ökning med 3,9 procent. Omsättningen i jämförbara butiker ökade med 2,6 procent (marknaden ökade med 0,1 procent enligt HUI). Bruttomarginalen uppgick till 56,2 procent (55,3). Rörelseresultatet uppgick till 132 MSEK (50), vilket motsvarar en rörelsemarginal på 8,7 procent (3,4). Resultat efter skatt uppgick till 96 MSEK (62), vilket motsvarar 2,76 SEK (1,79) per aktie efter utspädning. Föregående års resultat inkluderar en positiv effekt på uppskjuten skatt om 35 MSEK till följd av ändrad bolagsskattesats. Korrigerat för positiv skatteeffekt föregående år uppgick resultatet efter skatt till 96 MSEK (27), vilket motsvarar 2,76 SEK (0,78) per aktie efter utspädning. Kassaflödet från den löpande verksamheten var 152 MSEK (57). Styrelsen föreslår en utdelning om 1,36 SEK (0,39) per aktie vilket motsvarar 50 procent av årets resultat efter skatt. 1
Händelser under fjärde kvartalet De externa varumärkena Lee, Twist&Tango, Jofama, Bread&Boxers och Sail Racing dam lanseras i MQs butiker. Varumärkena InWear, Matinique och Knowledge Cotton Apparel lanseras på MQ Shop online. Huvudkontoret i Göteborg har koncentrerats från två till ett våningsplan, vilket såväl har sänkt kostnaderna som stärkt företagskulturen. Händelser efter rapportperiodens slut MQ beslutar att stänga en butik på Bogstadveien, Oslo. Samtidigt skriver MQ kontrakt på Grensen i Oslo för att skapa MQs första flagship store i Norge. De externa varumärkena NN07 och Elvine herr kontrakteras och lanseras på MQ under hösten. Varumärket Lacoste kontrakteras för att lanseras på MQ Shop online. Nyckeltalstabell MSEK jun-aug 13/14 jun-aug 12/13 13/14 12/13 Nettoomsättning 381 349 1520 1 463 Bruttomarginal, % 54,9 51,6 56,2 55,3 Rörelseresultat 35 5 132 50 Rörelsemarginal, % 9,1 1,4 8,7 3,4 Resultat efter finansiella poster 33 2 123 36 Periodens resultat 26 36 96 62 Periodens resultat, exkl positiv skatteeffekt 26 1 96 27 Resultat per aktie före utspädning, SEK 0,74 1,04 2,77 1,79 Resultat per aktie efter utspädning, SEK 0,74 1,03 2,76 1,79 Antal butiker, slutet av perioden 121 122 121 122 2
VD kommenterar MQ avslutar ett intensivt och framgångsrikt år med att redovisa ett riktigt starkt rörelseresultat för det fjärde kvartalet. För helåret levererar MQ ett kraftigt resultatlyft med ett mycket starkt kassaflöde. Resultatförbättringen har sin förklaring i de förbättringsåtgärder som sjösattes för exakt ett år sedan. Planen var stark och välgrundad och har gett en kraftig utväxling. Åtgärdsprogrammet i sju steg var nödvändigt för att vända MQs tidigare negativa utveckling. Ett inledande besparingsprogram omfattande 50 MSEK har levererats och mer därtill. Övriga steg har bidragit till att öka försäljning, höja bruttomarginalen och stärka MQs sortiment och modeposition. Samtliga delar har löpt enligt plan, vi har gjort det vi sa. MQs finansiella läge har stärkts och nettolåneskulden är nu på en historiskt låg nivå. MQ har under året utvecklats som varumärkesdestination och portföljen av varumärken förstärks löpande. Närmast satsar vi på herrkollektionen som får tre nya varumärken: NN07 som är ett casualvarumärke i hög kvalitet och modegrad, Elvine ett svenskt jackmärke som vi haft stor framgång med på damsidan, samt välrenommerade Lacoste som lanseras på MQ Shop online. Vi skapar nu förutsättningar för tillväxt. Möjligheter att växa och öka försäljningen finns i både Sverige, Norge och genom E-handel. I Sverige kommer det att ske i första hand genom utökad butiksyta i de minsta butikerna. Detta för att göra plats för en bredare varumärkesmix och därigenom stärka MQ som den främsta varumärkesdestinationen i Sverige. I Norge ser vi stor potential som ännu inte levererats. Som ett led i detta stänger vi butiken på Bogstadveien, för att öppna en flagship store på Grensen i Oslo. Vi tillför resurser och påbörjar arbetet för att MQ ska nå den potential som finns på den norska marknaden. Nu är det dags att ge Norge sitt välförtjänta fokus. Vår E-handel kommer under innevarande år att få än mer ökad betydelse och nya webbexklusiva varumärken lanseras löpande. Samtidigt som vi ser potential i ökad tillväxt har vi stark tilltro till att fortsatt öka bruttomarginalen. Vi har under stärkt bruttomarginalen genom minskad realisationsgrad, noggrann kampanjhantering och ett mer kommersiellt sortiment. Det är glädjande att kunna summera vad MQ åstadkommit under det gångna året. Nu tar vi nästa steg där tillväxt med lönsamhet är i fokus. Nu fortsätter resan för att förverkliga visionen att bli den ledande varumärkeskedjan i Norden. Christina Ståhl, VD och Koncernchef, MQ Holding AB 3
MQ HOLDING MQ HOLDING AB (org AB nr. (org 556697-2211) nr. 556697-2211) Verksamheten MQ-koncernen bedriver detaljhandel inom damoch herrkonfektion på den svenska och norska marknaden. Sortimentet, med inriktning mot modeintresserade konsumenter, består av en mix av egna och externa varumärken. Butiksnätet Butikerna är belägna från Ystad i söder till Luleå i norr. MQ lanserades i Norge i september 2010 och har idag fem butiker belägna i Oslo, Jessheim, Drammen och Kristiansand. Samtliga butiker säljer både dam- och herrsortiment. I slutet av perioden uppgick det totala antalet butiker till 121. Marknad Konfektionshandeln i Sverige har utvecklats positivt under kvartalet. Försäljningen under det fjärde kvartalet (juni 2014- augusti 2014) ökade med 2,7 procent. Marknadens försäljningsutveckling för tolvmånadersperioden (september 2013 - augusti 2014) ökade med 0,1 procent. Kommentarer till den finansiella utvecklingen Nettoomsättning Fjärde kvartalet, juni 2014 - augusti 2014 Nettoomsättningen uppgick till 381 MSEK (349) under kvartalet, en ökning med 9,2 procent. MQs försäljning i jämförbara butiker ökade under fjärde kvartalet med 7,9 procent att jämföra med marknadens ökning med 2,7 procent. Kvartalets starka försäljning är en kombination av ett starkt sortiment, bra kampanjhantering samt positiv effekt från flytt av sommarrean. Dam ökar sin försäljning med 8,7 procent till 187 MSEK (172) och herr ökar sin försäljning med 9,6 procent till 194 MSEK (177). Tolvmånadersperioden, september 2013 augusti 2014 Nettoomsättningen uppgick till 1 520 MSEK (1 463) under tolvmånadersperioden, en ökning med 3,9 procent. MQs försäljning i jämförbara butiker ökade under perioden med 2,6 procent att jämföra med marknadens ökning med 0,1 procent. Dam ökar sin försäljning med 7,3 procent till 747 MSEK (696) och herr ökar sin försäljning med 0,9 procent till 773 MSEK (766). Resultat Fjärde kvartalet, juni 2014 augusti 2014 Bruttovinsten uppgick till 209 MSEK (180), vilket motsvarar en bruttomarginal på 54,9 procent (51,6). Ett starkt sortiment och bra kampanjhantering påverkar bruttomarginalen positivt i perioden. Övriga externa kostnader och personalkostnader för kvartalet uppgick till 167 MSEK (165). Kostnadsnivån ökar endast med 2 MSEK trots hyres-och löneökningar, vilket är ett resultat av pågående besparingsprogram. Rörelseresultatet i kvartalet uppgick till 35 MSEK (5), vilket motsvarar en rörelsemarginal på 9,1 procent (1,4). Planenliga avskrivningar uppgick till 7 MSEK (8). Finansnettot var -2 MSEK (-3) för det fjärde kvartalet. Resultat efter finansiella poster uppgick till 33 MSEK (2). Resultat efter skatt uppgick till 26 MSEK (36). Föregående år inkluderar en positiv effekt på uppskjuten skatt om 35 MSEK till följd av ändrad bolagsskattesats. Korrigerat för positiv skatteeffekt föregående år uppgick resultatet efter skatt till 26 MSEK (1). Tolvmånadersperioden, september 2013 augusti 2014 Bruttovinsten uppgick till 854 MSEK (809), vilket motsvarar en bruttomarginal på 56,2 procent (55,3). Övriga externa kostnader och personalkostnader för tolvmånadersperioden uppgick till 694 MSEK (725). Kostnadsnivån minskar med 31 MSEK, vilket är ett resultat av räkenskapsårets besparingsprogram om 50 MSEK. Rörelseresultatet för tolvmånadersperioden var 132 MSEK (50) vilket motsvarar en rörelsemarginal om 8,7 procent (3,4). Planenliga avskrivningar uppgick till 31 MSEK (38). Finansnettot var -9 MSEK (-14) för tolvmånadersperioden. Resultat efter finansiella poster uppgick till 123 MSEK (36). Resultat efter skatt uppgick till 96 MSEK (62). Föregående år inkluderar en positiv effekt på uppskjuten skatt om 35 MSEK till följd av ändrad bolagsskattesats. Korrigerat för positiv skatteeffekt föregående år uppgick resultatet efter skatt till 96 MSEK (27). Etablering Arbetet med att söka nya butikslägen fortgår enligt plan. Norge stänger vi butiken på Bogstadveien, för att öppna en flagship store på Grensen i Oslo. Vi tillför resurser och påbörjar arbetet för att MQ ska nå den potential som finns på den norska marknaden. Nu är det dags att ge Norge sitt välförtjänta fokus. Kassaflöde MQs kassaflöde från den löpande verksamheten uppgick under tolvmånadersperioden till 152 MSEK (57). Den positiva utvecklingen kommer från ett bättre resultat i form av högre försäljning, högre bruttomarginal och lägre kostnader. Kassaflödet efter investeringar uppgick till 144 MSEK (32). 4
MQ HOLDING MQ HOLDING AB (org AB nr. (org 556697-2211) nr. 556697-2211) Varulager Den 31 augusti 2014 uppgick varulagervärdet till 250 MSEK (291). Minskningen av varulagret är ett resultat av en effektiv sommarrea. Totalt sett bedöms sammansättningen av lagret vara på en mycket tillfredställande nivå. Investeringar Investeringar om 8 MSEK (24) har gjorts under tolvmånadersperioden och avser investeringar i befintliga butiker och huvudkontor. Två butiker har byggts om och flyttats till bättre läge; Helsingborg och Täby Centrum. Finansiering och likviditet Den räntebärande nettoskulden uppgick per den 31 augusti 2014 till 188 MSEK jämfört med 312 MSEK samma tidpunkt föregående år. Vid periodens slut uppgick likvida medel till 40 MSEK (43). Räntebärande nettoskuld/ebitda uppgick till 1,1 (3,5) för tolvmånadersperioden september 2013 augusti 2014. Händelser under fjärde kvartalet De externa varumärkena Lee, Twist&Tango, Jofama, Bread&Boxers och Sail Racing dam lanseras i MQs butiker. Varumärkena InWear, Matinique och Knowledge Cotton Apparel lanseras på MQ shop online. Huvudkontoret i Göteborg har koncentrerats från två till ett våningsplan, vilket såväl har sänkt kostnaderna som stärkt företagskulturen. Händelser efter rapportperiodens utgång MQ beslutar att stänga en butik i Oslo, Bogstadveien. Samtidigt skrivs kontrakt för en flagship store på Grensen i Oslo. De externa varumärkena NN07, Elvine herr samt Lacoste kontrakteras och lanseras på MQ under hösten. NN07 är ett casualvarumärke i hög kvalitet och modegrad, Elvine - ett svenskt jackmärke som vi haft stor framgång med på damsidan, samt välrenommerade Lacoste som lanseras på MQ Shop online. Medarbetare Medelantalet heltidsmedarbetare under tolvmånadersperioden (september 2013-augusti 2014) uppgick till 608 jämfört med 645 samma period föregående år. Transaktioner med närstående Det har inte förekommit några väsentliga transaktioner med närstående under perioden. Risker och osäkerhetsfaktorer MQs verksamhet är utsatt för ett antal risker som helt eller delvis ligger utanför bolagets kontroll, men som kan ha inverkan på försäljning och resultat. Riskerna som bolaget utsätts för är bland andra konjunkturutveckling, modesvängningar, ränte- och valutarisk. MQ är beroende av konsumenternas preferenser gällande trender, design och kvalitet. MQ arbetar medvetet med att utveckla trendbevakning, informationssystem, prognoser, varuflödesstyrning samt korta ledtider i framtagning av varor för att minimera riskerna i modesvängningarna. Köpkraften hos svenska konsumenter är en förutsättning för detaljhandelns tillväxt. I synnerhet är detta viktigt för tillväxten inom det högre prissatta sortimentet med hög modegrad inom fackhandel och bland varumärkesspecialisterna. En förändring av den ekonomiska tillväxten i Sverige torde påverka konsumenternas köpkraft och därmed tillväxten inom detaljhandeln. Med finansiella risker avses fluktuationer i företagets resultat och kassaflöde till följd av förändringar i valutakurser, räntenivåer, likviditetsoch kreditrisker. Hanteringen av koncernens finansiella risker sker av koncernens finansfunktion, vars uppgift är att identifiera och minimera riskerna för negativ resultatpåverkan och att öka förutsägbarheten i framtida resultat. För ytterligare information om finansiella instrument och riskhantering; se förvaltningsberättelsen samt not 23 och 24 i årsredovisningen för räkenskapsåret 2012/2013. Moderbolaget Moderbolagets nettoomsättning uppgick för tolvmånadersperioden till 12 MSEK (15) och resultatet efter finansiella poster uppgick till 10 MSEK (25). Moderbolaget har inte gjort några investeringar under perioden. Årsstämma Årsstämman kommer att hållas i Göteborg den 29 januari 2015. Årsredovisningen kommer att finnas tillgänglig på www.mq.se under vecka 52. Redovisningsprinciper Denna delårsrapport i sammandrag för koncernen har upprättats i enlighet med IAS 34 Delårsrapportering samt tillämpliga bestämmelser i årsredovisningslagen. Delårsrapporten för moderbolaget har upprättats i enlighet med årsredovisningslagens 9 kapitel, delårsrapport. För koncernen och moderbolaget har samma redovisningsprinciper och beräkningsgrunder tillämpats som i den senaste årsredovisningen. 5
MQ HOLDING MQ HOLDING AB (org AB nr. (org 556697-2211) nr. 556697-2211) Derivatinstrument värderas till verkligt värde, vilket per 2014-08-31 uppgick till 4,8 MSEK. För valutakontrakt (valutaterminer) bestäms det verkliga värdet med utgångspunkt från kreditinstituts värdering om sådana finns tillgängliga. Om sådana inte finns tillgängliga beräknas det verkliga värdet genom en diskontering av skillnaden mellan den avtalade terminskursen och den terminskurs som kan tecknas på balansdagen för den återstående kontraktsperioden. För övriga finansiella instrument bedöms redovisat värde reflektera det verkliga värdet. Enligt IFRS 7 skall finansiella instrument kategoriseras i tre kategorier utifrån vilken indata som använts vid värdering till verkligt värde. Första kategorin avser finansiella instrument noterade på en aktiv marknad. Andra kategorin avser finansiella instrument som inte är noterade på en aktiv marknad men där övrig marknadsinformation kan användas för att erhålla en värdering. Den sista kategorin avser värderingar där det saknas marknadsnotering samt övriga marknadsdata. Tekniker för att erhålla en värdering för kategori tre utgörs främst av diskonterade kassaflöden. Samtliga MQs derivat tillhör andra kategorin. uydtrutdrjuryijkgmvkvguktfyukl som per 6
Styrelsen och verkställande direktören försäkrar att delårsrapporten ger en rättvisande översikt av moderbolagets och koncernens verksamhet, ställning och resultat samt beskriver de väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som moderbolaget och de företag som ingår i koncernen står inför. Göteborg den 6 oktober 2014 Styrelsen MQ Holding AB Erik Olsson Styrelsens ordförande Göran Barsby Styrelseledamot Bengt Jaller Styrelseledamot Annika Rost Styrelseledamot Arthur Engel Styrelseledamot Mernosh Saatchi Styrelseledamot Michael Olsson Styrelseledamot Christina Ståhl Verkställande direktör Analytiker- och mediaträff MQ håller idag klockan 08:30 en analytiker- och mediaträff för kapitalmarknadens aktörer i MQ-butiken i Sturegallerian, Stockholm. Presentationen går även att följa via telefonkonferens/webcast. Vänligen ring Sverige + 46 8 505 564 74. Kommande rapporttillfällen Delårsrapport första kvartalet, september 2014 - november 2014 18 december 2014 Delårsrapport andra kvartalet, december 2014 - februari 2015 18 mars 2015 Delårsrapport tredje kvartalet, mars 2015 - maj 2015 16 juni 2015 Informationen är sådan som MQ Holding AB (publ) ska offentliggöra enligt lagen om värdepappersmarknad och/eller lagen om handel med finansiella instrument. Informationen lämnades för offentliggörande den 7 oktober 2014, kl. 07:15. Kontakt För ytterligare information, vänligen kontakta: Christina Ståhl VD och Koncernchef: 031-388 8010 Tony Siberg vvd och CFO: 031-388 84 01 MQ Holding AB S:t Eriksgatan 5 Box 119 19 404 39 GÖTEBORG www.mq.se Org. nr 556697-2211 Denna delårsrapport har inte varit föremål för en översiktlig granskning av bolagets revisorer. 7
Koncernens rapport över resultat och övrigt totalresultat Koncernens rapport över totalresultat i sammandrag (MSEK) Nettoomsättning 381 349 1520 1 463 Övriga rörelseintäkter 1 0 5 6 Summa rörelsens intäkter 382 349 1525 1468 Handelsvaror -172-168 -666-653 Övriga externa kostnader -90-82 -356-374 Personalkostnader -76-83 -337-351 Övriga rörelsekostnader -1-1 -1-1 Avskrivningar -7-9 -31-38 Rörelseresultat 35 5 132 50 Finansiella intäkter 0 0 0 0 Finansiella kostnader -2-3 -9-14 Resultat efter finansiella poster 33 2 123 36 Skatt på periodens resultat -8 34-28 26 PERIODENS RESULTAT hänförligt till moderbolagets aktieägare 26 36 96 62 ÖVRIGT TOTALRESULTAT Poster som har omförts eller kan omföras till periodens resultat Omräkningsdifferans 0-3 -1-1 Förändringar i verkligt värde på kassaflödessäkring 2 3 2 8 SUMMA TOTALRESULTAT HÄNFÖRLIGT TILL MODERBOLAGETS AKTIEÄGARE 28 36 97 68 Resultat per aktie före utspädning (SEK) 0,74 1,04 2,77 1,79 Resultat per aktie efter utspädning (SEK) 0,74 1,03 2,76 1,79 Genomsnittligt antal aktier före utspädning 34 631 507 34 631 507 34 631 507 34 631 507 Genomsnittligt antal aktier efter utspädning 34 738 145 34 725 233 34 738 145 34 725 233 8
Koncernens balansräkning Koncernens balansräkning i sammandrag (MSEK) TILLGÅNGAR 31 augusti 2014 31 augusti 2013 Anläggningstillgångar Immateriella tillgångar 1 203 1 205 Materiella anläggningstillgångar 56 76 Summa anläggningstillgångar 1 259 1 280 Omsättningstillgångar Varulager 250 291 Kortfristiga fordringar 100 114 Likvida medel 40 43 Summa omsättningstillgångar 390 448 SUMMA TILLGÅNGAR 1 650 1 729 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital 955 872 Skulder Räntebärande långfristiga skulder 181 221 Icke räntebärande långfristiga skulder 182 180 Räntebärande kortfristiga skulder 47 134 Icke räntebärande kortfristiga skulder 285 322 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 1 650 1 729 Förändring av eget kapital Specifikation av förändring i koncernens eget kapital (MSEK) Ingående eget kapital 872 834 Summa totalresultat 97 69 Återköp av egna aktier/ incitamentsprogram 0-1 Utdelning -14-30 UTGÅENDE EGET KAPITAL 955 872 9
Koncernens kassaflödesanalys Koncernens kassaflödesanalys i sammandrag (MSEK) Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital 39 4 155 56 Förändring rörelsekapital -5-19 -3 1 Kassaflöde från den löpande verksamheten 34-15 152 57 Kassaflöde från investeringsverksamhet Förvärv av immateriella anläggningstillgångar 0 0-1 -2 Förvärv av materiella anläggningstillgångar -3-2 -7-22 Kassaflöde efter investeringsverksamhet 31-17 144 32 Finansieringsverksamheten Amortering -20-300 -40-320 Upptagna lån 0 250 0 250 Utdelning 0 0-14 -30 Utnyttjande av checkräkningskredit -7 75-93 73 Kassaflöde från finansieringsverksamheten -27 25-146 -28 Periodens kassaflöde 4 9-2 5 Likvida medel vid periodens början 36 34 43 38 Likvida medel vid periodens slut 40 43 40 43 Nyckeltal 2013/2014 2012/2013 Omsättningstillväxt, % 9,3-9,6 3,9-4,6 Omsättningstillväxt jämförbara butiker, % 7,9-11,7 2,6-7,4 Bruttomarginal, % 54,9 51,6 56,2 55,3 Rörelseresultat, MSEK 35 5 132 50 Rörelsemarginal, % 9,1 1,4 8,7 3,4 Resultat efter finansiella poster 33 2 123 36 Periodens resultat 26 36 96 62 Periodens resultat, exkl positiv skatteeffekt 26 1 96 27 Summa avskrivningar, MSEK -7-8 -31-38 Resultat per aktie före utspädning, SEK 0,74 1,03 2,77 1,78 Räntebärande nettoskuld, MSEK 188 312 188 312 Räntebärande nettoskuld/ebitda, ggr 1,1 3,5 1,1 3,5 Soliditet, % 58 50 58 50 Eget kapital, MSEK 955 872 955 872 Genomsnittligt antal aktier före utspädning 34 631 507 34 631 507 34 631 507 34 631 507 Genomsnittligt antal aktier efter utspädning 34 738 145 34 725 233 34 738 145 34 725 233 10
Aktieägarstruktur Största aktieägarna per 2014-08-29 Namn Antal aktier Röster och kapital, % DANSKE CAPITAL SVERIGE AB 4 820 872 13,7 ÖRESUND, INVESTMENT AB 4 800 000 13,7 JALLER KLÄDCENTER AB 2 862 000 8,1 LÄNSFÖRSÄKRINGAR FONDFÖRVALTNING AB 1 943 015 5,5 DNB - CARLSON FONDER 1 136 489 3,2 SVENSKA LÄRARFONDER 1 132 276 3,2 CATELLA FONDFÖRVALTNING 1 116 894 3,2 UNIONEN 1 100 000 3,1 HANDELSBANKEN FONDER AB RE JPMEL 970 455 2,8 FÖRSÄKRINGSAKTIEBOLAGET, AVANZA PENSION 727 548 2,1 SKANDIA FONDER 726 651 2,1 ANDRA AP-FONDEN 563 860 1,6 NORDEA BANK AB (PUBL.) - SECURITIES FINANCE 511 102 1,4 CANCERFONDEN - RIKSFÖRENINGEN MOT 374 000 1,1 NORDNET PENSIONSFÖRSÄKRING AB 342 199 1,0 Totalt 15 största 23 127 361 65,8 Övriga 12 029 146 34,2 Totalt 35 156 507 100,0 11
Moderbolagets resultaträkning Moderbolagets resultaträkning i sammandrag (MSEK) Nettoomsättning 4 7 12 15 Övriga rörelseintäkter 0 0 0 0 Summa rörelsens intäkter 4 7 12 15 Handelsvaror 0 0 0 0 Övriga externa kostnader 0-1 -4-5 Personalkostnader -4-8 -12-16 Övriga rörelsekostnader 0 0 0 0 Avskrivningar 0 0 0 0 Rörelseresultat 0-2 -4-6 Resultat från aktier 0 0 14 31 Finansiella intäkter 1 2 7 11 Finansiella kostnader -1-2 -7-11 Resultat efter finansiella poster 0-2 10 25 Koncernbidrag 4 6 4 6 Resultat före skatt 4 4 14 31 Skatt på periodens resultat 0 0 0 0 RESULTAT EFTER SKATT 4 4 14 31 Moderbolagets balansräkning Moderbolagets balansräkning i sammandrag (MSEK) TILLGÅNGAR 31 augusti 2014 31 augusti 2013 Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar 0 0 Materiella anläggningstillgångar 0 0 Finansiella anläggningstillgångar 1 110 1 111 Summa anläggningstillgångar 1 110 1 111 Omsättningstillgångar Kortfristiga fordringar 1 73 Likvida medel 0 0 Summa omsättningstillgångar 1 73 SUMMA TILLGÅNGAR 1 111 1 184 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital 553 554 Skulder Räntebärande långfristiga skulder 181 226 Räntebärande kortfristiga skulder 40 35 Icke räntebärande skulder 337 369 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 1 111 1 184 Ställda säkerheter Aktier i dotterbolag 1 110 1 111 Eventualförpliktelser Borgensförbindelser till förmån för dotterbolagens fullgörande av leasingkontrakt 41 55 Borgenförbindelse avseende MQ Retail AB 184 190 Summa eventualförpliktelser 225 245 12
Definitioner Bruttomarginal Nettoomsättning minus handelsvaror i procent av försäljningen. EBITDA Rörelseresultat exklusive avskrivningar och nedskrivningar. Eget kapital Utgörs av aktiekapital, övrigt tillskjutet kapital, reserver och balanserade vinstmedel inklusive årets resultat i koncernen. Eget kapital per aktie Eget kapital dividerat med antal aktier per balansdagen. Räntebärande nettoskuld/ebitda Räntebärande skulder dividerat med EBITDA för närmaste tolvmånadersperiod. Rörelsemarginal Rörelseresultat i procent av periodens nettoomsättning. Soliditet Eget kapital i procent av balansomslutningen. Jämförbar försäljning All försäljning i svenska butiker förutom försäljning i nya butiker betecknas som "jämförbar försäljning". En ny butik blir jämförbar när den har varit öppen i 1 år. Räntebärande nettoskuld Räntebärande skulder minus likvida medel. MQ är Sveriges största varumärkeskedja. Genom en mix av egna och externa varumärken erbjuder MQ män och kvinnor kläder med hög modegrad i attraktiva butiker. Butikskedjan omfattar i dagsläget 121 butiker och ambitionen är att etablera MQ som den ledande varumärkeskedjan i Norden. MQ-aktien är noterad vid NASDAQ OMX Stockholm sedan den 18 juni 2010. För mer information se www.mq.se. 13