Audi registrerade bilar under året, vilket innebar en oförändrad marknadsandel med 4,1%.

Transkript

1 FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE Ägarförhållanden Volkswagen AG förvärvade under året Svenska Volkswagen AB med dotterbolagen Seat Sverige AB, Skoda Auto Sverige AB, PSE Sverige AB, Europeisk Biluthyrning AB, SVW IT Service AB, SVW Parts Logistics AB och Svenska Volkswagen Finans AB och konsolideras från och med 1 juni Förvärvet godkändes av EU kommissionen MTF den 30 maj Volkswagen AG, organisationsnummer Amtsgericht Wolfsburg HBR 1 200, med säte i Wolfsburg, Tyskland äger 50% direkt och 50% genom det helägda dotterbolaget Södertälje Bilinvest AB. Bolaget var tidigare delägt till 50% vardera av Volkswagen AG och Scania AB. Koncernredovisning är tillgänglig på Svenska Volkswagen AB, med säte i Södertälje (postadress Södertälje), är generalagent på den svenska marknaden för varumärkena Volkswagen, Audi, SEAT, och Skoda. Marknad Under året har totalmarknaden för personbilar ökat med 3,5%, medan totalmarknaden för lätta lastbilar och bussar upp till 6 ton minskade med 2,5%. Bolagets marknadsandel för personbilar blev 13,4%. För lätta lastbilar och bussar blev marknadsandelen 16,5%. Antalet registrerade fordon blev totalt För Volkswagen personbilar uppnåddes en volym av registrerade bilar, vilket resulterade i en minskad marknadsandel med 0,4 procentenhet till 9,3 %. Audi registrerade bilar under året, vilket innebar en oförändrad marknadsandel med 4,1%. På marknaden för lätta lastbilar och bussar upp till 6 ton registrerades Volkswagen. Marknadsandelen minskade med 3,6 procentenheter till 16,5 %. Nettoomsättning Nettoomsättningen uppgick till Mkr jämfört med Mkr under Resultat och räntabilitet Rörelseresultatet blev 184,5 Mkr (18,0), vilket motsvarar 2,4% (0,2) av nettoomsättningen. Resultatet efter finansiella poster uppgick till 172,3 Mkr (15,1), vilket innebär 2,2 % (0,2) av nettoomsättningen. Efter skatt på 47,6 Mkr (10,5) redovisas årets resultat till 131,0 Mkr (41,4). Räntabiliteten före skatt på bolagets totala kapital var 8,8 % (2,5) och efter skatt på eget kapital 20,8 % (-0,1). Bolagets soliditet uppgick till 26,0 % (25,6). Väsentliga händelser och framtida utveckling Volkswagen introducerade under våren den nya volymbilen Polo och sent på hösten introducerades den helt nya lyxbilen Phaeton, som kan levereras med 6 12 cylindriga bensinmotorer eller 6 10 cylindriga dieselmotorer, samt pressvisades en helt ny bil i SUVklassen Touareg, som introduceras i februari Audi kompletterade sitt modellprogram med en cabrioletmodell av Audi A4 i mellanklassen och introducerade i december en helt ny modell av Audi A8 i lyxbilsklassen. Fortsatta stora satsningar har gjorts för att öka servicekapaciteten och leveranssäkerheten för reservdelar. Servicegraden för reservdelsleveranserna är numera i nivå med de bästa i branschen. 1

2 Den 1 januari 2002 överläts logistik och IT verksamheterna genom inkråmsöverlåtelse till SVW IT Service AB och SVW Parts Logistics AB. Per den 1 januari 2003 har rörelsen i Seat Sverige AB och Skoda Auto Sverige AB genom inkråmsöverlåtelse överförts till Svenska Volkswagen AB som också kommer att marknadsföra märkena Seat och Skoda. År 2003 förväntas en oförändrad totalmarknad för personbilar, medan marknaden för lätta lastbilar och bussar väntas minska något. Bolaget kommer under året att introducera nya modeller som volymbilen VW Touran, en ny mindre bil i MPV-klassen, SUV-modellen VW Touareg och en ny Audi A3. Fortsatta insatser för att öka kvaliteten på service- och reservdelsområdet prioriteras för att bättre kunna möta kundernas krav. Arbetet för att ytterligare förstärka våra varumärken kommer att fortsätta. Femårsöversikt Nettoomsättning Mkr 7761, , , , ,1 Resultat efter finansiella poster Mkr 172,3 15,1 172,7 229,3 177,6 Balansomslutning Mkr 2644, , , , ,9 Räntabilitet före skatt på totalt kapital % 8,8 2,5 9,0 11,0 9,7 Räntabilitet efter skatt på eget kapital % 20,8-0, ,0 Soliditet % 26,0 25,6 27,2 27,3 21,5 Definitioner se not 24. Förslag till vinstdisposition Till bolagsstämmans förfogande står följande vinst: Balanserad vinst Tkr Årets resultat Tkr Summa Tkr Styrelsen föreslår att vinsten disponeras så att till aktieägarna utdelas Tkr i ny räkning föres Tkr Summa Tkr

3 Resultaträkning Not Nettoomsättning Kostnad för sålda varor Bruttoresultat Försäljningskostnader Administrationskostnader Övriga rörelseintäkter Övriga rörelsekostnader Rörelseresultat Resultat från finansiella investeringar: Ränteintäkter och liknande resultatposter Räntekostnader och liknande resultatposter Resultat efter finansiella poster Bokslutsdispositioner Resultat före skatt Skatt på årets resultat Årets resultat

4 Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar 9 Byggnader och mark Inventarier, verktyg och installationer Leasing- och uthyrningsobjekt Finansiella anläggningstillgångar Andelar i koncernföretag Fordringar hos koncernföretag Andelar i intresseföretag Andra långfristiga värdepappersinnehav 5 5 Andra långfristiga fordringar Summa anläggningstillgångar Omsättningstillgångar Varulager Kortfristiga fordringar 12 Kundfordringar Fordringar hos koncernföretag Övriga fordringar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Kassa och bank Summa omsättningstillgångar Summa tillgångar

5 Balansräkning EGET KAPITAL OCH SKULDER Not Eget kapital 14 Bundet eget kapital Aktiekapital ( aktier à nom 100 kr) Reservfond Övriga bundna reserver Fritt eget kapital Balanserad vinst Årets resultat Summa eget kapital Obeskattade reserver Avsättningar Avsättning för pensioner Avsättning för garantier Avsättning för producentansvar Övriga avsättningar Summa avsättningar Långfristiga skulder 20 Skulder till kreditinsitut Skulder till koncernföretag Övriga skulder Summa långfristiga skulder Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstitut Förskott från kunder Leverantörsskulder Skulder till koncernföretag Övriga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Summa kortfristiga skulder Summa eget kapital och skulder Ställda säkerheter Inga Inga Ansvarsförbindelser

6 Kassaflödesanalys Kassaflöde från verksamheten Resultat efter finansiella poster Avskrivningar enligt plan som belastat resultatet Nedskrivningar som belastat resultatet Ökning av avsättningar Betald skatt Tillförda medel från verksamheten Ökning (-)/Minskning (+) av kortfristiga fordringar Ökning (-)/Minskning (+) av varulager Ökning (+)/Minskning (-) av kortfristiga skulder Ökning (-) /Minskning (+) av rörelsekapitalet Summa kassaflöde från verksamheten Kassaflöde från investeringar Ökning (-) av långfristiga fordringar Ökning (-) av anläggningstillgångar netto Summa kassaflöde från investeringar Operativt kassaflöde Kassaflöde från finansieringsaktiviteter Ökning/Minskning av kortfristiga banklån Ökning/Minskning av långfristig upplåning Betald utdelning Summa kassaflöde från finansieringsaktiviteter Nettoförändring av likvida medel Likvida medel vid årets början Likvida medel vid årets slut

7 Noter Not 1 Redovisnings- och värderingsprinciper Årsredovisningen har upprättats enligt Årsredovisningslagen och Bokföringsnämndens allmänna råd. För poster som redovisas i resultaträkningen, redovisas därmed sammanhängande skatteeffekter i resultaträkningen. Skatteeffekter av poster som redovisas mot eget kapital, redovisas mot eget kapital. Intäktsredovisning Intäkter från försäljning redovisas vid leverans av varor till kunden, i enlighet med försäljningsvillkoren. Koncernredovisning Koncernredovisningen upprättas av moderbolaget Volkswagen AG, Wolfsburg, Tyskland och är tillgänglig på Koncernbidrag har redovisats direkt mot fritt eget kapital. Varulager Varulagret är värderat till det lägsta av anskaffningsvärde eller verkligt värde, varvid reservering för inkurans har gjorts. Fordonslagret är individuellt värderade till anskaffningsvärde och reservdelar och tillbehör till genomsnittsvärden. Fordringar och skulder Fordringar och skulder i utländsk valuta är värderade till balansdagens eller valutasäkrad kurs. Fordringar upptas till det belopp som de efter individuell värdering beräknas inflyta. Materiella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar skrivs av systematiskt över tillgångens bedömda nyttjandeperiod. Linjär avskrivningsmetod används för samtliga typer av materiella tillgångar. Följande avskrivningstider har tillämpats: Byggnader 25 år Leasing- och uthyrningsanläggningar 12,5 år Maskiner och inventarier 4-5 år Leasingavtal Samtliga leasingavtal, oavsett om de är finansiella eller operationella, redovisas som operationella leasingavtal. Nedskrivning När det finns en indikation på att en tillgång minskat i värde görs en bedömning av tillgångens redovisade värde. I det fall en tillgångs redovisade värde överstiger dess beräknade återvinningsvärde skrivs tillgången omedelbart ner till sitt återvinningsvärde. Jämförelsetal Redovisningen av leasingobjekt har flyttats från bruttoresultatet till övriga intäkter och kostnader. Föreslagen utdelning redovisas inte längre i balansräkningen. Jämförelseåret 2001 har justerats för jämförbarhet i dessa avseenden. Under 2002 har Logistik och IT-verksamheterna bedrivits i separata bolag. 7

8 Not 2 Inköp och försäljning mellan koncernföretag Försäljning Inköp 58% 3% Not 3 Medelantalet anställda Antal anställda Varav Antal män anställda Varav män % % Not 4 Löner, andra ersättningar och sociala kostnader Löner, andra ersättningar och sociala kostnader Löner och andra ersättningar Löner och Sociala andra kostnader ersättningar Sociala kostnader (varav pensionskostnader) (19 035) (30 698) Av pensionskostnaderna avser ( f.å.5 473) gruppen styrelse och VD. Bolagets utestående pensionsförpliktelser till dessa uppgår till ( f.å ). Löner och andra ersättningar fördelade mellan styrelseledamöter m.fl. och anställda Styrelse och VD Övriga Styrelse och Övriga anställda VD anställda (varav tantiem) (1 340) (557) 8

9 Not 5 Räntor och liknande resultatposter Resultat från andelar i koncernföretag Utdelning från dotterföretag Ränteintäkter och liknande resultatposter Ränteintäkter från dotterbolag Ränteintäkter från andra Räntekostnader och liknande resultatposter Kostnadsräntor till dotterbolag Kostnadsräntor till andra Kursdifferenser Totalt Not 6 Bokslutsdispositioner Skillnad mellan bokförda avskrivningar och avskrivningar enligt plan Återföring av periodiseringsfond Avsättning till periodiseringsfond Övriga bokslutsdispositioner Summa Not 7 Skatt på årets resultat Aktuell skatt Skatt på koncernbidrag Avsättning för uppskjuten skatt Summa Not 8 Immateriella anläggningstillgångar Balanserade utgifter för utvecklingsarbeten Utgifterna avser återförsäljarsystem Ingående anskaffningsvärde Investeringar Försäljningar/utrangeringar Utgående ackumulerade anskaffningsvärden Ingående nedskrivningar 0 0 Årets nedskrivningar Utgående ackumulerade avskrivningar enligt plan Utgående restvärde

10 Not 9 Materiella anläggningstillångar 2002 MARK Ingående anskaffningsvärde Inköp 0 Försäljningar/utrangeringar 0 Utgående ackumulerade anskaffningsvärden BYGGNADER OCH MARKANLÄGGNINGAR Ingående anskaffningsvärde Inköp Försäljningar/utrangeringar Utgående ackumulerade anskaffningsvärden Ingående avskrivningar enligt plan Årets avskrivningar enligt plan Försäljningar/utrangeringar Utgående ackumulerade avskrivningar enligt plan Utgående planenligt restvärde Bokfört värde byggnader och mark Taxeringsvärden byggnader Taxeringsvärden mark INVENTARIER, VERKTYG OCH INSTALLATIONER Ingående anskaffningsvärde Inköp Försäljningar/utrangeringar Utgående ackumulerade anskaffningsvärden Ingående avskrivningar enligt plan Årets avskrivningar enligt plan Försäljningar/utrangeringar Utgående ackumulerade avskrivningar enligt plan Utgående planenligt restvärde LEASING- OCH UTHYRNINGSOBJEKT Ingående anskaffningsvärde Inköp Försäljningar/utrangeringar Utgående ackumulerade anskaffningsvärden Ingående avskrivningar enligt plan Årets avskrivningar enligt plan Försäljningar/utrangeringar Utgående ackumulerade avskrivningar enligt plan Utgående planenligt restvärde

11 Not 10 Andelar i koncernföretag Kapital andel Antal andelar Bokfört värde Europeisk Biluthyrning AB 100% interrent Biluthyrning AB 100% Audi Sverige AB 100% PSE Sverige AB 100% Seat Sverige AB 100% Skoda Auto Sverige AB 100% Svenska Volkswagen Finans AB 100% SVW Parts Logistics AB 100% SVW IT Service AB 100% Summa Dotterföretagens organisationsnummer och säte: Organisationsnummer Säte Europeisk Biluthyrning AB Stockholm interrent Biluthyrning AB Södertälje vilande Audi Sverige AB Södertälje vilande PSE Sverige AB Södertälje Seat Sverige AB Södertälje Skoda Auto Sverige AB Södertälje Svenska Volkswagen Finans AB Södertälje SVW Parts Logistics AB Södertälje Not 11 Andelar i intresseföretag Kapital andel Antal andelar Bits Data i Södertälje AB Anskaffningsvärde 25% Organisationsnummer Säte Södertälje Not 12 Långfristiga fordringar I långfristiga fordringar avser uppskjuten skattefordran uppgående till (1 094). Övriga fordringar har en löptid understigande ett år. Not 13 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Förutbetalda hyror Upplupna hyresintäkter Förutbetalda försäkringskostnader Förutbetalda fraktkostnader Övriga poster Summa

12 Not 14 Förändring av eget kapital Aktiekapital Reservfond Övrigt bundet kapital Fritt eget kapital Totalt Vid årets början Förskjutning mellan bundna och fria reserver Verkställd utdelning Årets nettoresultat Årets koncernbidrag Skatteeffekt av koncernbidrag Vid årets slut Not 15 Obeskattade reserver Skillnad mellan bokförda avskrivningar och avskrivningar enligt plan Periodiseringsfond års taxering års taxering års taxering års taxering års taxering års taxering års taxering Övriga obeskattade reserver Summa Not 16 Avsättning för pensioner Avsättningar enligt tryggandelagen FPG/PRI-pensioner Övriga Summa Not 17 Avsättning för garantier En avsättning för produktgarantier med (54 595) har redovisats på balansdagen för förväntade garantianspråk baserat på tidigare erfarenheter. Not 18 Avsättning för producentansvar I enlighet med gällande förordning SFS 1997:788 har avsättning gjorts för producentansvar. Under år 2002 avsatt belopp består av avsättning till diskonterat värde vid årets ingång uppräknad med ränta för år 2002 för bilar levererade under åren samt avsättning till diskonterat värde för under år 2002 levererade bilar. I bokslutet har inte hänsyn tagits till effekter av ELV-direktivet 2000/53/EG, eftersom implementeringen ännu inte är genomförd i samtliga medlemsländer. Direktivet avser det framtida ansvaret i samband med skrotning av uttjänta bilar och kan komma att påverka nu gällande förordning SFS 1997:

13 Not 19 Övriga avsättningar Avsättning för serviceavtal Avsättning för restvärderisker Summa Not 20 Långfristiga skulder Andel som förfaller till betalning senare än fem år efter balansdagen. Skulder till kreditinstitut Skulder till koncernföretag Summa Not 21 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Semesterlöneskuld Sociala avgifter Upplupna räntor Förutbetalda hyresintäkter Övriga poster Summa Not 22 Ansvarsförbindelser Borgensförbindelser för dotterföretag Andra borgensförbindelser Övriga ansvarsförbindelser Summa Not 23 Information angående ersättning till revisorer Till bolagets revisorer och revisionsföretag har ersättning utgått: - för revision och annan granskning enligt aktiebolagslagen mm samt rådgivning och annat biträde som föranleds av iakttagelser vid granskningen PricewaterhouseCoopers AB 321 Ernst & Young AB KPMG Bohlins AB för fristående rådgivning, biträde etc. PricewaterhouseCoopers AB 78 Ernst & Young AB 22 KPMG Bohlins AB

14 Not 24 Definitioner av nyckeltal Full skatt. Aktuell och uppskjuten skatt med tillägg för 28 % skatt på årets bokslutsdispositioner. Räntabilitet före skatt på totalt kapital. Resultat efter finansiella poster, ökat med ränte-kostnader ingående i det finansiella resultatet, i procent av genomsnittlig balansomslutning. Räntabilitet efter skatt på eget kapital. Resultatet efter finansiella poster reducerat med full skatt i procent av genomsnittligt justerat eget kapital. Justerat eget kapital består av redovisat eget kapital efter föreslagen utdelning med tillägg för 72 % av obeskattade reserver. Soliditet. Justerat eget kapital i procent av balansomslutningen 14

15