Oslagbar kontokredit Inbjudan till att delta i aktiespridning Investera i Divide AB (publ) - Oslagbar kontokredit som kommer att revolutionerar kreditmarknaden i Sverige.
Kontokredit upp till 250 000 kr. 2% ränta första året. Vår affärsidé är att erbjuda kontokrediter till marknadens lägsta ränta. Enkelt uttryckt kan Divide beskrivas som en Swish med kredit till en effektiv årsränta jämförbar med aktuella bolåneräntor. Kunden nyttjar kontokrediten genom att göra ett uttag från Divide till angivet bankkonto. Vi tillämpar 2% ränta för de första 12 månaderna för respektive kredituttag, därefter 4% effektiv ränta upp till 144 månader. 2
Teaser Divide AB (publ) Vision och målsättning Vår vision är att revolutionera den svenska kreditmarknaden genom att erbjuda en kontokredit som medför betydligt bättre ekonomiska förutsättningar och ökad livskvalitet. En kredit ska inte längre behöva ses som något dyrt, oansvarigt och kortsiktigt, utan som ett ekonomiskt smartare alternativ för att förenkla vardagen. Målsättningen är 100 000 nöjda kunder fram till och med 2021. Vidare har vi för avsikt att genomföra en IPO under 2019. 3
Motiv & bakgrund Efter omfattande kartläggning av svenska kreditmarknaden och granskning av flertalet kreditgivare kan vi konstatera att erbjudandet ofta innefattar höga räntor, ofördelaktiga villkor och dolda avgifter. Nu vill vi förändra synen på kreditmarknaden och revolutionera begreppet delbetalning. Med Divide introducerar vi nästa generations kontokredit till en ränta jämförbar med aktuella bolåneräntor, ett erbjudande som kommer attrahera hundratusentals kreditvärdiga kunder. I april 2018 genomfördes en kapitalanskaffning om totalt 7,5 miljoner kronor. Kapitalet används för att lansera Divide samt finansiera bolagets operativa kostnader fram till och med positivt kassaflöde 2019. I syfte att förbereda Bolaget inför planerad IPO har styrelsen beslutat att genomföra nuvarande aktiespridning (nyemission) upp till 500 nya aktieägare. Samtliga aktieägare som deltar i aktiespridningen erbjuds att bli kunder och blir tilldelade en kontokredit motsvarande investerat kapital. Modellen medför att Divide får nya hängivna kunder som i ett tidigt skede kan vara behjälpliga för bolagets framtida utveckling. Tillsammans skapar vi förutsättningarna för nästa svenska fintech-succé. 4
Digital kontokredit på mindre än tre minuter. Oslagbart. 1. Ladda ner Divide från App Store eller Google Play 3. Få en kontokredit mellan 10 000-250 000 kr 2. Logga in med mobilt BankID och ansök. Kreditupplysning genomförs i realtid 4. Nyttja kontokrediten efter behov och delbetala vad du vill, upp till 144 månader Via mobilapplikationen Divide eller hemsidan genomför kunden kreditansökan och tilldelas en kontokredit utifrån bolagets riskbedömning. Kunden hanterar sin kontokredit i appen och kan när som helst överföra valfritt kreditbelopp till angivet bankkonto. Kunden erhåller pengarna senast nästkommande bankdag. Samtliga krediter löper på 144 månader med rak amortering. Varje månad erhåller kunden en digital månadsfaktura som betalas via Swish. Krediten kan betalas av i förtid utan några extra kostnader eller avgifter. Divides kontokredit är revolverande, kunden kan alltid återanvända avbetalt kreditutrymme. 5
Vice VD har ordet För mig har det senaste året varit ett av det absolut mest intressanta i min karriär. Då hade jag nämligen förmånen att lära känna och börja arbeta med Marcus Halldin, grundare och VD på Divide. Marcus och Divide har, tillsammans med några av IT-branschens absolut främsta teknikoch affärsutvecklare, tagit fram vad vi anser vara nästa generations kontokredit. En kontokredit som gör skillnad på riktigt Jag har alltid haft ett brinnande intresse för finansiell verksamhet och medverkat i utvecklingen av den marknaden under många år. Kombinationen mellan en spännande kreditmarknad och den fintechera som vi just nu befinner oss i ger mig en stark drivkraft, energi och passion för att förädla och förbättra människors ekonomiska förutsättningar. Med nuvarande kollegor och aktieägare känner jag att vi har förutsättningar att göra skillnad på riktigt. Vi har en väldigt spännande tid framför oss med lanseringen av Divide, planerad till september 2018. Fram till dess pågår ett intensivt arbete med etablering av finansiell plan och förberedelser inför framtida större emissioner. Inför planerad IPO genomför vi nu en aktiespridning där nya aktieägare även erbjuds att bli kunder och tilldelas en kontokredit motsvarande investerat belopp. Vi har en mycket kompetent styrelse med erfarenhet från väletablerade bolag inom den finansiella marknaden i kombination med teknikutveckling, affärsutveckling och entreprenörskap. Dessutom finns flera års erfarenhet från publika bolag. Det är också genom styrelsens försorg som jag fått möjligheten att komma in i Divide som bolagets Vice VD, där jag ser fram emot att få bidra med min erfarenhet från den finansiella marknaden med bland annat tidigare roller som Sverigechef på Visa Europe. Framöver har vi tydligt kommersiellt fokus med målsättning att bli svenska folkets bästa kontokredit, med över 100 000 nöjda kunder 2021. Vår marknadsföringsplan är under färdigställande och vi räknar med flertalet strategiskt viktiga samarbeten i samband med lanseringen. Stefan Holm, vice VD Divide AB (publ) Delbetala till 6
2% ränta, hur är det möjligt? Divides utlåning finansieras uteslutet av eget kapital, vilket medför att bolaget inte har några externa upplåningskostnader från tredje part. Finansieringsmodellen gör det möjligt för oss att erbjuda förmånliga räntor till kunderna. Divide blir således oberoende av marknadsräntor men har möjligheten att justera räntan i samband med ränteförändringar på marknaden. Affärsmodellen Vid varje kredituttag tillämpas en transaktionsavgift på 2%. Transaktionsavgiften avser räntekostnaden för 12 månader och betalas direkt av kunden via Swish. När betalningen är verifierad överförs angivet kreditbelopp till kundens bankkonto. Affärsmodellen medför att Divide erhåller 12 månaders ränteintäkt direkt vid varje kredituttag som kunden gör. Samtliga krediter löper på 144 månader med rak amortering. I de fall kunden inte betalat tillbaka skulden inom 12 månader övergår utnyttjad kredit till en löpande effektiv ränta om 4%. Snittbelåning per kund uppskattas till 100 000 kr och medför en intäkt på ca 22 300 kr per kund. 4% 4% 4% 2% DAG1 ÅR2 ÅR3 ÅR11 ÅR12 Kunden betalar räntan om 2% avseende 12 månader direkt i samband med kredituttaget Efter 12 månader övergår utnyttjad kredit till en löpande årlig ränta om 4% Rak amortering på 12 år (144 månader) 7
Finansiell information Divide har gedigen erfarenhet av den finansiella marknaden och har specialistkompetens vad gäller att ställa verksamhetens risker, regler och behov i symbios med verksamhetens finansiella plan. Affärsmodellen ger förutsättningar för att skapa ett starkt och långsiktigt kassaflöde (12 år) som ligger till grund för bolagets förväntade värdeutveckling. Nedan presenteras utdrag från bolagets finansplan: 100 000 kr i genomsnittligt kontokredit per kund Intäkt 2% ränta år 1 (upfront) därefter 4% per år Intäkt per kund 22 300 kronor Löptid 144 månader (12 år), rak amortering 2018 2019 2020 2021 ANTAL KUNDER VID ÅRETS SLUT 4 593 13 303 51 466 100 803 TOTALA INTÄKTER 9 215 574 21 862 930 109 262 975 217 265 178 TOTALA KOSTNADER 8 264 820 26 307 809 54 597 313 81 884 179 AVSKRIVNINGAR 1520 000 9 140 000 30 732 800 52 366 240 EBIT - 569 247-5 860 880 23 932 862 83 014 760 ROI VID IPO I DIVIDE AB (publ) MULTIPEL VID IPO I DIVIDE AB (publ) 335% 4,35 8
Exitstrategi & IPO I enlighet med Divides strategi avseende kapitalanskaffning till utlåning är målsättningen att 2019 genomföra en IPO. Noteringen underlättar för framtida emissioner i syfte att tillgodose utlåning enligt planerad kundtillväxt. Samtidigt bidrar modellen till en tydlig potentiell exit för befintliga och nya aktieägare Fram till och med IPO:n planerar bolaget att genomföra två separata nyemissioner om totalt 750 MSEK (A- respektive B-runda). Kapitalet ska uteslutande användas för utlåning upp till cirka 15 000 kreditvärdiga kunder. Divides affärsmodell bidrar till ett kontinuerligt och långsiktigt kassaflöde på 12 års tid, vilket ligger till grund för bolagets värdeökning som i sin tur möjliggör framtida emissioner och värdeutveckling. Förväntad värdeutveckling 2018-2019 1 666* 3 333* 250* 833* IP O BÖRSEN Q1 2018 Q2 Q3 Q4 Q1 2019 Q2 Q3 *) Avser bolagets förväntade värdering i miljoner kronor Genomförd finansiering om totalt 7,5 msek samt denna aktiespridningen. A-runda om totalt 250 msek avser utlåning till ca 5 000 kunder. B-runda om totalt 500 msek avser utlåning till ca 10 000 kunder. IPO ROI vid IPO på 335% och en multipel på 4,35. Exitmöjlighet genom planerad IPO under 2019 med ett estimerat bolagsvärde på 3 333 MSEK. 9
Styrelse och revisor I bolagets styrelse ingår både entreprenörer och investerare med lång erfarenhet av den finansiella marknaden i kombination av teknikutveckling, affärsutveckling samt ledarskap. BJÖRN WAHLGREN - ORDFÖRANDE Visby. Född 1944. Styrelseordförande sedan start. Björn Wahlgren har över 35 års erfarenhet av både operativt arbete och styrelsearbete inom ett flertal finansiella verksamheter, bl.a. VD och arbetande styrelseordförande Paynova AB, VD Eurocard, VD Rikskuponger, VD Gota Finans AB och Styrelseordförande Reciva AB. Björn tillför således mycket erfarenhet och spetskompetens i flera av bolagets kärnfrågor. ANDERS SÖDERLUND - LEDAMOT Stockholm. Född 1945. I styrelsen sedan starten 2016. Anders har mer än 30 års erfarenhet av att bygga och driva ett flertal IT-bolag inom bl.a. kort- och betallösningar. Ett av bolagen börsnoterades och Anders var där försäljnings- och marknadsansvarig på bolagets största segment: Bank/Finans/Försäkring. OSCAR WALLENBERG - LEDAMOT Stockholm. Född 1962. I styrelsen sedan starten 2016. I och med sin tid inom försvarsmakten har Oscar haft en rad ledande befattningar såsom auktoriserad ITsäkerhetschef och auktoriserad säkerhetschef. Oscar bidrar med kompetens och kunskap inom säkerhet och hantering av data/personuppgifter vilket är av stor vikt för Divide. JAN ANDERSSON - LEDAMOT Stockholm. Född 1948. I styrelsen sedan 2017. Jan är civilingenjör med lång erfarenhet inom teknikutveckling och projekthantering med erfarenhet från sin roll på Sweco. Jan är också en av de första finansiärerna av Divide och har varit verksam sedan projektstarten 2015. Jan driver eget företag sedan 2014. MARCUS HALLDIN - LEDAMOT Stockholm. Född 1990. I styrelsen sedan starten. Marcus är grundare av bolaget och VD. Marcus har som entreprenör arbetat med affärsidén samt verksamheten sedan projektstarten 2015 och bidragit med verksamhetens utveckling fram tills idag. LEIF JOHAN CHRISTER LÜSCH - REVISOR Är auktoriserad revisor och medlem i FAR. Lüsch & Co Revision AB. 10
Investera i Divide och nästa generations kontokredit. Med hjälp av ny teknik och en innovativa affärsmodell lanserar vi inom kort nästa generations kontokredit. Divide möjliggör effektivare och billigare delbetalningar för tusentals kreditvärdiga kunder vilket resultera i hög värdeutveckling och avkastning för dig som aktieägare, genom; Oslagbar kontokredit, 2% ränta första året Hög efterfrågan och lukrativ industri med stor utvecklingspotential Unik affärsmodell och finansieringslösning Automatiserat och skalbar fintech-plattform Betydande besparingar i kostnad och reducerad administration Gedigen kunskap och erfarenhet inom styrelse, ledning och team Godkännande från Finansinspektionen Låg risk, kapitalet används endast till utlåning Kontokredit motsvarande investerat kapital Samtliga aktieägare som deltar i denna aktiespridning erbjuds en kontokredit motsvarande teckningsbeloppet. Utöver nya aktieägare tillför således aktiespridningen nya kunder till Divide som bidrar till Divides framtida värdeutveckling. ERBJUDANDET I SAMMANDRAG PRIS PER B-AKTIE 500 KR PRIS PER AKTIEPOST 5000 KR MINSTA TECKNINGSPOST 1 TECKNINGSPOST / 10 B-AKTIER TOTALT ANTAL B-AKTIER 50 000 ST EMISSIONSBELOPP UPP TILL 25 MILJONER KR VÄRDERING PRE-MONEY 11 250 MSEK