Simplicitys fonder. Informationsbroschyr. Publiceringsdatum:

Transkript

1 Simplicitys fonder Informationsbroschyr Publiceringsdatum:

2 Simplicity Sverige Informationsbroschyr Publiceringsdatum:

3 Simplicity Sverige Simplicity Sverige är en aktivt förvaltad aktiefond och placerar i aktier knutna till svenska börsen. Målsättning och placeringsinriktning Fonden är en aktivt förvaltad aktiefond och placerar i aktier knutna till börserna i Danmark, Finland, Norge och Sverige enligt en strukturerad och disciplinerad investeringsprocess. Investeringsbeslut tas utifrån en analys som baseras på ett flertal aktietrender samt kvalitativa och kvantitativa faktorer. Målet med placeringsstrategin är att identifiera kvalitetsbolag med högpresterande aktier och attraktiva värderingar. Fonden är aktivt förvaltad och vid investeringar tas ingen hänsyn till en aktiens vikt i index. Fonden kommer vid vissa marknadsomständigheter att ha avsevärt större andel aktier i en enskild bransch eller region än fonden tidigare haft, jämfört med sitt jämförelseindex eller mot andra fonder inom samma kategori. Målet är att nå en positiv avkastning och att överträffa jämförelseindex SIX Portfolio Return Index. Fonden har inga krav eller ambitioner att följa sitt jämförelseindex. Fonden får placera sina medel i överlåtbara värdepapper, fondandelar och penningmarknadsinstrument. Med överlåtbara värdepapper avses a) aktier och andra värdepapper som motsvarar aktier samt depåbevis för aktier, b) obligationer och andra skuldförbindelser, med undantag av penningmarknadsinstrument, samt depåbevis för skuldförbindelser, samt c) värdepapper av annat slag som ger rätt att förvärva sådana överlåtbara värdepapper som anges i a och b genom teckning eller utbyte. Högst tio procent av fondens tillgångar får placeras i fondandelar. Fonden får använda derivatinstrument i syfte att effektivisera förvaltningen och skydda fondens tillgångar. Fondens medel får placeras i sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap. 5 första stycket LVF ( onoterade ) motsvarande ett totalt innehav om maximalt tio procent av fondens värde. Fonden lämnar normalt ingen utdelning utan alla inkomster återinvesteras i fonden. Insättningar i och uttag ur fonden kan normalt ske alla vardagar. Simplicity Sverige

4 Historisk avkastning Fonden startade den 16 december 2015 och har därför inget tidigare resultat att visa. Vem ska investera i fonden? Simplicity Sverige vänder sig till dig som tror på aktier relaterade till Sverige. Simplicitys placeringsstrategi arbetar långsiktigt med trender och faktorer och därför rekommenderar vi att våra andelsägare också har en långsiktig investeringshorisont, minst fem år. Fondspararen måste kunna acceptera att stora kurssvängningar kan förekomma. Fondens riskprofil Lägre risk Lägre möjlig avkastning Högre risk Högre möjlig avkastning Risk/avkastningsindikatorn visar sambandet mellan risk och möjlig avkastning vid en investering i fonden. Indikatorn baseras på hur fondens värde har förändrats de senaste fem åren. Då fondens historik är kortare än fem år har indikatorn fastställts genom att data från SIX Portfolio Return Index använts för den tid som fonden saknar historik. Den här fonden tillhör kategori 6, vilket betyder hög risk för både upp- och nedgångar i andelsvärdet. Kategori 1 innebär inte att fonden är riskfri. Fonden kan med tiden flytta både till höger och till vänster på skalan. Det beror på att indikatorn bygger på historiska data som inte är en garanti för framtida risk/ avkastning. Vår placeringsstrategi innebär att risken i våra fonder varierar över tiden. Under vissa perioder är risken mycket hög jämfört med den historiska risknivån och även jämfört med andra fonder inom samma kategori. Nedan följer en beskrivning av fondens specifika risker som finns på grund av dess placeringsstrategi. marknadsrisk risken består i att ett värdepapper minskar i värde. En nedgång i aktiemarknaden som en följd av en konjunkturnedgång, oväntade världshändelser, naturkatastrofer etc. är exempel på marknadsrisk. Sparande i aktier och aktiefonder innebär alltid en marknadsrisk. Simplicity Sverige ska placera minst 75 % av tillgångarna i aktier eller i aktierelaterade instrument. Detta innebär att fonden alltid har en stor exponering mot underliggande marknad, vilket medför att det blir mycket svårt att stå emot en kraftig nedgång. likviditetsrisk - risken uppstår om en del av fondens tillgångar är svåra att sälja vid en viss tidpunkt eller till ett rimligt pris. kredit- och motpartsrisk kreditrisk handlar om betalningsförmågan hos den som utfärdat ett finansiellt instrument och ytterst att denne inte kan infria sina förpliktelser på grund av konkurs eller betalningsinställelse. Motpartsrisker består i att motparten inte levererar vad som utlovats vid köp av värdepapper. bransch-, företags-, och regionrisk branschrisk innebär risk för nedgång inom en viss bransch. Risken ökar i relation till hur avgränsad en fonds placeringar är till vissa branscher och är särskilt stor om fondens placeringar är begränsad till en enda bransch. Företagsrisk innebär risk för nedgång för placeringar i ett visst företag och är relaterad till detta företags förutsättningar och utveckling. Risken ökar i relation till hur avgränsad en fonds placeringar är till vissa företag i en bransch och ökar på samma sätt som branschrisken om fondens placeringar är begränsad till enstaka företag. Regionrisk innebär risk för nedgång för placeringar, bland annat beroende på politiska och administrativa risker i ett eller flera länder inom den region där fonden investerar. skatterisk den skattelagstiftning som tillämpas i fondens auktorisationsland kan ha en inverkan på andelsägarens personliga skattesituation. Gällande avgift Nedan lämnas uppgift om de gällande avgifter som fondbolaget tar ut vid försäljning och inlösen av fondandelar samt för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 0% Inlösenavgift vid innehav < 6 månader 0% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 0,9% Högsta avgift Nedan lämnas uppgift om den högsta avgift fondbolaget får ta ut enligt fondbestämmelserna vid försäljning och inlösen av fondandelar samt för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 0% Inlösenavgift vid innehav < 6 månader 1% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 0,9% Simplicity Sverige

5 inlösen sker därmed till en kurs som inte är känd för andelsägaren vid tillfället för begäran om försäljning respektive inlösen. Begäran om inlösen får återkallas endast med fondbolagets medgivande. Priset vid försäljning av fondandel (andelsägares köp) skall vara fondandelsvärdet den dag försäljningen sker med tillägg av eventuell försäljningsavgift. Inlösenpriset för fondandel skall vara fondandelsvärdet den dag inlösen sker efter avdrag för eventuell inlösenavgift. Fondandelsvärdet offentliggörs på fondbolagets Internethemsida ( och i ett antal tidningar genom Fondbolagens Förenings försorg. 10 Stängning av fonden vid extraordinära förhållanden Fonden kan stängas för försäljning och inlösen om sådana extraordinära förhållanden har inträffat som medför att en värdering av fondens tillgångar inte kan göras på ett sätt som säkerställer fondandelsägarnas lika rätt. Fondbolaget äger rätt att stänga fonden för försäljning av andelar när fondförmögenheten överstiger en miljard ( ) kronor samt att besluta om och när fonden efter stängning skall öppnas för försäljning av andelar. Samtliga andelsägare i fondandelsregistret skall genom brev meddelas om eventuell stängning och öppnande senast 15 bankdagar före det att stängning eller öppnande äger rum. 11 Avgifter och ersättning Ur fondens medel skall ersättning betalas till Fondbolaget för dess förvaltning av fonden, Denna ersättning utgår med högst 0,9 procent och inkluderar kostnader för förvaring (Förvaringsinstitutet), tillsyn och revisorer. Ersättningen beräknas dagligen med 1/365-del. Courtage och andra kostnader samt skatt vid fondens köp och försäljning av finansiella instrument belastas fonden. Vid inlösen av andel som innehafts kortare tid än sex månader äger Fondbolaget rätt att ta ut en avgift om högst 1 procent av fondandelsvärdet, som tillfaller fondbolaget. På avgifterna tillkommer eventuell mervärdesskatt. 12 Utdelning Fonden lämnar utdelning i syfte att överföra beskattningen av fondens avkastning till andelsägarna, varigenom avkastningen ej blir beskattad i två led. Om tillgängligt belopp för utdelning beräknas understiga 1 % av värdet på utestående andelar kan fondbolaget besluta att utdelning ej skall ske. Utdelning sker under april månad året efter räkenskapsåret och tillkommer andelsägare som på av fondbolaget fastställd utdelningsdag är registrerad för fondandel. Fondens utdelningsbara resultat beräknas på följande sätt: eventuellt kvarstående utdelningsbart belopp sedan tidigare år, fondens skattepliktiga resultat, beräknat som; - fondens resultat för räkenskapsåret, sedan - avdrag gjorts för realiserade och orealiserade vinster på aktier och aktierelaterade finansiella instrument under räkenskapsåret, - tillägg gjorts för realiserade och orealiserade förluster på aktier och aktierelaterade finansiella instrument under räkenskapsåret, - tillägg gjorts av ett belopp motsvarande den schablonberäknade skattemässiga intäkten av marknadsvärdet på aktier och aktierelaterade finansiella instrument vid räkenskapsårets början, - justering gjorts för orealiserade värdeförändringar på andra finansiella instrument än aktier och aktierelaterade finansiella instrument, - avdrag gjorts för ej skattepliktiga intäkter, - tillägg gjorts för ej avdragsgilla kostnader. minskat med ett erforderligt belopp för att medge avräkning för utländsk skatt. För på fondandel belöpande utdelning skall fondbolaget, efter avdrag för preliminär skatt, förvärva nya fondandelar för den andelsägares räkning, som på av fondbolaget fastställd dag är registrerad för fondandelen. Efter begäran till fondbolaget senast den 15 mars året efter räkenskapsåret, kan utdelningen istället erhållas kontant utbetald till fondandelsägarens bankkonto, efter avdrag för preliminär skatt. 13 Fondens räkenskapsår Fondens räkenskapsår är kalenderår. 14 Halvårsredogörelse och årsberättelse, ändring av fondbestämmelserna Fondbolaget skall lämna en halvårsredogörelse för räkenskapsårets sex första månader inom två månader från halvårets utgång samt en årsberättelse om fonden inom fyra månader från räkenskapsårets utgång. Handlingarna skall kostnadsfritt sändas till andelsägare som begär det samt finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet. Ändring av fondbestämmelserna får endast ske genom beslut av fondbolagets styrelse, och skall underställas Finansinspektionen för godkännande. Sedan ändring godkänts skall beslutet finnas tillgängligt hos fondbolaget och förvaringsinstitutet samt tillkännages på sätt som Finansinspektionen anvisar. 15 Pantsättning och överlåtelse Pantsättning av fondandel skall skriftligen anmälas till fondbolaget. Anmälan skall ange fondandelsägare, panthavare, vilka andelar som omfattas av pantsättningen och eventuella begränsningar av pantsättningens omfattning. Andelsägare skall skriftligen underrättas om att fondbolaget gjort en anteckning om pantsättningen i registret över andelsägare. Pantsättningen upphör när panthavaren skriftligen meddelat fondbolaget härom. När pantsättningen upphört borttages uppgiften om pantsättningen. Fondbolaget äger rätt till ersättning av andelsägaren för registreringen. 16 Ansvarsbegränsning Varje fondandelsägare bör i detalj ha studerat de i faktabladet och informationsbroschyren beskrivna riskerna som är förknippade med de finansiella instrument som fonden investerar i. Nedan uppräknade ansvarsbegränsningar för fondbolaget gäller även förvaringsinstitutet. Fondbolaget ansvarar inte för skada som beror av lagbud, myndighets åtgärd, krigshändelse, strejk, blockad, bojkott, lockout eller annan liknande omständighet, exempelvis data- eller telefel. Förbehållet i fråga om strejk, blockad, bojkott och lockout gäller även om fondbolaget är föremål för eller vidtar sådan konfliktåtgärd. Skada som uppkommer i andra fall skall inte ersättas av fondbolaget om normal aktsamhet iakttagits. Fondbolaget ansvarar inte i något fall för indirekt skada och ansvarar inte heller för skada som förorsakas av depåbank eller annan uppdragstagare som fondbolaget med tillbörlig omsorg anlitat. Fondbolaget ansvarar inte heller för skada som kan uppkomma i anledning av förfogandeinskränkning som kan komma att tillämpas mot fondbolaget. Föreligger hinder för fondbolaget att vidta åtgärd på grund av omständighet som anges i andra stycket, får åtgärden skjutas upp till dess hindret upphört. Om fondbolaget till följd av sådan omständighet är förhindrat att verkställa eller ta emot betalning skall fondbolaget inte vara skyldigt att betala dröjsmålsränta. Oavsett ovanstående gäller alltid 2 kap 21 lagen (2004:46) om investeringsfonder. Summan av ovanstående får ökas med upplupen utdelning som har inbetalts vid andelsförsäljning och minskas med upplupen utdelning som har utbetalats vid andelsinlösen. Simplicity Sverige

6 Simplicity Norden Informationsbroschyr Publiceringsdatum:

7 Simplicity Norden Simplicity Norden är Simplicitys flaggskepp. Det är vår första fond och den lanserades när fondbolaget startade i september Sedan fondstart tillhör fonden de främsta, mätt i avkastning, i sin kategori. Målsättning och placeringsinriktning Fonden är en aktivt förvaltad aktiefond och placerar i aktier knutna till börserna i Danmark, Finland, Norge och Sverige enligt en strukturerad och disciplinerad investeringsprocess. Investeringsbeslut tas utifrån en analys som baseras på ett flertal aktietrender samt kvalitativa och kvantitativa faktorer. Målet med placeringsstrategin är att identifiera kvalitetsbolag med högpresterande aktier och attraktiva värderingar. Fonden är aktivt förvaltad och vid investeringar tas ingen hänsyn till en aktiens vikt i index. Fonden kommer vid vissa marknadsomständigheter att ha avsevärt större andel aktier i en enskild bransch eller region än fonden tidigare haft, jämfört med sitt jämförelseindex eller mot andra fonder inom samma kategori. Målet är att nå en positiv avkastning och att överträffa jämförelseindex MSCI TR Net Nordic Index. Fonden har inga krav eller ambitioner att följa sitt jämförelseindex. Fonden får placera sina medel i överlåtbara värdepapper, fondandelar och penningmarknadsinstrument. Med överlåtbara värdepapper avses a) aktier och andra värdepapper som motsvarar aktier samt depåbevis för aktier, b) obligationer och andra skuldförbindelser, med undantag av penningmarknadsinstrument, samt depåbevis för skuldförbindelser, samt c) värdepapper av annat slag som ger rätt att förvärva sådana överlåtbara värdepapper som anges i a och b genom teckning eller utbyte. Högst tio procent av fondens tillgångar får placeras i fondandelar. Fonden får använda derivatinstrument i syfte att effektivisera förvaltningen och skydda fondens tillgångar. Fondens medel får placeras i sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap. 5 första stycket LVF ( onoterade ) motsvarande ett totalt innehav om maximalt tio procent av fondens värde. För att öka fondens avkastning kan fonden bedriva aktieutlåning. Vid aktieutlåning ställer motparten säkerhet 80% 60% 40% 20% 32,7% 19,6% 12,3% 14,4% 32,0% 33,7% 16,1% 16,7% 14,1% 15,6% 31,8% 23,9% 21,0% 14,7% 16,7% 10,3% 0% 20% 18,8% 15,8% Simplicity Norden 40% 60% ,5% 43,1% MSCI TR Net Nordic Index (SEK) Historisk avkastning Simplicity Norden

8 som uppgår till 105 % av marknadsvärdet för de utlånade aktierna. Fonden lämnar normalt ingen utdelning utan alla inkomster återinvesteras i fonden. Insättningar i och uttag ur fonden kan normalt ske alla vardagar. Historisk avkastning Fondens resultat (avkastning) är beräknat efter avdrag för årlig avgift. Värdet för samtliga år är beräknat i svenska kronor och med utdelningar återinvesterade i fonden. Tidigare resultat är ingen garanti för framtida resultat. Fonden startade den 23 september Vem ska investera i fonden? Simplicity Norden vänder sig till dig som tror på aktier relaterade till den nordiska marknaden. Simplicitys placeringsmodell är uppbyggd för att verka under långa trender och därför är det viktigt att även våra andelsägare har en långsiktig investeringshorisont, minst fem år. Fondspararen måste kunna acceptera att stora kurssvängningar kan förekomma. Fondens riskprofil Lägre risk Lägre möjlig avkastning Högre risk Högre möjlig avkastning Risk/avkastningsindikatorn visar sambandet mellan risk och möjlig avkastning vid en investering i fonden. Indikatorn baseras på hur fondens värde har förändrats de senaste fem åren. Den här fonden tillhör kategori 6, vilket betyder hög risk för både upp- och nedgångar i andelsvärdet. Kategori 1 innebär inte att fonden är riskfri. Fonden kan med tiden flytta både till höger och till vänster på skalan. Det beror på att indikatorn bygger på historiska data som inte är en garanti för framtida risk/avkastning. Vår placeringsstrategi innebär att risken i våra fonder varierar över tiden. Under vissa perioder är risken mycket hög jämfört med den historiska risknivån och även jämfört med andra fonder inom samma kategori. Nedan följer en beskrivning av fondens specifika risker som finns på grund av dess placeringsstrategi. marknadsrisk risken består i att ett värdepapper minskar i värde. En nedgång i aktiemarknaden som en följd av en konjunkturnedgång, oväntade världshändelser, naturkatastrofer etc. är exempel på marknadsrisk. Sparande i aktier och aktiefonder innebär alltid en marknadsrisk. Simplicity Norden måste placera minst 75% av tillgångarna i aktier eller i aktierelaterade instrument. Detta innebär att fonden alltid har en stor exponering mot underliggande marknad, vilket medför att det blir mycket svårt att stå emot en kraftig nedgång. valutarisk - risken består i att värdepapper vid placeringar i annan valuta minskar i värde som följd av förändringar i valutakursen. Risken beaktas inte i Simplicitys kvantitativa modeller. Omdisponeringar sker därför normalt inte med hänsyn till valutakursrisk. likviditetsrisk - risken uppstår om en fond behöver likvida medel men inte kan sälja de innehav som enligt Simplicitymodellernas order vid ett visst tillfälle ska säljas. kredit- och motpartsrisk kreditrisk handlar om betalningsförmågan hos den som utfärdat ett finansiellt instrument och ytterst att denne inte kan infria sina förpliktelser på grund av konkurs eller betalningsinställelse. Motpartsrisker består i att motparten inte levererar vad som utlovats vid köp av värdepapper. bransch-, företags-, och regionrisk - branschrisk innebär risk för nedgång inom en viss bransch. Risken ökar i relation till hur avgränsad en fonds placeringar är till vissa branscher och är särskilt stor om fondens placeringar är begränsad till en enda bransch. Företagsrisk innebär risk för nedgång för placeringar i ett visst företag och är relaterad till detta företags förutsättningar och utveckling. Risken ökar i relation till hur avgränsad en fonds placeringar är till vissa företag i en bransch och ökar på samma sätt som branschrisken om fondens placeringar är begränsad till enstaka företag. Regionrisk innebär risk för nedgång för placeringar, bland annat beroende på politiska och administrativa risker i ett eller flera länder inom den region där fonden investerar. värdepappersutlåning - Vid värdepapperslån lånas aktier ut till motparten för en viss tid. Värdepapperslån medför motpartsrisk, kreditrisk och en s k settlementrisk, vilket innebär risken att aktierna inte lämnas tillbaka till Simplicity på avtalad dag. skatterisker den skattelagstiftning som tillämpas i fondens auktorisationsland kan ha en inverkan på andelsägarens personliga skattesituation. Gällande avgift Nedan lämnas uppgift om de gällande avgifter som fondbolaget tar ut vid försäljning och inlösen av fondandelar samt de avgifter under 2014 som belastat fonden för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 0% Inlösenavgift vid innehav < 6 månader 0% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 1,62% Högsta avgift Nedan lämnas uppgift om den högsta avgift fondbolaget får ta ut enligt fondbestämmelserna vid försäljning och inlösen av fondandelar samt för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 0% Inlösenavgift vid innehav < 6 månader 1% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 1,7% Simplicity Norden

9 Fondbestämmelser Simplicity Norden 1 Fondens rättsliga ställning Värdepappersfondens namn är Simplicity Norden, nedan kallad Fonden. Fonden är en värdepappersfond enligt lagen (2004:46) om investeringsfonder (LIF). Fondförmögenheten ägs av fondandelsägarna gemensamt. Varje fondandel medför lika rätt till den egendom som ingår i fonden. Fonden kan inte förvärva rättigheter eller ta på sig skyldigheter. Det fondbolag som anges i 2 företräder andelsägarna i frågor som rör värdepappersfonden, beslutar om den egendom som ingår i fonden samt utövar de rättigheter som härrör ur egendomen. Verksamheten bedrivs enligt dessa fondbestämmelser, bolagsordningen för fondbolaget, lagen (2004:46) om investeringsfonder och övriga tilllämpliga författningar. 2 Fondförvaltare Fonden förvaltas av Simplicity AB, org.nr , nedan kallat fondbolaget. 3 Förvaringsinstitutet och dess uppgifter Förvaringsinstitut för fondens tillgångar är Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ), org.nr Förvaringsinstitutet skall verkställa fondbolagets beslut avseende fonden samt ta emot och förvara fondens tillgångar. Förvaringsinstitutet skall kontrollera att de beslut avseende fonden som fondbolaget fattat, såsom värdering, inlösen och försäljning av fondandelar, sker i enlighet med lag, föreskrift och dessa fondbestämmelser. 4 Fondens karaktär Fonden är en aktiefond, som investerar i aktier som är geografiskt knutna till Norden (Sverige, Finland, Norge, Danmark och Island). Inriktningen är en dynamisk aktieportfölj, bestående av aktier som är upptagna till handel på en reglerad marknad inom Norden. Fonden kommer därför vid vissa marknadsomständigheter att ha avsevärt större eller mindre viktning i vissa branscher och länder än fondens jämförelseindex. Fonden placerar inte med krav eller ambitioner att uppnå korrelation med sitt jämförelseindex. Fondens finansiella målsättning är att skapa en långsiktig positiv avkastning och högre värdetillväxt än dess jämförelseindex. 5 Fondens placeringsinriktning Fonden får placera sina medel i överlåtbara värdepapper, fondandelar och penningmarknadsinstrument. Med överlåtbara värdepapper avses a) aktier och andra värdepapper som motsvarar aktier samt depåbevis för aktier, b) obligationer och andra skuldförbindelser, med undantag av penningmarknadsinstrument, samt depåbevis för skuldförbindelser, samt c) värdepapper av annat slag som ger rätt att förvärva sådana överlåtbara värdepapper som anges i a och b genom teckning eller utbyte. I förvaltningen används kvantitativa modeller vars uppgift är att statistiskt motivera varje transaktion. Minst 75 procent av fondens tillgångar skall placeras i aktier och aktierelaterade överlåtbara värdepapper. Fonden får placera högst 10 procent av fondens värde i fondandelar. 6 Marknadsplatser Fondens medel får placeras på reglerade marknader eller motsvarande marknader utanför EES. Handel får ske på sådana marknader i länder inom EU och EFTA, Australien, Hong Kong, Japan, Kanada, Singapore och USA. 7 Särskild placeringsinriktning Fonden får placera i sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap 5 LIF. Fonden får inte placera i sådana penningmarknadsinstrument som avses i 5 kap 5 LIF. Fonden får använda derivatinstrument för att effektivisera förvaltningen i syfte att minska kostnader och risker. Fonden får inte placera i sådana derivatinstrument som avses i 5 kap 12 andra stycket LIF (OTC-derivat). 8 Värdering Värdet per fondandel utgörs av fondens värde delat med totala antalet fondandelar. Andelarna i fonden skall vara lika stora. Fondens värde beräknas genom att från tillgångarna avdrages de skulder som avser fonden, vari ingår bland annat ej debiterade skatter enligt fondbolagets bestämmande samt de avgifter som framgår av 11 nedan. Fondens tillgångar utgörs av: Överlåtbara värdepapper och andra finansiella instrument vilka värderas med ledning av gällande marknadsvärde. Om sådant marknadsvärde inte kan erhållas eller är missvisande enligt fondbolagets bedömning, får de upptas till det värde som fondbolaget på objektiv grund bestämmer, likvida medel, upplupna räntor, upplupna utdelningar, ej likviderade försäljningar, övriga fordringar avseende fonden. Fondens skulder utgörs av: ersättning till fondbolaget, ej likviderade köp, skatteskulder, övriga skulder avseende fonden. Marknadsvärdet avseende sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap 5 LIF fastställs på objektiva grunder enligt särskild värdering som baseras på uppgifter om senast betalt pris eller indikativa köpkurser från marketmaker om sådan finns utsedd för emittenten. Om sådan uppgift saknas eller av fondbolaget bedöms som ej tillförlitlig fastställs marknadsvärdet grundat på information från oberoende part eller andra externa, oberoende källor. Om marknaden för visst värdepapper inte är aktiv kan värdering ske genom användandet av en allmänt vedertagen värderingsmetod som är etablerad på marknaden, som t ex kassaflödesanalys eller jämförelse med andra liknande transaktioner som ägt rum under marknadsmässiga omständigheter under närliggande tid. Värdet per fondandel skall av fondbolaget fastställas varje bankdag. 9 Försäljning och inlösen av fondandelar Fondandelar säljes och löses in av fondbolaget. Försäljning (andelsägares köp) och inlösen kan ske varje bankdag. Begäran om försäljning görs genom att ett minsta belopp om 100 kronor inbetalas till fondbolagets bankkonto eller bankgirokonto. Begäran om inlösen av fondandel görs skriftligen eller via fax till fondbolaget eller, efter särskild överenskommelse, via datamedia. Begäran om inlösen skall vara skriftlig och, förutom vid användning av datamedia, egenhändigt undertecknad av andelsägaren. Begäran som kommit fondbolaget tillhanda senast klockan hela bankdagar, eller klockan halvdagar, verkställs samma dag. Skulle begäran komma fondbolaget tillhanda efter klockan hela bankdagar, eller klockan halvdagar, har fondbolaget rätt att verkställa begäran antingen samma bankdag eller nästkommande bankdag. Måste medel för inlösen anskaffas genom försäljning av värdepapper, skall sådan försäljning ske och inlösen verkställas så snart möjligt. Skulle en försäljning väsentligt kunna missgynna övriga andelsägares intresse, får fondbolaget efter anmälan till Finansinspektionen avvakta med försäljningen. Vid inlösen av fondandelar utbetalas likviden senast tre (3) bankdagar efter det att inlösen har verkställts. Fondandelens pris vid försäljning och inlösen fastställs vid slutet av den bankdag som försäljning eller inlösen verkställs. Försäljning och inlösen sker därmed till en kurs som inte är känd för andelsägaren vid tillfället för begäran om försäljning respektive inlösen. Begäran om inlösen får återkallas endast med fondbolagets medgivande. Priset vid försäljning av fondandel (andelsägares köp) skall vara fondandelsvärdet den dag försäljningen sker. Inlösenpriset för fondandel skall vara fondandelsvärdet den dag inlösen sker efter avdrag för eventuell inlösenavgift. Fondandelsvärdet offentliggörs på fondbolagets Internethemsida ( och i ett antal tidningar genom Fondbolagens Förenings försorg. 4 Simplicity Norden

10 10 Stängning av fonden vid extraordinära förhållanden Fonden kan stängas för försäljning och inlösen om sådana extraordinära förhållanden har inträffat som medför att en värdering av fondens tillgångar inte kan göras på ett sätt som säkerställer fondandelsägarnas lika rätt. Fondbolaget äger rätt att stänga fonden för försäljning av andelar när fondförmögenheten överstiger en miljard ( ) kronor samt att besluta om och när fonden efter stängning skall öppnas för försäljning av andelar. Samtliga andelsägare i fondandelsregistret skall genom brev meddelas om eventuell stängning och öppnande senast 15 bankdagar före det att stängning eller öppnande äger rum. 11 Avgifter och ersättning Ur fondens medel skall ersättning betalas till Fondbolaget för dess förvaltning av fonden. Denna ersättning utgår med högst 1,7 procent och inkluderar kostnader för förvaring (Förvaringsinstitutet), tillsyn och revisorer. Ersättningen beräknas dagligen med 1/365-del. Courtage och andra kostnader samt skatt vid fondens köp och försäljning av finansiella instrument belastas fonden. Vid inlösen av andel som innehafts kortare tid än sex månader äger Fondbolaget rätt att ta ut en avgift om högst 1 procent av fondandelsvärdet, som tillfaller Fondbolaget. På avgiften tillkommer eventuell mervärdesskatt. 12 Utdelning Fonden lämnar utdelning i syfte att överföra beskattningen av fondens avkastning till andelsägarna, varigenom avkastningen ej blir beskattad i två led. Om tillgängligt belopp för utdelning beräknas understiga 1 % av värdet på utestående andelar kan fondbolaget besluta att utdelning ej skall ske. Utdelning sker under april månad året efter räkenskapsåret och tillkommer andelsägare som på av fondbolaget fastställd utdelningsdag är registrerad för fondandel. Fondens utdelningsbara resultat beräknas på följande sätt: eventuellt kvarstående utdelningsbart belopp sedan tidigare år, fondens skattepliktiga resultat, beräknat som; fondens resultat för räkenskapsåret, sedan - avdrag gjorts för realiserade och orealiserade vinster på aktier och aktierelaterade finansiella instrument under räkenskapsåret, - tillägg gjorts för realiserade och orealiserade förluster på aktier och aktierelaterade finansiella instrument under räkenskapsåret, - tillägg gjorts av ett belopp motsvarande den schablonberäknade skattemässiga intäkten av marknadsvärdet på aktier och aktierelaterade finansiella instrument vid räkenskapsårets början, - justering gjorts för orealiserade värdeförändringar på andra finansiella instrument än aktier och aktierelaterade finansiella instrument, - avdrag gjorts för ej skattepliktiga intäkter, - tillägg gjorts för ej avdragsgilla kostnader. minskat med ett erforderligt belopp för att medge avräkning för utländsk skatt. Summan av ovanstående får ökas med upplupen utdelning som har inbetalts vid andelsförsäljning och minskas med upplupen utdelning som har utbetalats vid andelsinlösen. För på fondandel belöpande utdelning skall fondbolaget, efter avdrag för preliminär skatt, förvärva nya fondandelar för den andelsägares räkning, som på av fondbolaget fastställd dag är registrerad för fondandelen. Efter begäran till fondbolaget senast den 15 mars året efter räkenskapsåret, kan utdelningen istället erhållas kontant utbetald till fondandelsägarens bankkonto, efter avdrag för preliminär skatt. 13 Fondens räkenskapsår Fondens räkenskapsår är kalenderår. 14 Halvårsredogörelse och årsberättelse, ändring av fondbestämmelserna Fondbolaget skall lämna en halvårsredogörelse för räkenskapsårets sex första månader inom två månader från halvårets utgång samt en årsberättelse om fonden inom fyra månader från räkenskapsårets utgång. Handlingarna skall kostnadsfritt sändas till andelsägare som begär det samt finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet. Ändring av fondbestämmelserna får endast ske genom beslut av fondbolagets styrelse, och skall underställas Finansinspektionen för godkännande. Sedan ändring godkänts skall beslutet finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet samt tillkännages på sätt som Finansinspektionen anvisar. 15 Pantsättning och överlåtelse Pantsättning av fondandel skall skriftligen anmälas till fondbolaget. Anmälan skall ange fondandelsägare, panthavare, vilka andelar som omfattas av pantsättningen och eventuella begränsningar av pantsättningens omfattning. Andelsägare skall skriftligen underrättas om att fondbolaget gjort en anteckning om pantsättningen i registret över andelsägare. Pantsättningen upphör när panthavaren skriftligen meddelat fondbolaget härom. När pantsättningen upphört borttages uppgiften om pantsättningen. Fondbolaget äger rätt till ersättning av andelsägaren för registreringen. 16 Ansvarsbegränsning Varje fondandelsägare bör i detalj ha studerat de i faktabladet och informationsbroschyren beskrivna riskerna som är förknippade med de finansiella instrument som fonden investerar i. Nedan uppräknade ansvarsbegränsningar för fondbolaget gäller även förvaringsinstitutet. Fondbolaget ansvarar inte för skada som beror av lagbud, myndighets åtgärd, krigshändelse, strejk, blockad, bojkott, lockout eller annan liknande omständighet, exempelvis data- eller telefel. Förbehållet i fråga om strejk, blockad, bojkott och lockout gäller även om fondbolaget är föremål för eller vidtar sådan konfliktåtgärd. Skada som uppkommer i andra fall skall inte ersättas av fondbolaget om normal aktsamhet iakttagits. Fondbolaget ansvarar inte i något fall för indirekt skada och ansvarar inte heller för skada som förorsakas av depåbank eller annan uppdragstagare som fondbolaget med tillbörlig omsorg anlitat. Fondbolaget ansvarar inte heller för skada som kan uppkomma i anledning av förfogandeinskränkning som kan komma att tillämpas mot fondbolaget. Föreligger hinder för fondbolaget att vidta åtgärd på grund av omständighet som anges i andra stycket, får åtgärden skjutas upp till dess hindret upphört. Om fondbolaget till följd av sådan omständighet är förhindrat att verkställa eller ta emot betalning skall fondbolaget inte vara skyldigt att betala dröjsmålsränta. Oavsett ovanstående gäller alltid 2 kap 21 lagen (2004:46) om investeringsfonder. Simplicity Simplicity Norden 5

11 Simplicity Europa Informationsbroschyr Publiceringsdatum:

12 Simplicity Europa I Europa finns hundratals bolag med internationell verksamhet som är vinstbringande och har en positiv aktietrend, även i de länder som har en ansträngd lokal ekonomi. Få exponering mot vår hemmakontinent med Simplicity Europa. Målsättning och placeringsinriktning Fonden är en aktivt förvaltad aktiefond och placerar i aktier knutna till börserna i Europa enligt en strukturerad och disciplinerad investeringsprocess. Investeringsbeslut tas utifrån en analys som baseras på ett flertal aktietrender samt kvalitativa och kvantitativa faktorer. Målet med placeringsstrategin är att identifiera kvalitetsbolag med högpresterande aktier och attraktiva värderingar. Fonden är aktivt förvaltad och vid investeringar tas ingen hänsyn till en aktiens vikt i index. Fonden kommer vid vissa marknadsomständigheter att ha avsevärt större andel aktier i en enskild bransch eller region än fonden tidigare haft, jämfört med sitt jämförelseindex eller mot andra fonder inom samma kategori. Målet är att nå en positiv avkastning och att överträffa jämförelseindex MSCI TR Net Europe Index. Fonden har inga krav eller ambitioner att följa sitt jämförelseindex. Fonden får placera sina medel i överlåtbara värdepapper, fondandelar, placering på konto hos kreditinstitut och penningmarknadsinstrument. Med överlåtbara värdepapper avses a) aktier och andra värdepapper som motsvarar aktier samt depåbevis för aktier, b) obligationer och andra skuldförbindelser, med undantag av penningmarknadsinstrument, samt depåbevis för skuldförbindelser, samt c) värdepapper av annat slag som ger rätt att förvärva sådana överlåtbara värdepapper som anges i a och b genom teckning eller utbyte. Högst tio procent av fondens tillgångar får placeras i fondandelar. Fonden får använda derivatinstrument i syfte att effektivisera förvaltningen och skydda fondens tillgångar. Fondens medel får placeras i sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap. 5 första stycket LVF ( onoterade ) motsvarande ett totalt innehav om maximalt tio procent av fondens värde. För att öka fondens avkastning kan fonden bedriva aktieutlåning. Vid aktieutlåning ställer motparten säkerhet som uppgår till 105 % av marknadsvärdet för de utlånade aktierna. Fonden lämnar normalt ingen utdelning utan alla inkomster återinvesteras i fonden. Insättningar i och uttag ur fonden kan normalt ske alla vardagar. Simplicity Europa

13 Historisk avkastning Fonden startar den 26 juni 2015 och har därför inget tidigare resultat att visa. Vem ska investera i fonden? Simplicity Europa vänder sig till dig som tror på aktier relaterade till Europa. Simplicitys placeringsstrategi arbetar långsiktigt med trender och faktorer och därför rekommenderar vi att våra andelsägare också har en långsiktig investeringshorisont, minst fem år. Fondspararen måste kunna acceptera att stora kurssvängningar kan förekomma. Fondens riskprofil Lägre risk Lägre möjlig avkastning Högre risk Högre möjlig avkastning Risk/avkastningsindikatorn visar sambandet mellan risk och möjlig avkastning vid en investering i fonden. Indikatorn baseras på den historiska utvecklingen för MSCI TR Net Europe de senaste fem åren. Den här fonden tillhör kategori 6, vilket betyder hög risk för både upp- och nedgångar i andelsvärdet. Kategori 1 innebär inte att fonden är riskfri. Fonden kan med tiden flytta både till höger och till vänster på skalan. Det beror på att indikatorn bygger på historiska data som inte är en garanti för framtida risk/ avkastning. Vår placeringsstrategi innebär att risken i våra fonder varierar över tiden. Under vissa perioder är risken mycket hög jämfört med den historiska risknivån och även jämfört med andra fonder inom samma kategori. Nedan följer en beskrivning av fondens specifika risker som finns på grund av dess placeringsstrategi. marknadsrisk risken består i att ett värdepapper minskar i värde. En nedgång i aktiemarknaden som en följd av en konjunkturnedgång, oväntade världshändelser, naturkatastrofer etc. är exempel på marknadsrisk. Sparande i aktier och aktiefonder innebär alltid en marknadsrisk. Simplicity Europa måste placera minst 75% av tillgångarna i aktier eller i aktierelaterade instrument. Detta innebär att fonden alltid har en stor exponering mot underliggande marknad, vilket medför att det blir mycket svårt att stå emot en kraftig nedgång. valutarisk risken består i att värdepapper vid placeringar i annan valuta minskar i värde som följd av förändringar i valutakursen. Risken beaktas inte i Simplicitys kvantitativa modeller. Omdisponeringar sker därför normalt inte med hänsyn till valutakursrisk. likviditetsrisk - risken uppstår om en fond behöver likvida medel men inte kan sälja de innehav som enligt Simplicitymodellernas order vid ett visst tillfälle ska säljas. kredit- och motpartsrisk kreditrisk handlar om betalningsförmågan hos den som utfärdat ett finansiellt instrument och ytterst att denne inte kan infria sina förpliktelser på grund av konkurs eller betalningsinställelse. Motpartsrisker består i att motparten inte levererar vad som utlovats vid köp av värdepapper. bransch-, företags-, och regionrisk branschrisk innebär risk för nedgång inom en viss bransch. Risken ökar i relation till hur avgränsad en fonds placeringar är till vissa branscher och är särskilt stor om fondens placeringar är begränsad till en enda bransch. Företagsrisk innebär risk för nedgång för placeringar i ett visst företag och är relaterad till detta företags förutsättningar och utveckling. Risken ökar i relation till hur avgränsad en fonds placeringar är till vissa företag i en bransch och ökar på samma sätt som branschrisken om fondens placeringar är begränsad till enstaka företag. Regionrisk innebär risk för nedgång för placeringar, bland annat beroende på politiska och administrativa risker i ett eller flera länder inom den region där fonden investerar. skatterisker den skattelagstiftning som tillämpas i fondens auktorisationsland kan ha en inverkan på andelsägarens personliga skattesituation. Skattelagstiftningen kan innebära att fonden belastas med utländsk skatt i de länder som fonden verkar i. Detta minskar fondens potentiella avkastning. Gällande avgift Nedan lämnas uppgift om de gällande avgifter som fondbolaget tar ut vid försäljning och inlösen av fondandelar samt för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 0% Inlösenavgift vid innehav < 6 månader 0% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 1,73% Högsta avgift Nedan lämnas uppgift om den högsta avgift fondbolaget får ta ut enligt fondbestämmelserna vid försäljning och inlösen av fondandelar samt för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 0% Inlösenavgift vid innehav < 6 månader 0% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 1,8% Simplicity Europa

14 Fondbestämmelser Simplicity Europa 1 Fondens rättsliga ställning Värdepappersfondens namn är Simplicity Europa, nedan kallad fonden. Fonden är en värdepappersfond enligt lagen (2004:46) om värdepappersfonder (LVF). Fondförmögenheten ägs av fondandelsägarna gemensamt. Varje fondandel medför lika rätt till den egendom som ingår i fonden. Fonden kan inte förvärva rättigheter eller ta på sig skyldigheter. Det fondbolag som anges i 2 företräder andelsägarna i frågor som rör värdepappersfonden, beslutar om den egendom som ingår i fonden samt utövar de rättigheter som härrör ur egendomen. Verksamheten bedrivs enligt dessa fondbestämmelser, bolagsordningen för fondbolaget, LVF och övriga tillämpliga författningar. 2 Fondförvaltare Fonden förvaltas av Simplicity AB, org.nr , nedan kallat fondbolaget. 3 Förvaringsinstitutet och dess uppgifter Förvaringsinstitut för fondens tillgångar är Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ), org.nr Förvaringsinstitutet skall verkställa fondbolagets beslut avseende fonden samt ta emot och förvara fondens tillgångar. Förvaringsinstitutet skall kontrollera att de beslut avseende fonden som fondbolaget fattat, såsom värdering, inlösen och försäljning av fondandelar, sker i enlighet med lag, föreskrift och dessa fondbestämmelser. 4 Fondens karaktär Fonden är en aktiefond som investerar i aktier som är geografiskt knutna till Europa. Med geografiskt knutna innebär att fonden investerar i aktier som är upptagna till handel på en reglerad marknad eller en motsvarande marknad i Europa eller i aktier, vars företag, bedriver minst hälften av sin verksamhet i Europa och är upptagna till handel på en reglerad marknad eller en motsvarande marknad utanför EES. Minst 90 % av fondens investeringar är geografiskt knutna till Europa. Fonden kommer vid vissa marknadsomständigheter att ha avsevärt större eller mindre viktning i vissa branscher och länder än fondens jämförelseindex. Fonden placerar inte med krav eller ambitioner att uppnå korrelation med sitt jämförelseindex. Fondens finansiella målsättning är i första hand att skapa en långsiktig positiv avkastning och i andra hand högre värdetillväxt än dess jämförelseindex (se informationsbroschyr för fondens jämförelseindex). 5 Fondens placeringsinriktning Fonden får placera sina medel i överlåtbara värdepapper, fondandelar, placering på konto hos kreditinstitut och penningmarknadsinstrument. Med överlåtbara värdepapper avses a) aktier och andra värdepapper som motsvarar aktier samt depåbevis för aktier, b) obligationer och andra skuldförbindelser, med undantag av penningmarknadsinstrument, samt depåbevis för skuldförbindelser, samt c) värdepapper av annat slag som ger rätt att förvärva sådana överlåtbara värdepapper som anges i a och b genom teckning eller utbyte. I förvaltningen används kvantitativa modeller vars uppgift är att statistiskt motivera varje transaktion. Minst 75 procent av fondens tillgångar skall placeras i aktier, aktierelaterade överlåtbara värdepapper och aktierelaterade finansiella instrument. Fonden får placera högst 10 procent av fondens värde i fondandelar. Fondens placeringsinriktning kan innebära hög risk. Investeringar på delar av de europeiska aktiemarknaderna är förenade med väsentligt högre risker än motsvarande investeringar på mer etablerade marknader. Riskerna kan beskrivas som politiska, företags- och likviditetsmässiga, legala och administrativa. Andelsvärdet kan komma att fluktuera kraftigt på grund av dessa risker. 6 Marknadsplatser Fondens medel får placeras på en reglerad marknad inom EES eller på en motsvarande marknad utanför EES. Handel får även ske på en annan marknad inom eller utom EES som är reglerad och öppen för allmänheten. 7 Särskild placeringsinriktning Fonden får placera i sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap 5 LVF. Fonden får inte placera i sådana penningmarknadsinstrument som avses i 5 kap 5 LVF. Fonden får använda derivatinstrument för att effektivisera förvaltningen i syfte att minska kostnader och risker där underliggande tillgång hänför sig till överlåtbara värdepapper, finansiella index, växelkurser eller utländska valutor. Fonden får inte placera i sådana derivatinstrument som avses i 5 kap 12 andra stycket LVF (OTC-derivat). 8 Värdering Värdet per fondandel utgörs av fondens värde delat med totala antalet fondandelar. Andelarna i fonden skall vara lika stora. Fondens värde beräknas genom att från tillgångarna avdrages de skulder som avser fonden, vari ingår bland annat ej debiterade skatter enligt fondbolagets bestämmande samt de avgifter som framgår av 11 nedan. Värdering av överlåtbara värdepapper, fondandelar, penningmarknadsinstrument, derivatinstrument och andra finansiella instrument sker till gällande marknadsvärde. Med marknadsvärde avses senaste betalkurs eller, om sådan saknas, senaste köpkurs eller, om denna inte anges, senaste säljkurs. Om sådant marknadsvärde inte kan erhållas eller är missvisande enligt fondbolagets bedömning, får de upptas till det värde som fondbolaget på objektiv grund bestämmer. Med objektiva grunder menas att ett marknadsvärde erhålls enligt särskild värdering som baseras på uppgifter om senast betalt pris eller indikativa köpkurser från market-maker om sådan finns utsedd för emittenten. Om sådan uppgift saknas eller av fondbolaget bedöms som ej tillförlitlig fastställs marknadsvärdet grundat på information från oberoende part eller andra externa, oberoende källor. Om marknaden för visst värdepapper inte är aktiv kan värdering ske genom användandet av en allmänt vedertagen värderingsmetod som är etablerad på marknaden, som t ex kassaflödesanalys eller jämförelse med andra liknande transaktioner som ägt rum under marknadsmässiga omständigheter under närliggande tid. För OTC-derivat fastställs ett marknadsvärde i första hand genom marknadspriset på en aktiv marknad. Om sådant marknadsvärde saknas ska marknadsvärdet fastställas genom användande av en värderingsmetod som är etablerad på marknaden, t.ex. Black & Scholes och Black 76. Värdet per fondandel skall av fondbolaget fastställas varje bankdag. 9 Försäljning och inlösen av fondandelar Fondandelar säljes och löses in av fondbolaget. Försäljning (andelsägares köp) och inlösen kan ske varje bankdag. Begäran om försäljning görs genom att ett minsta belopp om 100 kronor inbetalas till fondbolagets bankkonto eller bankgirokonto. Begäran om inlösen av fondandel görs skriftligen eller via fax till fondbolaget eller, efter särskild överenskommelse, via datamedia. Begäran om inlösen skall vara skriftlig och, förutom vid användning av datamedia, egenhändigt undertecknad av andelsägaren. Begäran som kommit fondbolaget tillhanda senast klockan hela bankdagar, eller klockan halvdagar, verkställs senast nästkommande bankdag. Skulle begäran komma fondbolaget tillhanda efter klockan hela bankdagar, eller efter klockan halvdagar, har fondbolaget rätt att verkställa begäran senast på den närmast följande bankdagen efter nästkommande bankdag. Måste medel för inlösen anskaffas genom försäljning av värdepapper, skall sådan försäljning ske och inlösen verkställas så snart möjligt. Skulle en försäljning väsentligt kunna missgynna övriga andelsägares intresse, får fondbolaget efter anmälan till Finansinspektionen avvakta med försäljningen. Vid inlösen av fondandelar utbetalas likviden senast tre (3) bankdagar efter det att inlösen har verkställts. Fondandelens pris vid försäljning och inlösen fastställs vid slutet av den bankdag som försäljning eller inlösen verkställs. Försäljning och inlösen sker därmed till en kurs som inte är känd för andelsägaren vid tillfället för begäran om försäljning respektive inlösen. Begäran om inlösen får återkallas endast med fondbolagets medgivande. Priset vid försäljning av fondandel (andelsägares köp) skall vara fondandelsvärdet den dag försäljningen sker med tillägg av eventuell försäljningsavgift. Inlösenpriset för fondandel skall vara fondandelsvärdet den Simplicity Europa

15 dag inlösen sker efter avdrag för eventuell inlösenavgift. Fondandelsvärdet offentliggörs på fondbolagets Internethemsida ( och i ett antal tidningar genom Fondbolagens Förenings försorg. 10 Stängning av fonden vid extraordinära förhållanden Fonden kan stängas för försäljning och inlösen om sådana extraordinära förhållanden har inträffat som medför att en värdering av fondens tillgångar inte kan göras på ett sätt som säkerställer fondandelsägarnas lika rätt. Fondbolaget äger rätt att stänga fonden för försäljning av andelar när fondförmögenheten överstiger en miljard ( ) kronor samt att besluta om och när fonden efter stängning skall öppnas för försäljning av andelar. Samtliga andelsägare i fondandelsregistret skall genom brev meddelas om eventuell stängning och öppnande senast 15 bankdagar före det att stängning eller öppnande äger rum. 11 Avgifter och ersättning Ur fondens medel skall ersättning betalas till Fondbolaget för dess förvaltning av fonden, Denna ersättning utgår med högst 1,8 procent och inkluderar kostnader för förvaring (Förvaringsinstitutet), tillsyn och revisorer. Ersättningen beräknas dagligen med 1/365-del. Avgifter avseende underliggande fonder belastas fonden. Närmare information finns i fondens informationsbroschyr, faktablad och årsberättelse. Courtage och andra kostnader samt skatt vid fondens köp och försäljning av finansiella instrument belastas fonden. På avgifterna tillkommer eventuell mervärdesskatt. 12 Utdelning Fonden lämnar utdelning endast i de fall, då gällande skattelagstiftning innebär att, fonden har ett skattepliktigt resultat. Syftet är att överföra beskattningen av fondens avkastning till andelsägarna, varigenom avkastningen inte blir beskattad i två led. Om tillgängligt belopp för utdelning beräknas understiga 1 % av värdet på utestående andelar kan fondbolaget besluta att utdelning ej skall ske. Utdelning sker under april månad året efter räkenskapsåret och tillkommer andelsägare som på av fondbolaget fastställd utdelningsdag är registrerad för fondandel. Tillgängligt belopp för utdelning får ökas med upplupen utdelning som har inbetalats vid andelsförsäljning och minskas med upplupen utdelning som har utbetalats vid andelsinlösen. För på fondandel belöpande utdelning ska fondbolaget, efter avdrag för preliminär skatt vid tillämpliga fall, förvärva nya fondandelar för den andelsägares räkning, som på av fondbolaget fastställd dag är registrerad för fondandelen. Efter begäran till fondbolaget senast den 15 mars året efter räkenskapsåret, kan utdelningen istället erhållas kontant utbetald till fondandelsägarens bankkonto, efter avdrag för preliminär skatt vid tillämpliga fall. 13 Fondens räkenskapsår Fondens räkenskapsår är kalenderår. 14 Halvårsredogörelse och årsberättelse, ändring av fondbestämmelserna Fondbolaget skall lämna en halvårsredogörelse för räkenskapsårets sex första månader inom två månader från halvårets utgång samt en årsberättelse om fonden inom fyra månader från räkenskapsårets utgång. Handlingarna skall kostnadsfritt sändas till andelsägare som begär det samt finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet. Ändring av fondbestämmelserna får endast ske genom beslut av fondbolagets styrelse, och skall underställas Finansinspektionen för godkännande. Sedan ändring godkänts skall beslutet finnas tillgängligt hos fondbolaget och förvaringsinstitutet samt tillkännages på sätt som Finansinspektionen anvisar. 15 Pantsättning och överlåtelse Pantsättning av fondandel skall skriftligen anmälas till fondbolaget. Anmälan skall ange fondandelsägare, panthavare, vilka andelar som omfattas av pantsättningen och eventuella begränsningar av pantsättningens omfattning. Andelsägare skall skriftligen underrättas om att fondbolaget gjort en anteckning om pantsättningen i registret över andelsägare. Pantsättningen upphör när panthavaren skriftligen meddelat fondbolaget härom. När pantsättningen upphört borttages uppgiften om pantsättningen. Fondbolaget äger rätt till ersättning av andelsägaren för registreringen om högst 500 kr. 16 Ansvarsbegränsning Varje fondandelsägare bör i detalj ha studerat de i faktabladet och informationsbroschyren beskrivna riskerna som är förknippade med de finansiella instrument som fonden investerar i. Nedan uppräknade ansvarsbegränsningar för fondbolaget gäller även förvaringsinstitutet. Fondbolaget ansvarar inte för skada som beror av lagbud, myndighets åtgärd, krigshändelse, strejk, blockad, bojkott, lockout eller annan liknande omständighet, exempelvis data- eller telefel. Förbehållet i fråga om strejk, blockad, bojkott och lockout gäller även om fondbolaget är föremål för eller vidtar sådan konfliktåtgärd. Skada som uppkommer i andra fall skall inte ersättas av fondbolaget om normal aktsamhet iakttagits. Fondbolaget ansvarar inte i något fall för indirekt skada och ansvarar inte heller för skada som förorsakas av depåbank eller annan uppdragstagare som fondbolaget med tillbörlig omsorg anlitat. Fondbolaget ansvarar inte heller för skada som kan uppkomma i anledning av förfogandeinskränkning som kan komma att tillämpas mot fondbolaget. Föreligger hinder för fondbolaget att vidta åtgärd på grund av omständighet som anges i andra stycket, får åtgärden skjutas upp till dess hindret upphört. Om fondbolaget till följd av sådan omständighet är förhindrat att verkställa eller ta emot betalning skall fondbolaget inte vara skyldigt att betala dröjsmålsränta. Oavsett ovanstående gäller alltid 2 kap 21 LVF. Simplicity Europa

16 Simplicity Afrika Informationsbroschyr Publiceringsdatum:

17 Simplicity Afrika Afrika har en enorm potential med sina oexploaterade naturtillgångar såsom olja och metaller. Simplicity var det första svenska fondbolaget som startade en renodlad Afrikafond Målsättning och placeringsinriktning Fonden är en aktivt förvaltad aktiefond och placerar i aktier knutna till börserna i Afrika enligt en strukturerad och disciplinerad investeringsprocess. Investeringsbeslut tas utifrån en analys som baseras på ett flertal aktietrender samt kvalitativa och kvantitativa faktorer. Målet med placeringsstrategin är att identifiera kvalitetsbolag med högpresterande aktier och attraktiva värderingar. Fonden är aktivt förvaltad och vid investeringar tas ingen hänsyn till en aktiens vikt i index. Fonden kommer vid vissa marknadsomständigheter att ha avsevärt större andel aktier i en enskild bransch eller region än fonden tidigare haft, jämfört med sitt jämförelseindex eller mot andra fonder inom samma kategori. Målet är att, under iakttagande av tillbörlig försiktighet, åstadkomma högsta möjliga värdetillväxt och att en god riskspridning erhålls. Fonden får placera sina medel i överlåtbara värdepapper, fondandelar, placering på konto hos kreditinstitut och penningmarknadsinstrument. Med överlåtbara värdepapper avses a) aktier och andra värdepapper som motsvarar aktier samt depåbevis för aktier, b) obligationer och andra skuldförbindelser, med undantag av penningmarknadsinstrument, samt depåbevis för skuldförbindelser, samt c) värdepapper av annat slag som ger rätt att förvärva sådana överlåtbara värdepapper som anges i a och b genom teckning eller utbyte. Högst tio procent av fondens tillgångar får placeras i fondandelar. Fonden får använda derivatinstrument i syfte att effektivisera förvaltningen och skydda fondens tillgångar. Fondens medel får placeras i sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap. 5 första stycket LVF ( onoterade ) motsvarande ett totalt innehav om maximalt tio procent av fondens värde. Fonden lämnar normalt ingen utdelning utan alla inkomster återinvesteras i fonden. Insättningar i och uttag ur fonden kan normalt ske alla vardagar. 50% 40% 30% 25,7% 20% 12,8% 10% 0% -10% -20% -30% -40% -50% 2007 Historisk avkastning 36,6% 27,6% 26,9% 25,0% -13,9% -21,9% -30,1% -39,6% 22,9% 25,7% 14,1% 14,5% -3,0% -4,6% Simplicity Afrika MSCI TR Net EFM Africa Index (SEK) ,7% -18,7% 2015 Simplicity Afrika

18 Historisk avkastning Fondens resultat (avkastning) är beräknat efter avdrag för årlig avgift. Värdet för samtliga år är beräknat i svenska kronor och med utdelningar återinvesterade i fonden. Tidigare resultat är ingen garanti för framtida resultat. Fonden startade den 19 maj Vem ska investera i fonden? Simplicity Afrika vänder sig till dig som tror på aktier relaterade till Afrika. Simplicitys placeringsmodell är uppbyggd för att verka under långa trender och därför är det viktigt att även våra andelsägare har en långsiktig investeringshorisont, minst fem år. Fondspararen måste kunna acceptera att stora kurssvängningar kan förekomma. Fondens riskprofil Lägre risk Lägre möjlig avkastning Högre risk Högre möjlig avkastning Risk/avkastningsindikatorn visar sambandet mellan risk och möjlig avkastning vid en investering i fonden. Indikatorn baseras på hur fondens värde har förändrats de senaste fem åren. Den här fonden tillhör kategori 6, vilket betyder hög risk för både upp- och nedgångar i andelsvärdet. Kategori 1 innebär inte att fonden är riskfri. Fonden kan med tiden flytta både till höger och till vänster på skalan. Det beror på att indikatorn bygger på historiska data som inte är en garanti för framtida risk/ avkastning. Vår placeringsstrategi innebär att risken i våra fonder varierar över tiden. Under vissa perioder är risken mycket hög jämfört med den historiska risknivån och även jämfört med andra fonder inom samma kategori. Nedan följer en beskrivning av fondens specifika risker som finns på grund av dess placeringsstrategi. marknadsrisk risken består i att ett värdepapper minskar i värde. En nedgång i aktiemarknaden som en följd av en konjunkturnedgång, oväntade världshändelser, naturkatastrofer etc. är exempel på marknadsrisk. Sparande i aktier och aktiefonder innebär alltid en marknadsrisk. Simplicity Afrika måste placera minst 75% av tillgångarna i aktier eller i aktierelaterade instrument. Detta innebär att fonden alltid har en stor exponering mot underliggande marknad, vilket medför att det blir mycket svårt att stå emot en kraftig nedgång. valutarisk risken består i att värdepapper vid placeringar i annan valuta minskar i värde som följd av förändringar i valutakursen. Risken beaktas inte i Simplicitys kvantitativa modeller. Omdisponeringar sker därför normalt inte med hänsyn till valutakursrisk. likviditetsrisk risken uppstår om en fond behöver likvida medel men inte kan sälja de innehav som enligt Simplicitymodellernas order vid ett visst tillfälle ska säljas. kredit- och motpartsrisk kreditrisk handlar om betalningsförmågan hos den som utfärdat ett finansiellt instrument och ytterst att denne inte kan infria sina förpliktelser på grund av konkurs eller betalningsinställelse. Motpartsrisker består i att motparten inte levererar vad som utlovats vid köp av värdepapper. bransch-, företags-, och regionrisk branschrisk innebär risk för nedgång inom en viss bransch. Risken ökar i relation till hur avgränsad en fonds placeringar är till vissa branscher och är särskilt stor om fondens placeringar är begränsad till en enda bransch. Företagsrisk innebär risk för nedgång för placeringar i ett visst företag och är relaterad till detta företags förutsättningar och utveckling. Risken ökar i relation till hur avgränsad en fonds placeringar är till vissa företag i en bransch och ökar på samma sätt som branschrisken om fondens placeringar är begränsad till enstaka företag. Regionrisk innebär risk för nedgång för placeringar, bland annat beroende på politiska och administrativa risker i ett eller flera länder inom den region där fonden investerar. skatterisker den skattelagstiftning som tillämpas i fondens auktorisationsland kan ha en inverkan på andelsägarens personliga skattesituation. Gällande avgift Nedan lämnas uppgift om de gällande avgifter som fondbolaget tar ut vid försäljning och inlösen av fondandelar samt de avgifter under 2014 som belastat fonden för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 0% Inlösenavgift 0% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 1,98% Högsta avgift Nedan lämnas uppgift om den högsta avgift fondbolaget får ta ut enligt fondbestämmelserna vid försäljning och inlösen av fondandelar samt för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 0% Inlösenavgift 0% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 2,2% Simplicity Afrika

19 Fondbestämmelser Simplicity Afrika 1 Fondens rättsliga ställning Fondens namn är Simplicity Afrika, nedan kallad fonden. Fonden är en värdepappersfond enligt lagen (2004:46) om värdepappersfonder (LVF). Fondförmögenheten ägs av fondandelsägarna gemensamt. Varje fondandel medför lika rätt till den egendom som ingår i fonden. Fonden kan inte förvärva rättigheter eller ta på sig skyldigheter. Det fondbolag som anges i 2 företräder andelsägarna i frågor som rör värdepappersfonden, beslutar om den egendom som ingår i fonden samt utövar de rättigheter som härrör ur egendomen. Verksamheten bedrivs enligt dessa fondbestämmelser, bolagsordningen för fondbolaget, LVF och övriga tillämpliga författningar. 2 Fondförvaltare Fonden förvaltas av Simplicity AB, organisationsnummer , nedan kallat fondbolaget. 3 Förvaringsinstitutet och dess uppgifter Förvaringsinstitut för fondens tillgångar är Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ), organisationsnummer Förvaringsinstitutet skall verkställa fondbolagets beslut avseende fonden samt ta emot och förvara fondens tillgångar. Förvaringsinstitutet skall kontrollera att de beslut avseende fonden som fondbolaget fattat, såsom värdering, inlösen och försäljning av fondandelar, sker i enlighet med lag, föreskrift och dessa fondbestämmelser. Förvaringsinstitutet ska handla oberoende av fondbolaget och uteslutande i andelsägarnas gemensamma intresse. 4 Fondens karaktär Fonden är en aktiefond som investerar i aktier som är geografiskt knutna till Afrika. Minst 90 procent av fondens investeringar, med undantag av placering på konto i kreditinstitut, ska vara geografiskt knutna till Afrika. Fonden har som övergripande finansiell målsättning att, under iakttagande av tillbörlig försiktighet, åstadkomma högsta möjliga värdetillväxt och att en god riskspridning erhålls. 5 Fondens placeringsinriktning Fonden kan investera i överlåtbara värdepapper, fondandelar, penningmarknadsinstrument, placering på konto i kreditinstitut samt derivatinstrument. Med geografiskt knutna till Afrika innebär att fonden investerar i finansiella instrument som är upptagna till handel på en reglerad marknad eller en motsvarande marknad i Afrika eller i företag som bedriver sin huvudsakliga verksamhet i Afrika och vars finansiella instrument är upptagna till handel på en reglerad marknad inom EES eller en motsvarande marknad utanför EES. Med företag som har sin huvudsakliga verksamhet i Afrika avses företag som placerar minst 50 procent av sina tillgångar i Afrika, eller bedriver minst 50 procent av sin verksamhet, såsom produktion eller tillverkning, i Afrika, eller har minst 50 procent av försäljning, omsättning eller vinst hänförlig till Afrika. I förvaltningen används kvantitativa modeller vars uppgift är att statistiskt motivera varje transaktion. Minst 75 procent av fondens tillgångar skall placeras i aktier, aktierelaterade överlåtbara värdepapper och aktierelaterade finansiella instrument. Fonden får placera högst 10 procent av fondens värde i fondandelar. Fondens placeringsinriktning innebär hög risk. Investeringar på den afrikanska aktiemarknaden är förenade med väsentligt högre risker än motsvarande investeringar på mer etablerade marknader. Riskerna kan beskrivas som politiska, företags- och likviditetsmässiga, legala och administrativa. Andelsvärdet kan komma att fluktuera kraftigt på grund av dessa risker. 6 Marknadsplatser Fondens medel får placeras på reglerade marknader inom EES eller på en motsvarande marknad utanför EES. Handel får även ske på annan marknad inom eller utom EES som är reglerad och öppen för allmänheten. 7 Särskild placeringsinriktning Fonden får placera i sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap 5 LVF, dock enbart sådana som är upptagna till handel på en handelsplattform inom EES eller motsvarande marknad utanför EES. Fonden får inte placera i sådana penningmarknadsinstrument som avses i 5 kap 5 LVF. Fonden får använda derivatinstrument för att effektivisera förvaltningen i syfte att minska kostnader och risker där underliggande tillgång hänför sig till överlåtbara värdepapper, finansiella index, växelkurser eller utländska valutor. Fonden får inte placera i sådana derivatinstrument som avses i 5 kap 12 andra stycket LVF (OTC-derivat). 8 Värdering Värdet per fondandel utgörs av fondens värde delat med totala antalet fondandelar. Andelarna i fonden skall vara lika stora. Fondens värde beräknas genom att från tillgångarna avdrages de skulder som avser fonden, vari ingår bland annat ej debiterade skatter enligt fondbolagets bestämmande samt de avgifter som framgår av 11 nedan. Värdering av överlåtbara värdepapper, fondandelar, penningmarknadsinstrument, placering på konto i kreditinstitut och derivatinstrument sker till gällande marknadsvärde. Med marknadsvärde avses senaste betalkurs eller, om sådan saknas, senaste köpkurs eller, om denna inte anges, senaste säljkurs. Om sådant marknadsvärde inte kan erhållas eller är missvisande enligt fondbolagets bedömning, får de upptas till det värde som fondbolaget på objektiv grund bestämmer. Med objektiva grunder menas att ett marknadsvärde erhålls enligt särskild värdering som baseras på uppgifter om senast betalt pris eller indikativa köpkurser från market-maker om sådan finns utsedd för emittenten. Om sådan uppgift saknas eller av fondbolaget bedöms som ej tillförlitlig fastställs marknadsvärdet grundat på information från oberoende part eller andra externa, oberoende källor. Om marknaden för visst värdepapper inte är aktiv kan värdering ske genom användandet av en allmänt vedertagen värderingsmetod som är etablerad på marknaden, som t ex kassaflödesanalys eller jämförelse med andra liknande transaktioner som ägt rum under marknadsmässiga omständigheter under närliggande tid. För sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap. 5 LVF fastställs ett marknadsvärde enligt rutinerna ovan. Värdet per fondandel skall av fondbolaget fastställas varje bankdag. 9 Försäljning och inlösen av fondandelar Fondandelar säljes och löses in av fondbolaget. Försäljning (andelsägares köp) och inlösen kan i normalfallet ske varje bankdag. Fonden är dock inte öppen för försäljning och inlösen sådana bankdagar då värdering av fondens tillgångar inte kan göras på ett sätt som säkerställer fondandelsägarnas lika rätt till följd av att en eller flera av de marknadsplatser som anges i 6 som fondens handel sker på helt eller delvis är stängda. Begäran om försäljning görs genom att ett minsta belopp om 100 kronor inbetalas till fondbolagets bankkonto eller bankgirokonto. Begäran om inlösen av fondandel görs skriftligen eller via fax till fondbolaget eller, efter särskild överenskommelse, via datamedia. Begäran om inlösen skall vara skriftlig och, förutom vid användning av datamedia, egenhändigt undertecknad av andelsägaren. Begäran som kommit fondbolaget tillhanda senast klockan hela bankdagar, eller klockan halvdagar, verkställs senast nästkommande bankdag. Skulle begäran komma fondbolaget tillhanda efter klockan hela bankdagar, eller efter klockan halvdagar, har fondbolaget rätt att verkställa begäran senast på den närmast följande bankdagen efter nästkommande bankdag. Måste medel för inlösen anskaffas genom försäljning av värdepapper, skall sådan försäljning ske och inlösen verkställas så snart möjligt. Skulle en försäljning väsentligt kunna missgynna övriga andelsägares intresse, får fondbolaget efter anmälan till Finansinspektionen avvakta med försäljningen. Vid inlösen av fondandelar utbetalas likviden senast tre (3) bankdagar efter det att inlösen har verkställts. Fondandelens pris vid försäljning och inlösen fastställs vid slutet av den bankdag som försäljning eller inlösen verkställs. Försäljning och inlösen sker därmed till en kurs som inte är känd för andelsägaren vid tillfället för begäran om försäljning respektive inlösen. Begäran om inlösen får återkallas endast med fondbolagets medgivande. 4 Simplicity Afrika

20 Priset vid försäljning av fondandel (andelsägares köp) skall vara fondandelsvärdet den dag försäljningen sker med tillägg av eventuell försäljningsavgift. Inlösenpriset för fondandel skall vara fondandelsvärdet den dag inlösen sker efter avdrag för eventuell inlösenavgift. Fondandelsvärdet offentliggörs på fondbolagets Internethemsida (www. simplicity.se) och i ett antal tidningar genom Fondbolagens Förenings försorg. Fondbolaget äger rätt att stänga fonden för försäljning av andelar när fondförmögenheten överstiger en miljard ( ) kronor samt att besluta om och när fonden efter stängning skall öppnas för försäljning av andelar. Samtliga andelsägare i fondandelsregistret skall genom brev meddelas om eventuell stängning och öppnande senast 15 bankdagar före det att stängning eller öppnande äger rum. 10 Stängning av fonden vid extraordinära förhållanden Fonden kan stängas för försäljning och inlösen om sådana extraordinära förhållanden har inträffat som medför att en värdering av fondens tillgångar inte kan göras på ett sätt som säkerställer fondandelsägarnas lika rätt. 11 Avgifter och ersättning Ur fondens medel skall ersättning betalas till Fondbolaget för dess förvaltning av fonden. Denna ersättning utgår med högst 2,2 procent och inkluderar kostnader för förvaring (Förvaringsinstitutet), tillsyn och revisorer. Ersättningen beräknas dagligen med 1/365-del. Avgifter avseende underliggande fonder belastas fonden. Närmare information finns i fondens informationsbroschyr, faktablad och årsberättelse. Investeringar på de för fonden aktuella aktiemarknader är förenade med väsentligt högre kostnader än motsvarande investeringar på mer etablerade marknaderna. Målsättningen för förvaltaren är att hålla dessa kostnader så låga som möjligt. Courtage och andra kostnader samt skatt vid fondens köp och försäljning av finansiella instrument belastas fonden. På avgifterna tillkommer eventuell mervärdesskatt. 12 Utdelning Fonden lämnar som huvudregel ingen utdelning. Fondbolaget kan dock komma att besluta om utdelning till fondandelsägarna om det, enligt fondbolagets bedömning, är nödvändigt för att tillvarata andelsägarnas gemensamma intresse. Exempel på sådan situation kan vara att gällande skattelagstiftning innebär att fonden har ett skattepliktigt resultat. Syftet med utdelningen blir i dessa fall att överföra beskattningen av fondens avkastning till andelsägarna, varigenom avkastningen inte blir beskattad i två led. Utbetalning sker under april-maj månad året efter räkenskapsåret och tillkommer andelsägare som på av bolaget fastställd utdelningsdag är registrerad för fondandel. För på fondandel belöpande utdelning ska fondbolaget, efter avdrag för preliminär skatt vid tillämpliga fall, förvärva nya fondandelar för den andelsägares räkning, som på av fondbolaget fastställd dag är registrerad för fondandelen. Efter begäran till fondbolaget kan utdelningen istället erhållas kontant utbetald till fondandelsägarens bankkonto, efter avdrag för preliminär skatt vid tillämpliga fall. En sådan begäran skall inlämnas senast den dag som fondbolaget bestämt. 13 Fondens räkenskapsår Fondens räkenskapsår är kalenderår. 14 Halvårsredogörelse och årsberättelse, ändring av fondbestämmelserna Fondbolaget skall lämna en halvårsredogörelse för räkenskapsårets sex första månader inom två månader från halvårets utgång samt en årsberättelse om fonden inom fyra månader från räkenskapsårets utgång. Handlingarna skall kostnadsfritt sändas till andelsägare som begär det samt finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet. Ändring av fondbestämmelserna får endast ske genom beslut av fondbolagets styrelse, och skall underställas Finansinspektionen för godkännande. Sedan ändring godkänts skall beslutet finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet samt tillkännages på sätt som Finansinspektionen anvisar. 15 Pantsättning och överlåtelse Pantsättning av fondandel skall skriftligen anmälas till fondbolaget. Anmälan skall ange fondandelsägare, panthavare, vilka andelar som omfattas av pantsättningen och eventuella begränsningar av pantsättningens omfattning. Andelsägare skall skriftligen underrättas om att fondbolaget gjort en anteckning om pantsättningen i registret över andelsägare. Pantsättningen upphör när panthavaren skriftligen meddelat fondbolaget härom. När pantsättningen upphört borttages uppgiften om pantsättningen. Fondbolaget äger rätt till ersättning av andelsägaren för registreringen om högst 500 kr. 16 Ansvarsbegränsning Varje fondandelsägare bör i detalj ha studerat de i faktabladet och informationsbroschyren beskrivna riskerna som är förknippade med de finansiella instrument som fonden investerar i. Nedan uppräknade ansvarsbegränsningar för fondbolaget gäller även förvaringsinstitutet. Fondbolaget ansvarar inte för skada som beror av lagbud, myndighets åtgärd, krigshändelse, strejk, blockad, bojkott, lockout eller annan liknande omständighet, exempelvis data- eller telefel. Förbehållet i fråga om strejk, blockad, bojkott och lockout gäller även om fondbolaget är föremål för eller vidtar sådan konfliktåtgärd. Skada som uppkommer i andra fall skall inte ersättas av fondbolaget om normal aktsamhet iakttagits. Fondbolaget ansvarar inte i något fall för indirekt skada och ansvarar inte heller för skada som förorsakas av depåbank eller annan uppdragstagare som fondbolaget med tillbörlig omsorg anlitat. Fondbolaget ansvarar inte heller för skada som kan uppkomma i anledning av förfogandeinskränkning som kan komma att tillämpas mot fondbolaget. Föreligger hinder för fondbolaget att vidta åtgärd på grund av omständighet som anges i andra stycket, får åtgärden skjutas upp till dess hindret upphört. Om fondbolaget till följd av sådan omständighet är förhindrat att verkställa eller ta emot betalning skall fondbolaget inte vara skyldigt att betala dröjsmålsränta. Oavsett ovanstående gäller alltid 2 kap 21 LVF. 17 Tillåtna investerare Fonden riktar sig till allmänheten, dock inte till sådana investerare vars teckning av andel i fonden står i strid med bestämmelser i svensk eller utländsk lag eller föreskrift. Fonden riktar sig inte heller till sådana investerare vars teckning eller innehav av andelar i fonden innebär att fonden eller fondbolaget blir skyldig/skyldigt att vidta registreringsåtgärd eller annan åtgärd som fonden eller fondbolaget annars inte skulle vara skyldig/skyldigt att vidta. Fondbolaget har rätt att vägra teckning till sådan investerare som avses i detta stycke. Fondbolaget får lösa in andelsägares andelar i fonden mot andelsägarens bestridande, om det skulle visa sig att andelsägare tecknat sig för andel i fonden i strid med bestämmelser i svensk eller utländsk lag eller föreskrift eller att fondbolaget på grund av andelsägarens teckning eller innehav i fonden blir skyldigt att vidta registreringsåtgärd eller annan åtgärd för fonden eller fondbolaget som fonden eller fondbolaget inte skulle vara skyldig/skyldigt att vidta om andelsägaren inte skulle inneha andelar i fonden. Simplicity Afrika 5

21 Simplicity Asien Informationsbroschyr Publiceringsdatum:

22 Simplicity Asien I Simplicity Asien samlas alla de stora ekonomierna i regionen i en och samma aktiefond. Fonden placerar i aktier geografiskt knutna till Asien och Australien. Målsättning och placeringsinriktning Fonden är en aktivt förvaltad aktiefond och placerar i aktier knutna till börserna i Australien, Filippinerna, Hong Kong, Indien, Indonesien, Japan, Kina, Malaysia, Nya Zeeland, Pakistan, Singapore, Sydkorea, Taiwan, Thailand och Vietnam enligt en strukturerad och disciplinerad investeringsprocess. Investeringsbeslut tas utifrån en analys som baseras på ett flertal aktietrender samt kvalitativa och kvantitativa faktorer. Målet med placeringsstrategin är att identifiera kvalitetsbolag med högpresterande aktier och attraktiva värderingar. Fonden är aktivt förvaltad och vid investeringar tas ingen hänsyn till en aktiens vikt i index. Fonden kommer vid vissa marknadsomständigheter att ha avsevärt större andel aktier i en enskild bransch eller region än fonden tidigare haft, jämfört med sitt jämförelseindex eller mot andra fonder inom samma kategori. Målet är att nå en positiv avkastning och att överträffa jämförelseindex MSCI AC TR Net Asia Pacific Index. Fonden har inga krav eller ambitioner att följa sitt jämförelseindex. Fonden får placera sina medel i överlåtbara värdepapper, fondandelar, placering på konto hos kreditinstitut och penningmarknadsinstrument. Med överlåtbara värdepapper avses a) aktier och andra värdepapper som motsvarar aktier samt depåbevis för aktier, b) obligationer och andra skuldförbindelser, med undantag av penningmarknadsinstrument, samt depåbevis för skuldförbindelser, samt c) värdepapper av annat slag som ger rätt att förvärva sådana överlåtbara värdepapper som anges i a och b genom teckning eller utbyte. Högst tio procent av fondens tillgångar får placeras i fondandelar. Fonden får använda derivatinstrument i syfte att effektivisera förvaltningen och skydda fondens tillgångar. Fondens medel får placeras i sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap. 5 första stycket LVF ( onoterade ) motsvarande ett totalt innehav om maximalt tio procent av fondens värde. För att öka fondens avkastning kan fonden bedriva 60% 39,6% 40% 20% 6,3% 0% -20% -40% -60% -56,3% -29,0% 32,2% 27,4% 13,3% 20,6% 10,0% 9,6% 10,3% 10,3% 10,8% 5,5% 6,0% -2,4% -17,7% -13,0% Simplicity Asien MSCI AC TR Net Asia Pacific Index (SEK) -80% 2007 Historisk avkastning Simplicity Asien

23 aktieutlåning. Vid aktieutlåning ställer motparten säkerhet som uppgår till 105 % av marknadsvärdet för de utlånade aktierna. Fonden lämnar normalt ingen utdelning utan alla inkomster återinvesteras i fonden. Insättningar i och uttag ur fonden kan normalt ske alla vardagar. Historisk avkastning Fondens resultat (avkastning) är beräknat efter avdrag för årlig avgift. Värdet för samtliga år är beräknat i svenska kronor och med utdelningar återinvesterade i fonden. Tidigare resultat är ingen garanti för framtida resultat. Fonden startade den 30 november Vem ska investera i fonden? Simplicity Asien vänder sig till dig som tror på aktier relaterade till Asien. Simplicitys placeringsmodell är uppbyggd för att verka under långa trender och därför är det viktigt att även våra andelsägare har en långsiktig investeringshorisont, minst fem år. Fondspararen måste kunna acceptera att stora kurssvängningar kan förekomma. Fondens riskprofil Lägre risk Lägre möjlig avkastning Högre risk Högre möjlig avkastning Risk/avkastningsindikatorn visar sambandet mellan risk och möjlig avkastning vid en investering i fonden. Indikatorn baseras på hur fondens värde har förändrats de senaste fem åren. Den här fonden tillhör kategori 5, vilket betyder hög risk för både upp- och nedgångar i andelsvärdet. Kategori 1 innebär inte att fonden är riskfri. Fonden kan med tiden flytta både till höger och till vänster på skalan. Det beror på att indikatorn bygger på historiska data som inte är en garanti för framtida risk/avkastning. Vår placeringsstrategi innebär att risken i våra fonder varierar över tiden. Under vissa perioder är risken mycket hög jämfört med den historiska risknivån och även jämfört med andra fonder inom samma kategori. Nedan följer en beskrivning av fondens specifika risker som finns på grund av dess placeringsstrategi. marknadsrisk risken består i att ett värdepapper minskar i värde. En nedgång i aktiemarknaden som en följd av en konjunkturnedgång, oväntade världshändelser, naturkatastrofer etc. är exempel på marknadsrisk. Sparande i aktier och aktiefonder innebär alltid en marknadsrisk. Simplicity Asien måste placera minst 75% av tillgångarna i aktier eller i aktierelaterade instrument. Detta innebär att fonden alltid har en stor exponering mot underliggande marknad, vilket medför att det blir mycket svårt att stå emot en kraftig nedgång. valutarisk risken består i att värdepapper vid placeringar i annan valuta minskar i värde som följd av förändringar i valutakursen. Risken beaktas inte i Simplicitys kvantitativa modeller. Omdisponeringar sker därför normalt inte med hänsyn till valutakursrisk. likviditetsrisk risken uppstår om en fond behöver likvida medel men inte kan sälja de innehav som enligt Simplicitymodellernas order vid ett visst tillfälle ska säljas. kredit- och motpartsrisk kreditrisk handlar om betalningsförmågan hos den som utfärdat ett finansiellt instrument och ytterst att denne inte kan infria sina förpliktelser på grund av konkurs eller betalningsinställelse. Motpartsrisker består i att motparten inte levererar vad som utlovats vid köp av värdepapper. bransch-, företags-, och regionrisk branschrisk innebär risk för nedgång inom en viss bransch. Risken ökar i relation till hur avgränsad en fonds placeringar är till vissa branscher och är särskilt stor om fondens placeringar är begränsad till en enda bransch. Företagsrisk innebär risk för nedgång för placeringar i ett visst företag och är relaterad till detta företags förutsättningar och utveckling. Risken ökar i relation till hur avgränsad en fonds placeringar är till vissa företag i en bransch och ökar på samma sätt som branschrisken om fondens placeringar är begränsad till enstaka företag. Regionrisk innebär risk för nedgång för placeringar, bland annat beroende på politiska och administrativa risker i ett eller flera länder inom den region där fonden investerar. värdepappersutlåning Vid värdepapperslån lånas aktier ut till motparten för en viss tid. Värdepapperslån medför motpartsrisk, kreditrisk och en s k settlementrisk, vilket innebär risken att aktierna inte lämnas tillbaka till Simplicity på avtalad dag. skatterisker den skattelagstiftning som tillämpas i fondens auktorisationsland kan ha en inverkan på andelsägarens personliga skattesituation. Skattelagstiftningen kan innebära att fonden belastas med utländsk skatt i de länder som fonden verkar i. Detta minskar fondens potentiella avkastning. Gällande avgift Nedan lämnas uppgift om de gällande avgifter som fondbolaget tar ut vid försäljning och inlösen av fondandelar samt de avgifter under 2014 som belastat fonden för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 0% Inlösenavgift vid innehav < 6 månader 0% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 2,13% Högsta avgift Nedan lämnas uppgift om den högsta avgift fondbolaget får ta ut enligt fondbestämmelserna vid försäljning och inlösen av fondandelar samt för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 1% Inlösenavgift vid innehav < 6 månader 1% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 2,2% Simplicity Asien

24 Fondbestämmelser Simplicity Asien 1 Fondens rättsliga ställning Värdepappersfondens namn är Simplicity Asien, nedan kallad fonden. Fonden är en värdepappersfond enligt lagen (2004:46) om investeringsfonder (LIF). Fondförmögenheten ägs av fondandelsägarna gemensamt. Varje fondandel medför lika rätt till den egendom som ingår i fonden. Fonden kan inte förvärva rättigheter eller ta på sig skyldigheter. Det fondbolag som anges i 2 företräder andelsägarna i frågor som rör värdepappersfonden, beslutar om den egendom som ingår i fonden samt utövar de rättigheter som härrör ur egendomen. Verksamheten bedrivs enligt dessa fondbestämmelser, bolagsordningen för fondbolaget, lagen (2004:46) om investeringsfonder och övriga tilllämpliga författningar. 2 Fondförvaltare Fonden förvaltas av Simplicity AB, org.nr , nedan kallat fondbolaget. 3 Förvaringsinstitutet och dess uppgifter Förvaringsinstitut för fondens tillgångar är Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ), org.nr Förvaringsinstitutet skall verkställa fondbolagets beslut avseende fonden samt ta emot och förvara fondens tillgångar. Förvaringsinstitutet skall kontrollera att de beslut avseende fonden som fondbolaget fattat, såsom värdering, inlösen och försäljning av fondandelar, sker i enlighet med lag, föreskrift och dessa fondbestämmelser. 4 Fondens karaktär Fonden är en aktiefond som investerar i aktier som är geografiskt knutna till Australien, Bangladesh, Filippinerna, Hong Kong, Indien, Indonesien, Japan, Kambodja, Kina, Laos, Malaysia, Mongoliet, Nya Zeeland, Pakistan, Singapore, Sri Lanka, Sydkorea, Taiwan, Thailand och Vietnam. Inriktningen är en dynamisk aktieportfölj, bestående av aktier geografiskt knutna till länder i föregående stycke. Med geografiskt knutna innebär att fonden investerar i aktier som är upptagna till handel på en till en reglerad marknad motsvarande marknad i länder i föregående stycke eller i aktier, vars företag, bedriver minst hälften av sin verksamhet i länder i föregående stycke och är upptagna till handel på en reglerad marknad eller en motsvarande marknad utanför EES. Fonden kommer vid vissa marknadsomständigheter att ha avsevärt större eller mindre viktning i vissa branscher och länder än fondens jämförelseindex. Fonden placerar inte med krav eller ambitioner att uppnå korrelation med sitt jämförelseindex. Fondens finansiella målsättning är att skapa en långsiktig positiv avkastning och högre värdetillväxt än dess jämförelseindex. 5 Fondens placeringsinriktning Fonden får placera sina medel i överlåtbara värdepapper, fondandelar, placering på konto hos kreditinstitut och penningmarknadsinstrument. Med överlåtbara värdepapper avses a) aktier och andra värdepapper som motsvarar aktier samt depåbevis för aktier, b) obligationer och andra skuldförbindelser, med undantag av penningmarknadsinstrument, samt depåbevis för skuldförbindelser, samt c) värdepapper av annat slag som ger rätt att förvärva sådana överlåtbara värdepapper som anges i a och b genom teckning eller utbyte. I förvaltningen används kvantitativa modeller vars uppgift är att statistiskt motivera varje transaktion. Minst 75 % av fondens tillgångar skall placeras i aktier och aktierelaterade överlåtbara värdepapper. Fonden får placera högst 10 % av fondens värde i fondandelar. Fondens placeringsinriktning innebär hög risk. Investeringar på många av de asiatiska aktiemarknaderna är förenade med väsentligt högre risker än motsvarande investeringar på mer etablerade marknader. Riskerna kan beskrivas som politiska, företags- och likviditetsmässiga, legala och administrativa. Andelsvärdet kan komma att fluktuera kraftigt på grund av dessa risker. 6 Marknadsplatser Fondens medel får placeras på reglerade marknader eller motsvarande marknader utanför EES. Handel får ske på sådana marknader i hela världen. 7 Särskild placeringsinriktning Fonden får placera i sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap 5 LIF. Fonden får inte placera i sådana penningmarknadsinstrument som avses i 5 kap 5 LIF. Fonden får använda derivatinstrument för att effektivisera förvaltningen i syfte att minska kostnader och risker där underliggande tillgång hänför sig till överlåtbara värdepapper, finansiella index, växelkurser eller utländska valutor. Fonden får inte placera i sådana derivatinstrument som avses i 5 kap 12 andra stycket LIF (OTC-derivat). 8 Värdering Värdet per fondandel utgörs av fondens värde delat med totala antalet fondandelar. Andelarna i fonden skall vara lika stora. Fondens värde beräknas genom att från tillgångarna avdrages de skulder som avser fonden, vari ingår bland annat ej debiterade skatter enligt fondbolagets bestämmande samt de avgifter som framgår av 11 nedan. Fondens tillgångar utgörs av: Överlåtbara värdepapper och andra finansiella instrument vilka värderas med ledning av gällande marknadsvärde. Om sådant marknadsvärde inte kan erhållas eller är missvisande enligt fondbolagets bedömning, får de upptas till det värde som fondbolaget på objektiv grund bestämmer, likvida medel, upplupna räntor, upplupna tillgångar, ej likviderade försäljningar, övriga fordringar avseende fonden. Fondens skulder utgörs av: ersättning till fondbolaget, ej likviderade köp, skatteskulder, övriga skulder avseende fonden. Marknadsvärdet avseende sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap 5 LIF och derivatinstrument som avses i 5 kap 12 andra stycket LIF fastställs på objektiva grunder enligt särskild värdering som baseras på uppgifter om senast betalt pris eller indikativa köpkurser från market-maker om sådan finns utsedd för emittenten. Om sådan uppgift saknas eller av fondbolaget bedöms som ej tillförlitlig fastställs marknadsvärdet grundat på information från oberoende part eller andra externa, oberoende källor. Om marknaden för visst värdepapper inte är aktiv kan värdering ske genom användandet av en allmänt vedertagen värderingsmetod som är etablerad på marknaden, som t ex kassaflödesanalys eller jämförelse med andra liknande transaktioner som ägt rum under marknadsmässiga omständigheter under närliggande tid. Värdet per fondandel skall av fondbolaget fastställas varje bankdag. 9 Försäljning och inlösen av fondandelar Fondandelar säljes och löses in av fondbolaget. Försäljning (andelsägares köp) och inlösen kan ske varje bankdag. Begäran om försäljning görs genom att ett minsta belopp om 100 kronor inbetalas till fondbolagets bankkonto eller bankgirokonto. Begäran om inlösen av fondandel görs skriftligen eller via fax till fondbolaget eller, efter särskild överenskommelse, via datamedia. Begäran om inlösen skall vara skriftlig och, förutom vid användning av datamedia, egenhändigt undertecknad av andelsägaren. Begäran som kommit fondbolaget tillhanda senast klockan hela bankdagar, eller klockan halvdagar, verkställs senast nästkommande bankdag. Skulle begäran komma fondbolaget tillhanda efter klockan hela bankdagar, eller efter klockan halvdagar, har fondbolaget rätt att verkställa begäran senast på den närmast följande bankdagen efter nästkommande bankdag. Måste medel för inlösen anskaffas genom försäljning av värdepapper, skall sådan försäljning ske och inlösen verkställas så snart möjligt. Skulle en försäljning väsentligt kunna missgynna övriga andelsägares intresse, får fondbolaget efter anmälan till Finansinspektionen avvakta med försäljningen. 4 Simplicity Asien

25 Vid inlösen av fondandelar utbetalas likviden senast tre (3) bankdagar efter det att inlösen har verkställs. Fondandelens pris vid försäljning och inlösen fastställs vid slutet av den bankdag som försäljning eller inlösen verkställts. Försäljning och inlösen sker därmed till en kurs som inte är känd för andelsägaren vid tillfället för begäran om försäljning respektive inlösen. Begäran om inlösen får återkallas endast med fondbolagets medgivande. Priset vid försäljning av fondandel (andelsägares köp) skall vara fondandelsvärdet den dag försäljningen sker med tillägg av eventuell försäljningsavgift. Inlösenpriset för fondandel skall vara fondandelsvärdet den dag inlösen sker efter avdrag för eventuell inlösenavgift. Fondandelsvärdet offentliggörs på fondbolagets Internethemsida ( och i ett antal tidningar genom Fondbolagens Förenings försorg. 10 Stängning av fonden vid extraordinära förhållanden Fonden kan stängas för försäljning och inlösen om sådana extraordinära förhållanden har inträffat som medför att en värdering av fondens tillgångar inte kan göras på ett sätt som säkerställer fondandelsägarnas lika rätt. Fondbolaget äger rätt att stänga fonden för försäljning av andelar när fondförmögenheten överstiger en miljard ( ) kronor samt att besluta om och när fonden efter stängning skall öppnas för försäljning av andelar. Samtliga andelsägare i fondandelsregistret skall genom brev meddelas om eventuell stängning och öppnande senast 15 bankdagar före det att stängning eller öppnande äger rum. 11 Avgifter och ersättning Ur fondens medel skall ersättning betalas till Fondbolaget för dess förvaltning av fonden. Denna ersättning utgår med högst 2,2 procent och inkluderar kostnader för förvaring (Förvaringsinstitutet), tillsyn och revisorer. Ersättningen beräknas dagligen med 1/365-del. Avgifter avseende underliggande fonder belastas fonden. Närmare information finns i fondens informationsbroschyr, faktablad och årsberättelse. Investeringar på de för fonden aktuella aktiemarknader är förenade med väsentligt högre kostnader än motsvarande investeringar på mer etablerade marknader. Målsättningen för förvaltaren är att hålla dessa kostnader så låga som möjligt. Courtage och andra kostnader samt skatt vid fondens köp och försäljning av finansiella instrument belastas fonden. Vid inlösen av andel som innehafts kortare tid än sex månader äger Fondbolaget rätt att ta ut en inlösenavgift motsvarande högst 1 % av det inlösta värdet Avgiften tillfaller Fondbolaget. Vid försäljning av andel äger Fondbolaget rätt att ta ut en försäljningsavgift motsvarande högst 1 % av det försålda andelsvärdet. Avgiften tillfaller Fondbolaget. På avgifterna tillkommer eventuell mervärdesskatt. 12 Utdelning Fonden lämnar utdelning i syfte att överföra beskattningen av fondens avkastning till andelsägarna, varigenom avkastningen ej blir beskattad i två led. Om tillgängligt belopp för utdelning beräknas understiga 1 % av värdet på utestående andelar kan fondbolaget besluta att utdelning ej skall ske. Utdelning sker under april månad året efter räkenskapsåret och tillkommer andelsägare som på av fondbolaget fastställd utdelningsdag är registrerad för fondandel. Fondens utdelningsbara resultat beräknas på följande sätt: eventuellt kvarstående utdelningsbart belopp sedan tidigare år, fondens skattepliktiga resultat, beräknat som; - fondens resultat för räkenskapsåret, sedan - avdrag gjorts för realiserade och orealiserade vinster på aktier och aktierelaterade finansiella instrument under räkenskapsåret, - tillägg gjorts för realiserade och orealiserade förluster på aktier och aktierelaterade finansiella instrument under räkenskapsåret, - tillägg gjorts av ett belopp motsvarande den schablonberäknade skattemässiga intäkten av marknadsvärdet på aktier och aktierelaterade finansiella instrument vid räkenskapsårets början, - justering gjorts för orealiserade värdeförändringar på andra finansiella instrument än aktier och aktierelaterade finansiella instrument, - avdrag gjorts för ej skattepliktiga intäkter, - tillägg gjorts för ej avdragsgilla kostnader. minskat med ett erforderligt belopp för att medge avräkning för utländsk skatt. Summan av ovanstående får ökas med upplupen utdelning som har inbetalts vid andelsförsäljning och minskas med upplupen utdelning som har utbetalats vid andelsinlösen. För på fondandel belöpande utdelning skall fondbolaget, efter avdrag för preliminär skatt, förvärva nya fondandelar för den andelsägares räkning, som på av fondbolaget fastställd dag är registrerad för fondandelen. Efter begäran till fondbolaget senast den 15 mars året efter räkenskapsåret, kan utdelningen istället erhållas kontant utbetald till fondandelsägarens bankkonto, efter avdrag för preliminär skatt. 13 Fondens räkenskapsår Fondens räkenskapsår är kalenderår. 14 Halvårsredogörelse och årsberättelse, ändring av fondbestämmelserna Fondbolaget skall lämna en halvårsredogörelse för räkenskapsårets sex första månader inom två månader från halvårets utgång samt en årsberättelse om fonden inom fyra månader från räkenskapsårets utgång. Handlingarna skall kostnadsfritt sändas till andelsägare som begär det samt finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet. Ändring av fondbestämmelserna får endast ske genom beslut av fondbolagets styrelse, och skall underställas Finansinspektionen för godkännande. Sedan ändring godkänts skall beslutet finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet samt tillkännages på sätt som Finansinspektionen anvisar. 15 Pantsättning och överlåtelse Pantsättning av fondandel skall skriftligen anmälas till fondbolaget. Anmälan skall ange fondandelsägare, panthavare, vilka andelar som omfattas av pantsättningen och eventuella begränsningar av pantsättningens omfattning. Andelsägare skall skriftligen underrättas om att fondbolaget gjort en anteckning om pantsättningen i registret över andelsägare. Pantsättningen upphör när panthavaren skriftligen meddelat fondbolaget härom. När pantsättningen upphört borttages uppgiften om pantsättningen. Fondbolaget äger rätt till ersättning av andelsägaren för registreringen. 16 Ansvarsbegränsning Varje fondandelsägare bör i detalj ha studerat de i faktabladet och informationsbroschyren beskrivna riskerna som är förknippade med de finansiella instrument som fonden investerar i. Nedan uppräknade ansvarsbegränsningar för fondbolaget gäller även förvaringsinstitutet. Fondbolaget ansvarar inte för skada som beror av lagbud, myndighets åtgärd, krigshändelse, strejk, blockad, bojkott, lockout eller annan liknande omständighet, exempelvis data- eller telefel. Förbehållet i fråga om strejk, blockad, bojkott och lockout gäller även om fondbolaget är föremål för eller vidtar sådan konfliktåtgärd. Skada som uppkommer i andra fall skall inte ersättas av fondbolaget om normal aktsamhet iakttagits. Fondbolaget ansvarar inte i något fall för indirekt skada och ansvarar inte heller för skada som förorsakas av depåbank eller annan uppdragstagare som fondbolaget med tillbörlig omsorg anlitat. Fondbolaget ansvarar inte heller för skada som kan uppkomma i anledning av förfogandeinskränkning som kan komma att tillämpas mot fondbolaget. Föreligger hinder för fondbolaget att vidta åtgärd på grund av omständighet som anges i andra stycket, får åtgärden skjutas upp till dess hindret upphört. Om fondbolaget till följd av sådan omständighet är förhindrat att verkställa eller ta emot betalning skall fondbolaget inte vara skyldigt att betala dröjsmålsränta. Oavsett ovanstående gäller alltid 2 kap 21 lagen (2004:46) om investeringsfonder. Simplicity Asien 5

26 Simplicity Kina Informationsbroschyr Publiceringsdatum:

27 Simplicity Kina Kina är motorn i Asien och har en enorm tillväxt. Fonden är en renodlad aktiefond som investerar i aktier som är geografiskt knutna till Kina. Målsättning och placeringsinriktning Fonden är en aktivt förvaltad aktiefond och placerar i aktier i företag geografiskt knutna till Kina enligt en strukturerad och disciplinerad investeringsprocess. Investeringsbeslut tas utifrån en analys som baseras på ett flertal aktietrender samt kvalitativa och kvantitativa faktorer. Målet med placeringsstrategin är att identifiera kvalitetsbolag med högpresterande aktier och attraktiva värderingar. Fonden är aktivt förvaltad och vid investeringar tas ingen hänsyn till en aktiens vikt i index. Fonden kommer vid vissa marknadsomständigheter att ha avsevärt större andel aktier i en enskild bransch eller region än fonden tidigare haft, jämfört med sitt jämförelseindex eller mot andra fonder inom samma kategori. Målet är att nå en positiv avkastning och att överträffa jämförelseindex MSCI Zhong Hua TR Net Index. Fonden har inga krav eller ambitioner att följa sitt jämförelseindex. Fonden får placera sina medel i överlåtbara värdepapper, fondandelar, placering på konto hos kreditinstitut och penningmarknadsinstrument. Med överlåtbara värdepapper avses a) aktier och andra värdepapper som motsvarar aktier samt depåbevis för aktier, b) obligationer och andra skuldförbindelser, med undantag av penningmarknadsinstrument, samt depåbevis för skuldförbindelser, samt c) värdepapper av annat slag som ger rätt att förvärva sådana överlåtbara värdepapper som anges i a och b genom teckning eller utbyte. Högst tio procent av fondens tillgångar får placeras i fondandelar. Fonden får använda derivatinstrument i syfte att effektivisera förvaltningen och skydda fondens tillgångar. Fondens medel får placeras i sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap. 5 första stycket LVF ( onoterade ) motsvarande ett totalt innehav om maximalt tio procent av fondens värde. Fonden lämnar normalt ingen utdelning utan alla inkomster återinvesteras i fonden. Insättningar i och uttag ur fonden kan normalt ske alla vardagar. Simplicity Kina

28 Historisk avkastning 40% 30% 20% 10% 0% -10% -20% -30% Fondens resultat (avkastning) är beräknat efter avdrag för årlig avgift. Värdet för samtliga år är beräknat i svenska kronor och med utdelningar återinvesterade i fonden. Tidigare resultat är ingen garanti för framtida resultat. Fonden startade den 29 oktober Vem ska investera i fonden? Simplicity Kina vänder sig till dig som tror på aktier relaterade till Kina. Simplicitys placeringsmodell är uppbyggd för att verka under långa trender och därför är det viktigt att även våra andelsägare har en långsiktig investeringshorisont, minst fem år. Fondspararen måste kunna acceptera att stora kurssvängningar kan förekomma. Fondens riskprofil Lägre risk -16,9% -15,7% ,5% 2012 Lägre möjlig avkastning 17,5% 2,2% 5,0% ,2% 23,3% 8,7% 1,9% Simplicity Kina MSCI Zhong Hua TR Net Index Högre risk Högre möjlig avkastning Risk/avkastningsindikatorn visar sambandet mellan risk och möjlig avkastning vid en investering i fonden. Indikatorn baseras på hur fondens värde har förändrats sedan fondstart samt, för perioden innan dess, hur fondens jämförelseindex har förändrats och omfattar tillsammans fem år tillbaka. Den här fonden tillhör kategori 6, vilket betyder hög risk för både upp- och nedgångar i andelsvärdet. Kategori 1 innebär inte att fonden är riskfri. Fonden kan med tiden flytta både till höger och till vänster på skalan. Det beror på att indikatorn bygger på historiska data som inte är en garanti för framtida risk/avkastning. Vår placeringsstrategi innebär att risken i våra fonder varierar över tiden. Under vissa perioder är risken mycket hög jämfört med den historiska risknivån och även jämfört med andra fonder inom samma kategori. Nedan följer en beskrivning av fondens specifika risker som finns på grund av dess placeringsstrategi. marknadsrisk risken består i att ett värdepapper minskar i värde. En nedgång i aktiemarknaden som en följd av en konjunkturnedgång, oväntade världshändelser, naturkatastrofer etc. är exempel på marknadsrisk. Sparande i aktier och aktiefonder innebär alltid en marknadsrisk. Simplicity Kina måste placera minst 75% av tillgångarna i aktier eller i aktierelaterade instrument. Detta innebär att fonden alltid har en stor exponering mot underliggande marknad, vilket medför att det blir mycket svårt att stå emot en kraftig nedgång. valutarisk risken består i att värdepapper vid placeringar i annan valuta minskar i värde som följd av förändringar i valutakursen. Risken beaktas inte i Simplicitys kvantitativa modeller. Omdisponeringar sker därför normalt inte med hänsyn till valutakursrisk. likviditetsrisk risken uppstår om en fond behöver likvida medel men inte kan sälja de innehav som enligt Simplicitymodellernas order vid ett visst tillfälle ska säljas. kredit- och motpartsrisk kreditrisk handlar om betalningsförmågan hos den som utfärdat ett finansiellt instrument och ytterst att denne inte kan infria sina förpliktelser på grund av konkurs eller betalningsinställelse. Motpartsrisker består i att motparten inte levererar vad som utlovats vid köp av värdepapper. bransch-, företags-, och regionrisk branschrisk innebär risk för nedgång inom en viss bransch. Risken ökar i relation till hur avgränsad en fonds placeringar är till vissa branscher och är särskilt stor om fondens placeringar är begränsad till en enda bransch. Företagsrisk innebär risk för nedgång för placeringar i ett visst företag och är relaterad till detta företags förutsättningar och utveckling. Risken ökar i relation till hur avgränsad en fonds placeringar är till vissa företag i en bransch och ökar på samma sätt som branschrisken om fondens placeringar är begränsad till enstaka företag. Regionrisk innebär risk för nedgång för placeringar, bland annat beroende på politiska och administrativa risker i ett eller flera länder inom den region där fonden investerar. Simplicity Kina är en renodlad aktiefond med enbart kinesiska aktier. En investering i Simplicity Kina innebär därmed att man tar en hög regionrisk. skatterisker den skattelagstiftning som tillämpas i fondens auktorisationsland kan ha en inverkan på andelsägarens personliga skattesituation. Gällande avgift Nedan lämnas uppgift om de gällande avgifter som fondbolaget tar ut vid försäljning och inlösen av fondandelar samt de avgifter under 2014 som belastat fonden för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 0% Inlösenavgift vid innehav < 6 månader 0% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 2,02% Högsta avgift Nedan lämnas uppgift om den högsta avgift fondbolaget får ta ut enligt fondbestämmelserna vid försäljning och inlösen av fondandelar samt för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 1% Inlösenavgift vid innehav < 6 månader 1% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 2,2% Simplicity Kina

29 Fondbestämmelser Simplicity Kina 1 Fondens rättsliga ställning Värdepappersfondens namn är Simplicity Kina, nedan kallad fonden. Fonden är en värdepappersfond enligt lagen (2004:46) om investeringsfonder (LIF). Fondförmögenheten ägs av fondandelsägarna gemensamt. Varje fondandel medför lika rätt till den egendom som ingår i fonden. Fonden kan inte förvärva rättigheter eller ta på sig skyldigheter. Det fondbolag som anges i 2 företräder andelsägarna i frågor som rör värdepappersfonden, beslutar om den egendom som ingår i fonden samt utövar de rättigheter som härrör ur egendomen. Verksamheten bedrivs enligt dessa fondbestämmelser, bolagsordningen för fondbolaget, lagen (2004:46) om investeringsfonder och övriga tilllämpliga författningar. 2 Fondförvaltare Fonden förvaltas av Simplicity AB, org.nr , nedan kallat fondbolaget. 3 Förvaringsinstitutet och dess uppgifter Förvaringsinstitut för fondens tillgångar är Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ), org.nr Förvaringsinstitutet skall verkställa fondbolagets beslut avseende fonden samt ta emot och förvara fondens tillgångar. Förvaringsinstitutet skall kontrollera att de beslut avseende fonden som fondbolaget fattat, såsom värdering, inlösen och försäljning av fondandelar, sker i enlighet med lag, föreskrift och dessa fondbestämmelser. 4 Fondens karaktär Fonden är en aktiefond med inriktning mot Kina, som investerar i aktier i företag som är geografiskt knutna till Kina. Inriktningen är en dynamisk aktieportfölj, bestående av aktier i företag geografiskt knutna till Kina. Med geografiskt knutna innebär att fonden investerar i aktier som är upptagna till handel på en till en reglerad marknad motsvarande marknad i Kina eller i aktier, vars företag, bedriver minst hälften av sin verksamhet i Kina och är upptagna till handel på en reglerad marknad eller en motsvarande marknad utanför EES. Fonden kommer vid vissa marknadsomständigheter att ha avsevärt större eller mindre viktning i vissa branscher och länder än fondens jämförelseindex. Fonden placerar inte med krav eller ambitioner att uppnå korrelation med sitt jämförelseindex. Fondens finansiella målsättning är att skapa en långsiktig positiv avkastning och högre värdetillväxt än dess jämförelseindex. 5 Fondens placeringsinriktning Fonden får placera sina medel i överlåtbara värdepapper, fondandelar, placering på konto hos kreditinstitut och penningmarknadsinstrument. Med överlåtbara värdepapper avses a) aktier och andra värdepapper som motsvarar aktier samt depåbevis för aktier, b) obligationer och andra skuldförbindelser, med undantag av penningmarknadsinstrument, samt depåbevis för skuldförbindelser, samt c) värdepapper av annat slag som ger rätt att förvärva sådana överlåtbara värdepapper som anges i a och b genom teckning eller utbyte. I förvaltningen används kvantitativa modeller vars uppgift är att statistiskt motivera varje transaktion. Minst 75 procent av fondens tillgångar skall placeras i aktier och aktierelaterade överlåtbara värdepapper. Fonden får placera högst 10 procent av fondens värde i fondandelar. Fondens placeringsinriktning innebär hög risk. Investeringar på den kinesiska aktiemarknaden är förenade med väsentligt högre risker än motsvarande investeringar på mer etablerade marknader. Riskerna kan beskrivas som politiska, företags- och likviditetsmässiga, legala och administrativa. Andelsvärdet kan komma att fluktuera kraftigt på grund av dessa risker. 6 Marknadsplatser Fondens medel får placeras på reglerade marknader eller motsvarande marknader utanför EES. Handel får ske på sådana marknader i hela världen. 7 Särskild placeringsinriktning Fonden får placera i sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap 5 LIF. Fonden får inte placera i sådana penningmarknadsinstrument som avses i 5 kap 5 LIF. Fonden får använda derivatinstrument för att effektivisera förvaltningen i syfte att minska kostnader och risker där underliggande tillgång hänför sig till överlåtbara värdepapper, finansiella index, växelkurser eller utländska valutor. Fonden får inte placera i sådana derivatinstrument som anges i 5 kap 12 andra stycket LIF (OTC-derivat). 8 Värdering Värdet per fondandel utgörs av fondens värde delat med totala antalet fondandelar. Andelarna i fonden skall vara lika stora. Fondens värde beräknas genom att från tillgångarna avdrages de skulder som avser fonden, vari ingår bland annat ej debiterade skatter enligt fondbolagets bestämmande samt de avgifter som framgår av 11 nedan. Fondens tillgångar utgörs av: Överlåtbara värdepapper och andra finansiella instrument vilka värderas med ledning av gällande marknadsvärde. Om sådant marknadsvärde inte kan erhållas eller är missvisande enligt fondbolagets bedömning, får de upptas till det värde som fondbolaget på objektiv grund bestämmer, likvida medel, upplupna räntor, upplupna tillgångar, ej likviderade försäljningar, övriga fordringar avseende fonden. Fondens skulder utgörs av: ersättning till fondbolaget, ej likviderade köp, skatteskulder, övriga skulder avseende fonden. Marknadsvärdet avseende sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap 5 LIF fastställs på objektiva grunder enligt särskild värdering som baseras på uppgifter om senast betalt pris eller indikativa köpkurser från market-maker om sådan finns utsedd för emittenten. Om sådan uppgift saknas eller av fondbolaget bedöms som ej tillförlitlig fastställs marknadsvärdet grundat på information från oberoende part eller andra externa, oberoende källor. Om marknaden för visst värdepapper inte är aktiv kan värdering ske genom användandet av en allmänt vedertagen värderingsmetod som är etablerad på marknaden, som t ex kassaflödesanalys eller jämförelse med andra liknande transaktioner som ägt rum under marknadsmässiga omständigheter under närliggande tid. Värdet per fondandel skall av fondbolaget fastställas varje bankdag. 9 Försäljning och inlösen av fondandelar Fondandelar säljes och löses in av fondbolaget. Försäljning (andelsägares köp) och inlösen kan ske varje bankdag. Begäran om försäljning görs genom att ett minsta belopp om 100 kronor inbetalas till fondbolagets bankkonto eller bankgirokonto. Begäran om inlösen av fondandel görs skriftligen eller via fax till fondbolaget eller, efter särskild överenskommelse, via datamedia. Begäran om inlösen skall vara skriftlig och, förutom vid användning av datamedia, egenhändigt undertecknad av andelsägaren. Begäran som kommit fondbolaget tillhanda senast klockan hela bankdagar, eller klockan halvdagar, verkställs senast nästkommande bankdag. Skulle begäran komma fondbolaget tillhanda efter klockan hela bankdagar, eller efter klockan halvdagar, har fondbolaget rätt att verkställa begäran senast på den närmast följande bankdagen efter nästkommande bankdag. Måste medel för inlösen anskaffas genom försäljning av värdepapper, skall sådan försäljning ske och inlösen verkställas så snart möjligt. Skulle en försäljning väsentligt kunna missgynna övriga andelsägares intresse, 4 Simplicity Kina

30 får fondbolaget efter anmälan till Finansinspektionen avvakta med försäljningen. Vid inlösen av fondandelar utbetalas likviden senast tre (3) bankdagar efter det att inlösen har verkställts. Fondandelens pris vid försäljning och inlösen fastställs vid slutet av den bankdag som försäljning eller inlösen verkställts. Försäljning och inlösen sker därmed till en kurs som inte är känd för andelsägaren vid tillfället för begäran om försäljning respektive inlösen. Begäran om inlösen får återkallas endast med fondbolagets medgivande. Priset vid försäljning av fondandel (andelsägares köp) skall vara fondandelsvärdet den dag försäljningen sker med tillägg av eventuell försäljningsavgift. Inlösenpriset för fondandel skall vara fondandelsvärdet den dag inlösen sker efter avdrag för eventuell inlösenavgift. Fondandelsvärdet offentliggörs på fondbolagets Internethemsida ( och i ett antal tidningar genom Fondbolagens Förenings försorg. 10 Stängning av fonden vid extraordinära förhållanden Fonden kan stängas för försäljning och inlösen om sådana extraordinära förhållanden har inträffat som medför att en värdering av fondens tillgångar inte kan göras på ett sätt som säkerställer fondandelsägarnas lika rätt. Fondbolaget äger rätt att stänga fonden för försäljning av andelar när fondförmögenheten överstiger en miljard ( ) kronor samt att besluta om och när fonden efter stängning skall öppnas för försäljning av andelar. Samtliga andelsägare i fondandelsregistret skall genom brev meddelas om eventuell stängning och öppnande senast 15 bankdagar före det att stängning eller öppnande äger rum. 11 Avgifter och ersättning Ur fondens medel skall ersättning betalas till Fondbolaget för dess förvaltning av fonden. Denna ersättning utgår med högst 2.2 procent och inkluderar kostnader för förvaring (Förvaringsinstitutet), tillsyn och revisorer. Ersättningen beräknas dagligen med 1/365-del. Avgifter avseende underliggande fonder belastas fonden. Närmare information finns i fondens informationsbroschyr, faktablad och årsberättelse. Investeringar på de för fonden aktuella aktiemarknader är förenade med väsentligt högre kostnader än motsvarande investeringar på mer etablerade marknader. Målsättningen för förvaltaren är att hålla dessa kostnader så låga som möjligt. Courtage och andra kostnader samt skatt vid fondens köp och försäljning av finansiella instrument belastas fonden. Vid inlösen av andel som innehafts kortare tid än sex månader äger Fondbolaget rätt att ta ut en inlösenavgift motsvarande högst 1 % av det inlösta värdet. Avgiften tillfaller Fondbolaget. Vid försäljning av andel äger Fondbolaget rätt att ta ut en försäljningsavgift motsvarande högst 1 % av det försålda andelsvärdet Avgiften tillfaller Fondbolaget. På avgifterna tillkommer eventuell mervärdesskatt. 12 Utdelning Fonden lämnar utdelning i syfte att överföra beskattningen av fondens avkastning till andelsägarna, varigenom avkastningen ej blir beskattad i två led. Om tillgängligt belopp för utdelning beräknas understiga 1 % av värdet på utestående andelar kan fondbolaget besluta att utdelning ej skall ske. Utdelning sker under april månad året efter räkenskapsåret och tillkommer andelsägare som på av fondbolaget fastställd utdelningsdag är registrerad för fondandel. Fondens utdelningsbara resultat beräknas på följande sätt: eventuellt kvarstående utdelningsbart belopp sedan tidigare år, fondens skattepliktiga resultat, beräknat som; - fondens resultat för räkenskapsåret, sedan - avdrag gjorts för realiserade och orealiserade vinster på aktier och aktierelaterade finansiella instrument under räkenskapsåret, - tillägg gjorts för realiserade och orealiserade förluster på aktier och aktierelaterade finansiella instrument under räkenskapsåret, - tillägg gjorts av ett belopp motsvarande den schablonberäknade skattemässiga intäkten av marknadsvärdet på aktier och aktierelaterade finansiella instrument vid räkenskapsårets början, - justering gjorts för orealiserade värdeförändringar på andra finansiella instrument än aktier och aktierelaterade finansiella instrument, - avdrag gjorts för ej skattepliktiga intäkter, - tillägg gjorts för ej avdragsgilla kostnader. minskat med ett erforderligt belopp för att medge avräkning för utländsk skatt. Summan av ovanstående får ökas med upplupen utdelning som har inbetalts vid andelsförsäljning och minskas med upplupen utdelning som har utbetalats vid andelsinlösen. För på fondandel belöpande utdelning skall fondbolaget, efter avdrag för preliminär skatt, förvärva nya fondandelar för den andelsägares räkning, som på av fondbolaget fastställd dag är registrerad för fondandelen. Efter begäran till fondbolaget senast den 15 mars året efter räkenskapsåret, kan utdelningen istället erhållas kontant utbetald till fondandelsägarens bankkonto, efter avdrag för preliminär skatt. 13 Fondens räkenskapsår Fondens räkenskapsår är kalenderår. 14 Halvårsredogörelse och årsberättelse, ändring av fondbestämmelserna Fondbolaget skall lämna en halvårsredogörelse för räkenskapsårets sex första månader inom två månader från halvårets utgång samt en årsberättelse om fonden inom fyra månader från räkenskapsårets utgång. Handlingarna skall kostnadsfritt sändas till andelsägare som begär det samt finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet. Ändring av fondbestämmelserna får endast ske genom beslut av fondbolagets styrelse, och skall underställas Finansinspektionen för godkännande. Sedan ändring godkänts skall beslutet finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet samt tillkännages på sätt som Finansinspektionen anvisar. 15 Pantsättning och överlåtelse Pantsättning av fondandel skall skriftligen anmälas till fondbolaget. Anmälan skall ange fondandelsägare, panthavare, vilka andelar som omfattas av pantsättningen och eventuella begränsningar av pantsättningens omfattning. Andelsägare skall skriftligen underrättas om att fondbolaget gjort en anteckning om pantsättningen i registret över andelsägare. Pantsättningen upphör när panthavaren skriftligen meddelat fondbolaget härom. När pantsättningen upphört borttages uppgiften om pantsättningen. Fondbolaget äger rätt till ersättning av andelsägaren för registreringen. 16 Ansvarsbegränsning Varje fondandelsägare bör i detalj ha studerat de i faktabladet och informationsbroschyren beskrivna riskerna som är förknippade med de finansiella instrument som fonden investerar i. Nedan uppräknade ansvarsbegränsningar för fondbolaget gäller även förvaringsinstitutet. Fondbolaget ansvarar inte för skada som beror av lagbud, myndighets åtgärd, krigshändelse, strejk, blockad, bojkott, lockout eller annan liknande omständighet, exempelvis data- eller telefel. Förbehållet i fråga om strejk, blockad, bojkott och lockout gäller även om fondbolaget är föremål för eller vidtar sådan konfliktåtgärd. Skada som uppkommer i andra fall skall inte ersättas av fondbolaget om normal aktsamhet iakttagits. Fondbolaget ansvarar inte i något fall för indirekt skada och ansvarar inte heller för skada som förorsakas av depåbank eller annan uppdragstagare som fondbolaget med tillbörlig omsorg anlitat. Fondbolaget ansvarar inte heller för skada som kan uppkomma i anledning av förfogandeinskränkning som kan komma att tillämpas mot fondbolaget. Föreligger hinder för fondbolaget att vidta åtgärd på grund av omständighet som anges i andra stycket, får åtgärden skjutas upp till dess hindret upphört. Om fondbolaget till följd av sådan omständighet är förhindrat att verkställa eller ta emot betalning skall fondbolaget inte vara skyldigt att betala dröjsmålsränta. Oavsett ovanstående gäller alltid 2 kap 21 lagen (2004:46) om investeringsfonder. Simplicity Kina 5

31 Simplicity Indien Informationsbroschyr Publiceringsdatum:

32 Simplicity Indien Indien är en av tillväxtmotorerna i världen. Simplicity var bland de första svenska fondbolagen att starta en renodlad Indienfond redan Målsättning och placeringsinriktning Fonden är en aktivt förvaltad aktiefond och placerar i aktier i företag geografiskt knutna till Indien enligt en strukturerad och disciplinerad investeringsprocess. Investeringsbeslut tas utifrån en analys som baseras på ett flertal aktietrender samt kvalitativa och kvantitativa faktorer. Målet med placeringsstrategin är att identifiera kvalitetsbolag med högpresterande aktier och attraktiva värderingar. Fonden är aktivt förvaltad och vid investeringar tas ingen hänsyn till en aktiens vikt i index. Fonden kommer vid vissa marknadsomständigheter att ha avsevärt större andel aktier i en enskild bransch eller region än fonden tidigare haft, jämfört med sitt jämförelseindex eller mot andra fonder inom samma kategori. Målet är att nå en positiv avkastning och att överträffa jämförelseindex MSCI TR Net Emerging Markets India Index. Fonden har inga krav eller ambitioner att följa sitt jämförelseindex. Fonden får placera sina medel i överlåtbara värdepapper och fondandelar. Med överlåtbara värdepapper avses a) aktier och andra värdepapper som motsvarar aktier samt depåbevis för aktier, b) obligationer och andra skuldförbindelser, med undantag av penningmarknadsinstrument, samt depåbevis för skuldförbindelser, samt c) värdepapper av annat slag som ger rätt att förvärva sådana överlåtbara värdepapper som anges i a och b genom teckning eller utbyte. Högst tio procent av fondens tillgångar får placeras i fondandelar. Fonden får använda derivatinstrument i syfte att effektivisera förvaltningen och skydda fondens tillgångar. Fondens medel får placeras i sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap. 5 första stycket LVF ( onoterade ) motsvarande ett totalt innehav om maximalt tio procent av fondens värde. Fonden lämnar normalt ingen utdelning utan alla inkomster återinvesteras i fonden. Insättningar i och uttag ur fonden kan normalt ske alla vardagar. 100% 97,9% 83,9% 80% 62,5% 63,4% Simplicity Indien 60% MSCI TR Net EM India Index (SEK) 49,3% 48,0% 40% 30,2% 20% 9,8% 13,2% 13,5% 15,9% 18,9% 8,8% 1,6% 0% -20% -11,1% -4,9% -40% -34,2% -35,4% -60% -67,2% -56,7% -80% Historisk avkastning Simplicity Indien

33 Historisk avkastning Fondens resultat (avkastning) är beräknat efter avdrag för årlig avgift. Värdet för samtliga år är beräknat i svenska kronor och med utdelningar återinvesterade i fonden. Tidigare resultat är ingen garanti för framtida resultat. Fonden startade den 30 december Vem ska investera i fonden? Simplicity Indien vänder sig till dig som tror på aktier relaterade till Indien. Simplicitys placeringsmodell är uppbyggd för att verka under långa trender och därför är det viktigt att även våra andelsägare har en långsiktig investeringshorisont, minst fem år. Fondspararen måste kunna acceptera att stora kurssvängningar kan förekomma. Fondens riskprofil Lägre risk Lägre möjlig avkastning Högre risk Högre möjlig avkastning Risk/avkastningsindikatorn visar sambandet mellan risk och möjlig avkastning vid en investering i fonden. Indikatorn baseras på hur fondens värde har förändrats de senaste fem åren. Den här fonden tillhör kategori 6, vilket betyder hög risk för både upp- och nedgångar i andelsvärdet. Kategori 1 innebär inte att fonden är riskfri. Fonden kan med tiden flytta både till höger och till vänster på skalan. Det beror på att indikatorn bygger på historiska data som inte är en garanti för framtida risk/avkastning. Vår placeringsstrategi innebär att risken i våra fonder varierar över tiden. Under vissa perioder är risken mycket hög jämfört med den historiska risknivån och även jämfört med andra fonder inom samma kategori. Nedan följer en beskrivning av fondens specifika risker som finns på grund av dess placeringsstrategi. marknadsrisk risken består i att ett värdepapper minskar i värde. En nedgång i aktiemarknaden som en följd av en konjunkturnedgång, oväntade världshändelser, naturkatastrofer etc. är exempel på marknadsrisk. Sparande i aktier och aktiefonder innebär alltid en marknadsrisk. Simplicity Indien måste placera minst 75% av tillgångarna i aktier eller i aktierelaterade instrument. Detta innebär att fonden alltid har en stor exponering mot underliggande marknad, vilket medför att det blir mycket svårt att stå emot en kraftig nedgång. valutarisk risken består i att värdepapper vid placeringar i annan valuta minskar i värde som följd av förändringar i valutakursen. Risken beaktas inte i Simplicitys kvantitativa modeller. Omdisponeringar sker därför normalt inte med hänsyn till valutakursrisk. likviditetsrisk risken uppstår om en fond behöver likvida medel men inte kan sälja de innehav som enligt Simplicitymodellernas order vid ett visst tillfälle ska säljas. kredit- och motpartsrisk kreditrisk handlar om betalningsförmågan hos den som utfärdat ett finansiellt instrument och ytterst att denne inte kan infria sina förpliktelser på grund av konkurs eller betalningsinställelse. Motpartsrisker består i att motparten inte levererar vad som utlovats vid köp av värdepapper. bransch-, företags-, och regionrisk branschrisk innebär risk för nedgång inom en viss bransch. Risken ökar i relation till hur avgränsad en fonds placeringar är till vissa branscher och är särskilt stor om fondens placeringar är begränsad till en enda bransch. Företagsrisk innebär risk för nedgång för placeringar i ett visst företag och är relaterad till detta företags förutsättningar och utveckling. Risken ökar i relation till hur avgränsad en fonds placeringar är till vissa företag i en bransch och ökar på samma sätt som branschrisken om fondens placeringar är begränsad till enstaka företag. Regionrisk innebär risk för nedgång för placeringar, bland annat beroende på politiska och administrativa risker i ett eller flera länder inom den region där fonden investerar. Simplicity Indien är en renodlad aktiefond med enbart indiska aktier. En investering i Simplicity Indien innebär därmed att man tar en hög regionrisk. skatterisker den skattelagstiftning som tillämpas i fondens auktorisationsland kan ha en inverkan på andelsägarens personliga skattesituation. Skattelagstiftningen kan innebära att fonden belastas med utländsk skatt i de länder som fonden verkar i. Detta minskar fondens potentiella avkastning. Gällande avgift Nedan lämnas uppgift om de gällande avgifter som fondbolaget tar ut vid försäljning och inlösen av fondandelar samt de avgifter under 2014 som belastat fonden för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 0% Inlösenavgift vid innehav > 6 månader 0% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 1,99% Högsta avgift Nedan lämnas uppgift om den högsta avgift fondbolaget får ta ut enligt fondbestämmelserna vid försäljning och inlösen av fondandelar samt för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 1% Inlösenavgift vid innehav < 6 månader 1% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 2,2% Simplicity Indien

34 Fondbestämmelser Simplicity Indien 1 Fondens rättsliga ställning Värdepappersfondens namn är Simplicity Indien, nedan kallad fonden. Fonden är en värdepappersfond enligt lagen (2004:46) om investeringsfonder (LIF). Fondförmögenheten ägs av fondandelsägarna gemensamt. Varje fondandel medför lika rätt till den egendom som ingår i fonden. Fonden kan inte förvärva rättigheter eller ta på sig skyldigheter. Det fondbolag som anges i 2 företräder andelsägarna i frågor som rör värdepappersfonden, beslutar om den egendom som ingår i fonden samt utövar de rättigheter som härrör ur egendomen. Verksamheten bedrivs enligt dessa fondbestämmelser, bolagsordningen för fondbolaget, lagen (2004:46) om investeringsfonder och övriga tilllämpliga författningar. 2 Fondförvaltare Fonden förvaltas av Simplicity AB, org.nr , nedan kallat fondbolaget. 3 Förvaringsinstitutet och dess uppgifter Förvaringsinstitut för fondens tillgångar är Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ), org.nr Förvaringsinstitutet skall verkställa fondbolagets beslut avseende fonden samt ta emot och förvara fondens tillgångar. Förvaringsinstitutet skall kontrollera att de beslut avseende fonden som fondbolaget fattat, såsom värdering, inlösen och försäljning av fondandelar, sker i enlighet med lag, föreskrift och dessa fondbestämmelser. 4 Fondens karaktär Fonden är en aktiefond som huvudsakligen investerar i aktier som är geografiskt knutna till Indien. Inriktningen är en dynamisk aktieportfölj, bestående av aktier som är upptagna till handel på till en reglerad marknad motsvarande marknad i Indien. Fonden kommer därför vid vissa marknadsomständigheter att ha avsevärt större eller mindre viktning i vissa branscher och länder än fondens jämförelseindex. Fonden placerar inte med krav eller ambitioner att uppnå korrelation med sitt jämförelseindex. Fondens finansiella målsättning är att skapa en långsiktig positiv avkastning och högre värdetillväxt än dess jämförelseindex. 5 Fondens placeringsinriktning Fonden får placera sina medel i överlåtbara värdepapper och fondandelar. Med överlåtbara värdepapper avses a) aktier och andra värdepapper som motsvarar aktier samt depåbevis för aktier, b) obligationer och andra skuldförbindelser, med undantag av penningmarknadsinstrument, samt depåbevis för skuldförbindelser, samt c) värdepapper av annat slag som ger rätt att förvärva sådana överlåtbara värdepapper som anges i a och b genom teckning eller utbyte. I förvaltningen används kvantitativa modeller vars uppgift är att statistiskt motivera varje transaktion. Minst 75 procent av fondens tillgångar skall placeras i aktier och aktierelaterade överlåtbara värdepapper. Fonden får placera högst 10 procent av fondens värde i fondandelar. Fondens placeringsinriktning innebär hög risk. Investeringar på den indiska aktiemarknaden är förenade med väsentligt högre risker än motsvarande investeringar på mer etablerade marknader. Riskerna kan beskrivas som politiska, företags- och likviditetsmässiga, legala och administrativa. Andelsvärdet kan komma att fluktuera kraftigt på grund av dessa risker. 6 Marknadsplatser Fondens medel får placeras på reglerade marknader eller motsvarande marknader utanför EES. Handel får ske på sådana marknader i Indien, inom EU och EFTA, Australien, Hong Kong, Japan, Kanada, Singapore och USA. 7 Särskild placeringsinriktning Fonden får placera i sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap 5 LIF. Fonden får använda derivatinstrument för att effektivisera förvaltningen i syfte att minska kostnader och risker. Fonden får inte placera i sådana derivatinstrument som anges i 5 kap 12 andra stycket LIF (OTC-derivat) och penningmarknadsinstrument. 8 Värdering Värdet per fondandel utgörs av fondens värde delat med totala antalet fondandelar. Andelarna i fonden skall vara lika stora. Fondens värde beräknas genom att från tillgångarna avdrages de skulder som avser fonden, vari ingår bland annat ej debiterade skatter enligt fondbolagets bestämmande samt de avgifter som framgår av 11 nedan. Fondens tillgångar utgörs av: Överlåtbara värdepapper och andra finansiella instrument vilka värderas med ledning av gällande marknadsvärde. Om sådant marknadsvärde inte kan erhållas eller är missvisande enligt fondbolagets bedömning, får de upptas till det värde som fondbolaget på objektiv grund bestämmer, likvida medel, upplupna räntor, upplupna tillgångar, ej likviderade försäljningar, övriga fordringar avseende fonden. Fondens skulder utgörs av: ersättning till fondbolaget, ej likviderade köp, skatteskulder, övriga skulder avseende fonden. Marknadsvärdet avseende sådana överlåtbara värdepapper som avses i 5 kap 5 LIF fastställs på objektiva grunder enligt särskild värdering som baseras på uppgifter om senast betalt pris eller indikativa köpkurser från market-maker om sådan finns utsedd för emittenten. Om sådan uppgift saknas eller av fondbolaget bedöms som ej tillförlitlig fastställs marknadsvärdet grundat på information från oberoende part eller andra externa, oberoende källor. Om marknaden för visst värdepapper inte är aktiv kan värdering ske genom användandet av en allmänt vedertagen värderingsmetod som är etablerad på marknaden, som t ex kassaflödesanalys eller jämförelse med andra liknande transaktioner som ägt rum under marknadsmässiga omständigheter under närliggande tid. Värdet per fondandel skall av fondbolaget fastställas varje bankdag. 9 Försäljning och inlösen av fondandelar Fondandelar säljes och löses in av fondbolaget. Försäljning (andelsägares köp) och inlösen kan ske varje bankdag. Begäran om försäljning görs genom att ett minsta belopp om 100 kronor inbetalas till fondbolagets bankkonto eller bankgirokonto. Begäran om inlösen av fondandel görs skriftligen eller via fax till fondbolaget eller, efter särskild överenskommelse, via datamedia. Begäran om inlösen skall vara skriftlig och, förutom vid användning av datamedia, egenhändigt undertecknad av andelsägaren. Begäran som kommit fondbolaget tillhanda senast klockan hela bankdagar, eller klockan halvdagar, verkställs senast nästkommande bankdag. Skulle begäran komma fondbolaget tillhanda efter klockan hela bankdagar, eller efter klockan halvdagar, har fondbolaget rätt att verkställa begäran senast på den närmast följande bankdagen efter nästkommande bankdag. Måste medel för inlösen anskaffas genom försäljning av värdepapper, skall sådan försäljning ske och inlösen verkställas så snart möjligt. Skulle en försäljning väsentligt kunna missgynna övriga andelsägares intresse, får fondbolaget efter anmälan till Finansinspektionen avvakta med försäljningen. Fonden kan stängas för in- och utträde om sådana extraordinära förhållanden har inträffat som medför att en värdering av fondens tillgångar inte kan göras på ett sått som säkerställer fondandelsägarnas lika rätt. Vid inlösen av fondandelar utbetalas likviden senast tre (3) bankdagar efter det att inlösen har verkställts. Fondandelens pris vid försäljning och inlösen fastställs vid slutet av den bankdag som försäljning eller inlösen verkställts. Försäljning och inlösen sker därmed till en kurs som inte är känd för andelsägaren vid tillfället för begäran om försäljning respektive inlösen. Begäran om inlösen får återkallas endast med fondbolagets medgivande. Priset vid försäljning av fondandel (andelsägares köp) skall vara fondandelsvärdet den dag försäljningen sker med tillägg av eventuell försäljningsavgift. Inlösenpriset för fondandel skall vara fondandelsvärdet den 4 Simplicity Indien

35 dag inlösen sker efter avdrag för eventuell inlösenavgift. Fondandelsvärdet offentliggörs på fondbolagets Internethemsida ( och i ett antal tidningar genom Fondbolagens Förenings försorg. 10 Stängning av fonden vid extraordinära förhållanden Fonden kan stängas för försäljning och inlösen om sådana extraordinära förhållanden har inträffat som medför att en värdering av fondens tillgångar inte kan göras på ett sätt som säkerställer fondandelsägarnas lika rätt. Fondbolaget äger rätt att stänga fonden för försäljning av andelar när fondförmögenheten överstiger en miljard ( ) kronor samt att besluta om och när fonden efter stängning skall öppnas för försäljning av andelar. Samtliga andelsägare i fondandelsregistret skall genom brev meddelas om eventuell stängning och öppnande senast 15 bankdagar före det att stängning eller öppnande äger rum. 11 Avgifter och ersättning Ur fondens medel skall ersättning betalas till Fondbolaget för dess förvaltning av fonden. Denna ersättning utgår med högst 2.2 procent och inkluderar kostnader för förvaring (Förvaringsinstitutet), tillsyn och revisorer. Ersättningen beräknas dagligen med 1/365-del. Avgifter avseende underliggande fonder belastas fonden. Närmare information finns i fondens informationsbroschyr, faktablad och årsberättelse. Investeringar på den Indiska aktiemarknaden är förenade med väsentligt högre kostnader än motsvarande investeringar på mer etablerade marknader. Målsättningen för förvaltaren är att hålla dessa kostnader så låga som möjligt. Courtage och andra kostnader samt skatt vid fondens köp och försäljning av finansiella instrument belastas fonden. Vid inlösen av andel som innehafts kortare tid än sex månader äger Fondbolaget rätt att ta ut en inlösenavgift motsvarande högst 1 % av det inlösta värdet. Avgiften tillfaller Fondbolaget. Vid försäljning av andel äger Fondbolaget rätt att ta ut en försäljningsavgift motsvarande högst 1 % av det försålda andelsvärdet Avgiften tillfaller Fondbolaget. På avgifterna tillkommer eventuell mervärdesskatt. 12 Utdelning Fonden lämnar utdelning i syfte att överföra beskattningen av fondens avkastning till andelsägarna, varigenom avkastningen ej blir beskattad i två led. Om tillgängligt belopp för utdelning beräknas understiga 1 % av värdet på utestående andelar kan fondbolaget besluta att utdelning ej skall ske. Utdelning sker under april månad året efter räkenskapsåret och tillkommer andelsägare som på av fondbolaget fastställd utdelningsdag är registrerad för fondandel. Fondens utdelningsbara resultat beräknas på följande sätt: eventuellt kvarstående utdelningsbart belopp sedan tidigare år, fondens skattepliktiga resultat, beräknat som; fondens resultat för räkenskapsåret, sedan - avdrag gjorts för realiserade och orealiserade vinster på aktier och aktierelaterade finansiella instrument under räkenskapsåret, - tillägg gjorts för realiserade och orealiserade förluster på aktier och aktierelaterade finansiella instrument under räkenskapsåret, - tillägg gjorts av ett belopp motsvarande den schablonberäknade skattemässiga intäkten av marknadsvärdet på aktier och aktierelaterade finansiella instrument vid räkenskapsårets början, - justering gjorts för orealiserade värdeförändringar på andra finansiella instrument än aktier och aktierelaterade finansiella instrument, - avdrag gjorts för ej skattepliktiga intäkter, - tillägg gjorts för ej avdragsgilla kostnader. minskat med ett erforderligt belopp för att medge avräkning för utländsk skatt. Summan av ovanstående får ökas med upplupen utdelning som har inbetalts vid andelsförsäljning och minskas med upplupen utdelning som har utbetalats vid andelsinlösen. För på fondandel belöpande utdelning skall fondbolaget, efter avdrag för preliminär skatt, förvärva nya fondandelar för den andelsägares räkning, som på av fondbolaget fastställd dag är registrerad för fondandelen. Efter begäran till fondbolaget senast den 15 mars året efter räkenskapsåret, kan utdelningen istället erhållas kontant utbetald till fondandelsägarens bankkonto, efter avdrag för preliminär skatt. 13 Fondens räkenskapsår Fondens räkenskapsår är kalenderår. 14 Halvårsredogörelse och årsberättelse, ändring av fondbestämmelserna Fondbolaget skall lämna en halvårsredogörelse för räkenskapsårets sex första månader inom två månader från halvårets utgång samt en årsberättelse om fonden inom fyra månader från räkenskapsårets utgång. Handlingarna skall kostnadsfritt sändas till andelsägare som begär det samt finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet. Ändring av fondbestämmelserna får endast ske genom beslut av fondbolagets styrelse, och skall underställas Finansinspektionen för godkännande. Sedan ändring godkänts skall beslutet finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet samt tillkännages på sätt som Finansinspektionen anvisar. 15 Pantsättning och överlåtelse Pantsättning av fondandel skall skriftligen anmälas till fondbolaget. Anmälan skall ange fondandelsägare, panthavare, vilka andelar som omfattas av pantsättningen och eventuella begränsningar av pantsättningens omfattning. Andelsägare skall skriftligen underrättas om att fondbolaget gjort en anteckning om pantsättningen i registret över andelsägare. Pantsättningen upphör när panthavaren skriftligen meddelat fondbolaget härom. När pantsättningen upphört borttages uppgiften om pantsättningen. Fondbolaget äger rätt till ersättning av andelsägaren för registreringen. 16 Ansvarsbegränsning Varje fondandelsägare bör i detalj ha studerat de i faktabladet och informationsbroschyren beskrivna riskerna som är förknippade med de finansiella instrument som fonden investerar i. Nedan uppräknade ansvarsbegränsningar för fondbolaget gäller även förvaringsinstitutet. Fondbolaget ansvarar inte för skada som beror av lagbud, myndighets åtgärd, krigshändelse, strejk, blockad, bojkott, lockout eller annan liknande omständighet, exempelvis data- eller telefel. Förbehållet i fråga om strejk, blockad, bojkott och lockout gäller även om fondbolaget är föremål för eller vidtar sådan konfliktåtgärd. Skada som uppkommer i andra fall skall inte ersättas av fondbolaget om normal aktsamhet iakttagits. Fondbolaget ansvarar inte i något fall för indirekt skada och ansvarar inte heller för skada som förorsakas av depåbank eller annan uppdragstagare som fondbolaget med tillbörlig omsorg anlitat. Fondbolaget ansvarar inte heller för skada som kan uppkomma i anledning av förfogandeinskränkning som kan komma att tillämpas mot fondbolaget. Föreligger hinder för fondbolaget att vidta åtgärd på grund av omständighet som anges i andra stycket, får åtgärden skjutas upp till dess hindret upphört. Om fondbolaget till följd av sådan omständighet är förhindrat att verkställa eller ta emot betalning skall fondbolaget inte vara skyldigt att betala dröjsmålsränta. Oavsett ovanstående gäller alltid 2 kap 21 lagen (2004:46) om investeringsfonder. Simplicity Indien 5

36 Simplicity Företagsobligationer Informationsbroschyr Publiceringsdatum:

37 Simplicity Företagsobligationer Med Simplicity Företagsobligationer sprider du riskerna i ditt sparande med ett för många nytt tillgångsslag, som kan användas som ett komplement till traditionellt räntesparande. Målsättning och placeringsinriktning Simplicity Företagsobligationer är en lång räntefond med inriktning på placeringar i huvudsakligen nordiska företagsobligationer. Fonden är aktivt förvaltad och följer inte något index. Målet är att, med avseende på fondens placeringsinriktning, uppnå högsta möjliga värdetillväxt för fondens tillgångar. Fonden får investera i företagskrediter med hög kreditvärdighet (investment grade), låg kreditvärdighet (high yield) eller i företag som saknar kreditrating. Fonden investerar minst 50 % av tillgångarna i företagsobligationer utgivna av företag med hög kreditvärdighet. Simplicity Företagsobligationer investerar i obligationer utgivna av företag som fondförvaltaren är väl förtrogen med. Fondens medel är placerade i överlåtbara värdepapper, fondandelar, penningmarknadsinstrument, placering på konto i kreditinstitut samt derivatinstrument. I fonden ingår även de likvida medel som behövs för fondens förvaltning. I syfte att effektivisera förvaltningen får fonden handla med derivatinstrument, inklusive OTC-derivat. Fondens medel får placeras i sådana överlåtbara värdepapper och penningmarknadsinstrument som avses i 5 kap. 5 första stycket LVF ( onoterade ) motsvarande ett innehav om maximalt 10 procent av fondens värde. Fonden använder valutaterminer för att valutasäkra värdepapper utgivna i utländsk valuta. Avsikten är att fonden vid var tid ska vara valutasäkrad i sin helhet. Fonden får placera högst 10 % av tillgångarna i fondandelar. Fonden har tillstånd av Finansinspektionen att placera sina medel jämlikt 5 kap 8 LVF. Fonden kan placera mer än 35 procent av fondens medel i obligationer och andra skuldförbindelser som getts ut eller garanterats av svenska staten, kommun eller annan kommunal myndighet. Insättningar och uttag ur fonden kan normalt ske alla vardagar. Andelsklasser Fonden har två andelsklasser: A och B Andelsklass A är ackumulerande, vilket i normalfallet innebär att inga utdelningar lämnas utan att alla inkomster återinvesteras. Andelsklass B är en utdelande andelsklass. Utdelning lämnas årligen och betalas ut under april månad efter räkenskapsårets utgång. Fondbolaget beslutar årligen Simplicity Företagsobligationer

38 om storleken på den utdelning som ska betalas till fondandelsägare i andelsklass B. Utgångspunkten för utdelningens storlek är avkastningen på en andel i andelsklass B under föregående räkenskapsår. Utdelningen får dock fastställas till ett högre eller lägre belopp. Utdelningens storlek kommuniceras till andelsägarna i årsberättelsen. Första utdelningstillfälle är april Den årliga utdelningen i andelsklass B påverkar inte fondandelsvärdet i andelsklass A. Utdelningen förändrar dock relationstalet mellan värdet på andelsklass A och B. Historisk avkastning 8% 6% 4% 2% 0% Fondens resultat (avkastning) är beräknat efter avdrag för årlig avgift. Värdet för samtliga år är beräknat i svenska kronor och med utdelningar återinvesterade i fonden. Tidigare resultat är ingen garanti för framtida resultat. Fonden startade den 30 mars Vem ska investera i fonden? Simplicity Företagsobligationer vänder sig till dig som vill komplettera ditt räntesparande med högre förväntad avkastning och risk. Du bör ha en långsiktig placeringshorisont på minst tre till fem år. Fondens riskprofil Lägre risk Simplicity Företagsobligationer Lägre möjlig avkastning 5,9% 1,7% 1,0% Högre risk Högre möjlig avkastning Risk/avkastningsindikatorn visar sambandet mellan risk och möjlig avkastning vid en investering i fonden. Indikatorn baseras på den historiska utvecklingen för företagsobligationer de senaste fem åren. Simplicity Företagsobligationer tillhör kategori 3, vilket betyder låg till medelrisk för både upp- och nedgångar i andelsvärdet. Kategori 1 innebär inte att fonden är riskfri. Fonden kan med tiden flytta både till höger och till vänster på skalan. Det beror på att indikatorn bygger på historiska data som inte är en garanti för framtida risk/avkastning. För att beräkna sammanlagda exponeringar avseende derivaten i Simplicity Företagsobligationer används åtagandemetoden. Nedan följer en beskrivning av fondens specifika risker som finns på grund av dess placeringsstrategi. marknadsrisk risken består i att en emittent eller en motpart kan komma att ställa in betalningarna eller får försämrad kreditvärdighet vilket påverkar priset på värdepappret negativt. valutarisk risken består i att värdepapper vid placeringar i annan valuta minskar i värde som följd av förändringar i valutakursen. I Simplicity Företagsobligationer valutasäkras placeringar i utländsk valuta mot den svenska kronan. Avsikten är att fonden vid var tid ska vara valutasäkrad i sin helhet. likviditetsrisk risken består i att innehaven endast kan säljas till ett lägre pris än vad de är värderade till på grund av otillräcklig likviditet i marknaden. kredit- och motpartsrisk kreditrisk handlar om betalningsförmågan hos den som utfärdat ett finansiellt instrument och ytterst att denne inte kan infria sina förpliktelser på grund av konkurs eller betalningsinställelse. Motpartsrisker består i att motparten inte levererar vad som utlovats vid köp av värdepapper. ränterisk den risk som beskriver en räntefonds känslighet för ändrade marknadsräntor. Risken innebär att värdet på innehaven kan sjunka till följd av att marknadsräntan ändras. skatterisker den skattelagstiftning som tillämpas i fondens auktorisationsland kan ha en inverkan på andelsägarens personliga skattesituation. Gällande avgift Nedan lämnas uppgift om de gällande avgifter som fondbolaget tar ut vid försäljning och inlösen av fondandelar samt de avgifter under 2014 som belastat fonden för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 0% Inlösenavgift 0% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 0,82% Högsta avgift Nedan lämnas uppgift om den högsta avgift fondbolaget får ta ut enligt fondbestämmelserna vid försäljning och inlösen av fondandelar samt för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 0% Inlösenavgift 0% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 0,9% Simplicity Företagsobligationer

39 Fondbestämmelser Simplicity Företagsobligationer 1 Fondens rättsliga ställning Investeringsfondens namn är Simplicity Företagsobligationer, nedan kallad fonden. Fonden är en värdepappersfond enligt lagen (2004:46) om värdepappersfonder (LVF). Fondförmögenheten ägs av fondandelsägarna gemensamt. Varje fondandel i varje andelsklass medför lika rätt till den egendom som ingår i fonden. Fonden har följande andelsklasser: Andelsklass A Ackumulerande (ej utdelande) Andelsklass B Utdelande Fonden kan inte förvärva rättigheter eller ta på sig skyldigheter. Det fondbolag som anges i 2 företräder andelsägarna i frågor som rör värdepappersfonden, beslutar om den egendom som ingår i fonden samt utövar de rättigheter som härrör ur egendomen. Verksamheten bedrivs enligt dessa fondbestämmelser, bolagsordningen för fondbolaget, LVF och övriga tillämpliga författningar. 2 Fondförvaltare Fonden förvaltas av Simplicity AB, org.nr , nedan kallat fondbolaget. 3 Förvaringsinstitutet och dess uppgifter Förvaringsinstitut för fondens tillgångar är Swedbank AB (publ), org. nr Förvaringsinstitutet skall verkställa fondbolagets beslut avseende fonden samt ta emot och förvara fondens tillgångar. Förvaringsinstitutet skall kontrollera att de beslut avseende fonden som fondbolaget fattat, såsom värdering, inlösen och försäljning av fondandelar, sker i enlighet med lag, föreskrift och dessa fondbestämmelser. 4 Fondens karaktär Fonden är en aktivt förvaltad räntefond med investeringar i företagsobligationer och företagscertifikat som främst är geografiskt knutna till Norden. Med geografiskt knutna innebär att fonden investerar i räntebärande överlåtbara värdepapper som är upptagna till handel på en reglerad marknad eller en motsvarande marknad i Norden eller i räntebärande överlåtbara värdepapper, vars företag bedriver minst hälften av sin verksamhet i Norden och är upptagna till handel på en reglerad marknad eller en motsvarande marknad utanför EES. Investeringar sker huvudsakligen i företag med en god kreditvärdighet. Fonden har som mål att, med avseende på fondens placeringsinriktning, uppnå högsta möjliga värdetillväxt för fondens tillgångar. 5 Fondens placeringsinriktning Fonden kan investera i överlåtbara värdepapper, fondandelar, penningmarknadsinstrument, placering på konto samt derivatinstrument. Med överlåtbara värdepapper avses obligationer och andra skuldförbindelser (exempelvis förlagslån), med undantag av penningmarknadsinstrument, samt depåbevis för skuldförbindelser (exempelvis förlagsbevis), samt värdepapper av annat slag som ger rätt att förvärva sådana överlåtbara värdepapper som anges ovan genom teckning eller utbyte. De överlåtbara värdepapperna skall vara utgivna för allmän omsättning av stat, kommun, landsting, kreditinstitut eller företag. Fonden kommer att investera minst 50% i företagsobligationer, utgivna av företag, med hög kreditvärdighet, så kallad investment grade. För företagsobligationer som är utgivna av företag som saknar kreditrating bedömer och fastställer fondbolaget om det skall klassas in som en investment grade placering eller inte.utöver dessa placeringar får fonden även investera i företagsobligationer med låg eller ingen kreditrating. Andelsvärdet för fonden kan komma att fluktuera mer desto större andel av fonden som är investerad med låg eller ingen kreditrating. Fonden har ett nordiskt fokus men investerar även i värdepapper utanför Norden. Sådana placeringar som inte är geografiskt knutna till Norden får högst uppgå till 25% av fondens värde. Med derivatinstrument avses instrument såsom terminer, swapar och optioner där den underliggande tillgången utgörs av eller hänför sig till räntebärande överlåtbara värdepapper, penningmarknadsinstrument, räntesatser, växelkurser, utländska valutor eller finansiella index. Fonden strävar efter att ha en genomsnittlig duration som i normalfallet ligger mellan 2-5 år men durationen kommer under vissa perioder vara både längre eller kortare, dock högst 10 år. Fonden får endast placera 10% av fondens värde i fondandelar. 6 Marknadsplatser Fondens medel får placeras på en reglerad marknad inom EES eller på en motsvarande marknad utanför EES. Handel får även ske på en annan marknad inom eller utom EES som är reglerad och öppen för allmänheten. 7 Särskild placeringsinriktning Fonden får placera i sådana överlåtbara värdepapper och penningmarknadsinstrument som avses i 5 kap 5 LVF. Fonden får använda derivatinstrument för att effektivisera förvaltningen i syfte att minska kostnader och risker. Fonden får placera i sådana derivatinstrument som avses i 5 kap 12 andra stycket LVF (OTC-derivat). Sådana placeringar kommer främst att göras för att helt eller delvis valutasäkra fonden. Fonden har tillstånd av Finansinspektionen att placera sina medel jämlikt 5 kap 8 LVF. Fonden kan placera mer än 35 % av fondens medel i obligationer och andra skuldförbindelser som emitterats och/eller garanteras av svenska staten kommun, eller annan kommunal myndighet. Skuldförbindelserna måste dock komma från minst sex olika emissioner och de som kommer från en och samma emission får inte överstiga 30 % av fondens värde. 8 Värdering Värdet per fondandel utgörs av fondens värde delat med totala antalet fondandelar. Andelarna i fonden skall vara lika stora. Fondens värde beräknas genom att från tillgångarna avdrages de skulder som avser fonden, vari ingår bland annat ej debiterade skatter enligt fondbolagets bestämmande samt de avgifter som framgår av 11 nedan. Värdering av överlåtbara värdepapper, fondandelar, penningmarknadsinstrument, derivatinstrument och andra finansiella instrument sker till gällande marknadsvärde. Med marknadsvärde avses senaste betalkurs eller, om sådan saknas, senaste köpkurs eller, om denna inte anges, senaste säljkurs. Om sådant marknadsvärde inte kan erhållas eller är missvisande enligt fondbolagets bedömning, får de upptas till det värde som fondbolaget på objektiv grund bestämmer. Med objektiva grunder menas att ett marknadsvärde erhålls enligt särskild värdering som baseras på uppgifter om senast betalt pris eller indikativa köpkurser från marketmaker om sådan finns utsedd för emittenten. Om sådan uppgift saknas eller av fondbolaget bedöms som ej tillförlitlig fastställs marknadsvärdet grundat på information från oberoende part eller andra externa, oberoende källor. Om marknaden för visst värdepapper inte är aktiv kan värdering ske genom användandet av en allmänt vedertagen värderingsmetod som är etablerad på marknaden, som t ex kassaflödesanalys eller jämförelse med andra liknande transaktioner som ägt rum under marknadsmässiga omständigheter under närliggande tid. För OTC-derivat fastställs ett marknadsvärde i första hand genom marknadspriset på en aktiv marknad. Om sådant marknadsvärde saknas ska marknadsvärdet fastställas genom användande av en värderingsmetod som är etablerad på marknaden, t.ex. Black & Scholes och Black 76. Värdet per fondandel skall av fondbolaget fastställas varje bankdag. 9 Försäljning och inlösen av fondandelar Fondandelar säljes och löses in av fondbolaget. Försäljning (andelsägares köp) och inlösen kan ske varje bankdag. Begäran om försäljning görs genom att ett minsta belopp om 100 kronor inbetalas till fondbolagets bankkonto eller bankgirokonto. Begäran om inlösen av fondandel görs skriftligen eller via fax till fondbolaget eller, efter särskild överenskommelse, via datamedia. Begäran om inlösen skall vara skriftlig och, förutom vid användning av datamedia, egenhändigt undertecknad av andelsägaren. Begäran som kommit fondbolaget tillhanda senast klockan hela bankdagar, eller klockan halvdagar, verkställs samma dag. Skulle begäran komma fondbolaget tillhanda efter klockan hela bankdagar, eller klockan halvdagar, har fondbolaget rätt att verkställa begäran antingen samma bankdag eller nästkommande bankdag. Måste medel för inlösen anskaffas genom försäljning av värdepapper, skall sådan försäljning ske och inlösen verkställas så snart möjligt. Skulle en försäljning väsentligt kunna missgynna övriga andelsägares intresse, får fondbolaget efter anmälan till Finansinspektionen avvakta med försäljningen. Vid inlösen av fondandelar utbetalas likviden senast tre (3) bankdagar efter det att inlösen har verkställts. 4 Simplicity Företagsobligationer

40 Fondandelens pris vid försäljning och inlösen fastställs vid slutet av den bankdag som försäljning eller inlösen verkställs. Försäljning och inlösen sker därmed till en kurs som inte är känd för andelsägaren vid tillfället för begäran om försäljning respektive inlösen. Begäran om inlösen får återkallas endast med fondbolagets medgivande. Priset vid försäljning av fondandel (andelsägares köp) skall vara fondandelsvärdet den dag försäljningen sker. Inlösenpriset för fondandel skall vara fondandelsvärdet den dag inlösen sker. Fondandelsvärdet offentliggörs på fondbolagets Internethemsida ( och i ett antal tidningar genom Fondbolagens Förenings försorg. 10 Stängning av fonden vid extraordinära förhållanden Fonden kan stängas för försäljning och inlösen om sådana extraordinära förhållanden har inträffat som medför att en värdering av fondens tillgångar inte kan göras på ett sätt som säkerställer fondandelsägarnas lika rätt. 11 Avgifter och ersättning Ur fondens medel skall ersättning betalas till Fondbolaget för dess förvaltning av fonden. Denna ersättning utgår med högst 0,9 procent av fondens värde och inkluderar kostnader för förvaring (Förvaringsinstitutet), tillsyn och revisorer. Ersättningen beräknas dagligen med 1/365-del. Courtage och andra kostnader samt skatt vid fondens köp och försäljning av finansiella instrument belastas fonden. På avgifterna tillkommer eventuell mervärdesskatt. 12 Utdelning Andelsklass A Ackumulerande (icke utdelande) andelsklass Andelsklassen lämnar som huvudregel ingen utdelning. Fondbolaget kan dock komma att besluta om utdelning till fondandelsägarna om det, enligt fondbolagets bedömning, är nödvändigt för att tillvarata andelsägarnas gemensamma intresse. Exempel på sådan situation kan vara att gällande skattelagstiftning innebär att fonden har ett skattepliktigt resultat. Syftet med utdelningen blir i dessa fall att överföra beskattningen av fondens avkastning till andelsägarna, varigenom avkastningen inte blir beskattad i två led. Utbetalning sker under april månad året efter räkenskapsåret och tillkommer andelsägare som på av bolaget fastställd utdelningsdag är registrerad för fondandel. För på fondandel belöpande utdelning ska fondbolaget, efter avdrag för preliminär skatt vid tillämpliga fall, förvärva nya fondandelar för den andelsägares räkning, som på av fondbolaget fastställd dag är registrerad för fondandelen. Efter begäran till fondbolaget kan utdelningen istället erhållas kontant utbetald till fond andelsägarens bankkonto, efter avdrag för preliminär skatt vid tillämpliga fall. En sådan begäran skall inlämnas senast den dag som fondbolaget bestämt. Andelsklass B Utdelande andelsklass Årlig utdelning I andelsklassen lämnas utdelning. Fondbolaget fattar årligen beslut om den utdelning som skall betalas till fondandelsägare av den utdelande andelsklassen. Utdelning beräknas utifrån den utdelande andelsklassens andel av fondens värde. Som utgångspunkt för bestämmande av storleken på utdelningen beaktas förändringen i värde på en fondandel i den utdelande andelsklassen som innehafts sedan föregående utdelning. Fondbolaget kan komma att fastställa utdelningen till ett högre eller lägre belopp än värdeförändringen. För närmare uppgift om målsättningen avseende utdelningens storlek hänvisas till informationsbroschyren. Vad avser fondens första utdelning skall vad som ovan sägs om föregående utdelning i stället avse tidpunkten för införandet av den utdelande andelsklassen. För den utdelning som belöper på en fondandel skall fondbolaget, efter eventuellt avdrag för preliminär skatt, betala ut utdelningen kontant om inte särskild begäran om återinvesterad utdelning gjorts. Begäran om återinvesterad utdelning skall ske skriftligt och vara fondbolaget tillhanda senast tio bankdagar före avstämningsdagen för utdelning. Utbetalning av utdelning skall ske under april månad året efter räkenskapsårets utgång, till andelsägare som är på av fondbolaget bestämd avstämningsdag registrerad andelsägare i den utdelande andelsklassen. Utdelningen påverkar relationen mellan värdet på andelar som är ackumulerande och värdet på andelar som är utdelande genom att värdet på de utdelande fondandelarna minskar i relation till utdelningens storlek. Ytterligare utdelning I andelsklassen lämnas som huvudregel ingen ytterligare utdelning. Fondbolaget kan dock komma att besluta om utdelning till fondandelsägarna om det, enligt fondbolagets bedömning, är nödvändigt för att tillvarata andelsägarnas gemensamma intresse. Exempel på sådan situation kan vara att gällande skattelagstiftning innebär att fonden har ett skattepliktigt resultat. Syftet med utdelningen blir i dessa fall att överföra beskattningen av fondens avkastning till andelsägarna, varigenom avkastningen inte blir beskattad i två led. Utbetalning sker under april månad året efter räkenskapsåret och tillkommer andelsägare som på av bolaget fastställd utdelningsdag är registrerad för fondandel. För på fondandel belöpande utdelning ska fondbolaget, efter avdrag för preliminär skatt vid tillämpliga fall, förvärva nya fondandelar för den andelsägares räkning, som på av fondbolaget fastställd dag är registrerad för fondandelen. Efter begäran till fondbolaget kan utdelningen istället erhållas kontant utbetald till fond andelsägarens bankkonto, efter avdrag för preliminär skatt vid tillämpliga fall. En sådan begäran skall inlämnas senast den dag som fondbolaget bestämt. 13 Fondens räkenskapsår Fondens räkenskapsår är kalenderår. 14 Halvårsredogörelse och årsberättelse, ändring av fondbestämmelserna Fondbolaget skall lämna en halvårsredogörelse för räkenskapsårets sex första månader inom två månader från halvårets utgång samt en årsberättelse om fonden inom fyra månader från räkenskapsårets utgång. Handlingarna skall kostnadsfritt sändas till andelsägare som begär det samt finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet. Ändring av fondbestämmelserna får endast ske genom beslut av fondbolagets styrelse, och skall underställas Finansinspektionen för godkännande. Sedan ändring godkänts skall beslutet finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet samt tillkännages på sätt som Finansinspektionen anvisar. 15 Pantsättning och överlåtelse Pantsättning av fondandel skall skriftligen anmälas till fondbolaget. Anmälan skall ange fondandelsägare, panthavare, vilka andelar som omfattas av pantsättningen och eventuella begränsningar av pantsättningens omfattning. Andelsägare skall skriftligen underrättas om att fondbolaget gjort en anteckning om pantsättningen i registret över andelsägare. Pantsättningen upphör när panthavaren skriftligen meddelat fondbolaget härom. När pantsättningen upphört borttages uppgiften om pantsättningen. Fondbolaget äger rätt till ersättning av andelsägaren för registreringen om högst 500kr. 16 Ansvarsbegränsning Varje fondandelsägare bör i detalj ha studerat de i faktabladet och informationsbroschyren beskrivna riskerna som är förknippade med de finansiella instrument som fonden investerar i. Nedan uppräknade ansvarsbegränsningar för fondbolaget gäller även förvaringsinstitutet. Fondbolaget ansvarar inte för skada som beror av lagbud, myndighets åtgärd, krigshändelse, strejk, blockad, bojkott, lockout eller annan liknande omständighet, exempelvis data- eller telefel. Förbehållet i fråga om strejk, blockad, bojkott och lockout gäller även om fondbolaget är föremål för eller vidtar sådan konfliktåtgärd. Skada som uppkommer i andra fall skall inte ersättas av fondbolaget om normal aktsamhet iakttagits. Fondbolaget ansvarar inte i något fall för indirekt skada och ansvarar inte heller för skada som förorsakas av depåbank eller annan uppdragstagare som fondbolaget med tillbörlig omsorg anlitat. Fondbolaget ansvarar inte heller för skada som kan uppkomma i anledning av förfogandeinskränkning som kan komma att tillämpas mot fondbolaget. Föreligger hinder för fondbolaget att vidta åtgärd på grund av omständighet som anges i andra stycket, får åtgärden skjutas upp till dess hindret upphört. Om fondbolaget till följd av sådan omständighet är förhindrat att verkställa eller ta emot betalning skall fondbolaget inte vara skyldigt att betala dröjsmålsränta. Oavsett ovanstående gäller alltid 2 kap 21 LVF. Simplicity Företagsobligationer Simplicity 5

41 Simplicity Global Corporate Bond Informationsbroschyr Publiceringsdatum:

42 Simplicity Global Corporate Bond Genom att investera i Simplicity Global Corporate Bond kan du vara med och finansiera företag över hela världen och få en bra ränta. Målsättning och placeringsinriktning Simplicity Global Corporate Bond är en lång räntefond med inriktning på placeringar i globala företagsobligationer. Fonden är aktivt förvaltad och följer inte något index. Målet är att, med avseende på fondens placeringsinriktning, uppnå högsta möjliga värdetillväxt för fondens tillgångar. Fonden får investera i företagskrediter med hög kreditvärdighet (investment grade), låg kreditvärdighet (high yield) eller i företag som saknar kreditrating. Simplicity Global Corporate Bond investerar i obligationer utgivna av företag som fondförvaltaren är väl förtrogen med. Fondens medel är placerade i överlåtbara värdepapper, fondandelar, penningmarknadsinstrument, placering på konto i kreditinstitut samt derivatinstrument. I fonden ingår även de likvida medel som behövs för fondens förvaltning. I syfte att effektivisera förvaltningen får fonden handla med derivatinstrument, inklusive OTC-derivat. Fondens medel får placeras i sådana överlåtbara värdepapper och penningmarknadsinstrument som avses i 5 kap. 5 första stycket LVF ( onoterade ) motsvarande ett innehav om maximalt 10 procent av fondens värde. Fonden använder valutaterminer för att valutasäkra värdepapper utgivna i utländsk valuta. Avsikten är att fonden vid var tid ska vara valutasäkrad i sin helhet. Fonden får placera högst 10 % av tillgångarna i fondandelar. Fonden har tillstånd av Finansinspektionen att placera sina medel jämlikt 5 kap 8 LVF. Fonden kan placera mer än 35 procent av fondens medel i obligationer och andra skuldförbindelser som getts ut eller garanterats av svenska staten, kommun eller annan kommunal myndighet. Insättningar och uttag ur fonden kan normalt ske alla vardagar. Andelsklasser Fonden har två andelsklasser: A och B Andelsklass A är ackumulerande, vilket i normalfallet innebär att inga utdelningar lämnas utan att alla inkomster återinvesteras. Andelsklass B är en utdelande andelsklass. Utdelning lämnas årligen och betalas ut under april månad efter Simplicity Global Corporate Bond

43 räkenskapsårets utgång. Fondbolaget beslutar årligen om storleken på den utdelning som ska betalas till fondandelsägare i andelsklass B. Utgångspunkten för utdelningens storlek är avkastningen på en andel i andelsklass B under föregående räkenskapsår. Utdelningen får dock fastställas till ett högre eller lägre belopp. Utdelningens storlek kommuniceras till andelsägarna i årsberättelsen. Första utdelningstillfälle är april Den årliga utdelningen i andelsklass B påverkar inte fondandelsvärdet i andelsklass A. Utdelningen förändrar dock relationstalet mellan värdet på andelsklass A och B. Historisk avkastning 10% 8% 6% 4% 2% 0% Fondens resultat (avkastning) är beräknat efter avdrag för årlig avgift. Värdet för samtliga år är beräknat i svenska kronor och med utdelningar återinvesterade i fonden. Tidigare resultat är ingen garanti för framtida resultat. Fonden startade den 20 december Vem ska investera i fonden? Simplicity Global Corporate Bond vänder sig till dig som vill komplettera ditt räntesparande med högre förväntad avkastning och risk. Du bör ha en långsiktig placeringshorisont på minst tre år. Fondens riskprofil Lägre risk Simplicity Global Corporate Bond Lägre möjlig avkastning 8,3% 2,8% 2,5% Högre risk Högre möjlig avkastning Risk/avkastningsindikatorn visar sambandet mellan risk och möjlig avkastning vid en investering i fonden. Indikatorn baseras på den historiska utvecklingen för företagsobligationer de senaste fem åren. Då fonden startade 2012 och inte har tillräckligt med historik baseras indikatorn på den historiska utvecklingen för företagsobligationer de senaste fem åren. Simplicity Global Corporate Bond tillhör kategori 3, vilket betyder medel risk för både upp- och nedgångar i andelsvärdet. Kategori 1 innebär inte att fonden är riskfri. Fonden kan med tiden flytta både till höger och till vänster på skalan. Det beror på att indikatorn bygger på historiska data som inte är en garanti för framtida risk/avkastning. För att beräkna sammanlagda exponeringar avseende derivat i Simplicity Global Corporate Bond används åtagandemetoden. Nedan följer en beskrivning av fondens specifika risker som finns på grund av dess placeringsstrategi. kredit- och motpartsrisk risken består i att en emittent eller en motpart kan komma att ställa in betalningarna eller får försämrad kreditvärdighet vilket påverkar priset på värdepappret negativt. Fonden har möjlighet att investera i företagskrediter med låga kreditbetyg eller som saknar kreditbetyg från ett kreditvärderingsinstitut vilket gör att fondens exponering mot kreditrisk är högre än för motsvarande fonder som enbart investerar i företagskrediter med hög kreditvärdighet. Fondens fördelning mellan investment grade, high yield och företag utan kreditbetyg kan komma att variera över tid. Fonden strävar efter att ha en genomsnittlig kreditduration, d.v.s. genomsnittlig återstående kreditbindningstid, som i normalfallet ligger mellan 2-5 år. Kreditdurationen kommer dock under vissa perioder vara både kortare och längre, dock högst 10 år. Motpartsrisker består i att motparten inte levererar vad som utlovats vid köp av värdepapper. valutarisk risken består i att värdepapper vid placeringar i annan valuta minskar i värde som följd av förändringar i valutakursen. I Simplicity Global Corporate Bond valutasäkras placeringar i utländsk valuta mot den svenska kronan. Avsikten är att fonden vid var tid ska vara valutasäkrad i sin helhet. likviditetsrisk risken uppstår om en del av fondens tillgångar är svåra att sälja vid en viss tidpunkt eller till ett rimligt pris. En följd av detta kan bli att andelsägare inte kan ta ut medel ur fonden på utsatt tid. Denna risk varierar mellan olika bolag och under olika marknadsförhållanden. Generellt anses bolag med högre kreditrisk ha en högre likviditetsrisk. Likviditetsrisken i fonden kan variera kraftigt över tid. ränterisk den risk som beskriver en räntefonds känslighet för ändrade marknadsräntor. Risken innebär att värdet på innehaven kan sjunka till följd av att marknadsräntan ändras. Fonden strävar efter att ha en genomsnittlig ränteduration, d.v.s. genomsnittlig återstående räntebindningstid, som i normalfallet ligger mellan 2-5 år. Räntedurationen kommer dock under vissa perioder vara både kortare och längre, dock högst 10 år. skatterisker den skattelagstiftning som tillämpas i fondens auktorisationsland kan ha en inverkan på andelsägarens personliga skattesituation. Gällande avgift Nedan lämnas uppgift om de gällande avgifter som fondbolaget tar ut vid försäljning och inlösen av fondandelar samt de avgifter under 2014 som belastat fonden för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 0% Inlösenavgift 0% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 0,93% Högsta avgift Nedan lämnas uppgift om den högsta avgift fondbolaget får ta ut enligt fondbestämmelserna vid försäljning och inlösen av fondandelar samt för förvaltning, inklusive kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer. Försäljningsavgift 0% Inlösenavgift 0% Förv.avgift inkl förvaring, tillsyn och revision 1,0% Simplicity Global Corporate Bond

44 Fondbestämmelser Simplicity Global Corporate Bond 1 Fondens rättsliga ställning Fondens namn är Simplicity Global Corporate Bond, nedan kallad fonden. Fonden är en värdepappersfond enligt lagen (2004:46) om värdepappersfonder (LVF). Fondförmögenheten ägs av fondandelsägarna gemensamt. Andelarna i en andelsklass medför lika rätt till den egendom som ingår i fonden. Fonden har följande andelsklasser: Andelsklass A Ackumulerande (ej utdelande) Andelsklass B Utdelande Fonden kan inte förvärva rättigheter eller ta på sig skyldigheter. Det fondbolag som anges i 2 företräder andelsägarna i frågor som rör värdepappersfonden, beslutar om den egendom som ingår i fonden samt utövar de rättigheter som härrör ur egendomen. Verksamheten bedrivs enligt dessa fondbestämmelser, bolagsordningen för fondbolaget, LVF och övriga tillämpliga författningar. 2 Fondförvaltare Fonden förvaltas av Simplicity AB, organisationsnummer , nedan kallat fondbolaget. 3 Förvaringsinstitutet och dess uppgifter Förvaringsinstitut för fondens tillgångar är Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ), organisationsnummer Förvaringsinstitutet skall verkställa fondbolagets beslut avseende fonden samt ta emot och förvara fondens tillgångar. Förvaringsinstitutet skall kontrollera att de beslut avseende fonden som fondbolaget fattat, såsom värdering, inlösen och försäljning av fondandelar, sker i enlighet med lag, föreskrift och dessa fondbestämmelser. Förvaringsinstitutet ska handla oberoende av fondbolaget och uteslutande i andelsägarnas gemensamma intresse. 4 Fondens karaktär Fonden är en aktivt förvaltad räntefond som investerar globalt, främst i företagsobligationer och i företagskrediter. Fondens medel får även placeras i andra tillgångar såsom globala stats- och bostadsobligationer. Fondens investeringar sker i företagsobligationer eller i företagskrediter med hög kreditrating (så kallad investment grade), låg kreditrating (så kallad high yield) samt även i företag som inte har någon kreditrating. Fonden har som mål att, med avseende på fondens placeringsinriktning, uppnå högsta möjliga värdetillväxt för fondens tillgångar. 5 Fondens placeringsinriktning Fonden kan investera i överlåtbara värdepapper, fondandelar, penningmarknadsinstrument, placering på konto i kreditinstitut samt derivatinstrument. Med överlåtbara värdepapper avses obligationer och andra skuldförbindelser (exempelvis förlagslån), med undantag av penningmarknadsinstrument, samt depåbevis för skuldförbindelser (exempelvis förlagsbevis), samt värdepapper av annat slag som ger rätt att förvärva sådana överlåtbara värdepapper som anges ovan genom teckning eller utbyte. De överlåtbara värdepapperna skall vara utgivna för allmän omsättning av stat, kommun, landsting, kreditinstitut eller företag. Fonden kommer att investera globalt både i företagsobligationer och i företagskrediter med hög kreditvärdighet (investment grade), låg kreditvärdighet (high yield) eller i företag som saknar kreditrating. Fondbolaget avgör fördelningen mellan investment grade, high yield samt företag utan kreditrating. Andelsvärdet för fonden kan komma att fluktuera mer desto större andel av fonden som är investerad med låg eller ingen kreditrating. Med derivatinstrument avses instrument såsom terminer, swapar och optioner där den underliggande tillgången utgörs av eller hänför sig till räntebärande överlåtbara värdepapper, penningmarknadsinstrument, räntesatser, växelkurser, utländska valutor eller finansiella index. Fonden strävar efter att ha en genomsnittlig duration som i normalfallet ligger mellan 2-5 år men durationen kommer under vissa perioder vara både längre eller kortare, dock högst 10 år. Fonden får endast placera 10 procent av fondens värde i fondandelar. 6 Marknadsplatser Fondens medel får placeras på en reglerad marknad inom EES eller på en motsvarande marknad utanför EES. Handel får även ske på en annan marknad inom eller utom EES som är reglerad och öppen för allmänheten. 7 Särskild placeringsinriktning Fonden får placera i sådana överlåtbara värdepapper och penningmarknadsinstrument som avses i 5 kap 5 LVF. Fonden får använda derivatinstrument för att effektivisera förvaltningen i syfte att minska kostnader och risker. Fonden får placera i sådana derivatinstrument som avses i 5 kap 12 andra stycket LVF (OTC-derivat). Sådana placeringar kommer främst att göras för att helt eller delvis valutasäkra fonden. Fonden har tillstånd av Finansinspektionen att placera sina medel jämlikt 5 kap 8 LVF Fonden kan placera mer än 35 procent av fondens medel i obligationer och andra skuldförbindelser som emitterats och/ eller garanteras av svenska staten kommun, eller annan kommunal myndighet. Skuldförbindelserna måste dock komma från minst sex olika emissioner och de som kommer från en och samma emission får inte överstiga 30 procent av fondens värde. 8 Värdering Fondens värde beräknas genom att från tillgångarna avdrages de skulder som avser fonden, vari ingår bland annat ej debiterade skatter enligt fondbolagets bestämmande samt de avgifter som framgår av 11 nedan. Värdering av överlåtbara värdepapper, fondandelar, penningmarknadsinstrument, placering på konto i kreditinstitut och derivatinstrument sker till gällande marknadsvärde. Med marknadsvärde avses senaste betalkurs eller, om sådan saknas, senaste köpkurs eller, om denna inte anges, senaste säljkurs. Om sådant marknadsvärde inte kan erhållas eller är missvisande enligt fondbolagets bedömning, får de upptas till det värde som fondbolaget på objektiv grund bestämmer. Med objektiva grunder menas att ett marknadsvärde erhålls enligt särskild värdering som baseras på uppgifter om senast betalt pris eller indikativa köpkurser från market-maker om sådan finns utsedd för emittenten. Om sådan uppgift saknas eller av fondbolaget bedöms som ej tillförlitlig fastställs marknadsvärdet grundat på information från oberoende part eller andra externa, oberoende källor. Om marknaden för visst värdepapper inte är aktiv kan värdering ske genom användandet av en allmänt vedertagen värderingsmetod som är etablerad på marknaden, som t ex kassaflödesanalys eller jämförelse med andra liknande transaktioner som ägt rum under marknadsmässiga omständigheter under närliggande tid. För OTC-derivat fastställs ett marknadsvärde i första hand genom marknadspriset på en aktiv marknad. Om sådant marknadsvärde saknas ska marknadsvärdet fastställas genom användande av en värderingsmetod som är etablerad på marknaden, t.ex. Black & Scholes och Black 76. För sådana överlåtbara värdepapper och penningmarknadsinstrument som avses i 5 kap. 5 LVF fastställs ett marknadsvärde enligt rutinerna ovan. Eftersom fonden består av andelsklasser kommer värdet av en fondandel att bestämmas med beaktande av de villkor som är förenade med respektive andelsklass. Värdet av en fondandel i en andelsklass i fonden utgörs av andelsklassens värde delat med antalet utestående andelar i den aktuella andelsklassen. Andelarna i respektive andelsklass ska vara lika stora. Värdet per fondandel skall av fondbolaget fastställas varje bankdag. 9 Försäljning och inlösen av fondandelar Fondandelar säljes och löses in av fondbolaget. Försäljning (andelsägares köp) och inlösen kan i normalfallet ske varje bankdag. Fonden är dock inte öppen för försäljning och inlösen sådana bankdagar då värdering av fondens tillgångar inte kan göras på ett sätt som säkerställer fondandelsägarnas lika rätt till följd av att en eller flera av de marknadsplatser som anges i 6 som fondens handel sker på helt eller delvis är stängda. Fonden består av följande andelsklasser: Andelsklass A Försäljning och inlösen av andelar sker i SEK. Minsta försäljningsbelopp är 100 SEK. Försäljning och inlösen kan i normalfallet ske dagligen. Andelsklass B Försäljning och inlösen av andelar sker i SEK. Minsta försäljningsbelopp är 100 SEK. Försäljning och inlösen kan i normalfallet ske dagligen. Begäran om försäljning görs genom att ett minsta belopp om 100 kronor inbetalas till fondbolagets bankkonto eller bankgirokonto. Begäran om inlösen av fondandel görs skriftligen eller via fax till fondbolaget eller, efter särskild överenskommelse, via datamedia. Begäran om inlösen skall vara skriftlig och, förutom vid användning av datamedia, egenhändigt undertecknad av andelsägaren. Begäran som kommit fondbolaget tillhanda senast klockan hela bankdagar, eller klockan halvdagar, verkställs samma dag. Skulle begäran komma fondbolaget tillhanda efter klockan hela bankdagar, eller klockan halvdagar, har fondbolaget rätt att verkställa begäran antingen samma bankdag eller nästkommande bankdag. Måste medel för inlösen anskaffas genom försäljning av värdepapper, skall sådan försäljning ske och inlösen verkställas så snart möjligt. Skulle en försäljning väsentligt kunna missgynna övriga andelsägares intresse, får fondbolaget efter anmälan till Finansinspektionen avvakta med försäljningen. Vid inlösen av fondandelar utbetalas likviden senast tre (3) bankdagar efter det att inlösen har verkställts. Fondandelens pris vid försäljning och inlösen fastställs vid slutet av den bankdag som försäljning eller inlösen verkställs. Försäljning och inlösen sker därmed till en kurs som inte är känd för andelsägaren vid tillfället för begäran om försäljning respektive inlösen. Begäran om inlösen får återkallas endast med fondbolagets medgivande. Priset vid försäljning av fondandel (andelsägares köp) skall vara fondandelsvärdet den dag försäljningen sker. Inlösenpriset för fondandel skall vara fondandelsvärdet den dag inlösen sker. Fondandelsvärdet offentliggörs på fondbolagets Internethemsida ( och i ett antal tidningar genom Fondbolagens Förenings försorg. Simplicity Global Corporate Bond

45 10 Stängning av fonden vid extraordinära förhållanden Fonden kan stängas för försäljning och inlösen om sådana extraordinära förhållanden har inträffat som medför att en värdering av fondens tillgångar inte kan göras på ett sätt som säkerställer fondandelsägarnas lika rätt. 11 Avgifter och ersättning Ur fondens medel skall ersättning betalas till Fondbolaget för dess förvaltning av fonden. Denna ersättning inkluderar kostnader för förvaring (Förvaringsinstitutet), tillsyn och revisorer. Ersättningen beräknas dagligen på fondens värde fördelat på respektive andelsklass med 1/365-del. Ersättningen får per år högst uppgå till vad som anges nedan under respektive andelsklass. Fonden består av följande andelsklasser: Andelsklass A Ersättningen till fondbolaget får högst uppgå till 1,0 % per år. Andelsklass B Ersättningen till fondbolaget får högst uppgå till 1,0 % per år. Courtage och andra kostnader samt skatt vid fondens köp och försäljning av finansiella instrument belastas fonden. På avgifterna tillkommer eventuell mervärdesskatt. 12 Utdelning Andelsklass A Ackumulerande (icke utdelande) andelsklass Andelsklassen lämnar som huvudregel ingen utdelning. Fondbolaget kan dock komma att besluta om utdelning till fondandelsägarna om det, enligt fondbolagets bedömning, är nödvändigt för att tillvarata andelsägarnas gemensamma intresse. Exempel på sådan situation kan vara att gällande skattelagstiftning innebär att fonden har ett skattepliktigt resultat. Syftet med utdelningen blir i dessa fall att överföra beskattningen av fondens avkastning till andelsägarna, varigenom avkastningen inte blir beskattad i två led. Utbetalning sker under april-maj månad året efter räkenskapsåret och tillkommer andelsägare som på av bolaget fastställd utdelningsdag är registrerad för fondandel. För på fondandel belöpande utdelning ska fondbolaget, efter avdrag för preliminär skatt vid tillämpliga fall, förvärva nya fondandelar för den andelsägares räkning, som på av fondbolaget fastställd dag är registrerad för fondandelen. Efter begäran till fondbolaget kan utdelningen istället erhållas kontant utbetald till fondandelsägarens bankkonto, efter avdrag för preliminär skatt vid tillämpliga fall. En sådan begäran skall inlämnas senast den dag som fondbolaget bestämt. Andelsklass B Utdelande andelsklass Årlig utdelning I andelsklassen lämnas utdelning. Fondbolaget fattar årligen beslut om den utdelning som skall betalas till fondandelsägare av den utdelande andelsklassen. Utdelning beräknas utifrån den utdelande andelsklassens andel av fondens värde. Som utgångspunkt för bestämmande av storleken på utdelningen beaktas förändringen i värde på en fondandel i den utdelande andelsklassen som innehafts sedan föregående utdelning. Fondbolaget kan komma att fastställa utdelningen till ett högre eller lägre belopp än värdeförändringen. För närmare uppgift om målsättningen avseende utdelningens storlek hänvisas till informationsbroschyren. Vad avser fondens första utdelning skall vad som ovan sägs om föregående utdelning i stället avse tidpunkten för införandet av den utdelande andelsklassen. För den utdelning som belöper på en fondandel skall fondbolaget, efter eventuellt avdrag för preliminär skatt, betala ut utdelningen kontant om inte särskild begäran om återinvesterad utdelning gjorts. Begäran om återinvesterad utdelning skall ske skriftligt och vara fondbolaget tillhanda senast tio bankdagar före avstämningsdagen för utdelning. Utbetalning av utdelning skall ske under april-maj månad året efter räkenskapsårets utgång, till andelsägare som är på av fondbolaget bestämd avstämningsdag registrerad andelsägare i den utdelande andelsklassen. Utdelningen påverkar relationen mellan värdet på andelar som är ackumulerande och värdet på andelar som är utdelande genom att värdet på de utdelande fondandelarna minskar i relation till utdelningens storlek. Ytterligare utdelning I andelsklassen lämnas som huvudregel ingen ytterligare utdelning. Fondbolaget kan dock komma att besluta om utdelning till fondandelsägarna om det, enligt fondbolagets bedömning, är nödvändigt för att tillvarata andelsägarnas gemensamma intresse. Exempel på sådan situation kan vara att gällande skattelagstiftning innebär att fonden har ett skattepliktigt resultat. Syftet med utdelningen blir i dessa fall att överföra beskattningen av fondens avkastning till andelsägarna, varigenom avkastningen inte blir beskattad i två led. Utbetalning sker under april-maj månad året efter räkenskapsåret och tillkommer andelsägare som på av bolaget fastställd utdelningsdag är registrerad för fondandel. För på fondandel belöpande utdelning ska fondbolaget, efter avdrag för preliminär skatt vid tillämpliga fall, förvärva nya fondandelar för den andelsägares räkning, som på av fondbolaget fastställd dag är registrerad för fondandelen. Efter begäran till fondbolaget kan utdelningen istället erhållas kontant utbetald till fond andelsägarens bankkonto, efter avdrag för preliminär skatt vid tillämpliga fall. En sådan begäran skall inlämnas senast den dag som fondbolaget bestämt. 13 Fondens räkenskapsår Fondens räkenskapsår är kalenderår. 14 Halvårsredogörelse och årsberättelse, ändring av fondbestämmelserna Fondbolaget skall lämna en halvårsredogörelse för räkenskapsårets sex första månader inom två månader från halvårets utgång samt en årsberättelse om fonden inom fyra månader från räkenskapsårets utgång. Handlingarna skall kostnadsfritt sändas till andelsägare som begär det samt finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet. Ändring av fondbestämmelserna får endast ske genom beslut av fondbolagets styrelse, och skall underställas Finansinspektionen för godkännande. Sedan ändring godkänts skall beslutet finnas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet samt tillkännages på sätt som Finansinspektionen anvisar. 15 Pantsättning Pantsättning av fondandel skall skriftligen anmälas till fondbolaget. Anmälan skall ange fondandelsägare, panthavare, vilka andelar som omfattas av pantsättningen och eventuella begränsningar av pantsättningens omfattning. Andelsägare skall skriftligen underrättas om att fondbolaget gjort en anteckning om pantsättningen i registret över andelsägare. Pantsättningen upphör när panthavaren skriftligen meddelat fondbolaget härom. När pantsättningen upphört borttages uppgiften om pantsättningen. Fondbolaget äger rätt till ersättning av andelsägaren för registreringen om högst 500kr. 16 Ansvarsbegränsning Varje fondandelsägare bör i detalj ha studerat de i faktabladet och informationsbroschyren beskrivna riskerna som är förknippade med de finansiella instrument som fonden investerar i. Nedan uppräknade ansvarsbegränsningar för fondbolaget gäller även förvaringsinstitutet. Fondbolaget ansvarar inte för skada som beror av lagbud, myndighets åtgärd, krigshändelse, strejk, blockad, bojkott, lockout eller annan liknande omständighet, exempelvis data- eller telefel. Förbehållet i fråga om strejk, blockad, bojkott och lockout gäller även om fondbolaget är föremål för eller vidtar sådan konfliktåtgärd. Skada som uppkommer i andra fall skall inte ersättas av fondbolaget om normal aktsamhet iakttagits. Fondbolaget ansvarar inte i något fall för indirekt skada och ansvarar inte heller för skada som förorsakas av depåbank eller annan uppdragstagare som fondbolaget med tillbörlig omsorg anlitat. Fondbolaget ansvarar inte heller för skada som kan uppkomma i anledning av förfogandeinskränkning som kan komma att tillämpas mot fondbolaget. Föreligger hinder för fondbolaget att vidta åtgärd på grund av omständighet som anges i andra stycket, får åtgärden skjutas upp till dess hindret upphört. Om fondbolaget till följd av sådan omständighet är förhindrat att verkställa eller ta emot betalning skall fondbolaget inte vara skyldigt att betala dröjsmålsränta. Oavsett ovanstående gäller alltid 2 kap 21 LVF. 17 Tillåtna investerare Fonden riktar sig till allmänheten, dock inte till sådana investerare vars teckning av andel i fonden står i strid med bestämmelser i svensk eller utländsk lag eller föreskrift. Fonden riktar sig inte heller till sådana investerare vars teckning eller innehav av andelar i fonden innebär att fonden eller fondbolaget blir skyldig/skyldigt att vidta registreringsåtgärd eller annan åtgärd som fonden eller fondbolaget annars inte skulle vara skyldig/skyldigt att vidta. Fondbolaget har rätt att vägra teckning till sådan investerare som avses i detta stycke. Fondbolaget får lösa in andelsägares andelar i fonden mot andelsägarens bestridande, om det skulle visa sig att andelsägare tecknat sig för andel i fonden i strid med bestämmelser i svensk eller utländsk lag eller föreskrift eller att fondbolaget på grund av andelsägarens teckning eller innehav i fonden blir skyldigt att vidta registreringsåtgärd eller annan åtgärd för fonden eller fondbolaget som fonden eller fondbolaget inte skulle vara skyldig/ skyldigt att vidta om andelsägaren inte skulle inneha andelar i fonden. Simplicity Global Corporate Bond

46 Simplicity Likviditet Informationsbroschyr Publiceringsdatum:

47 Simplicity Likviditet Simplicity Likviditet är en fond med mycket låg risk till en konkurrenskraftig ränta. Fonden placerar i finansiella instrument med kort räntebindningstid i Sverige. Målsättning och placeringsinriktning Simplicity Likviditet är en räntefond med kort genomsnittlig räntebindningstid (duration) som placerar i räntebärande överlåtbara värdepapper och penningmarknadsinstrument i svenska kronor. Fondens målsättning är att ge en positiv avkastning som över tid följer eller överstiger den korta svenska marknadsräntan, till en mycket låg risk. Fonden placerar i penningmarknadsinstrument eller i överlåtbara värdepapper utgivna och helägda eller garanterade av staten, kommun, landsting, kreditinstitut eller företag som enligt fondbolagets bedömning har en god kreditvärdighet. Fondens duration får maximalt vara 1 år och fondens genomsnittliga förfallolöptid får maximalt vara 2 år. Fondens medel är placerade i överlåtbara värdepapper, fondandelar, penningmarknadsinstrument, placering på konto i kreditinstitut samt derivatinstrument. I fonden ingår även de likvida medel som behövs för fondens förvaltning. Fondens medel får placeras i sådana överlåtbara värdepapper och penningmarknadsinstrument som avses i 5 kap. 5 första stycket LVF ( onoterade ) motsvarande ett innehav om maximalt 10 procent av fondens värde. Fonden får placera högst 10 % av tillgångarna i fondandelar. Fonden har tillstånd av Finansinspektionen att placera sina medel jämlikt 5 kap 8 LVF. Fonden kan placera mer än 35 procent av fondens medel i obligationer och andra skuldförbindelser som getts ut eller garanterats av svenska staten, kommun eller annan kommunal myndighet. Fonden lämnar normalt ingen utdelning utan alla inkomster återinvesteras i fonden. Insättningar och uttag ur fonden kan normalt ske alla vardagar. 6% 5% 4% 3,7% 3,4% 5,3% 4,3% Simplicity Likviditet OMRX T-Bill Index 3% 2,1% 2% 1% 0% -1% Historisk avkastning 2,5% 2,6% 1,6% 1,5% 1,2% 0,7% 0,9% 0,9% 0,4% 0,3% 0,5% 0,5% -0,3% Simplicity Likviditet