Bokslutskommuniké 1 januari 31 december 2000 Thalamus Networks AB (publ) 1
Bokslutskommuniké 1 januari-31 december 2000 Perioden i sammandrag Nettoomsättningen ökade från 21 763 KSEK till 27 744 KSEK vilket innebär 27 procents ökning från föregående år Scandinavian Micropayment AB startades i november tillsammans med IT-företaget Avantra Bolaget O-listenoterades i september I mars genomfördes en nyemission på 233 MSEK. Soliditeten vid utgången av året är 96,9 % Halmstads Fastighets AB, HFAB, och ebo ab, Eslöv, förnyade och utökade sina avtal med Thalamus ytterligare tre år Utvecklingen i Göteborgsregionen fortsätter tredje området i villaprojektet är nu uppkopplat Internet- och TV-leverantören Engelholms Kabel-TV, EKTV, förvärvades under januari 2001 Thalamus Networks har under 2000 blivit ett av de viktigaste bredbandsföretagen i Sverige. En uppmärksammad annonskampanj under första halvåret, marknadens mest utvecklade verktygslåda för bredbandsdrift samt Thalamus prioritering av kundernas säkerhet har bidragit till detta. Börsnoteringen i september 2000 har också givit bolaget den förväntade publiciteten och legitimiteten. Thalamus satsning på kvalitet och säkerhet för tjänsteutbudet har också visat sig framgångsrik då bolaget som första bredbandsföretag har förnyat och utökat kundavtal med två fastighetsbolag (ebo ab samt HFAB). Bolagets långa erfarenhet från fastighetsbranschen lägger grunden för ett långsiktigt samarbete med fastighetsägarna. Tillsammans med IT-företaget Avantra AB startade Thalamus under 2000 det av Thalamus majoritetsägda bolaget Scandinavian Micropayment AB (69 %). Förvärvet av Internet- och kabel-tv-leverantören Engelholms Kabel-TV innebär många fördelar inför framtiden. I köpet ingår områdes-, stads- och kommunnät samt 9 000 betalande kunder. Dessutom kan Thalamus dra nytta av upparbetade kontakter för upphandling av programavtal samt får tillgång till kompetent personal. Koncernens omsättning ökar i och med köpet med minst 12 MSEK. Bolagets starka finansiella ställning ger möjligheter till intressanta affärer i framtiden. Det ger Thalamus Networks möjligheter att växa och effektivisera verksamheten, så att kunder och intressenter får ta del av ett ännu större utbud. Nettoomsättning och resultat Nettoomsättningen ökade med 27 procent till 27 744 KSEK (21 763). Rörelseresultatet minskade till -24 127 KSEK (-9 188), medan resultatet efter finansnetto blev -15 847 KSEK (-8 882). Resultatmässigt uppvisar koncernen en försämring och orsakerna står främst att finna i betydande kostnader för investeringar i marknadsföring, börsnotering, teknik samt organisationsuppbyggnad. 2
Internet Med Thalamus Networks får fastighetsägaren tillgång till bredbandstjänster som krävs för att skapa ett intelligent boende Kostnader för namnbyte, börsnotering samt betydande marknadsinsatser av engångskaraktär uppgick till ca 4 MSEK för räkenskapsåret. Väsentliga händelser under året Felanmälan Marknad Under 2000 har intresset för bredband ökat stadigt. Såväl press som fastighetsägare har börjat granska bredbandsföretagens utfästelser med mer kritiska ögon vilket gynnat Thalamus. Thalamus valde tidigt att prioritera IT-säkerheten och den personliga integriteten högt, vilket nu visar sig vara en riktig strategi då antalet affärsmöjligheter väsentligt ökat. Thalamus har valt att inte deltaga i något priskrig på marknaden och varje projekts lönsamhet utvärderas för sig. Denna strategi har i några fall inneburit att kunden valt en billigare leverantör, men vår absoluta övertygelse är att den utvalda strategin är den enda som håller långsiktigt. Marknaden för Komfort & klimatverksamheten följer den allmänna byggkonjunkturen och har utvecklats positivt under framför allt senare delen av året. Konkurrensen är dock fortsatt mycket hård och åtgärder har vidtagits för att förbättra lönsamheten. Marknadskommunikation och PR Det första halvårets marknadsföringskampanj följdes upp med selektiv annonsering i branschpress (fastighets- och energitidningar) samt bannerannonsering på Internet. Varumärket Thalamus har på mindre än ett år etablerat sig på marknaden för bredbandsaktörer, vilket visat sig både i kundrelationer och flera uppmärksammade artiklar i affärs- och fackpress. TV Värmereglering Dialog portal Tjänsteutveckling Portalen www.thalamus.nu har under 2000 utvecklats ytterligare för att kunna Telefoni lanseras i en generell version 2.0 under Q1 2001. Parallellt pågår ett arbete Passage med att färdigställa två lokal- och varumärkesanpassade portaler för större fastighetsägare. Områdestelefoni har testats under året, och tjänsten är tekniskt färdigutvecklad. För att lansera tjänsten kommersiellt behövs dock en global partner och en bredare kundbas. Bolaget för fortsatta diskussioner med ett antal tänkbara operatörer och lansering av telefonitjänsten kommer att ske så snart det finns möjligheter till en lönsam affär. Prototypen för en e-handelsplattform för mikrobetalningar blev klar under januari 2001. Nu vidtar arbetet med att integrera systemet med Thalamus portal och affärssystem. Flera bolag har visat stort intresse för systemet och en affärsmodell för marknadsföring till externa intressenter håller på att utarbetas. Trådlöst Thalamus har utvecklat en lösning för att kunna leverera bredband över trådlösa förbindelser. Förutsättningen är dock att lämpliga frekvensområden finns att använda, vilket i sin tur beror på Post- & Telestyrelsens (PTS) licensförfarande. PTS håller för närvarande på att se över sin licensieringsmodell. Orsaken är att kritik har lämnats mot den nuvarande licensmodellen, för att den är konkurrenshämmande. Thalamus har i detta arbete fungerat som en av remissinstanserna. Så snart frekvenser som motsvarar Thalamus krav på säkerhet och kvalitet finns tillgängliga kan Thalamus leverera trådlösa tjänster. 3
Energyservice Den nya tjänsten thalamus energyservice har under året utvecklats och levererats till kunder. Tjänsten hanteras på Thalamus värdserver som samordnar och levererar larm och information. Systemet kommer under 2001 att förfinas och vidareutvecklas i stor skala. Kundstödssystem För att kunna effektivisera kundkontakter och modeminstallationer har arbetet med ett nytt kundstödssystem påbörjats under 2000. Systemet är en förutsättning för att Thalamus skall kunna hantera stora mängder kunder kostnadseffektivt och med bibehållen god service. Systemets grundversion implementeras under Q2 2001. Effektiviserad driftmiljö Thalamus satte under 2000 igång ett arbete för att få en förbättrad centraliserad driftmiljö i samband med att Ängelholmskontoret flyttar till nya lokaler under första kvartalet 2001. Infrastrukturen skall utnyttjas maximalt, så att övervakning och styrning ger bästa möjliga ekonomi och tillgänglighet Riktad nyemission I mars genomfördes en nyemission riktad till institutionella investerare. Genom emissionen tillfördes bolaget 233 MSEK efter avdrag för emissionskostnader. Emissionskursen var 195 kronor. Incitamentsprogram All personal som anställts efter november 1999 har givits möjlighet att delta i ett program för teckningsoptioner. Personal anställd före detta datum deltar i ett tidigare optionsprogram. Investeringar Investeringar i anläggningstillgångar uppgick till 4 825 KSEK (4 338). Anställda Det genomsnittligt antalet anställda uppgick till 32 (21). Moderbolaget Moderbolagets nettoomsättning uppgick till 27 923 (21 983) KSEK och resultatet före bokslutsdispositioner och skatt till -15 916 (-8 617) KSEK. Finansiell information (samtliga uppgifter för 1998 avser endast moderbolaget) KONCERNEN Nettoomsättning 12 månader Resultat 12 månader KSEK 2000 1999 1998 2000 1999 1998 KONCERNEN TOTALT 27 744 21 763 18 083-15 743-8 882-3 277 Nettoomsättning kvartalsuppgifter 2000 1999 KSEK Kv 4 Kv 3 Kv 2 Kv 1 Kv 4 Kv 3 Kv 2 Kv 1 KONCERNEN TOTALT 7 002 5 213 6 502 9 027 6 394 5 397 5 620 4 352 Resultat efter finansnetto kvartalsuppgifter 2000 1999 KSEK Kv 4 Kv 3 Kv 2 Kv 1 Kv 4 Kv 3 Kv 2 Kv 1 KONCERNEN TOTALT -4 464-2 082-4 198-4 999-3 463-1 724-2 133-1 562 4
KONCERNENS RESULTATRÄKNING 12 månader KSEK 2000 1999 1998 Nettoomsättning 27 744 21 763 18 083 Rörelsens kostnader -51 871-30 951-21 454 RÖRELSERESULTAT -24 127-9 188-3 371 Finansiella intäkter och kostnader 8 280 306 94 RESULTAT EFTER FINANSNETTO -15 847-8 882-3 277 Skatter 19 Minoritetsandel i resultat 85 ÅRETS RESULTAT -15 743-8 882-3 277 KONCERNENS BALANSRÄKNING KSEK 2000-12-31 1999-12-31 1998-12-31 TILLGÅNGAR Immateriella anläggningstillgångar 137 392 420 Övriga anläggningstillgångar 5 669 2 800 2 130 Varulager 2 287 2 262 211 Kortfristiga fordringar 12 206 6 718 3 072 Likvida medel 241 586 26 670 14 265 SUMMA TILLGÅNGAR 261 885 38 842 20 098 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital 253 710 32 205 16 859 Räntebärande skulder och avsättningar 1 376 923 1 127 Icke räntebärande skulder och avsättningar 6 799 5 714 2 112 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 261 885 38 842 20 098 5
KONCERNENS KASSAFLÖDESANALYS 12 månader KSEK 2000 1999 Kassaflöde från den löpande verksamheten -17 641-7 722 Förändringar i rörelsekapital -441-3 144 Investeringsverksamheten -4 825-4 338 KASSAFLÖDE FÖRE FINANSIERING -22 907-15 204 Finansieringsverksamheten 237 823* 41 874 ÅRETS KASSAFLÖDE 214 916 26 670 Likvida medel vid årets början 26 670 0 Kursdifferens i likvida medel Likvida medel vid periodens slut 241 586 26 670 * varav nyemission i mars samt likvider för teckningsoptioner, 237 249 KSEK. NYCKELTAL 2000-12-31 1999-12-31 1998-12-31 Soliditet 96,9 % 82,9 % 84,1 % Genomsnittligt antal aktier 8 897 386 7 115 000 3 520 840 Antal aktier vid årets slut 9 271 456 7 190 000 7 040 000 Resultat per aktie (kr) -1,77-1,25-0,9 Eget kapital per aktie (kr) 27,40 4,48 2,40 Börskurs 26,40 Uppgifterna för 1998 avser moderbolaget. Totalt antal utestående teckningsoptioner är 161 391, vilka vid teckning ger utspädning på 1,8 procent av kapital samt 0,9 procent av rösterna. 6
Definitioner Soliditet erhålls genom att dividera eget kapital inklusive minoritetsandelar med balansomslutning. Genomsnittligt antal aktier beräknas med hänsyn till när emissionslikviden eller apportegendomen varit tillgänglig. Resultat per aktie avser resultat efter full skatt dividerat med genomsnittligt antal aktier. Eget kapital per aktie erhålls genom att dividera eget kapital med antal aktier vid periodens utgång. Ytterligare information kan erhållas från: Thalamus Networks AB (publ) Heliosvägen 1A, 120 30 STOCKHOLM telefon 08-691 09 00, fax 08-691 09 91 e-mail info@thalamus.se hemsida www.thalamus.se Koncernens årsredovisning kommer att hållas tillgänglig från den 1 mars 2001. Bolagsstämma kommer att avhållas den 15 mars med start kl 15.30 på bolagets Stockholmskontor (Heliosvägen 1A, 4 tr). Delårsrapport för perioden 1 januari till 31 mars för år 2001 kommer att presenteras den 10 maj 2001. Stockholm den 14 februari 2001 Jan Tidelius Verkställande direktör 7
Heliosvägen 1 A, 120 30 Stockholm. Telefon 08-691 09 00. Telefax 08-691 09 91. Metallgatan 17 A, 262 72 Ängelholm. Telefon 0431-44 54 00. Telefax 0431-44 54 10. www.thalamus.se sales@thalamus.se 8 Ängelholm Malmö Halmstad Göteborg Stockholm