DELÅRSRAPPORT PERIODEN JANUARI SEPTEMBER 2016

Transkript

1 DELÅRSRAPPORT PERIODEN JANUARI SEPTEMBER Nordic Leisure AB (publ) Delårsrapport Januari-Mars

2 NORDIC LEISURE AB Under tredje kvartalet uppgick koncernens intäkter till 80,5 MSEK (29,5) i detta ingår realisationsresultat av försäljning av B2B verksamheten uppgående till 38,2 MSEK. Koncernens intäkter exklusive detta realisationsresultat uppgick till 42,3 MSEK en ökning med 43,4% jämfört med samma period föregående år. Antal aktiva onlinekunder uppgick till (20 266), motsvarande en ökning om 0,6 %. Intäkter, MSEK Aktiva Onlinekunder Q3 Q4 Q Q Q Q3 Q4 Q Q Q Kvartal 3 (juli-september) Rörelsens intäkter uppgick till 80,5 MSEK (29,5), varav 38,2 MSEK avser realisationsresultat från avyttring av verksamhet. Rörelseresultatet (EBITDA) uppgick till 48 MSEK (-3,7). Resultat efter skatt uppgick till 45,4 MSEK (-5,3) Resultat efter skatt per aktie uppgick till 0,81 SEK (-0,14) Antal aktiva onlinekunder uppgick till (20 266) Väsentliga händelser under perioden Försäljning av koncernens verksamhet inom B2B slutfördes Verksamhet inom Food & Beverage överläts Underhandserbjudande till minoritetsägare i Betting Promotion Systems (BPS) AB, med därpå följande begäran om tvångsinlösen Väsentliga händelser efter periodens utgång Inga väsentliga händelser Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

3 Nordic Leisure AB uppvisar stabil lönsamhet under kvartalet Det tredje kvartalet för oss inom Nordic Leisure har präglats av fortsatt intäktstillväxt, renodling samt en tydlig verifiering att vi har vänt den underliggande verksamheten i rätt riktning. I enlighet med tidigare information så slutfördes försäljningen av B2B verksamheterna inom Betting Promotion- och Tain (BPT) under kvartalet och därmed realiserade koncernen en bokföringsmässig reavinst om 38,2 miljoner kronor. Peter Åström Försäljningen av BPT innebar dels en positiv effekt på vår resultat- och balansräkning, och dels skapade den möjligheten att använda oss av den kvalificerade tekniska it plattform- och teknologi vi nu innehar. På så sätt slipper vi potentiellt beroende av externa leverantörer. Vi anser att plattformen har ett betydande värde, och kommer under innevarande kvartal låta extern part värdera densamma. En sådan värdering kan medföra en positiv uppvärdering vilken i sådant fall ger resultatutslag. Oaktat utfall, kan vi konstatera att den affärsvinst om cirka 70 MSEK som vi kommunicerade i samband med försäljningen av BP har uppnåtts. Därutöver får vår grupp ett tydligare fokus då vi nu koncentrerar alla våra resurser och kompetenser mot våra verksamheter inom B2C. För att ytterligare renodla vår B2C strategi har vi även under kvartalet överlåtit de enheter som bedrev restaurangverksamhet i Lettland. Vi har förutom ovan beskrivna renodling även effektiviserat organisationen, genomfört ändringar i ledningsgruppen och personalneddragningar. Totalt är vi nu drygt 100 medarbetare inom koncernen som trots att vi är färre till antalet än tidigare lyckats leverera den högsta kvartalsomsättningen sedan försäljningen av Redbet 2013, vilket har skett med lönsamhet i rörelsen. Under kvartalet lämnade vi ett underhandserbjudande till kvarvarande minoritetsaktieägarna i Betting Promotion Systems (BPS) vilket utökade vårt ägande i BPS till 96.85%. Vi påkallade därefter tvångsinlösen av resterande aktier, en process som nu kommer att hanteras i enlighet med gängse regelverk och praxis. Vi kan konstatera att vi nu arbetar med en lönsam affär och en anpassad organisation, samt att vi lämnar kvartalet med ett synligt eget kapital om drygt 162 miljoner kronor, en kassa överstigande 100 miljoner SEK, och en soliditet uppgående till 91%. Vi är sålunda i en väldigt god position för framtida expansion till nya marknader och nya marknadssegment. Peter Åström VD- och koncernchef Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

4 Marknaden Koncernens strategier baserar sig på bedömningen att marknaden för reglerat nätspel kommer att fortsätta växa både globalt och inom EU. Koncernen gör vidare bedömningen att flera marknader inom EU de kommande åren kommer att regleras vilket kommer att påverka konkurrenssituationen till stor fördel för licensierade aktörer. Nordic Leisure (NLAB) skall därför växa på reglerade legala marknader. NLAB förutspår även en fortsatt konsolidering inom branschen mellan såväl operatörer, leverantörer som affilierade verksamheter. Det är troligt att denna konsolidering kommer att fortsätta accelerera, framförallt på mogna marknader. NLAB:s primära marknader är utvecklingsländer. För närvarande står Baltikum och andra Östeuropeiska marknader för en större del av koncernens intäkter, och gruppen ser en betydande tillväxtpotential via utveckling av produktportföljer och kundvårdande aktiviteter. Koncernen bedömer även tillväxtmarknader som intressanta för etablering av såväl nya som befintliga varumärken, då konkurrenssituationen på dessa marknader som regel är lägre och kostnader för etableringar därmed relativt sett låga. Nätspel via mobila enheter har ökat explosionsartat de senaste åren och NLAB gör bedömningen denna utveckling kommer fortgå. Den mobila utvecklingen drivs av en ökad försäljning av mobila enheter, bättre teknik och bättre tillgänglighet samt uppkoppling. Till detta ser vi en snabb utveckling rörande kundupplevelse och handhavande vilket förbättras kontinuerligt och påverkar utvecklingen i stort. Även kundens beteende och dess förändringar har en stor påverkansfaktor i det hela vilket syns tydligt i de yngre generationerna. Allt sammantaget visar att nätspel via mobila enheter kommer att fortsätta öka kraftigt de kommande åren. Koncernen har för tillfället en pågående licensansökan på en europeisk marknad, och överväger ytterligare ett antal nya landsetableringar. NLAB är ett investeringsbolag inom spelsektorn, som äger operativa spelföretag licensierade i olika länder. Vår intention är att växa organiskt såväl som via förvärv, vår avsikt är att bredda vår operatörsportfölj genom att finna operatörer rätt positionerade för vår strategi, med förutsättningar för stark och lönsam tillväxt. Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

5 Resultat och finansiell ställning tredje kvartalet 2016 Tillämpade redovisningsprinciper överensstämmer med uttalanden och allmänna råd från Bokföringsnämnden avseende större företag. När allmänna råd från Bokföringsnämnden saknas har vägledning hämtats från Redovisningsrådets rekommendationer och från uttalanden av FAR/SRS. Tillämpade redovisningsprinciper överensstämmer med presenterade redovisningsprinciper i senast publicerade årsredovisningen som går att finna på nordicleisure.se Intäkter Under tredje kvartalet 2016 uppgick koncernens rörelseintäkter till 80,5 MSEK (29,5) varav 38,2 MSEK avser realisationsresultat vid försäljning inom verksamhet av B2B. Intäkter från spelverksamheten var 35,9 (27,8) MSEK. Övriga rörelseintäkter uppgick till 44,6 (1,7) MSEK varav 38,2 MSEK avser realisationsresultat nämnt ovan. Övriga rörelseintäkter består annars i huvudsak av hyresintäkter, försäljning av mat och dryck, samt övriga intäkter. Intäkter, MSEK Q3 Q4 Q Q Q Spelöverskott fördelat mellan reglerade och icke reglerade marknader, i % Spelöverskott B2C reglerade marknader Spelöverskott B2C icke reglerade marknader Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

6 Resultat och kostnader Under perioden uppgick bruttoresultatet (resultat efter direkta driftskostnader) till 69,4 MSEK varav 38,2 MSEK avser realisationsresultat vid försäljning av verksamhet. Bruttoresultat exklusive realisationsresultat blir 31,2 MSEK (16,1). Driftskostnaderna uppgick till 11,1 MSEK (13,4). Marknadsföringskostnaderna uppgick till 6,8 MSEK (6,3). Personalkostnaderna uppgick till 8,3 MSEK (9,9). Resultatet från finansiella poster uppgick till 0,0 MSEK (0,1). Resultatet efter skatt uppgick till 45,4 MSEK (-5,3). Nettomarginalen för perioden var 23,4 procent (-18,1 %). Investeringar och kassaflöde Investeringarna för koncernen uppgick under kvartalet till 4,7 MSEK (4,0) och utgjordes av investeringar i koncernens hård- och mjukvaror (spelplattformar). Kassaflödet för perioden var - 4,2 MSEK (-1,4). Det egna kapitalet uppgick till 162,7 MSEK (76,0) vilket motsvarar ett eget kapital på 2,89 SEK per aktie (1,99). Likvida medel uppgick till 105 MSEK (45), varav 4,2 MSEK (3,2) utgjordes av klientmedel. Motsvarande belopp 4,2 MSEK (3,2) avseende klientmedelsskuld ingår i posten övriga skulder. Koncernens egna likvida medel uppgick således till 100,8 MSEK (41,8). Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

7 Produkter Gruppens kärnverksamhet är att erbjuda odds- och kasinospel på internet. Under perioden stod odds för 56 procent (55 %) och kasino för 44 procent (45 %) av spelöverskottet. Spelöverskott MSEK Produkter Odds, MSEK Q3 Q4 Q Q Q Kasino, MSEK Q3 Q4 Q Q Q Medarbetare Vid periodens utgång uppgick antalet heltidsanställda i koncernen till 102 personer (136) varav 57 är kvinnor och 45 är män. Moderbolaget I moderbolaget bedrivs sedvanliga koncernledningsfunktioner. Några transaktioner till närstående har inte förekommit. Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

8 Finansiella risker Koncernen utsätts genom sin verksamhet för olika finansiella risker såsom marknadsrisk (bestående av valutarisk, ränterisk och prisrisk), kreditrisk och likviditetsrisk. Koncernens övergripande riskhantering innebär att eftersträva minimala ogynnsamma effekter på finansiellt resultat och ställning. Rättsliga tvister Det finns inga pågående rättsliga processer eller skiljeförfaranden som har haft eller kan antas få väsentlig ekonomisk betydelse för bolaget. Närstående transaktioner Inga närstående transaktioner har skett under räkenskapsåret. Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

9 Resultaträkning Koncernen i sammandrag, tkr Q Q3 Jan-Sept 2016 Jan-Sept Helår Rörelsens intäkter Intäkter från spelverksamheten Övriga rörelseintäkter Summa rörelseintäkter Driftskostnader Driftskostnader i spelverksamheten Bruttoresultat Rörelsens kostnader Marknadsföringskostnader Övriga externa kostnader Personalkostnader Resultat före avskrivningar Avskrivningar och nedskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar Resultat före finansiella poster Resultat från finansiella poster Resultat från andelar i dotterföretag Ränteintäkter och liknande resultatposter Räntekostnader och liknande resultatposter Övriga finansiella poster Netto av finansiella poster Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

10 Resultat efter finansiella poster Skatt på periodens resultat Periodens resultat Resultat hänförligt till: Moderbolagets aktieägare Minoriteten Resultat per aktie, kr 0,81-0,14 0,72-0,24-0,0002 Resultat per aktie, kr efter utspädning 0,81-0,14 0,72-0,24-0,0002 Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

11 Balansräkning Koncernen i sammandrag, tkr 30/09/16 31/12/15 TILLGÅNGAR Goodwill Balanserade utvecklingskostnader Övriga Immateriella tillgångar Byggnader och mark Inventarier Uppskjutna skattefordringar Summa anläggningstillgångar Kundfordringar Övriga fordringar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Summa omsättningstillgångar Likvida medel SUMMA TILLGÅNGAR EGET KAPITAL OCH SKULDER Aktiekapital Utvecklingsfond 0 0 Fritt eget kapital Summa eget kapital Uppskjuten skatteskuld Leverantörsskulder Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

12 Övriga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Summa skulder SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER Ställda säkerheter 0 0 Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

13 Kassaflödesanalys Koncernen i sammandrag, tkr Q Q3 Jan-Sept 2016 Jan-Sept Helår DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN Resultat efter finansiella poster Skatt Poster som inte är kassaflödespåverkande Avskrivningar och nedskrivningar Realisationsresultat dotterbolag Övriga ej kassaflödespåverkande poster Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapitalet Förändring av rörelsekapital Förändring av fordringar Förändring av skulder Förändring av rörelsekapital Kassaflöde från den löpande verksamheten INVESTERINGSVERKSAMHETEN Investeringar i immateriella anläggningstillgångar Investeringar i materiella anläggningstillgångar Avyttring av dotterbolag Förvärv av dotterbolag Kassaflöde från investeringsverksamheten FINANSIERINGSVERKSAMHETEN Kassaflöde från finansieringsverksamheten Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

14 Periodens kassaflöde Valutakursdifferens i likvida medel Likvida medel vid periodens början LIKVIDA MEDEL VID PERIODENS SLUT Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

15 Förändring eget kapital Belopp i tkr Q Q3 Jan-Sept 2016 Jan-Sept Ingående eget kapital Nyemission Förvärv av minoritet Omräkningsdifferens Totalresultat Utgående eget kapital Hänförligt till: Moderbolagets aktieägare Minoritetsintresse Totalt eget kapital Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

16 Nyckeltal Q Q3 Jan-Sept 2016 Jan-Sept Helår Avkastning på eget kapital, % 26,40-6,8 26,40-11,5-0,08 Avkastning på totalt kapital, % 23,49-5,9 23,49-9,9-0,06 Eget kapital vid periodens slut, tkr Soliditet vid periodens slut, % 91,4 85,4 91,4 85,4 81,5 Periodens antal heltidsanställda i genomsnitt Antal aktier vid periodens slut, i tusental Aktier vid periodens slut efter utspädning, i tusental Eget kapital per aktie, kr 2,89 1,99 2,89 1,99 2,24 Resultat per aktie, kr 0,81-0,14 0,72-0,24-0,0002 Utdelning per aktie, kr 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Periodens kassaflöde, tkr Kassaflöde från den löpande verksamheten, tkr Definitioner av nyckeltal och benämningar Avkastning på eget kapital (%) Nettoresultat i procent av genomsnittligt eget kapital. Avkastning på totalt kapital (%) Nettoresultat i procent av genomsnittligt totalt kapital. Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

17 Soliditet (%) Eget kapital i procent av balansomslutningen. Antal aktier efter utspädning Antal aktier vid periodens slut ökat med det antal aktier som utestående optionsprogram, konvertibellån och aktieemission maximalt kan komma att konverteras till; Eget kapital per aktie (kr) Eget kapital vid årets slut dividerat med antal utestående aktier vid periodens slut. Resultat per aktie (kr) Periodens nettoresultat dividerat med genomsnittligt antal aktier under året. Utdelning per aktie (kr) Periodens utdelning dividerat med antal utestående aktier vid periodens slut. Rörelseresultat EBITDA Periodens resultat före avskrivningar (EBITDA) Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

18 Redovisningsprinciper Koncernen upprättar års- och koncernredovisningarna med tillämpning av årsredovisningslagen och Bokföringsnämndens allmänna råd BFNAR 2012:1 Årsredovisning och koncernredovisning (K3). Tidigare tillämpades årsredovisningslagen och Bokföringsnämndens allmänna råd förutom BFNAR 2008:1 (K2) och BFNAR 2012:1 (K3). Delårsrapporten för moderbolaget är upprättad i enlighet med Årsredovisningslagen 9 kapitel, Delårsrapport. Koncernens spelintäkter redovisas netto efter avdrag för spelarnas vinster. Driftskostnader i spelverksamheten särredovisas i resultaträkningen. Till driftskostnader hänförs bonus, lojalitetsprogram, licensavgifter till spelnätverk, spelskatter och kostnader för betalningstjänster. Nettot av intäkter och driftskostnader benämns bruttoresultat, vilket representerar det resultat som genereras av transaktionerna med kunderna. Redovisad goodwill utgörs av övervärde som uppkommit i samband med företagsförvärv och består av synergieffekter. Redovisat värde utgörs av anskaffningsvärdet med avdrag för ackumulerade avskrivningar och eventuella nedskrivningar. Avskrivningarna görs systematiskt över förväntad nyttjandeperiod. Bolagets bedömning är att de övervärden som förvärvats kommer att kunna ha en nyttjandeperiod på 10 år. Redovisat värde av anläggningstillgång i form av fastigheter utgörs av anskaffningsvärdet med avdrag för ackumulerade avskrivningar och eventuella nedskrivningar. Avskrivningarna görs systematiskt över 20 år. Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

19 Moderbolagets balansräkning, finansiell ställning och investeringar Moderbolagets likvida medel uppgick per den 30 september, 2016 till 76,1 MSEK (30,3). Det egna kapitalet uppgick till 120,8 MSEK (72,2), vilket ger en soliditet om 60,6 (99,9) procent. Moderbolagets resultaträkning i sammandrag Belopp i tkr Q Q3 Jan-Sept 2016 Jan-Sept Helår Intäkter Rörelsens kostnader Rörelseresultat Finansiella poster Resultat före skatt Skatt Periodens resultat Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

20 Moderbolagets balansräkning i sammandrag Belopp i tkr 30/09/16 31/12/15 Immateriella anläggningstillgångar 0 0 Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Summa anläggningstillgångar Kortfristiga fordringar Likvida medel Summa omsättningstillgångar Summa tillgångar Bundet eget kapital Fritt eget kapital Summa eget kapital Kortfristiga skulder Summa skulder Summa eget kapital och skulder Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)

21 Kommande informationstillfällen Nordic Leisure lämnar ekonomiska rapporter enligt följande: Bokslutskommuniké februari 2017 Denna delårsrapport har ej varit föremål för granskning av bolagets revisorer. Styrelse och verkställande direktören försäkrar att delårsrapporten ger en rättvisande bild av företagets och koncernens verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som företaget och de företag som ingår i koncernen står inför. Sigtuna, 10 november 2016 Niklas Braathen Styrelsens ordförande Jörgen Andersson Claes Hallén Peter Åström Styrelseledamot Styrelseledamot Verkställande Direktör och Styrelseledamot För ytterligare information, vänligen kontakta: Peter Åström Verkställande Direktör Tel: E-post: peter.astrom@nordicleisure.se NORDIC LEISURE AB Stora Gatan 46, SIGTUNA Tel: E-post: investor@nordicleisure.se Om Nordic Leisure: Nordic Leisure AB (Publ) är moderbolag i en koncern som driver verksamhet i spelbranschen. Bolagsgruppen har kontor i Tallinn, Riga, Malta och Stockholm. Dotterbolagen i respektive land innehar nationella licenser och tillstånd, samt sysselsätter omkring 100 anställda. Nordic Leisure AB är sedan 2006 noterat på Nasdaq-OMX First North (NLAB:SS) i Stockholm. Bolagets Certified Adviser är Mangold Fondkommission, tel Detta pressmeddelande får inte, direkt eller indirekt, distribueras eller offentliggöras i USA, Australien, Japan, Kanada eller Sydafrika. Denna information är sådan information som Nordic Leisure AB är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersons försorg, för offentliggörande den 10 november 2016 kl. 12:00 CET. Viktig information om First North First North är en alternativ marknadsplats som drivs av de olika börserna som ingår i NASDAQ OMX. Den har inte samma juridiska status som en reglerad marknad. Bolag på First North regleras av First Norths regler och inte av de juridiska krav som ställs för handel på en reglerad marknad. En placering i ett bolag som handlas på First North är mer riskfylld än en placering i ett bolag som handlas på en reglerad marknad. Alla bolag vars aktier är upptagna till handel på First North har en Certified Adviser som övervakar att reglerna efterlevs. NASDAQ OMX Stockholm godkänner ansökan om upptagande till handel på First North. Nordic Leisure AB (publ) delårsrapport januari-september (21)