5 % försäljningstillväxt i jämförbara enheter under kvartalet.

Transkript

1 H E M T E X A B O R G N R I n f o r m a t i o n e n ä r s å d a n s o m H e m t e x s k a o f f e n t l i g g ö r a e n l i g t s v e n s k l a g o m v ä r d e p a p p e r s m a r k n a d o c h / e l l e r s v e n s k l a g o m h a n d e l m e d f i n a n s i e l l a i n s t r u m e n t. I n f o r m a t i o n e n l ä m n a d e s f ö r o f f e n t l i g g ö r a n d e d e n 1 3 n o v e m b e r k l o c k a n DELÅRSRAPPORT 1 JANUARI SEPTEMBER % försäljningstillväxt i jämförbara enheter under kvartalet. Samtliga siffror avser koncernen, om inte annat anges. Jämförelser i delårsrapporten sker, om inte annat anges, med motsvarande period Tredje kvartalet (juli 2012 september 2012) Nettoomsättningen uppgick till 222,0 (224,6) Mkr. Försäljningsutvecklingen i koncernens jämförbara butiker var 5 (1) procent. Rörelseresultatet uppgick till -18,3 (-28,3) Mkr, varav 0 (0) Mkr i engångskostnader. Resultatet efter skatt uppgick till -19,9 (-29,2) Mkr. Kassaflöde efter investeringar uppgick till -24,2 (-25,4) Mkr. Bruttovinstmarginalen uppgick till 53,4 (51,4) procent. Delårsperioden (januari 2012 september 2012) Nettoomsättningen uppgick till 622,1 (613,3) Mkr. Försäljningsutvecklingen i koncernens jämförbara butiker var 9 (-8) procent. Rörelseresultatet uppgick till -83,3 (-135,7) Mkr, varav engångskostnader belastar resultatet med 0 (7,5) Mkr. Resultatet efter skatt uppgick till -87,6 (-142,6) Mkr. Kassaflöde efter investeringar uppgick till -126,1 (-188,6) Mkr. Bruttovinstmarginalen uppgick till 55,9 (53,7) procent. VD-kommentar Hemtex redovisar nu det femte kvartalet i följd med positiv försäljningsutveckling och resultatförbättring, trots en osäker detaljhandelsmarknad. I koncernens jämförbara butiker ökade försäljningen under det tredje kvartalet med 5 procent. Det är inte enbart i Sverige som utvecklingen pekar åt rätt håll. I Finland och Estland ökade försäljningen i jämförbara butiker med 11 procent (6) respektive 12 procent (12). Under samma period ökade försäljningen i svensk heminredningshandel med 1,5 procent i löpande priser. Det visar att vi är på rätt väg och att kunderna uppskattar våra produkter. Under september månad lanserades vår webb-tv-satsning i samarbete med Expressen och inredningsprofilen Mija Kinning. Programmet har lockat många tittare och bidragit till att öka intresset för heminredning. Vi har även inlett ett samarbete med Borås Cotton Studio som har många glömda mönsterskatter och utarbetat en spännande kollektion som knyter an till det svenska kulturarvet. Hemtex är ett företag vars produktdesign är intressant och efterfrågas på en betydligt större marknad än enbart den svenska. Under hösten har vi därför beslutat att påbörja arbetet med ett nytt exportkoncept. Utgångspunkten är att delar av företagets sortiment ska vara tillgängligt för inköp hos utländska detaljhandelsaktörer. Målsättningen är därmed att Hemtex produkter ska nå betydligt fler marknader än i dag till en begränsad risk. Det är i nuläget svårt att bedöma vilka konsekvenser det osäkra marknadsläget kommer att få för svensk heminredningshandel. Vår utmaning är därför att fortsätta det pågående arbetet med att utveckla ett prisvärt sortiment av hög kvalitet och stärka positionen som svensk marknadsledare. Peder Larsson, tf VD och koncernchef KONCERNENS RESULTATUTVECKLING Senaste 3 månader 9 månader Rullande 12 årsbokslut juli sep jan sep okt sep jan dec / Rörelseintäkter, Mkr 225,3 226,7 629,0 621,9 946,1 939,0 Bruttoresultat, Mkr 122,0 117,5 355,0 337,8 532,1 515,0 Bruttovinstmarginal, % 53,4 51,4 55,9 53,7 55,9 54,4 Rörelseresultat, Mkr - 18,3-28,3-83,3-135,7-64,1-116,5 Resultat före skatt, Mkr - 19,9-29,2-87,6-142,6-69,6-124,6 Resultat efter skatt, Mkr - 19,9-29,2-87,6-142,6-69,6-124,6 Rörelsemarginal, % - 8,3-12,6-13,4-22,1-6,8-12,5 Resultat per aktie före utspädning, kr - 0,21-0,30-0,91-1,93-0,73-1,57

2 H E M T E X D E L Å R S R A P P O R T 1 m a j 3 1 o k t o b e r VÄSENTLIGA HÄNDELSER Marknaden Enligt Handelns Utredningsinstituts detaljhandelsindex har försäljningsutvecklingen i den svenska heminredningshandeln under det tredje kvartalet uppgått till ca 1,5 % i löpande priser. Marknadsläget är fortsatt osäkert och konsekvenserna för svensk heminredningshandel är därför svårbedömda. Försäljning Försäljningsutvecklingen i jämförbara butiker i koncernen var för tredje kvartalet 5 (1) procent. Fokus är fortsatta förbättringar av nyckeltalen för konvertering, sålda artiklar per kund och snittköp. För att uppnå målsättningarna genomförs kontinuerlig kompetensutveckling av samtlig personal i Hemtex butiker. För att öka kundnöjdheten ytterligare har företaget använt sig av så kallade mystery shoppers under kvartalet. Målet har varit att identifiera förbättringsåtgärder. Rationaliseringar Hemtex har under det tredje kvartalet stängt tre butiker i Sverige och en butik i Finland. Nyetableringar Fokus för Hemtex etableringsstrategi är marknaderna i Sverige, Finland och Estland. Under det tredje kvartalet har Hemtex inte öppnat några nya butiker. Företaget fortsätter istället att utveckla och optimera sitt befintliga butiksnät. Finansiering Hemtex har, som meddelats i halvårsrapporten, omförhandlat bankavtalen som sträcker sig till VERKSAMHETEN Sortiment och koncept Vår passion för textil inspirerar till förnyelse i hemmet och Hemtex affärsidé är att designa och sälja hemtextil med inspiration, kvalité och service till ett överraskande bra pris. Tilläggsprodukter ska bredda kunderbjudandet och skapa merförsäljning. Hemtex skall ta ett sortimentsledarskap inom hemtextilområdet och agera utifrån gällande trender och kommersiella uttryck. Under det tredje kvartalet har Hemtex fortsatt sitt arbete med att bredda och utveckla företagets bassortiment samt införa externa varumärken och designsamarbeten. I vårt arbete med att förvalta det svenska kulturarvet har vi under kvartalet adderat till varumärket Borås Cotton Studio. Målet är att samarbetet ska tillföra en Skandinavisk textiltradition med inriktning på retro samt addera ett nytt uttryck till vårt sortiment och bredda kundupplevelsen. Utvecklad kommunikation Målsättningen med kommunikationsstrategin är att bredda den befintliga målgruppen och att tydliggöra kunderbjudandet. Marknadsmixen har under kvartalet haft fortsatt betoning på dagspress, TV samt kundklubben Studio Hemtex. Under senare delen av kvartalet lanserades den webb-tv-satsning som Hemtex genomfört i samarbete med Expressen och inredningsprofilen Mija Kinning. Tittarsiffrorna har legat på bra nivåer och responsen har varit god. E-handelsförsäljningen har fortsatt att utvecklas positivt under perioden. Under det tredje kvartalet fortsatte arbetet med att byta e- handelsplattform. Den nya plattformen kommer att öka användarvänligheten ytterligare och det kommer att bli lättare för kunden att hitta fram till rätt produkt. Logistik och inköp Övergången till det nya inköpssamarbetet med ICA Global Sourcing har fortsatt under det tredje kvartalet och förväntas vara genomfört under det fjärde kvartalet Händelser efter periodens utgång Inga väsentliga händelser har skett efter periodens utgång. KOMMENTARER TILL RESULTAT- OCH BALANSRÄKNINGEN Nettoomsättning Nettoomsättningen i koncernen utgörs av försäljning till konsument via egna butiker och grossistförsäljning till franchisebutiker inom Hemtexkedjan. Koncernens totala nettoomsättning minskade under det tredje kvartalet, juli - september 2012, med -1,1 (-7,4) procent till 222,0 (224,6) Mkr pga färre antal butiker jämfört med samma period föregående år. I lokala valutor minskade nettoomsättningen med -0,2 (-7,4) procent. Mkr Under delårsperioden ökade nettoomsättningen med 1,4 (-18,0) procent till 622,1 (613,3) Mkr. Med oförändrade valutakurser var ökningen 1,8 procent. Av koncernens nettoomsättning svarade verksamheten i Sverige för 550,5 (530,8) Mkr, Finland för 65,6 (78,0) Mkr samt Estland för 5,9 (4,2) Mkr av omsättningen. Övriga rörelseintäkter uppgick till 7,0 (8,6) Mkr och består främst av franchiseavgifter samt bonus från leverantörer och samarbetspartners. Försäljningsutveckling i koncernens jämförbara butiker Utveckling jämfört med föregående period Koncernens nettoomsättning per kvartal Jan-Mars Apr-Juni Juli-Sept Okt-Dec mån jul - sep mån jul - sep mån jan - jun mån jan - sep 2011 Rullande 12 mån okt- sep 2012/2011 Rullande 12 mån okt sep 2011/2010 Koncernen, SEK 5 % 1 % 9 % -8 % 7 % -10 % Sverige, SEK 4 % 1 % 8 % -7 % 6 % -9 % Finland, EUR 11 % 6 % 17 % -5 % 15 % - 9 % Estland, EUR 12 % 12 % 25 % -4 % 25 % - 8% Försäljningsutvecklingen i koncernens jämförbara butiker var trots ett osäkert marknadsläge positiv på samtliga marknader under det tredje kvartalet. De strategiska åtgärder som nu pågår med bland annat tydligare marknadskommunikation och prisstege samt fokus på konvertering i butik och sålda artiklar per kund 2

3 syftar till att stödja den fortsatt positiva försäljningsutvecklingen i jämförbara butiker. Resultat Resultatet för respektive marknad framgår av segmentsrapporteringen på sidan 8 i denna rapport. Mkr Koncernens bruttovinst (nettoomsättning minus kostnader för sålda varor) ökade under delårsperioden med 5,7 (-13,0) procent till 347,9 (329,1) Mkr. Bruttovinstmarginalen uppgår för kvartalet till 53,4 (51,4) och för delårsperioden till 55,9 (53,7) procent. För att minska valutarisken säkrar Hemtex en betydande andel av koncernens varuinköp i utländsk valuta. I enlighet med koncernens finanspolicy ska minst 65 procent av kontrakterade flöden säkras. Förändringen av värdet på utestående terminskontrakt, vid tillämpning av IAS 39, påverkade bruttovinsten under delårsperioden med -3,3 (3,1) Mkr. De totala valutakursdifferenserna som påverkat resultatet har under delårsperioden uppgått till 6,0 (23,9) Mkr. Rörelsens kostnader, exklusive handelsvaror och av- och nedskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar, uppgick till 416,7 (444,7) Mkr. Kostnadsandelen av försäljningen uppgick till 67,0 (72,5) procent. Avskrivningarna av materiella och immateriella anläggningstillgångar fördelas på hyresrätter med 3,7 (3,8) Mkr och övriga avskrivningar med 17,8 (25,0) Mkr. Rörelseresultatet för delårsperioden uppgick till -83,3 (-135,7) Mkr, vilket innebär att rörelsemarginalen uppgår till -13,4 (-22,1) procent. Koncernens rörelseresultat per kvartal Jan-Mar Apr-Jun Jul-Sep Okt-Dec Resultatet före skatt för koncernen uppgick till -87,6 (-142,6) Mkr, vilket gav en vinstmarginal på -14,1 (-23,2) procent. Resultatet efter skatt uppgick till -87,6 (-142,6) Mkr. Varulager Den 30 september 2012 uppgick varulagervärdet till 177,9 (196,4) Mkr. Skillnaden i lagervärde beror till största delen på ett bättre balanserat varulager samt även ett minskat antal butiker jämfört med motsvarande period föregående år. Av det totala varulagret utgjorde grossistlagret 87,1 (96,5) Mkr. Varulagret per butik inom koncernen uppgick vid utgången av september 2012 till i genomsnitt 0,7 (0,7) Mkr. Varulagrets omsättningshastighet för den senaste tolvmånadersperioden uppgår till 2,4 (2,1) ggr per sista september Finansiell ställning Likvida medel uppgick till 27,6 (26,2) Mkr per den 30 september Nettoskulden, det vill säga räntebärande skulder minus likvida medel, ökade med 43,4 Mkr jämfört med Q och uppgick den 30 september 2012 till 125,8 (82,4) Mkr. Nettoskuldsättningsgraden uppgick till 50,4 (26,0) procent per den 30 september Soliditeten uppgick i koncernen till 44,9 procent, jämfört med 53,9 procent vid motsvarande tidpunkt föregående år. Soliditeten uppgick i moderbolaget till 32,5 procent, jämfört med 47,9 procent vid motsvarande tidpunkt föregående år. Bolaget uppfyller den 30 september 2012 med god marginal covenants i bankavtalet som består av soliditet och EBITDA. Goodwill Hemtexkoncernens totala goodwill redovisas i koncernbalansräkningen den 30 september 2012 till 248,8 (248,8) Mkr. Prövning av goodwillvärdet görs årligen i samband med årsbokslutet utifrån nyttjandevärde och bygger på prognostiserade framtida kassaflöden. Resultat per aktie Resultatet per aktie före utspädning för delårsperioden uppgick till -0,91 (-1,93) kronor och resultatet per aktie efter utspädning till -0,91 (-1,93) kronor. Eget kapital per aktie uppgick till 2,60 (3,31) kronor. Antalet aktier i Hemtex AB uppgick per den 30 september 2012 till stycken. Genomsnittligt antal aktier under delårsperioden var stycken. Medelantal anställda i koncernen Medelantalet anställda omräknat till heltider i koncernen var under den senaste tolvmånadersperioden 553 (636) personer. Personalminskningen beror i huvudsak på minskning av antalet butiker och rationaliseringar på servicekontoret i Borås. Investeringar Koncernens kassapåverkande nettoinvesteringar uppgick under delårsperioden till 10,9 (2,5) Mkr. Kassaflöde Kassaflödet från den löpande verksamheten under delårsperioden uppgick till -115,2 (-186,1) Mkr. Förbättringen kan förklaras främst av förbättrat rörelseresultat samt förbättrad lagersituation. Kassaflödet efter investeringar uppgick till -126,1 (-188,6) Mkr för delårsperioden. Säsongsvariationer Hemtex nettoomsättning, rörelseresultat och kassaflöde från den löpande verksamheten varierar under året i likhet med övriga delar av heminredningsbranschen. Detta är en effekt av att kostnadsmassan är relativt konstant medan nettoomsättningen varierar. Koncernens starkaste resultat uppkommer normalt under kalenderårets sista kvartal, det vill säga under perioden oktober till december. Risk- och osäkerhetsfaktorer Hemtex verksamhet är utsatt för ett antal risker som helt eller delvis ligger utanför bolagets och koncernens kontroll, och som kan ha inverkan på försäljning och resultat. Koncernen är utsatt H e m t e x A B o r g n r

4 för både finansiella risker och rörelserelaterade risker. Exempel på finansiella risker är refinansiering, likviditets-, ränte- och valutarisker. Rörelserisker utgörs av konjunkturutveckling, konkurrens, mode och väderrisk. Hemtex AB ansvarar för koncernens finansiella riskhantering. Målet med Hemtex finansiella policy är att begränsa kortsiktig påverkan på koncernens resultat och kassaflöde orsakat av fluktuationer i de finansiella marknaderna. Närmare beskrivning av dessa risker och hur Hemtex hanterar dessa återfinns i Årsredovisningen 2011 samt under Investor Relations på Transaktioner med närstående Inga transaktioner har ägt rum mellan Hemtexkoncernen och närstående som väsentligen påverkat koncernens ställning och resultat. Moderbolaget Hemtex AB:s nettoomsättning ökade under delårsperioden och uppgick till 588,0 (572,2) Mkr. Nettoomsättningen i Hemtex AB utgörs av försäljning till konsument genom egna butiker och grossistförsäljning till dotterbolag och franchisebutiker. Under delårsperioden fördelades nettoomsättningen på försäljning i egna butiker 534,6 (508,9) Mkr och grossistförsäljning 53,4 (63,3) Mkr. Resultatet efter finansiella poster uppgick till -93,7 (-145,1) Mkr för delårsperioden. ÖVRIGT Kommande rapporttillfällen Bokslutskommunikén för 2012, publiceras klockan den 12 februari Delårsrapport januari mars 2013, publiceras klockan den 7 maj Delårsrapport januari juni 2013, publiceras klockan den 20 augusti Delårsrapport januari september 2013, publiceras klockan den 12 november För information om kommande rapporter hänvisas till kalendariet under Investor Relations på Redovisningsprinciper Denna rapport har upprättats i enlighet med IAS 34 Delårsrapportering. Vidare har bestämmelser i årsredovisningslagen och lagen om värdepappersmarknaden tillämpats. I enlighet med vad som beskrivits i årsredovisningen, avseende nya redovisningsprinciper 2012, trädde ett antal nya standarder och tolkningsuttalanden från IFRIC i kraft från och med 1 januari 2012 eller tidigare. Förändringarna har inte haft någon väsentlig effekt för koncernen. För övrigt har samma redovisningsprinciper och beräkningsgrunder tillämpats som i senaste årsredovisning. Moderbolagets kassapåverkande nettoinvesteringar uppgick till 10,2 (1,7) Mkr under delårsperioden. Medelantalet anställda omräknat till heltider i Hemtex AB var under den senaste tolvmånadersperioden 476 personer, jämfört med 521 personer föregående år. För moderbolaget har årsredovisningslagen och lagen om värdepappersmarknaden tillämpats, vilket är i enlighet med bestämmelserna i RFR 2 Redovisning för juridisk person. Samma redovisningsprinciper och beräkningsgrunder har tillämpats som i senaste årsredovisningen. Delårsrapporten har varit föremål för översiktlig granskning av bolagets revisorer. För information Peder Larsson, tf VD och koncernchef Ulf Segerström, ekonomi- och finanschef Manuel Ferrer, pressansvarig Hemtex: Hemtex AB, Druveforsvägen 8, Box 495, Borås e-post: ir@hemtex.se H e m t e x A B o r g n r

5 Styrelsen och verkställande direktören försäkrar att delårsrapporten ger en rättvisande översikt av moderbolagets och koncernens verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som moderbolaget och de företag som ingår i koncernen står inför. Borås den 13 november 2012 Stein Petter Ski Margareta Adlercreutz Ingemar Charleson Styrelelseordförande Styrelseledamot Styrelseledamot Mats Holgerson Meta Persdotter Peder Larsson Styrelseledamot Styrelseledamot tf Verkställande direktör GRANSKNINGSRAPPORT Hemtex AB (publ), org.nr Inledning Vi har utfört en översiktlig granskning av delårsrapporten för Hemtex AB (publ) per 30 september 2012 och den niomånadersperiod som slutade per detta datum. Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för att upprätta och presentera denna delårsrapport i enlighet med IAS 34 och årsredovisningslagen. Vårt ansvar är att uttala en slutsats om denna delårsrapport grundad på vår översiktliga granskning. Den översiktliga granskningens inriktning och omfattning Vi har utfört vår översiktliga granskning i enlighet med Standard för översiktlig granskning (SÖG) 2410 Översiktlig granskning av finansiell delårsinformation utförd av företagets valda revisor. En översiktlig granskning består av att göra förfrågningar, i första hand till personer som är ansvariga för finansiella frågor och redovisningsfrågor, att utföra analytisk granskning och att vidta andra översiktliga granskningsåtgärder. En översiktlig granskning har en annan inriktning och en betydligt mindre omfattning jämfört med den inriktning och omfattning som en revision enligt International Standards on Auditing (ISA) och god revisionssed i övrigt har. De granskningsåtgärder som vidtas vid en översiktlig granskning gör det inte möjligt för oss att skaffa oss en sådan säkerhet att vi blir medvetna om alla viktiga omständigheter som skulle kunna ha blivit identifierade om en revision utförts. Den uttalade slutsatsen grundad på en översiktlig granskning har därför inte den säkerhet som en uttalad slutsats grundad på en revision har. Slutsats Grundat på vår översiktliga granskning har det inte kommit fram några omständigheter som ger oss anledning att anse att delårsrapporten inte, i allt väsentligt, är upprättad för koncernens del i enlighet med IAS 34 och årsredovisningslagen samt för moderbolagets del i enlighet med årsredovisningslagen. Stockholm den 13 november 2012 Ernst & Young AB Erik Åström Auktoriserad revisor H e m t e x A B o r g n r

6 RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT, 3 månader 9 månader Rullande 12 Årsbokslut KONCERNEN tkr juli sep jan sep okt sep jan dec / Nettoomsättning Övriga rörelseintäkter Summa rörelsens intäkter Rörelsens kostnader Handelsvaror Övriga externa kostnader Personalkostnader Avskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar Rörelseresultat Resultat från finansiella poster Finansiella intäkter Finansiella kostnader Finansnetto Resultat efter finansiella poster Skatt Periodens resultat Övrigt totalresultat Omräkningsdifferenser Övrigt totalresultat för perioden Summa totalresultat för perioden Resultat per aktie före utspädning, kr - 0,21-0,30-0,91-1,93-0,73-1,57 Resultat per aktie efter utspädning, kr - 0,21-0,30-0,91-1,93-0,73-1,57 Antal utestående aktier på balansdagen Genomsnittligt antal utestående aktier före utspädning efter utspädning RAPPORT ÖVER FINANSIELL STÄLLNING, KONCERNEN (I SAMMANDRAG) 30 sep 31 dec tkr Immateriella anläggningstillgångar 1) Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Varulager Kortfristiga fordringar Likvida medel Summa tillgångar Eget kapital Avsättningar Långfristiga skulder 2) Kortfristiga skulder 2) Summa eget kapital och skulder ) Varav goodwill ) Varav räntebärande skulder RAPPORT ÖVER FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL, KONCERNEN 9 månader Årsbokslut (I SAMMANDRAG) 1 jan 30 sep jan dec tkr Summa eget kapital vid periodens början Periodens resultat Övrigt totalresultat Summa totalresultat för perioden Nyemission Summa eget kapital vid periodens slut H e m t e x A B o r g n r

7 RAPPORT ÖVER KASSAFLÖDEN, KONCERNEN 3 månader 9 månader Årsbokslut (I SAMMANDRAG) 1 jul - 30 sep 1 jan - 30 sep jan - dec tkr Kassaflöde från den löpande verksamheten, före förändringar av rörelsekapital Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital Varulager Rörelsefordringar Rörelseskulder Kassaflöde från den löpande verksamheten Kassaflöde från investeringsverksamheten Periodens kassaflöde efter investeringar Kassaflöde från finansieringsverksamheten Periodens kassaflöde Nettoskuld vid periodens slut KONCERNENS NYCKELTAL 3 månader 9 månader Rullande 12 Årsbokslut juli sep jan sep okt sep jan dec / Nettoomsättning, Mkr 222,0 224,6 622,1 613,3 938,1 929,3 Försäljningstillväxt, % - 1,1-7,4 1,4-18,0-0,8-14,0 Försäljningsutveckling, jämförbar butik, % Bruttovinstmarginal, % 53,4 51,4 55,9 53,7 55,9 54,4 Rörelseresultat, Mkr - 18,3-28,3-83,3-135,7-64,1-116,5 Rörelsemarginal, % - 8,3-12,6-13,4-22,1-6,8-12,5 Vinstmarginal, % - 9,0-13,0-14,1-23,2-7,4-13,4 Resultat efter skatt, Mkr - 19,9-29,2-87,6-142,6-69,6-124,6 Kassaflöde efter investeringar, Mkr - 24,2-25,4-126,1-188,6-43,0-105,5 Avkastning på eget kapital, % - 30,8-35,2-39,9-83,5-24,6-52,5 Avkastning på sysselsatt kapital, % - 18,1-25,6-27,2-43,3-15,3-28,5 Avkastning på operativt kapital, % - 19,6-28,1-32,7-47,9-16,5-35,4 Avkastning på totalt kapital, % - 13,3-18,6-18,8-29,8-11,1-18,7 Soliditet, % 44,9 53,9 44,9 53,9 44,9 54,0 Nettoskuld/EBITDA, ggr - 11,1-4,3-2,0-0,8-3,5 0,0 Kapitalomsättningshastighet, ggr 0,6 0,6 1,8 1,6 2,4 2,8 Lageromsättningshastighet, ggr 0,6 0,6 1,7 1,4 2,4 2,1 Antalet utestående optioner, tusental Resultat per aktie före utspädning, kr - 0,21-0,30-0,91-1,93-0,73-1,57 Resultat per aktie efter utspädning, kr - 0,21-0,30-0,91-1,93-0,73-1,57 Kassaflöde efter investeringar per aktie, kr - 0,25-0,27-1,32-2,55-0,45-1,33 Eget kapital per aktie, kr 2,60 3,31 2,60 3,31 2,60 3,51 Antal årsanställda* * under den senaste tolvmånadersperioden H e m t e x A B o r g n r

8 SEGMENTSRAPPORTERING 3 månader 9 månader Rullande 12 Årsbokslut Nettoomsättning per rörelsesegment juli sep jan sep okt sep jan dec tkr / Sverige Finland Estland Norge Danmark Summa månader 9 månader Rullande 12 Årsbokslut Rörelseresultat per rörelsesegment juli sep jan sep okt sep jan dec tkr / Sverige Finland Estland Norge Danmark Summa månader 9 månader Rullande 12 Årsbokslut Rörelsemarginal per rörelsesegment juli sep jan sep okt sep jan dec % / Sverige - 7,9-10,9-13,0-20,1-6,2-10,6 Finland - 10,2-24,1-16,7-33,7-12,0-24,6 Estland - 9,4-14,7-11,9-36,9-8,8-24,6 Norge Danmark Summa - 8,3-12,6-13,4-22,1-6,8-12,5 I segmentens rörelseresultat ingår detaljhandelsverksamhetens resultat på respektive marknad och den svenska grossistverksamhetens resultat från försäljningen till respektive marknad. Resultat från försäljning till franchisetagare redovisas under det svenska segmentet. ANTAL BUTIKER 31 december 30 sep Sverige Finland Estland Norge Danmark Summa butiker i koncernen Franchisebutiker i Sverige Franchisebutiker i Polen Franchisebutiker i Danmark Summa butiker i kedjan H e m t e x A B o r g n r

9 KONCERNENS KVARTALSRESULTAT Mkr Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Nettoomsättning 332,9 187,3 201,4 224,6 316,1 196,4 203,7 222,0 Övriga rörelseintäkter 5,6 3,4 3,1 2,1 1,0 1,5 2,1 3,3 Summa rörelsens intäkter 338,5 190,7 204,5 226,7 317,1 197,9 205,8 225,3 Rörelsens kostnader Handelsvaror - 137,1-80,8-94,1-109,2-139,9-87,7-83,6-103,3 Övriga externa kostnader - 134,8-77,8-83,0-76,7-87,3-77,4-81,6-73,6 Personalkostnader - 76,2-71,9-75,4-60,0-63,9-61,3-62,2-59,7 Avskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar 4,7-10,1-9,6-9,1-6,8-7,5-7,0-7,0 Rörelseresultat - 4,9-49,9-57,6-28,3 19,2-36,0-29,0-18,3 Rörelsemarginal, % - 1,5-26,6-28,6-12,6 6,1-18,3-14,2-8,3 Resultat från finansiella poster - 2,7-3,8-2,0-0, ,3-1,4-1,6 Resultat före skatt - 7,6-53,7-59,6-29,2 18,0-37,3-30,4-19,9 Skatt Resultat efter skatt - 7,6-53,7-59,6-29,2 18,0-37,3-30,4-19,9 H e m t e x A B o r g n r

10 FLERÅRSÖVERSIKT Rullande 12 okt - sep /2012 Nettoomsättning, Mkr 1 596, , , ,8 929,3 946,1 Försäljningstillväxt, % 17,1-6,9-12,8-16,6-14,0-0,8 Försäljningsutveckling, jämförbar butik, % Bruttovinstmarginal, % 53,7 53,6 50,1 53,1 54,4 55,9 Rörelseresultat, Mkr 190,0 35,5-220,8-232,7-116,5-64,1 Rörelsemarginal, % 11,9 2,4-17,0-21,5-12,5-6,8 Vinstmarginal, % 11,5 1,6-17,7-22,2-13,4-7,4 Resultat efter skatt, Mkr 132,8 15,5-187,1-255,5-124,6-69,6 Kassaflöde efter investeringar, Mkr - 91,4 60,5-28,8-132,4-105,5-43,0 Avkastning på eget kapital, % 28,4 3,5-46,1-96,4-52,5-24,6 Avkastning på sysselsatt kapital, % 29,1 5,1-34,9-48,0-28,5-15,3 Avkastning på operativt kapital, % 33,9 5,4-39,8-56,0-35,4-16,5 Avkastning på totalt kapital, % 20,9 3,8-25,8-32,9-18,7-11,1 Soliditet, % 46,7 45,3 49,7 22,2 54,0 44,9 Nettoskuld/EBITDA 0,9 2,6-0,7-1,2 0,0-3,5 Kapitalomsättningshastighet, ggr 2,8 2,3 2,3 2,6 2,8 2,4 Lageromsättningshastighet, ggr 2,2 2,1 2,2 3,1 2,1 2,4 Antalet utestående optioner, tusental Resultat per aktie före utspädning, kr 4,62 0,53-5,14-6,22-1,57-0,73 Resultat per aktie efter utspädning, kr 4,62 0,53-5,14-6,22-1,57-0,73 Kassaflöde efter investeringar per aktie, kr - 3,18 2,06-0,79-3,22-1,33-0,45 Eget kapital per aktie, kr 16,23 14,29 9,55 3,37 3,51 2,60 Antal årsanställda Åren 2007 till och med 2009 är omräknade till kalenderår. KONCERNENS NYCKELTAL FÖR KVARTALEN Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Nettoomsättning, Mkr 332,9 187,3 201,4 224,6 316,1 196,4 203,7 222,0 Försäljningstillväxt, % - 23,1-30,6-14,4-7,4-5,1 4,9 1,1-1,1 Försäljningsutv, jämförbar butik, % Bruttovinstmarginal, % 58,8 56,9 53,3 51,4 55,7 55,4 59,0 53,4 Rörelseresultat, Mkr - 4,9-49,9-57,6-28,3 19,2-36,0-29,0-18,3 Rörelsemarginal, % - 1,5-26,6-28,6-12,6 6,1-18,3-14,2-8,3 Vinstmarginal, % - 2,3-28,7-29,6-13,0 5,7-19,0-14,9-9,0 Resultat efter skatt, Mkr - 7,6-53,7-59,6-29,2 18,0-37,3-30,4-19,9 Kassaflöde efter investeringar, Mkr - 6,1-125,9-37,6-25,4 83,1-51,7-50,2-24,2 Avkastning på eget kapital, % - 21,2-90,2-110,7-35,2 22,0-47,0-42,8-30,8 Avkastning på sysselsatt kapital, % - 4,9-39,7-51,3-25,6 18,5-35,3-28,8-18,1 Avkastning på operativt kapital, % - 5,5-44,2-55,3-28,1 21,9-44,1-32,2-19,6 Avkastning på totalt kapital, % - 3,2-32,0-36,9-18,6 12,7-23,9-20,7-13,3 Soliditet, % 22,2 13,6 55,6 53,9 54,0 51,9 49,4 44,9 Nettoskuld/EBITDA - 22,7-8,6-1,2-4,3 0,0-1,8-3,7-11,1 Kapitalomsättningshastighet, ggr 0,9 0,5 0,5 0,6 0,9 0,6 0,6 0,6 Lageromsättningshastighet 0,7 0,4 0,4 0,6 0,7 0,6 0,5 0,6 Antalet utestående optioner, tusental Resultat per aktie före utspädning, kr - 0,19-1,31-0,71-0,30 0,19-0,39-0,32-0,21 Resultat per aktie efter utspädning, kr - 0,19-1,31-0,71-0,30 0,19-0,39-0,32-0,21 Kassaflöde efter investeringar per aktie, kr - 0,15-3,07-0,45-0,27 0,87-0,54-0,52-0,25 Eget kapital per aktie, kr 3,37 2,06 3,62 3,31 3,51 3,12 2,81 2,60 Antal årsanställda* *under den senaste tolvmånadersperioden H e m t e x A B o r g n r

11 MODERBOLAGETS RESULTATRÄKNINGAR 3 månader 9 månader Årsbokslut tkr juli sep jan sep jan dec Nettoomsättning Övriga rörelseintäkter Summa rörelsens intäkter Rörelsens kostnader Handelsvaror Övriga externa kostnader Personalkostnader Avskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar Rörelseresultat Resultat från finansiella poster Resultat från andelar i koncernföretag Övriga ränteintäkter och liknande resultatposter Räntekostnader och liknande resultatposter Summa resultat från finansiella poster Resultat efter finansiella poster Bokslutsdispositioner Resultat före skatt Skatt Periodens resultat Övrigt totalresultat Omräkningsdifferenser Övrigt totalresultat för perioden Summa totalresultat för perioden *Marknadsföringsbidrag har under kvartalet, delårsperioden och räkenskapsåret lämnats till utländska dotterbolag vilket belastar moderbolagets kostnader med 3,1 (12,7) Mkr för kvartalet, 12,7 (14,5) Mkr för delårsperioden och 31,4 för räkenskapsåret MODERBOLAGETS BALANSRÄKNINGAR (I SAMMANDRAG) 30 sep 31 dec tkr Immateriella anläggningstillgångar 1) Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Varulager Kortfristiga fordringar Likvida medel Summa tillgångar Eget kapital Obeskattade reserver Avsättningar Långfristiga skulder 2) Kortfristiga skulder 2) Summa eget kapital och skulder ) Varav goodwill ) Varav räntebärande skulder FÖRÄNDRING AV EGET KAPITAL, MODERBOLAGET 9 månader Årsbokslut (I SAMMANDRAG) 1 jan 30 sep Jan - dec tkr Summa eget kapital vid periodens början Periodens resultat Övrigt totalresultat Summa totalresultat för perioden Nyemission Summa eget kapital vid periodens slut H e m t e x A B o r g n r

12 HEMTEXAKTIEN Aktiekapitalet i Hemtex AB uppgår per 30 september 2012 till 239,6 Mkr fördelat på aktier med ett kvotvärde på 2,50 kronor. Varje aktie berättigar till en röst på årsstämman och samtliga aktier äger lika rätt till andel i bolagets tillgångar och vinst. För aktuella uppgifter avseende Hemtex aktien hänvisas till Investor Relations på Aktieägare Per den 30 september 2012 hade Hemtex AB aktieägare. Förhållandena i tabellen nedan avser läget vid denna tidpunkt enligt ägarförteckning förd av Euroclear Sweden AB. Ägare Totalt antal aktier Andel av röster och kapital Hakon Invest AB ,5% ABG Sundal Collier Norge ASA ,6% Floras Kulle AB ,6% KDTC ,0% Löfman, Michael ,6% Trollhassel AB ,6% Skandinaviska Enskilda banken S:A:; W8IMY ,5% Handelsbanken fonder ,4% Charleson, Ingemar ,4% Försäkringsbolaget, Avanza Pension ,3% EFG Bank S.A., W8IMY ,3% Övriga ägare ,2% Totalt ,0% Aktieägarstruktur Antal aktier Antal ägare % av alla ägare ,8% ,0% ,7% ,0% ,1% ,9% ,5% Totalt ,0% Andel av kapital Fördelning av ägare och röster, % Utländska ägare 15,9% Svenska ägare 84,1% varav Juridiska personer 77,2% Privatpersoner 6,9% Aktuella uppgifter avseende aktieägare, aktieägarstruktur och fördelning av ägare finns under Investor Relations på H e m t e x A B o r g n r

13 DEFINITIONER Antal årsanställda Totala antalet närvarotimmar dividerade med normal årsarbetstid i respektive land. Avkastning på eget kapital Resultat efter skatt i procent av genomsnittligt eget kapital. Avkastning på operativt kapital Rörelseresultat i procent av genomsnittligt operativt kapital. Avkastning på sysselsatt kapital Resultat före skatt plus finansiella kostnader i procent av genomsnittligt sysselsatt kapital. Avkastning på totalt kapital Resultat före skatt plus finansiella kostnader i procent av genomsnittlig balansomslutning. Bruttovinstmarginal Periodens nettoomsättning minus kostnader för sålda varor i procent av nettoomsättningen. EBITDA Rörelseresultat exklusive avskrivningar och nedskrivningar. Eget kapital per aktie Eget kapital dividerat med antal aktier per balansdagen. Hemtex Med Hemtex avses varumärket Hemtex eller hela butikskedjan, inklusive franchisetagarnas butiker. Hemtex AB Avser den juridiska personen Hemtex AB som är moderbolag i koncernen och franchisegivare inom Hemtex franchisesystem. Jämförbara butiker Butiker som varit öppna i mer än tolv månader. Kapitalomsättningshastighet Försäljningen dividerat med genomsnittligt operativt kapital. Kassaflöde efter investeringar Resultat före avskrivningar plus/minus finansiella poster minus betald skatt plus/minus förändringar i rörelsekapital minus investeringar. Kassaflöde efter investeringar per aktie Kassaflöde efter investeringar dividerat med genomsnittligt antal utestående aktier under perioden. Nettoskuld Räntebärande skulder minus likvida medel. Nettoskuld/EBITDA Räntebärande skulder minus likvida medel dividerat med rörelseresultat exklusive avskrivningar och nedskrivningar. Nettoskuldsättningsgrad Räntebärande skulder minus likvida medel i procent av eget kapital. Operativt kapital Balansomslutning minus likvida medel, andra räntebärande tillgångar och icke räntebärande skulder. Resultat per aktie Resultat efter skatt dividerat med genomsnittligt antal utestående aktier under perioden. Resultat per aktie efter utspädning Resultat efter skatt dividerat med antal aktier per balansdagen samt utestående teckningsoptioner, justerat för eventuell utspädningseffekt. Rörelsemarginal Rörelseresultat i procent av periodens nettoomsättning. Soliditet Eget kapital i procent av balansomslutningen. Sysselsatt kapital Balansomslutning minus icke räntebärande skulder inklusive uppskjutna (latenta) skatteskulder. Varulagrets omsättningshastighet Kostnad sålda varor dividerat med genomsnittligt varulager. Vinstmarginal Resultat före skatt i procent av periodens nettoomsättning. Hemtex är Nordens ledande hemtextilkedja med totalt 152 butiker i september 2012, varav 130 i Sverige, 20 i Finland och 2 i Estland. Av butikerna är 136 ägda av Hemtexkoncernen och 16 av franchiseföretag. Under gemensamt varumärke säljer butikerna heminredningsprodukter med tonvikt på hemtextil. Hemtexkoncernens årsomsättning uppgick per den 30 september 2012 till totalt 938,1 miljoner kronor. H e m t e x A B o r g n r