FORTSATT KRAFTIG TILLVÄXT FÖR MR GREEN

Relevanta dokument
Transkript:

BOKSLUTSKOMMUNIKÉ Vänligen notera! Sidorna 1 7 innehåller proformainformation. Proformainformationen används för att ge en bättre förståelse av den nuvarande koncernens resultat och visar på vilken betydelse Mr Greens online-kasino har för koncernens resultat. Informationen från den 29 april, när koncernen bildades, och framåt har tagits fram enligt de sedvanliga redovisningsprinciperna. Jämförelsesiffrorna inom parentes avser motsvarande period föregående år. FORTSATT KRAFTIG TILLVÄXT FÖR MR GREEN Nätkasinot Mr Green fortsatte att växa kraftigt även under fjärde kvartalet jämfört med samma period föregående år. Även detta kvartal växte vi betydligt snabbare än marknaden, vilket betyder att Mr Green fortsätter att ta marknadsandelar. Under fjärde kvartalet ökade spelöverskottet och övriga intäkter med 28,3 procent jämfört med samma period i fjol, till 174,8 MSEK. Vinsten (EBITDA) före jämförelsestörande poster för fjärde kvartalet uppgick till 17,0 MSEK, en minskning med 9,4 procent jämfört med motsvarande period förra året. För hela uppgick intäkterna till 659,4 MSEK, en ökning med 36,3 procent jämfört med. Vinsten för före jämförelsestörande poster uppgick till 134,8 MSEK, en ökning med 26,2 procent. INTÄKTER (MSEK) 200 EBITDA FÖRE JÄMFÖRELSESTÖRANDE POSTER (MSEK) 45 180 160 140 40 35 30 25 120 20 100 80 60 Kv 1 Kv 2 Kv 3 Kv 4 Kv 1 Kv 2 Kv 3 Kv 4 15 10 5 0 Kv 1 Kv 2 Kv 3 Kv 4 Kv 1 Kv 2 Kv3 Kv 4 KVARTAL 4 (okt dec) Spelöverskott (gamewin): 174,8 (135,9) MSEK EBITDA före jämförelsestörande poster: 17,0 (18,7) MSEK, jämförelsestörande poster: - 112,1 (-) MSEK, EBITDA: - 95,1 (18,7) MSEK Resultat/aktie före utspädning: - 2,85 (0,19) SEK, och efter utspädning: - 2,85 (0,19) SEK Aktiva kunder* på nätkasinot Mr Green: 80 655 (85 887) ACKUMULERAT (jan dec) Spelöverskott (gamewin): 659,0 (483,5) MSEK EBITDA före jämförelsestörande poster: 134,8 (106,8) MSEK, jämförelsestörande poster: - 112,1 (- 4,7) MSEK, EBITDA: 22,8 (102,2) MSEK Resultat/aktie före utspädning: - 0,78 (1,65) SEK, och efter utspädning: - 0,78 (1,65) SEK Styrelsen föreslår att årsstämman överför 1,30 SEK per aktie genom en nyemission samt återköp av aktier VÄSENTLIGA HÄNDELSER UNDER PERIODEN Mikael Pawlo offentliggjorde att han avgår som VD för Mr Green & Co AB senast under juni 2015. Han kommer att föreslås en plats i styrelsen av valberedningen. VÄSENTLIGA HÄNDELSER EFTER PERIODENS UTGÅNG Mr Green Ltd köpte Mybet Italia srl:s verksamhet och ansökte om spellicens, i syfte att lansera sina tjänster och sitt varumärke på den reglerade italienska marknaden. Nätkasinot Mr Green utsågs till årets bästa kasinooperatör för tredje året i rad på branschgalan the International Gaming Awards. Mr Green & Co reserverade 108,1 MSEK på grund av österrikisk skattetvist och föreslår oförändrad utdelning. Per Norman utsågs till ny VD och koncernchef för Mr Green & Co, han tillträder sin befattning efter årsstämman, den 23 april 2015. * För definition, se sidan 10. 1

FORTSATT KRAFTIG TILLVÄXT FÖR MR GREEN Nätkasinot Mr Green fortsatte att växa kraftigt även under fjärde kvartalet jämfört med samma period i fjol. Även detta kvartal växte vi betydligt snabbare än marknaden, vilket betyder att Mr Green fortsätter att ta marknadsandelar. Under fjärde kvartalet ökade spelöverskottet och övriga intäkter med hela 28,3 procent jämfört med samma period året innan till 174,8 (136,2) MSEK. Det kan jämföras med den nätbaserade kasinomarknaden i Europa som beräknas ha växt med 13 procent under. Grunden för vår snabba tillväxt är att vi erbjuder våra spelare en attraktiv, trygg och säker spelupplevelse. Därför återkommer de till Mr Green. För hela året uppgick intäkterna till 659,4 (483,9) MSEK, en ökning med 36,3 procent. Vinsten (EBITDA) före jämförelsestörande poster för fjärde kvartalet uppgick till 17,0 (18,7) MSEK en minskning med 9,4 procent. Vinsten för före jämförelsestörande poster uppgick till 134,8 (106,8) MSEK en ökning med 26,2 procent. De jämförelsestörande posterna uppgick till 112,1 (- 4,7) MSEK. De jämförelsestörande posterna består främst av reservationen för den österrikiska skattetvisten (108,1 MSEK), resterande 4,0 MSEK är omstruktureringskostnader av engångsnatur som tagits i syfte att verkställa synergier och organisera verksamheten mer effektivt. EBITDA för helåret uppgick till 22,8 (102,2) MSEK. Mr Green Ltd genomförde under september en självrättelse i enlighet med österrikisk skattelagstiftning. Detta för att inte riskera betydande framtida skattetillägg. Det ska ses som en försiktighetsåtgärd eftersom en process kan ta flera år innan slutlig dom faller. Bakgrunden är att Österrike sedan 2011 har en lag där nätbaserade kasinospel ska beskattas med 40 procent av den omsättning (gross game win) som kan anses vara kopplad till Österrike. Lagen omfattar nätbaserade kasinospel oavsett om bolaget har en licens i Österrike eller inte, eller om verksamheten utgår från Österrike eller från annat land. Mr Green Ltd har pågående diskussioner med skattemyndigheten men bestrider skattskyldigheten i sin helhet. Bolagets expertrådgivare har flera invändningar mot lagen. Lagstiftningen anses bland annat strida mot den konstitutionella lagstiftningen i Öster- rike och mot gällande EU-lagstiftning. Bolaget fortsätter agera i Österrike men drar ner marknadsinvesteringarna i väntan på ett avgörande i skattefrågan. Mr Green Ltd har i samråd med bolagets rådgivare fört diskussioner om en avbetalningsplan, baserat på självrättelsen från september, med den Österrikiska skattemyndigheten. Det sagda innebär inte att Mr Green Ltd accepterar skattskyldighet men givet att det är sannolikt att bolaget kommer att ingå en avbetalningsplan så reserveras beloppet i självrättelsen plus ränta vilket ger en resultateffekt i fjärde kvartalet på - 108,1 MSEK. Självrättelsen avser perioden januari 2011 till och med augusti. Från och med september har Mr Green Ltd månadsvis deklarerat spelomsättning med österrikisk anknytning med ett sammanlagt skattebelopp om noll kronor, något som ej varit möjligt för självrättelseperioden. Skattebeloppet från och med september kommer att vara noll till detta fall slutligen är avgjort i domstol. Det ackumulerade skattebeloppet, beräknat enligt samma princip som självrättelseperioden, uppgår för perioden september till och med december till 18,7 MSEK. I takt med att den österrikiska skattemyndigheten utfärdar beslut på ingivna deklarationer, för både den självrättade perioden och efterföljande perioder, kommer Mr Green Ltd att överklaga dessa till administrativa domstolar och den konstitutionella domstolen i Österrike samt begära att EU-domstolen prövar saken. Mr Green Ltd kommer även föra frågan vidare för prövning i den Europeiska Kommissionen. Återbetalning kan komma att ske baserat på utslag i de rättsliga processerna. Vi har under tredje kvartalet sökt en spellicens i Storbritannien, vilket är den första marknaden vid sidan av Malta som bolaget söker licens i. Förfarandet har fortsatt under fjärde kvartalet, med vissa fördröjningar hos den brittiska tillståndsmyndigheten. Förutsatt att nätkasinot Mr Green får en spellicens räknar vi inom en snar framtid med att fullt ut kunna utöka och bedriva vår verksamhet mot den brittiska marknaden med lägre risk. Det är koncernens strategi att verka på fler reglerade marknader och att portföljens andel av intäkter från reglerade marknader kommer att öka till betydande nivåer på ett par års sikt. Det kommer att innebära lägre risk, större möjligheter till marknadsföring, men också licenskostnader som kommer att variera beroende på marknad. 2

Nätkasinot Mr Green fortsätter att driva sin organiska expansion utanför Norden, vilket minskar vårt beroende av enskilda regioner. Norden stod under fjärde kvartalet för 48,5 (61,9) procent av det totala spelöverskottet, övriga Europa stod för 51,0 (37,7) procent av spelöverskottet medan övriga världen utgjorde 0,5 (0,4) procent av spelöverskottet. Den nordiska tillväxten påverkades negativt av en ovanligt stor jackpot under perioden. Vi bedömer det som strategiskt viktigt att inte vara för beroende av Norden, eller någon annan region. Vår satsning på mobilt spelande börjar ta fart rejält. Mr Greens mobila kasino stod vid utgången av fjärde kvartalet för 29,6 procent av det totala spelöverskottet. Investeringarna i den mobila plattformen är betydande och kommer att fortsätta att vara substantiella under hela 2015. Det är viktiga investeringar för att behålla vårt försprång. Vi räknar med en fortsatt kraftig mobil tillväxt i takt med att våra spelleverantörer levererar fler titlar för mobilt spelande och att en större andel av spelkatalogen blir mobilanpassad. Då Mr Green & Co AB är ett investeringsbolag inom i-gamingsektorn kommer vi att bredda vår portfölj av spelbolag när vi hittar verksamheter som står ut och har en potential till motsvarande tillväxt som nätkasinot Mr Green. De första förvärven skedde under andra kvartalet. De köpta bolagen är DSRPTV Gaming Ventures Ltd som äger Garbo.com och Social Holdings Ltd. Garbo.com erbjuder spel huvudsakligen för mobila enheter som surfplattor och smartphones. Garbo.coms varumärke och positionering riktar sig mer mot kvinnor än vad våra konkurrenter gjort hittills och är därmed ett bra komplement till nätkasinot Mr Green för att bredda den tänkbara målgruppen för koncernens produkter. Vi ser även andra synergieffekter, som att Garbos plattform för mobilt spelande delvis inspirerar utvecklingen av nätkasinot Mr Greens mobila plattform. Spin Tower Casino erbjuder sociala kasinospel på Facebookplattformen, där spelarna kan köpa sig fördelar, men inte vinna pengar. Satsningen på Spin Tower Casino ger även synergieffekter, som att Mr Green nu kan erbjuda spelande för riktiga pengar med Facebook-login via en iosapplikation (iphone) på den brittiska marknaden. Tekniken i Spin Tower Casino ger nu även möjligheten att erbjuda sociala tjänster under varumärket Mr Green. Det är vår avsikt att fortsätta söka synergier mellan verksamheterna och integrera dem i varandra för att skapa största möjliga effekt. ett viktigt kvartal för anskaffning av nya kunder, vilka genererar intäkter i innevarande, men främst kommande kvartal. Antalet aktiva användare uppgick under kvartalet till 80 655 (85 887), en ökning från tredje kvartalet med 21,7 %. Under första delen av året justerade Mr Green sina bonuserbjudanden vilket minskade andelen kunder som satt i system att utnyttja bonuserbjudanden utan att ha som avsikt att stanna som kunder. Utöver marknadsinvesteringarna ovan så har Mr Green under kvartalet haft ovanligt höga övriga kostnader. Detta har sin bakgrund i ett antal projekt, bland annat licensansökning och förberedelser i Storbritanninen, kostnader förknippade med lanseringar på nya marknader samt rådgivningskostnader kopplade till Österrike. Avskrivningskostnaderna härrör huvudsakligen från två poster: avskrivning av kunddatabasen som förvärvades i samband med övertagandet av Green Gaming Group Plc, samt avskrivning av aktiverade utvecklingskostnader för bolagets webbplats. Avskrivningen av kunddatabasen kommer att pågå till och med april 2015 och kommer att belasta första kvartalet 2015 med 4,9 MSEK och andra kvartalet med 1,6 MSEK, Avskrivningen av kunddatabasen har ingen påverkan på kassaflödet. Vår bedömning är att nätkasinot Mr Greens strategi med fortsatta investeringar i produktutveckling särskilt för mobil användning och expansionen till nya länder skapar goda förutsättningar att även fortsatt växa snabbare än marknaden. Mikael Pawlo VD Andelen marknadsföring av spelöverskottet var under fjärde kvartalet för nätkasinot Mr Green på en relativt hög nivå, 46,9 (47,7) procent. Historiskt har det fjärde kvartalet visat sig vara 3

MARKNADEN Det råder fortsatt stark konkurrens på marknaden för nätspel och har så gjort under ett antal år. Mr Greens bedömning är att denna marknad fortsätter att växa och utvecklas starkt såväl inom Europa som i övriga världen. Mr Green gör även bedömningen att marknaden för mobilt spelande kommer att öka kraftigt. Det sagda har flera orsaker. Användningen av internet fortsätter att öka starkt över hela världen. Ökningen är svagare i utvecklade och tidiga länder som Sverige, men i länder i östra delar av Europa kan man fortsatt se stark tillväxt av användningen av internet. På den mobila sidan är ökningen mycket stark och snabbare i länder där internetpenetrationen sedan tidigare är hög och fastpris för mobildata finns. Med mobilt spelande avses i detta en bred definition som inkluderar smarta telefoner och surfplattor. Förtroendet för tjänster som erbjuds över nätet ökar på samtliga marknader, vilket leder till att spelandet flyttar från fysiska miljöer som barer och landbaserade kasinon till internet. Det är en motsvarande utveckling inom nätspel som tidigare observerats inom e-handel. Denna utveckling fortsätter enligt bolagets bedömning baserad på tillgängliga data. E-handel i kombination med ett ökat spelande över nätet har lett till utveckling av betalningslösningar, vilka gör det allt enklare att betala över nätet. Det finns mängder av betalmetoder, såväl kortbaserade som vouchersystem där användaren kan köpa kuponger i tobaksaffärer och liknande för att sedan använda säkert på Internet. Tilltron till nätbetalningar ökar därmed. Även det bidrar till att marknaden för nätspel växer. När det gäller ökningen av mobilt spelande är det mycket som tyder på att såväl antalet apparater på marknaden som kan hantera kasinospelande ökar kraftigt samtidigt som beteendet skiftar till mobilt spelande. Marknaden för kasinospelande på nätet växer. Enligt analysfirman H2 Gambling Capital (H2GC) växte marknaden med cirka 13 procent under och beräknas växa med 8 procent under 2015 (januari 2015). Spelande via mobila enheter i Europa har växt med cirka 52 procent under och tillväxten bedöms fortsätta med cirka 37 procent under 2015 (H2GC, januari 2015). Mobilt spelande bedöms 2018 utgöra nästan hälften av det totala nätspelandet i världen (H2GC, januari 2015). H2GC bedömer att den globala mobila marknaden kommer generera 19 miljarder euro i spelöverskott per 2018 och då utgöra knappt 45 procent av allt online spelande och strax under 5 procent av allt spelande. Enligt H2GC består ökningen i både ökat genomslag av smarta telefoner och surfplattor, men också dessa apparaters ökade prestanda samt ökat förtroende i användarledet att göra betalningar via dessa apparater. Vadslagning ( betting ) utgör majoriteten av det mobila spelandet enligt H2GC med cirka 70 procent av det mobila spelandet. Spelformen är tacksam för mobilt spelande då så kallad live-betting effektivt kan genomföras på arenor och framför teven. Övriga spelformer såsom kasino har haft en långsammare utveckling på mobila enheter företrädesvis på grund av en brist i utbudet på spel, beroende på att spelleverantörerna inte konverterat hela sina spelkataloger till programspråk som kan användas i mobila enheter (många spel erbjuds fortsatt endast i Adobe Flash, vilket inte fungerar i exempelvis ios, det vill säga på Apples mobila enheter som iphone och ipad). I takt med att en större andel av spelleverantörernas kataloger konverteras för mobil användning bedöms det mobila kasinospelandet öka. Mot slutet av den närmaste femårsperioden tror H2GC att fördelningen i mobilt spelande mellan kasino och vadslagning motsvarar den på spelande på vanliga datorer. Mr Greens bedömning är att skiftet till mobilt spelande kan gå snabbare än H2GC:s bedömning och Mr Green baserar därför sin strategi och sina investeringar i produkten efter detta. Mr Green gör väsentliga investeringar i utvecklingen av spel för smarta telefoner och surfplattor för att säkra att bolaget är väl positionerat i denna pågående förändring av användarbeteende och för att vara positionerat för att kunna fortsätta att växa snabbare än marknaden även på detta område. Konkurrens kring nätspel inom Europa är stark. Marknaden är mycket fragmenterad och det finns inga aktörer som är dominerande på stora delar av den europeiska marknaden. Det finns emellertid aktörer som är dominerande på respektive lokal/lands marknad. Konkurrensen utgörs av såväl privata aktörer och listade bolag som statliga bolag. Det finns inga höga trösklar för att gå in på en marknad, men för att få en substantiell marknadsandel krävs tillgång till en bra produkt, ett starkt varumärke, specialistpersonal och effektiv marknadsföring. Mr Green bedömer att konkurrensen kommer att fortsätta att vara stark på motsvarande sätt som tidigare, men att lokala regleringar kan påverka konkurrenslandskapet i någon riktning. Även lokala statligt ägda bolag, som exempelvis i Sverige genom Svenska Spel har ansökt om att få starta nätkasino. Vidare kommer förmågan att anpassa sig till det mobila spelandet hos samtliga aktörer att påverka konkurrensläget. Sammantaget gör vi bedömningen att de produkter för spelande som erbjuds inom Mr Green-koncernen är väl positionerade för en fortsatt kraftig tillväxt utifrån hur den framtida globala spelmarknaden bedöms utvecklas. 4

RESULTATUTVECKLING Fjärde kvartalet Koncernens intäkter uppgick till 174,8 (136,2) MSEK under fjärde kvartalet. EBITDA före jämförelsestörande poster uppgick till 17,0 (18,7) MSEK. Spelöverskottet per region uppgick till 84,7 (84,2) MSEK för Norden, 89,2 (51,2) MSEK för övriga Europa samt 0,9 (0,6) MSEK för övriga världen. Kostnad för sålda produkter under fjärde kvartalet uppgick till 35,1 (24,3) MSEK. Marknadsföringskostnaderna uppgick till 82,0 (65,0) MSEK. Övriga kostnader uppgick till 40,8 (28,3) MSEK. Investeringar under fjärde kvartalet uppgick till 13,1 (10,5) MSEK. Periodens avskrivningar för materiella anläggningstillgångar, utvecklingskostnader för spelplattformen samt kundavtal uppgick till 15,3 (12,1) MSEK. Helåret proforma Koncernens intäkter under uppgick till 659,4 (483,9) MSEK. EBITDA före jämförelsestörande poster uppgick till 134,8 (106,8) MSEK. Spelöverskottet per region uppgick till 346,1 (313,6) MSEK för Norden, 308,8 (168,8) MSEK för övriga Europa samt 4,1 (1,0) MSEK för övriga världen. Kostnad för sålda produkter under året uppgick till 121,5 (84,2) MSEK. Marknadsföringskostnaderna uppgick till 262,4 (197,1) MSEK. Övriga kostnader uppgick till 140,6 (95,8) MSEK, exklusive noteringskostnader. Investeringar under uppgick till 51,5 (40,9) MSEK. Periodens avskrivningar för materiella anläggningstillgångar, utvecklingskostnader för spelplattformen samt kundavtal uppgick till 54,0 (37,3) MSEK. Norden 48,5% Spelöverskott (gamewin) per region fjärde kvartalet Övriga Europa 51,0% Övriga världen 0,5% Marknadsföring 46,9% Kostnader i förhållande till intäkter fjärde kvartalet Övriga kostnader 23,3% EBITDA* 9,7% Kostnad för sålda produkter 20,1% Norden 61,9% Spelöverskott (gamewin) per region fjärde kvartalet Övriga Europa 37,7% Övriga världen 0,4% Kostnader i förhållande till intäkter Övriga fjärde kvartalet kostnader 20,8% Marknadsföring 47,7% EBITDA* 13,7% Kostnad för sålda produkter 17,8% * EBITDA före jämförelsestörande poster 5

Resultaträkning - proforma (tusen kronor) okt-dec okt-dec jan-dec jan-dec Spelöverskott (gamewin) 174 784 135 876 658 970 483 486 (varav mobil) 51 736 21 428 161 899 72 112 Övriga intäkter 3 367 398 367 Summa intäkter 174 787 136 243 659 368 483 853 Kostnad för sålda produkter 35 088 24 290 121 487 84 191 Marknadsföring 81 978 64 954 262 439 197 069 Övriga kostnader 40 769 28 282 140 596 95 754 EBITDA före jämförelsestörande poster 16 952 18 717 134 846 106 839 Jämförelsestörande poster* 112 081-112 081 4 667 EBITDA - 95 129 18 717 22 765 102 172 Avskrivningar 15 318 12 139 53 968 37 328 EBIT - 110 447 6 578-31 203 64 844 Finansiella poster 69-260 238-1 733 Inkomstskatt 8 322 507 2 929-3 813 Periodens resultat - 102 056 6 825-28 036 59 298 Investeringar 13 093 10 515 51 532 40 880 Antal aktier 35 849 413 35 849 413 35 849 413 35 849 413 Resultat per aktie (SEK) - 2,85 0,19-0,78 1,65 Kostnader i förhållande till intäkter: Kostnad för sålda produkter 20,1 % 17,8 % 18,4 % 17,4 % Marknadsföring 46,9 % 47,7 % 39,8 % 40,7 % Övriga kostnader 23,3 % 20,8 % 21,3 % 19,8 % EBITDA före jämförelsestörande poster 9,7 % 13,7 % 20,5 % 22,1 % Investeringar 7,5 % 7,7 % 7,8 % 8,4 % * Se sid. 9 för specifikation Spelöverskott (gamewin) per region - proforma (tusen kronor) okt-dec okt-dec jan-dec jan-dec Norden 84 736 84 154 346 065 313 595 Övriga Europa 89 174 51 157 308 787 168 842 Övriga världen 874 565 4 118 1 049 Summa spelöverskott (gamewin) 174 784 135 876 658 970 483 486 6

Resultaträkning kvartalsvis - proforma (tusen kronor) Kv4 Kv3 Kv2 Kv1 Kv4 Kv3 Kv2 Kv1 Spelöverskott (gamewin) 174 784 168 546 161 402 154 238 135 876 124 093 114 616 108 901 (varav mobil) 51 736 40 569 38 268 31 326 21 428 19 842 14 659 16 183 Övriga intäkter 3-3 392 367 - - - Summa intäkter 174 787 168 546 161 405 154 630 136 243 124 093 114 616 108 901 Kostnad för sålda produkter 35 088 30 432 28 832 27 135 24 290 22 455 17 625 19 821 Marknadsföring 81 978 58 821 59 274 62 366 64 954 46 751 42 327 43 037 Övriga kostnader 40 769 36 910 34 813 28 104 28 282 23 385 22 612 21 475 EBITDA före jämförelsestörande poster Jämförelsestörande poster* 16 952 42 383 38 486 37 025 18 717 31 502 32 052 24 568 112 081 - - - - - 4 667 - EBITDA - 95 129 42 383 38 486 37 025 18 717 31 502 27 385 24 568 Avskrivningar 15 318 13 976 12 996 11 678 12 139 12 387 7 938 4 864 EBIT - 110 447 28 407 25 490 25 347 6 578 19 115 19 447 19 704 Finansiella poster 69 833-342 - 322-260 - 35-1 427-11 Inkomstskatt 8 322-1 827-1 921-1 645 507-1 464-1 305-1 551 Periodens resultat - 102 056 27 413 23 227 23 380 6 825 17 616 16 715 18 142 Investeringar 13 093 12 995 15 579 9 865 10 515 11 486 8 994 9 885 Antal aktier 35 849 413 35 849 413 35 849 413 35 849 413 35 849 413 35 849 413 35 849 413 35 849 413 Resultat per aktie (SEK) - 2,85 0,76 0,65 0,65 0,19 0,49 0,47 0,51 Kostnader i förhållande till intäkter: Kostnad för sålda produkter 20,1 % 18,1 % 17,9 % 17,6 % 17,8 % 18,1 % 15,4 % 18,2 % Marknadsföring 46,9 % 34,9 % 36,7 % 40,3 % 47,7 % 37,7 % 36,9 % 39,5 % Övriga kostnader 23,3 % 21,9 % 21,6 % 18,2 % 20,8 % 18,8 % 19,7 % 19,7 % EBITDA före jämförelsestörande poster 9,7 % 25,1 % 23,8 % 23,9 % 13,7 % 25,4 % 28,0 % 22,6 % Investeringar 7,5 % 7,7 % 9,7 % 6,4 % 7,7 % 9,3 % 7,8 % 9,1 % * Se sid. 9 för specifikation 7

ÖVRIGT Allmän information Mr Green & Co AB (publ), moderbolaget, organisationsnummer 556883-1449, bedriver verksamhet genom dotterbolag eller närstående företag inom programvaruutveckling, konsulttjänster samt supportaktiviteter riktade till spelbranschen på internet. Moderbolaget tillhandahåller och säljer tjänster till koncernbolag avseende intern administration. Moderbolaget och dess dotterbolag benämns tillsammans koncernen. Verksamheten bedrivs främst i bolag i Sverige och Malta. Moderbolaget är ett registrerat aktiebolag med säte i Stockholm. Adressen till bolagets huvudkontor är Sibyllegatan 17, 114 42 Stockholm. Bolagets aktie är noterad på AktieTorget, Stockholm. Mr Green & Co AB, tidigare Iacta Management AB, grundades den 2 februari 2012. Under första kvartalet 2012 förvärvade Mr Green & Co bolaget Iacta Marketing AB, som påbörjade den nuvarande verksamheten den 1 januari 2012, samt Mr Green & Co Technology AB, tidigare Iacta Development AB, som påbörjade den nuvarande verksamheten den 1 april 2012. I december 2012 förvärvade Mr Green & Co 17,2 % av aktierna i Green Gaming Group Plc, Malta ( GGG ). I slutet av april förvärvade Mr Green & Co ytterligare 54,2 % av aktierna i GGG. I och med denna transaktion blev GGG ett dotterbolag inom Mr Green & Co-koncernen. I slutet av juni förvärvade Mr Green & Co samtliga återstående aktier i GGG som då blev ett helägt dotterbolag till Mr Green & Co. För upplysningar rörande erlagd köpeskilling och förvärvade värden hänvisas till årsredovisningen för. Då GGG utgjort Mr Green & Co:s huvudsakliga verksamhet sedan förvärvet i slutet av april, skiljer sig beloppen i de finansiella rapporterna i enlighet med IFRS väsentligt åt före och efter denna tidpunkt. För att möjliggöra analys av Mr Green & Co:s utveckling över tid presenteras i delårsrapportens främre delar proformauppgifter, som om GGG hade förvärvats och tillhörande nyemission genomförts den 31 december 2011. I april förvärvade Green Gaming Group Plc bolagen DSRPTV Gaming Ventures Ltd samt Social Holdings Ltd med dotterbolaget Social Thrills AB. Redovisningsprinciper De finansiella rapporterna på efterföljande sidor i denna delårsrapport har för koncernen upprättats i enlighet med IFRS med tillämpning av IAS 34 Delårsrapportering. För moderbolaget har delårsrapporten upprättats i enlighet med RFR 2 med tillämpning av kapitel 9 i Årsredovisningslagen, Delårsrapport. Inga nya redovisningsprinciper som är tillämpliga från eller frivilliga ändringar har förändrat koncernens och moderbolagets redovisningsprinciper och beräkningsmetoder jämfört med senaste årsredovisningen. Inga nya redovisningsprinciper med framtida tillämpning har förtidstillämpats. Eget kapital Eget kapital i koncernen uppgick vid periodens slut till 671,0 (743,8) MSEK, motsvarande 18,72 (20,75) SEK per aktie. Likvida medel Likvida medel uppgick vid slutet av perioden till 155,0 (111,2) MSEK. Likvida medel definieras som bankmedel och kortfristiga fordringar på betalningsleverantörer, för ännu ej avräknade kundinbetalningar. Bolaget har inga skulder till kreditinstitut. Kundkonton Kundkonton uppgick till totalt 21,2 (16,9) MSEK. Avsättningar för potentiella jackpotvinster uppgick vid slutet av perioden till 1,4 (4,5) MSEK. Dessa belopp begränsar nyttjandet av bolagets likvida medel som en följd av den maltesiska spelmyndighetens (MGA) regler. Personal Vid utgången av perioden hade koncernen 152 (114) anställda. Genomsnittligt antal heltidsanställda under fjärde kvartalet uppgick till 149 (109) personer i koncernen, varav 125 (84) personer på Malta. Vid utgången av perioden hade koncernen 31 (27) konsulter engagerade på heltid. Moderbolagets resultat Under kvartalet uppgick moderbolagets intäkter till 1,0 (1,6) MSEK och resultatet till 56,6 (56,1) MSEK. Eget kapital var 748,7 (758,0) MSEK. Intäkterna för helåret uppgick till 2,9 (4,4) MSEK och resultatet var 36,7 (49,8) MSEK. Moderbolaget tillhandahåller interna administrationstjänster till Mr Greenkoncernen. Kostnad för sålda produkter Den preliminära licensen Mr Green Ltd använder i UK från och med december har bidragit till ökade kostnader i form av spelskatt för sålda produkter med 1,9 MSEK under fjärde kvartalet. Från och med första kvartalet 2015 kommer spelskatten per kvartal att redovisas separat i resultaträkningen. 8

Mr Green bestrider skattskyldighet i Österrike Mr Green Ltd genomförde under september en självrättelse i enlighet med österrikisk skattelagstiftning. Bakgrunden är en lag där nätbaserat spel om pengar som sker på Österrikes territorium skall beskattas med 40 procent av omsättningen (gross game win). Bolaget bestrider skattskyldighet med hänvisning till bland annat Österrikes konstitution och EU-lagstiftning. Självrättelsen skall ses som en försiktighetsåtgärd eftersom självrättelsen förhindrar eventuella skattetillägg. En överklagandeprocess beräknas ta flera år. Flera spelbolag har i rådande stund bestridit skattskyldighet. Mr Green Ltd har i samråd med bolagets rådgivare fört diskussioner om en avbetalningsplan, baserat på självrättelsen från september, med den Österrikiska skattemyndigheten. Det sagda innebär inte att Mr Green Ltd accepterar skattskyldighet, men givet att det är sannolikt att bolaget kommer att ingå en avbetalningsplan så reserveras beloppet i självrättelsen plus ränta vilket ger en resultateffekt i fjärde kvartalet på - 108,1 MSEK. Självrättelsen avser perioden januari 2011 till och med augusti. Återbetalning av inbetalda belopp jämte ränta kan komma att ske vid framgång i de rättsliga instanserna. Från och med september har Mr Green Ltd månadsvis deklarerat spelomsättning med österrikisk anknytning med ett sammanlagt skattebelopp om noll kronor något som ej varit möjligt för självrättelseperioden. Skattebeloppet från och med september kommer att vara noll till detta fall slutligen är avgjort i domstol. Det ackumulerade skattebeloppet, om det beräknas enligt samma princip som självrättelseperioden, uppgår för perioden september till och med december till 18,7 MSEK. Mr Green bedömer att ett flertal europeiska länder kommer att införa regleringar av nätbaserade spel om pengar inom de kommande åren. Bolaget har under en längre tid förberett sig på en utveckling mot reglerade marknader och de möjliga skatter eller avgifter som kan tillkomma. Jämförelsestörande poster Avser poster som är av engångskaraktär eller inte har direkt med koncernens normala verksamhet att göra, där en redovisning tillsammans med övriga poster i resultaträkningen skulle försvåra jämförelsen med övriga perioder och för en utomstående göra det svårare att bedöma koncernens utveckling. Under det fjärde kvartalet redovisar Mr Green tre stycken jämförelsestörande poster. Reserv för självrättelseperioden i Österrike (januari 2011 till och med augusti ) plus ränta om 108 083 KSEK. Reserven är baserad på självrättelsebeloppet och en beräknad avbetalningsplan. Den tänkta avbetalningsplanen kan komma att ändras under avbetalningstiden, baserat på beslut från de österrikiska domstolarna i Mr Greens fall samt andra relaterade rättsfall. Självrättelsebeloppet och den beräknade avbetalningsplanen är i EUR vilket innebär en omräkningskursdifferens i koncernens resultaträkning. Skulden i koncernens balansräkning som beräknas förfalla inom ett år uppgår till 30 058 KSEK och efter ett år till 79 507 KSEK. Mr Green har också omstrukturerat delar av koncernen i syfte att verkställa synergier och organisera verksamheten på ett mer effektivt sätt framåt. Omstruktureringen har påverkat bolaget Iacta Marketing AB (1 598 KSEK) och DSRPTV Gaming Ventures Ltd (2 400 KSEK) och består främst av kostnader för uppsagd personal. Sedan det andra kvartalet har Mr Green redovisat kostnader för notering på AktieTorget på en egen rad i resultaträkningen. Denna post om 4 667 KSEK är från och med det fjärde kvartalet klassificerat som en jämförelsestörande post. Jämförelsestörande poster (tusen kronor) Ägarförhållanden Bolagets aktie noterades på AktieTorget med beteckningen MRG den 28 juni. Bolaget hade den 31 december 2 717 aktieägare (2 464 den 30 september ). Största ägare (ägare med mer än 10 % av aktierna och rösterna) var Hans Fajerson med bolag 19,9 %, Henrik Bergquist med bolag 18,7 % samt Fredrik Sidfalk med bolag 12,0 % av aktier och röster. Utestående aktier Q4 Q2 Reserv spelskatt Österrike (inkl ränta) 108 083 - Omstrukturering Iacta Marketing AB 1 598 - Omstrukturering DSRPTV Gaming Ventures Ltd 2 400 - Kostnader för notering på AktieTorget - 4 667 Totalt jämförelsestörande poster 112 081 4667 Bolaget innehar inte några egna aktier. Totala antalet aktier och röster i Mr Green & Co AB uppgår till 35 849 413. I mars emitterades 1 400 000 teckningsoptioner efter beslut den 19 mars vid en extra bolagsstämma. Lösenkurs fastställdes till 68 kronor och lösenperiod är 20 mars 2017 9

20 april 2017. Sammanlagt har 1 100 000 teckningsoptioner förvärvats per 31 december. Risk Koncernen agerar i en rättslig miljö med juridiska och regulatoriska risker där enskilda länder och internationella organisationer fortlöpande utvecklar regler för verksamheten. I takt med att verksamheten regleras kommer koncernen att möta ökade krav på efterlevnad av regler, lagar och förordningar samt ökade skattekostnader. Koncernen övervakar situationen och justerar sitt erbjudande och sina marknader för att hantera denna risk. I enlighet med detta marknadsförs inte webbplatsen i USA. Bolaget godtar heller inte spelare bosatta i USA och har installerat filter som blockerar eventuella försök att göra insättningar från USA. Finansiella instrument verkliga värden Mr Greens samtliga finansiella instrument, för vilka verkligt värde kan fastställas tillförlitligt, är kortfristiga och de redovisade värdena utgör rimliga approximationer av deras verkliga värden. Definitioner AKTIV KUND En kund definieras som aktiv när kunden under perioden har spelat för riktiga pengar som satts in på kundkontot. Kunden räknas även som aktiv om kunden har spelat för vinster från gratissnurr och/eller bonus från Mr Green. ANTAL ANSTÄLLDA VID PERIODENS UTGÅNG Antal anställda vid löneutbetalning under periodens sista månad. ANTAL (REGISTRERADE) AKTIEÄGARE Antal direkta aktieägare och aktieägare listade genom en förvaltare som är registrerade i den av Euroclear Sweden förda aktieboken. ANTAL UTESTÅENDE AKTIER Antal utestående aktier vid periodens utgång. EBIT Rörelseresultat före finansiella poster och skatt. EBITDA Rörelseresultat före av- och nedskrivningar, finansiella poster och skatt. EGET KAPITAL PER AKTIE Eget kapital i förhållande till antalet utestående aktier vid periodens slut. GENOMSNITTLIGT ANTAL ANSTÄLLDA Genomsnittligt antal anställda under perioden uttryckt i heltidstjänster (helårsarbete). GENOMSNITTLIGT ANTAL UTESTÅENDE AKTIER Viktat genomsnittligt antal utestående aktier under perioden med hänsyn tagen till fond- och nyemissioner. JÄMFÖRELSESTÖRANDE POSTER Avser poster som är av engångskaraktär eller inte har direkt med koncernens normala verksamhet att göra, där en redovisning tillsammans med övriga poster i resultaträkningen skulle försvåra jämförelsen med övriga perioder och för en utomstående göra det svårare att bedöma koncernens utveckling. RESULTAT PER AKTIE Resultat efter skatt, dividerat med genomsnittligt antal utestående aktier under perioden. SPELÖVERSKOTT (GAMEWIN) De totala spelintäkterna från kunderna för samtliga spel minus all vinst utbetald till spelare, avsatt bonus och bidrag till jackpott. Närståendetransaktioner Bolaget eller dess dotterföretag har tecknat tjänsteavtal med flera företag som kontrolleras av styrelseledamöter eller VD i dotterbolag. Transaktionerna med närstående parter prissätts marknadsmässigt. Den totala kostnaden för erhållna tjänster under kvartalet uppgår till 1,8 (7,6) MSEK. Framtidsutsikter Bolaget har beslutat att inte ge någon siffersatt prognos. Granskning Rapporten är inte granskad av bolagets revisor. Utdelning Styrelsen föreslår att årsstämman överför 1,30 SEK per aktie till aktieägarna genom en nyemission samt återköp av aktier. Det motsvarar totalt 46,6 MSEK. Beloppet följer Mr Green & Co:s utdelningspolicy om att utdelning ska ske och/eller ett återköp av aktier ska genomföras av upp till 50 procent av koncernens fria kassaflöde, om kassaflödet inte behövs för att fullfölja bolagets strategi eller för att säkra extra reserver om förhållandena på kapitalmarknaden så kräver. Såvida inga ytterligare nyemissioner görs före överlåtelsedagen förblir totalt antal utestående aktier 35 849 413, med en utdelning motsvarande 1,30 SEK per aktie. Detta innebär att utdelningen till aktieägarna sker på samma sätt som föregående år. 10

Kommande rapporttillfällen Mr Green avser att offentliggöra finansiella rapporter enligt följande: Årsredovisning för publiceras den 25 mars 2015. Årsstämma för 2015 hålls den 23 april 2015. Delårsrapport för första kvartalet 2015 publiceras den 8 maj 2015. Delårsrapport för andra kvartalet 2015 publiceras den 14 augusti 2015. Delårsrapport för tredje kvartalet 2015 publiceras den 6 november 2015. Mr Green & Co AB (publ) Sibyllegatan 17, 114 42 Stockholm Styrelsens säte: Stockholm Organisationsnummer: 556883-1449 www.mrgco.se. För ytterligare information, kontakta VD Mikael Pawlo via e-post: mikael.pawlo@mrgco.se eller telefon: +46 (0)8 248060 Stockholm den 20 februari 2015 Henrik Bergquist Ledamot Per Norman Ledamot Tommy Trollborg Ordförande Mikael Pawlo VD 11

Koncernens resultaträkning (tusen kronor) okt-dec okt-dec jan dec jan dec Spelöverskott (gamewin) 174 784 135 876 658 970 336 765 (varav mobil) 51 736 21 428 161 899 51 830 Övriga intäkter 3 367 398 13 084 Summa intäkter 174 787 136 243 659 368 349 849 Kostnad för sålda produkter 35 088 24 290 121 487 57 619 Marknadsföring 81 978 64 954 262 439 139 913 Övriga kostnader 40 769 28 282 140 596 79 291 EBITDA före jämförelsestörande poster 16 952 18 717 134 846 73 026 Jämförelsestörande poster* 112 081-112 081 4 667 EBITDA - 95 129 18 717 22 765 68 359 Avskrivningar 15 318 12 139 53 968 30 769 EBIT - 110 447 6 578-31 203 37 590 Finansiella poster 69-260 238-1 747 Inkomstskatt 8 322 507 2 929-1 600 Periodens resultat - 102 056 6 825-28 036 34 243 Disponibel vinst hänförlig till: - Ägare - 102 056 6 825-28 038 29 055 - Innehav utan bestämmande inflytande - - 2 5 188-102 056 6 825-28 036 34 243 Vägt genomsnittligt antal aktier 35 849 413 35 849 413 35 849 413 20 299 100 Resultat per aktie före/efter utspädning (SEK) - 2,85 0,19-0,78 1,69 Kostnader i förhållande till intäkter: Kostnad för sålda produkter 20,1 % 17,8 % 18,4 % 16,5 % Marknadsföring 46,9 % 47,7 % 39,8 % 40,0 % Övriga kostnader 23,3 % 20,8 % 21,3 % 22,7 % EBITDA före jämförelsestörande poster 9,7 % 13,7 % 20,5 % 20,9 % *Se sid.9 för specifikation. Rapport över totalresultat för koncernen (tusen kronor) okt-dec okt-dec jan-dec jan-dec Periodens vinst - 102 056 6 825-28 036 34 243 Övrigt totalresultat: Valutakursdifferenser vid konsolidering 479 1 087 1 232 1 316 Periodens totalresultat - 101 577 7 912-26 804 35 559 Periodens totalresultat hänförlig till: - Ägare - 101 577 7 912-26 804 30 142 - Innehav utan bestämmande inflytande - - - 5 417-101 577 7 912-26 804 35 559 12

Koncernens balansräkning (tusen kronor) 31 dec 31 dec Kundavtal 6 545 26 179 Varumärke 271 638 271 638 Utvecklingskostnader för spelplattformen 102 584 46 926 Goodwill 462 324 445 863 Inventarier 3 819 6 245 Investeringar i intressebolag - 18 855 Lånefordran - 4 381 Anläggningstillgångar 846 910 820 087 Kundfordringar - 93 Förutbetalda kostnader 5 821 11 144 Övriga fordringar 5 242 4 148 Lån till intressebolag - 752 Likvida medel 154 954 111 167 Omsättningstillgångar 166 017 127 304 Summa tillgångar 1 012 927 947 391 Aktiekapital 35 849 35 849 Överkursfond 680 806 680 199 Omräkningsreserv 2 548 1 316 Balanserade vinstmedel - 48 199 26 441 Eget kapital 671 004 743 805 Uppskjuten skatteskuld* 105 325 109 019 Reserv spelskatt Österrike 79 507 - Långfristiga skulder 184 832 109 019 Leverantörsskulder 26 339 22 836 Kundkonton 21 198 16 868 Övriga skulder 12 682 4 292 Upplupna kostnader 58 959 42 841 Reserv spelskatt Österrike 30 058 - Skatteskulder 7 855 7 730 Kortfristiga skulder 157 091 94 567 Summa eget kapital och skulder 1 012 927 947 391 * Uppskjuten skatteskuld härrör från förvärvade kundavtal och varumärke. Bolagets kassaflöde påverkas enbart av ett belopp om 7,6 MSEK. 13

Kassaflödesanalys för koncernen (tusen kronor) okt-dec okt-dec jan-dec jan-dec Resultat före skatt - 110 378 6 318-30 965 35 843 Justerat för: - Avskrivningar 15 318 12 139 53 968 30 769 - Finansnetto - 69 260-238 1 747 - Orealiserade valutakursdifferenser, netto - 251-176 28-465 - Reserv spelskatt Österrike 108 083-108 083 - Förändringar i rörelsekapital 17 491 12 685 18 028 10 128 Betald inkomstskatt - 37-55 - 1 625-117 Räntenetto 100 60-79 - 1 365 Kassaflöde från den löpande verksamheten 30 257 31 231 147 200 76 540 Kassaflöde från investeringsverksamheten: - Utbetalning förvärv av dotterbolag - - - 6 694 - - Övertagen kassa vid förvärv - - 968 62 004 - Kapitalisering av intern utveckling - 11 901-9 580-43 602-23 879 - Förvärv av materiella och immateriella anläggningstillgångar - 1 192-935 - 7 930-4 082 Kassaflöde från investeringsverksamheten - 13 093-10 515-57 258 34 043 Kassaflöde från finansieringsverksamheten: - Återbetalning av lån - - - 1 983 - - Optionspremier - - 607 - - Utdelning genom obligatorisk aktieinlösen - - - 46 604 - - Kostnad för nyemission - - - - 1 742 Kassaflöde från finansieringsverksamheten - - - 47 980-1 742 Förändring i likvida medel 17 164 20 716 41 962 108 841 Valutakursdifferenser 1 278 977 1 825 1 035 Likvida medel vid periodens början 136 512 89 474 111 167 1 291 Likvida medel vid periodens slut 154 954 111 167 154 954 111 167 14

Rapport över förändring i koncernens eget kapital (tusen kronor) okt dec okt-dec jan-dec jan-dec Ingående balans eget kapital 772 581 735 893 743 805 122 099 Periodens resultat - 102 056 6 825-28 036 34 243 Övrigt totalresultat 479 1 087 1 232 1 316 Summa totalresultat - 101 577 7 912-26 804 35 559 Transaktioner med bolagets ägare: - Optionspremier - - 607 - - Utdelning genom obligatorisk aktieinlösen - - - 46 604 - - Nyemission vid förvärvet av GGG - - - 587 889 - Kostnad för nyemission - - - - 1 742 - Förvärv dotterbolag med innehav utan bestämmande inflytande - - - 203 004 - Förvärv innehav utan bestämmande inflytande - - - - 203 004 Summa transaktioner med ägarna - - - 45 997 586 147 Utgående balans eget kapital 671 004 743 805 671 004 743 805 15

Koncernens resultaträkning kvartalsvis (tusen kronor) Kv4 Kv3 Kv2 Kv1 Kv4 Kv3 Kv2 Kv1 Spelöverskott (gamewin) 174 784 168 546 161 402 154 238 135 876 124 093 76 796 - (varav mobil) 51 736 40 569 38 268 31 326 21 428 19 842 10 559 - Övriga intäkter 3-3 392 367-3 668 9 049 Summa intäkter 174 787 168 546 161 405 154 630 136 243 124 093 80 464 9 049 Kostnad för sålda produkter 35 088 30 432 28 832 27 135 24 290 22 455 10 874 - Marknadsföring 81 978 58 821 59 274 62 366 64 954 46 751 28 208 - Övriga kostnader 40 769 36 910 34 813 28 104 28 282 23 385 18 896 8 728 EBITDA före jämförelsestörande poster 16 952 42 383 38 486 37 025 18 717 31 502 22 486 321 Jämförelsestörande poster* 112 081 - - - - - 4 667 - EBITDA - 95 129 42 383 38 486 37 025 18 717 31 502 17 819 321 Avskrivningar 15 318 13 976 12 996 11 678 12 139 12 387 6 210 33 EBIT - 110 447 28 407 25 490 25 347 6 578 19 115 11 609 288 Finansiella poster 69 833-342 - 322-260 - 35-1 448-4 Inkomstskatt 8 322-1 827-1 921-1 645 507-1 464-643 - Periodens resultat - 102 056 27 413 23 227 23 380 6 825 17 616 9 518 284 Kostnader i förhållande till intäkter: Kostnad för sålda produkter 20,1 % 18,1 % 17,9 % 17,6 % 17,8 % 18,1 % 13,5 % - Marknadsföring 46,9 % 34,9 % 36,7 % 40,3 % 47,7 % 37,7 % 35,1 % - Övriga kostnader 23,3 % 21,9 % 21,6 % 18,2 % 20,8 % 18,8 % 23,5 % 96,5 % EBITDA före jämförelsestörande poster 9,7 % 25,1 % 23,8 % 23,9 % 13,7 % 25,4 % 27,9 % 3,5 % Se sid. 9 för specifikation 16

Moderbolagets resultaträkning (tusen kronor) okt-dec okt-dec jan-dec jan-dec Intäkter 1 023 1 611 2 908 4 391 Kostnader - 7 130-5 019-27 963-14 385 EBITDA - 6 107-3 408-25 055-9 994 Utdelning, finansiellt netto, avskrivningar 62 724 59 531 61 785 59 792 Periodens resultat 56 617 56 123 36 731 49 798 Moderbolagets balansräkning (tusen kronor) 31 dec 31 dec Anläggningstillgångar 710 764 710 174 Omsättningstillgångar 45 975 49 642 Summa tillgångar 756 739 759 816 Bundet eget kapital 35 849 35 849 Fritt eget kapital 712 864 722 131 Kortfristiga skulder 8 026 1 836 Summa eget kapital och skulder 756 739 759 816 17