Enkelt är effektivt! Aktiespararna Västervik

Transkript

1 Enkelt är effektivt! Aktiespararna Västervik Emilie Taube Spiltan Fonder Tel: E-post: 1

2 Agenda Vilka är vi? Varför behöver du spara? Olika konton hur kan man spara? Diskussion om risk. Några av Spiltan fonders produkter. Frågor och vidare diskussion. 2

3 Spiltan Fonder AB Spiltan Fonder i korthet Förvaltar cirka 40 miljarder kronor Verksamma sedan anställda Ägs av Investment AB Spiltan och personalen Detta fondbolag står på spararnas sida med ett spännande utbud, enkelhet och sunt förnuft 3

4 Våra fonder Aktiv aktieförvaltning Aktiv ränteförvaltning Spiltan Aktiefond Sverige Spiltan Aktiefond Stabil Spiltan Aktiefond Småland Spiltan Aktiefond Dalarna Spiltan Högräntefond Spiltan Räntefond Sverige Passiv aktieförvaltning Spiltan Aktiefond Investmentbolag Spiltan Globalfond Investmentbolag 4

5 Spiltan Fonders investeringsfilosofi Enkelt är effektivt Aktiv förvaltning = Grundlig analys och att våga ta egna beslut Passiv förvaltning = Billigt och smart Investeringskriterier 1. Förståelig verksamhet 5. Stabilt kassaflöde 2. Förutsägbar verksamhet 6. Ärlig och rationell ledning samt bra ägare 3. Långsiktigt uthållig verksamhet 7. Stabil historik 4. Höga marginaler och räntabilitet Bolag och branscher vi undviker Prospekteringsbolag exempelvis gruvor, olja och andra råvaror Forskningsbolag exempelvis inom biotech och ny teknik Förhoppningsbolag som IT, läkemedel eller annan ny ännu ej etablerad teknik/produkt/tjänst Utbud- och efterfråganbolag bolag vars framtid styrs av tillgång/efterfrågan på en underliggande råvara 5

6 Agenda Vilka är vi? Varför behöver du spara? Olika konton hur kan man spara? Diskussion om risk. Några av Spiltan fonders produkter. Frågor och vidare diskussion. 6

7 Pensionen Våra föräldrar har/hade cirka % av sin slutlön i pension vi kommer bara ha %, kanske % om vi har tjänstepension. Kvinnors pension är ungefär 66 % av mäns pension. Vi har i snitt lägre lön, vi tar ut 75 % av föräldraledigheten och vi tar ut 2 av 3 vab-dagar. Allt detta gör att vår intjäning i form av lön och pension blir sämre. Akademikerkvinnor har cirka 16 % mindre än män med samma utbildning. Det motsvarar nästan 3 miljoner kronor under hela arbetslivet. Även i kvinnodominerade yrken som förskollärare och inom vården ligger mäns löner i snitt över kvinnors löner. 7

8 Att gå ner i arbetstid ett räkneexempel Månadslön Årslön 100 % Årslön 80 % Skillnad per år

9 Årslön 100 resp 80 % Avsättning allmän p Avsättning allmän PPM IBB kronor 7,5 ibb = kronor ( kronor per månad). Tjänstepens ion itp 16 % 2,5 % 4,5 % 30 % Över 7,5 IBB Total skillnad

10 Vad kan man göra? Om man är gift eller registrerad partner kan man föra över pensionsrätter i PPM Din partner kan starta ett sparande åt dig, helst i ditt namn eller med dig som oåterkallelig förmånstagare (kapitalförsäkring) Jobba mer dela föräldraledigheten mer lika så blir båda lika drabbade. Kolla vad som gäller på din arbetsplats: finns kollektivavtal, kompenserar företaget den anställde under föräldraledighet och i så fall till vilken nivå? Du som jobbar statligt, inom kommunen eller landstiget får bibehållen pensionsrätt till dess att barnet fyller åtta år, om du är född efter

11 Agenda Vilka är vi? Varför behöver du spara? Olika konton hur kan man spara? Diskussion om risk. Några av Spiltan fonders produkter. Frågor och vidare diskussion. 11

12 Olika kontotyper ISK Kapitalförs Aktie- /fondkonto Kan öppnas av företag x x Kan öppnas av privatperson x x x Spara i aktier och fonder x x Skatt på 30 % på reavinster Redovisa affärer i deklarationen Schablonbeskattning x x Rösträtt på bolagsstämma x Flytta värdepapper x x Valfri förmånstagare Innehavet går till dödsbo x x x Går att samäga x x x x Sparkonto 12

13 Skatt i kapitalförsäkring Priser på kapitalförsäkring kan variera, den kan vara noll men också i procentsats på kapitalet, så kallad kapitalavgift. Det kan också finnas en fast avgift, var vaksam på avgifterna. Du betalar alltid skatt på innehavet i försäkringen, så kallad avkastningsskatt: Skatteunderlag: insättningar under första halvåret 100 %, andra halvåret endast räknas till 50 %. Summan multipliceras med statslåneräntan per den 30 november föregående år + 0,75 procentenheter, dock lägst 1,25 %. Exempel på hur skatten beräknas i kapitalförsäkring: Ingående värde på försäkringen den 1 januari 2017: kr Insättning under kvartal 1: kr Insättning under kvartal 3: kr Statslåneräntan 30 nov 2016: 0,27 % + 0,75 % = 1,02 % Skattegolvet är 1,25 % varför skattesatsen blir 1,25 % ( (50 % * )) = kr * 1,25 % = kr * 30 % = 506 kr Avkastningsskatten blev alltså 506 kr. 13

14 Skatt på ISK När skatten i ISK beräknas summerar man samtliga inbetalningar och innehavet vid fyra mätpunkter och delar på fyra för att få ett genomsnitt som kallas kapitalunderlag. Kapiltaunderlaget i sin tur multipliceras med statslåneräntan föregående år plus 0,75 %, dock ska det alltid vara minst 1,25 %. Den summa man då får fram kallas schablonintäkt. Den rapporteras direkt till skatteverket och finns därför förtryckt deklarationen. I exemplet nedan blir schablonintäkten 177 kronor. Intäkten räknas som inkomst av kapital så skatten är 30 %. Skatten blir då 53 kronor. Exempel på hur skatten beräknas i ISK: Värde kvartal 1: Värde kvartal 2: Värde kvartal 3: Värde kvartal 4: Insättningar totalt under året: Statslåneräntan 30 nov 2016: 0,27 % + 0,75 % = 1,02 % Skattegolvet är 1,25 % varför skattesatsen blir 1,25 % = kr / 4 = kr (detta är kapitalunderlaget) * 1,25 % = 177 kr (schablonintäkten, förtryckt i din deklaration) 177 * 30 % = 53 kr 14

15 Agenda Vilka är vi? Varför behöver du spara? Olika konton hur kan man spara? Diskussion om risk. Spiltans produkter. Frågor och vidare diskussion. 15

16 Riskskala för fonder Key investor information dokument KIID - faktablad 1-3 i skalan klassas som fonder med låg risk. Räntefonder ligger ofta inom detta spann. 4-5 klassas som fonder med medelhög risk. Här hittas oftast globalfonder och blandfonder. 6-7 i skalan klassas som fonder med hög risk. Här kan det svänga mycket upp och ner. Exempel: Länder som Ryssland, regioner som omfattar tillväxtmarknader, läkemedel, etc. 16

17 Standardavvikelse hur mycket det svänger KIID 1, 5 och 7 17

18 OMXS30 30 mest omsatta aktierna på Stockholmsbörsen jämfört med Spiltans fonder, OMX = gul linje 18

19 Six PRX Stockholmsbörsen med utdelningar jämfört med Spiltans fonder, SIXPRX = gul linje. 19

20 Månadsspara! 20

21 Agenda Vilka är vi? Varför behöver du spara? Olika konton hur kan man spara? Diskussion om risk. Några av Spiltan fonders produkter. Frågor och vidare diskussion. 21

22 Spiltan Aktiefond Stabil Avkastning hittills i år:* +13,89 % (SIXPRX: +12,58 %) Avkastning sedan start ( ):** + 613,27 % (SIXPRX: +492,47 %) och till lägst risk av alla Sverigefonder. Om fonden: Sektorfördelning: 50 % värdebolag, 35 % investmentbolag och 15 % räntor och andra stabiliserande tillgångar. 15% Aktivt förvaltad - placerar i bolag oavsett storlek! Koncentrerad portfölj med innehav Förvaltningsavgift: 1,5 % På riskskalan: 5 30% Direktavkastande Investmentbolag 50% Värdebolag *Gäller efter avgifter för perioden:

23 Spiltan Aktiefond Småland Avkastning hittills i år: +15,91 %* (SIXPRX: +12,58 %) Avkastning sedan start ( ):** +331,04 % (SIXPRX: +177,16 %) Målsättning: Att vara bättre än Stockholmsbörsen (SIXPRX) Utmärkelse: Top Performer 3 år = Bästa Sverigefond enligt Lipper, 3 år i rad! Om fonden: Cirka 60 % i bolag med anknytning till Småland. Aktivt förvaltad - placerar i bolag oavsett storlek. Förvaltningsavgift: 1,5 % * Per den **Gäller för perioden:

24 Bolag med anknytning till Småland och året de bildades 1. Inwido (1924) 2. Nibe (1949) 3. Bufab (1977) 4. Thule (1942) 5. New Wave (1982) 6. Husqvarna (1689) 7. ITAB Shop Concept (2003) 8. Hexpol (1893) 9. Fagerhult (1945) 10. Troax (1955) 11. Garo (1939) 12. Fortnox (2001) 13. XANO Industrier (2005) 14. Lammhult (1988) 15. OEM (1974) 16. Rejlers (1942) 17. Electra (1949) 18. Kabe (1958) 19. Profilgruppen (1981) 20. Ages Industri (1956) 21. JLT Mobile (1994) 22. Sensys Gatso Group (1995) 23. Bergs Timber (1919) 24

25 Spiltan Aktiefond Investmentbolag Avkastning hittills i år:* + 20,77 % (SIXPRX: + 12,58 %) Avkastning sedan start ( ):** + 232,68 % (SIXPRX: + 138,60 %) Målsättning: Bättre än indexfonder/stockholmsbörsen Medel: En koncentrerad portfölj av svenska investmentbolag Investmentbolagen är aktiva ägare i sina underliggande portföljbolag. Passivt förvaltad (målvikter för ingående bolag) Lägst förvaltningsavgift (0,2 %) av aktiefonder på öppna marknaden Riskskala: 6 * Per den **Gäller för perioden:

26 Varför gillar vi investmentbolag? 26

27 Spiltan Aktiefond Investmentbolag Portföljen Branschfördelning Bolag Vikt Investor 27 % Industrivärden 27 % Kinnevik 10 % Lundbergs 10 % Ratos 4,4 % Latour 4,4 % MSAB 4,4 % Ica 4,4 % Creades 1,5 % Svolder 1,0 % Övriga cirka 1,0 % OMX SB (index) 4,5 % 120% 100% 80% 60% 40% 20% 41% 28% 31% 55% 24% 21% Kassa cirka 0,5 % 100 % 0% Nasdaq OMX Stockholm Spiltan Aktiefond Investmentbolag Räntekänsligt Stabila bolag Cykliska bolag Källa: Spiltan Fonder 27

28 Investmentbolag är aktiva ägare! Aktivt ägande skapar mervärde över tiden investera i bolag inte i aktier! Investor 2010 skapa långsiktigt god avkastning för våra aktieägare genom att äga och utveckla bolag med attraktiv värdepotential 2016 Som långsiktig ägare bygger och utvecklar vi aktivt ledande företag Industrivärden 2010 skapa aktieägarevärde baserat på aktivt ägande och en professionell investeringsverksamhet 2016 bedriva långsiktigt värdeskapande kapitalförvaltning genom aktivt ägande Kinnevik 2010 breda vinst till sina aktieägare, i huvudsak genom värdeökning i sin portfölj av tillgångar 2016 bereda vinst till sina aktieägare, i huvudsak genom ökning av substansvärdet Lundbergs 2010 skapa avkastning genom att vara aktiv och långsiktig ägare. Förvalta och utveckla ett antal företag 2016 genom att vara aktiv och långsiktig ägare, förvaltar och utvecklar ett antal företag 28 28

29 Underliggande bolag i urval 29

30 Spiltan Globalfond Investmentbolag Avkastning hittills i år (16 oktober): + 4,65 % (MSCI World: + 4,82 %) Avkastning sedan start ( ): + 13,02 % (MSCI World: 13,52 %) Målsättning: Bättre än globala indexfonder/msci World Medel: En koncentrerad portfölj av cirka 30 globala investmentbolag och konglomerat Investmentbolagen är långsiktiga aktiva ägare i sina underliggande portföljbolag Passivt förvaltad, där varje investmentbolag har en målvikt Låg förvaltningsavgift: 0,5 % per år Lanserades 4 oktober 2016 Risknivå:

31 Investeringsproffs från hela världen 31 31

32 Spiltan Globalfond Investmentbolag 32

33 33

34 Agenda Vilka är vi? Varför behöver du spara? Olika konton hur kan man spara? Diskussion om risk. Några av Spiltan fonders produkter. Frågor och vidare diskussion. 34

35 Tack för uppmärksamheten! Riskinformation: Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning. Pengar som placeras i fonder kan både öka och minska i värde och det är inte säkert att du får tillbaka hela det investerade kapitalet. Faktablad kan beställas från Spiltan Fonder: eller hämtas på Emilie Taube Institutionell försäljning Tel: E-post: emilie@spiltan.se 35