Sum Ca. Fundior AB (Publ.)

Transkript

1 1 2 Ca 00 Mutual Funds Property 110 Sum /2007 9/6/2007 9/6/2007 s USD 9/6/2007 NOKVsEUR 9/6/2007 9/6/2005 9/6/2006 9/6/2007 Instruments Cost Value Market Value NOK % Cash NOK I 945 AG,ICL UK Tracker SICAV Euro Cor ODIN Norden Acc JP MORGAN CHASE & NORMAN ASA,NORMA East Capital Öste KS Bergen Brygge PRAXAIR INC,PX MORGAN INTERCELL STANLEY GR Sum årsredovisning 2007 Fundior AB (Publ.)

2 2 Innehåll Fundior Group 3 Den finansiella marknaden revolutioneras 4 Årsredovisning 6 Förvaltningsberättelse 6 Resultaträkning koncern 10 Balansräkning koncern 11 Resultaträkning moderbolag 13 Balansräkning moderbolag 14 Kassaflödesanalys 16 Tilläggsupplysningar 17 Revisionsberättelse 22

3 Market Value % /6/2006 9/6/20 Cost Value Market Value NOK %,ICL NLEY GR ker I Euro Cor den Acc AN CHASE & N ASA,NORMA apital rgen Brygge PRAXAIR INC,PX Sum Fundior Group 3 Fundior erbjuder finansiella tjänster inom det Europeiska samarbetsområdet enligt principen över gränserna. Vi erbjuder framstegsvänliga verktyg för kapitalförvaltning på den globala marknaden för institutioner, försäkringsrepresentanter, investeringsrådgivare och deras kunder. Vi betjänar våra kunder inom sektorerna för investerings- och försäkringstjänster samt Corporate Finance. Länder där Fundior idag erbjuder finansiella tjänster. Länder där Fundior inom en snar framtid kommer att erbjuda finansiella tjänster.

4 Den finansiella marknaden revolutioneras 4 Fundior revolutionerar marknaden för fi nansiella tjänster inom det Europeiska samarbetsområdet. Våra tjänster är unika tack vare vår sakkunskap om helheten, vårt verksamhetssätt, vårt omfattande distributionsnätverk och produktsortiment integrerade i den kommande framstegsvänliga handelsplattformen. Vi verkar inom tre affärsområden: Investerings-och försäkringstjänster samt Corporate Finance. Vårt bolag har ett omfattande samarbetsnätverk som består av försäkringsrepresentanter (försäkringsmäklare och ombud) och företag inom branschen investeringsrådgivning samt av internationella investeringsbanker, finansinstitut och institutioner. Därtill erbjuder Fundior en effektiv distributionskanal även för fondbolag. Marknadsledarskap som målsättning Fundiors huvudsakliga marknadsområden består av de Nordiska länderna, Baltikum, Ryssland och Malta. Vår målsättning är att inom fem år vara det största oberoende bolaget som erbjuder fi nansiella tjänster inom de Nordiska länderna och Baltikum. Verksamheten i vårt bolag är fördomsfri med företagaranda och lyhörd att kontinuerligt hitta nya lösningar på marknaden som förändras. Vår målsättning är att snabbt utvecklas till en betydande internationell aktör, som lägger märke till och förverkligar möjligheter även där andra ännu inte ser dem. Fundiors snabba tillväxtpotential grundar sig på ett skalenligt tjänstesystem som samtidigt möjliggör en snabb tillväxt samt en konkurrenskraftig och transparent prissättning. Den effektiva organisationen i vårt bolag kan snabbt reagera på förändringar på marknaden och hålla produktionskostnaderna låga. MiFID -lagstiftningen som trädde i kraft inom den Europeiska unionen i november 2007 kommer att klarlägga verksamheten för de företag som erbjuder investeringsprodukter och investeringsrådgivning. Investeringsrådgivningen är nu tillståndspliktig, och alla företag som erbjuder investeringstjänster bör antingen skaffa sig en egen koncession eller komma överens om att fungera som representant för något investeringstjänstföretag. Det mest produktiva alternativet för företag inom branschen investeringsrådgivning och försäkringsrepresentanter är att fungera som Fundiors samarbetspartners och erbjuda sina kunder de bästa investerings- och försäkringsprodukterna via Fundiors handelssystem. Fundiors målsättning är att under de följande tre åren kraftigt utöka affärs verksamheten och marknadsandelen inom finansiella sektorn. Det finns två huvudstrategier: att erbjuda ett skalenligt finanstjänstsystem och en snabb organisk tillväxt.

5 Investeringstjänst- och försäkringsbolag Fundior Kunder Distributionsnätverk 5 Önskvärd samarbetspartner Antalet försäkringsrepresentanter och investeringsrådgivare har ökat kraftigt under de senaste åren. Flera tusen personer arbetar redan inom branschen. Fundior introducerar en länge efterlängtad samarbetspartner för försäkringsrepresentanter och investeringsrådgivare, som utvecklar sina tjänster uppriktigt utgående från deras utgångspunkter. Cinderella Norway FinanceCube Advisor Service GLASTONOS 1575a Albania Cinderella Norway Cinderella Market Value Report FinanceCube Advisor Service Norway Valuation Wealth Report FinanceCube Advisor Service Date 9/6/2007 Currency NOK FTSE D.JONES NIKKEI Subject Class Market Value Unit Link Penser Fondkommition Pensjons Sparing Low Risk not so risk free Asset Class Instruments Number Currency Last Price Ex.Rate Value % 1/1/2005-9/6/2007 INTERCELL AG,ICLL EUR Index Value % MORGAN STANLEY GROUP INC 6.85% EUR Asset Class Cost Value Market Value % FTSE Cash NOK.00 NOK D.JONES Stocks UK Tracker GBP AXA I Inc CAC Bonds DAX MS SICAV Euro Corporate Bond A EUR NIKKEI ODIN Norden Cash Acc NOK S&P JP MORGAN Mutual CHASE Funds & CO,CMC EUR OBX SX NORMAN Property ASA,NORMAN NOK East Capital Östeuropafonden SEK KS Bergen Sum Brygge II NOK FTSE100 9/6/2007 PRAXAIR INC,PX USD Total Value EUR Vs USD NOKVsEUR Instruments M.V 3M% NOK 30D% D.JONES 6M% 9/6/ Cash NOK MORGAN STANLEY GROUP INC 6.85% BDS AXA UK Tracker I Inc ODIN Norden Acc PRAXAIR INC,PX NORMAN ASA,NORMAN KS Bergen Brygge II Unit Link -INTERCELL AG,ICLL NIKKEI 9/6/2007 God Jul! 9/6/2005 9/6/2006 9/6/2007 EUR Vs USD 9/6/2007 Nu mångdubblas möjligheterna för alla investeringsrådgivare Fundior erbjuder fond- och försäkringsmäklare samt NOKVsEUR 9/6/2007 andra investeringsrådgivare ett helt nytt sätt att arbeta. Med Fundior får rådgivare tillgång till ett mångdubbelt bredare urval Name av fonder Rateoch USD-NOK EUR-NOK JPY-NOK CHF-NOK GBP-NOK Instruments Cost Value Market Value NOK % garantiprodukter, även via kapitalförsäkringar. En fondernas stormarknad med över 1000 fonder, där klienterna får bättre rådgivning samtidigt som de erbjuds en bredare portfölj utan extra kostnader. Läs mer om tjänster för den nya tidens rådgivare på INTERCELL AG,ICL MORGAN STANLEY GR Cash NOK AXA UK Tracker I MS SICAV Euro Cor ODIN Norden Acc JP MORGAN CHASE & NORMAN ASA,NORMA East Capital Öste KS Bergen Brygge PRAXAIR INC,PX Sum

6 Förvaltningsberättelse 6 Verksamheten Det var de dotterbolag inom koncernen som bedriver försäkringsmäklar- och investeringsrådgivningsverksamhet; Benefit Brokers Oy, Fundior Firstbrokers Oy, Fundior Investment Services Ltd samt Fundior Life AB, som stod för den största delen av koncernens omsättning på 18,1 MSEK. Denna omsättning höll sig på samma nivå som år Utvecklingen var förväntad med tanke på att en del av personalresurserna hos dessa bolag användes i planeringen av framtida verksamheter. Omsättningen inom investeringstjänster på 1 MSEK var lägre än väntat detta på grund av att lanseringen av bolagets nya handelssystem sköts upp till år 2008, vilket innebar att verksamheten endast kunde bedrivas i begränsad utsträckning. Viktiga händelser under räkenskapsperioden Den köpte Fundior AB 100 % av aktierna i Jatco Investment Services Ltd, som är ett investmentbolag registrerat på Malta. Bolaget har bytt namn till Fundior Investment Services Ltd. Bolaget satte under räkenskapsperioden igång en process för att utvidga tillståndet till att omfatta alla investeringstjänster samt förvaltning av kundernas kapital och att göra investeringar för deras räkning. Fundior Investment Services Ltd:s aktiekapital höjdes till euro. Bolaget började genomföra den planerade verksamhetsplanen och implementera handelssystemet för investeringsprodukter. Fundior AB grundade ett holdingbolag på Malta med namnet Fundior International Ltd. Bolaget registrerades den Omsättningen för Corporate Finance-sektorn var också lägre än väntat, eftersom att de projekt som vanligtvis utförs inom sektorn först blir färdiga och intäkterna för dem kommer in under Bolaget gjorde under räkenskapsperioden omfattande investeringar i verksamheter som fortfarande är på planeringsstadiet. Det är främst moderbolaget som står för förlusten på 8,0 MSEK för räkenskapsperioden, och detta beror på följande kostnader utöver det vanliga: - Omorganisering av affärsverksamheten - Kostnader för etablering av Stockholmskontoret - Investeringar i personal - Utvecklingskostnader för handelssystemet för investeringsprodukter - Utvecklingskostnader för försäkringsbolagssektorn - Marknadsförings- och lanseringskostnader för varumärket Fundior - Kostnader för förberedande av publik notering. Den köpte Fundior AB 50,1 % av aktierna i det finska bolaget Aximer Capital Oy. Aximer Capital Oy bytte namn till Fundior Corporate Finance Oy. Bolaget tillhandahåller corporate finance-tjänster, främst till Ryssland och Östeuropa. Fundior AB:s dotterbolag Fundior International Ltd undertecknade den ett avtal om förvärvet av det finska försäkringsbolaget IngoNord. IngoNord tillhandahåller olycksfallsförsäkringar för privatpersoner och företag; största delen av bolagets försäkringsintäkter, cirka 60 %, kommer från Sverige. Myndigheternas godkännande av affären erhölls och affären beräknas vara klar 2 Kv Fundior AB öppnade ett kontor i Stockholm den Fundior AB utökade antalet aktieägare under räkenskapsperioden och förberedde för en publik notering

7 av bolagets aktier. Som marknadsplats valde man Aktietorget, och noteringen av aktierna påbörjades den När noteringen inleddes hade bolaget 297 aktieägare. Bolagets marknadsgarant är Thenberg & Kinde Fondkommission AB. Viktiga händelser efter räkenskapsperiodens slut Fundior AB och dess dotterbolag Fundior Investment Services Ltd har börjat bygga upp ett distributionsnätverk för de investeringstjänster som bolaget tillhandahåller i Sverige, Finland och på Malta. Bolaget håller för närvarande på att ingå samarbetsavtal med företag som tillhandahåller försäkrings- och investeringsrådgivningstjänster i syfte att ta betydande marknadsandelar från konkurrerande företag som erbjuder motsvarande tjänster. Bolaget har även ingått mäklaravtal med de flesta fondbolag och företag som erbjuder strukturerade investeringar som är verksamma på marknaden. Både potentiella distributörer och företag som tillhandahåller tjänster har visat stort intresse för bolagets kommande handelssystem. Fundior AB sålde den samtliga aktier i Fundior Firstbrokers Oy till IIZI Group. Den positiva effekten av affären på Fundior AB:s koncernresultat för 1 Kv 2008 är cirka 1,37 MSEK. Dessutom har man kommit överens om en extra köpeskilling bunden till omsättningsutvecklingen, som påverkar koncernresultatet för år 2009 med maximalt 2,26 MSEK i positiv riktning. Framtidsutsikter Bolaget lanserar ett handelssystem för investeringsprodukter under första halvåret Denna tjänst kommer till en början att vara en stormarknad för fonder, där det kommer att finnas ett stort utbud av aktiefonder och strukturerade investeringar. Tjänster för handel med aktier och ETF:er erbjuds redan i samarbete med dansk Saxo Bank. Tjänsten gör det möjligt för försäkringsrepresentanter och investeringsrådgivare samt deras kunder att administrera, göra och rapportera om investeringar via ett och samma system. Portfölj- och skatterapporter ingår också i tjänsten. Tjänsten är även konkurrenskraftig för kunderna, eftersom det inte medför några extra kostnader jämfört med om man gör investeringarna direkt via ett fondbolag. Bolaget förhandlar för närvarande om försäljning av de andra dotterbolag som bedriver verksamhet inom försäkringsmäklartjänster. Vi förväntar oss att affären kommer att gå igenom under I och med avyttringen uppnår bolaget en neutral ställning i förhållande till de företag som bedriver försäkringsverksamhet som bolaget använder som distributionskanaler. Inom försäkringsbolagssektorn förväntar vi oss att förvärvet av IngoNord kommer att gå igenom under 2 Kv 08. Det ingår även i bolagets planer att grunda ett nytt livförsäkringsbolag under Försäkringsbolagen stödjer bolagets verksamhet inom investeringstjänster, eftersom bolagets distributionsnätverk består av försäkringsrepresentanter som även kan förmedla våra försäkringsprodukter. De pensions- och försäkringsprodukter som kommer att tillhandahållas av livförsäkringsbolaget inbringar extra medel till handelssystemet för investeringsprodukter. Vi förväntar oss att resultatet för 2008 kommer att vara positivt inom samtliga verksamhetssektorer. Resultatet för första halvåret kommer att vara fortsatt negativt på grund av utvecklingskostnaderna, men under andra halvåret förväntar vi oss ett positivt resultat. 7

8 Flerårsjämförelse, koncernen (SEK) /06 Nettoomsättning Res. efter finansiella poster Balansomslutning Soliditet (%) 31,8 50,9 Avkastning på totalt kapital (%) -33,3-20,3 Kassalikviditet (%) 101,6 118,8 8 Flerårsjämförelse, moderbolaget (SEK) /06 Nettoomsättning Res. efter finansiella poster Balansomslutning Soliditet (%) 81,2 95,7 Avkastning på totalt kapital (%) 0,0 0,0 Kassalikviditet (%) 42,7 298,2 Definition av nyckeltal finns under redovisningsprinciper. Resultatdisposition Förslag till disposition av bolagets vinst Till årsstämmans förfogande står Balanserad förlust Överkursfond Årets förlust i ny räkning överföres Beträffande bolagets resultat och ställning i övrigt hänvisas till efterföljande resultat- och balansräkningar med tillhörande tilläggsupplysningar och bokslutskommentarer.

9 Fundiors styrelse Ordförande Reijo Kirstua f. 1963, styrelseordförande 9 Roger Pettersson f. 1952, vice ordförande Arto Leino f. 1964, medlem Verkställande direktör Jouni Parviainen f. 1963

10 Koncernresultaträkning (SEK) Not Rörelsens intäkter m m 1 Nettoomsättning Övriga rörelseintäkter Summa Rörelsens kostnader Kostnad för tjänster Övriga externa kostnader Personalkostnader Av och nedskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar Summa Rörelseresultat Resultat från finansiella poster Ränteintäkter och liknande resultatposter Räntekostnader och liknande resultatposter Andra finansiella kostnader Summa Resultat efter finansiella poster Skatt på årets resultat Minoritetens del av årets resultat 0 0 Årets resultat

11 Koncernbalansräkning (SEK) Not Tillgångar Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Balanserade utgifter för utvecklingsarbeten Patent, licenser och liknande rättigheter Goodwill Materiella anläggningstillgångar Inventarier Finansiella anläggningstillgångar Andra långfristiga värdepappersinnehav Summa anläggningstillgångar Omsättningstillgångar Kortfristiga fordringar Kundfordringar Skattefordran Övriga fordringar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Summa kortfristiga fordringar Kortfristiga placeringar Kassa och bank Summa omsättningstillgångar Summa tillgångar

12 Koncernbalansräkning (SEK) Not EGET KAPITAL OCH SKULDER EGET KAPITAL Aktiekapital Pågående nyemission Bundna reserver Fria reserver Årets resultat SUMMA EGET KAPITAL AVSÄTTNINGAR Minoritetens andel av eget kapital Latent skatteskuld Negativ goodwill SKULDER Långfristiga skulder Skulder till kreditinstitut Summa långfristiga skulder Kortfristiga skulder Leverantörsskulder Skatteskuld 0 0 Övriga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Summa kortfristiga skulder SUMMA SKULDER SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER Poster inom linjen 14 Ställda säkerheter Ansvarsförbindelser inga inga

13 Moderbolagets resultaträkning (SEK) Not Rörelsens intäkter 1 Nettoomsättning Övriga rörelseintäkter Summa Rörelsens kostnader Övriga externa kostnader Personalkostnader Av och nedskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar Summa Rörelseresultat Resultat från finansiella poster Ränteintäkter och liknande resultatposter Räntekostnader och liknande resultatposter Andra finansiella kostnader Summa Resultat efter finansiella poster Bokslutsdispositioner Skatt på årets resultat ÅRETS RESULTAT

14 Moderbolagets balansräkning (SEK) Not TILLGÅNGAR ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR 14 Immateriella anläggningstillgångar Patent, licenser samt liknande rättigheter Materiella anläggningstillgångar Inventarier, verktyg och installationer Finansiella anläggningstillgångar Andelar i koncernföretag Andra långfristiga värdepappersinnehav SUMMA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR Kortfristiga fordringar Fordringar hos koncernföretag Övriga kortfristiga fordringar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Kassa och bank SUMMA OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR SUMMA TILLGÅNGAR

15 Moderbolagets balansräkning (SEK) Not EGET KAPITAL OCH SKULDER EGET KAPITAL 11 Bundet eget kaptial Aktiekapital Pågående nyemission Fritt eget kapital Överkursfond Pågående nyemission Valutakursdifferens Balanserat resultat Årets resultat SUMMA EGET KAPITAL Obeskattade reserver SKULDER Kortfristiga skulder Leverantörsskulder Övriga kortfristiga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter SUMMA SKULDER SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER Poster inom linjen 14 Ställda säkerheter Ansvarsförbindelser inga inga

16 16 Kassaflödesanalys (SEK) Not Koncernen Moderbolaget Den löpande verksamheten Inbetalningar från kunder Utbetalningar till leverantörer och anställda Erhållen ränta m m Erlagd ränta Betald inkomstskatt Kassaflöde från den löpande verksamheten Investeringsverksamheten Förvärv av goodwill Förvärv av inventarier, verktyg och installationer Förvärv av koncernföretag Förvärv av långfristiga värdepapper Kassaflöde från investeringsverksamheten Finansieringsverksamheten Årets nyemission Amortering långfristiga lån Kassaflöde från finansieringsverksamheten Förändring av likvida medel Likvida medel vid årets början Likvida medel vid årets slut

17 Tilläggsupplysningar ALLMÄNNA UPPLYSNINGAR Redovisningsprinciper Tillämpade redovisningsprinciper överensstämmer med årsredovisningslagen samt uttalanden och allmänna råd från Bokföringsnämnden. När allmänna råd från Bokföringsnämnden saknas har vägledning hämtats från Redovisningsrådets rekommendationer och i tillämpliga fall från uttalanden av FAR SRS. När så är fallet anges detta i särskild ordning nedan. Principerna är oförändrade jämfört med föregående år. Definition av nyckeltal Soliditet Justerat eget kapital i procent av balansomslutning Avkastning på totalt kapital Rörelseresultat med tillägg för ränteintäkter, i procent av genomsnittlig balansomslutning Kassalikviditet Omsättningstillgångar exkl. varulager i procent av kortfristiga skulder 17 Värderingsprinciper m.m. Tillgångar, avsättningar och skulder har värderats till anskaffningsvärden om inget annat anges nedan. Fordringar Fordringar har upptagits till de belopp varmed de beräknas inflyta. Leverantörsskulder I jämförelseåret i koncernens balansräkning har ett belopp om kronor omrubricerats från Leverantörsskulder till Övriga skulder. Detta belopp avser förskott från kund. Skatter inkl. uppskjuten skatt Redovisning av inkomstskatt inkluderar aktuell skatt och uppskjuten skatt. För poster som redovisas i resultaträkningen redovisas därmed sammanhängande skatt i resultaträkningen. Uppskjuten skattefordran avseende underskottsavdrag eller andra framtida skattemässiga avdrag redovisas i den omfattning det är sannolikt att avdragen kan avräknas mot framtida skattemässiga överskott. Intäktsredovisning Bolaget vinstavräknar utförda tjänsteuppdrag på löpande räkning i den takt arbetet utförs, i enlighet med BFNs huvudregel i BFNAR 2003:3. Pågående, ej fakturerade tjänsteuppdrag tas i balansräkningen upp till det beräknade faktureringsvärdet av utfört arbete. Koncernredovisning Koncernredovisningen har upprättats i enlighet med Redovisningsrådets rekommendation RR 1:00. Detta innebär att förvärvade dotterbolags tillgångar och skulder redovisas till marknadsvärde enligt en upprättad förvärvsanalys. Överstiger anskaffningsvärdet för aktier i dotterbolag det beräknade marknadsvärdet av bolagets nettotillgångar enligt förvärvsanalysen redovisas skillnaden som goodwill. Avskrivning på goodwill baseras på den beräknade ekonomiska livslängden. Koncernredovisningen omfattar, förutom moderbolaget, samtliga bolag i vilka moderbolaget direkt eller indirekt innehar mer än 50 procent av röstetalet eller på annat sätt har kontroll enligt ÅRL 1:4. Omräkning av utländska dotterföretag Utländska dotterbolags bokslut har omräknats till svenska kronor enligt dagskursmetoden. Dagskursmetoden innebär att samtliga tillgångar, avsättningar och övriga skulder omräknas. Dagskursmetoden innebär att samtliga tillgångar, avsättningar och övriga skulder omräknas till balansdagens kurs och samtliga poster i resultaträkningen omräknas till årets genomsnittskurs. Uppkomna omräkningsdifferenser förs direkt mot koncernens eget kapital. Koncernförhållanden Koncernens fria reserver uppgår till kr.

18 UPPLYSNINGAR TILL ENSKILDA POSTER Not 1 Inköp och försäljning inom koncernen Koncernen Moderbolaget / /2006 Andel av försäljningen som avser koncernföretag 11% 10% 100% % 0 Andel av inköpen som avser koncernföretag 16% 21% 4% 28% Vid inköp och försäljning mellan koncernföretag tillämpas samma principer för prissättning som vid transaktioner med externa parter. 18 Not 2 Arvode och kostnadsersättning Koncernen Moderbolaget / /2006 BDO International Revisionsuppdrag Andra uppdrag Med revisionsuppdrag avses granskning av årsredovisningen och bokföringen samt styrelsens och verkställande direktörens förvaltning, övriga arbetsuppgifter det ankommer på bolagets revisor att utföra samt rådgivning eller annat biträde som föranleds av iakttagelser vid sådan granskning eller genomförande av sådana övriga arbetsuppgifter. Allt annat är andra uppdrag. Not 3 Personal Koncernen Moderbolaget / /2006 Medelantal anställda Medeltalet anställda bygger på av bolaget betalda närvarotimmar relaterade till en normal arbetstid Medelantal anställda har varit varav kvinnor Sjukfrånvaro Sjukfrånvaro i moderbolaget redovisas inte då det kan härledas till enskild individ. Löner, ersättningar m m Löner, ersättningar, sociala kostnader och pensionskostnader har utgått med följande belopp: Koncernen Moderbolaget / /2006 Styrelsen och VD: Löner och ersättningar Övriga anställda: Löner och ersättningar Pensionskostnader Sociala kostnader Summa styrelse och övriga Könsfördelning i företagsledning Antal styrelseledamöter, varav kvinnor Antal övriga befattningshavare inkl. VD, varav kvinnor

19 Not 4 Skatt på årets resultat Koncernen Moderbolaget / /2006 Aktuell skatt Uppskjuten skatt Not 5 Balanserade utgifter för utveckling m m Koncernen Moderbolaget Ingående anskaffningsvärde Inköp Utgående ackumulerade anskaffningsvärden Ingående avskrivningar Årets avskrivningar Utgående ackumulerade avskrivningar Utgående redovisat värde Avskrivningar enligt plan beräknas på en nyttjandeperiod av 5 år. Detta år har avskrivning skett med 20% på bokfört värde, innebärande en lägre avskrivning om 140 tkr jämfört med enligt plan. Detta kommer justeras under Not 6 Koncessioner, licenser, varumärken Koncernen Moderbolaget Ingående anskaffningsvärde Inköp genom förvärv av rörelsegren Utgående ackumulerade anskaffningsvärden Årets avskrivningar Utgående ackumulerade avskrivningar Utgående redovisat värde Avskrivningar enligt plan beräknas på en nyttjandeperiod av 5 år. Not 7 Goodwill Koncernen Moderbolaget Ingående anskaffningsvärde Inköp genom förvärv av dotterföretag Utgående ackumulerade anskaffningsvärden Ingående avskrivningar Årets avskrivningar Utgående ackumulerade avskrivningar Utgående redovisat värde Avskrivningar enligt plan beräknas på en nyttjandeperiod av 5 år. Not 8 Inventarier, verktyg och installationer Koncernen Moderbolaget Ingående anskaffningsvärde Inköp Omklassificeringar Utgående ackumulerade anskaffningsvärden Ingående avskrivningar Omklassificeringar Årets avskrivningar Utgående ackumulerade avskrivningar Utgående redovisat värde Avskrivningar enligt plan beräknas på en nyttjandeperiod av 5 år.

20 20 Not 9 Andelar i koncernföretag Moderbolaget Företag/ Antal/ Org. nr Säte Röstandel % Benefit Brokers Oy Helsinki 100% Potentus Oy Helsinki Fundior Firstbrokers Oy Helsinki 100% Fundior Benefit Consulting AB stockholm 100% Fundior Investment Services Ltd C28285 Malta 100% Fundior International Ltd C41607 Malta 100% Fundior Corporate Finance Oy Grankulla 50,1% Under året har det dotterbolaget Potentus Oy fusionerats med Fundior Firstbrokers Oy. Potentus Oy bokförda värde har i balansräkningen överförts till det bokförda värdet av Fundior Firstbrokers Oy. Not 10 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Koncernen Moderbolaget Förutbetalda försäkringar Övriga poster Not 11 Eget kapital Koncernen Bundna Överkurs Ansamlad Summa Aktiekapital reserver fond förlust Eget kapital Belopp vid årets ingång Pågående nyemission Nyemission Förskjutning mellan bundna och fria reserver Valutakursdifferens Årets förlust Årets omräkningsdifferens Belopp vid årets utgång

21 Not 11 Eget kapital Moderbolaget Bundna Överkurs Ansamlad Summa Aktiekapital reserver fond förlust Eget kapital Belopp vid årets ingång Pågående nyemission Nyemission Valutakursdifferens Årets förlust Belopp vid årets utgång Not 12 Upplysningar om aktiekapital 21 Antal aktier Kvotvärde per aktie Antal/värde vid årets ingång ,01 Nyemission Antal/värde vid årets utgång ,10 I bolaget finns beslutade optionsprogram vars villkor och konsekvenser framgår av Fundior Group Memorandum daterat Not 13 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Koncernen Moderbolaget Upplupna provisioner Övriga upplupna kostnader Not 14 Ställda säkerheter och ansvarsförbindelser Koncernen Moderbolaget Övriga skulder till kreditinstitut Företagsinteckningar Aktier och andelar som säkerhet för hyra Stockholm Fundior AB styrelse Reijo Kirstua roger Pettersson Arto Leino Ordförande Jouni Parviainen Verkställande direktör Min revisionsberättelse har lämnats den 8 maj Åke Jansson Auktoriserad revisor BDO Nordic Stockholm AB

22 Revisionsberättelse Till årsstämman i Fundior AB Org nr Jag har granskat årsredovisningen, koncernredovisningen och bokföringen samt styrelsens och verkställande direktörens förvaltning i Fundior AB för år Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för räkenskapshandlingarna och förvaltningen och för att årsredovisningslagen tillämpas vid upprättandet av årsredovisningen och koncernredovisningen. Mitt ansvar är att uttala mig om årsredovisningen, koncernredovisningen och förvaltningen på grundval av min revision. Revisionen har utförts i enlighet med god revisionssed i Sverige. Det innebär att jag planerat och genom fört revisionen för att med hög men inte absolut säkerhet försäkra mig om att årsredovisningen och koncernredovisningen inte innehåller väsentliga felaktigheter. En revision innefattar att granska ett urval av underlagen för belopp och annan information i räkenskapshandlingarna. I en revision ingår också att pröva redovisnings principerna och styrelsens och verkställande direktörens tillämpning av dem samt att bedöma de betydelsefulla uppskattningar som styrelsen och verkställande direktören gjort när de upprättat årsredovisningen och koncernredovisningen samt att utvärdera den samlade informationen i årsredovisningen och koncernredovisningen. Som underlag för mitt uttalande om ansvarsfrihet har jag granskat väsentliga beslut, åtgärder och förhållanden i bolaget för att kunna bedöma om någon styrelseledamot eller verkställande direktören är ersättningsskyldig mot bolaget. Jag har även granskat om någon styrelseledamot eller verkställande direktören på annat sätt har handlat i strid med aktiebolagslagen, årsredovisningslagen eller bolagsordningen. Jag anser att min revision ger mig rimlig grund för mina uttalanden nedan. Årsredovisningen och koncernredovisningen har upprättats i enlighet med årsredovisnings-lagen och ger därmed en rättvisande bild av bolagets och koncernens resultat och ställning i enlighet med god redovisningssed i Sverige. Förvaltningsberättelsen är förenlig med årsredovisningens övriga delar. Jag tillstyrker att årsstämman fastställer resultaträkningen och balansräkningen för moder-bolaget och för koncernen, disponerar vinsten i moderbolaget enligt förslaget i förvaltnings-berättelsen och beviljar styrelsens ledamöter och verkställande direktören ansvarsfrihet för räkenskapsåret. Stockholm den 8 maj 2008 Åke Jansson Auktoriserad revisor BDO Nordic Stockholm AB

23 Produktion: Edenvik Reklambyrå AB 23

24 Fundior AB Smålandsgatan 2 SE Stockholm SVERIGE Tfn.: Fax: Mail: sweden@fundior.se Fundior Life AB Svartmangatan 27 SE Stockholm SVERIGE Tfn.: Fax: Mail: stockholm@fundior.se Fundior AB Finland Branch, Benefit Brokers Oy Södra Esplanaden 22 A FI Helsingfors FINLAND Tfn.: Fax: Mail: info@fundior.eu Fundior Corporate Finance Oy Georgsgatan 29 A FI Helsingfors FINLAND Tfn.: Fax: Mail: info@fundior.eu Fundior Investment Services Ltd. 2 Fontana Mansions Bisazza Street Sliema MALTA Tfn.: Fax.: Mail: malta@fundior.eu