Halvårsrapport Januari juni Genombrottsorder till Sydostasien värd 67 MSEK. Andra kvartalet. Perioden januari juni

Transkript

1 Halvårsrapport 2016 Januari juni 2016 Genombrottsorder till Sydostasien värd 67 MSEK Andra kvartalet Nettoomsättning uppgick till KSEK 66 (161) Periodens resultat uppgick till KSEK (177) Resultat per aktie: SEK -0,11 (0,01) Säkrar genombrottsorder till Sydostasien med fokus inom sprängmedel och narkotika Stärker marknadsnärvaron på den svenska säkerhetsmarknaden Erhåller en andra order i Indien Perioden januari juni Nettoomsättning uppgick till KSEK 696 (393) Periodens resultat uppgick till KSEK (-3 183) Resultat per aktie: SEK -0,17 (-0,15) Eget kapital per aktie: SEK 0,84 (1,34) Engångskostnader belastar resultatet med MSEK 1,2

2 VDs kommentar Försäljning och resultat När jag efter många timmars resande från Sydostasien landade på svensk mark igen gjorde jag det med säkra steg och med stor tillförsikt inför framtiden. Nettoomsättningen uppgick till KSEK 696 (393 KSEK). Det redovisade resultat för perioden uppgick till KSEK (-3 183), vilket är enligt plan. Genombrottsordern på 67 MSEK kom från olika blåljusmyndigheter i Sydostasien och omfattar hundratals instrument tillsammans med ChemDash, den molntjänst som vi lanserade under april månad. Denna order stärker oss i det fortsatta marknadsarbetet och bekräftar vår fokusering på sprängmedel och farliga ämnen. Resultatet har belastats med avskrivningar för aktiverade kostnader på MSEK 1,0 och engångskostnader på MSEK 1,2. Bolagets försäljning varierar också mellan olika kvartal då försäljningsarbetet är projektbaserat med långa cykler. Resultatet per aktie under perioden uppgick till SEK -0,17 per aktie (-0,15). Investeringar Serstechs totala investeringar under perioden januari- Serstechs lösning kommer att användas för att identifiera potentiellt farliga kemikalier ute i fält, främst sprängmedel och narkotika. Detta inkluderar även fängelser som kommer använda Serstechs lösning för att identifiera kemikalier i den ström av varor som flyter in och ut ur fängelser. juni 2016 uppgick till KSEK (7 068) och avsåg immateriella anläggningstillgångar med KSEK (7 039) såsom balanserade utgifter för utvecklingsarbeten och vad avser materiella Leveranserna av de första systemen till Sydostasien kommer att inledas under hösten och fortgå under hela nästa år. Avskrivningar Att kombinera instrument med molntjänst knyter ihop alla kemiska detektor-instrument och tillhörande data med verksamheten och dess medarbetare. Detta gör att våra användare kan få ut mer av sitt instrument och öka sin produktivitet. Serstech är helt unika med att erbjuda en molntjänst till handhållna Raman instrument och det är en härlig känsla att se kundernas reaktion på hur Serstechs lösning kan underlätta deras arbete i vardagen. Ordern till Sydostasien markerar början på en ny fas för Serstech där vi lämnar utvecklingsmiljön och blir ett kommersiellt företag fullt ut. Vi har ökat produktionskapaciteten markant, vi bygger vidare på vårt koncept, vi stärker vår organisation och vi säkerställer en ökad marknadsnärvaro på global nivå. Intresset för Serstechs lösning har under kvartalet ökat markant och vi har växlat upp takten i vår försäljningsorganisation genom att utöka den med två säljare som tillsammans har mer än 40 års erfarenhet inom CBRNe. Under kvartalet har samarbetet med Hotzone Solutions fortsatt och innefattar nu även ett samarbete på R&D nivå. Resan för Serstech har just börjat och det finns bara en väg för oss att gå, och det är framåt. We make the world chemically aware and safer! Mikael Wanland, VD, Serstech AB (publ) anläggningstillgångar KSEK 26 (29) såsom inventarier, verktyg och installationer. Resultatet för perioden januari till juni 2016 har belastats med KSEK (32) i avskrivningar varav KSEK 27 (32) avskrivningar på inventarier, verktyg och installationer, KSEK (0) avskrivningar på tidigare års balanserade utgifter för utvecklingsarbete samt 0 (0) avser avskrivning av goodwill. Likviditet och finansiering Bolaget hade vid periodens utgång KSEK (6 197) i likvida medel och KSEK 500 i outnyttjade krediter. Per rapportdatumet hade bolaget långfristiga räntebärande skulder om KSEK (1 812). Vid företrädesemissionen i mars tillfördes bolaget MSEK 23,5 före emissionskostnader som uppgick till MSEK 4,0. Eget kapital, aktiekapital och antal aktier Per den 30 juni 2016 uppgick Serstechs egna kapital till KSEK (28 683). Bolagets soliditet uppgick den 30 juni 2016 till 66 procent (84). Aktiekapitalet är fördelat på aktier med ett kvotvärde om SEK 0,11. Samtliga aktier utgörs av samma serie och äger samma rätt till röst och vinst i bolaget.

3 Notering Aktien handlas sedan den 28 augusti 2013 på AktieTorget under kortnamnet SERT och med ISIN-kod SE Per den 30 juni 2016 hade bolaget cirka aktieägare. Anställda Per den 30 juni 2016 hade Serstech 13 anställda (8,5) varav 10 män och 3 kvinnor. Väsentliga händelser under perioden Företrädesemissionen tillför Bolaget knappt KSEK 23,5 före emissionskostnader som beräknas uppgå till MSEK 4. Antal aktier uppgår efter nyemissionen till och aktiekapitalet är SEK Serstech förstärkte försäljningsorganisationen med Jose Miguel Jimenez som anställdes som Area Sales Manager och tillträdde sin befattning hos Serstech den 23 maj. Jose har verkat inom Bruker Detection med försäljning av instrument inom CBRNe industrin under 10 års tid. I samband med detta lämnade Jan Sonnvik sin tjänst som VP Engineering och övergick till egen konsultverksamhet där bl.a. Serstech är en av uppdragsgivarna. Under april månad kunde Serstech kommunicera att företaget erhållit en andra order på den indiska marknaden. Serstech erhöll en utvärderingsorder från en av de stora internationella flygplatserna i Indien gällande identifiering av sprängmedel. Serstech höll den 11 maj 2016 årsstämma där det i huvudsak beslutades om fastställande av årsredovisning och revisionsberättelse samt att bevilja ansvarsfrihet åt verkställande direktören och styrelsens ledamöter. Till styrelsen omvaldes Thomas Pileby och Anders Laurin samt Sophie Persson. Till revisor omvaldes Per Arne Pettersson, Deloitte AB. Vidare beslutades att uppdra till ordföranden att sammankalla en valberedning bestående av de tre största aktieägarna som till årsstämman 2017 skall föreslå styrelseledamöter och stämmoordförande och revisor samt ersättning till styrelse och revisorer. I maj 2016 kunde Serstech meddela att bolaget stärker marknadsnärvaron i Sverige genom samarbete med CBRN Academy med fokus inom säkerhetsområdet. CBRN Academy har som uppdrag att bearbeta huvudaktörerna inom den Svenska försvars- och säkerhetsindustrin. Johan Carlqvist, VD för CBRN Academy har över 25 års erfarenhet i säkerhetsindustrin, i Sverige såväl som internationellt. I början av juni 2016 kunde Serstech meddela att företaget säkrar genombrottsorder till Sydostasien med fokus inom sprängmedel och narkotika. Ordern är värd 67 MSEK. Serstech har fått order på Ramaninstrument och ChemDash molntjänst som spänner över två år, till slutet av Ordern är totalt värd ca MSEK 67 med leverans av den första tredjedelen av enheterna före slutet av En första delbetalning har redan erhållits. Lösningen som Serstech levererar kommer att användas av ett flertal blåljusmyndigheter och fängelseanstalter för att identifiera sprängmedel, narkotika samt övriga farliga substanser och kemikalier. Serstech är av kontraktsskäl förhindrad att namnge slutkunderna och deras hemvist. Serstech AB har i samråd med bolagets finansiella rådgivare beslutat att flytta fram noteringen på First North till tredje kvartalet beroende på en ökad arbetsbelastning som den nyligen kommunicerade genombrottsordern medför. Väsentliga händelser efter periodens utgång Inga väsentliga händelser efter periodens utgång har skett. Framtid Som en konsekvens av den stora genombrottsordern som erhölls i juni har produktionskapaciteten ökats väsentligt och lageruppbyggnad inletts för att kunna möta de planerade leveranserna under hösten. Styrelsen för Serstech bedömer att de förändringar som styrelsen beslutat om i början på 2016 vad gäller ledning, strategifokusering, kostnadseffektivitet och finansiering säkerställer målet att uppnå positiva kassaflöden vid slutet av 2016 och nå omsättning på MSEK 150 inom tre år. Redovisningsprinciper Rapporten är upprättad i enlighet med BFNAR 2012:1 Årsredovisning och koncernredovisning, K3. Övergången till K3 innebar dock ingen väsentlig förändring av de redovisningsprinciper som bolaget tillämpat tidigare förutom rubriceringen av posterna under eget kapital. Jämförelseposterna är därför inte omräknade.

4 Bolagets tillgångar och skulder upptas till anskaffningsvärdet respektive nominellt värde om ej annat framgår. Denna rapport har ej varit föremål för granskning av bolagets revisor. Kommande rapporttillfällen Bolaget lämnar återkommande ekonomisk information enligt följande plan: 17/ Delårsrapport jan sept / Bokslutskommunike / Q1 rapport+ Årsstämma För mer information vänligen kontakta: Mikael Wanland, VD, Serstech AB tel: Thomas Pileby, Styrelseordförande Serstech AB tel: eller besök Om Serstech Serstech skapar medvetande om kemikalier i samhället genom att omvandla information från mätinstrument och databaser till kunskap som gör verksamheter effektivare. Genom en kombination av en säker molnlösning och innovativa instrument skapar vi snabbt enkla system som hanterar allt från sprängämnen och narkotika till farligt gods och industrikemikalier. Kunder inom industrin sparar tid och pengar genom snabb och enkel kvalitetskontroll av råvaror, medan man inom tull, polis och miljösäkerhet skapar ett tryggt och säkert samhälle. Serstech är noterat på AktieTorget och har sitt kontor på Ideon i Lund.

5 Resultaträkning Rörelsens intäkter Nettoomsättning Aktiverat arbete för egen räkning Övriga rörelseintäkter, EU- bidrag Summa Rörelsens intäkter Rörelsens kostnader Råvaror och förnödenheter Övriga externa kostnader Personalkostnader Avskrivningar av materiella och immateriella tillgångar Summa Rörelsens kostnader RÖRELSERESULTAT Resultat från finansiella poster Ränteintäkter och liknande resultatposter Räntekostnader och liknande resultatposter Kursvinster- /förluster Resultat efter finansiella poster Skatt på periodens resultat Omtaxering tidigare resultat PERIODENS RESULTAT

6 Balansräkning TILLGÅNGAR Immateriella anläggningstillgångar Goodwill Immateriella anläggningstillgångar Summa Immateriella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar Inventarier, verktyg och installationer Summa Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Finansiella tillgångar Summa Finansiella anläggningstillgångar Summa Anläggningstillgångar Omsättningstillgångar Varulager mm Varulager Summa Varulager Kortfristiga fordringar Kundfordringar Skattefordran Övriga fordringar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Summa Kortfristiga fordringar Kassa, bank Summa Omsättningstillgångar SUMMA TILLGÅNGAR

7 Balansräkning EGET KAPITAL, AVSÄTTNINGAR OCH SKULDER Eget kapital Aktiekapital Eget kapital Summa Eget kapital Uppskjuten skatteskuld Långfristiga skulder Skulder till kreditinstitut Summa Långfristiga skulder Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstitut Pågående arbeten för annans räkning Leverantörsskulder Övriga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Summa Kortfristiga skulder SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER

8 Kassaflödesanalys DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN Rörelseresultat Justering för poster som inte ingår i kassaflödet Erlagd skattekostnad Erhållen ränta Erlagd ränta och valutakursförändringar KASSAFLÖDE FRÅN DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN FÖRE FÖRÄNDRINGAR AV RÖRELSEKAPITAL KASSAFLÖDE FRÅN FÖRÄNDRINGAR I RÖRELSERESULTAT Ökning (- ) /minskning (+) varulager Ökning (- ) / minskning (+) av fordringar Ökning (+) / minskning (- ) av kortfristiga skulder Ökning (+) / minskning (- ) av leverantörsskulder Ökning (+) / minskning (- ) av lån KASSAFLÖDE FRÅN DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN INVESTERINGSVERKSAMHETEN Förvärv av dotterbolag Förvärv av materiella anläggningstillgångar Återbetald deposition Förvärv av immateriella anläggningstillgångar Erhållna bidrag utvecklingsprojekt (förändring) KASSAFLÖDE FRÅN INVESTERINGSVERKSAMHETEN FINANSIERINGSVERKSAMHETEN Checkräkningskredit Lån Erlagda emissionskostnader Nyemission KASSAFLÖDE FRÅN FINANSIERINGSVERKSAMHETEN PERIODENS KASSAFLÖDE Likvida medel vid periodens början Likvida medel vid periodens slut

9 Nyckeltal (SEK) LÖNSAMHET OCH RÄNTABILITET Omsättningstillväxt (%) 77,18% - 12,90% 138,63% Rörelsemarginal (%) neg neg neg Vinstmarginal (%) neg neg neg Räntabilitet på eget kapital (%) neg neg neg KAPITALSTRUKTUR Eget kapital Balansomslutning Sysselsatt kapital Räntebärande nettoskuld Kapitalomsättningshastighet (ggr) 0,13 0,27 0,55 Soliditet (%) 66% 84% 67% Skuldsättningsgrad (%) 9% 7% 15% Räntetäckningsgrad (ggr) neg neg neg KASSAFLÖDE OCH LIKVIDITET Kassaflöde före investeringar Kassaflöde efter investeringar Likvida medel INVESTERINGAR Förvärv av materiella anläggningstillgångar Förvärv av immateriella anläggningstillgångar Försäljning av materiella anläggningstillgångar Förvärv av dotterföretag Förvärv av aktier och andelar MEDARBETARE Medelantalet anställda Omsättning per anställd Antalet anställda DATA PER AKTIE Antal aktier Resultat per aktie - 0,17-0,15-0,38 Eget kapital per aktie (SEK) 0,84 1,34 1,11

10 LÖNSAMHET OCH RÄNTABILITET Omsättningstillväxt (%) Förändring av intäkterna i procent av föregående periods intäkter Rörelsemarginal (%) Vinstmarginal (%) Räntabilitet på eget kapital (%) Rörelseresultat i procent av omsättningen Periodens resultat i procent av omsättningen Periodens resultat i procent av genomsnittligt eget kapital KAPITALSTRUKTUR Eget kapital Balansomslutning Sysselsatt kapital Räntebär. nettoskuld Kapitalomssättnings hastighet (ggr) Soliditet (%) Skuldsättningsgrad (%) Räntetäckningsgrad Eget kapital vid periodens slut Summan av tillgångar eller summan av skulder och eget kapital Balansomslutning minskad med icke räntebärande skulder inklusive latent skatt Nettot av räntebärande avsättningar och skulder minus finansiella tillgångar inklusive likvida medel Årets omsättning dividerat med genomsnittlig balansomslutning Eget kapital i procent av balansomslutningen Räntebärande skulder dividerat med eget kapital Resultat efter finansiella poster plus finansiella kostnader dividerat med finansiella kostnader KASSAFLÖDE OCH LIKVIDITET Likvida medel Banktillgodohavanden och kassa Kassaflöde före investeringar Kassaflöde efter investeringar Resultat efter finansiella poster plus poster som inte påverkar kassaflöde minus förändring av rörelsekapital Resultat efter finansiella poster plus poster som inte påverkar kassaflödet minus förändring av rörelsekapital och investeringar MEDARBETARE Medelantalet anställda Omsättning per anställd Antalet anställda Medelantalet anställda under perioden Omsättning dividerat med medelantalet anställda Antalet anställda vid periodens slut DATA PER AKTIE Antal aktier Resultat per aktie (SEK) Eget kapital per aktie (SEK) Antalet utestående aktier vid periodens slut Periodens resultat dividerat med antal aktier Eget kapital dividerat med antal aktier