SOK-KONCERNEN. Delårsrapport

Transkript

1 SOK-KONCERNEN Delårsrapport

2 UTVECKLINGEN I OMVÄRLDEN Recessionen i den globala ekonomin har drabbat den finska ekonomin exceptionellt hårt. Finlands bruttonationalprodukt minskade i fjol med 8,0 procent. Nationalproduktens nedgång sträckte sig över sex kvartal. Under första kvartalet 2010 var minskningen dock endast 0,8 procent vilket delvis förorsakades av temporära faktorer. Nedgången vände i en svag uppgång under andra kvartalet. Det samhällsekonomiska läget är fortsatt känsligt. Utvecklingsekonomierna i Asien är en tydlig drivkraft för tillväxten. I Europa har tillväxten kommit igång långsammare och tillväxtnivån är lägre än inom andra central ekonomiska regioner. Skuldsättnings- och balansproblemen i samhällsekonomierna i södra Europa har ökat osäkerheten på marknaden. För att åtgärda läget krävs kostnadsnedskärningar och skattehöjningar i en situation då en stimulerande ekonomisk politik fortfarande behövs. Den blygsamma konsumtionsutvecklingen har varit ett problem i den europeiska ekonomin. Nu bromsas hushållens konsumtionsökning av en obligatorisk åtstramning av finanspolitiken. Problemen i euroområdet har försvagat euron mot dollarn och även mot den svenska kronan. Detta ökar exportindustrins konkurrenskraft i förhållande till länderna utanför euroområdet. Tyskland har dragit en påtaglig nytta av detta. Utvecklingen stöder även Finlands exportbetonade samhällsekonomi. Den kraftiga nedgången i bruttonationalprodukten berodde på exportens kollaps. Nu förväntas exporten sätta igång en måttlig tillväxt i samhällsekonomin. Under andra kvartalet vände exporten uppåt och visade en påtaglig ökning. Hushållens konsumtion hade en balanserande effekt på samhällsekonomin i fjol. Även om konsumtionen minskade blev nedgången lindrig, endast 1,2 procent. Hushållens konsumtion visade en svag ökning redan i slutet av föregående år. Ökningen fortsatte under första kvartalet i år. En sysselsättningsutveckling som var bättre än prognostiserat skapade förutsättningar för hushållens konsumtion. Arbetslösheten ökade men i betydligt lägre grad än prognostiserat. Recessionen berörde framför allt den kapitalintensiva exportindustrin där neddragningarnas inverkan på sysselsättningen är relativt begränsad. Hushållens konsumtion upprätthöll sysselsättningen inom servicesektorn. Konsumenternas förtroende har varit fortsatt positivt under första halvåret. Förtroendeindikatorns utveckling har visat en uppåtgående trend ända sedan föregående sommar. Den låga räntenivå som har gett hushållen ekonomiskt handlingsutrymme har vid sidan av sysselsättningsutvecklingen upprätthållit förtroendet. Även om nivån på förtroendeindikatorn under lång tid har varit hög har den allmänna osäkerheten i den ekonomiska miljön hejdat omvandlingen av konsumtionsavsikterna till köpbeslut. Detaljhandeln exklusive bilhandeln ökade fram till slutet av juni med 2,6 procent enligt Statistikcentralen. Dagligvaruhandeln hos medlemsföretagen i Dagligvaruhandeln r.f. var fram till slutet av juni 2,1 procent lägre än föregående år. Försäljningens nedgång var en följd av den sänkning av mervärdesskatteprocenten på livsmedel som genomfördes i oktober i fjol. Inom varuhushandeln ökade medlemsföretagens försäljning med 2,6 procent fram till utgången av juni. Många sektorer inom bruksvaruhandeln har visat en svag omsättningsökning under första halvåret. Enligt Statistikcentralen var tillväxten inom konfektionshandeln 2,3 procent fram till slutet av april. Omsättningen för hushållsmaskiner och underhållningselektronik var på samma nivå som föregående år. Tillväxten i handeln med sportartiklar var 4,9 procent. Järnhandelns omsättning återhämtade sig under årets inledning och omsättningsökningen uppgick till 2,2 procent fram till utgången av april. Bilhandeln har under första halvåret varit betydligt livligare än i fjol. Enligt Statistikcentralen var tillväxten fram till slutet av april 6,1 procent. Bränslehandeln ökade under årets första tredjedel med 5,0 procent. Efterfrågan inom hotell- och restaurangbranschen visade fortsatt nedgång under första halvåret men nedgången är lindrigare än i fjol. Värdet på hotellens försäljning av inkvartering minskade med 2,5 procent under perioden januari mars. Utskänkningsrestaurangernas försäljning krympte med 3,5 procent. Efterfrågan inom lantbrukshandeln minskade något under första halvåret. Odlarnas intäkter har krympt till följd av den negativa prisutvecklingen. Utvecklingen avspeglas i efterfrågan på investeringsförnödenheter och produktionsmedel. Utsikter för den närmaste framtiden Det ekonomiska läget är fortsatt rätt osäkert. Återhämtningen i Finland har inletts med en förväntad dämpad tillväxt. Utvecklingen av sysselsättningen som är positivare än förväntat skapar förutsättningar för en måttlig ökning av hushållens konsumtion. Exportens tydliga återhämtning under andra kvartalet har stärkt grunden för en ekonomisk tillväxt. För detaljhandeln är läget ljusare än i fjol. I fjol krympte försäljningen inom många sektorer av detaljhandeln. Nu har minskningen planat ut och en återhämtning inletts. Riskfaktorerna inom ekonomin är globala. Om de realiseras kan konjunkturbilden och konsumtionsatmosfären ändras snabbt även i Finland. S-gruppens utveckling S-gruppen omfattar handelslagen och Centrallaget för Handelslagen i Finland (SOK) inklusive dotterbolagen. S-gruppens detaljhandelsförsäljning (moms 0 %) under januari juni uppgick till miljoner euro, vilket var en ökning med 4,0 procent jämfört med året innan. S-gruppens detaljförsäljning (moms 0 %) per affärsområde ± % föreg. år S-marketar ,1 Prisma-affärer* ,2 Sale- och Alepa-affärer 345 2,6 Övrig markethandel ,7 Markethandel totalt* ,1 Trafikbutiksverksamheten och bränslehandeln ,3 Varuhus- och fackhandeln 157-3,0 Turist- och bespisningsverksamheten* 348-0,4 Bil- och biltillbehörshandeln 249-0,6 Lantbrukshandeln 462-7,2 Övriga 5-30,7 S-gruppen totalt* ,0 * Inkluderar detaljhandelsförsäljningen i närområdena S-gruppen hade verksamhetsställen i slutet av juni, medan antalet vid motsvarande tidpunkt föregående år var ställen. 2

3 Det fanns 22 regionhandelslag och 10 lokalhandelslag Bonusförsäljningen i S-gruppens företag uppgick till miljoner euro under det första halvåret, vilket var en ökning på 3,7 procent jämfört med motsvarande period år Bonusförsäljningens andel av S-gruppens totala försäljning var 68,7 procent (67,7 %). I Bonus utbetalades 155,7 miljoner euro till ägarkunderna. Ökningen från föregående år var 4,7 miljoner euro (3,1 %). Under januari juni anslöt sig nya medlemmar till de handelslag som ingår i bonussystemet och medlemsantalet var i slutet av juni sammanlagt Intressebolagens utveckling Det viktigaste bland SOK-koncernens affärsdrivande intressebolag är S-Banken som bedriver bankverksamhet och ingår i S-gruppen. Första halvåret var framgångsrikt för S-Banken trots de utmaningar som den låga räntenivån ställde på bankverksamheten. S-Bankens resultat under januari juni var 3,6 miljoner euro (2,2 miljoner euro). I enlighet med SOK-koncernens 50 procents ägarandel upptogs 1,8 miljoner euro av bankens resultat i SOKkoncernens resultat ( ingick S-Banken Ab i SOKkoncernen som dotterbolag). Privatkundernas depositioner i S-Banken ökade med i genomsnitt 20 miljoner euro per månad. I slutet av juni uppgick privatpersonernas depositioner i S-Banken till miljoner euro. S-Bankens beviljade krediter ökade till 361 miljoner euro. I början av mars överfördes kreditstocken i Citibank till S-Banken vilket ökade krediterna påtagligt. S-Banken beviljade per månad i genomsnitt över S- Förmånskort med Visa. Antalet Visakort som beviljats av S-Banken passerade gränsen kort i maj. I slutet av juni hade Visakort beviljats. Antalet kunder hos S-Banken ökade till Webbanken användes av kunder i S-Banken vid utgången av juni. SOK-KONCERNENS VERKSAMHET Förändringar i koncernstrukturen Ändringar under rapportperioden Företagsförvärv, etableringar och omstruktureringar av företag Intrade Partners Oy införlivades med Inex Partners Oy i februari. Målet är att förtydliga arbetsfördelningen mellan kedjestyrningen och inköpsbolagen. I februari etablerade SOK Kiinteistö Oy Lempäälän Terminaali. SOK etablerade i juni S-Verkkopalvelut Oy. S-Verkkopalvelut Oy leder utveckling av S-gruppens elektroniska tjänster. Den skönhetsrelaterad webbhandel inleder sin verksamhet först. Försäljningar och nedlagda verksamheter SOK sålde återstående 49 procent i Kilon Logistiikkakeskus Oy till S-ryhmän logistiikkakeskukset Oy i mars I december 2009 såldes 51 procent. SOK sålde hela aktiestocken i Maan Auto Oy till Veho Group Oy Ab i maj. I affären ingick importen av Peugeot bilar, reservdelsfunktionerna och importkonditioneringen av bilar i Hangö. I juni sålde SOK sitt aktieinnehav i intressebolaget TuuliWatti Oy till S-Voima Oy som bildades i maj. S-Voima Oy sammanför de projekt som ingår i S-gruppens elanskaffning. S-Voima ägs av SOK och regionhandelslagen. SOK:s ägarandel i företaget är 13,6 procent. Omsättning SOK-koncernens omsättning under perioden var miljoner euro, vilket är en ökning på 5,1 procent jämfört med året innan. Omsättningsökningen på 213 miljoner euro är i huvudsak ett resultat av den ökade EDI-faktureringen i anslutning till handelslagens varuinköp som ingår i segmentet serviceverksamhet samt av markethandelns ökning i S:t Petersburgregionen. Den utländska affärsverksamhetens andel av omsättning var 2,7 procent, dvs. 119 miljoner euro. SOK-koncernens operativa omsättning per segment SOK:s verksamhet SOK är SOK-koncernens modersamfund. Som centralhandel för S-gruppen är SOK:s uppgift enligt reglerna att främja och utveckla handelslagens och de övriga i S-gruppen ingående samfundens verksamhet, att styra användningen av gruppens resurser och att övervaka att de som helhet används effektivt, att bevaka S-gruppens och dess olika delars intressen samt att övervaka deras verksamhet. SOK svarar för den strategiska styrningen av S-gruppen. SOK:s uppgifter utgörs av kedjestyrnings-, ägarkunds- och marknadsföringstjänster samt andra grupp- och koncerntjänster som produceras för företag i S-gruppen. Dessutom ansvarar SOK för utvecklingsverksamhet som avser dessa tjänster och S-gruppens övriga verksamhet. Övriga tjänster som är viktiga för S-gruppens affärsverksamhet är inköps- och uthyrningstjänster samt sortiments- och faktureringstjänster för varor som industrin levererar direkt till kedjeenheterna. Genom de nationella och de regionala dotterbolagen ser SOK till att tjänsteutbudet till ägarkunderna är mångsidigt i S-gruppen. Dessutom bedriver SOK markethandel och turist- och bespisningsverksamhet via sina dotterbolag i Baltikum och S:t Petersburg. 3 ± föreg år % Markethandeln ,4 Turist- och bespisningsverksamheten ,3 Bil- och biltillbehörshandeln ,3 Lantbrukshandeln ,0 Inköpsverksamheten ,2 Serviceverksamhet ,4 Eliminering av handelsverksamhetens interna poster 1) ,1 Handelsverksamhetens omsättning ,6 Bankverksamhetens omsättning Eliminering av poster mellan handels- och bankverksamheten SOK-koncernen totalt ,1 1) I elimineringarna ingår elimineringar av affärstransaktioner mellan handelsverksamhetens segment. I elimineringarna mellan segmenten ingår koncernens interna EDI-fakturering på miljoner euro (1 798 miljoner euro).

4 Handelsverksamhetens omsättning Markethandeln I markethandeln ingår både den markethandel som bedrivs i Baltikum och den som bedrivs i S:t Petersburg. Markethandelns omsättning ökade med 28,4 procent jämfört med föregående år. Nyetableringarna i S:t Petersburg, Riga och Vilnius bidrog till ökningen. Däremot påverkades försäljningen i Baltikum negativt av den ekonomiska recessionen. Investeringarna i utländska verksamheter fortsätter och nya enheter öppnas i S:t Petersburg, Narva, Tartu och Kaunas under år Turist- och bespisningsverksamheten Omsättningen för Sokotel Oy, som bedriver turist- och bespisningsverksamhet i Finland, minskade med 2,2 procent jämfört med motsvarande period föregående år. Utvecklingen påverkades av det allmänna ekonomiska läget och även av att Radisson Blu i Esbo hölls stängd till följd av ombyggnad. De uppdaterade prognoserna för turist- och bespisningsverksamheten under år 2010 är svagare än de prognoser som gjordes i början av året. Sänkningen av mervärdesskatten på restaurangmat som genomfördes i juli förväntas öka efterfrågan inom bespisningsverksamheten först under år Omsättningen för AS Sokotel som bedriver hotellverksamhet i Tallinn var oförändrad på samma nivå som föregående år trots att recessionen har sänkt medelpriserna på rum. Omsättningen för OOO Sokotel som bedriver hotellverksamhet i S:t Petersburg ökade med 64,3 procent jämfört med föregående år vilket var en följd av högre beläggningsgrad. Både antalet turister och affärsresenärer har ökat. Bil- och biltillbehörshandeln Omsättningen för SOK-koncernens bil- och biltillbehörshandel minskade från föregående år med 5 procent men motsvarade målnivån. Omsättningsminskningen orsakas av det ändrade förfarandet för redovisning av bilskatt samt av att endast fyra månaders omsättning för import ingår i bilhandelns siffror till följd av försäljningen av importföretaget. Den jämförbara omsättningen för detaljhandeln steg cirka 7 procent jämfört med föregående år. Den totala marknaden för nya personbilar under januari juni uppgick till bilar, vilket var en ökning på 19,9 procent jämfört med föregående år. Marknadsandelen för Ford-personbilarna var 8,4 procent och för Peugeot 3,8 procent. Båda bilmärkenas marknadsandelar var nästan oförändrade jämfört med nivån i fjol. Branschens prognos är att cirka nya personbilar kommer att säljas på marknaden medan föregående års försäljning uppgick till bilar. Den totala paketbilsmarknaden omfattade bilar, vilket var en ökning på 1,7 procent jämfört med året innan. Under januari juni var marknaden för begagnade bilar cirka 2 procent lägre än föregående år. I början av år 2010 etablerade SOK en kedjestyrningsenhet för bilhandeln i syfte att utveckla S-gruppens bilhandel. Inköpsverksamheten Inköpsverksamheten omfattar inköps- och logistiktjänster för daglig- och bruksvaror producerade av Inex Partners Oy, Meira Nova Oy:s inköps- och logistiktjänster till HoReCa-branschen och North European Oil Trade Oy:s upphandling av bränslen. Tidigare ansvarade Intrade Partners Oy för inköps- och logistiktjänster för bruksvaror men företaget införlivades med Inex Partners Oy Den sammanlagda omsättningen för Inex Partners Oy och Intrade Partners Oy under januari februari var 1 675,6 miljoner euro. Den jämförbara dagligvaruhandeln var 8 procent större än under första halvåret 2009 och bättre än planerat. Till tillväxten bidrog främst den goda försäljningsutvecklingen inom förädlade livsmedel. Även försäljningen av bruksvaror förbättrades med 8 procent jämfört med föregående år och nivån blev något högre än planerat. Den viktigaste bidragande faktorn till tillväxten var den ökade inköpsvolymen inom den utbyggda kedjan Kodin Terra. Meira Nova Oy:s omsättning var 150,4 miljoner euro vilket är något lägre än året innan. Bland kundgrupperna har turist- och bespisningsbranschen som ingår i S-gruppen och den offentliga sektorn visat en positiv ökning under första halvåret. S-gruppens andel av den totala försäljningen var 42,5 procent. Omsättningen för North European Oil Trade Oy ökade påtagligt jämfört med föregående år till följd av de höjda priserna på oljeprodukter. Serviceverksamhet I serviceverksamheten ingår den till handelslagens varuinköp anslutna EDI-faktureringen och den omsättning som uppkommer genom de tjänster SOK producerar till S-gruppens enheter. EDIfaktureringen uppgick till miljoner euro. Ökningen från föregående år var 5,9 procent. Resultat SOK-koncernens resultat före skatter uppgick till 36,6 miljoner euro (-7,1 miljoner euro). De löpande verksamheternas resultat före skatter uppgick till 45,5 miljoner euro (1,2 miljoner euro). Till resultatökningen bidrog bland annat det kraftfulla programmet för verksamhetseffektivisering och kostnadsbesparing som inleddes föregående år samt de ökade realisationsvinsterna på aktier som redovisas i övriga rörelseintäkter. SOK-koncernens operativa resultat per segment SOK-koncernens operativa resultat är uppdelat i handels- och bankverksamhetssegment enligt den operativa uppföljningen. I handelsverksamhetens information upptas all affärsverksamhet förutom bankverksamheten. I redovisningen av SOK-koncernens operativa resultat användes värderingar enligt bestämmelserna i finsk bokföringslagstiftning. Lantbrukshandeln Lantbrukshandelns omsättning minskade med 7,0 procent. Nedgången orsakades av att efterfrågan på produktionsförnödenheter för jordbruket försämrades och av att åtgärder för omorganisering av järnhandeln inleddes. 4

5 SOK-koncernens operativa resultat per segment Markethandeln -11,0-10,0 Turist- och bespisningsverksamheten -9,4-17,6 Bil- och biltillbehörshandeln -2,1-8,0 Lantbrukshandeln 3,6 7,2 Inköpsverksamheten 6,1 2,1 Serviceverksamhet 14,2 13,8 Eliminering av handelsverksamhetens interna poster 1) -0,0-2,0 Handelsverksamhetens operativa resultat 1,3-14,5 Bankverksamhetens operativa resultat 1,8 4,0 SOK-koncernen totalt 3,2-10,4 1) I elimineringarna ingår elimineringar mellan handelsverksamhetens segment. SOK-koncernens operativa resultat före skatter +3,2 miljoner euro avstäms mot resultatet för SOK-koncernens löpande verksamheter före skatter +45,5 miljoner euro. Poster som inte ingår i det operativa resultatet är bland annat försäljningsvinster och -förluster, övriga rörelseintäkter och -kostnader samt nedskrivningar. Under januari juni 2010 uppgick försäljningsvinsterna och -förlusterna till +32,9 miljoner euro samt övriga poster till +0,5 miljoner euro. Dessutom ingick i det operativa resultatet ett resultat för avvecklade verksamheter före skatter om -8,9 miljoner euro. Handelsverksamhetens operativa resultat Markethandel I markethandeln ingår markethandeln i Baltikum och S:t Petersburg. Markethandelns operativa resultat var något lägre än året innan till följd av recessionen i Baltikum. Det operativa resultatet för företaget i S:t Petersburg var däremot påtagligt bättre än föregående år. Turist- och bespisningsverksamhet För Sokotel Oy, som bedriver turist- och bespisningsverksamhet i Finland, förbättrades det operativa resultatet jämfört med motsvarande tidpunkt föregående år. Företagets kostnadsflexibilitet i förhållande till försäljningen har förbättrats från i fjol till följd av de utvecklings- och besparingsåtgärder som vidtagits i företaget. Det operativa resultatet för AS Sokotel, som bedriver hotellverksamhet i Tallinn, minskade något jämfört med motsvarande tidpunkt året innan. Det operativa resultatet för OOO Sokotel, som bedriver hotellverksamhet i S:t Petersburg, var påtagligt bättre än året innan till följd av ökad omsättning. Bil- och biltillbehörshandel Under första halvåret var bil- och biltillbehörshandelns operativa resultat betydligt bättre än året innan. Resultatet för innevarande år förväntas bli fortsatt negativt men påtagligt bättre än föregående år. Lantbrukshandel Till följd av den minskade omsättningen var lantbrukshandelns operativa resultat sämre än i fjol men klart positivt. Inköpsverksamhet Första halvårets operativa resultat för Inex Partners Oy var bättre än året innan. Försäljningen var bättre under första halvåret än föregående år vilket bidrog till resultatförbättringen. Meira Nova Oy:s operativa resultat var både bättre än prognosen och än föregående år. Till resultatutvecklingen bidrog den positiva försäljningsutvecklingen samt en god kontroll av de fasta kostnaderna och kapitalkostnaderna. Verksamheten inom North European Oil Trade Oy har expanderat och blivit mångsidigare till följd av terminalinvesteringarna under år Företagets operativa resultat översteg föregående års nivå. Serviceverksamhet Serviceverksamhetens operativa resultat var något bättre än året innan och påtagligt bättre än planerat. Bankverksamhetens operativa resultat Som operativt resultat för bankverksamheten under januari juni 2010 rapporterades S-bankens intressebolagsresultat 1,8 miljoner euro. Under januari juni 2009 redovisades däremot S-Banken som dotterbolag i SOK-koncernen och då var bankverksamhetens operativa resultat 4,0 miljoner euro. Investeringar och avyttringar SOK-koncernens anskaffning av bestående aktiva, dvs. investeringar i anläggningstillgångar, uppgick under första halvåret till 30,8 miljoner euro (57,4 miljoner euro). I Finland investerade koncernen i fastigheter, informationssystem och i turist- och bespisningsverksamheten. Viktiga objekt var satsningarna på markethandeln särskilt i S:t Petersburgsregionen. Försäljningen av bestående aktiva uppgick under rapportperioden till 73,7 miljoner euro (10,4 miljoner euro). De viktigaste avyttringarna var försäljningen av aktierna i Maan Auto Oy till Veho Group Oy Ab och försäljningen av den återstående andelen på 49 procent av aktierna i Kilon Logistiikkakeskus Oy till S- ryhmän logistiikkakeskukset Oy. Finansiering SOK-koncernens likviditet var fortsatt god under första halvåret. De likvida kassatillgångar och placeringar på penningmarknaden uppgick i slutet av juni till 182,3 miljoner euro (241,4 miljoner euro ). Dessutom hade koncernen 305,0 miljoner euro i outnyttjade bindande kreditlimiter av vilka alla var långfristiga. SOK-koncernens räntepliktiga nettoskulder uppgick till 140,3 miljoner euro (173,9 miljoner euro ). Gearing-nyckeltalet var 23,7 procent ( ,3 %). SOK-koncernens soliditet ökade till 31,3 procent ( ,0 %). Personal Under rapportperioden uppgick SOK-koncernens genomsnittliga antal anställda, omräknat till heltidsanställda, till personer. I slutet av juni uppgick SOK-koncernens personal till anställda av vilka SOK:s personal utgjorde personer (11,9 %) och dotterbolagens personal personer (88,1 %). Av koncernens personal arbetade personer (21,6 %) utomlands i slutet av rapportperioden. 5

6 Antalet anställda ökade med personer (11,1 %) från årsskiftet. Jämfört med motsvarande tidpunkt i fjol ökade personalen med 60 anställda (0,6 %). Till ökningen av personalen i SOKkoncernen under rapportperioden bidrog förutom utbyggnaden av Prismanätet i S:t Peterburg främst de sommarvikarier som anställdes under våren. Ändringar i SOK:s förvaltning Arto Hiltunen frånträdde sitt uppdrag som SOK:s koncernchef av hälsoskäl Direktören för SOK:s affärsverksamhet Antti Sippola har varit ställföreträdande koncernchefen till och med Vice styrelseordförande Taavi Heikkilä, VD för Osuuskauppa Hämeenmaa, har skött ordförandeskapet i SOK:s styrelse till och med Kuisma Niemelä tillträdde som ny koncernchef och styrelseordförande i SOK Niemelä kommer från posten som verkställande direktör för Keskimaa Osk. Utvecklingen av det allmänna ekonomiska läget både i Finland och i närområdet ger en kraftig effekt på SOK-koncernens resultat. Återhämtningen i den ryska ekonomin har påverkat koncernens markethandel samt turist- och bespisningsverksamhet på ett positivt sätt och resultatet förväntas bli bättre än i fjol. Det ekonomiska läget i Baltikum ser ut att bli fortsatt osäkert. Återhämtningen i den inhemska ekonomin förväntas öka efterfrågan och ge en positiv effekt på inkvarterings- och bespisningsverksamheten samt på bilhandeln. Resultaten för dessa antas överstiga föregående års nivå. Lantbrukshandelns resultat bedöms bli lägre än föregående år beroende på svagare efterfrågan och kostnaderna för omorganiseringen av järnhandeln. Även under år 2010 förväntas den nedgång i efterfrågan som orsakades av recessionen påverka resultatet i koncernens affärsområden både i Finland och i närområdena. Tack vare den allmänna ekonomiska utvecklingen och de effektiviseringsprogram som har genomförts inom SOK-koncernens verksamheter förväntas resultatet för koncernens verksamhet bli bättre än i fjol. Risker och osäkerhetsfaktorer under den närmaste framtiden SOK-koncernen tillämpar en av styrelsen godkänd riskhanteringspolicy, som fastställer organiseringen av och processen för koncernens riskhantering. Syftet med riskhanteringen är att stödja uppnåendet av de strategiska och operativa verksamhetsmålen. SOK-koncernens riskhantering är övergripande och tillämpas som ett led i ledandet och verksamhetsplaneringen. Under våren 2010 utfördes en riskanalys som en del i SOKkoncernens strategiarbete. Dessutom utfördes riskhantering i samband med viktiga projekt och investeringar. Utvecklingen av SOK-koncernens risknivåuppföljning har under första halvåret inriktats på att utnyttja beräkning av risktagningsvilja och förmåga att bära risker samt på att integrera denna som stöd i beslutsfattandet. Dessutom fortsatte arbetet med utvecklingen av processriskhanteringen. Under första halvåret 2010 inriktades riskhanteringen fortsättningsvis på risknivåerna i närområdena, dvs. i Baltikum och Ryssland. Risknivån i de ryska affärsverksamheterna rapporteras varje kvartal till SOK:s styrelse. Inga påtagliga förändringar har inträffat i de ryska landrisk- och affärsrisknivåerna. Helsingfors CENTRALLAGET FÖR HANDELSLAGEN I FINLAND Styrelsen Utsikter för slutet av år 2010 Det ekonomiska läget förväntas bli fortsatt rätt osäkert. Återhämtningen i Finland har inletts med en förväntad dämpad tillväxt. Utvecklingen av sysselsättningen som är positivare än förväntat skapar förutsättningar för en måttlig ökning av hushållens konsumtion. Om riskfaktorerna i den globala ekonomin realiseras kan även konjunkturbilden och konsumtionsatmosfären i Finland förändras snabbt. 6

7 DELÅRSRAPPORT Koncernens resultaträkning, IFRS Fortlöpande verksamheter: Omsättning Övriga rörelseintäkter Material och tjänster Kostnader för anställningsförmåner Avskrivningar och nedskrivningar Övriga rörelsekostnader Andel av intressebolagens resultat Rörelsevinst Finansiella intäkter och kostnader Andel av intressebolagens resultat Resultat före skatter Inkomstskatt Periodens resultat från fortlöpande verksamheter , ,5 31,4 5, , ,8-165,5-161,7-32,1-32,5-158,7-150,3 3,0 0,6 54,9 17,4-9,6-16,2 0,2 0,0 45,5 1,2-3,2 3,0 42,3 4,2 Periodens resultat från avvecklade verksamheter och verksamheter tillgängliga för försäljning Periodens resultat Uppdelat på: Moderbolagets ägare Icke-kontrollerande intresse Totalresultat -9,0-8,1 33,3-3,9 32,5-5,5 0,8 1,6 33,3-3,9 Periodens resultat Poster i övrigt totalresultat: Omräkningsdifferenser Placeringar tillgängliga för försäljning Värdeförändringar av placeringar tillgängliga för försäljning Skatter hänförliga till placeringar tillgängliga för försäljning Kassaflödessäkringar Värdeförändringar av kassaflödessäkringar Överföring till följd av ändring av klassificeringen från totalresultatet till post med resultatverkan Skatter hänförliga till kassaflödessäkringar Totalresultat av intressebolag Poster i övrigt totalresultat efter skatter Periodens totalresultat ,3-3,9 3,5-0,5 0,0 12,5-0,0-3,3 2,7 5,4-1,4-0,7-2,7 4,8 10,8 38,1 6,9 Periodens totalresultat uppdelat på: Moderbolagets ägare Icke-kontrollerande intresse 37,3 5,3 0,8 1,6 38,1 6,9 Från och med år 2010 periodiseras inköpsföretagens uppskattade bonusar vid årets slut i delårsrapporten. Till följd av det förändrade beräkningssättet har uppgifterna för referenstidpunkten korrigerats. Den förändrade beräkningsmetoden har ingen inverkan på resultatet för hela år

8 Koncernbalansräkning, IFRS TILLGÅNGAR Långfristiga tillgångar Materiella anläggningstillgångar Placeringsfastigheter Immateriella tillgångar Investeringar i intressebolag Långfristiga finansiella tillgångar Latenta skattefordringar Långfristiga tillgångar totalt Kortfristiga tillgångar Omsättningstillgångar Kundfordringar och övriga kortfristiga räntefria fordringar Kortfristiga räntebärande fordringar Kortfristiga placeringar Likvida medel Kortfristiga tillgångar totalt Anläggningstillgångar som innehas för försäljning Tillgångar totalt EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital Andelskapital Bundna fonder Ackumulerade vinstmedel Eget kapital som tillhör ägarna i moderbolaget totalt Icke-kontrollerande intresse Eget kapital totalt Långfristiga skulder Tilläggsandelskapital Långfristiga räntebärande skulder Långfristiga räntefria skulder Reserveringar Latenta skatteskulder Långfristigt främmande kapital totalt ,2 391,3 348,5 30,5 35,0 31,6 104,3 112,6 102,9 89,3 9,6 90,8 62,7 59,0 71,7 38,8 36,1 38,3 677,8 643,6 683,8 321,8 354,1 346,4 679,8 673,8 677,3 38,0 50,3 47,5 39,9 108,3 0,0 142,3 70,9 240, , , , ,8 19, , , ,1 133,4 122,5 133,4 20,0 14,7 18,7 419,1 363,2 383,6 572,5 500,4 535,6 20,1 19,6 19,5 592,6 520,1 555,1 12,8 14,8 14,8 145,9 249,6 191,4 37,5 37,1 38,8 13,7 21,3 16,2 22,1 25,2 22,2 232,0 347,9 283,4 Kortfristiga skulder Kortfristiga räntebärande skulder Kortfristiga räntefria skulder Skulder till leverantörer Räkenskapsperiodens skatteskuld Kortfristigt främmande kapital totalt Skulder hänförbara till tillgångar som innehas för försäljning Eget kapital och skulder totalt 163,9 165,4 740,9 4, , ,7 288,8 173,0 686,0 1, , , ,9 188,5 232,2 729,7 4, ,3 21, ,1 8

9 Koncernens kassaflödesanalys, IFRS Referens DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN Rörelsevinst från fortlöpande verksamheter Rörelsevinst från avvecklade verksamheter och verksamheter tillgängliga för försäljning 54,9-8,9 17,4-8,1 Ej kassaflödespåverkande poster (1) -15,0 32,0 Förändringar i rörelsekapital (2) -81,7-116,8 Kassaflöde från den löpande verksamheten före finansiella poster och skatter Ökning av kortfristiga fordringar Förändring av kortfristiga placeringar Erlagda räntor och övriga finansiella kostnader Ränteintäkter och övriga finansiella intäkter Erhållna utdelningar av den löpande verksamheten Betalda direkta skatter Kassaflöde från den löpande verksamheten -50,8-0,4 0,0-2,7 7,6 0,1-4,2-50,4-75,6-40,1-1,5-49,7 47,2 0,1-0,1-119,7 INVESTERINGSVERKSAMHETEN Förvärvade aktier i dotterbolag Förvärvade aktier i intressebolag Förvärv av övriga anläggningstillgångar Avyttrade aktier i dotterbolag Avyttringar av övriga anläggningstillgångar Förändring av övriga långfristiga placeringar Likvida medel i avyttrade och förvärvade dotterbolag Erhållna utdelningar av investeringar Kassaflöde från investeringsverksamheten FINANSIERINGSVERKSAMHETEN Förändring av långfristiga lån, ökning (+) / minskning (-) Förändring av kortfristiga lån, ökning (+) / minskning (-) Förändringar i fordringsbevis och fondandelar Minskning av andelskapital Erlagda räntor på andelskapital och tilläggsandelskapital Övrig minskning av eget kapital Kassaflöde från finansieringsverksamheten Förändring av likvida medel, minskning Likvida medel vid årets början Kursdifferenser Förändring av likvida medel, minskning Likvida medel vid periodens slut Ej kassaflödespåverkande poster (1) Vinst på försäljning av bestående aktiva Avskrivningar och nedskrivningar Gruppering av räntor i bankverksamhetens Övriga intäkter och utgifter som inte medför betalning Förändringar i rörelsekapital (2) Förändring i rörelsefordringar Förändring i omsättningstillgångar Förändring i kortfristiga räntefria skulder 0,0-13,8 0,0-0,3-30,8-43,4 49,5 8,6 24,2 1,8 0,1 3,9-4,9 0,1 0,1 0,1 38,2-43,0-30,5 102,7-15,5 103,6-19,9-330,1-0,2-2,0-0,4-9,7-0,3-0,0-66,8-135,5-79,0-298,2 241,4 471,2-0,2 0,3-79,0-298,2 162,3 173,2-32,9-4,7 32,5 34,7 0,0-20,9-14,6 22,9-15,0 32,0-64,4-70,1 12,6-4,3-29,9-42,4-81,7-116,8 Endast kortfristiga skuldebrev med en löptid på under 3 månader klassificeras som likvida medel i koncernens kassaflödesanalys. 9

10 Beräkning av förändringar i koncernens eget kapital, IFRS Eget kapital Totalresultat Ränta på andelskapitalet Övriga ändringar Ändring av icke-kontrollerandes andel Totalresultat Övriga ändringar Ändring av icke-kontrollerandes andel Andelskapital Eget kapital som tillhör ägarna i moderbolaget Fonden för gängse värde Reservfond Förvaltningsrådets dispositionsfond Omräkningsdifferenser 122,5-15,1 18,5 0,1-2,7 380,8 504,1 18,0 522,1 11,3-0,5-5,5 5,3 1,6 6,9-9,7-9,7-9,7 0,6 0,6 0,6 0,0 0,1 0,1 122,5-3,8 18,5 0,1-3,2 366,3 500,4 19,6 520,1 133,4 0,1 18,5 0,0-2,9 386,5 535,6 19,5 555,1 1,4 3,5 32,5 37,3 0,8 38,1-0,4-0,4-0,4 0,0-0,3-0,3 133,4 1,5 18,5 0,0 0,6 418,6 572,5 20,1 592,6 Ackumulerade vinstmedel Totalt Ickekontrollerandes andel Eget kapital totalt 10

11 Principer för upprättandet av resultat- och balansräkningen Delårsrapporten är upprättad enligt standarden IAS-34. I delårsrapporten har samma principer för upprättande och beräkningsmetoder följts som i det senaste bokslutet men dock så att koncernen från och med har infört de nedan angivna ändringarna i standarder och tolkningar utgivna av IASB. Alla siffror i delårsrapportens tabeller är avrundade. Därför kan enskilda siffrors sammanräknade summa avvika från den visade summans siffervärde. Nyckeltalen är beräknade med exakta värden. Från och med år 2010 periodiseras inköpsföretagens uppskattade bonusar vid årets slut i delårsrapporten. Till följd av det förändrade beräkningssättet har uppgifterna för referenstidpunkten korrigerats. Den förändrade beräkningsmetoden har ingen inverkan på resultatet för hela år SOK sålde hela aktiestocken i Maan Auto Oy till Veho Group Oy Ab Maan Auto Oy har upptagits i delårsrapporten som avvecklad verksamhet i enlighet med kraven i IFRS 5. S-Banken genomförde en aktieemission riktad till handelslagen I jämförelseuppgifterna i delårsrapporten är S-Banken Ab och dess dotterbolag S-Asiakaspalvelu Oy klassificerade som verksamheter tillgängliga för försäljning. Ändringar i standarder och tolkningar utgivna av IASB som tagits i bruk : Reviderad IFRS 3 Företagsförvärv och samgående (trädde i kraft ) Ändring IAS 17 Leasingavtal Reviderad IAS 27 Koncernredovisning och separata finansiella rapporter Ändring IAS 39 Finansiella instrument: redovisning och värdering Säkringsredovisningens objekt IFRS-standardernas årliga ändringar IFRIC 16 Säkringar av nettoinvesteringar i en utlandsverksamhet Införandet av standard- och tolkningsändringarna har inte haft någon väsentlig påverkan på koncernens delårsrapport. Denna delårsrapport är oreviderad. 11

12 Segmentinformation SOK-koncernen tillämpar standarden IFRS 8 i rapporteringen av segmenten. För den högsta ledningens rapportering är SOK-koncernens affärsverksamhet uppdelad i sju äffärssegment. Segmentuppdelningen bygger på uppdelningen enligt branscher. I redovisningen av operativt resultatet används värderingar enligt bestämmelserna i den finländska lagstiftningen. Tillgångar hänförs till och rapporteras inte i SOKkoncernens operativa rapportering med undantag for rörelsekapital. Maan Auto Oy från segmentet bil- och biltilbehörshandel är klassificerad som avvecklad verksamhet under åren 2009 och Markethandel Turist- och bespisningsverksamhet Bil- och biltillbehörshandel Lantbrukshandel Inköpsverksamhet Serviceverksamhet Eliminering av handelsverksamhetens interna poster Handelsverksamhet totalt Bankverksamhet Eliminering av poster mellan handels- och bankverksamhet Ledningsrapportering totalt Omsättning Operativt resultat Investeringar Avyttringar Rörelsekapital 98,9 123,4 114,5 445, , , , , ,6-11,0-9,4-2,1 3,6 6,1 14,2-0,0 1,3 1,8 3,2 6,2 3,4 0,1 1,8 1,3 18,0 30,8 0,1 22,7 0,0 50,9 73,7-3,1 3,0 20,7 145,5 46,0-2,4 2,3 212,1 212,1 Omsättningens avstämning Rapporterad omsättning enligt operativ redovisning Omsättning från avvecklade verksamheter Omsättning från fortlöpande verksamheter IFRS Resultatets avstämning De rapporterade segmentens operativa resultat Poster som inte ingår i SOK-koncernens operativa resultat: Anläggningstillgångars försäljningsvinster och -förluster Värderingsvinster och -förluster på derivat samt övriga poster Periodens resultat från avvecklade verksamheter Övriga justeringar Periodens resultat före skatter från fortlöpande verksamheter IFRS Tilläggsuppgifter på koncernnivå, externa intäkter Finland Utlandet Omsättning totalt Markethandel Turist- och bespisningsverksamhet Bil- och biltillbehörshandel Lantbrukshandel Inköpsverksamhet Serviceverksamhet Omsättning totalt 4 423,6-17, ,8 3,2 32,9-1,0 8,9 1,5 45, ,9 118, ,8 98,9 123,1 96,8 395,1 571, , ,8 12

13 Segmentinformation SOK-koncernen tillämpar standarden IFRS 8 i rapporteringen av segmenten. För den högsta ledningens rapportering är SOK-koncernens affärsverksamhet uppdelad i sju äffärssegment. Segmentuppdelningen bygger på uppdelningen enligt branscher. I redovisningen av operativt resultatet används värderingar enligt bestämmelserna i den finländska lagstiftningen. Tillgångar hänförs till och rapporteras inte i SOKkoncernens operativa rapportering med undantag for rörelsekapital. Maan Auto Oy från segmentet bil- och biltilbehörshandel är klassificerad som avvecklad verksamhet och bankverksamhetsegmentet är klassificerat som verksamhet tillgänglig för försäljning år Markethandel Turist- och bespisningsverksamhet Bil- och biltillbehörshandel Lantbrukshandel Inköpsverksamhet Serviceverksamhet Eliminering av handelsverksamhetens interna poster Handelsverksamhet totalt Bankverksamhet Eliminering av poster mellan handels- och bankverksamhet Ledningsrapportering totalt Omsättning Operativt resultat Investeringar Avyttringar Rörelsekapital 77,1 122,9 121,0 478, , , , ,9 23,0-2, ,6-10,0-17,6-8,0 7,2 2,1 13,8-2,0-14,5 4,0 0,0-10,4 11,7 8,3 0,5 2,6 12,0 21,7 0,6 57,4 0,0 0,5 0,0 0,5 0,0 9,3 10,4-1,1 4,5 43,9 172,3 65,3-5,6 1,4 280,8-0,5-0,7 279,6 Omsättningens avstämning Rapporterad omsättning enligt operativ redovisning Omsättning från avvecklade verksamheter och från verksamheter tillgängliga för försäljning Omsättning från fortlöpande verksamheter IFRS Resultatets avstämning De rapporterade segmentens operativa resultat Poster som inte ingår i SOK-koncernens operativa resultat: Anläggningstillgångars försäljningsvinster och -förluster Övriga rörelseintäkter och -kostnader Ökning av obligatoriska reserveringar Värderingsvinster och -förluster på derivat samt övriga poster Periodens resultat från avvecklade verksamheter och från verksamheter tillgängliga för försäljning Övriga justeringar Periodens resultat före skatter från fortlöpande verksamheter IFRS Tilläggsuppgifter på koncernnivå, externa intäkter Finland Utlandet Omsättning totalt Markethandel Turist- och bespisningsverksamhet Bil- och biltillbehörshandel Lantbrukshandel Inköpsverksamhet Serviceverksamhet Omsättning totalt 4 209,6-46, ,5-10,4 4,7 0,4-0,7-3,5 8,3 2,5 1, ,5 94, ,5 77,0 122,9 98,2 426,4 487, , ,5 13

14 Avvecklade verksamheter och anläggningstillgångar tillgängliga för försäljning Koncernens interna transaktioner har eliminerats från presenterade siffrorna. Avvecklade verksamheter: SOK sålde hela aktiestocken i sitt dotterbolag Maan Auto Oy till Veho Group Oy Ab I affären ingick importen av Peugeot personbilar och nyttofordon, reservdelsfunktionerna och importkonditioneringen av bilar i Hangö. I denna delårsrapport klassificeras Maan Auto Oy, som ingå i bil- och biltillbehörshandelssegment, som avvecklad verksamhet. Resultatet för avvecklade verksamheter som ingår i koncernens resultaträkning är följande: Omsättning Övriga rörelseintäkter Material och tjänster Kostnader för anställningsförmåner Avskrivningar och nedskrivningar Övriga rörelsekostnader Rörelsevinst Finansiella intäkter och kostnader Resultat före skatter Inkomstskatt Periodens resultat Vinst av försäljningen av Maan Auto Periodens resultat från avvecklade verksamheter ,8 22,8 0,0 0,0-25,5-31,7-1,1-2,0-0,3-0,3-2,0-2,6-11,1-13,8-0,0-0,0-11,1-13,8-0,1 0,7-11,2-13,1 2,2-9,0-13,1 Resultatet för enheten Maan Auto Oy vid försäljningstidpunkten var -0,9 miljoner euro exklusive eliminering av koncernens interna poster (-3,1 miljoner euro ). Kassaflöden av avvecklade verksamheter var följande: Kassaflöde Kassaflöde från den löpande verksamheten Kassaflöde från investeringsverksamheten Kassaflöde från finansieringsverksamheten Kassaflöden totalt Försäljningens påverkan på koncernens finansiella ställningen Material och immaterial tillgångar Långfristiga finansiella tillgångar Latenta skattefordringar Omsättningstillgångar Kundfordringar och övriga kortfristiga räntefria fordringar Kortfristiga räntebärande fordringar Likvida medel Långfristiga räntebärande skulder Reserveringar Latenta skatteskulder Kortfristiga räntebärande skulder Kortfristiga räntefria skulder Tillgångar och skulder totalt Erhållet vederlag i pengar Det överlåtna företagets likvida medel Inverkan på kassaflödet -11,1-9,0-0,0 0,0 0,0 0,0-11,1-9, ,7 2,6 0,1 11,2 8,5 2,8 4,2-2,5-0,5-0,0-3,9-18,2 6,1 22,7-4,2 18,6 14

15 Verksamheter tillgängliga för försäljning: S-Banken genomförde en aktieemission riktad till handelslagen I jämförelseuppgifterna i denna delårsrapport är S-Banken Ab och dess dotterbolag S-Asiakaspalvelu Oy klassificerade som verksamheter tillgängliga för försäljning. Resultatet för de verksamheter som var tillgängliga för försäljning i koncernens resultaträkning var följande: Omsättning Övriga rörelseintäkter Material och tjänster Kostnader för anställningsförmåner Avskrivningar och nedskrivningar Övriga rörelsekostnader Rörelsevinst Finansiella intäkter och kostnader Resultat före skatter Inkomstskatt Periodens resultat från verksamheter tillgängliga för försäljning Balansräkning för verksamheter som är tillgängliga för försäljning: ,9 0,0-0,0-4,4-1,8-12,0 5,7-0,2 5,5-0,5 5,0 Tillgångar Material och immaterial tillgångar Andelar i intresseföretag Latenta skattefordringar Kundfordringar och övriga kortfristiga räntefria fordringar Kortfristiga räntebärande fordringar Kortfristiga placeringar Likvida medel Tillgångar totalt Skulder Långfristiga räntebärande skulder Latenta skatteskulder Kortfristiga räntebärande skulder Kortfristiga räntefria skulder Skulder totalt Kassaflöde Kassaflöde från den löpande verksamheten Kassaflöde från investeringsverksamheten Kassaflöde från finansieringsverksamheten Kassaflöden totalt ,4 0,0 5,1 56,8 144, ,7 113, ,8 18,9 0, ,1 133, ,0-196,7-0,6 37,2-160,0 Fordringsbevis för över tre månader och förändringar i fondandelarna i bankverksamhetens kassaflödesanalys upptas i den löpande verksamhetens kassaflöde. 15

16 Materiella och immateriella tillgångar Anskaffningsutgift Anskaffningsutgift Kursdifferenser Ökningar Minskningar Överföringar mellan poster Anskaffningsutgift Materiella Placerings- Immateriella anläggningstillgångar fastigheter tillgångar 598,2 58,5 269,2 8,3 0,0 0,1 20,2 0,0 11,9-6,4-3,1-4,6 0,3 0,0-0,2 620,6 55,5 276,3 Ackumulerade avskrivningar Ackumulerade avskrivningar Kursdifferenser Ackumulerade avskrivningar för minskningar och överföringar Avskrivningar under räkenskapsperioden Nedskrivningar Ackumulerade avskrivningar Bokföringsvärde Bokföringsvärde Anskaffningsutgift Anskaffningsutgift Kursdifferenser Sammanslagning av affärsverksamheter Annlägningstillgångar som innehas för försäljning Ökningar Minskningar Överföringar mellan poster Anskaffningsutgift Ackumulerade avskrivningar Ackumulerade avskrivningar Kursdifferenser Sammanslagning av affärsverksamheter Annlägningstillgångar som innehas för försäljning Ackumulerade avskrivningar för minskningar och överföringar Avskrivningar under räkenskapsperioden Nedskrivningar Ackumulerade avskrivningar Bokföringsvärde Bokföringsvärde ,7-26,9-166,3-0,7 0,0 0,0 4,3 2,6 3,7-22,2-0,7-9,4 0,0 0,0 0,0-268,4-25,0-171,9 348,5 31,6 102,9 352,2 30,5 104,3 621,0 72,1 282,3-3,0 0,0-0,2 10,3 0,0 0,0 0,0 0,0-20,4 45,7 0,0 13,0-25,6-7,7-1,6 8,1-3,2-6,0 656,5 61,2 267,2-255,9-32,1-153,8 0,0 0,0 0,0-2,3 0,0 0,0 0,0 0,0 7,0 15,1 6,7 3,8-22,3-0,9-11,6 0,0 0,0 0,0-265,3-26,2-154,6 365,1 40,0 128,5 391,3 35,0 112,6 16

17 Transaktioner med närstående Affärsverksamheter och öppna saldon tillsammans med intressebolag: Försäljingar Inköpningar Finansiella intäkter och kostnader Kundfordringar och övrika fordringar Lånefordringar Skulder Leverantörsskulder och övrika skulder ,5 16,6 117,9 109,3 0,2 0,0 3,7 3,9 22,1 0,0 6,0 6,5 16,0 15,5 17

18 Panter och ansvarförbindelser Ansvarsförbindelser, Förändring Ställda panter och ansvarsförbindelser Skulder, för vilka panter har stältt som säkerhet Skulder till kreditinstitut Bokföringsvärde för pantsatta aktier Bokföringsvärde för pantsatta tillgångar Övriga skulder Bokföringsvärde för pantsatta aktier Panter ställda som säkerhet totalt Skulder, för vilka borgen har stältts som säkerhet Skulder till kreditinstitut Ställda borgenansvar Stältt borgen total Generalla säkerheter ställda som säkerhet för skulder Inteckningar Övriga ställda säkerheter Panter Inteckningar Borgenansvar Totalt Säkerheter ställda för andras skulder Borgenansvar för intresseföretagets skulder Borgensansvar för handelslags skulder Borgensansvar för andras skulder Totalt Övrika säkerheter för andras skulder Borgensansvar för handelslags ansvarsförbindelser Borgensansvar för andras ansvarsförbindelser Totalt Övrika ansvarsförbindelser Rembursförbindelser Totalt 10,5 7,6 2,9 23,4 0,0 7,6-7,6 14,2 10,8 0,0 10,8 23,5 2,0 1,9 0,1 2,0 2,2 2,2 0,0 2,2 13,0 9,8 3,2 39,9 0,0 49,8-49,8 0,0 0,0 55,8-55,8 0,0 0,0 55,8-55,8 0,0 0,0 0,7-0,7 0,0 0,0 1,8-1,8 1,9 0,4 1,0-0,6 1,0 9,7 32,0-22,3 30,8 10,1 34,8-24,7 33,7 50,0 50,0 0,0 50,0 10,5 10,9-0,4 10,7 1,4 0,2 1,2 0,2 61,9 61,1 0,8 60,9 0,2 0,1 0,1 0,1 0,0 0,4-0,4 0,0 0,2 0,5-0,3 0,1 1,2 10,2-9,0 2,7 1,2 10,2-9,0 2,7 Övriga hyreskontrakt Koncernen som hyrestagare Minimihyror som skall betalas för icke uppsägningsbara hyreskontrakt: Inom ett år Efter mer än ett år men inom högst fem år Efter mer än fem år Totalt Förändring ,3 86,8 9,5 97,7 342,9 288,6 54,2 340,8 522,2 417,0 105,2 571,6 961,4 792,5 168, ,1 Dessutom har SOK lämnat stödbrev för de garantier SOK-Borgen AB har beviljat. Stödbrevens belopp uppgår till 80,3 miljoner euro (94,4 mn euro ). Siffrorna för år 2009 har ändrats. 18

19 NYCKELTAL Fortlöpande verksamheter för SOK-koncernen: Omsättning, mn Rörelsevinst, mn i % av omsättning Resultat före skatter, mn i % av omsättning , , ,1 54,9 17,4 62,8 1,2 0,4 0,7 45,5 1,2 37,1 1,0 0,0 0,4 SOK-koncernen: Soliditet, % Gearing, % 31,3 12,7 28,0 23,7 66,2 31,3 Nyckeltal av handelsverksamhetsegment, fortlöpande verksamheter: Soliditet, % Gearing, % 31,8 25,7 28,0 23,3 68,1 29,7 Nyckeltal av S-Banken: Kapitaltäckningsgrad, % - 21,3 - S-Banken Ab har upptagits i koncernen som dotterbolag under perioden och som intressebolag fr.o.m Formler för uträkning av nyckeltal Soliditet, % = Eget kapital totalt x 100 % Balansomsluttning - erhållna förskott Gearing, % = Räntebärande skulder - likvida medel x 100 % Eget kapital totalt Kapitaltäckningsgrad, % = Total kapitalbas x 8 % Minimikrav på total kapitalbas 19