Certifikat. Avseende: 5 valutapar. Likviddag: 24 februari 2016

Transkript

1 Certifikat Avseende: 5 valutapar Likviddag: 24 februari 2016

2 Slutliga Villkor - Certifikat Detta erbjudande görs under Handelsbankens MTN-, Warrant- och Certifikatprogram och vissa av de definitioner som används i dessa villkor finns i de allmänna villkoren för nämnda program. Erbjudandet omfattas dock inte av Handelsbankens Grundprospekt för MTN-, Warrant- och Certifikatprogram. Allmänna villkor för MTN-, Warrant- och Certifikatprogrammet finns att tillgå på Risker Kreditrisk Vid köp av värdepapper emitterade under Handelsbankens MTN-, Warrant- och Certifikatprogram tar placerare en kreditrisk på Handelsbanken. Med kreditrisk menas risken att Handelsbanken inte skulle kunna fullfölja sina betalningsåtaganden gentemot placeraren. Om Handelsbanken skulle hamna på obestånd riskerar placeraren då att förlora delar av eller hela sin placering, oavsett hur den underliggande marknaden har utvecklats under värdepapprets löptid. Oberoende kreditbedömningsinstitut ger betyg på bankers och andra företags förmåga att klara av sina finansiella åtaganden. Handelsbanken har följande kreditbetyg: AA- från Standard & Poor s ( S&P), Aa2 från Moody s, AA- från Fitch och AA (low) från DBRS. Med Moody s rating Aa2, S&P rating AA- och Fitch rating AA- och DBRS rating AA (low) menas hög kvalitet med mycket låg kreditrisk. Handelsbanken är en universalbank och har därmed ett komplett utbud av olika bankprodukter. Därigenom uppkommer en rad olika risker som identifieras, mäts och hanteras på ett systematiskt sätt inom koncernens alla delar. Placerarens möjlighet att erhålla betalning under ett värdepapper är beroende av bankens möjlighet att infria sina betalningsåtaganden, vilket i sin tur är beroende av utvecklingen i bankens verksamhet och bankens hantering av de olika riskerna i dess verksamhet. Handelsbanken ställer inga säkerheter för emitterade värdepapper och en placerare som placerar i värdepapper omfattas inte av den statliga insättningsgarantin. Marknadsrisk Under löptiden påverkas värdet på ett certifikat av flera faktorer, bland annat den underliggande tillgångens utveckling, återstående löptid, förväntad framtida volatilitet, marknadsräntor och eventuella aktieutdelningar. Observera att små förändringar i den underliggande tillgången kan resultera i stora förändringar i certifikatets värde. Placerare bör vara medvetna om att ett certifikat under löptiden handlas som ett självständigt värdepapper och att värdet styrs också av förhållandet mellan utbud och efterfrågan. Likviditetsrisk Det bör uppmärksammas att det under vissa perioder kan det vara svårt eller omöjligt att köpa eller sälja ett certifikat. Detta kan till exempel inträffa vid illikviditet i marknaden, kraftiga kursrörelser eller då handeln på någon relevant marknadsplats stängs eller åläggs restriktioner under viss tid. Även tekniska fel, exempelvis kommunikationsavbrott, kan störa handeln. Valutarisk Valutakursförändringar kan direkt och indirekt påverka avkastningen. Avkastningen påverkas direkt av valutakursförändringar till exempel när investeringen görs i annan valuta än den i vilken underliggande tillgång är uttryckt. I de fall exempelvis direkt valutapåverkan neutraliserats med så kallat fast växelkursförfarande kan eventuell indirekt valutapåverkan fortfarande föreligga. Indirekt valutapåverkan kan till exempel uppstå om underliggande tillgång utgörs av ett index, en fond eller en korg som uttrycks i en annan valuta än de tillgångar som ingår i indexet, fonden eller korgen. En investering kan således påverkas av valutakursförändringar såväl direkt som indirekt, i kombination eller var för sig. Legal risk Handelsbankens verksamhet regleras av aktiebolagslagen (2005:551) och lag (2004:297) om bank- och finansieringsrörelse samt ett omfattande regelverk som är kopplat till bankens rörelse. Korrekt tillämpning av regelverket är avgörande för en sund bankverksamhet. För det fall banken inte fullgör sina skyldigheter enligt gällande regelverk föreligger en risk för sanktioner i olika former från tillsynsmyndighet och domstolar, vilket kan påverka bankens verksamhet negativt. Bestämmelser Vid handel med värdepapper bör placeraren informera sig om innehållet i de bestämmelser (t ex i respektive värdepappers Slutliga Villkor) som gäller för handel samt vara uppmärksam på att dessa bestämmelser kan bli föremål för tillägg och ändringar. Placeraren bör uppmärksammas särskilt på att sådana tillägg och ändringar kan aktualiseras vid väsentliga förändringar av marknaden för den underliggande tillgången. Ansvar Placeraren är alltid själv till fullo ansvarig för beslut att genomföra eller inte genomföra varje enskild transaktion samt för det ekonomiska resultatet av transaktionerna. Placerare i detta certifikat bör uppmärksamma att ett Återbetalningsbelopp som är lägre än det placerade beloppet kan utgå och därigenom riskerar placeraren att förlora en del av eller hela det placerade beloppet. 2

3 Produktspecifika villkor Värdepappersnamn: Underliggande valutapar: ISIN-kod: Fastställelsedagar för Startkurs: Fastställelsedagar för Slutkurs: SHBC EVL EMV1B 1 / EURBRL 1 / EURIDR 1 / EURINR 1 / EURMXN 1 / EURTRY FI februari augusti 2016 ( Fastställelsedag 1 ), 17 februari 2017 ( Fastställelsedag 2 ), 17 augusti 2017 ( Fastställelsedag 3 ), 17 februari 2018 ( Fastställelsedag 4 ), 17 augusti 2018 ( Fastställelsedag 5 ), 17 februari 2019 ( Fastställelsedag 6 ), 17 augusti 2019 ( Fastställelsedag 7 ), 17 februari 2020 ( Fastställelsedag 8 ). 17 augusti 2020 ( Fastställelsedag 9 ) och 17 februari 2021 ( Fastställelsedag 10 ). Lösenförfarande: Handelsbanken genomför automatisk kontant slutavräkning. Återbetalningsdag: 8 mars 2021 Utvärderingstidpunkt: Startkurs[valutapar]: Slutkurs[valutapar]: OmräkningskursEURBRL: OmräkningskursEURIDR: OmräkningskursEURINR: OmräkningskursEURMXN: OmräkningskursEURTRY: Referenskälla för Växelkurs: Den tidpunkt på dagen då aktuell fixing på Referenskälla för Växelkurs har uppdaterats. För respektive Underliggande valutapar: 1 / Omräkningskurs på Fastställelsedag för Startkurs. För respektive Underliggande valutapar på respektive Fastställelsedag för Slutkurs: 1 / Omräkningskurs gällande sådan dag. Växelkursen för BRL mot EUR (valutapar EURBRL) uttryckt som antal BRL per EUR erhålls genom att multiplicera fixingen för antal BRL per USD med fixingen Växelkursen för IDR mot EUR (valutapar EURIDR) uttryckt som antal IDR per EUR erhålls genom att multiplicera fixingen för antal IDR per USD med fixingen Växelkursen för INR mot EUR (valutapar EURINR) uttryckt som antal INR per EUR erhålls genom att multiplicera fixingen för antal INR per USD med fixingen Växelkursen för MXN mot EUR (valutapar EURMXN) uttryckt som antal MXN per EUR erhålls genom att multiplicera fixingen för antal MXN per USD med fixingen Växelkursen för TRY mot EUR (valutapar EURTRY) uttryckt som antal TRY per EUR. Respektive valutafixing som publiceras på Reuters sidor; BRFR för USDBRL, JISDOR för USDIDR, RBIB för USDINR och WMR för EURUSD, EURTRY och USDMXN eller sådant annat system eller sådan annan sida som ersätter nämnda system respektive sida, eller om Utvärderingstidpunkt inte har inträffat eller om Marknadsavbrott inträffat för relevant växelkurs på en Bankdag Handelsbankens bedömning av aktuell kurs avseende aktuellt Valutapar. 3

4 Ränteförfallodag: Tio (10) Bankdagar efter respektive Fastställelsedag för Slutkurs avseende Fastställelsedag 1 9 och Återbetalningsdag avseende Fastställelsedag 10. Räntebas: 3,6 %. Kupong: På varje Ränteförfallodag utbetalas en Kupong beräknad enligt följande formel: Underliggande Belopp: Underliggande Belopp x Räntebas På Startdagen är Underliggande Belopp lika med Teckningsbelopp. Därefter beräknas Underliggande Belopp på varje Fastställelsedag för Slutkurs enligt följande formel: Teckningsbelopp [1/5 x (Slutkurs EURBRL )/ Startkurs EURBRL ] + [1/5 x (Slutkurs EURIDR )/ Startkurs EURIDR ] + [1/5 x (Slutkurs EURINR )/ Startkurs EURINR ] + [1/5 x (Slutkurs EURMXN )/ Startkurs EURMXN ] + [1/5 x (Slutkurs EURTRY )/ Startkurs EURTRY ] Återbetalningsbelopp: På Återbetalningsdagen utbetalas följande belopp: Underliggande Belopp 4

5 Erbjudandets former och villkor Emittent: Arrangör: Finansiell mellanhand: Emissionsombud: Beräkningsombud: Registerhållare: Courtage: Svenska Handelsbanken AB (publ) Handelsbanken Capital Markets Blasieholmstorg Stockholm Evli Bank Abp Alexandersgatan 19 A, 4 vån. PB 1081, FI Helsingfors, Finland Svenska Handelsbanken AB (publ), Filialverksamheten i Finland Aleksandersgatan Helsingfors Handelsbanken Capital Markets Blasieholmstorg Stockholm Euroclear Finland Oy Enligt överenskommelse Likviddag: 24 februari 2016 Emissionsdag: 24 februari 2016 Sista dag för teckning: 17 februari 2016, Handelsbanken förbehåller sig dock rätten att meddela annan dag. Minsta teckningsbelopp: EUR Teckningsbelopp: Poster om nominellt EUR Teckningskurs: 100 % Totalbelopp för erbjudandet: Villkor för erbjudandet: Certifikatens totala Teckningsbelopp fastställs av Handelsbanken den 17 februari Handelsbanken förbehåller sig dock rätten att utöka eller begränsa dessa volymer. Handelsbanken förbehåller sig rätten att ställa in eller begränsa erbjudandet om någon omständighet inträffar som enligt Handelsbankens bedömning kan äventyra erbjudandets genomförande. Om erbjudandet ställs in eller begränsas efter det att likvid debiterats, återbetalar Handelsbanken debiterat belopp. Placerat belopp kommer att användas i den löpande rörelsen. Upptagande till handel och handelssystem Notering: Market making: Certifikat kommer inte att noteras på börs. Certifikat som inte är upptagen till handel på en reglerad marknadsplats är främst avsedd att behålla hela löptiden, dock tillhandahåller Handelsbanken under normala marknadsförhållanden en andrahandsmarknad. Kurser för Certifikat som inte är upptagen till handel på en reglerad marknadsplats finns på under Kurser, Ej börsnoterade. Minsta handelspost: Poster om EUR Sista handelsdag: 17 februari 2021 Handelsbanken bekräftar härmed att Slutliga Villkor är gällande för dessa Certifikat tillsammans med Allmänna Villkor för Handelsbankenens Warrant- och Certifikatprogram daterade 25 mars 2015 och förbinder sig att i enlighet därmed erlägga Återbetalningbelopp. Handelsbanken bekräftar att inga väsentliga förändringar i Handelsbankens framtidsutsikter har ägt rum sedan den 9 februari Stockholm den 17 februari 2016 Svenska Handelsbanken AB (publ) 5