HELA DENNA TEMATIDNING ÄR EN ANNONS FRÅN MEDIAPLANET PRIVATA INVESTERINGAR. kund på:

Transkript

1 ANNONS HELA DENNA TEMATIDNING ÄR EN ANNONS FRÅN MEDIAPLANET Nr. 3 / September 2010 Med dagstidningens räckvidd och facktidningens fokus ANNONS PRIVATA INVESTERINGAR 5TIPS SÅ LYCKAS DU MED DITT SPARANDE FOTO: PETER JÖNSSON Anders Andersson, privatekonomiexperten: Eftersom ingen kan veta hur aktierna kommer att utvecklas i framtid en handlar ett framgångsrikt sparande om att sprida riskerna. Per H Börjesson De verkliga vinnarna är de som ligger kvar PER H BÖRJESSON, VD PÅ INVESTMENTBOLAGET SPILTAN Expertpanelen Tre experter ger sina bästa råd till en lyckad investering 5% Bli Sveriges högsta sparränta Förtur till kund på: Akelius Spar AB är registrerat hos Finansinspektionen enligt Lagen om inlåningsverk samhet (2004:299). Insatta medel används för finansiering av Akelius Fastigheters verksamhet. Insatta medel omfattas inte av Lagen (1995:1571) om insättningsgaranti och kan förloras i händelse av företagets obestånd.

2 2 SEPTEMBER 2010 HELA DENNA TEMATIDNING ÄR EN ANNONS FRÅN MEDIAPLANET UTMANINGAR Ekonomi är fantastiskt kul, och roligast är kanske sparande och investeringar. Det är inte alla som fått chans att inse hur roligt det är och jag har min åsikt om vems fel det är. Sparande leder till rikedom VI REKOMMENDERAR SIDA 10 Marcus Ölvestad Jibréus & Ölvestad Alternativa Investeringar AB. Med alternativa investeringar minskas risken, men man måste förstå att den varierar med typ av placeringar. Felet ligger enligt mig i hur media envisas med att göra ekonomi så präktigt och knastertorrt. Till och med dödsannonserna framstår som en källa till inspiration i jämförelse med en hel del ekonomjournalistik. Plånboksfrågor, som är så viktigt för oss i vårt sökande efter livskvalitet marginaliseras ofta till dammiga pekpinnar, slipsiga fackspråkssnobberier eller idiotförklarande grundskolematematik. Underskattat underverk Det påstås att Einstein sa 1 ränta på ränta är det åttonde underverket, men i dag känns det helt klart som ett underskattat underverk. I arbetet med att sprida inspiration och kunskap om allas våra möjligheter att bygga oss ett rikare liv möts jag hela tiden av en grundläggande misstro kring det egentligen ganska självklara, nämligen att sparande verkligen leder till rikedom. Det har nämligen gått så långt att många inte ens kan se att det är möjligt för dem. Vi matas enda sedan skolåldern av skräckbilder om hur illa det kan gå i ekonomin. Allt vårt ekonomifokus läggs på att undvika farorna. Ingenstans på vägen har vi fått hjälp att se möjligheterna. Vi är ju inte mer än människor, så längs den hot-målade vägen tryter inspirationen och i stället tornar dåliga samvetena kring ekonomin upp sig. Ekonomi kan lätt bli, om man inte är vaksam, ett borde i stället för en spännande möjlighet att få ut det man vill av sitt liv. Jobba ihop en ny krona Tack och lov är jag inte ensam 2 om att tröttnat på detta. De senaste åren har en rad spännande verktyg, inspirerande mediasatsningar och lättlästa böcker höjt nivån på den ekonomiska diskussionen. I handen har du en tidning med en rad bra och tydliga historier från några av branschens skarpaste namn om hur du kan låta pengarna jobba på ett vettigt sätt så att de effekter som imponerade på Einstein även kan få tillfälle att imponera på dig. Den är i mina ögon ett försök att höja nivån bortom Spara o Slösa och med handfasta tips guida dig i ditt sparande så att varje krona med tiden kan jobba ihop en ny krona. För visst är det väl så att vi jobbar hårt för våra pengar, men det är inte alltid självklart att våra pengar jobbar hårt för oss. Man skulle kunna påstå att vi har så fullt upp med att jobba och sova att vi lätt glömmer bort hur vi ska få pengarna att jobba medan vi sover. FOTO: BALANSEKONOMI Charlie Söderberg Ekonomicoach på Kanske är det just det att vi jobbar så hårt som är vårt sparandes största fiende. I en allt mer stressad vardag prioritera vi inte med självklar tid till att reflektera över och planera våra privata mål och visioner. Vi jagar i stället på med fulla mailkorgar och ringande mobiler i en takt som gör att korta belöningar och snabba lösningar hamnar i förgrunden samtidigt som de långsiktiga planerna inte hinns med. Man skulle kunna påstå att vi har så fullt upp med att jobba och sova att vi lätt glömmer bort hur vi ska få pengarna att jobba medan vi sover. Ett ännu rikare liv Många av oss har nyligen 3 kommit hem från kick-off med sitt företag. Det har varit bowling eller lerduveskytte och det har ståtts vid whiteboards med post-it-lappar och diskuterats mål och visioner för företag och avdelning. Det är nog bra men jag vill uppmärksamma att du kanske glömt den absolut viktigaste kickoffen, den riktiga kick-offen. För visst glömmer vi lätt att ta en stund till att skapa en plan för byggandet av den framtid som vi själva är mest sugna på, en framtid som skulle kunna beskrivas som ett ännu rikare liv. Dags att investera s. 4 Anders Andersson tipsar det bästa investeringsalternativ. Viktigaste investering s. 14 Pension är sannolikt den största investering du kommer att göra. Vi får våra läsare att lyckas! PRIVATA INVESTERINGAR NR 3, SEPTEMBER 2010 Redaktionschef: Nadine Kissmann Affärsutvecklare: Marcus Jansson Redigerare: Alex Mak Ansvarig för denna utgåva: Projektledare: Vilhelm Billqvist Ögren Tel: E-post: Vilhelm.b.o@mediaplanet.com Distribution: Svenska Dagbladet, September 2010 Tryckeri: V-Tab Repro: Bert Lindevall Mediaplanet kontaktinformation: Tel: Fax: E-post: synpunkter@mediaplanet.com Vid förfrågningar kontakta: Marcus Jansson Mediaplanets affärsidé är att leverera nya kunder till våra annonsörer. Genom intressanta artiklar med hög kvalitet motiverar vi våra läsare att agera. NORDISK FINANSIELL PLANERING AB Oberoende försäkrings- och placeringsrådgivare Vi erbjuder nansiell rådgivning för institutioner, företag och privatpersoner. Rådgivningen är kostnadsfri och strävar efter att maximera avkastningen och minimera risken för den enskilde investeraren. Det är lönsamt för våra kunder! Vår placerings loso bygger på att vi grundar portföljen med en trygg placering. Risknivån i den delen av portföljen ska vara obe ntlig samtidigt som avkastningsmöjligheten maximeras. Resterande del av portföljen anpassas efter individuella önskemål och förutsättningar men består vanligtvis av investeringar med en något högre risknivå. Där är vår uppgift att säkerställa att kunden inte tar onödiga eller okalkylerade risker. Bra konstruerade s.k. strukturerade produkter är ett av de tillgångsslag som vanligtvis ingår i en portfölj. Eftersom vi har många institutionella kunder så har vi förmånen att kunna erbjuda våra privatkunder institutionella produkter. De har ofta betydligt bättre villkor än produkter som vänder sig till privatmarknaden och är inte sällan skräddarsydda för att möta kundens höga krav på trygga placeringar i kombination med god avkastning. Våra kunder har haft en god avkastning de senaste åren. Kontakta oss så berättar vi mer! Välkommen med frågor & begär prospekt! Vi ser till att era placeringar bär frukt! Vi erbjuder finansiell planering åt företag och privatpersoner. Syftet är att optimera placeringar och sparande. Våra leverantörer är de ledande aktörerna i branschen. Stockholm: Luleå: Vi erbjuder finansiell planering åt företag och privatpersoner. Syftet är att optimera placeringar och sparande. Våra leverantörer är de ledande aktörerna i branschen.

3 LÅT INTE YTAN LURA DIG VARFÖR ÄR LASSE OROLIG? Lars Hasselfeldt bor med sin fru och deras tre barn i ett hus som han en gång byggde själv. Läget vid vattnet gör att granntomterna säljs för fantasisummor och taxeringsvärdet på Lasses hus blir därefter. Tack vare taket på fastighetsskatten klarar han sig på lönen som varvsarbetare och behöver inte flytta. Lasse är orolig att fastighetsskatten återinförs. Vad händer med dina skatter? På skattretande.se hittar du fler orosexempel och fakta om skatter du inte trodde fanns. Se mer på: SKATTRETANDE.SE

4 4 SEPTEMBER 2010 HELA DENNA TEMATIDNING ÄR EN ANNONS FRÅN MEDIAPLANET INSPIRATION Fråga: Hur ska jag tänka när jag investerar och vilka alternativ finns? Svar: Framgångsrika investeringar handlar om att sprida riskerna, menar privatekonomiexperten Anders Andersson. Dags att investera för framtiden FÖRÄNDRING AKTIER / FONDER Nu stiger konjunkturen igen och det kan vara läge att börja investera mer offensivt, Hur hittar jag som privatperson de bästa investeringsalternativen? Eftersom ingen kan veta hur aktierna kommer att utvecklas i framtiden handlar ett framgångsrikt sparande om att sprida riskerna, säger Anders Andersson, som är chefredaktör på Driva Eget. Det bästa sättet att minska risken är att välja flera olika typer av placeringar när det ena går ned går det andra upp. En investeringsportfölj kan innehålla en blandning av svenska och utländska aktier och räntepapper. Långsiktigt portfölj Svenska aktier och/eller aktiefonder är en bra grund i en långsiktig portfölj, säger Anders Andersson som framhåller att han inte pratar om sparandet till semesterresan utan på lite längre sikt till ett husköp eller till pensionen. Den som är mer intresserad kan satsa på enskilda aktier. Om man vill vara mer passiv är det bättre med aktiefonder. Den som satsar på enskilda aktier bör välja minst fem till sex olika aktier i olika branscher. Väldigt många gör felet att de bara har ett par olika aktier. Då blir man väldigt sårbar, fortsätter han. Anders Andersson rekommenderar inte privatpersoner att ge sig in på att välja utländska aktier själv, utan att satsa på utländska aktiefonder. I grunden bör man ha en globalfond med en blandning av aktier från hela världen. Det ger en bra riskspridning, säger han. Dessutom rekommenderar Anders en del tillväxtfonder, som investerar i tillväxtmarknader som Asien (Kina, Indien), Östeuropa (Ryssland) och Latinamerika (Brasilien). I dem är risken lite högre, men samtidigt är vinstchanserna större. PROFIL Anders Andersson Ålder: 64 år. Bakgrund: Journalist i botten, började som kriminalreporter på Expressen där han också startade privatekonomibilaga, chefredaktör för Privata Affärer i 18 år, 2008 startade han tidningen Driva Eget, där hela redaktionen består av enmansföretagare. Familj: Hustru, två utflugna barn, två barnbarn Bor: Sickla, Nacka. Intressen: Landstället i Stockholms skärgård, natur, film och foto. Hedgefonder och räntepapper Anders Andersson nämner också hedgefonder, räntefonder och strukturerade produkter som aktieindexobligationer som möjliga delar av en investeringsportfölj. Hedgefonder har, till skillnad från exempelvis aktiefonder, absolut avkastning som mål och mycket friare placeringsregler än andra fonder. Vill man ha en låg risk är det bra att ha en stor del hedgefonder, räntebärande papper och aktieobligationer. Vill man ha högre vinstmöjligheter och kan tänka sig en högre risk ska man främst satsa på en blandning av svenska och utländska aktier, säger anders. Placera inte allt sparande i aktier Anders Andersson avråder dock från att ha allt sparande i aktier. Känner man sig mer optimistisk kan man ha en större andel i aktier och känner man sig mindre optimistisk kan man ta en mindre del. En lagom nivå just nu som jag rekommenderar är 40 procent svenska och 30 procent utländska aktier, 20 procent hedgefonder och 10 procent ränteplaceringar. Under konjunkturnedgången rekommenderade Anders en portfölj med 20 procent svenska och 20 procent utländska aktier. Nu har marknaden börjat vända och det börjar se bättre ut för Sverige. Det är dessutom lättare att följa utvecklingen av de svenska aktierna, vilket är orsaken till att han har höjt den svenska andelen. Ett annat av Anders råd är att akta sig för att lyssna för mycket på en enda rådgivare, speciellt om råden är kategoriska. Lyssna på flera olika experter och hämta din information på flera olika ställen. Bilda dig där efter en egen uppfattning och utgå från den, säger Anders Andersson. Tänk likadant för småföretaget Genom sina kontakter med småföretagarvärlden har Anders Andersson upptäckt att många med egna företag inte tar sig tid att tänka på hur de placerar sina pengar. Det är vanligt att stora summor blir liggande på dåliga bankkonton. Anders rekommenderar därför den som är småföretagare att tänka på samma sätt när det gäller det lilla företaget som när det gäller privatekonomin. Om du sparar pengar långsiktigt, till exempel för att investera i en ny maskin om fem eller tio år, så är det bästa att placera pengarna i ett alternativ med mycket aktiefonder, avslutar Ander Andersson. EVA GUSTIN redaktionen@mediaplanet.com Vill du vara med och förbättra vård och omsorg? Få har upptäckt möjligheten att investera i vårdverksamhet. Egentligen är det inte så konstigt eftersom huvuddelen drivits i offentlig regi. Men nu håller det på att ändra sig och som du säkert sett är vårdbranschen i stark omvandling. En person som gett upp hoppet på att förbättra ledarskapet inom den offentliga vården var Olle Leckne. Olle, som sedan många år verkat på riskkapitalmarknaden både som investerare och VD i tillväxtföretag, säger Jag hade gett upp, tills jag träffade Karin Tenelius, hon utövar ett mer radikalt arbetssätt för delaktighet på arbetsplatsen. Då förstod jag att offentlig vårdverksamhet är den bästa sett ur ett investerarperspektiv. Om man bara kan förändra ledarskapskapet och kulturen. Och det kan Karin, hon har flera goda referenser, alla med spektakulära positiva resultat. Olle, Karin och ett tiotal andra ledarskapstränare har slagit sig samman och skapat Empowerment Invest och en investeringsfond som gör det möjligt för ett utvalt antal privatpersoner och företag att investera i onoterade aktier i vårdföretag. Empowerment förvärvar behandlingshem, vårdcentraler och hemtjänst i partnerskap med personalen. Vill du veta mer om respektfullt bemötande och enastående medarbetarengagemang i vård och omsorg, besök eller ring Olle Leckne tel

5 HELA DENNA TEMATIDNING ÄR EN ANNONS FRÅN MEDIAPLANET SEPTEMBER ANDERS ANDERSSONS TIPS TILL PRIVATSPARARE FOTO: SHUTTERSTOCK PLACERA SMART Minska risken genom att välja flera olika typer av placeringar, råder Anders Andersson, chefredaktör på Driva Eget. FOTO: PETER JÖNSSON Dela upp aktier Sprid riskerna genom att blanda flera svenska 1 aktier, utländska aktier och räntepapper. För aktieintresserade 2 Är du mycket aktieintresserad satsa på enskilda aktier. Välj då minst fem-sex olika aktier i olika branscher. Utländska aktier 3 Om du vill vara mer passiv välj aktiefonder. När det gäller utländska aktier är aktiefonder oftast det bästa alternativet. Lyssna på experterna 4 Lyssna på flera olika experter och hämta din information på flera olika ställen. Få en egen uppfattning 5 Bilda dig en egen uppfattning och utgå från den. Var skeptisk 6 Akta dig för att lyssna för mycket på en enda rådgivare, speciellt om råden är kategoriska. Hör du talas om ett självklart bästa alternativ bli skeptisk. Cicero World Wide Efter en uppgång på över 40 procent på Stockholmsbörsen 2009, börjar många placerare även titta på andra marknader. Cicero World Wide (fond-i-fond) har fokus både på svenska och utländska marknader (inkl tillväxtmarknader) med aktiv förvaltning både i aktie- och räntefonder. Cicero Fonder är ett fondbolag med huvudinriktning på svenska aktie- och räntemarknaden. Bolaget startade 2000 och har sedan dess byggt upp en bred bas med tio olika fonder. Cicero Fonder följer inte strömmen, utan alla beslut bygger på egen analys. Vår investerings loso innebär att vi skapar högsta möjliga avkastning till låg risk, säger Christer Sterndahlen, ansvarig för förvaltningen på Cicero Fonder. I ett oberoende fondbolag som Cicero Fonder med fem förvaltare, har de korta beslutsvägarna och den långa erfarenheten (mer än 100 års förvaltning) gjort att Cicero World Wide fått en aktiv och anpassad förvaltning, med en bra avkastning och det högsta betyget sen fondens start (***** i Morningstar). Fondens kapital kan efter rådande konjunktur och marknadsförutsättningar yttas från 100% räntor till 100% aktier. Konceptet har även gjort att fondbolaget kan anpassa sig till marknader med mer globala perspektiv, där framgångrika utländska fonder och marknader analyseras för att sedan återge en stabil avkastning till en låg risk i en och samma fond, Cicero World Wide. Cicero Fondplaceringstjänst Cicero Fonder bedriver med samma strategi som i Cicero World Wide, framgångsrikt aktiv fondplaceringstjänst i SEB, Skandia och SPP. Portföljer finns även för den mindre riskbenägne med placeringsinriktningarna 0-40 och Det innebär att aktieexponeringen i dessa portföljer är maximalt 40% respektive 80%. Cicero Fonder har tillstånd av Finansinspektionen att bedriva fondverksamhet samt diskretionär förvaltning i de olika pensionssystemen likväl som i PPM systemet. Cicero Fonder AB Kungsgatan Stockholm Telefon Utveckling av Cicero World Wide jämfört med MSCI World *En investering är förenad med risk. Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning.de pengar som placeras i fonder eller placeringstjänster kan både öka och minska i värde. PPM fond nr

6 6 SEPTEMBER 2010 HELA DENNA TEMATIDNING ÄR EN ANNONS FRÅN MEDIAPLANET EXPERTPANELEN Robert Gidehag Vd, Skattebetalarnas förening Alexander Hultgren Vd, Nordiska Finansiella Planering Kaj Kärki Chef Marknad och information, Handelsbanken Fonder Fråga 1: Vilket råd skulle du ge till privatpersoner som funderar på att investera inom snar framtid? Det bästa rådet rent allmänt är att spara långsiktigt i aktier. De faller och stiger i värde men över tid är avkastningen god. Men undvik att köpa och sälja om du inte har stor kunskap. Ett annat bra tips är att äga sitt boende. Nu finns en risk att fastighetsskatten och förmögenhetsskatten återkommer vilket påverkar den investeringen negativt i så fall. Men på långsikt brukar småhus och bostadsrätter stiga i värde Var kritisk till de olika investeringsalternativen och noggrann vid valet av värdepapper och rådgivare. Ha klart för dig hur länge du kan binda kapitalet och i vilken form. I dag får man fantastiska investeringsmöjligheter med låga risker och god garanterad avkastning om man kan binda delar av sitt kapital fem till sex år. Slutligen, ha en god balans mellan investeringar och skulder. Gör man sin hemläxa ordentligt har det aldrig varit lättare att nå positiva resultat. Samma råd som alltid: Hur lång är den tänkta placeringshorisonten. Vilken risknivå vill man ha risk och möjlighet har ju ett samband. Hur kommer man att agera under investeringens löptid när den faller eller stiger i värde. Fråga 2: Vad anser du som expert är de viktigaste anledningarna till en lyckad investering? För en privatperson är det normalt långsiktighet att inte titta så mycket på cykler utan att spara kontinuerligt. Det bästa är förstås att köpa en tillgång som uppenbart är lågt värderad. Det är ganska svårt, men ett exempel var när Ericssonaktien stod i några kronor under början av 2000-talet. Noggrannhet är nyckelordet och att inte vara naiv när det gäller de olika aktörernas roller och intressen då de ofta drivs av egenintressen och inte av kundnytta. Var uppmärksam på förändringar i finansmarknaden. Jag har sedan 2008 upphandlat investeringar till kunderna som strider mot all finansiell teori som jag lärde mig på universitetet med gott resultat. Man kan i dag ta mindre risk men ändå bibehålla en hög avkastning. Att man placerar i sparprodukter som man förstår. Att man har en tänkt tidshorisont för investeringen. Att man utgår utifrån sin egen ekonomiska situation. Fråga 3: Vilka typer av investeringar anser du kommer att bli viktigast för privatpersoner i framtiden? Jag hoppas att studier i framtiden blir en bättre investering än vad det är nu. I dag har vi ett skattesystem som gör att många faktiskt förlorar på studier och vinsterna med att förkovra sig normalt är mycket små. Jag tror också att vi i framtiden kommer att att få större utrymme att själva hantera vårt ekonomiska skydd i takt med att socialförsäkringssystemet reformeras. I dag är väldigt mycket av våra pengar inlåsta i statliga system som mest skapar rundgång. Bra konstruerade strukturerade investeringar kommer att ta mycket mark i alla investeringsportföljer. Hybridvarianterna med bra årligt utdelande ränta och ett deltagande mot något tillgångsslag till exempel aktier utan överkurs i samma placering är en utmärkt bas att ha i alla investeringsportföljer. Lågt belånade fastigheter fungerar alltid och en korg av stora aktiebolag som man förstår sig på och som har en bra utdelningspolicy. Undvik fonder med några få undantag. Fonder är och förblir den viktigaste och mest utbredda investeringsformen för privatpersoner. Här kan man månadsspara och även placera stora som små belopp. De möjligheter som fondsparande innebär i form av åtkomst till de flesta av världens marknader, riskspridning, tillgänglighet och enkelhet gör att ingen investeringsform är bättre. Högre avkastning till lägre risk med alternativa investeringar En alternativ investering är oberoende av börsen. Ta vår skogsfond till exempel. Den investerar direkt i skogsfastigheter och får all löpande avkastning från gallring, avverkning samt värdeökningen då skogs fastigheten säljs. Skog växer cirka 5 % per år - oavsett finanskris eller lågkonjunktur och de senaste fem åren har värdeökningen på svenska skogsfastigheter varit 85 %. Riktig tillväxt från riktiga tillgångar, helt enkelt. Vill du veta mer om alternativa investeringar? Läs vår tidning på nätet, eller beställ hem ett exemplar

7 Helhetslösningar för långsiktiga värden Det finns tydliga kopplingar mellan hur Ålandsbanken ser på sina kunders pengar och ursprunget i den åländska skärgården. Här undviker man att segla på stormiga hav och vet att t genomtänkta beslut alltid vinner i längden. Vikten av starka och långsiktiga relationer har också varit en ledstjärna för Ålandsbanken ända sedan starten för över 90 år sedan. Relationer som varar över tid och växer sig starkare i takt med att samarbetet ges möjlighet att gro och fördjupas. Lars Schröder, vice vd på Ålandsbanken Sverige AB FOTO: ÅLANDSBANKEN Ålandsbanken grundades 1919 och har sedan 1942 varit börsnoterad i Helsingfors. Våren 2009 gjorde man entré på den svenska marknaden och finns idag representerad med kontor i Stockholm, Göteborg och Malmö. I Sverige vilar verksamheten på tre ben i form av affärsområdena Private Banking, Kapitalförvaltning och Institutionell Aktiehandel och analys. Den del som ligger närmast Ålandsbankens historik är bankdelen, berättar Lars Schröder som är vice vd på Ålandsbanken Sverige AB. När det gäller affärsområdet Private Banking är vår viktigaste kundgrupp de som har ett behov av lite mer avancerad rådgivning. Det kan vara privatpersoner, stiftelser och ägarledda företag som efterfrågar ett komplett utbud av tjänster och produkter inom förmögenhetsförvaltning, finansiering och skatterådgivning. Medan storbankerna spottar ut dataproducerade brev till sina kunder, satsar vi på ett personligt och mer respektfullt bemötande. Uppdragen är ofta komplexa vilket gör att kundens personliga rådgivare samarbetar med den specialistkompetens som finns inom banken när det till exempel gäller kapitalförvaltning finansiering, beskattning och juridiska frågeställningar. Vi märker att många familjeföretagare har behov av att samordna privatekonomin med företagets ekonomi, fortsätter Lars Schröder. Många av de finansiella frågorna ligger i gränslandet mellan de privata och ägarrelaterade behoven. Det kan handla om att göra de rätta placeringarna men också att planera inför framtida generationsskiften. Vi drar oss inte för att utmana storbankerna och strävar efter att vara ett genuint, individuellt och serviceinriktat alternativ som lyssnar på våra kunder och är lite mer flexibla och snabbfotade. En bank som alltid finns tillhands Det som skiljer Ålandsbanken från andra banker är att man följer sina kunder, inte bara när det gäller själva kapitalförvaltningen, utan även om ett finansieringsbehov uppstår. Man strävar efter att vara en bank som ser helheten och alltid finns tillhands, oavsett om det handlar om vardagsnära tjänster eller mer avancerad rådgivning. Finanskrisen har bidragit till att kunderna insett att bankerna inte är riskfria, och är medvetna om att det är skillnad på bank och bank. Ålandsbankens kombination av nytänkande och traditionell försiktighet har visat sig vara en av bankens främsta styrkor. Det är ett spännande marknadsläge just nu och min uppfattning är att det finns en stor svensk kundkategori som delar vår värdegrund. Många av våra kunder har efterfrågat en lite mindre fullservicebank där man bli mer synlig. Medan storbankerna kommunicerar med sina kunder via dataproducerade brev, satsar vi på ett personligt och mer respektfullt bemötande. Ålandsbanken erbjuder även en rad tjänster inom aktiehandel på den nordiska aktiemarknaden och har ett brett kontaktnät både lokalt och internationellt. Vårt team består av erfarna medarbetare med stor kunskap om den svenska och nordiska aktiemarknaden och med ett brett kontaktnät, berättar Johan Gustafsson som är chef för affärsområdet Equities där privatmäkleri, institutionellt mäkleri och analys ingår. Tillsammans med Finland följer vi närmare 130 bolag via våra erfarna analytiker. Den allmänna ekonomiska utvecklingen i världen bevakas av makroekonomer i nära samarbete med analytikerna. På första plats i kundlojalitet Årets upplaga av den finska undersökningen Kundindex som mäter kundlojalitet, publicerades i våras. För andra året i rad kom Ålandsbanken på första plats när det gäller kundlojalitet framför övriga aktörer i finansbranschen och andra välkända storföretag. Vi är en kreativ och personlig bank. Vi drar oss inte för att utmana storbankerna och strävar efter att vara ett genuint, individuellt och serviceinriktat alternativ som lyssnar på våra kunder och är lite mer flexibla och snabbfotade. Det gör att man känner sig väl omhändertagen och gärna stannar hos oss.

8 8 SEPTEMBER 2010 HELA DENNA TEMATIDNING ÄR EN ANNONS FRÅN MEDIAPLANET INSPIRATION 1TIPS HA TÅLAMOD MED AKTIER FOTO: SHUTTERSTOCK BLI MILJONÄR Varje svensk kan bli miljonär Man blir inte rik på att tjäna mer utan på att spara rätt. Antingen man tjänar eller kronor brukar pengarna vara slut när månaden är slut. Man skaffar sig nämligen utgifter efter sina inkomster. Om man konsumerar tar pengarna slut. VAR LÅNGSIKTIGT Leta efter bolag som du begriper dig på, som är stabila och håll fast vid dem så länge de utvecklas väl. Det begränsar transaktionskostnaderna och man får garanterat bra avkastning på sitt sparande, säger Per H Börjesson. FOTO: SHUTTERSTOCK Bästa aktierådet ha is i magen och våga ligga kvar Fråga: Hur skapar man lättast och bäst en förmögenhet på aktier? Svar: Genom att köpa pålitliga aktier, vara långsiktig och ha karaktär att inte frestas köpa och sälja hela tiden. SÅ LYCKAS DU AKTIER Grundprincipen för sunda investeringar i aktier är enkel, säger Per H Börjesson, vd för investmentbolaget Spiltan och författare till böcker kring aktiesparande. Förordar enkelhet Enkelhet är effektivt och har låga kostnader. Komplexitet är dyrt. Ska man satsa på eget aktiesparande direkt i bolag ska man köpa för att behålla länge. De som skapat stora förmögenheter har behållit sina aktier över tid. Per H Börjesson betonar det positiva med eget direktsparande i aktier om man ska satsa större belopp och den positiva effekten av ränta på ränta, som han beskriver som världens åttonde underverk. Jag är mycket för investmentbolag som i sig har ett stort antal innehav, vilket ger en riskspridning och fördelen av låga förvaltningskostnader. En del bolag har stor andel börsbolag, till exempel Kinnevik, andra har många onoterade bolag, till exempel Ratos, Latour och vi på Spiltan. PROFIL Per H Börjesson Per Håkan Börjesson är civilingenjör från Industriell Ekonomi-linjen på Linköpings Tekniska Högskola och han har en MBA-examen från Columbia University. Han började tidigt intressera sig för aktier och har gått från att vara aktieamatör till att bli börsexpert. Sedan 1997 arbetar han heltid med placeringar. Bara i Investmentbolaget Spiltan har han skapat en förmögenhet som värderas till 30 miljoner kronor. Utöver den dagliga gärningen i Spiltan i Stockholm är han styrelseledamot i familjeföretaget Börjessons Bil AB hemma i Alingsås. Han är uppvuxen i Alingsås med västgötsk sparsamhet, han gör inte slut på pengar på dyra grejer. Hans ekonomiska förebild är den exempellöst framgångsrike aktieinvesteraren Warren Buffett i USA. Dennes filosofi präglar de råd han ger. Per H Börjessons bok Så här blev Warren Buffett rikast i världen från 2009 har sålts i exemplarer och titeln Så här kan alla svenskar bli miljonärer från 2008 har sålts i exemplarer. Han pekar på enkelheten med investmentbolag genom att man inte själv behöver ta ställning till emissioner och split och fördelen med att företagen man investerar i har hög direktavkastning. Aktiestinsen till exempel har fått ihop 100 miljoner kronor sedan 1946 genom att satsa på investmentbolag över lång tid. Viktigt att ha karaktär Man kan också satsa på aktier i stora, välkända och internationella svenska bolag som Atlas Copco och SKF. Om de tjänar pengar, är lönsamma och har bra direktavkastning kommer det inte att krävas nyemissioner som man måste ta ställning till. Är de mindre och okända måste man kolla och värdera vem som är ägare för att ha en bra bedömning av möjligheterna. Per H Börjesson anser att många vill göra aktieägandet komplext och komplicerat. Hela finansvärlden lever på transaktioner. Hans egen filosofi är att ha karaktär att behålla, inte köpa och sälja i onödan. De verkliga vinnarna är de som ligger kvar och som inte lyssnar alltför mycket på alla rådgivare. Per H Börjessons stora förebild är den amerikanske exempellöst framgångsrike aktieinvesteraren Warren Buffett, vars filosofi också genomsyrar Börjessons böcker. Den senaste boken heter Så här blev Warren Buffett rikast i världen från 2009 och den förra, från 2008, har titeln Så här kan alla svenskar bli miljonärer. Bra avkastning Satsa inte pengar du inte har, råder Per H Börjesson. Leta efter bolag som du begriper dig på, som är stabila och håll fast vid dem så länge de utvecklas väl. Det begränsar transaktionskostnaderna och man får garanterat bra avkastning på sitt sparande. Så gott som alla aktier påverkas av större och längre ras på börsen, men stabila bolag klarar sig bättre än andra. GÖSTA LÖFSTRÖM redaktionen@mediaplanet.com En grundregel är att inte ha mer kostnader än intäkter varje månad. Avkastningen på tidigare avkastning ger de stora pengarna. Om man nu börjar sparar 800 kronor i månaden och räknar med tio procents avkastning har man en miljon kronor om 25 år. Det är uppnåeligt för de flesta, hävdar mannen som menar att varje svensk kan bli miljonär. Men man ska inte vänta. Börja i dag, är uppmaningen. Det gäller också att ha karaktär, att inte vika från idén att satsa långsiktigt. Det är ungefär som med att banta. Alla vet hur det ska gå till, men det gäller att ha karaktär att stå fast vid metoden. Filosofin bygger på idén om att enkelhet är billigt och effektivt, medan komplexitet är dyrt. Hela finansvärlden lever på transaktioner, men Börjesson förordar att man äger sina aktier långsiktigt. Per H Börjesson ger sina konkreta råd ; Leta upp Leta upp bolag med en verksamhet som du förstår och ställ dig själv frågan om du vill vara delägare i bolaget. Kolla upp Kontrollera att bolaget tjänar pengar. Alternativ Ett alternativ till att köpa bolag inom bara en bransch är att köpa investmentbolag. Var långsiktig Lyssna inte på rådgivarnas råd om när man bör köpa och sälja. Välj rätt bank När du väl ska handla välj en bank med låga courtage och där du inte betalar något för aktiedepån. Belåna aldrig portföljen Köp bara aktier för pengar du har.

9

10 10 SEPTEMBER 2010 HELA DENNA TEMATIDNING ÄR EN ANNONS FRÅN MEDIAPLANET NYHETER FLYTTA PÅ RISKEN OCH FÅ EN BÄTTRE AVKASTNING 2TIPS ALTERNATIVA ATIV INVESTERINGAR Fråga: Finns det något sätt att minska riskerna för sina investeringar och ändå få god avkastning? Svar: Alternativa investeringar har målet att ge absolut avkastning oavsett utvecklingen på marknaderna. Alternativa investeringar kallas placeringar som möjliggör avkastning från andra källor än exempelvis börsen. Det kan vara tillgångsslag som råvaror och valutor eller investeringar på traditionella marknader och i vissa fall med strategier som gör det möjligt att tjäna pengar även när marknaderna går ner, till exempel reala tillgångar som fastigheter, skog, hedge fonder eller kapitalskyddade produkter. Marknadsrisk blir förvaltarrisk Det finns inga matematiska formler för att lyckas, fastslår Hans Peterson, chef för Investment Strategy inom SEB:s Kapitalförvaltning. På SEB bygger vi exempelvis portföljer med målet att ha bara tio procent känslighet vid börsnedgångar. Med alternativa investeringar minskas risken, men man måste förstå att den varierar med typ av placeringar. Man får en tryggare Hans Peterson Chef för Investment Strategy inom SEB:s Kapitalförvaltning. portfölj med jämnare avkastning och mindre korrelation mot aktieoch räntemarknaden, det vill säga den styrs mindre av börsens uppeller nedgångar, menar Marcus Ölvestad, Jibréus & Ölvestad Alternativa Investeringar AB. Den stora skillnaden är att risken flyttas från marknadsrisk till förvaltarrisk. Alla investeringar har sin egen risk, säger Hans Peterson. Ja, det är personerna bakom som utgör risken. Det gäller att tillämpa sunt förnuft och kontrollera att de är seriösa. Hör efter med Finansinspektionen, råder Marcus Ölvestad. Kontrollerat risktagande Utanför Sverige är alternativa val vanligt. Där är inte många som har procent av sina placeringar i aktier eller fonder, ett arv här hemma sedan 70-talet med allemansfonder. Investera aldrig i något du inte förstår. Hoppa inte på något som är för spekulativt. Förstår du inte avstå från att investera. Affärsidén ska vara begriplig, gör din egen analys. Du måste ha full kontroll över risktagandet, säger Marcus Ölvestad. SEB predikar diversifiering, att sprida riskerna bland annat genom Marcus Ölvestad Jibréus & Ölvestad Alternativa Investeringar AB. att placera i hedgefonder. Man bör se långsiktigt och ha sin portfölj under lång tid, och försöka kapa bottnarna i nedgångsperioder. Att stabilisera kurvorna är lönsamt. Det kan fungera genom bra diversifiering, menar Hans Peterson. Att fördela riskerna över flera tillgångsslag är rätt och viktigt, tycker Marcus Ölvestad. Det är långt ifrån givet att en spridning av riskerna ger den bästa avkastningen, men det är det säkraste sättet att bevara sitt investeringskapital. Färdiga produktportföljer På senare år har råvaror, fastigheter, hedgefonder och private equity riskkapitalbolag vunnit intresse hos placerare. Man kommer bort från beroendet. Råvaror är inne i en boom, framför allt genom att Kina driver på. Och reala tillgångar har alltid ett värde i sig, anserr Hans Peterson. Skog har under lång tid ökat fyra till fem procent per år. Konkurrensen om trä växer. Ta bara en sån sak som att värmeverken kan betala upp till 800 kronor per kubikmeter för att elda upp virke och ändå ha en bättre marginal än att elda med olja. Skog är en trygg placering som inte följer börsutvecklingen. Nu finns reala tillgånsslag i konstruerade produktportföljer som är direkt riktade till privatpersoner, avslutar Marcus Ölvestad. LASSE LAGERHOLM redaktionen@mediaplanet.com VAR PÅLÄST Investera aldrig i något du inte förstår. Hoppa inte på något som är för spekulativt. Förstår du inte avstå från att investera. Affärs idén ska vara begriplig, gör din egen analys. Du måste ha full kontroll över risktagandet, säger Marcus Ölvestad. FOTO: LASSE LAGERHOLM KAU AUPT HING AN K VAR ÄR DINA PENGAR SÄKRAST? HOS BANKEN... HQ BA

11 HELA DENNA TEMATIDNING ÄR EN ANNONS FRÅN MEDIAPLANET SEPTEMBER Investera i onoterade aktier Det är allt mer vanligare att man som privatperson investerar onoterade aktier som komplement i sin portfölj. Det säger Carl Johan Högbom vid Alternativa aktiemarknaden, som tidigare bland annat varit chef för Stockholms Fondbörs. Intresset växer. Tidigare var det i princip bara bankernas bästa kunder som fick möjligheten att gå in i tidiga skeden i onoterade bolag. Nu blir det allt fler som vidgar sin placeringshorisont på det här sättet, berättar han. Det är förstås större risk i att investera i onoterade bolag än att investera i börsbolag, men det är också en större potential. Läs prospekten noga Man bör inte ha hela sin portfölj i onoterade bolag, men kanske procent, råder Carl Johan Högbom. De onoterade ger möjlighet till bra affärer på tre till fem års sikt. Läs dock prospekten noga och var försiktig med bolag utan intäkter. Försök också följa upp vad ägare och ledning gjort tidigare.. Sverige anses vara unikt i världen när det gäller handel med onoterade bolag. Vi är det mest aktielisttäta land et och en mycket hög andel av befolkningen sparar ju också i aktier, genom fonder och direkt Carl Johan Högbom Grundare, Alternativa aktiemarknaden och i ökande utsträckning också i onoterade bolag. First North, Aktietorget, NGM med flera är några av listorna för aktier definierade som onoterade. Dessa och Alternativa fungerar som en ordinarie börs och sköter handeln fullt ut åt sina kunder. Det finns också aktörer där köpare och säljare kan lägga ut sitt intresse, likt handeln på Blocket, men får då göra upp affärer och transaktioner på egen hand. Handeln i Alternativa sker under en vecka per månad, en anpassning till bolagens storlek och resurser. Majoritet privatkunder Alternativa aktiemarknaden fick sitt tillstånd av Finansinspektionen Företaget grundades av Carl Johan Högbom och Kent Söderström med Spiltan som stor fi nansiär. I dag har Alternativa 70 ägare. Först i år är det väl riktig snurr på det, säger Carl Johan Högbom, som har drygt registrerade kunder, majoriteten privatkunder som, ofta via bolag, handlar i onoterade bolag. Alternativa har för närvarande nära 35 bolag på listan. De har oftast två till tre år på nacken, har i snitt ett marknadsvärde på miljoner kronor och ägare. De representerar skilda branscher. Hälften är redan lönsamma och de flesta har ambition att på sikt bli noterade. Hittills har Alternativa levererat ett tiotal bolag till börsen. FOTO: SHUTTERTSTOCK GÖSTA LÖFSTRÖM redaktionen@mediaplanet.com HANS PETERSONS TIPS ATT KOMMA IGÅNG Alternativa investeringar Kan ge avkastning även när börsen är turbulent och bidra till en jämnare värdeutveckling i sparportföljen, vilket brukar anses liktydigt med lägre risk. Långsiktighet Fråga dig vad du är ute efter. Här är långsiktighet ett måste. Minska risken Vill du minska risken i din värdepapersportfölj? Många banker rekommenderar procent av portföljen i Alternativa investeringar. Beredd på satsa? Du kan investera i flera olika tillgångsslag med små medel samtidigt som du inte själv behöver fördela om sparkapitalet beroende på hur marknaderna går. Maxavkastning Vill du ha maxavkastning med relativt låg risk? Då får du titta på alla former av investeringar fastigheter, valutor, energi, råvaror, aktier, fonder, tillväxtmarknader etcetera. Fundera på saken Nästa gång du går på rådgivning, ta med förslagen hem och fundera själv på hur du vill att dina pengar ska förvaltas i framtiden. Viktigast Utgå från det du har. Sätt dig in i och förstå vad du ger dig in på. Läs på. Öka inte risken. Lägg inte alla ägg i samma korg - balansera riskerna. Kolla med Finansinspektionen om du anlitar placerare....eller I SKOGEN? ANK RISKBEDÖMNING:

12 12 SEPTEMBER 2010 HELA DENNA TEMATIDNING ÄR EN ANNONS FRÅN MEDIAPLANET NYHETER 3TIPS SPARA I AKTIEFONDER PIA NILSSONS TIPS FÖR FOND-SPARANDE FOTO: SHUTTERSTOCK Egna fondplaceringar Börja med det orange kuvertet om Premiepensionen och utveckla sedan med andra egna fondplaceringar. Fondsparandet passar för alla människor Frågar: Hur investerar jag bäst om jag bara kan avsätta mindre summor? Svar: Spara i aktiefonder. Den långsiktiga effekten av ett litet sparande varje månad är häpnadsväckande. Över 80 procent av vuxna svenskar sparar redan i fonder utöver det sparande som sker genom Premiepensionen och så många som sju av tio barn fondsparar genom att deras föräldrar sparar åt dem. Det säger Pia Nilsson, vd i Fondbolagens förening. Detta är unikt. Inte i något annat land är fondsparandet så utbrett. Det har sitt ursprung i Allemansfonderna för 25 år sedan, som medgav skattefritt sparande, säger Pia Nilsson. Då lärde sig svenskarna att spara lite varje månad, vilket på lång sikt ger så mycket, ett sparkapital som ger möjligheter att känna trygghet eller att göra saker man längtar efter. Passar för alla Hon pekar på två fördelar med det regelbundna fondsparandet: Det passar för alla människor och man kan på ett enkelt sätt placera i aktier och räntepapper i hela världen i många olika branscher. Det förekommer mycket diskussioner om de avgifter som olika fonder tar ut, men Pia Nilsson är angelägen att framhålla, att avgifterna är bortdragna när det görs jämförelser mellan avkastningen i olika fonder. Det betyder inte att avgifternas storlek är oviktiga. Men hög avgift är inte någon garanti för högre avkastning, lika litet som låg avgift är det. Om den skillnaden inte existerar är den heller inte av intresse för placeringarna. Men man kan säga att den FAKTA Fondbolagens förening är en branschorganisation som ska ta tillvara både fondbolagens och fondspararnas intressen. Den verkar för en sund marknad med stabila spelregler, för god information och för en rättvisande bild av fondsparande i media. Föreningen, som har drygt ett 30-tal medlemsföretag, ger bland annat ut aktuell fondstatistik och sköter ett system för dagliga andelskurser. VAR AKTIV Man bör försöka vara litet aktiv, göra sina val utifrån vad man tycker man vill satsa på, och sedan följa upp, säger Pia Nilsson. FOTO: JONAS OLSSON fond som har hög avgift måste vara duktigare än andra för att kunna stå sig i jämförelsen med sitt resultat/ avkastning. Bra med aktiva sparare Diskussionen är ett problem, men självfallet är det bra med aktiva, engagerade sparare, det sätter press på fondförvaltarna Där med är Pia Nilsson inne på behovet av uppföljningar: Man bör försöka vara litet aktiv, göra sina val utifrån vad man tycker man vill satsa på, och sedan följa upp, kanske en gång om året, för att eventuellt överväga att byta fonder om man inte är nöjd, avslutar Pia Nilsson. GÖSTA LÖFSTRÖM redaktionen@mediaplanet.com Ha flera olika fonder Spara i minst tre olika fonder, kanske fem till premiepensionen. Sprid riskerna Skapa din egen portfölj, även om varje fond i sig är en riskspridning. Geografisk spridning Satsa till exempel på fonder med olika geografisk inriktning, kanske en Sverige-fond, en Globalfond, en fond med inriktning på tillväxtmarknader. För långtidssparande Har du långt sparperspektiv, satsa på aktiefonder. För korttidssparande Har du kort sparperspektiv satsa på räntefonder. Var aktiv Ha koll på fonderna, minst en gång per år, men handla inte i panik. Läs mer! på webben: H edgefonder specialfonder med friare regler En hedgefond är ett samlande begrepp för specialfonder med friare regler för placeringar än vanliga aktiefonder. En grundtanke är att den alltid ska ge positiv avkastning. I praktiken är det fullt möjligt att den även kan gå med förlust. Hedgefonder syftar ofta till absolut avkastning, en avkastning varje år och oberoende av hur det går på börsen. Men alla tar inte hög risk. Somliga har till och med lägre risk än vanliga aktiefonder. Hedgefonder förväntas vara kapitalskyddande, trygga den ursprungliga investeringen. Precis tvärt om Flertalet hedgefonder kräver att man har höga investeringsbelopp, kronor. Dock förekommer fonder för vanliga sparare med lägre belopp. En hedgefond kan både blanka värdepapper, det vill säga sälja värdepapper som den inte äger, och köpa. Dessutom kan den använda sig av belåning och derivatinstrument i syfte att öka eller minska risken. Hedgefonder arbetar efter relativvärden eller multistrategier, är riktningsorienterade eller händelsedrivna. En tumregel inom traditionell förvaltning är att utvecklingen på underliggande marknad står för 80 procent av fondens resultat och förvaltarens skicklighet för 20 procent. Med hedgefonder är det precis tvärt om. Inget för amatörer För många är hedgefonder svårbegripliga. Är man ändå intresserad bör man ta hjälp av rådgivare som man har förtroende för. Detta är ingenting för amatörer. Källa: Aktiespararna och Wikipedia GÖSTA LÖFSTRÖM redaktionen@mediaplanet.com FOTO: SHUTTERSTOCK

13 admarco Konsten att göra en rak kurva. Varldsindex inklusive utdelningar Nu öppnar vi dörren till en förvaltningsform som normalt sett är stängd för vanliga sparare. Vi har lyckats göra några svåråtkomliga och distingerade hedgefondsförvaltare så intresserade av vår idé att de öppnat sin förvaltningsexpertis åt oss. Det är inte bara framgångsrika fonder. Viktigast är att de inbördes inte samvarierar. Det vill säga när en fond går lite sämre vägs det oftast upp av att andra går lite bättre. Genom att kombi nera fyra framgångsrika fonder med dessa egenskaper får vi en multistrategifond som kan skapa en lång siktigt god avkastning till begränsad risk skild från aktie- och ränteutvecklingen. Helt enkelt en helig graal för oss hedgefondsförvaltare. Vår strävan att göra en rak kurva kallar vi för Graal Total. ning ger ingen garanti för framtiden. Som i allt fondsparande kan du förlora pengar. Spara långsiktigt och gärna regelbundet. WWW. GRAALTOTAL.SE IPM GRAAL KVANTHEDGE FÖRVALTAS AV Estlander GRAAL TRENDHEDGE FÖRVALTAS AV S&S GRAAL MARKNADSNEUTRAL FÖRVALTAS AV Aktie-Ansvar GRAAL AKTIEHEDGE FÖRVALTAS AV

14 14 SEPTEMBER 2010 HELA DENNA TEMATIDNING ÄR EN ANNONS FRÅN MEDIAPLANET NYHETER 4TIPS VÄLJ RÄTT PENSION 5 KATARINA WIBERGS TIPS FÖR PENSIONSPARANDE Helhetsbild Skaffa dig en helhetsbild och håll koll på pensionens olika delar. Skilj på den allmänna pensionen, tjänstepensionen och det privata sparandet. Det är summan av sparandet som är intressant. Börja i tid Det är bättre med lite sparpengar tidigt än mycket sparpengar sent i arbetslivet. Vi lever längre, är piggare, vill gå i pension tidigare och har dessutom stora planer och drömmar för livet som pensionär. En svår ekvation, men lösningen stavas pensionssparande. Det handlar om väldigt mycket pengar. Pensionen är troligtvis den viktigaste och största investeringen du gör i ditt liv. Det är därför bättre att börja tidigt med att spara lite än att spara mycket ganska sent, menar Katarina Wiberg, pensionsrådgivare på SPP. BÖRJA I TID Bättre att börja tidigt med att spara lite än att spara mycket ganska sent, menar Katarina Wiberg, pensionsrådgivare på SPP. FOTO: PETER KNUTSON Viktigaste och största investeringen du gör i ditt liv En dag är den här: pensionen. Att se över din ekonomi inför din pension är sannolikt den största investering du någonsin kommer att göra. TIPS minpension.se har all pension samlad på ett ställe: den allmänna, tjänste- och den privata pensionen. Sidan är ett samarbete mellan staten och pensions bolagen och tjänsten är gratis. Läs mer! på webben: minpension.se Välj med förtroende Välj ett bolag som du har förtroende för och ta sen ställning till hur mycket du själv vill och kan engagera dig i frågan. En traditionell försäkring är ofta ett tryggare alternativ. Fondförsäkring däremot är mera riskfyllt men ger mer pengar på sikt. Då är man själv placeringsansvarig för sina fonder. Annars kan man betala för en fondplaceringstjänst, då ditt bolag ser över fonderna åt dig. I början av sparandet kan man ta högre risker, men när man börjar närma sig pensionen kan det vara dags att prioritera säkerhet framför eventuell högre avkastning. Glöm inte att kolla hur ditt pensionssparande ligger till ett par gånger om året. Gå in på minpension.se. Där kan du rent konkret se hur stor din pension blir. LOTTA ERIKSON redaktionen@mediaplanet.com Välj typ av sparande Du kan välja mellan den traditionella försäkringen och fondförsäkring. Fördelen med det traditionella sparandet är en säker, men ganska låg, avkastning. Med fondförsäkring däremot ökar risken att förlora pengar, men även möjligheten att tjäna mer Välj med förtroende Välj ett pensionsbolag som du har förtroende för. De förvaltar dina pengar och det är ett oerhört ansvar. Lägg ner tid Kanske ditt livs viktigaste affär- placera den väl. Generellt är det så att de som lägger lite tid på att placera sina pengar rätt nu får mer när det är dags för pension. investera med ansvar Investera med hänsyn till miljö och samhälle. Det är där pengarna finns i framtiden. Oberoende studier visar att ansvarsfulla investeringar ger en högre avkastning. Lanseras september 2010 Säkra Tjänstepensionsplan - en unik förmån Undvik obehagliga överraskningar! Pensionen är en viktig del av ett anställningsavtal och finansieras av arbetsgivaren. Säkra lanserar nu i höst en tjänstepensionsplan innehållande sjukförsäkring, ålderspension, efterlevandeskydd och premiebefrielseförsäkring. Vi berättar gärna mer om fördelarna för dig som arbetsgivare, företagsägare eller anställd. Du når oss enkelt via eller Säkra - där kloka får råd. Ett samarbete mellan staten och pensionsbolagen Säkra är den största oberoende försäkringsförmedlaren på den lokala marknaden i Sverige med ett femtiotal kontor från Piteå i norr till Trelleborg i söder.

15 Rädda liv i Pakistan Läkarmissionens partner på plats har redan delat ut mat, kokkärl, hygienartiklar och presenningar till tusentals drabbade familjer. Men behoven är ofattbart stora. Din insats behövs. Sätt in din gåva på Skriv Pakistan på talongen. Du kan också köpa hygienpaket eller kökspaket till de drabbade på Webaidshop.se. Miljontals människor har förlorat allt. Du kan hjälpa några av dem. Tack. FLOD Eller SMS:a FLOD till 72930, så skänker du 50 kronor till vår katastrofinsats i Pakistan.

16 16 SEPTEMBER 2010 HELA DENNA TEMATIDNING ÄR EN ANNONS FRÅN MEDIAPLANET NYHETER Strukturerade produkter ett alternativ för mig? Fråga: Var kan jag placera mina pengar tryggare än i aktier, men med större vinstchanser än på sparkontot? Svar: Strukturerade produkter kan vara intressanta för sparare på alla nivåer. Som alltid är det förstås viktigt att spararen sätter sig in i de olika alternativ som står till buds. Strukturerade produkter är ett samlingsnamn för många olika placeringsprodukter. Intresset för sparformen har ökat kraftigt de senaste åren och många varianter har lanserats under olika namn. Det gemensamma för produkterna är att de följer utvecklingen i så kallade underliggande tillgångar som kan vara till exempel aktier, aktieindex, råvaror eller valutor, förklarar Jenni Ginström, projektledare på Svenska Fondhandlareföreningen. När det gäller mängden varianter och namn är vår strävan i projektet att underlätta för spararna att jämföra olika alternativ, bland annat genom en mer enhetlig terminologi. Förstå produkten Strukturerade produkter dök upp i Sverige någon gång på 1990-talet och har vuxit mycket sedan dess såldes strukturerade produkter för cirka fem miljarder kronor och 2007 uppgick försäljningen till 95 miljarder kronor. Under fi nanskrisen sjönk investeringarna något, men nu börjar marknaden återhämta sig. Första halvåret köptes strukturerade produkter för 25 miljarder kronor och Jenni Ginström ser en fortsatt tillväxt. LÄS PÅ INNAN DU KÖPER. Ställ så många frågor som möjligt och läs marknadsföringsmaterialet och prospektet så du vet vad du köper, säger Jenni Ginström. FOTO: PETER-MOLIN Strukturerade produkter kan vara intressanta för vem som helst som vill spara från kronor och uppåt, säger Jenni Ginström. Hon betonar skillnaden mellan kapitalskyddade och icke kapitalskyddade produkter. Om du investerar i kapitalskyddade produkter ska du åtminstone FAKTA Svenska Fondhandlareföreningen är en branschorganisation som representerar gemensamma intressen hos de företag som driver värdepappersrörelse i Sverige. Föreningen grundades 1908 och har i dag 32 banker och värdepappersbolag som medlemmar. Föreningen verkar för en sund, stark och effektiv svensk värdepappersmarknad. få ditt investerade belopp tillbaka på slutdagen (förutom courtage och eventuell överkurs). Återbetalningsskyddet bygger dock på att emittenten, eller utgivaren, har förmågan att betala tillbaka. Efter Lehman-konkursen har folk blivit mer uppmärksammade på att det faktiskt finns en emittentrisk, 2008 bildades en arbetsgrupp kring strukturerade produkter inom föreningen, där majoriteten av arrangörerna av strukturerade produkter i Sverige deltar. I år leds gruppen av Jenni Ginström. Hittills har man bland annat tagit fram en branschkod med riktlinjer, en ordlista, informationsmaterial och en logotyp som kan användas av de arrangörer som följer branschkoden. 5TIPS SPARA SÄKERT OCH LÖNSAMT Berättar Jenni Ginström. De strukturerade produkterna har normalt en fastställd löptid, exempelvis tre, fem eller tio år, men det är nästan alltid möjligt att avyttra tidigare om man vill. Det finns priser på bankernas hemsidor, på börsen eller i tidningarna, så det lätt går att se vilken betalning man kan få. Produktens marknadsföringsmaterial ska närmare ange hur priser ställs och var de publiceras. Läs på innan du köper Den som är intresserad av att placera i strukturerade produkter kan vända sig till sin bank eller annan rådgivare/distributör. Produkterna finns att köpa hos såväl stora som små banker och till exempel nätmäklare. Jenni Ginström rekommenderar köp från några olika utgivare, med olika löptider och inriktningar, för att sprida riskerna. Om du inte har tillräcklig kunskap kan bankerna se till att du får mer information. Ställ så många frågor som möjligt och läs marknadsföringsmaterialet och prospektet så du vet vad du köper. Några frågor som är bra att få svar på är; Vilka avgifter har produkten? Vad krävs för att det ska bli avkastning? Kan jag sälja produkten under löptiden? Innan bankbesöket är det förstås viktigt att fundera igenom vilken avkastning du förväntar dig och vilka risker du är beredd att ta, avslutar Jenni Ginström. EVA GUSTIN redaktionen@mediaplanet.com FINANSIELLA INSTRUMENT Viktiga begrepp Strukturerade Produkter eller Strukturerade Placeringsprodukter är ett samlingsbegrepp för finansiella instrument vars återbetalningsbelopp helt eller delvis är beroende av utvecklingen i andra finansiella instrument eller andra tillgångar. Exempel på strukturerade produkter är Indexobligation, Bevis, Indexbevis och Certifikat. Roller: Emittenten är utgivare av en strukturerad produkt och upprättar prospekt samt betalningsskyldig enligt den strukturerade produktens villkor. Emittenten kan samtidigt uppträda i rollen som Arrangör och/eller Distributör. Arrangören konstruerar på Emittentens uppdrag den strukturerade produkten och/eller utformar information om produktens egenskaper och risker. Arrangören kan samtidigt uppträda i rollen som Emittent och/eller Distributör. Distributören säljer, marknadsför eller förmedlar strukturerade produkter på uppdrag av Arrangören. Distributören kan samtidigt uppträda i rollen som Emittent och/eller Arrangör. Kapitalskyddad/ icke kapitalskyddad placering: En strukturerad produkt där emittenten har åtagit sig / respektive inte har åtagit sig att återbetala minst det nominella beloppet på återbetalningsdagen. Nominellt belopp: Det belopp som en obligation eller ett finansiellt instrument är utställt på. I samband med kapitalskyddade placeringar innebär nominellt belopp det belopp som investeraren minst är berättigad att erhålla av emittenten på återbetalningsdagen. Så......eller så? Europa +1% i år CB Hedge Europe +20% Utvecklingen är i EUR per 31 aug 2010, och Europa avser index MSCI Europe.

17 INSPIRATION HELA DENNA TEMATIDNING ÄR EN ANNONS FRÅN MEDIAPLANET SEPTEMBER TIPS GULD Värde som varar och ökar Guld är det pålitliga betalningsmedlet och den trygga investeringen. Så har det varit i århundraden. På ett år har guldpriset stigit med 30 procent, på fem år med 170. Just nu kostar ett gram cirka 290 kronor eller 1250 USD/ troy oz. (Ett troy oz = 31,1 gr) Det finns ofattbara mängder guld, varav en bråkdel, cirka ton är i omlopp. Huvuddelen av det guld som efterfrågas går till smycken, 11 procent används industriellt och 13 procent är rena investeringsobjekt, mynt och tackor. Guld gör att du känner dig betydligt tryggare med ditt sparkapital Christer Granath,VD Guldcentralen DIN EGEN GULDRESERV Intresserad av att investera i fysiskt guld? En klok rekommendation är att ha cirka 10 procent guld i sin sparportfölj, vid sidan av aktier och obligationer. Guld har en inbyggd säkerhet och är historiskt sett en trygg sparform. Hos Guldcentralen är det enkelt att köpa och sälja guld. I mer än 40 år har vi hjälpt privatpersoner, företag och institutioner att trygga sina tillgångar med det ädla guldet.vi är en seriös aktör och ett av Sveriges ledande företag inom handel med investeringsguld.våra kunder är allt från småsparare som köper guldmynt och mindre guldtackor till privatpersoner och företag som investerar i 12,5 kilos guldtackor. Kontakta oss så berättar vi mer om hur du kan skapa din egen guldreserv. Tel info@guldcentralen.se

18 18 SEPTEMBER 2010 HELA DENNA TEMATIDNING ÄR EN ANNONS FRÅN MEDIAPLANET PERSONLIG INSIKT Sparar du pengar i ett sparkonto? Lägger du undan lite pengar varje månad i hopp om att en dag ha sparat ihop till drömbilen? Då kommer du antagligen få vänta länge. För det krävs faktiskt att du tar hand om dina pengar om du vill se dem växa. Du bör välja placeringsform beroende på vad och hur länge du har tänkt spara. Sköt din egen portfölj och få pengarna att växa Du skall givetvis ha pengarna på sparkonton om du vet att du kommer behöva använda dem inom det närmsta året, det är alltid bra att ha lite obundet kapital vid oförutsedda händelser. Banksparande är säkrast men har historiskt sett gett lägre avkastning än fonder och framför allt aktier. Börsen går ner och upp i cykler under åren men statistik visar på att under ett långsiktigt perspektiv går alltid börsen upp. På långsikt är det rimligt att räkna med en avkastning på minst 10 procent om året, att jämföra med sparkontot där avkastningen i många fall är försumbar. Skapar en ränta på ränta Personligen tycker jag att det är roligt att sköta min egen portfölj. Vill du börja så skulle jag föreslå att du öppnar en Kapitalförsäkring och sätter över en mindre summa pengar. Ju tidigare du börjar spara desto mindre behöver du sätta in för att få samma resultat. Anledningen till detta beror på att räntan du får på ditt sparande skapar en ränta på ränta. Din portfölj växer givetvis olika beroende på hur stor avkastning du lyckas få. Om du gör en årlig insättning på kronor så har du vid en genomsnittlig avkastning på 6 procent per år, ungefär kronor efter 20 år. Om du klarar av att nå 15 procents avkastning med samma årliga sparande når du kronor. Som ni förstår är det en rejäl hävstång beroende på hur mycket du lyckas lägga under varje år eller månad. Hur riskbenägen är du? Så hur skall du gå till väga i ditt sparande? Hur få du svar på frågorna, när, vad och hur? Först och främst måste du fråga dig själv hur riskbenägen är jag i mitt sparande? Om du vet med dig att du skulle bli irriterad och orolig i fall din portfölj har gått ner relativt mycket är det nog inte aktier du skall hålla på med. Om du där emot ser en nedgång som en möjlighet för att snitta ner dig eller gå in i nya objekt är en volatil aktie handel något som skulle passa dig väl. Om du väl har bestämt dig för att prova på att köpa aktier, hur skall du då välja bland alla olika företag på de olika listorna? Vissa tycker att det räcker med att titta på grafen. Det är det som kallas grafanalys, eller teknisk analys. Utifrån en tekniskanalys vet man ingenting om huruvida företaget är undervärderat eller inte. Det grafer kan hjälpa till med är att identifiera risker för tillfälliga nedgångar, om en aktie har kurva som pekar rakt uppåt är det troligt att aktien kommer att sätta sig det vill säga att kortsiktiga investerare tar hem vinster och aktiens pris kommer att sjunka. Det bästa är givetvis att göra en fundamental analys av företaget, vilket dock inte är helt lätt och INVESTERING Banksparande är säkrast men har historiskt sett gett lägre avkastning än fonder och framför allt aktier. Jonathan Olausson Projektledare / Day trader. är tidskrävande. Om du inte har tid eller lust att granska alla företag på börsen som finns så gör du bäst i att spara långsiktigt i företag som du själv har ett förtroende för och som har haft en stadig historisk utdelning. Andra indikatorer är om personer med god insyn i ett företag köper dess aktie. Amortera eller köpa aktier? Belåning till att köpa aktier eller fonder är något som experter och folk i allmänhet inte brukar förorda. Jag resonerade att om jag sparar tretusen i månaden kommer det att ta cirka 2,5 år innan jag har sparat ihop till Det var mitt i en lågkonjunktur och jag hade inte tid att vänta 2,5 år innan jag kunde få den hävstången som jag ville ha. I stället för att spara amorterar jag på lånet och jag kunde använda till att investera. Så länge jag lyckas få en högre avkastning än vad lånet kostar har jag gjort en bra affär. Att köpa aktier och aktiefonder för lånade pengar kan leda till stora vinster snabbt men kan också innebära stora problem. Jag kan inte rekommendera någon att låna pengar till att investera på börsen, men om du där emot vet att du kommer att kunna spara en viss summa i månaden finns det en möjlighet att i stället amortera på ett lån och ta del av den hävstång som det innebär att köpa fler antal aktier, speciellt om vi finner oss i en längre nedgång på börsen. 5 JONATHANS TIPS Tänk långsiktigt Åtminstone för en del av 1 din portfölj. Om du tror på ett företag långsiktigt få inte panik om aktien går ner lite i början. Det är oerhört svårt att pricka en aktie vid botten. Vid en nedgång finns möjlighet att i stället köpa aktien billigare. Satsa inte allt på ett kort En spridning ger en minskad exponering mot mark- 2 nadens risker. Dock är det viktigt att inte skjuta med hagel bössa. Jag brukar ha sex till tolv aktier som jag tror på. Det är viktigt att alla inte är inom samma bransch. Håll dig uppdaterad Läs böcker, facktidningar 3 och annan information. Om du är med på vad som händer på marknaden så har du större möjligheter till att göra ett bra köp. Lyssna på råd som andra ger, men följ inte råden slaviskt. Bilda dig alltid en egen uppfattning. Utvärdera mäklare Det finns flera olika företag 4 som tillhandahåller online tjänster för aktie- och fondhandel. Undersök alltid courtage och andra avgifter innan du öppnar en depå. Det finns oftast möjlighet att testa deras tjänster innan du bestämmer dig. Sätt mål När du investerar i en fond 5 eller i en aktie ha alltid ett mål med vilken avkastning du vill uppnå med den specifika investeringen. När målet är uppnått ta ställning till ett nytt mål eller sälj och ta hem din vinst. Hur mycket har du förlorat på att inte känna till vårt namn? Enter Select. Bästa valet för dig som inte vet vad du ska välja. Det är lugnt. Vi är mest kända inom kretsen av professionella kapitalplacerare, såsom pensionsfonder och stiftelser. Då är det kanske heller inte så konstigt att du som privat fondsparare inte vet vilka vi är eller hur bra våra fonder har gått. Som Enter Select till exempel. En fond som aktivt väljer att placera i både små och stora svenska börsbolag. För dig som vill fondspara privat i någon av våra fonder finns det flera vägar in. Skandia, SEB, Swedbank, Avanza, Nordnet eller via någon annan av våra samarbetspartners. De har alla kryddat sitt eget fondutbud med en eller flera av våra fonder, möjligen för att vi har fått högsta betyg av olika ratinginstitut. Inte bara en gång. Utan flera. Placeringar i fonder är alltid förknippat med ett risktagande. De pengar som placeras i fonden kan både öka och minska i värde och det är inte säkert att placeraren får tillbaka hela det insatta kapitalet. Historisk avkastning presenterad i detta dokument utgör ingen garanti för fondens framtida avkastning. Beställ fullständigt prospekt, faktablad och informationsbroschyr från Enter Fonder.

19 Vill du också äga ett hyreshus?

20