Pressträff. Fredrik Nordström, vd Fondbolagens förening. 17 januari 2019

Transkript

1 Pressträff Fredrik Nordström, vd Fondbolagens förening 17 januari 2019

2 Om föreningen Grundades 1979 Medlemsbolag 62 varav associerade 14 Antal anställda 11 Föreningen ska tillvarata fondandelsägarnas och fondbolagens gemensamma intressen och vara ett kontaktorgan för fondbolag i Sverige. Källa: Föreningens stadgar 2

3 Fonders betydelse för privatpersoner, företag och samhälle Fonder är viktiga för privatekonomin och ger spararna del av den globala tillväxten. Samtidigt bidrar sparandet till att finansiera företags investeringar och till den samhällsekonomiska tillväxten. Konkurrens och mångfald viktigt för en livskraftig bransch.

4 Aktiemarknaden spelar en stor roll för den svenska ekonomin (börsvärde i relation till BNP, i procent) Källa: EFAMA

5 Stark börsutveckling i Sverige i det längre perspektivet (årlig genomsnittlig avkastning i procent ) 8,0 7,0 6,0 5,0 4,0 3,0 2,0 1,0 0,0 Källa: London Business School

6 Sverige Norge Storbritannien Belgien Finland Nederländerna Danmark Schweiz Luxemburg Irland Spanien Polen Frankrike Tyskland Österrike Kroatien Italien Malta Portugal Ungern Sverige högst andel rena aktiefonder av totala fondförmögenheten (Q4 2017) 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% Övriga fonder Aktiefonder Källa: IIFA - Worldwide Open-End Fund Report - Q4 2017

7 Sverige har lägst fondavgifter inom EU (årlig genomsnittlig avgift 10 år, i procent) Aktiefonder Blandfonder Långa räntor Korta räntor Sverige 1,15 Nederländerna 1,19 Irland 1,66 Storbritannien 1,58 Tyskland 1,59 Belgien 1,65 Danmark 1,69 Frankrike 1,83 Österrike 1,95 Luxemburg 1,99 Spanien 2,06 Italien 2,22 Portugal Finland Snitt Europa 1,77 Sverige 1,03 Spanien 1,45 Tyskland 1,50 Storbritannien 1,52 Italien 1,55 Österrike 1,56 Frankrike 1,63 Belgien 1,66 Luxemburg 1, 72 Irland 2,03 Danmark Finland Nederländerna Portugal Snitt Europa 1,59 Sverige 0,56 Österrike 0,70 Nederländerna 0,71 Belgien 0,75 Spanien 0,85 Frankrike 0,87 Tyskland 0,88 Danmark 0,91 Italien 1,09 Storbritannien 1,14 Irland 1,27 Luxemburg 1,30 Finland Portugal Snitt Europa 1,14 Frankrike 0,18 Irland 0,25 Österrike 0,29 Sverige 0,34 Tyskland 0,42 Luxemburg 0,42 Storbritannien 0,44 Belgien 0,60 Spanien 0,60 Italien 0,66 Danmark Finland Nederländerna Portugal Snitt Europa 0,36 Källa: ESMA Annual Statistical Report Performance and costs of retail investment products in the EU 2019

8 Konkurrensen minskar Ökade regelkrav Stegrande kostnader Mer mot stordrift Färre fondbolag Det gynnar inte spararna!

9 Fondsparandet Fredrik Pettersson Fredrik Hård af Segerstad

10 Fondförmögenhetens utveckling år , mdkr Aktiefonder Blandfonder Långa räntefonder Korta räntefonder Övriga fonder

11 Nettosparandet i fonder 2018, mkr ,2 40, ,8-1,2 0,5 4,2 7,2 1,8 4,5-3,0-9,1-5,4-10,2-20 jan feb mar apr maj jun jul aug sep okt nov dec

12 Nettosparande i fonder 2018, mdkr Dec 2018 Dec 2018 exkl. PPM Totalt 2018 Aktiefonder 15,3-11,3-6,8 Blandfonder 8,6 1,3 24,6 Långa räntefonder 5,8-0,7 12,6 Korta räntefonder 1,3 2,1 25,7 Hedgefonder -1,5-1,8-3,8 Övriga fonder 0,3 0,3 2,1 Summa 29,8-10,2 54,4

13 Nettosparandet i fonder , mdkr Aktiefonder Blandfonder Fond-i-fonder Långa räntefonder Korta räntefonder Hedgefonder & övriga fonder

14 Sparandet i aktiefonder 2018 fördelat efter placeringsinriktning, mdkr Global Branscher Nordamerika Norden Japan Ryssland Östeuropa Indien Kina Sverige & Global Asien Andra marknader Europa Sverige -27,7-10,7-1,4-1,4-1,5-2,4-2,8-3,3-3,9 4,7 2,0 1,7 0,8 39,1-40,0-20,0 0,0 20,0 40,0

15 Sparandet i aktiefonder fördelat efter placeringsinriktning, mdkr Global 238 Nordamerika Branscher Andra marknader Japan Asien Europa Norden Kina Indien Sverige Östeuropa (inkl. Ryssland) Sverige&Global

16 Fondförmögenheten i aktiefonder per fondtyp, % 4% 4% 2% 1%0%0%0% Global Sverige Sverige & Global Branscher 6% 5% 10% 39% Nordamerika Europa Norden Andra marknader Asien Ryssland Japan Kina 25% Östeuropa Indien

17 Nettosparande i indexfonder respektive övriga aktiefonder , mdkr Indexfonder Aktivt förvaltade aktiefonder

18 Indexfondernas andel av den totala förmögenheten i aktiefonder 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% 14,6% 15,6% 16,7% 6% 8% 9% 10% 10,9% 11,4% 13,3% jan

19 Källa: Performance and costs of retail investment products in the EU (ESMA 2019)

20 Långa räntefonder Nettosparande och förmögenhet i långa räntefonder 2018, mkr Nettosparande Fondförmögenhet December Jan - Dec Företagsobligationsfonder Övriga långa räntefonder Summa långa räntefonder Företagsobligationsfonder Övriga långa räntefonder

21 Genomsnittlig avkastning för olika fondtyper (beräknat i SEK), % Aktiefonder Blandfonder Obligationsfonder (SEK) Penningmarknadsfonder (SEK) ,9 0, ,5 2, ,8 2, ,9 1, ,1 0, ,5-0, ,7-0, ,4-0, ,7-0,5 Källa: Morningstar fondindex

22 Genomsnittlig avkastning för olika aktiefonder (beräknat i SEK), % Sverige Norden Europa Global USA Tillväxtmarknadeamerika Latin- Asien Östeuropa Ryssland Källa: Morningstar fondindex

23 Fondsparandet fördelat på (spar)kategorier Nettosparande i fonder 2018, miljarder kronor kv. 1-3 Hushållens direktsparande -15,8 ISK 24,5 IPS -3,2 Fondförsäkring 16,0 Premiepensionen -4,9 Förvaltarregistrerat 12,1 Företag m.m. 15,6 Summa 44,5

24 Hur fondsparar hushållen? 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% Hushåll direkt Förvaltarreg. ISK IPS Fondförsäkring PPM

25 Bortsett från fondsparande, hur sparade hushållen 2018? Hushållens finansiella nettosparande (i urval) (kv1-3), mdkr Sparkonto/Inlåning Premieobligationer -3-4 Strukturerade produkter Aktier (direktsparande) (noterade, direktsparande) 11-1 Traditionell försäkring (privat) 06 Traditionell försäkring (tjänstepension) Källa: SCB Sparbarometer

26 Följsamhet mellan Stockholmsbörsens utveckling och nysparandet i aktiefonder 15 15% 10 10% 5 5% 0 0% -5-5% % % % -25 Jan Feb Mar Apr Maj Jun Jul Aug Sep Okt Nov Dec -25% Nettosparandet i aktiefonder (exkl ppm i dec), mdkr (SIXRX)

27 Paneldiskussion Erik Brändström, vd Spiltan fonder och förvaltare av bl.a. Spiltan Stabil Pia Haak, Chef allokering Swedbank Robur Erik Nilsson, Öhman Fonder, förvaltare av Öhman Kort Ränta Moderator: Gustav Sjöholm, sparekonom Fondbolagens förening

28 Tack!