Delårsrapport januari-juni 2018 PP Pension Försäkringsförening

Transkript

1 Delårsrapport januari-juni 2018 PP Pension Försäkringsförening 1

2 VD har ordet PP Pensions totala förvaltade kapital har under det första halvåret fortsatt att stiga och uppgick per 30 juni till 15,7 miljarder en ökning med 4 procent jämfört med samma period föregående år. Den största fonden på vårt fondtorg, PP Pension Aktieallokeringsfond, hade en halvårsavkastning på 6,5 procent. Avkastningen för förmånsbestämd och traditionell försäkring var 2,2 procent under första halvåret och den genomsnittliga 5-årsavkastningen uppgår nu till 7,4 procent. Återbäringsräntan har i genomsnitt varit 7,3 procent under perioden och uppgår per den 30 juni till 6,0 procent. I den förmånsbestämda grenen var den kollektiva konsolideringen 126,9 procent och för den premiebestämda grenen var motsvarande siffra 107,0 procent. Solvensgraden uppgår till 135 procent och solvenskvoten är nu 8,5. Premieinkomsten har under årets första sex månader ökat med 10 procent jäm fört med samma period föregående år. Den främsta förklaringen är att flera kunder valt att flytta över sina försäkringar från fondförvaltning i PP Pension Fondförsäkring AB till traditionell förvaltning. Vi har fortsatt vårt arbete med att utveckla varumärket för att göra oss mer kända inom bland annat PRoch reklambranschen. Under första halvåret har vi också kompletterat vårt fondtorg med fler attraktiva fonder för att attrahera än fler kunder. Kjell Norling VD PP Pension i korthet PP Pension grundades 1882 och ger människor i mediabranschen en trygg och bra pension, service och rådgivning. Huvudmän är Medieföretagen, Journalist förbundet och Unionen. Vi erbjuder själv eller via dotterbolag tjänstepensionslösningar i form av kollektivavtalad ITP, ITPK, tjänstepensionsplaner samt sparande i kapitalförsäkring och pensionsförsäkring. Härtill erbjuds olika riskförsäkringar som komplement till pensionssparandet. Vi hanterar närmare försäkringsavtal och förvaltar 15,7 miljarder kronor. PP Pension Fondförsäkring erbjuder ett fondtorg med för närvarande 35 fonder. Som ömsesidig försäkringsförening har PP Pension ett enda mål att ge medlemmarna en bra och trygg pension. Det uppnår vi genom att erbjuda en god långsiktig avkastning, personlig rådgivning, bra service och produkter som gör det enkelt att välja rätt. 2

3 PP Pension i siffror januari-juni 2018 ANTAL FÖRSÄKRINGSAVTAL Förmånsbestämd traditionell försäkring (ITP 2) Premiebestämd traditionell försäkring (ITPK, ITP 1, individuell tjänstepension, privat pension) Fondförsäkring (ITPK, ITP 1, individuell tjänstepension, privat pension) Riskförsäkring (ITP 2, ITP 1, individuell tjänstepension, privat pension) Premier, förvaltat kapital och kostnader Januari juni Januari juni Januari december Försäkringsrörelsens premieinkomst 191 MSEK 174 MSEK 357 MSEK Inbetalda premier fondförsäkring 56 MSEK 54 MSEK 110 MSEK Totalt förvaltat kapital¹ MSEK MSEK MSEK Driftskostnad 0,23 % 0,22 % 0,22 % Kapitalförvaltning och kollektiv konsolideringsnivå Januari juni Januari juni Januari december Förmåns- och premiebestämd traditionell försäkring Totalavkastning 2,2 % 4,0 % 5,9 % Genomsnittlig totalavkastning, senaste fem åren 7,4 % 7,9 % 7,5 % Genomsnittlig återbäringsränta 2, 3 7,3 % 7,0 % 7,5 % Genomsnittlig återbäringsränta, senaste fem åren 2 7,1 % 6,1 % 6,7 % Kollektiv konsolideringsnivå Förmånsbestämd traditionell försäkring 126,9 % 130,0 % 126,4 % Premiebestämd traditionell försäkring 107,0 % 109,9 % 108,6 % ¹ Avser PP Pension Försäkringsförening och PP Pension Fondförsäkring AB. ² Återbäringsräntan anges som årsränta. 3 Anges efter kapitalförvaltningskostnader men före avgifter och skatt. 3

4 Förvaltningsberättelse Tillgångsfördelning och totalavkastningstabell per , föreningen Marknadsvärde Marknadsvärde MSEK Andel, % MSEK Andel, % Avkastning januari-juni 2018, % Avkastning genomsnitt 5 år, % Aktier , ,3 4,3 11,2 Hedgefonder , ,5-3,8 2,6 Räntebärande , ,3 1,9 4,1 Fastigheter , ,9 2,4 10,5 Totalt ,2 7,4 Portföljavkastning och bidragsanalys januari-juni 2018, föreningen Portföljavkastning, % Bidrag till portföljavkastning, % Bidrag till resultat, MSEK Aktier 4,3 1,3 183 Hedgefonder -3,8-0,3-44 Räntebärande 1,9 0,6 81 Fastigheter 2,4 0,6 89 Totalt 2,2 2,2 309 Totalavkastning rullande 5 år, %

5 Femårsöversikt för PP Pension Försäkringsförening Resultat, MSEK Premieinkomst, efter avgiven återförsäkring Kapitalavkastning, netto i försäkringsrörelsen Försäkringsersättningar, efter avgiven återförsäkring Föräkringsrörelsens tekniska resultat Årets resultat Ekonomisk ställning, MSEK Placeringstillgångar, enligt totalavkastningstabell Försäkringstekniska avsättningar Kollektivt konsolideringskapital Kapitalbas Erforderlig solvensmarginal Kapitalbas för försäkringsgrupp* Erforderlig solvensmarginal för försäkringsgrupp* *Koncernen är en försäkringsgrupp enligt Lag om understödsföreningar. Erfoderlig solvensmarginal är beräknad enligt Solvens 1. Nyckeltal, % Driftskostnad 0,23 0,22 0,23 0,23 0,22 Förvaltningskostnad 0,28 0,27 0,27 0,26 0,25 Totalavkastning 2,2 5,9 7,0 4,0 13,7 Kollektiv konsolidering förmånsbestämd försäkring 126,9 126,4 124,8 125,2 119,2 Kollektiv konsolidering premiebestämd försäkring 107,0 108,6 109,3 107,9 115,2 Genomsnittlig återbäringsränta 7,3 7,5 6,2 10,7 5,8 Resultaträkning i sammandrag (KSEK) Januari-juni 2018 Januari-juni 2017 Teknisk redovisning av livförsäkringsrörelsen Premieinkomst (efter avgiven återförsäkring) Intäkter från investeringsavtal Kapitalavkastning netto i försäkringsrörelsen Övriga tekniska intäkter Försäkringsersättningar (efter avgiven återförsäkring) Förändring i andra försäkringstekniska avsättningar (efter avgiven återförsäkring) Livförsäkringsavsättning Driftskostnader Övriga tekniska kostnader Avkastningsskatt Livförsäkringsrörelsens tekniska resultat Icke teknisk redovisning Livförsäkringsrörelsens tekniska resultat Skatt på periodens resultat Periodens resultat Rapport över totalresultat (KSEK) Januari-juni 2018 Januari-juni 2017 Årets resultat Övrigt totalresultat Summa totalresultat

6 Balansräkning i sammandrag (KSEK) Tillgångar Immateriellla tillgångar Placeringstillgångar Placeringstillgångar för vilka försäkringstagaren bär placeringsrisk Återförsäkrares andel av försäkringstekniska avsättningar Fordringar Likvida medel Andra tillgångar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Summa tillgångar Eget kapital och skulder Eget kapital Försäkringstekniska avsättningar Fondförsäkringsåtagande Depåer från återförsäkrare Andra skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Summa eget kapital och skulder Kassaflödesanalys i sammandrag (KSEK) Januari-juni 2018 Januari-juni 2017 Kassaflöde från den löpande verksamheten Kassaflöde från investeringsverksamheten Periodens kassaflöde Likvida medel vid periodens början Likvida medel vid periodens slut Redogörelse för förändring i eget kapital i sammandrag (KSEK) Januari-juni 2018 Januari-juni 2017 Ingående eget kapital per 1 januari Periodens resultat tillika totalresultat Tilldelad återbäring, pensionstillägg Övriga förändringar Utgående eget kapital per 30 juni

7 Redovisningsprinciper Koncernen Koncernredovisningen är upprättad i enlighet med International Financial Reporting Standards (IFRS) och IFRIC-tolkningar såsom de antagits av EU. Vid upprättandet har också Lag om årsredovisning i försäkringsföretag (ÅRFL) samt Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om årsredovisning i försäkringsföretag FFFS 2008:26 tillämpats. Vidare tillämpas Rådet för finansiell rapportering, RFR, RFR 1 Kompletterande redovisningsregler för koncerner. Reglerna i standarden IAS 34 Delårsrapportering har följts vid upprättandet av denna delårsrapport. Samma redovisningsprinciper och beräkningsmetoder har använts i delårsrapporten som i den senaste årsredovisningen. Under 2018 har IFRS 9 Finansiella instrument och IFRS 15 Intäkter från kontrakt med kunder trätt i kraft. Avseende IFRS 9 tillämpar koncernen de undantagsregler som föreligger. IFRS 15 bedöms inte ha någon väsentlig påverkan på koncernen. Koncernen har ännu inte genomfört en fullständig utvärdering av effekterna av nya redovisningsstandarder - IFRS 16 Leasing och IFRS 17 Insurance contracts. Föreningen Föreningens finansiella rapportering har upprättats i enlighet med Lag om årsredovisning i försäkringsföretag (ÅRFL) och Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om årsredovisning i försäkringsföretag, FFFS 2008:26 samt Rådet för finansiell rapportering, RFR, rekommendation RFR 2 Redovisning för juridiska personer. Samma redovisningsprinciper och beräkningsmetoder har använts i delårsrapporten som i den senaste årsredovisningen. Under 2018 har IFRS 9 Finansiella instrument och IFRS 15 Intäkter från kontrakt med kunder trätt i kraft. Avseende IFRS 9 tillämpar föreningen de undantagsregler som föreligger. IFRS 15 bedöms inte ha någon väsentlig påverkan på föreningen. Föreningen har ännu inte genomfört en fullständig utvärdering av effekterna av nya redovisningsstandarder - IFRS 16 Leasing och IFRS 17 Insurance contracts. Stockholm den 29 augusti 2018 Kjell Norling VD Styrelse, revisorer och ledande befattningshavare Styrelsen i PP Pension Försäkringsförening utses av Medieföretagen, Svenska Journalistförbundet och Unionen. Det innebär att både arbetsgivare och anställda är representerade i styrelsen. Härmed har de Styrelseledamöter utsedda av Medieföretagen Björn Svensson Ordförande Lennart Foss VD NTM-koncernen Bennie Ohlsson Styrelseordförande Gota Media Elinore Gustafsson Aktuarie, Addact Revisorer Ordinarie revisorer Deloitte AB Sven Rydén Lekmannarevisor insyn i, och kan påverka, verksamheten så att den tillvaratar huvudmännens intressen inom pensionsområdet. Styrelsen består av åtta ledamöter, inga suppleanter utses. Fyra ledamöter utses Journalistförbundet Jonas Nordling Vice ordförande Förbundsordförande Journalistförbundet Eva-Maria Kollberg Kanslichef och chef för administrativa avdelningen Journalistförbundet Suppleanter Ferhan Koc Lekmannarevisor, ekonomichef Almega av Medieföretagen och fyra ledamöter av Journalistförbundet och Unionen tillsammans. Styrelsen utser inom sig en ordförande och en vice ordförande. Unionen Leif Nicklagård Förbundssekreterare Unionen Martin Wästfelt Sektionschef Unionen Ledande befattningshavare VD Kjell Norling Aktuarie Fredrik Löfgren 7

8 Vi finns till för dig som är journalist, AD, PR-konsult, informatör, UX-designer, copy, filmare, CD, producent, byrå-vd, författare, fotograf och alla andra i mediebranschen. Men bara för er. Har du frågor? Ring Vi erbjuder: Tjänstepensioner med äkta traditionell förvaltning och fondförvaltning Företagsägd kapitalförsäkring Sjukförsäkring Livförsäkring och kompanjonförsäkring Sjukvårdsförsäkring och rehabiliteringsförsäkring Kollektivavtalad tjänstepension som ITP 2, ITPK, alternativ ITP och frivillig ITP 1. Löneväxling och bonusväxling Privat sparande i kapitalförsäkring Privat pensionsförsäkring med traditionell förvaltning och fondförvaltning Gruppförsäkringar som livförsäkring, sjukförsäkring, olycksfallsförsäkring, barnförsäkring, sjuk- och olycksfallsförsäkring och förtidskapital. Vi hjälper dig även med att teckna andra typer av försäkringar som du kan behöva.