Verksamhetsberättelse och bokslut

Transkript

1 Verksamhetsberättelse och bokslut

2 Femårsöversikt Femårsöversikten beskriver i huvudsak uppgifter som rör moderbolaget, som är det enda bolaget i koncernen som bedriver försäkringsverksamhet. Penningbeloppen anges i miljoner euro Premieinkomst 29,00 26,42 25,06 23,80 25,54 Premieintäkter 28,38 25,77 25,37 24,59 24,67 Premieintäkter för egen räkning 20,47 19,19 18,50 18,48 18,66 Ersättningskostnader på eget ansvar -13,10-16,11-15,00-17,33-17,52 Driftskostnader -4,11-3,93-3,19-3,34-4,55 Försäkringstekniskt resultat 3,25-0,86 0,31-2,19-3,03 Resultat av placeringsverksamheten 7,42 6,07 4,02 4,17 6,86 Övriga intäkter ,50 Övriga kostnader -2, Rörelseresultat 8,68 5,22 4,34 1,98 4,33 Förändring av utjämningsbeloppet -7,10-3,33-4,26-2,23 0,66 Skatter och bokslutsdispositioner -0,22-0,11 0,00 0,00-1,15 Räkenskapsperiodens resultat 1,36 1,78 0,08-0,25 3,83 Skadeprocent 64,0 % 84,0 % 81,1 % 93,8 % 93,9 % Driftskostnadsprocent 20,1 % 20,5 % 17,2 % 18,1 % 24,4 % Totalkostnadsprocent 84,1 % 104,5 % 98,3 % 111,9 % 118,3 % Eget kapital 48,93 47,58 45,80 45,74 45,99 Värderingsdifferenser 21,60 16,93 11,84 9,49 31,61 Verksamhetskapital 70,48 64,26 57,30 54,93 77,18 Utjämningsbelopp 44,06 36,96 33,63 29,37 27,13 Solvenskapital 114,54 101,21 90,93 84,29 104,32 Ansvarsskuld efter återförsäkrarnas andelar 54,03 52,85 51,20 49,85 48,65 Solvenskapital i procent 212 % 192 % 178 % 169 % 214 % Solvensprocent 560 % 528 % 492 % 456 % 559 % Balansomslutning till bokföringsvärde 152,17 140,76 133,44 127,90 125,78 Balansomslutning till verkligt värde 173,77 157,69 145,28 137,38 157,39 Medelantal anställda Koncernuppgifter: Rörelseresultat 8,51 5,09 7,05-6,40 4,43 Solvenskapital 114,34 100,74 91,35 82,03 104,36 Medelantal anställda

3 Verkställande direktörens utblick Så är vårt 148:e verksamhetsår till ända. Vi har funnits till för ålänningarna när bränder och andra olyckor har inträffat under snart 150 års tid. Därmed vågar jag påstå att vi är Ålands äldsta bolag. Den ömsesidiga bolagsformen förutsätter och ger förutsättningar för att kundernas och därmed delägarnas, eller om man så vill medlemmarnas, ekonomiska intressen tas tillvara, och att bolaget på olika sätt strävar till att främja medlemmarnas trygghet. Ambitionen är att medlemmarna i Ömsen inte ska drabbas av vare sig bränder, vattenskador eller andra olyckor, och förstås att man inte drabbas av stora ekonomiska förluster när olyckan väl är framme. Redan för flera år sedan anställdes personal med inriktning på den skadeförebyggande verksamheten. Bl.a. har vattenskadorna alltsedan dess minskat i antal. Vi ser en tydlig nytta med dessa insatser och kommer fortsättningsvis att medverka till att allt fler fastigheter förses med vattenfelsbrytaren Leakomatic. Bränderna har under de senaste åren i många fall berott på torrkokningar. Därför satsar vi nu också på s.k. spisvakter. Även på trafiksidan investerar vi i skadeförebyggande resurser. Det kan handla om rådgivning till t.ex. mopedförare, och det kan handla om att ge nyttig information till de myndigheter som ansvarar för trafiklösningarna. Ett nytt intressant projekt är att på sikt ersätta det trubbiga bonussystemet inom fordonsförsäkringarna med ett system som direkt avspeglar förarens körbeteende. Genom en telematiktransponder kan vi följa upp körbeteendet och avläsa hur trafiksäkert man framför sitt fordon. Med en s.k. app i mobiltelefonen kan föraren själv följa sina poäng, som ska påverka premien. Efter att vi nyligen genomfört ett första test av systemet står det klar att körbeteendet förbättras när man blir medvetnare om sitt trafikbeteende. Dessutom uppnås en mera ekonomisk och miljövänligare körning. Ett annat pågående projekt är att hitta lämpliga former för att använda begagnade reservdelar, speciellt för fordon som har några år på nacken. Vi förväntar oss att åtgärderna medför såväl ekonomiska som miljömässiga fördelar. Alla skadeförebyggande åtgärder görs för att öka tryggheten för våra medlemmar, men det ger även ekonomiska fördelar genom lägre skadeutfall och lägre premier. Om det trots allt inträffar en skada ska vi finnas där, ersätta skadan och hjälpa till så gott vi kan. Det betyder samtidigt att vi ska ge korrekt ersättning, varken mer eller mindre än vad som motsvarar den lidna skadan. Det är ur medlemmarnas gemensamma kassa som utbetalningarna görs och därför ska vi i premiesättningen gynna ett omsorgsfullt beteende och långvarig lojalitet. Resultatmässigt var 2014 ett mycket gott år. Vi hade färre bränder och färre svåra trafikolyckor jämfört med tidigare år. Samtidigt har placeringsverksamheten gett ett gott resultat. Företagsförsäkringar för svenska småföretag säljs via mäklare och tecknas av Ömsens företagsteam. Verksamheten ger vidgad kompetens och ett nödvändigt premietillskott för att upprätthålla den breda försäkringskompetens vi behöver för att uppfylla vårt uppdrag på Åland, det vill säga att leverera trygghet till ålänningarna och till de åländska företagen. 3

4 Men vi gynnar inte endast medlemmarna i vår verksamhet, utan i vår roll som åländskt ömsesidigt bolag strävar vi även efter att vara en god samhällsmedborgare som bygger bostäder, investerar i åländska bolag, stöder den tredje sektorn, anordnar trafikskolning bl.a. genom den populära moppeskolan, samt på olika sätt stöder ungdoms- och idrottsrörelsen. Vi är övertygade om att detta bidrar till ett tryggare och trevligare samhälle. Enligt min bedömning har Ömsen goda framtidsutsikter. Vi är ett solitt företag med goda relationer och allianser med samarbetsparter såväl på Åland som runt om i Norden och Europa. På hemmaplan har vi inlett ett intensivare samarbete med andra företag i närliggande branscher för att nå nya kunder, dels i samband med Ålandsbankens långivning, dels i samband med Mäklarhusets fastighetsförmedling. Som ett litet bolag är vi beroende av att ha effektiv och gedigen återförsäkring. Relationerna till återförsäkrarna är långvariga och personliga, vilket borgar för trygghet i framtiden. Jag kan med tillfredsställelse konstatera att relationsbygget inför kommande generationsväxling står högt på dagordningen. Men även övriga samarbetsparter och branschorganisationer i Norden och Europa hjälper oss att ta del av nyheter och att spåra trender. Avslutningsvis vill jag rikta ett stort tack till kunderna, medarbetarna, styrelsen och förvaltningsrådet för att vi tillsammans under de år jag har haft förmånen att arbeta för Ålands bästa bolag har lyckats skapa goda resultat och attraktiva förmåner för våra medlemmar! Göran Lindholm Verkställande direktör 4

5 Styrelsens verksamhetsberättelse Ålands Ömsesidiga Försäkringsbolag är ett skadeförsäkringsbolag som alltsedan bolaget grundades år 1866 har levererat ekonomisk trygghet åt sina kunder. Idag betjänar bolaget ungefär tjugotusen kunder och har därmed stor marknadsnärvaro på Åland. Nästan alla hus, bilar, företag och försäkrade djur är försäkrade hos Ömsen. Kunderna är privatpersoner, företag, kommuner, föreningar, myndigheter, men också under de senaste åren rikssvenska småföretag. Årets rörelseresultat uppgick till 8,68 (5,22) miljoner euro. Räknar man också med värdeförändringar på tillgångsmassan, blev rörelseresultatet 13,35 (10,31) miljoner euro. Det är dubbelt så mycket som det genomsnittliga rörelseresultatet per år för de tio föregående åren och därmed ett resultat som vi har anledning att vara mycket nöjda över. Förbättringen i jämförelse med föregående år blev nästan trettio procent. En stor del av rörelseresultatet avsattes i enlighet med gällande regelverk till det s.k. utjämningsbeloppet, som är en riskteoretiskt uträknad reserv för skaderika år. Under året utvecklades ett nytt konkurrensutjämnande bonussystem som kommer till användning de år bolaget uppvisar ett positivt totalresultat. Utgående från årsresultatet kunde styrelsen den här gången ta beslut om en bonus motsvarande två miljoner euro. Fortsättningsvis sätts stort fokus på den skadeförebyggande verksamheten. När det gäller fastigheter har bolaget även det här året stött anskaffningar av vattenfelsbrytaren Leakomatic, för att därmed skapa en läckagesäker miljö. Tanken är att på sikt se till att så många fastigheter som möjligt är utrustade med vattenfelsbrytare. För att undvika torrkokningar kommer bolaget även att verka för att s.k. spisvakt installeras i hemmen. I det trafikskadeförebyggande arbetet verkar vi i gott samarbete med landskapet och olika kommuner för att uppenbara trafikfaror byggs bort. Med den moderna teknikens hjälp har vi under en provperiod utrustat ett antal bilar med s.k. Telematic som kan avläsa förarens körstil. Målsättningen är att de som väljer att installera utrustningen i sin bil kommer att kunna få en extra rabatt om körstilen så medger. Under hösten genomfördes en kundnöjdhetsmätning med hjälp av CFI Group. Målsättningen var att tillförlitligt och objektivt mäta hur nöjda kunderna är med sitt försäkringsbolag. Resultatet visade att såväl privat- som företagskunderna är mycket nöjda med Ömsen. Nöjd Kund indexet (NKI) var högre för Ömsen än branschens medeltal såväl i Sverige som i Finland. Ur resultatet kan man bl.a. se att Ömsens kunder upplever en stark emotionell koppling till företaget vilket påverkar lojaliteten. Man ser också att Ömsen lever upp till förväntningar när olyckan är framme. Det framgår tydligt att man sätter stort värde på det skadeförebyggande arbetet. Tillgängligheten upplevs som god, men man kan också se behov av att den digitala närvaron förbättras. Resultatet av undersökningen kommer att ligga till grund för det fortsatta förbättringsarbetet. 5

6 Ömsenkontot Den ömsesidiga bolagsformen är intressant eftersom kunderna samtidigt är bolagets ägare. Därför är det bolagets ambition att prissätta sina tjänster så förmånligt som möjligt, så att kunderna och därmed ägarna betalar bara så mycket premier som behövs för att bolaget långsiktigt ska visa ett måttligt överskott. Som ömsesidigt bolag är vårt uppdrag att skydda våra medlemmar från skador, att alltid ha en stark soliditet för att alltid garantera att vi kan fylla våra åtaganden samt att vara långsiktiga och trovärdiga. I motsats till aktiebolag har vi ingen skyldighet att göra vinst som skall distribueras till utomstående aktieägare. Vi satsar vinsten på våra medlemmar bland annat i form av skadeförebyggande verksamhet och nu inför vi också Ömsenkontot. Om skadekostnaderna tillfälligt är lägre än vad som förväntats, men också om resultatet av placeringsverksamheten är bättre än normalt, kan det på grund av överskottets tillfälliga karaktär vara vanskligt att varaktigt sänka premienivån. Däremot är det viktigt att kunderna och ägarna kan dra nytta av att verksamheten sköts effektivt. Därför har Ömsenkontot inrättats. Ömsenkontot är benämningen på det tillgodohavande som tillförts kunderna som en extra bonus, som inte kan ges ut i pengar, men som kan användas som avdrag vid kommande premiebetalningar Årsresultat före överföring till Ömsenkontot (milj. euro) ,00 4,00 3,00 2,00 1,00 0,00-1,00 Styrelsen beslöt i slutet av räkenskapsåret att överföra två miljoner euro av bolagets förväntade totalresultat till Ömsenkontot. Dessa medel har av marknadsmässiga skäl styrts till hemförsäkringskunderna, som är den kundgrupp som är kärnan i bolagets verksamhet och består av såväl privatpersoner som företagare. I praktiken betyder det här att hemförsäkringskunderna kommer att kunna använda sina bonusmedel vid betalning av nästa försäkringspremie. Avsikten är att tillföra Ömsenkontot medel även i fortsättningen de år bolagets totalresultat medger detta. Överföringen till Ömsenkontot har kostnadsförts som övriga kostnader i resultaträkningen, och påverkar därför varken redovisningen av försäkringsverksamheten eller placeringsverksamheten. Orsaken till detta är att överföringen görs från bolagets totalresultat, och inte specifikt från varken försäkrings- eller placeringsverksamheten. 6

7 Premieinkomster Med premieinkomster avses premier som har betalats in under räkenskapsåret med avdrag för försäkringspremieskatt och kreditförluster. Den till staten förmedlade premieskatten uppgår till 24 procent av försäkringspremiens belopp på sakförsäkringarna. De totala premieinkomsterna ökade med 9,8 procent till 29,00 (26,42) miljoner euro. Ökningen beror till stor del på förhöjda ersättningsreserver inom patientförsäkringsansvar, vilket har medfört motsvarande högre premieinkomst. Utöver detta har premieinkomsterna ökat med ca 2 procent. Premieinkomster (milj.euro) ,00 25,00 20,00 15,00 10,00 5,00 0,00 Premieinkomster (milj. euro) Jfr Lagstadgad olycksfallsförsäkring 2,91 2,98-2,3 % Egendom, rättsskydd och ansvar 16,02 13,67 17,2 % Fordonsförsäkringar 8,08 7,92 2,0 % Direktförsäkring totalt 27,02 24,58 9,9 % Mottagen återförsäkring 1,99 1,85 7,7 % Premieinkomster totalt 29,00 26,42 9,8 % Inom gruppen Egendom, rättsskydd och ansvar ingår premieinkomster hänförliga till försäkringar för småföretag på den svenska marknaden. Dessa premieinkomster uppgick till 4,86 (4,90) miljoner euro. Den svenska småföretagsaffärens andel av de totala premieinkomsterna i resultaträkningen uppgick till 16,8 (18,5) procent. Med premieintäkter avses premieinkomster efter förändring i premieansvaret. Premieintäkterna ökade med 10,3 procent till 28,38 (25,77) miljoner euro. Av dessa intäkter tilldelades återförsäkrarna 7,92 (6,58) miljoner euro, vilket utgjorde 27,9 (25,5) procent av de totala premieintäkterna i resultaträkningen. Bolagets återförsäkring sker till största delen genom s.k. kvotåterförsäkring. Det innebär att återförsäkrarna får en viss andel av premierna men att de samtidigt tar ansvar för en lika stor andel av skadeersättningarna. Provisionsintäkterna för den försäkringsaffär som har delats med återförsäkrarna uppgick till 1,32 (1,15) miljoner euro. Vissa risker återförsäkras separat. Premieintäkter för egen räkning (milj. euro) ,00 20,00 15,00 10,00 5,00 0,00 Premieintäkterna för egen räkning, som anger hur stor del av premieintäkterna som är kvar när återförsäkrarnas andelar har avräknats, ökade med 6,7 procent till 20,47 (19,19) miljoner euro. 7

8 Ersättningskostnader De utbetalda skadeersättningarna minskade med 6,1 procent till 15,35 (16,34) miljoner euro. De driftskostnader som hör till ersättningsverksamheten uppgick till 1,30 (1,25) miljoner euro. Sammanlagt minskade skadeersättningarna därmed med 5,4 procent till 16,65 (17,59) miljoner euro. Ersättningsansvaret minskade med 0,04 miljoner euro. Föregående år ökade ansvaret med 5,37 miljoner euro. Detta gjorde att ersättningskostnaderna totalt sett minskade med 27,6 procent till 16,61 (22,96) miljoner euro. Förändringen i ersättningsansvaret beror på att nya reserveringar för framtida utbetalningar kontinuerligt tillkommer när skador inträffar, medan tidigare gjorda reserveringar minskar i takt med att utbetalningar görs, men också på grund av att omvärderingar görs när det finns ny information om reserveringsbehovet. Vid granskning av tidigare gjorda reserveringar för lagstadgad olycksfallsförsäkring och obligatorisk trafikförsäkring har konstaterats att dessa reserveringar har varit mera omfattande än vad som har varit nödvändigt enligt nu gällande regelverk och har därför minskats i motsvarande grad. Ersättningsansvaret har av den anledningen minskats med ca 1,70 miljoner euro Ersättningskostnader totalt (milj. euro) Ersättningskostn. på eget ansvar (milj. euro) ,00 20,00 15,00 10,00 5,00 0,00 20,00 15,00 10,00 5,00 0,00 Av de totala ersättningskostnaderna inklusive reservförändringarna stod återförsäkrarna för 3,51 (6,85) miljoner euro, vilket motsvarar 21,1 (29,8) procent av kostnaderna. Ersättningskostnaderna på eget ansvar minskade med 18,7 procent till 13,10 (16,11) miljoner euro. Skadeprocent 140 % 120 % 100 % 80 % Skadeprocenten anger ersättningskostnadernas andel av premieintäkterna efter att återförsäkrarnas andelar har dragits av. Skadeprocenten uppgick till 64,0 (84,0) procent % 40 % 20 % 0 % 8

9 Driftskostnader och totalkostnadsprocent Bruttodriftskostnaderna exklusive provisionskostnader till försäkringsmäklare ökade med 8,5 procent till 5,80 (5,34) miljoner euro. Bruttodriftskostnader (milj. euro) 7,00 Den största delen av kostnaderna härrör från löner och sociala kostnader vars andel uppgick till 63,2 (64,9) procent. Provisionskostnaderna uppgick till 1,49 (1,52) miljoner euro. När också provisionskostnaderna räknas med ökade driftskostnaderna med 6,2 procent till 7,28 (6,86) miljoner euro. 6,00 5,00 4,00 3,00 2,00 1, ,00 Driftskostnaderna i resultaträkningen ökade med 4,5 procent till 4,11 (3,93) miljoner euro. Driftskostnadsbeloppet har påverkats såväl av provisionsintäkter som av gjorda överföringar till ersättningsverksamheten respektive placeringsverksamheten. Driftskostnader i resultaträkn. (milj. euro) 5,00 4,00 3,00 2,00 1, ,00 Driftskostnader (milj. euro) Jfr Personalkostnader 3,79 3,60 5,3 % Övriga driftskostnader 2,00 1,74 15,3 % Bruttodriftskostnader exkl. provisionskostnader 5,80 5,34 8,5 % Provisionskostnader 1,49 1,52-2,1 % Bruttodriftskostnader inkl. provisionskostnader 7,28 6,86 6,2 % Provisions- och övriga intäkter -1,39-1,25 11,3 % Bruttodriftskostnader före interna överföringar 5,89 5,61 5,0 % Överföring till ersättnings- resp. placeringsverksamheten -1,78-1,67 6,3 % Driftskostnader i resultaträkningen 4,11 3,93 4,5 % 9

10 Den officiella driftskostnadsprocenten anger driftskostnaderna i resultaträkningen i procent av premieintäkterna på eget ansvar. Driftskostnadsprocenten uppgick till 20,1 (20,5) procent. Driftskostnadsprocent 30 % 25 % 20 % 15 % 10 % 5 % % Med totalkostnadsprocent avses summan av skadeprocenten och driftskostnadsprocenten. Då värdet är lägre än hundra är resultatet av försäkringsverksamheten positivt, om det är högre är det försäkringstekniska resultatet negativt. Totalkostnadsprocenten uppgick till 84,1 (104,5) procent. Den genomsnittliga totalkostnadsprocenten för de senaste tio åren uppgick till 100,4 procent. Totalkostnadsprocent 140 % 120 % 100 % 80 % 60 % 40 % 20 % % 10

11 Försäkringsverksamhetens resultat Det försäkringstekniska resultatet före överföringen till utjämningsreserven uppgick till 3,25 (-0,86) miljoner euro. Det försäkringstekniska resultatet varierar från år till år beroende bland annat på hur många storskador som inträffar och hur ofta det sker, men även till viss del genom omvärderingar av tidigare gjorda skadereserver. Med utjämningsbelopp avses en riskteoretiskt uträknad reserv för framtida skador. Utjämningsbeloppet ökades med 7,10 (3,33) miljoner euro till 44,06 (36,96) miljoner euro. Efter reservökningen uppgick det försäkringstekniska resultatet till -3,85 (-4,19) miljoner euro. Försäkringstekniskt resultat före utjämningsbeloppet (milj. euro) ,00 3,00 2,00 1,00 0,00-1,00-2,00-3,00-4,00 11

12 Placeringsverksamheten Intäkterna av placeringsverksamheten ökade med 6,3 procent till 12,99 (12,22) miljoner euro. Ränteintäkterna ökade med 6,4 procent till 1,69 (1,59) miljoner euro medan dividendintäkterna minskade med 7,0 procent till 2,03 (2,18) miljoner euro. Fastighetsintäkterna uppgick till 1,73 (1,71) miljoner euro. Försäljningsvinsterna ökade till 4,82 (3,80) miljoner euro. Tidigare nedskrivna värdepapper har skrivits upp med 2,28 (2,35) miljoner euro. Kostnaderna för placeringsverksamheten minskade med 9,5 procent till 5,57 (6,15) miljoner euro. Nedskrivningar av värdepappersinnehav uppgick till 3,10 (3,22) miljoner euro. De direkta fastighetskostnaderna, som även inkluderar kostnader för fastigheter i egen användning, uppgick till 1,05 (1,09) miljoner euro. Det bokföringsmässiga nettoresultatet av placeringsverksamheten ökade med 22,2 procent till 7,43 (6,07) miljoner euro. Därtill ökade värderingsdifferenserna, dvs. skillnaden mellan placeringstillgångarnas verkliga värde och deras bokföringsvärde, med 4,67 (5,10) miljoner euro. Det verkliga resultatet ökade därför med 8,6 procent till 12,32 (11,17) miljoner euro. För koncernen uppgick det bokföringsmässiga resultatet av placeringsverksamheten till 7,29 (5,71) miljoner euro medan det verkliga resultatet inklusive förändring av värderingsdifferenser uppgick till 11,43 (10,99) miljoner euro. Avkastningen på sysselsatt kapital räknat till verkligt värde uppgick till 8,0 (8,1) procent. Placeringsverksamhetens realiserade resultat (milj. euro) ,00 8,00 7,00 6,00 5,00 4,00 3,00 2,00 1,00 0,00 Placeringstillgångarnas bokföringsvärde i moderbolaget ökade med 7,2 procent till 134,54 (125,50) miljoner euro. Värderingsdifferenserna ökade till 21,60 (16,93) miljoner euro. Placeringstillgångarnas verkliga värde ökade med 9,6 procent till 156,14 (142,43) miljoner euro. 12

13 Resultatanalys och resultatdisposition Bolagets omsättning ökade med 6,2 procent till 33,81 (31,84) miljoner euro. Med omsättning i försäkringsbolag avses summan av försäkringspremieintäkterna, nettointäkterna av placeringsverksamheten samt övriga intäkter. Det försäkringstekniska resultatet före förändringen av utjämningsbeloppet uppgick till 3,25 (-0,86) miljoner euro. Det bokföringsmässiga nettoresultatet av placeringsverksamheten förbättrades till 7,42 (6,07) miljoner euro. Rörelseresultatet förbättrades därmed till 8,68 (5,22) miljoner euro. Det verkliga rörelseresultatet där även värderingsförändringar gällande placeringstillgångarna räknas med ökade till 13,36 (10,31) miljoner euro. Resultatdisposition Resultaträkningen för 2014 uppvisar en vinst om ,92 euro. Styrelsen föreslår att vinsten disponeras så att 6 880,00 euro betalas i ränta på garantikapitalet och att resterande ,92 euro överförs till reservfonden. Efter vinstöverföringen uppgår reservfonden till ,21 euro och det egna kapitalet till ,72 euro. 13

14 Solvens Det egna kapitalet ökade till 48,93 (47,58) miljoner euro efter avdrag för föreslagen ränta på garantikapitalet. Verksamhetskapitalet, som i huvudsak består av det egna kapitalet och värderingsdifferenser, ökade till 70,69 (64,26) miljoner euro och överstiger det stadgade minikravet med god marginal. Minimikravet för bolagets verksamhetskapital är 4,35 (4,38) miljoner euro. Värderingsdifferenserna ökade till 22,04 (16,93) miljoner euro. Utjämningsbeloppet, som är reserv framtida skador, ökade till 44,06 (36,96) miljoner euro och utgör tillsammans med verksamhetskapitalet bolagets solvenskapital. Solvenskapitalet ökade med 13,2 procent till 114,54 (101,21) miljoner euro. Det lagstadgade minimikravet uppgår till 12,22 (12,72) miljoner euro. Solvenskapitalet i procent av ansvarsskulden exklusive utjämningsbeloppet ökade till 212,4 (191,5) procent. Det innebär att bolagets solvenskapital, som består av eget kapital, värderingsdifferenser och utjämningsbelopp, är mer än dubbelt större än det belopp som har reserverats för kommande skadeutbetalningar. Solvensförhållandet i procent ökade till 559,6 (527,6) procent. Jämförelsen visar på hur stort solvenskapitalet är i förhållande till 12 månaders premieintäkter. De totala ersättningsreserverna för kommande skadeutbetalningar uppgick till 50,59 (50,63) miljoner euro. Återförsäkrarnas andel av reserveringarna utgör 6,34 (6,89) miljoner euro. Bolagets nettoreserveringar för kommande utbetalningar ökade därmed till 44,25 (43,74) miljoner euro. Den försäkringstekniska ansvarsskulden räknas ut som summan av premieansvaret, ersättningsansvaret och utjämningsbeloppet minskat med återförsäkrarnas andelar. Ansvarsskulden, som skall täckas med för detta ändamål godkända tillgångar, ökade till 93,63 (87,56) miljoner euro. De för täckning av ansvarsskulden godkända tillgångarnas värde uppgick till 142,98 (120,34) miljoner euro och överskrider därmed behovet med 49,34 (32,78) miljoner euro. 14

15 Koncernen Det är endast moderbolaget som är försäkringsbolag och som därmed är försäkringsgivare på egen risk. Två andra bolag i koncernen är också i försäkringsbranschen, dels Svenska Träförsäkringar AB, som är ett helägt bolag, dels Brim Invest Ab, där moderbolaget vid årsskiftet ägde 36,4 procent av bolagets aktier. Såväl Svenska Träförsäkringar som Brim utövar sin verksamhet i Sverige. Ytterligare ett försäkringsrelaterat innehav är Mäklarhuset på Åland Ab, där ägandet uppgår till 25,0 procent. Förutom de försäkringsrelaterade innehaven äger moderbolaget numera sex investeringsbolag. Det sjätte bolaget är RÖF-Invest Ab som kommer med i koncernbokslutet för Dessutom ingår i koncernen tre helägda fastighetsbolag och ett fastighetsbolag som delägt. De ovan nämnda bolagen ingår i placeringsverksamheten där även ägandet i ett flertal bostads- och fastighetsbolag ingår. Ålands Ömsesidiga Försäkringsbolag Försäkringsrelaterade innehav Investeringsbolag Fastighetsbolag Svenska Träförsäkringar (100 %) Brim Invest Ab (36,4 %) Mäklarhuset på Åland Ab (25,0 %) Hamnia Ab (100,0 %) Ömsens IT-Invest Ab (100 %) Ömsens Miljö-Invest Ab (100 %) Ömsens Samhälls-Invest Ab (100 %) Köpmansgatan 4 (100 %) Nygatan 7 (100 %) Västra Klinten (100 %) Torggatan 9 (71,5 %) Ömsens Teknologi-Invest Ab (100 %) RÖF-Invest Ab (100 %) Försäkringsverksamhetens resultat i moderbolaget och koncernen är identiska, medan resultatet av koncernens placeringsverksamhet ökade med 27,7 procent till 7,29 (5,71) miljoner euro. Koncernens resultat uppgick till 1,17 (1,66) miljoner euro. 15

16 Organisation och personal Försäkringsverksamheten sköts av kundtjänst, vars verksamhet till största delen är inriktad mot försäkringsskydd för privatpersoner, och av företagsavdelningen, som sköter kundrådgivning och försäljning till företagskunder såväl på Åland som i Sverige, samt därtill av skadeavdelningen som har till uppgift att hantera alla de skadefall som uppkommer. Ekonomiavdelningen sköter bolagets finanser och ekonomi, samt hanterar redovisning och rapportering. Avdelningen sköter även bolagets personaladministration, placeringsverksamhet, fastighetsinnehav och bolagets interna service. IT-avdelningen sköter utveckling och underhåll av verksamheternas datastöd. Som stöd för verksamheterna finns ytterligare stabsfunktioner som affärsutveckling, marknadsföring, intern revision, aktuariefunktion, riskhanteringsfunktion och regeluppföljning. Ledningsgruppen koordinerar bolagets verksamheter. Bolagets verkställande direktör Göran Lindholm avgår med pension i slutet av år Styrelsen har med anledning av detta utsett avdelningschefen för privatmarknadsavdelningen Dan-Erik Woivalin till ny verkställande direktör. Woivalin tillträder sin nya befattning under året. Även bolagets ekonomidirektör Tage Silander och företagsavdelningens chef samt återförsäkringsansvarige Bo- Sture Sjölund avgår med pension under året. Ekonomiemagister Ulf Toivonen har nyligen anställts till ekonomiavdelningen och kommer att ta över rollen som ekonomichef då Silander under hösten avgår med pension. Woivalin ansvarar i fortsättningen för bolagets återförsäkring, medan Stefan Boman, som hittills i huvudsak har ansvarat för bolagets mäklarförmedlade försäkringsverksamhet i Sverige, har utsetts till försäljningschef med ansvar för såväl företags- som privatkunder. Medelantalet anställda i moderbolaget ökade till 51,9 (50,2) personer. Personalens medelålder vid räkenskapsperiodens utgång uppgick till 46,5 (45,6) år. Anställningstiden uppgick i medeltal till 14,5 (14,8) år. Könsfördelningen var 54 (57) procent kvinnor och 46 (43) procent män. De utbetalda lönerna ökade med 2,4 procent till 2,79 (2,72) miljoner euro. Lönesumman i förhållande till premieinkomsten för direktförsäkring uppgick till 10,3 (11,1) procent. Totalsumman av räkenskapsperiodens löner, pensionskostnader och övriga lönebikostnader samt arvoden till styrelse och förvaltningsråd ökade med 5,5 procent till 3,80 (3,60) miljoner euro. Det utbetalda beloppet av löner och arvoden som betalats till styrelse, förvaltningsråd och verkställande direktören uppgick till 0,30 (0,30) miljoner euro. Bolagets pensionsansvar sköts genom avtal med utomstående pensionsbolag. En del av personalen som har längre anställningstid, däribland bolagets verkställande direktör, kan enligt tidigare gjorda överenskommelser och särskilda pensionsavtal avgå med pension vid 60 års ålder. Bolagsstämman I ett ömsesidigt försäkringsbolag är det försäkringstagarna och ägarna till garantikapitalet som äger bolaget. På bolagsstämman har alla ägare en röst samt ytterligare en röst för varje påbörjad hundra euro i betald premie under det senaste året. Genom rösträttsbegränsning kan ingen representera mer än tio procent av rösterna på stämman. Bolagsstämman fastställer bokslutet och tar beslut om hur årets resultat skall användas. Dessutom avgör bolagsstämman frågan om ansvarsfrihet för förvaltningsrådets och styrelsens medlemmar samt verkställande direktören. 16

17 På bolagsstämman har varje ägare möjlighet att ställa frågor, komma med synpunkter och föreslå medlemmar till förvaltningsrådet. Inkommande ordinarie bolagsstämma hålls torsdagen den 21 maj Valberedningen Ömsens valberedning har till uppgift att inför beslut gällande val av medlemmar till styrelse och förvaltningsråd samt inför beslut om arvoden framställa förslag. I valberedningen ingår förvaltningsrådets ordförande jämte ytterligare två medlemmar av förvaltningsrådet samt därtill styrelsens ordförande. För närvarande består valberedningen av Sture Carlson, som är valberedningens ordförande, Trygve Eriksson, Carin Holmqvist och Malin Skogberg. Förvaltningsrådet Förvaltningsrådet kan enligt Ömsens bolagsordning bestå av minst nio och högst femton medlemmar. Varje medlem väljs för en tidsperiod om tre år räknat från utgången av den bolagsstämma på vilken man väljs fram till utgången av den ordinarie bolagsstämma som infaller tre år senare. Vid den ordinarie bolagsstämman den 21 maj 2015 är Mikael Björkvall, Jesper Blomsterlund, Mikael Lundell och Peter Wiklöf i tur att avgå. Inget hinder för omval föreligger enligt bolagsordningen. Förvaltningsrådsmedlemmar valda till utgången av ordinarie bolagsstämma 2015 Mikael Björkvall, f. 1961, bilhandlare, medlem fr Jesper Blomsterlund, f. 1974, verkställande direktör, medlem fr Mikael Lundell, f. 1965, agrolog, växthusodlare, medlem fr Peter Wiklöf, f. 1966, verkställande direktör, medlem fr Förvaltningsrådsmedlemmar valda till utgången av ordinarie bolagsstämma 2016 Ulrica Danielsson, f. 1965, ekon. mag., medlem fr Ulrica Danielsson valdes till ny styrelsemedlem fr varvid förvaltningsrådsuppdraget upphörde Lilly-Ann Forsbom, f. 1964, företagare, medlem fr Carin Holmqvist, f. 1959, verkställande direktör, medlem fr Malin Skogberg, f. 1975, ekonomichef, medlem fr

18 Förvaltningsrådsmedlemmar valda till utgången av ordinarie bolagsstämma 2017 Sture Carlson, ordförande f. 1947, ekon. mag., medlem fr Peter Lindbäck, viceordförande f. 1955, landshövding, styrelsemedlem , medlem i förvaltningsrådet Peter Lindbäck meddelade att han avgår ur förvaltningsrådet med omedelbar verkan. Linnea Johansson, f. 1966, avdelningschef för näringsavdelningen vid Ålands Landskapsregering, medlem fr Edgar Vickström, f. 1961, ekon.mag., medlem fr Edgar Vickström var tidigare stadsdirektör i Mariehamns stad och valdes i den egenskapen till stadens representant i förvaltningsrådet. Efter att ha avgått som stadsdirektör har han meddelat att han lämnar sitt förvaltningsrådsuppdrag vid inkommande bolagsstämma till förmån för annan representant för staden. I enlighet med bolagsstämmans beslut utgick ett årsarvode om euro till förvaltningsrådets ordförande och euro till förvaltningsrådets övriga medlemmar, samt ett mötesarvode om 500 euro per bevistat förvaltningsrådsmöte. Totalt utbetalades (34 875) euro till förvaltningsrådets medlemmar. Styrelsen Styrelsen har under 2014 bestått av Trygve Eriksson, ordförande, Kjell Clemes, viceordförande, Dan E Eriksson, Anders Å Karlsson och Elisabeth Nauclér. Vid förvaltningsrådets möte den 8 december 2014 omvaldes styrelsemedlemmarna för 2015, och därtill valdes som nya styrelsemedlemmar Ulrica Danielsson och Göran Lindholm. Styrelsen beslöt härefter att återvälja Trygve Eriksson som ordförande för styrelsen och Kjell Clemes som viceordförande. Styrelsens sammansättning Trygve Eriksson, ordförande f. 1947, industriråd, verkställande direktör, styrelsemedlem fr , medlem i förvaltningsrådet Kjell Clemes, viceordförande f. 1948, verkställande direktör, styrelsemedlem fr , medlem i förvaltningsrådet Ulrica Danielsson, f. 1965, företagare, styrelsemedlem fr , medlem i förvaltningsrådet

19 Dan E Eriksson, f. 1953, förvaltnings- och utvecklingschef vid Ålands Landskapsregering, styrelsemedlem fr , medlem i förvaltningsrådet Anders Å Karlsson, f. 1959, företagare, styrelsemedlem fr Göran Lindholm, f. 1955, verkställande direktör, styrelsemedlem fr Elisabeth Nauclér, f. 1952, riksdagsledamot i Finlands riksdag, styrelsemedlem fr I enlighet med förvaltningsrådets beslut utgick ett årsarvode om euro till styrelsens ordförande och euro till styrelsens övriga medlemmar, samt ett mötesarvode om euro per bevistat styrelsemöte. Totalt utbetalades (68 000) euro till medlemmarna i styrelsen. Riskhantering och kontroll Styrelsen har det övergripande ansvaret för bolagets riskhantering och interna kontroll. Bolagets VD och övriga operativa ledning förverkligar styrningen av affärsverksamheten och rapporterar till styrelsen. I noterna redogörs för riskhanteringsprinciperna. Den externa revisionen utförs av företrädare för revisionssamfundet KPMG. Alex Wahlroos, CGR, f. 1976, ordinarie revisor fr Juha-Pekka Mylén, CGR f. 1965, ordinarie revisor fr Händelser efter räkenskapsperiodens utgång Styrelsens uppfattning är att det inte finns några väsentliga händelser som avviker från bolagets ordinarie verksamhet att rapportera för tiden från räkenskapsperiodens utgång fram till tidpunkten för styrelsens godkännande av bokslutet, förutom att bolaget genom ett dotterbolag har förvärvat aktier i Försäkringsaktiebolaget Alandia. Vid tidpunkten för styrelsens undertecknande av bokslutet har bolaget förvärvat aktier motsvarande 8,6 procent av aktiekapitalet. Om Finansinspektionen inte har några invändningar kommer ytterligare aktier att förvärvas så att åtminstone en ägarandel om 10 procent kan uppnås. 19

20 Balansräkning - Aktiva Koncernen Moderbolaget Immateriella tillgångar (not 10): Immateriella rättigheter Placeringar i fastigheter (not 11) Fastigheter och fastighetsaktier Lånefordringar hos koncernföretag Placeringar i koncern- och intresseföretag Aktier i koncernföretag (not 13 och 15) Aktier i intressebolag (not 14 och 15) Lånefordringar hos intresseföretag Övriga placeringar Aktier och andelar (not 16) Finansmarknadsinstrument Inteckningslån Övriga lånefordringar (not 17) Placeringar exkl. depåfordringar Depåfordringar inom återförsäkring Placeringar totalt Fordringar Direktförsäkring Återförsäkring Övriga fordringar Övriga tillgångar Inventarier (not 10) Kassa och banktillgodohavanden Aktiva resultatregleringar Räntor och hyror Övriga aktiva resultatregleringar Aktiva totalt

21 Balansräkning - Passiva Eget kapital (not 19) Koncernen Moderbolaget Grundfond Garantikapital Uppskrivningsfond Bundet eget kapital Reservfond Resultat från tidigare räkenskapsperioder Räkenskapsperiodens resultat Fritt eget kapital Eget kapital totalt Minoritetsandel Reserveringar Ackumulerad avskrivningsdifferens Försäkringsteknisk ansvarsskuld (not 22) Premieansvar Återförsäkrarnas andel Ersättningsansvar Återförsäkrarnas andel Utjämningsbelopp Försäkringsteknisk ansvarsskuld totalt Skulder Direktförsäkringsverksamhet Återförsäkringsverksamhet Övriga skulder Latent skatteskuld Passiva resultatregleringar Passiva totalt

22 Resultaträkning Försäkringsteknisk kalkyl Koncernen Moderbolaget Premieintäkter Premieinkomst (not 1 och 2) Återförsäkrares andel Förändring av premieansvaret Återförsäkrares andel Premieintäkter för egen räkning Ersättningskostnader Utbetalda ersättningar Återförsäkrares andel Förändring av ersättningsansvaret Återförsäkrares andel Ersättningskostnader på eget ansvar Driftskostnader (not 3 och 4) Resultat före utjämningsbeloppet Förändring av utjämningsbeloppet Försäkringstekniskt bidrag Annan än försäkringsteknisk kalkyl Placeringsverksamheten (not 8) Intäkter Kostnader Avskrivning på koncerngoodwill Andel av intresseföretags resultat Övriga kostnader Förändring av avskrivningsdifferensen Direkta skatter Latent skatt Minoritetsandel Räkenskapsperiodens resultat

23 Finansieringsanalys Koncernen Moderbolaget Rörelseverksamhetens kassaflöde: Resultat av den egentliga verksamheten Korrektivposter: Förändring av ansvarsskulden Ned- och uppskrivningar av placeringar Planmässiga avskrivningar Avskrivningar på koncerngoodwill Övriga korrigeringsposter Kassaflöde före ändring av rörelsekapital /+ Korta räntefria rörelsefordringar /- Korta räntefria skulder Kassaflöde före fin. poster och skatter Räntor och övriga finansiella kostnader Direkta skatter Investeringarnas nettokassaflöde: Placeringar Materiella och immateriella tillgångar Finansieringens kassaflöde: Utbetalda räntor på garantikapital Likvida medel vid årets början Förändring av likvida medel Likvida medel vid årets slut

24 Noter Bokslutsprinciper Resultaträkningen beskriver resultatet av försäkringsverksamheten och placeringsverksamheten samt övriga resultatpåverkande poster. Delar av bolagets driftskostnader har belastat ersättningsverksamheten och placeringsverksamheten. Det återstående beloppet redovisas som driftskostnader i resultaträkningen, och utgör kostnader för försäljning och administration av försäkringar. Här ingår även provisionskostnader som betalats i ersättning till försäkringsförmedlare, och provisionsintäkter som återförsäkrare har betalat i ersättning för den avgivna återförsäkringsaffären. Det s.k. Ömsenkontot inrättades för att möjliggöra ett bonusarrangemang där kunder med hemförsäkring kan tilldelas en viss andel av ett totalbelopp som styrelsen av marknads- och konkurrensmässiga skäl beslutar kostnadsföra i resultaträkningen samtidigt som beloppet överförs som en skuld till hemförsäkringskunderna i balansräkningen. I samband med avisering av hemförsäkringspremierna avräknas skulden till kunderna som delbetalning av premierna. Denna möjlighet har förankrats med Koncernskattecentralen. Vanligtvis redovisas dylika rabattliknande arrangemang som en minskning av försäljningsinkomsterna, vilket Finansinspektionen för sin del har konstaterat, samtidigt som man har förmedlat Bokföringsnämndens utlåtande i vilket det framgår att om bolaget väljer att redovisa på annat sätt bör detta tydligt klargöras i noterna till bokslutet. Därför klargörs att bolaget har valt att redovisa bonusöverföringen som en övrig kostnad i resultaträkningen med motiveringen att inte belasta vare sig försäkringsverksamhetens premieinkomster och resultat eller placeringsverksamhetens resultat för att därigenom inte förvanska möjligheterna att kunna följa med utvecklingen av verksamheterna, vilket den här typen av extra överföringar inom verksamheterna skulle försvåra. Ett ytterligare motiv för det valda redovisningssättet är att det belopp som kan användas för överföring till Ömsenkontot kommer från bolagets totalresultat och inte specifikt från vare sig försäkrings- eller placeringsverksamheten. Koncernbokslut har upprättats enligt förvärvsmetoden. Goodwillvärden som har uppstått vid anskaffning av aktier har antingen skrivits av direkt eller skrivs av under högst fem års tid. Noter och övriga uppgifter gäller i huvudsak för moderbolaget. Orsaken till att inga uppgifter i dessa fall anges för koncernen är dels att moderbolagets och koncernens uppgifter helt överensstämmer när det gäller försäkringsverksamheten, dels för att även placeringsverksamheten uppvisar i stort sett samma värden i moderbolaget som i koncernbokslutet. I de fall särskild upplysning om koncernen är befogad och har betydelse för att kunna bedöma koncernens verksamhet och ekonomiska ställning har information tillfogats noterna. Koncern- eller intressebolag med försäkringsansluten verksamhet är Svenska Träförsäkringar AB och BRIM Invest AB. Svenska Träförsäkringar AB är ett helägt dotterbolag som förmedlar försäkringar i första hand inriktade på sågverk i Sverige. BRIM Invest AB är ett intressebolag i Sverige där ägarandelen uppgår till 36,4 procent. Bolaget förmedlar försäkringar inom främst byggsektorn samt exportkreditförsäkringar. De helägda dotterbolag som bedriver placeringsverksamhet är Hamnia Ab, Ömsens IT-Invest Ab, Ömsens Teknologi-Invest Ab, Ömsens Miljö-Invest Ab och Ömsens Samhälls-Invest Ab. I början av år 2015 köptes ett bolag som genom sitt försäkringsengagemang i Alandia Försäkring blev tilldelade aktier i Försäkringsaktiebolaget Alandia. Bolaget tas med i koncernbokslutet för I koncernbokslutet för 2014 ingår även fastighetsbolagen Fastighets Ab Nygatan 7, Fastighets Ab Köpmansgatan 4, Fastighets Ab Torggatan 9 och Bostads Ab Västra Klinten. Ägarandelen i 24

25 Mäklarhuset på Åland Ab är numera 25,0 procent varför bolaget i stället ingår som intressebolag i koncernbokslutet. Premiefordringar som sannolikt inte kommer att kunna drivas in avskrivs som kreditförluster och redovisas som korrektivpost till premieinkomsterna. Det innebär att fordringar som är över tre månader gamla redovisas som kreditförluster och återtas ifall betalning sker. Kreditförluster som hör till placeringsverksamheten redovisas som nedskrivningar inom gruppen kostnader för placeringsverksamheten. Fordringar och skulder i utländsk valuta har omräknats till euro enligt den kurs som gällde på bokslutsdagen. Värdena i koncernbokslutet har omräknats enligt bokslutsdagens valutakurs, medan anskaffningskostnaden för aktierna har omräknats enligt anskaffningsdagens valutakurs. Fastigheterna har i balansräkningen tagits med till anskaffningsutgift efter avdrag för avskrivningar enligt plan. Bokföringsvärdet på vissa fastigheter innehåller uppskrivningar. Fastigheternas verkliga värde fastställs årligen skilt för varje objekt som en följd av en process där olika variabler beaktas. Bedömningarna utgår dels från senaste värdering gjord av fastighetsmäklare, dels på bolagets egna bedömningar utgående från fastigheternas ålder, skick, läge, uthyrningsgrad, avkastning och jämförelse med liknande jämförelseobjekt. Då fastigheter efter dylika bedömningar bedöms ha ett högre värde än respektive fastighets bokföringsvärde uppstår en positiv värderingsdifferens som räknas med i verksamhetskapitalet. Aktier och andelar som ingår i placeringstillgångarna har bokförts till anskaffningsutgift eller lägre verkligt värde. Som verkligt värde för aktier och andelar som är börsnoterade har använts sista köpeller avslutskurs, och för värdepapper som inte är börsnoterade anskaffningsvärdet eller lägre sannolikt överlåtelsevärde. I de fall det verkliga värdet överstiger bokföringsvärdet noteras skillnaden som värderingsdifferens i uträkningen av verksamhetskapitalet. Värderingen har gjorts enligt principen om genomsnittsvärde. Tidigare gjorda nedskrivningar återförs till den del det verkliga värdet är högre än det med nedskrivningar korrigerade bokföringsvärdet. För finansmarknadsinstrumenten periodiseras och bokförs differenser mellan nominellt värde och anskaffningsutgiften under värdepapprens löptid. Därtill beaktas ett eventuellt lägre marknadsvärde som nedskrivning i bokföringen eller som justering av värderingsdifferensen. Lånefordringar och övriga fordringar bokförs till nominellt värde eller till lägre verkligt värde. Derivatavtal gjorda i säkringssyfte värderas tillsammans med de balansposter som skall skyddas. Inga sådana avtal fanns vid bokslutstillfället. För andra derivatavtal än sådana som gjorts i säkringssyfte har negativa värdeförändringar bokförts resultatpåverkande, medan positiva värdeförändringar upptas som värderingsdifferens i verksamhetskapitalet. Vinster och förluster som uppstått under räkenskapsperioden har bokförts som intäkter eller kostnader. Derivatavtal som gått till inlösen har antingen påverkat anskaffningsutgiften eller försäljningsvinsten eller -förlusten. De planmässiga avskrivningarna har beräknats på anläggningarnas ursprungliga anskaffningsvärden lineärt under den beräknade ekonomiska livslängden. Avskrivningstiden är fem år för ADB-utrustning och -program samt fordon, femton till femtio år för byggnader och konstruktioner samt fem till femton år för maskiner och inventarier. Planmässiga avskrivningar har även gjorts på de uppskrivningar som under tidigare år verkställts på delar av fastighetsinnehavet. Eventuell skillnad mellan planmässiga och skattemässiga avskrivningar redovisas separat i resultaträkningen som förändring av avskrivningsdifferensen. 25

26 Avskrivningsdifferenser i koncernresultaträkningen har intäktsförts efter avdrag för 20,0 procent latent skatt. Ackumulerade avskrivningsdifferenser i koncernbalansräkningen har delats upp i eget kapital och latenta skatter enligt motsvarande skatteprocent. Skatt för räkenskapsåret är beräknad enligt 20 procent av beskattningsbar vinst före skatt. I de fall de planmässiga avskrivningarna överskrider de skattemässiga avskrivningarna har skillnaden beaktats i skattekalkylen. Pensionsansvaret för personalen är helt täckt genom försäkringar tecknade hos utomstående pensionsförsäkringsbolag. Beskrivning av använda nyckeltal Med omsättning avses premieinkomsten före kreditförluster på premiefordringar och återförsäkrarnas andelar samt nettointäkterna av placeringsverksamheten i resultaträkningen samt övriga intäkter. Skadeprocenten anger hur stor andel ersättningskostnaderna är av premieintäkterna. Andelen räknas ut efter att återförsäkrarnas andelar av premier och ersättningar har dragits av. Uträkningen görs på samma sätt även utan den s.k. beräkningsräntekostnaden. Driftskostnadsprocenten anger hur många procent driftskostnaderna är av premieintäkterna. Andelen räknas ut efter att återförsäkrarnas andelar har dragits av. Totalkostnadsprocenten är summan av skadeprocent och driftskostnadsprocenten. Totalkostnadsprocenten räknas även fram utan beräkningsräntekostnad. Med rörelseresultat avses vinst eller förlust före förändring i utjämningsbeloppet, extraordinära poster, bokslutsdispositioner och skatter. Resultatanalys för skadeförsäkringsbolag: + Premieintäkter - Ersättningskostnader - Driftskostnader +/- Övriga försäkringstekniska intäkter och kostnader = Försäkringstekniskt bidrag före förändring i utjämningsbeloppet +/- Intäkter och kostnader av placeringsverksamheten samt uppskrivningar, korrigeringar av dem och värdeförändringar +/- Övriga intäkter och kostnader = Rörelsevinst eller -förlust + Extraordinära intäkter - Extraordinära kostnader = Vinst eller förlust före bokslutsdispositioner och skatter - Inkomstskatter och övriga direkta skatter = Räkenskapsperiodens vinst eller förlust Bolagets verkliga totalresultat består av rörelseresultatet och förändringen i värderingsdifferensen utanför balansen och av uppskrivningsfonden. 26